2016年12月期決算補足説明資料2016年12月期 . 決算補足説明資料 . 2017....

2016年12月期

決算補足説明資料 2017年2月14日

日機装株式会社

( 東証一部 6 3 7 6 )

免責事項

本資料には、将来の業績に関する記述が含まれています。こうした記述は、将来の業績を保証するものではなく、リスクと不確実性を内包するものです。将来の業績については、経営環境の変化等に伴い本資料の予想数値とは異なる可能性があります。

Copyright © 2017 NIKKISO CO., LTD. All rights reserved. 2

決算期変更に関する補足説明当社は、2015年12月期に決算期変更を行ったため、前年度と今年度では、その会計期間に差異が生じています。

本資料では、投資判断に資する比較可能ベースとするため、前年同一期間の業績を別途算出し、表示しています。なお、前年同一期間の業績数値は、合理的且つ簡便的に算出したものであり、会計監査を受けていない参考数値となります。

2015年 2016年

1-3月 4-6月 7-9月 10-12月 1-3月 4-6月 7-9月 10-12月

日機装、国内グループ企業 Q1 Q2 Q3

LEWA等、海外グループ企業 Q1 Q2 Q3 Q3

連結対象期間

2015年 2016年

1-3月 4-6月 7-9月 10-12月 1-3月 4-6月 7-9月 10-12月

日機装、国内グループ企業

LEWA等、海外グループ企業

前年同一期間

前年同一期間通期累計

Q1 Q2 Q3 Q4


2016年12月期

連結業績概況百万円

FY2015

（2015年4-12月）

前年同一期間

（2015年1-12月）＊未監査＊

業績予想

（2016年8月8日発表）

FY2016

（2016年1-12月）

受注高 113,059 131,737 126,000 130,980

売上高 110,218 132,004 130,000 132,890 営業利益 3,844 5,984 5,000 4,893

利益率 3.5% 4.5% 3.8% 3.7%

経常利益 3,964 6,067 2,500 4,201 利益率 3.6% 4.6% 1.9% 3.2%

親会社株主に帰属する

当期純利益 2,031 3,544 1,000 2,729 利益率 1.8% 2.7% 0.8% 2.1%

期中平均為替レート

対米ドル (円) 120.49 119.78 103.00 108.31 対ユーロ (円) 132.52 133.71 114.00 119.44


四半期累計業績の推移億円

258

594

884

1,292

263

600

1,102

332

613

961

1,320

308

619

917

1,328

△ 2.7

21.9 30.1

61.2

△ 9.3

8.0

38.4 20.0

13.5

39.8

59.8

6.7

19.8

33.9

48.9

△ 20

0

20

40

60

80

100

120

140

△ 200

0

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4

売上高営業利益

2015年12月期

(9ヵ月) 前年同一期間

＊未監査＊ 2016年12月期

2015年3月期


1$ = 119.78円 1€ = 133.71円


1$ = 108.31円 1€ = 119.44円


1$ = 120.49円 1€ = 132.52円


1$ = 107.61円 1€ = 137.96円


百万円

2016年12月期

営業外収支・特別損益

FY2015

（2015年4-12月）

前年同一期間

（2015年1-12月）＊未監査＊

業績予想

(2016年8月8日発表)

FY2016

（2016年1-12月）

説明

営業外収支＋120 ＋82 △2,500 △691 - 利息収支 △486 - - △561

- 為替差損益＋290 - - △1,180

- 持分法投資損益 △264 - - 176

特別損益 △273 △272 ±0 ＋668 - 固定資産売却損益＋10 - - ＋286

- 投資有価証券売却損益＋16 - - ＋424

- 減損損失 △211 - - -

海外子会社業績換算レート

- 対米ドル (円) 120.61 120.61 116.49

- 対ユーロ (円) 131.77 131.77 122.70


2016年12月期

セグメント別業績百万円

FY2015

（2015年4-12月）

前年同一期間

（2015年1-12月）＊未監査＊

業績予想

（2016年8月8日発表） FY2016

（2016年1-12月）

工業部門

受注高 69,536 76,804 72,000 76,503

売上高 68,625 78,234 76,000 77,995

セグメント利益 3,668 5,361 3,300 3,482 利益率 5.3% 6.9% 4.3% 4.5%

医療部門

受注高 43,522 54,932 54,000 54,477

売上高 41,592 53,770 54,000 54,895

セグメント利益 3,041 4,445 5,200 5,122 利益率 7.3% 8.3% 9.6% 9.3%

全社費用等セグメント利益 △2,865 △3,822 △3,500 △ 3,711

Copyright © 2017 NIKKISO CO., LTD. All rights reserved.

45%

9%

16%

8%

4% 6% 12%

往復動ポンプキャンドモータポンプ LNG用ポンプ

粉体計測

Geveke 水質調整システム

その他

7

2016年12月期

インダストリアル事業の概況

FY2016

✓ 長期低迷中の原油価格に緩やかな回復がみられたものの、産油国や

オイルメジャー等の設備投資は本格的には回復せず、LEWA社の業績が不調。 ✓ 国内事業の業績は堅調。採算性を重視した受注活動が奏功したほか、

小型高速ポンプやアフターセールス等が伸長し、収益性向上に貢献。 ✓ 原子力発電所向け案件が停滞するも、火力発電所向け案件に注力。

温水ラミネータ装置等の販売も伸長。

FY2015

(2015年4-12月)

前年同一期間

(2015年1-12月) ＊未監査＊

FY2016

(2016年1-12月)

前年同一期間比

増減額増減率

受注高 59,050 63,409 61,013 △2,396 △3.8％

売上高 57,977 64,658 62,505 △2,153 △3.3％

1．事業の概況

2．業績の概況 3. 製品別売上高構成比

百万円


LEWA社の業績推移

236

48

100

156

232 232 224

47

98

158

219 231

28

△ 1 4 13 21 22

107 109 110 105 120

-200

-150

-100

-50

0

50

100

150

△ 50

0

50

100

150

200

250

300

350

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Q1 Q2 Q3 Q4 2017

計画

受注高（左軸）売上高（左軸） EBITDA（左軸）受注残高（右軸）

百万€

2016 YTD


44%

18%

26%

9% 3%

9

カスケード

翼部品

その他

エンジン部品

ナセル部品

2016年12月期

航空宇宙事業の概況

百万円

FY2016

1. 事業の概況

2. 業績の概況 3. 製品別売上高構成比

✓ 大型機の減産調整等があったものの、中小型機を含めた航空機全体の需要は堅調に推移。

カスケードが過去最高水準の出荷高を記録。Jパネル等、主翼部品の生産も本格化。 ✓ 円高による利益率低下、業容拡大に応じた生産体制の整備、ベトナム・ハノイ工場の

品質不適合対策等により費用増加。利益は前期並み。 ✓ 宮崎市への新工場建設を決定。カスケード増産と新規受注品の受け入れを予定。国内外の生産体制を一元管理し、品質管理や生産技術の確立を担う基幹工場として育成。

FY2015

(2015年4-12月)

前年同一期間

(2015年1-12月) ＊未監査＊

FY2016

(2016年1-12月)


増減額増減率

受注高 10,434 13,308 15,383 ＋ 2,074 ＋15.6％

売上高 10,596 13,489 15,383 ＋ 1,894 ＋14.0％


18%

12%

30% 3%

11%

8%

18%

(国内) 透析装置 (海外) 透析装置 (国内) 消耗品 (海外) 消耗品メンテナンス C R R T その他

2016年12月期

メディカル事業の概況

FY2016

✓ 国内透析事業では、製品力とメンテナンス体制の強みを活かした営業活動を展開し、

厳しい事業環境が続く中、透析装置の販売を伸ばした。 ✓ 海外透析事業では、中国、欧州に加え、中南米や東南アジアの販売も伸長。

一方、CRRT事業は競争激化、為替変動により苦戦。競争力ある新型装置の開発を急ぐ。 ✓ 人工膵臓「STG-55」、外科手術用マイクロ波デバイス「アクロサージ」、アフェレシス製品

「Immnopure」など新事業分野の製品立ち上げを進め、中期的な収益基盤として育成。

百万円

1. 事業の概況

2. 業績の概況 3. 製品別売上高構成比

FY2015

(2015年4-12月)

前年同一期間

(2015年1-12月) ＊未監査＊

FY2016

(2016年1-12月)


増減額増減率

受注高 43,522 54,932 54,477 △455 △0.8％

売上高 41,592 53,770 54,895 ＋1,125 ＋2.1％


2017年12月期

連結業績の見通し

11

百万円 2016年12月期

実績 2017年12月期

業績予想前年同期比 - 日本基準 - - 日本基準 - 増減額増減率

受注高 130,980 145,000 ＋14,019 ＋10.7%

売上高 132,890 140,000 ＋7,109 ＋5.3%

営業利益 4,893 6,000 ＋1,106 ＋22.6%

利益率 3.7% 4.3% - -

経常利益 4,201 5,500 ＋1,298 ＋30.9%

利益率 3.2% 3.9% - -

親会社株主に帰属する

当期純利益 2,729 4,500 ＋1,770 ＋64.9%

利益率 2.1% 3.2% - -

平均為替レート / 業績予想前提レート

対米ドル（円）

対ユーロ（円）

108.31

119.44

107.00

117.00

△1.31

△2.44

‐

‐ 2017年12月期為替感応度

米ドル（円）

ユーロ（円）

売上高 2.3億円営業利益 0.1億円

売上高 3.0億円営業利益 0.3億円

日本基準


2017年12月期

連結業績の見通し

12

I F R S

受注高売上収益営業利益当期利益基本的1株当たり

当期利益

2017年12月期業績予想

- IFRS -

百万円

145,000 百万円

140,000 百万円

8,300 百万円

6,700 円銭

94.17

参考当社は、2017年12月期の期末決算からIFRSを任意適用する予定です。

IFRS任意適用による主な影響は、のれん償却費（年間19億円）がなくなること等であり、影響を考慮した業績見通しは下記の通りです。


2017年12月期

セグメント別業績の見通し百万円

2016年12月期実績

2017年12月期業績予想前年同期比

- 日本基準 - - 日本基準 - 増減額増減率

工業部門

受注高 76,503 87,000 ＋10,497 ＋13.7%

売上高 77,995 82,000 ＋4,005 ＋5.1%

セグメント利益 3,482 3,800 ＋318 ＋9.1% 利益率 4.5% 4.6%

インダストリアル事業受注高 61,013 71,000 ＋9,986 ＋16.4%

売上高 62,505 66,000 ＋3,494 ＋5.6%

航空宇宙事業受注高 15,383 16,000 ＋616 ＋4.0%

売上高 15,383 16,000 ＋616 ＋4.0%

医療部門

受注高 54,477 58,000 ＋3,522 ＋6.5%

売上高 54,895 58,000 ＋3,104 ＋5.7%

セグメント利益 5,122 5,800 ＋677 ＋13.2% 利益率 9.3% 10.0%

全社費用等セグメント利益 △3,711 △3,600 ＋111 -

日本基準

Appendix


< メディカル事業 >

< 航空宇宙事業 >

15

百万円

＋474

増減分析 ( 当期 vs 前年同一期間 ) 受注高

< インダストリアル事業 >

0

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

8,000

9,000

＋599

▲2,975

事業の受注増加為替影響

FY2016 (2016年1-12月)

受注高

130,980

前年同一期間 (2015年1-12月)

受注高＊未監査＊

131,737

事業の受注増加為替影響

＋3,483

▲1,408 事業の

受注増加為替影響

▲999 ＋544




16

百万円

＋474

増減分析 ( 当期 vs 前年同一期間 )


0

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

8,000

9,000

▲2,961

事業の売上増加為替影響

FY2016 (2016年1-12月)

売上高

132,890


売上高＊未監査＊

132,004


＋3,302

▲1,408


▲875 +2,000

売上高

＋828





17

0

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

7,000

百万円

増減分析 ( 当期 vs 前年同一期間 ) 営業利益


営業利益＊未監査＊

5,984 事業の

利益減少

為替影響 ▲1,204 事業の

利益増加事業の利益増加

為替影響全社費用等の減少

FY2016 (2016年1-12月)

営業利益

4,893 為替影響

＋837 ▲397 ▲1,117 +902

▲225 ＋111


2015年12月末 2016年12月末

金額構成比金額構成比増減額

資産合計 177,646 100.0% 175,457 100.0％ △2,188 流動資産 103,191 58.1% 101,015 57.6% △2,175 現金及び預金 27,992 15.8% 26,731 15.2% △1,261 売上債権 41,353 23.3% 40,792 23.2% △561 棚卸資産 29,070 16.4% 29,069 16.6% △1 固定資産 74,455 41.9% 74,441 42.4% △13 有形固定資産 31,770 17.9% 33,859 19.3% ＋2,089 のれん 21,411 12.1% 20,160 11.5% △1,250 負債合計 106,503 60.0% 109,923 62.7% ＋3,419 仕入債務 18,158 10.2% 19,368 11.0% ＋1,209 借入金・社債 69,843 39.3% 69,488 39.6% △355 純資産合計 71,142 40.0% 65,533 37.4% △5,608

百万円

連結貸借対照表


連結キャッシュフロー計算書

19

2015年12月期 2016年12月期増減額

営業活動によるキャッシュフロー 3,265 12,608 ＋9,343 税金等調整前当期純利益 3,691 4,869 ＋1,777 減価償却費・のれん償却額 6,682 7,090 ＋407 運転資本の増減 (売上債権・棚卸資産・仕入債務) △3,639 576 ＋4,215 投資活動によるキャッシュフロー △4,635 △7,400 △2,765 有形固定資産の取得による支出 △4,184 △6,845 △2,660 事業譲渡・事業譲受による収支 △528 - ＋528 フリーキャッシュフロー △1,370 5,207 ＋6,578 財務活動によるキャッシュ・フロー △1,209 △6,052 △4,842 借入金の増減 197 243 ＋46 配当金の支払い △1,234 △1,210 ＋23 現金及び現金同等物の期末残高 27,402 25,919 △1,482

百万円


日本

41%

アジア

23%

北米

13%

欧州

20%

その他

3%

メディカル事業航空宇宙事業インダストリアル事業

24%

29% 12%

30%

5% 日本

アジア

北米欧州

その他

13% 4%

80%

3%

72%

13%

12% 3%

20

20%

30%

40%

50%

60%

70%

0

20,000

40,000

60,000

80,000

100,000

07/3 08/3 09/3 10/3 11/3 12/3 13/3 14/3 15/3 15/12 16/12

アジア北アメリカヨーロッパその他海外売上高比率（右軸）

FY2016

グループ全社海外売上高の推移

FY2016

FY2016

FY2016

海外比率

59%

百万円

地域別売上高

(9ヵ月)


2013年3月期

2014年3月期

2015年3月期

2015年12月期＊9ヵ月＊

2016年12月期

一株当り当期純利益 89.41円 76.46円 66.12円 26.34円 36.93円

自己資本当期純利益率 (ROE) 12.9% 9.6% 7.4% 2.8% 4.1%

総資産経常利益率 (ROA) 7.0% 7.6% 5.2% 2.2% 2.4%

営業利益率 7.2% 7.8% 4.7% 3.5% 3.7%

自己資本比率 41.4% 40.8% 40.2% 39.3% 36.6%

DEレシオ 0.87倍 0.86倍 0.96倍 1.00倍 1.08倍

2013年3月期

2014年3月期

2015年3月期

2015年12月期＊9ヵ月＊

2016年12月期

設備投資 4,377 9,093 7,467 4,828 7,635 研究開発費 1,433 1,889 1,811 1,688 1,679 減価償却費 2,841 3,452 4,982 4,738 5,150 のれん償却額 1,499 1,785 2,031 1,943 1,939

21

百万円

経営指標の推移


第1四半期第2四半期第3四半期第4四半期

インダストリアル事業

2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

17,178 15,706 19,049 17,136 (14,250) (12,261) (15,631) (14,116)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

16,488 20,091 22,471 (12,127) (16,572) (18,181)

2016年12月期 (2016年1-12月)

15,243 12,026 14,297 19,445 (11,463) (8,427) (11,240) (15,383)

航空宇宙事業

2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

2,172 2,710 2,334 2,874 (2,150) (2,705) (2,312) (2,861)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

2,755 3,760 3,917 (2,733) (3,749) (3,916)

2016年12月期 (2016年1-12月)

3,916 4,241 3,506 3,719 (3,882) (4,239) (3,494) (3,711)

メディカル事業

2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

12,614 13,210 12,650 16,037 (3,881) (3,575) (3,277) (5,272)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

12,723 12,636 18,162 (4,105) (2,984) (7,022)

2016年12月期(2016年1-12月)

13,154 12,682 13,497 15,142 (4,040) (3,330) (3,527) (4,923)

22

カッコ内数値は海外受注高（内数）

百万円

四半期別受注高の推移


百万円

カッコ内数値は海外売上高（内数）



2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

12,315 16,241 14,544 21,634 (9,983) (12,690) (12,084) (17,301)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

12,482 15,838 29,656 (9,778) (11,668) (25,784)

2016年12月期 (2016年1-12月)

13,691 14,011 13,864 20,937 (10,153) (10,147) (10,702) (17,307)

航空宇宙事業

2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

2,167 2,747 2,339 2,892 (2,150) (2,705) (2,312) (2,861)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

2,909 3,766 3,921 (2,889) (3,749) (3,916)

2016年12月期 (2016年1-12月)

3,906 4,250 3,505 3,720 (3,882) (4,239) (3,494) (3,711)


2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

11,338 14,614 12,080 16,262 (3,479) (3,883) (3,464) (4,946)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

10,965 14,038 16,588 (3,261) (3,836) (6,724)

2016年12月期(2016年1-12月)

13,234 12,813 12,440 16,406 (3,584) (3,205) (3,355) (5,043)

四半期別売上高の推移


百万円

カッコ内数値は海外受注残高（内数）



2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

34,279 33,744 38,249 33,751 (29,245) (28,817) (32,364) (29,178)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

37,757 42,010 34,825 (31,528) (36,432) (28,828)

2016年12月期 (2016年1-12月)

36,376 34,391 34,825 33,332 (30,138) (28,418) (28,956) (27,032)

航空宇宙事業

2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

230 193 187 169 (1) (1) (1) (1)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

16 9 6 (1) (1) (1)

2016年12月期 (2016年1-12月)

16 6 7 6 (1) (1) (1) (1)


2015年3月期 (2014年4月-2015年3月)

3,297 1,894 2,464 2,238 (1,872) (1,563) (1,376) (1,703)

2015年12月期 (2015年4-12月)＊9ヵ月＊

3,996 2,594 4,168 (2,547) (1,695) (1,992)

2016年12月期(2016年1-12月)

4,088 3,957 5,014 3,750 (2,448) (2,574) (2,746) (2,626)

四半期別受注残高の推移

2016年12月期 決算補足説明資料2016年12月期 . 決算補足説明資料 . 2017....

Documents

2016年12月期決算補足説明資料2016年12月期 . 決算補足説明資料 . 2017....