1 oportunidade de investimento em produção, embalagem e exportação de abacaxi no vale do são...

1 www.codevasf.gov.br

Oportunidade de Investimento em Produção, Embalagem e Exportação de Abacaxi no

Vale do São Francisco

PROJETO INTEGRADO DE NEGÓCIOS SUSTENTÁVEIS


Equipe do Projeto

PRESIDENTE DA REPÚBLICA MINISTRO DA INTEGRAÇÃO NACIONALLuiz Inácio Lula da Silva Geddel Vieira Lima

DIRETORIA CODEVASF

Presidente: Orlando Cezar da Costa Castro

Chefe de Gabinete: Manoel Geraldo Dayrell

Diretor da Área de Desenvolvimento Integrado e Infra-Estrutura: Clementino Souza Coelho

Secretário Executivo: José Eduardo Borella

Diretor da Área de Gestão dos Empreendimentos de Irrigação: Raimundo Deusdará Filho

Secretário Executivo: Frederico Calazans Machado

Diretor da Área de Revitalização das Bacias Hidrográficas: Jonas Paulo de Oliveira Neres

Secretário Executivo: Silas Macedo

Gerente Executivo de Gestão Estratégica: Alexandre Isaac Freire

Secretário Executivo de Gestão Administrativa e Suporte Logístico: João Honório Carvalho Ramos


Estrutura do Documento

• Introdução

• Modelo de Negócio Proposto

• Simulações para Sustentabilidade Econômica

• Perímetros Irrigados (CODEVASF)


Introdução

• O que é o Projeto PINS?

Iniciativa governamental que visa a atração de investimentos em agricultura e pecuária para os vales do São Francisco e do Parnaíba, por meio do PENSA e da CODEVASF. (Acesse: http://www.fundace.org.br/pins)

• PENSA

Centro de pesquisa responsável pela análise de viabilidade econômica e mercadológica do projeto de investimento e pelo contato com investidores de uma empresa âncora, auxiliando-os nas análises necessárias para efetivação dos investimentos. (Acesse: http://www.pensa.org.br)

• CODEVASF

Autarquia do governo federal que tem por objetivo desenvolver economicamente e socialmente o Vale do São Francisco, por meio dos projetos de irrigação voltados para a agricultura. (Acesse : http://www.codevasf.gov.br)


Demanda Mundial por Abacaxi

Evolução do Consumo Mundial

16.583

17.399

18.768

17.54717.867

15.000

15.500

16.000

16.500

17.000

17.500

18.000

18.500

19.000

2001 2002 2003 2004 2005

1.0

00 t

onela

das

+4,92% +2,69% -1,79% +6,96%

Fonte: FAO. Elaboração: PENSA.

Por que apostar na exportação de abacaxi?


• Baixa incidência de fusariose;

• Redução do ciclo da cultura;

• Problemas reduzidos com pragas e doenças;

• Alta produtividade com irrigação;

• Água do São Francisco é de excelente qualidade para irrigação;

• Condições climáticas favorecem a padronização da qualidade do produto;

• Disponibilidade de terras;

• Mercado externo está em crescimento;

• Possibilidade de comercialização em janelas de mercado;

Por que investir em Abacaxi no Vale do São Francisco?


Modelo de Negócio

Estratégias para a empresa âncora:

1. Produção Própria

2. Produção Própria + Produção Integrada

Produção Própria

Produção Integrada

Âncora

Varejo

Foodservice

Institucional

CONSUMIDOR


Produtores Integrados Cooperativa Âncora SPE Infra

- Produção de abacaxi destinadas para a Âncora Agrícola, atendendo o padrão de qualidade determinado.- Implementação do sistema de irrigação on farm em seus lotes.

- Coordenação de pequenos produtores.- Fornecimento de assistência técnica.- Auxílio para obtenção de financiamento para o integrado.- Prestação de serviços aos integrados.- Uso compartilhado de máquinas e equipamentos.- Aquisição compartilhada de insumos agrícolas.- Intermediação dos interesses dos produtores e da Âncora Agrícola.- Intermediação, entre a Âncora e os produtores, da troca de produção por água e outros insumos.

- Sub-concessão dos lotes de terra.-Compra da produção.- Determinação do padrão de qualidade da produção.- Packing ou industrialização do produto.- Comercialização dos produtos.- Auxílio no financiamento da Produção.- Pagamento da água para a SPE Infra.- Implementação do sistema de irrigação on farm nos lotes próprios.

- Finalização das obras da estrutura comum de irrigação.-Fornecimento de água para irrigação.

- Manutenção do sistema comum de irrigação (O&M).

Detalhamento das Funções dos Agentes

9 www.codevasf.gov.brFonte: PENSA

PROJETO PINS - CADEIA DO ABACAXI

ANÁLISE DE VIABILIDADE PARA A PRODUÇÃO NO VALE DO SÃO FRANCISCO

Investimentos Gráficos

FCX

Consolidado

Cadeia

Produção Agrícola Atividade de Packing

Escalonamento do Packing House

Resultado e FCX do Packing House

Escalonamento do Custo Agrícola

DRE e Fluxo de Caixa Agrícola

Cadeia

Resumo/Inputs Agrícolas Resumo/Inputs Packing House

Custo Agrícola Custo Packing House

Comparativo

Análise de SensibilidadePreços

• A imagem acima representa o Menu da planilha que contém a análise de viabilidade econômico-financeira da cadeia do abacaxi no Vale do São Francisco, por atividade: Produção Agrícola e Atividade de Packing; e da cadeia como um todo.

• Nos slides seguintes estão apresentadas as premissas e os resultados da análise de viabilidade econômico-financeira.


Premissas – Produção Agrícola

• Área considerada: 600 ha (50% com produtores integrados);

• 2 anos para ocupação total da área;

• 20 anos de projeto;

• Irrigação por gotejamento;

• Investimentos (Financiamento 100% capital próprio, cenário conservador);

− Estrutura (R$): 6.480.000.

− Operação (R$/ano): 4.428.000.

• Custo médio de produção agrícola: R$3,75/cx (15Kg);

• Produtividade por ciclo do abacaxi: 60 t/ha;

• Preço médio de venda: R$6,01/cx (15kg);


Premissas – Packing House

• Capacidade de produção: 1.200.000 caixas/ano;

• Construído durante a implantação da lavoura de abacaxi;

• 20 anos de projeto;

• Investimento (financiamento 100% capital próprio, cenário conservador);

− Packing House (R$): 969.211,19.

− Certificações (R$):12.500,00.

− Operação (R$/ano): 10.574.000.

• Custo médio por caixa de 15Kg: R$ 8,64;

• Mix mercadológico: 90% mercado externo e 10% mercado interno;

• Preço médio de venda: R$12,68/cx (mercado externo) e R$11,00/cx (mercado interno);

• Taxa de câmbio (R$/US$) considerada: R$1,85;


Custo da Produção Agrícola

Fonte: PENSA* Pólo Petrolina Juazeiro

Custo Detalhado da Produção Agrícola - R$/Ha

3.352

8.014

720

637

780

640

345

345

R$ -

R$ 2.000,00

R$ 4.000,00

R$ 6.000,00

R$ 8.000,00

R$ 10.000,00

ano 0

4 - DESPESAS ADM./GERAIS3 - MÃO-DE-OBRA

1- INSUMOS

ano 1

MÃO-DE-OBRA-

OPERAÇÕES MECANIZADAS

DESPESAS ADM./GERAIS

INSUMOS


Simulações para Sustentabilidade Econômica

Fonte: PENSA

* A conta Custos representa a soma de: insumos e serviços, operações mecanizadas e manuais, despesas administrativas e custos de irrigação.

Atividade AgrícolaReceita X Custos

0

20.000

40.000

60.000

80.000

100.000

120.000

140.000

160.000

Ano

0

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1

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20

R$ mil

Custos Receita Agrícola



Fonte:PENSA

Fluxo de Caixa - Atividade Agrícola

(6.000)

(5.000)

(4.000)

(3.000)

(2.000)

(1.000)

0

1.000

2.000

3.000

Milhões de R$

Fluxo de Caixa

Fluxo de Caixa (4.718 375 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 1.455 1.455 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 2.175 1.455 1.455

Ano

0

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1

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20



Fonte: PENSA

* Os Custos são compostos por: matéria prima (abacaxi), embalagem, custos fixos e custo logístico.

Packing HouseReceita X Custos

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

300.000

350.000

Ano

0

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1

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20

R$ mil

Custos Receita



Fonte: PENSA

Fluxo de Caixa - Packing House

(1.500)

(1.000)

(500)

0

500

Milhões de R$

Fluxo de Caixa

Fluxo de Caixa 1.009 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422 422

Ano

0

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1

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20



Fonte: PENSA

*Os Custos da Cadeia são a soma dos custos da atividade agrícola com os custos da packing house.* *As Receitas da Cadeia são a soma das receitas da atividade agrícola com as receitas da packing house.

Atividade Agrícola e Packing HouseReceita X Custos

0

50.000

100.000

150.000

200.000

250.000

300.000

350.000

400.000

450.000

500.000

Ano

0

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1

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20

R$ mil

Total Custo Acumulado da Cadeia (R$) Total Receita Acumulada da Cadeia (R$)



Fonte: PENSA

Fluxo de Caixa da Cadeia

(8,0)

(6,0)

(4,0)

(2,0)

0,0

2,0

4,0

Milhões de R$

FFCF - Fcx Gerado pela Atividade

FFCF - Fcx Gerado pela Atividade (5,7) 0,8 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 1,9 1,9 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 2,6 1,9 1,9

Ano

0

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1

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2

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20


Resultado das Simulações para Sustentabilidade Econômica

Fonte: PENSA

Atividade Agricola Packing House Cadeia Produtiva

TIRm: 16,70% TIRm: 28,36% TIRm: 21,18%

VPL: R$ 10.329.220 VPL: R$ 21.145.790 VPL: R$ 31.474.009

1A Taxa Interna de Retorno Modificada (TIRm) é a taxa necessária para igualar o valor de um investimento (valor presente) com os seus respectivos retornos futuros ou saldos de caixa. Sendo usada em análise de investimentos significa a taxa de retorno de um projeto. Um projeto é atrativo quando sua TIRm for maior do que o custo de capital do projeto. A diferença entre a TIR e a TIRm é que a segunda considera a reaplicação dos saldos de caixa à taxa de custo do capital, enquanto a primeira utiliza a própria TIR como taxa de reaplicação dos saldos de caixa. Por isso considera-se que a TIRm seja uma maneira mais realista e até mesmo conservadora de calcular o retorno de um projeto.2Valor Presente Líquido - O valor presente líquido (VPL) ou método do valor atual é a fórmula matemático-financeira de se determinar o valor presente de pagamentos futuros descontados a uma taxa de juros apropriada (custo do capital), menos o custo do investimento inicial. Basicamente, é o calculo de quanto os futuros pagamentos somados a um custo inicial estariam valendo atualmente.

Área do InvestimentoInvestimentos

Estrutura (R$) Operação (R$/ano)

Agricultura 6.480.000 4.428.000

Packing House 969.000* 10.574.000

*Gasto total com infra-estrutura, máquinas e equipamentos


Comparativo dos Custos de Produção

Fonte: PENSA e FNP.* Dados referentes ao pólo Petrolina - Juazeiro

45

60

Canápolis Vale do São Francisco

Produtividade (t/ha)


Vale do São Francisco* X Canápolis

Fonte: PENSA e FNP.* Dados referentes ao pólo Petrolina - Juazeiro

Apesar do custo total mais elevado, o custo estimado por caixa de 15Kg é R$0,10 (2,6%) mais barato no Vale do São Francisco se comparado ao custo em Canápolis, devido a alta produtividade no Vale.

Custo Médio Por caixa - Comparativo em R$Vale do São Francisco X Canápolis

R$ 0,33

R$ 0,61

R$ 0,17

R$ 0,59

R$ 0,36

R$ 0,60

R$ 0,34

R$ 1,99

R$ 2,84

R$ 0,00R$ 0,00

R$ 0,50

R$ 1,00

R$ 1,50

R$ 2,00

R$ 2,50

R$ 3,00

R$ 3,50

R$ 4,00

R$ 4,50

Canápolis - Irrigado (R$ 4,11) Vale do São Francisco - Irrigado (R$ 3,71)5 - CUSTO DA TERRA 4 - DESPESAS GERAIS/ADMIN. 3 - MÃO-DE-OBRA 2 - OPERAÇÕES MECÂNICAS 1 - INSUMOS


Vale do São Francisco* X Canápolis

Fonte: PENSA*Dados referentes ao pólo Petrolina_Juazeiro

Comparativo Atividade Agrícola

Região TIRm VPL

Canápolis 16,10% R$8.740.860

Vale do São Francisco* 16,70% R$10.329.220


Logística: Vale do São Francisco* X Canápolis (MG)

Fonte: SIFRECA/ESALQ/USP*Dados referentes ao pólo Petrolina_Juazeiro

Frete - Comparativo em R$/tonVale do São Francisco X Canápolis

0,00

10,00

20,00

30,00

40,00

50,00

60,00

70,00

80,00

90,00

Canápólis - Santos (755km) VSF*-Salvador (513km)

R$/ton


Condições Edafoclimáticas

Característica Ideal Vale do São Francisco*

Temperatura 22º C e 32º C 21 -31 oC

Precipitação 1.000 a 1.500 mm/ano 500 - 600 mm/ano

Luminosidade 2.500 e 3.000 h/ano 2.300 a 2.800 h/ano

Altitude Menor que 400 m 300 m

Ciclo de Produção Cerca de 19 meses 1o corte e 14o meses a soca – semi-perene

Cerca de 24 meses

Profundidade do Solo >75 cm

maior ou igual a 90 cm

Textura Textura média (de 15% a 35% de argila e mais de 15% de areia)

Textura arenosa

pH 4,5 a 5,5 4,5 a 6,8

Umidade Relativa >75% 54 - 67%

Fonte: EMBRAPA e PENSA.* Dados referentes ao pólo Petrolina - Juazeiro


• Arrecadação de impostos e contribuições para projeto de 600 hectares (valores estimados para cada ano do projeto, sem correção monetária e sem considerar possíveis incentivos).– Total: R$ 1.086.000;– Produção Agrícola: R$ 507.000;– Produção Industrial: R$ 579.000;– Federais: CPMF (R$ ); PIS (R$ ); COFINS (R$ ); CSLL (R$ ); IRPJ (R$ );– Estaduais: ICMS (R$ );– Municipais: ITR (R$ );

• Desenvolvimento da Produção Integrada (300ha, 50% da área total): – 16 produtores integrados.– Renda líquida mensal de R$1.508 com lotes de 19 hectares cada.

• Geração de Emprego: 1 trabalhador/ha;

• Agricultura: 1500 empregos para uma área de 600 hectares;Diretos: 600.Indiretos: 900.

• Packing House: 43 empregos;

• Fluxo de caixa gerado durante os 20 anos de projeto em 600 hectares:Agricultura: R$ 1.942.000/ano.Packing House: R$ 2.522.000/ano.

Benefícios ao desenvolvimento da região


• Projeto de 600 hectares

• Faturamento com insumos agrícolas: R$ 3.362.000;

• Despesas anuais com logística: R$ 985.000;

• Agregação de valor ao produto in natura pelo beneficiamento;

• Diversificação de atividades econômicas;

• Introdução de novas tecnologias de produção;

Benefícios ao desenvolvimento da região

Área do InvestimentoInvestimentos

Estrutura R$

OperaçãoR$/ano

Agricultura 6.480.000 4.428.000

Packing House 969.000 10.574.000


Análise de Sensibilidade – Atividade Agrícola

80% 90% 100% 110% 120%

80% 15,90% 13,22% 9,10% #NÚM! #DIV/0!

90% 18,21% 16,34% 14,03% 10,82% 4,59%

100% 19,89% 18,39% 16,69% 14,67% 12,01%

110% 21,22% 19,93% 18,55% 16,99% 15,18%

120% 22,31% 21,17% 19,97% 18,68% 17,25%

Preço Recebido da PH(R$/caixa)

Custo da Atividade Agrícola (R$/Caixa)


Análise de Sensibilidade – Packing House

80% 90% 100% 110% 120%

80% #NÚM! #DIV/0! #NÚM! #NÚM! #NÚM!

90% 15,71% #DIV/0! #NÚM! #NÚM! #NÚM!

100% 26,37% 22,95% 15,11% #NÚM! #NÚM!

110% 30,55% 28,93% 26,80% 23,66% 17,29%

120% 33,32% 32,28% 31,06% 29,58% 27,67%

Preço Exportação(R$/caixa)

Custo do Packing House (R$/Caixa)


Perímetros Irrigados em Implementação

• Jaíba;

• Salitre;

• Pontal;

• Baixio do Irecê;

Fonte: PENSA


Projeto Jaíba

Projeto Jaíba

Solo Latossolo – Vermelho/ Amarelo bem drenado e de relevo predominatemente plano

Temperaturas Variam entre 15°C mínimo e máxima de 34°C, com uma média de 24°C

Precipitações Anual de 800 mm

Umidade Relativa 52 e 80% com insolação de 2.900 horas/ano

Áreas Irrigadas Etapa 1 – 26.000 (ha); Etapa 2 – 19.000 (ha);

Etapa 3 – 12.000 (ha); Etapa 4 – 9.000 (ha);

Total: 66.000 (ha)

Canais -Distribuição da água feita por um canal principal já construído 32 km e duas estações de bombeamento secundárias (EB 2 e EB 3) – Etapas1 e 2- Para etapa 3, está prevista a construção de cerca de 115 km de canais de irrigação, 32,7 km de canais de drenagem, 55 km de Valetas, 212,8 km de estradas, 2 estações de recalque, e centenas de pequenas obras hidráulicas-Etapa 4 ainda não foi estudada

Estados (distância) Belo Horizonte – 665 km; Brasília – 980 km

Rio de Janeiro – 1.065 km; São Paulo – 1.265 km


Projeto Jaíba


Projeto Salitre

Projeto Salitre

Solo Predominam os vertissolos, seguidos dos cambissolos e planossolos.

Temperaturas Variam entre 39,7 °C máxima e 12,1 °C mínima com uma média de 26,4 °C

Precipitações Anual de 640 mm

Umidade Relativa 69,5% em março e 54,9% em novembro com insolação de 2.830 horas/ano

Áreas Irrigadas Etapa 1 – 5.084 (ha); Etapa 2 – 7.613 (ha);

Etapa 3 – 5.607(ha); Etapa 4 – 5.529 (ha);

Etapa 5 – 7.472 (ha); Total: 31.305 (ha)

Canais A adução e distribuição da água: rede de canais principais de 39 km e canais secundários de 76 km.

Macrodrenagem com uma extensão de 248 km e as estradas de acesso somam 914 km.

Estados (distância) Salvador – 511 km; Recife – 721 km; Fortaleza – 878 km;

Brasília – 1.810 km; Rio de Janeiro – 1.928 km; São Paulo – 2.241 km;


Projeto Salitre


Projeto Pontal

Projeto Pontal

Solo Latossolos, podzólicos e cambissolos bem drenados de relevo plano a suave ondulado.

Temperaturas Variam entre 37,8 °C máxima e 12,4 °C mínima, com temperatura média de 26 °C

Precipitações De maio a outubro com média anual de 564 mm

Umidade Relativa Média de 61%

Áreas Irrigadas Área Sul – 3.757 (ha) de superfície líquida irrigada;

Área Norte – 4.140 (ha); Total: 7.897 (ha)

Canais Adução e distribuição por meio de canais: 62 km de extensão, 7,9 km de tubulação, e 2,4 km de aquedutos. Ao longo, mais 4 estações de bombeamento, sistema de drenagem com 115 km de canais, mais rede viária que totaliza 252 km. Para energia, serão instalados 26 km de linha de 69 kw, 140 km de 13,8 kW e 2 subestações de 25 MVA.

Estados (distância) Recife – 764 km; Salvador – 548 km;

Fortaleza – 858 km; Belo Horizonte – 1.702 km;

Rio de Janeiro – 2.002 km; São Paulo- 2.402 km


Projeto Pontal


Projeto Baixio do Irecê

Projeto Baixio

Solo Latossolos e podzólicos, seguidos de cambissolos, vertissolos, planosolos e areias quartozas.

Temperaturas Variam entre 31,3°C máxima e 19,4°C mínima, com uma média de 24,9°C.

Precipitações Média de 620 mm entre maio e outubro.

Umidade Relativa Umidade média é 61% indo de 50,6% mínima para a máxima de 69,2%

Áreas Irrigadas Etapa 1A - 5.278 (ha); Etapa 1B - 7.780 (ha); Etapa 2 - 5.820 (ha);

Etapa 3 - 7.470 (ha); Etapa 4 - 6.615 (ha); Etapa 5 – 9.554 (ha);

Etapa 6 – 6.481 (ha); Etapa 7 – 11.082 (ha); Total: 60.800 (ha).

Canais Canal principal com 87 km e canais secundários com 32 km. Rede de macrodrenagem com uma extensão de 315 km e as estradas de acesso 711 km e as estradas de manutenção 425 km.

Estados (distância) Recife – 1.282 km (1.069 km pela futura BA -210); Salvador – 500 km; Petrolina-Juazeiro – 543 km (330 km pela futura BA – 210); Brasília – 1.114 km


Projeto Baixio do Irecê


Equipe Responsável

CODEVASFDiretor da Área de Desenvolvimento Integrado e Infra-EstruturaClementino de Souza Coelho

Assessor da Diretoria da Área de Desenvolvimento Integrado e Infra-EstruturaAlvane Ribeiro Soares Primeiro Secretário da Área de Desenvolvimento Integrado e Infra-Estrutura Guilherme Almeida Gonçalves de Oliveira

PENSACoordenador: Prof. Dr. Marcos Fava NevesGestor Executivo do Projeto: Luciano Thomé e CastroGestor Executivo do Projeto: Ricardo Messias RossiAssistente Executivo do Projeto: Vinicius Mazza da SilvaAssistente Executivo do Projeto: Marina Darahem Mafud

Equipe TécnicaPesquisador Responsável: Ricardo Messias RossiPesquisador Assistente: Helio Afonso Braga de PaivaColaborador: Ricardo Kouiti Santos Iguchi


PROJETO INTEGRADO DE NEGÓCIOS SUSTENTÁVEIS

Contato:E-mail: [email protected]://www.fundace.org.br/pins/

Av. Pres. Vargas, 2001- Conj. 143/144, Jardim AméricaRibeirão Preto - SP - CEP: 14.020-260Tel.: +55 (16) 3911 6088

1 oportunidade de investimento em produção, embalagem e exportação de abacaxi no vale do são...

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