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PROCEDIMIENTO PARA CÁLCULO DE PAGOS Y CUOTASTARJETAS DE CRÉDITO

En este documento se establece el procedimiento para el cálculo de cuotas, pago mínimo ypago total de las Tarjetas de Crédito.

Le brindamos información de las fórmulas, procedimientos de cálculo, ejemplos, etc., que lepermita verificar los montos de intereses, comisiones y gastos cobrados que aplica el BBVABanco Continental, así como proporcionar información complementaria existente alrededor delproceso.

Este documento aplica a clientes del BBVA Banco Continental (Persona Natural).

1. CÁLCULO DE INTERÉS

Capitalización diaria. Tasas efectivas anuales de acuerdo a tarifario vigente. Factor diario de interés (ocho decimales)

a. Cálculo de Intereses:

Total de interés del periodo “t”

Donde: It = Fórmula para el cálculo del monto total de interés corridopara el periodo “t”

it = Tasa Efectiva del periodo “t”

St = Deuda de Capital del periodo “t”t = Días

Además:

Factor de interés para el periodo “t”

Donde:it = Fórmula para el cálculo del factor de interés corrido para el

periodo “t“ia = Tasa efectiva anual

1

1001)(

360t

aiti

tI = tSti

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b. Cálculo de la cuota del periodo “t”

Donde:Cuota t = Cuota a pagar en el período “t”

k t = Monto de Capital amortizado en el periodo “t”

It = Total de interés del periodo “t”

EJEMPLO PARA EL CÁLCULO DEL PAGO TOTAL Y DEL PAGO MÍNIMOTARJETA DE CRÉDITO (S/.)

PAGO TOTAL

Un cliente adquiere una Tarjeta de Crédito y realiza las siguientes operaciones durante un mes.Para este primer caso consideremos que las operaciones que realiza no las traslada a cuotas.

Para este caso el cierre (fecha de liquidación) se realiza el 20 de cada mes o el día útil antes, yel pago se realiza el primer día útil del mes siguiente. También consideremos las siguientesfechas y tasas :

Período deliquidaciónFecha inicio 21-Ago-06 Compras 34.3300% Compras 0.0000%Día de liquidación 20-Sep-06 Avances 60.1000% Avances 60.1000%Día de pago 02-Oct-06 Pagos 60.1000% Pagos 60.1000%

Tasa de interés anualForma de Pago Mínimo

Tasa de interés anualForma de Pago Total

El siguiente paso es calcular el monto de los intereses a pagar tanto por las compras realizadasy las disposiciones de efectivo. De la misma forma hay que considerar los intereses generadospor los pagos del cliente. Para ello utilizamos la fórmula del factor de interés, multiplicarlo porlos montos respectivos para hallar el interés total por concepto.

Para el pago total los intereses se calculan desde la fecha de operación hasta la fecha de pago.

Fecha Compras Avance efectivo Pagos23/08/06 250.0025/08/06 100.0030/08/06 150.00 100.0002/09/06 50.0003/09/06 100.0005/09/06 100.0010/09/06 50.00

Total 550.00 200.00 150.00

Cuotat = Kt + It

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Compras

Para el cálculo de Pago Total la tasa para compra es cero.

COMPRASImporte Fecha Interés Días

250 23-Ago-06 0.00 40150 30-Ago-06 0.00 33

50 02-Sep-06 0.00 30100 05-Sep-06 0.00 27550 0.00

Int1= 0.00Int2= 0.00Int3= 0.00Int4= 0.00

Para los avances y pagos :

Avances

Int1= (((1+(60.1/100))^(38/360)) -1) x 100 = 0.05093206 x 100 = 5.09Int2= (((1+(60.1/100))^(29/360)) -1) x 100 = 0.03863955 x 100 = 3.86

Pagos

Int1= (((1+(60.1/100))^(33/360)) -1) x 100 = 0.04408504 x 100 = 4.41Int2= (((1+(60.1/100))^(22/360)) -1) x 50 = 0.02917821 x 50 = 1.46

Finalmente lo que el cliente paga son la suma del capital más los intereses de la siguientemanera:

Neto capital = Compras + Avances – PagosNeto capital = 550 + 200 –150Neto capital = 600

Total Intereses = Compras + Avances – PagosTotal Intereses = 0.00 + 8.96 – 5.87Total Intereses = 3.09

PAGO TOTAL = 600 + 3.09

AVANCESImporte Fecha Interés Días

100 25-Ago-06 5.09 38100 03-Sep-06 3.86 29200 8.96

PAGOSImporte Fecha Interés Días

100 30-Ago-06 4.41 3350 10-Sep-06 1.46 22

150 5.8674

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PAGO TOTAL = 603.09PAGO MÍNIMO

Para el cálculo del Pago Mínimo los intereses se calculan desde la fecha de operación hasta lafecha de liquidación. Siguiendo los pasos del caso anterior tenemos:

Compras

Int1= (((1+(34.33/100))^(29/360)) -1) x 250 = 0.02405916 x 250 = 6.01Int2= (((1+(34.33/100))^(22/360)) -1) x 150 = 0.01819930 x 150 = 2.73Int3= (((1+(34.33/100))^(19/360)) -1) x 50 = 0.01569821 x 50 = 0.78Int4= (((1+(34.33/100))^(16/360)) -1) x 100 = 0.01320326 x 100 = 1.32

Avances

Int1= (((1+(60.10/100))^(27/360)) -1) x 100 = 0.03592747 x 100 = 3.59Int2= (((1+(60.10/100))^(18/360)) -1) x 100 = 0.02381047 x 100 = 2.38

Pagos

Int1= (((1+(60.1/100))^(22/360)) -1) x 100 = 0.02917821 x 100 = 2.92Int2= (((1+(60.1/100))^(11/360)) -1) x 50 = 0.01448421 x 50 = 0.72

Para este caso el pago mínimo se halla de la siguiente manera:

PAGO MÍNIMO = (Neto Capital)/(Número de Cuotas) + Intereses

Si el Neto Capital entre el Número de Cuotas es menor que el Cobro Fijo establecido se debepagar dicho cobro fijo.

Para este caso Número de Cuotas = 24 y Cobro Fijo = 10.

COMPRASImporte Fecha Interés Días

250 23-Ago-06 6.01 29150 30-Ago-06 2.73 22

50 02-Sep-06 0.78 19100 05-Sep-06 1.32 16550 10.85

AVANCESImporte Fecha Interés Días

100 25-Ago-06 3.59 27100 03-Sep-06 2.38 18200 5.97

PAGOSImporte Fecha Interés Días

100 30-Ago-06 2.92 2250 10-Sep-06 0.72 11

150 3.642

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(Neto Capital) / (Número de Cuotas) = 600/24=25

Como 25 es mayor que 10 este es el pago que debe realizar el cliente más los intereses:

Neto capital = 25.00

Total Intereses = Compras + Avances – PagosTotal Intereses = 10.85 + 5.97 – 3.64Total Intereses = 13.18

PAGO MÍNIMO = Neto Capital + Total Intereses

PAGO MÍNIMO = 25.00 + 13.18

PAGO MÍNIMO = 38.18

Nota: Cuando el cliente realice operaciones en Cuotas se debe sumar al Pago Mínimo o alPago Total, el monto de la cuota (Capital Cuotas + Intereses Cuotas).

2. CÁLCULO DEL PAGO TOTAL Y PAGO MÍNIMO CON CUOTAS

Como señalamos anteriormente cuando el cliente realice operaciones en Cuotas se debe sumaral Pago Mínimo o al Pago Total, el monto de la cuota (Capital Cuota + Interés).

Para ello utilizamos las siguientes fórmulas:

a. Cuota de cada período

Donde :

Q(t) = Fórmula para el cálculo de la cuota de cada período “t”K = Capital (Importe de la operación)f(t) = Factor de Actualización para cada período “t” en base a la

TEA y los días transcurridos desde la fecha de operaciónhasta la fecha de vencimiento de cada cuota.

Además :

360

1001/1

t

TEAtf

Este monto nos sirve de base para el cálculo de las cuotas totales a pagar por el cliente.

tf

KtQ

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b. Interés de cada período “t”

Para determinar los intereses respectivos en cada período utilizamos la fórmula del factor deinterés:

1

1001)(

360t

TEAti

Este factor se debe multiplicar por el saldo del importe de la operación para poder hallar elinterés en ese periodo, de la siguiente manera: (Para la primera cuota este monto es el valortotal del préstamo).

Donde :

It = Interés del período (t)i(t) = Tasa Efectiva del período “t”S(t) = Deuda de Capital del período “t”; para el período 1 sería el

valor total de la operación, para los demás períodos seríael saldo del importe de la operación.

La cuota total a pagar esta compuesta por una parte de interés, amortización, portes y seguros.Los intereses se determinan como se detalló anteriormente, los portes y seguros a cobrarse sedependen del importe de la operación y se encuentran en el tarifario vigente.

c. Amortización del periodo “t”

Para poder determinar la amortización mensual utilizamos la siguiente formula:

Donde :

At = Amortización del período (t)

Finalmente la cuota total a pagar mensualmente se calcula de la siguiente manera :

Cabe precisar que la cuota total es constante, siendo el único factor que varia la amortización yel interés de cada periodo.

tI = tSti

tA = tItQ

tItACuotaTotal

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EJEMPLO PARA EL CÁLCULO DEL PAGO TOTAL Y DEL PAGO MÍNIMO CONCUOTAS

TARJETA DE CRÉDITO (S/.)

Consideremos en nuestro ejemplo anterior que el cliente realiza una operación de compra encuotas de S/.1000 en 4 cuotas a una TEA de 25.00%, el día 01.09.2006; siendo la fecha devencimiento de la primera cuota el primer día útil del siguiente mes, que en este caso sería el01.10.2006.

Para hallar el valor de cada cuota, debemos calcular el factor de actualización para cadaperiodo en base a la TEA y los días transcurridos desde la fecha de operación hasta la fecha devencimiento de cada cuota.

Hallamos el factor cuota para cada tramo del importe de la operación:

0.98157653100251/11

36030

f

0.96289545100251/12

36061

f

0.94515558100251/13

36091

f

0.92716766100251/14

360122

f

EL siguiente paso es obtener la sumatoria de los factores obtenidos.

4321 fffftf

0.927167660.945155580.962895450.98157653 tf

3.81679522 tf

Con el valor obtenido hallamos la cuota:

tf

KtQ

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Q(t) = 1000 / [3.81679522]

Q(t) = 262.00

La cuota para el presente ejemplo es de S/ 262.00. Este monto nos sirve de base para elcálculo de las cuotas totales a pagar por el cliente.

Como consulta procedemos a calcular los Intereses y Amortizaciones de cada cuota; para elloutilizamos la fórmula del factor de interés:

0.018769271100251)1(

36030

i

0.019400941100251)2(

36031

i

0.018769271100251)3(

360

30

i

0.019400941100251)4(

360

31

i

Este factor se debe multiplicar por el saldo del importe de la operación para poder hallar elinterés en ese periodo; para la primera cuota este monto es el valor total de la operación.

I(1) = i(1) x S(1) = 0.01876927 x 1000 = 18.77A(1) = Q(1) – I(1) = 262.00 - 18.77 = 243.23

I(2) = i(2)xS(2)=i(2)x(S(1)–A(1))=0.01940094x(1000.00-243.23) = 0.019400938x756.77= 14.68A(2)= Q(2)-I(2) =262.00 – 14.68 = 247.32

I(3)= i(3)xS(3)=i(3)x(S(2)–A(2))=0.01876927x(756.77-247.32) = 0.018769265x509.45 = 9.56A(3)= Q(3)-I(3) =262.00 – 9.56 = 252.44

I(4) = i(4)xS(4)=i(4)x(S(3)–A(3))=0.01940094x(509.45-252.44) = 0.019400938x257.01 = 4.99A(4)= Q(4)-I(4) =262.00 – 4.99 = 257.01

tI = tSti

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A continuación presentamos el Cronograma de Cuotas a pagar:

N°Cuota F. Vencimiento Saldo Amortización Interés Cuota

1 01/10/2006 1000.00 243.23 18.77 262.002 01/11/2006 756.77 247.32 14.68 262.003 01/12/2006 509.45 252.44 9.56 262.004 01/01/2007 257.01 257.01 4.99 262.00

Cronograma de Cuotas

Para calcular el pago total del mes procedemos a sumar al Pago Total anterior el valor de laprimera cuota, de la siguiente manera:

PAGO TOTAL = Pago Total Inicial + Cuota del mesPAGO TOTAL = 603.09 + 262.00PAGO TOTAL = 865.09

Para calcular el pago mínimo al pago mínimo inicial le debemos sumar el valor de la cuotahallada, de la siguiente manera:

PAGO MÍNIMO = Pago Mínimo Inicial + Cuota del MesPAGO MÍNIMO = 38.18 + 262.00PAGO MÍNIMO = 300.18

Finalmente el pago total a pagar por el cliente es de S/. 865.09 ó puede optar por el pagomínimo que asciende a S/. 300.18.

Nota: En este ejemplo la operación se efectuó exactamente un mes antes de la fecha devencimiento; en caso se realice la operación menos de un mes de la fecha de vencimientodeberá recalcularse los intereses de la “primera cuota”.

3. CÁLCULO DE PORTES Y COMISIONES

Los portes y comisiones a cobrarse dependen del tipo de producto que el cliente tenga en elBBVA Banco continental. En este caso no se utiliza un tipo de formula especial para su cálculosino que se rige de los montos establecidos en el tarifario.

Para mayor información referente a las tasas, portes y comisiones vigentes, favor consultartarifarios en nuestra página web: www.bbvabancocontinental.com.

4. PRECISIONES.

Para cualquier información adicional respecto a tasas, portes y comisiones consultar tarifariodel banco.

Los ejemplos presentados son referenciales. Para el caso de pago de cuotas mensuales, se debe considerar las cuotas pactadas de

cada operación.