米国小型ハイクオリティファンド（毎月決算型）当末：1,974.9 前...

【投信協会商品分類】　追加型投信／海外／株式作成基準⽇：2021年04⽉30⽇

ファンド設定⽇：2011年07⽉29⽇⽇経新聞掲載名：米国小型毎⽉

基準価額・純資産総額の推移（円・億円）基準価額・純資産総額

基準価額は10,000⼝当たりの⾦額です。

騰落率（税引前分配⾦再投資）（％）

最近の分配実績（税引前）（円）資産構成⽐率（％）基準価額の変動要因（円）

最終ページの「当資料のご利⽤にあたっての注意事項」を必ずご覧ください。■設定・運⽤

14,100 ※

※

基準価額の⽉間変動額を主な要因に分解したもので概算値です。ニューバーガー・バーマン・ヨーロッパ・リミテッドから提供を受けたデータおよび情報を基に記載しています。

※ 分配⾦は10,000⼝当たりの⾦額です。過去の実績を示したものであり、将来の分配をお約束するものではありません。

※※

この資料の各グラフ・表に記載されている数値は、表示桁未満がある場合は四捨五⼊して表示しています。この資料に記載されている構成⽐を示す⽐率は、注記がある場合を除き全てファンドの純資産総額を100％として計算した値です。

その他 -32 第117期 2021/04/26 290 ※

※

組⼊投資信託の正式名称は「ニューバーガー・バーマン・US スモール・キャップ・ファンド（JPY インスティチューショナル・ディストリビューティング・クラス）」です。マネー・ファンドの正式名称は「マネーインカム・マザーファンド」です。

合計 +67 設定来累計

第116期 2021/03/24 290 合計 100.0 0.0

為替 -141 第115期 2021/02/24 290 現⾦等 3.4 -0.9 分配⾦ -290 第114期 2021/01/25 140 マネー・ファンド 0.0 -0.0

前⽉⽐寄与額第113期 2020/12/24 140 組⼊投資信託 96.6 +0.9 株式 +531

■■■

グラフは過去の実績を示したものであり将来の成果をお約束するものではありません。基準価額は信託報酬控除後です。信託報酬は後述の「ファンドの費⽤」をご覧ください。参考指数は、ラッセル2000インデックス（配当込み、円換算ベース）です。ファンド設定⽇を10,000とした指数を使⽤しています。詳細は後述の「ベンチマークまたは参考指数に関する注意事項」をご覧ください。

期決算⽇分配⾦当⽉末

設定来 2011/07/29 305.9 359.7 ■

■

■

ファンドの騰落率は税引前分配⾦を再投資した場合の数値です。

ファンド購⼊時には購⼊時⼿数料、換⾦時には税⾦等の費⽤がかかる場合があります。

騰落率は実際の投資家利回りとは異なります。

１年 2020/04/30 51.2 74.4 ３年 2018/04/27 55.3 52.8

３カ⽉ 2021/01/29 12.2 14.1 ６カ⽉ 2020/10/30 32.5 53.7

■

基準⽇ファンド参考指数１カ⽉ 2021/03/31 3.0 3.3

基準価額（円） 12,067 +67 純資産総額（百万円） 3,282 +43

マンスリー・レポート

米国小型ハイクオリティファンド（毎月決算型）

当⽉末前⽉⽐

050

100150200250

純資産総額

0

10,000

20,000

30,000

40,000

50,000

60,000

2011/07/28 2013/07/28 2015/07/28 2017/07/28 2019/07/28

基準価額税引前分配⾦再投資基準価額参考指数

14枚組の1枚目です。


ファンド設定⽇：2011年07⽉29⽇⽇経新聞掲載名：米国小型成⻑

基準価額・純資産総額の推移（円・億円）基準価額・純資産総額

基準価額は10,000⼝当たりの⾦額です。

騰落率（税引前分配⾦再投資）（％）

最近の分配実績（税引前）（円）資産構成⽐率（％）基準価額の変動要因（円）


0 ※

※

基準価額の⽉間変動額を主な要因に分解したもので概算値です。ニューバーガー・バーマン・ヨーロッパ・リミテッドから提供を受けたデータおよび情報を基に記載しています。

※ 分配⾦は10,000⼝当たりの⾦額です。過去の実績を示したものであり、将来の分配をお約束するものではありません。

その他 -135 第9期 2020/07/27 0 ※

※

組⼊投資信託の正式名称は「ニューバーガー・バーマン・US スモール・キャップ・ファンド（JPY インスティチューショナル・ディストリビューティング・クラス）」です。マネー・ファンドの正式名称は「マネーインカム・マザーファンド」です。

合計 +1,140 設定来累計

第8期 2019/07/24 0 合計 100.0 0.0

為替 -463 第7期 2018/07/24 0 現⾦等 3.0 -6.6 分配⾦ 0 第6期 2017/07/24 0 マネー・ファンド 0.0 -0.0

前⽉⽐寄与額第5期 2016/07/25 0 組⼊投資信託 97.0 +6.6 株式 +1,738

■■■

グラフは過去の実績を示したものであり将来の成果をお約束するものではありません。基準価額は信託報酬控除後です。信託報酬は後述の「ファンドの費⽤」をご覧ください。参考指数は、ラッセル2000インデックス（配当込み、円換算ベース）です。ファンド設定⽇を10,000とした指数を使⽤しています。詳細は後述の「ベンチマークまたは参考指数に関する注意事項」をご覧ください。

期決算⽇分配⾦当⽉末

設定来 2011/07/29 304.4 359.7 ■

■

■

ファンドの騰落率は税引前分配⾦を再投資した場合の数値です。

ファンド購⼊時には購⼊時⼿数料、換⾦時には税⾦等の費⽤がかかる場合があります。

騰落率は実際の投資家利回りとは異なります。

１年 2020/04/30 51.1 74.4 ３年 2018/04/27 55.0 52.8

３カ⽉ 2021/01/29 11.9 14.1 ６カ⽉ 2020/10/30 32.4 53.7

■

基準⽇ファンド参考指数１カ⽉ 2021/03/31 2.9 3.3

基準価額（円） 40,442 +1,140 純資産総額（百万円） 1,601 +35


米国小型ハイクオリティファンド（資産成⻑型）

当⽉末前⽉⽐

010203040

純資産総額

0

10,000

20,000

30,000

40,000

50,000

60,000

2011/07/28 2013/07/28 2015/07/28 2017/07/28 2019/07/28

基準価額税引前分配⾦再投資基準価額参考指数



当⽉末：2,266.5　　前⽉末：2,220.5　　騰落率：2.1% 当⽉末：4,181.2　　前⽉末：3,972.9　　騰落率：5.2%

当⽉末：109.3　　前⽉末：110.5　　騰落率：-1.1%


※ 作成時点のものであり、将来の市場環境の変動等をお約束するものではありません。

市場動向ラッセル2000インデックス S&P500

円/アメリカドル（円）

※※※

DataStream等のデータを基に三井住友DSアセットマネジメント作成。インデックス等は注記がある場合を除き、原則として現地通貨ベースで表示しています。為替レートはWMリフィニティブが発表するスポットレートの仲値です。


米国小型ハイクオリティファンド（毎月決算型）/（資産成⻑型）

1,400

1,600

1,800

2,000

2,200

2,400

2,600

2020/10/31 2020/12/31 2021/02/28 2021/04/303,000

3,200

3,400

3,600

3,800

4,000

4,200

4,400

2020/10/31 2020/12/31 2021/02/28 2021/04/30

100

102

104

106

108

110

112

2020/10/31 2020/12/31 2021/02/28 2021/04/30



資産構成⽐率（％）組⼊上位5カ国・地域（％）

組⼊上位5通貨（％）

組⼊上位10業種（％）


※ このページに記載されている構成⽐を示す⽐率は、注記がある場合を除き全て組⼊投資信託の純資産総額を100％として計算した値です。

10 素材 4.2 -0.1 ※ 業種はGICS（世界産業分類基準）による分類です。

8 半導体・半導体製造装置 6.0 +0.4 9 医薬品・バイオテクノロジー 4.5 -0.2

6 小売 7.6 +0.5 7 商業・専門サービス 6.4 +0.1

4 ヘルスケア機器・サービス 7.9 -0.2 5 テクノロジ・ハードウェア・機器 7.9 -0.1

2 資本財 12.0 +0.1 3 銀⾏ 10.1 -0.3

当⽉末前⽉⽐1 ソフトウェア・サービス 12.3 +0.2

2 イギリスポンド 0.4 +0.0

当⽉末前⽉⽐1 アメリカドル 98.9 +0.2

+0.0 合計 100.0 0.0 4 イギリス 0.4 +0.0 現⾦等 0.7 -0.3 3 アイルランド 0.7

株式 99.3 +0.3 1 アメリカ 96.3 +0.1 先物等 0.0 0.0 2 カナダ 1.9 +0.1



※ このページは「ニューバーガー・バーマン・US スモール・キャップ・ファンド（JPY インスティチューショナル・ディストリビューティング・クラス）」について、ニューバーガー・バーマン・ヨーロッパ・リミテッドから提供を受けたデータおよび情報を基に記載しています。

当⽉末前⽉⽐当⽉末前⽉⽐96.3

1.9

0.7

0.4

0 50 100 150

98.9

0.4

0 50 100 150

12.3

12.0

10.1

7.9

7.9

7.6

6.4

6.0

4.54.2

0 5 10 15



組⼊上位10銘柄（％）（組⼊銘柄数　105）銘柄

国・地域/業種


※※

このページに記載されている構成⽐を示す⽐率は、注記がある場合を除き全て組⼊投資信託の純資産総額を100％として計算した値です。組⼊銘柄の紹介を目的としており、記載銘柄の推奨を⾏うものではありません。また、記載内容は作成時点のものであり、将来予告無く変更されることがあります。

10Exponent Inc

1.6 主に米国で科学・エンジニアリング関係のコンサルティングサービスを提供している。科学やエンジニアリングに対する深い知⾒を活かし保険会社や政府、企業向けに製品の事故の調査や将来起きうる問題の調査などを⾏う。

アメリカ商業・専門サービス

9Nexstar Media Group Inc

1.7 テレビ放送会社。伝統的メディアに加え、eメディア、デジタル、モバイルメディアなどのプラットフォーム向けの放映を⼿掛け、テレビ局の買収、制作、運営に注⼒。主に米国中・東部地域でサービスを提供。アメリカメディア・娯楽

8Power Integrations Inc

1.7 IC（電⼦機器の集積回路）メーカー。　AC/DCコンバータ（整流器）やゲートドライバ（電⼒増幅器）といったIC関連製品の設計、開発、販売を⼿掛ける。同社の製品はモバイル機器、テレビ、パソコン、家電、LED照明等の電⼦機器の製造に使⽤されている。

アメリカ半導体・半導体製造装置

7Aspen Technology Inc

1.8 エネルギー、化学、エンジニアリング、建設業向けに、顧客の⼯場の設計・運営、サプライチェーン管理に⽤いられるプロセス最適化ソフトウエアの製品とサービスを提供する。アメリカソフトウェア・サービス

6Fair Isaac

1.9 信⽤リスク分析・コンサルティング会社。予測モデル、意思決定分析、情報管理、コンサルティングなどのサービスに特化する。世界の企業を対象に、効率的な顧客獲得やコスト低減、新規市場開拓などを支援する。

アメリカソフトウェア・サービス

5West Pharmaceutical Svcs

2.1 医薬・医療製品の⽣産支援サービス会社。調合薬剤の設計・製造、薬品投与システムの研究・開発、ラボ試験受託サービスなどを提供する。同社の高い技術によるクオリティの高い製品や競争優位性の高い市場シェアを有する。今後の新製品の投⼊などを背景とした成⻑性に注目。

アメリカヘルスケア機器・サービス

4Fox Factory Holdings

2.3 高性能サスペンション・メーカー。製品は主に、マウンテンバイクやオフロード⾞両、トラック、全地形対応⾞（ATV）、スノーモービル、オートバイ等に使⽤される。アメリカ⾃動⾞・⾃動⾞部品

3Manhattan Associates

2.3 サプライチェーン物流効率化のためのITソリューションを提供する企業。倉庫間の在庫品の受け取り、保管、流通の最適化や管理を⾏う。カスタマイズが必要な中小企業向けのシステム構築が中⼼で、この市場では高い市場シェアを押さえている。

アメリカソフトウェア・サービス

2Bio Techne Corp

2.3 サイトカイン（インターフェロンなどの微量⽣理活性タンパク質の総称）などの各種バイオ製品ならびにグローバルな臨床市場向けの試薬の開発、製造、販売等を⼿掛けるバイオ製品メーカー。アメリカ医薬品・バイオテクノロジー

⽐率コメント

1Pool

3.0 スイミングプール⽤品販売会社。扱う商品は幅広く、プールの建設資材をはじめ、交換部品、プールの囲い⽤フェンス、プール維持管理⽤品、スパ⽤品など。メンテナンスなどの安定収⼊の割合が高い点などを評価。米国依存度は90％を超える。

アメリカ小売







ファンドマネージャーコメント＜市場環境＞当⽉の⽶国株式市場は上昇しました。⽶国の⻑期⾦利上昇に⼀服感が出たことや、主要企業の業績発表が良好な内容となったことが追い風となりました。⻑期⾦利が新型コロナ・ウイルス感染拡⼤前の⽔準を回復したことで、利回りを求める投資家による債券需要が顕在化したことが、⻑期⾦利低下の背景であると考えます。当⽉のFOMC（⽶連邦公開市場委員会）では、パウエルFRB（⽶連邦準備制度理事会）議⻑がテーパリング（量的緩和の段階的縮⼩）の議論開始を否定したものの、先⾏き⾦融緩和の出⼝戦略が市場のテーマに浮上する可能性はあるといえます。また、⽶国ではニューヨーク市⻑が市内の経済活動を7⽉に全⾯的に再開する⽅針を発表するなど、経済の正常化に向けた動きが前進しました。セクター別では、不動産が相対的に好調に推移しました。⻑期⾦利の上昇に⼀服感が出たことが、不動産市場にプラスになるとの⾒⽅が追い風となりました。⼀⽅で、エネルギーが相対的に軟調に推移しました。2021年1－3⽉期においてベストパフォーマンスを記録したセクターであり、当⽉は利益確定の動きが重⽯となる展開となりました。こうした中、⼩型株式市場は⼤型株式市場をアンダーパフォームしました。

＜ポートフォリオ＞当⽉の基準価額は上昇しました。多くのセクターが上昇する中、⼀般消費財・サービスや情報技術セクターのプラス寄与が特に⼤きくなりました。個別銘柄では、医療機関等に⾎液の分析システムを提供するヘモネティクス（ヘルスケア）が下落し、マイナス寄与しました。⼀部の取引先企業が、同社製品の購⼊契約を更新しない⽅針を発表したことが嫌気されました。⼀⽅、プール関連製品の販売を⾏うプール（⼀般消費財・サービス）が上昇し、プラス寄与しました。コロナ禍での在宅レクリエーション需要の⾼まり等を背景に、市場予想を上回る決算を発表したことが好感されました。また、⼩売り企業向けのITソリューションを提供するマンハッタン・アソシエイツ（情報技術）が上昇し、プラス寄与しました。⼩売業界では、Eコマースと実店舗を組み合わせた「オムニ・チャネル」への取り組みが加速しており、これを支える同社ソリューションへの需要が⾼まったことが業績⾯で追い風になったと考えます。

＜今後の⾒通し、運⽤⽅針＞欧⽶ではワクチン接種者に対する旅⾏制限の撤廃など経済活動の正常化が着々と進展しています。ワクチン接種が進展する⽶国では、サービス業の景況感を表す指標が⼤幅に改善しており、コロナ禍のダメージが⼤きかった産業にも景気回復の恩恵が波及しています。景気回復の⾜取りがより確かなものとなる中で、投資家が⾦








ファンドマネージャーコメント融緩和の出⼝戦略を意識し易い状況であり、株式市場の物⾊動向にも影響を及ぼしています。FRBは緩和的な⾦融政策を維持する⽅針を表明しており、政策スタンスの変更にあたっては市場の混乱を防ぐ為に丁寧な情報発信がなされるものと⾒込まれますが、⾦融緩和が牽引した株⾼の潮目が変わる可能性が意識され、株式市場の変動性が⾼まる可能性があります。こうした中、国内売上⽐率が⾼く事業規模が相対的に⼩さい中⼩型企業は、⽶国経済回復の恩恵を受け易く、魅⼒的な投資機会を提供していると考えます。引き続きクオリティが⾼い中⼩型企業に注目した運⽤を継続する⽅針です。







ファンドの特色1. 米国の小型株を実質的な主要投資対象とし、信託財産の中⻑期的な成⻑を目指して運⽤を⾏います。

●当ファンドは、ファンド・オブ・ファンズ⽅式により運⽤を⾏います。●主に、取得時に時価総額が30億米ドル以下の株式、またはラッセル2000採⽤銘柄の株式等に投資します。米国の取引所に上場している米国以外の企業が発⾏する株式等や、米国で事業を展開し米国以外の取引所に上場している企業の株式等に投資することがあります。ただし、取得時に時価総額が30億米ドル以上の株式に投資することがあります。●原則として、対円での為替ヘッジは⾏いません。

2. 高い参⼊障壁を有し、持続的な成⻑が期待できるハイクオリティ企業を徹底的なボトム・アップ・リサーチによって選択し、運⽤を⾏います。当ファンドが主要投資対象とする外国投資信託は、米国小型株運⽤に強みを持つ「ニューバーガー・バーマン・グループ」が運⽤を⾏います。

3. 資産運⽤ニーズに合わせてご選択いただけるよう、「毎⽉決算型」と「資産成⻑型」をご⽤意しました。●「毎⽉決算型」は毎⽉（原則24⽇）、「資産成⻑型」は年1回（原則7⽉24⽇）決算を⾏います。（休業⽇の場合は翌営業⽇）●販売会社によっては、「毎⽉決算型」および「資産成⻑型」の間でスイッチングを取り扱う場合があります。また、販売会社によってはいずれか　一⽅のみの取扱いとなる場合があります。詳しくは販売会社にお問い合わせください。●分配⾦額は分配⽅針に基づき委託会社が決定します。ただし、委託会社の判断により分配を⾏わない場合もあるため、将来の分配⾦の　支払いおよびその⾦額について保証するものではありません。

※ 資⾦動向、市況動向等によっては、上記のような運⽤ができない場合があります。

※ 各ファンドの略称として、以下のようにいうことがあります。米国小型ハイクオリティファンド（毎⽉決算型）　⇒　（毎⽉決算型）米国小型ハイクオリティファンド（資産成⻑型）　⇒　（資産成⻑型）

投資リスク基準価額の変動要因

●当ファンドは、値動きのある有価証券等に投資しますので、基準価額は変動します。したがって、投資者の投資元本は保証されているものではなく、基準価額の下落により、損失を被り、投資元本を割り込むことがあります。●運⽤の結果として信託財産に⽣じた利益および損失は、すべて投資者に帰属します。●投資信託は預貯⾦と異なります。また、一定の投資成果を保証するものではありません。●当ファンドの主要なリスクは以下の通りです。

■ 株式市場リスク内外の政治、経済、社会情勢等の影響により株式相場が下落した場合、ファンドの基準価額が下落する要因となります。また、個々の株式の価格はその発⾏企業の事業活動や財務状況、これらに対する外部的評価の変化等によって変動し、ファンドの基準価額が下落する要因となります。特に、企業が倒産や⼤幅な業績悪化に陥った場合、当該企業の株式の価値が⼤きく下落し、基準価額が⼤きく下落する要因となります。

■ 信⽤リスクファンドが投資している有価証券や⾦融商品に債務不履⾏が発⽣あるいは懸念される場合に、当該有価証券や⾦融商品の価格が下がったり、投資資⾦を回収できなくなったりすることがあります。これらはファンドの基準価額が下落する要因となります。

■ 為替変動リスク外貨建資産への投資は、円建資産に投資する場合の通常のリスクのほかに、為替変動による影響を受けます。ファンドが保有する外貨建資産の価格が現地通貨ベースで上昇する場合であっても、当該現地通貨が対円で下落（円高）する場合、円ベースでの評価額は下落することがあります。為替の変動（円高）は、ファンドの基準価額が下落する要因となります。






投資リスク■ カントリーリスク

海外に投資を⾏う場合には、投資する有価証券の発⾏者に起因するリスクのほか、投資先の国の政治・経済・社会状況の不安定化や混乱などによって投資した資⾦の回収が困難になることや、その影響により投資する有価証券の価格が⼤きく変動することがあり、基準価額が下落する要因となります。

■ 市場流動性リスクファンドの資⾦流出⼊に伴い、有価証券等を⼤量に売買しなければならない場合、あるいは市場を取り巻く外部環境に急激な変化があり、市場規模の縮小や市場の混乱が⽣じた場合等には、必要な取引ができなかったり、通常よりも不利な価格での取引を余儀なくされることがあります。これらはファンドの基準価額が下落する要因となります。

その他の留意点● ファンドは、いわゆる小型株に着目して投資するファンドであり、株式市場全体の値動きと⽐較して、相対的に値動きが⼤きくなることがありま

す。また、小型株の値動きが株式市場全体の値動きと異なる場合、ファンドの基準価額の値動きは、株式市場全体の値動きと異なることがあります。

● 投資資産の市場流動性が低下することにより投資資産の取引等が困難となった場合は、ファンドの換⾦申込みの受付けを中⽌すること、および既に受け付けた換⾦申込みを取り消すことがあります。






分配⾦に関する留意事項

■分配⾦は、預貯⾦の利息とは異なり、ファンドの純資産から支払われますので、分配⾦が支払われると、その⾦額相当分、基準価額は下がります。

■分配⾦は、計算期間中に発⽣した収益（経費控除後の配当等収益および評価益を含む売買益）を超えて支払われる場合があります。その場合、当期決算⽇の基準価額は前期決算⽇と⽐べて下落することになります。また、分配⾦の⽔準は、必ずしも計算期間におけるファンドの収益率を⽰すものではありません。

分配対象額は、①経費控除後の配当等収益および②経費控除後の評価益を含む売買益ならびに③分配準備積⽴⾦および④収益調整⾦です。分配⾦は、分配⽅針に基づき、分配対象額から支払われます。

※上記はイメージであり、実際の分配⾦額や基準価額を⽰唆するものではありませんのでご留意ください。

■投資者のファンドの購⼊価額によっては、分配⾦の⼀部または全部が、実質的には元本の⼀部払戻しに相当する場合があります。ファンド購⼊後の運⽤状況により、分配⾦額より基準価額の値上がりが⼩さかった場合も同様です。

普通分配⾦：個別元本（投資者のファンド購⼊価額）を上回る部分からの分配⾦です。元本払戻⾦（特別分配⾦）：個別元本を下回る部分からの分配⾦です。分配後の投資者の個別元本は、元本払戻⾦（特別分配⾦）の額だけ減少します。


(注)





お申込みメモ購⼊単位

【分配⾦受取りコース】（新規申込）10万⼝以上1万⼝単位　　（追加申込）1万⼝単位【分配⾦再投資コース】（新規申込）10万円以上1円単位　　　（追加申込）1万円以上1円単位　　　　　　　　　　　　　（スイッチングの場合）1万円以上1円単位（全額スイッチングを⾏う場合）1円以上1円単位

購⼊価額購⼊申込受付⽇の翌営業⽇の基準価額

購⼊代⾦販売会社の定める期⽇までにお支払いください。

換⾦単位【分配⾦受取りコース】 1万⼝単位【分配⾦再投資コース】1万円以上1円単位または1⼝単位

換⾦価額換⾦申込受付⽇の翌営業⽇の基準価額

換⾦代⾦原則として、換⾦申込受付⽇から起算して6営業⽇目からお支払いします。

信託期間2026年7⽉24⽇まで（2011年7⽉29⽇設定）

決算⽇＜毎⽉決算型＞毎⽉24⽇（休業⽇の場合は翌営業⽇）＜資産成⻑型＞毎年7⽉24⽇（休業⽇の場合は翌営業⽇）

収益分配決算⽇に、分配⽅針に基づき分配⾦額を決定します。【分配⾦受取りコース】原則として、分配⾦は税⾦を差し引いた後、SMBC⽇興証券が定める所定の⽇よりお支払いいたします。【分配⾦再投資コース】原則として、分配⾦は税⾦を差し引いた後、無⼿数料で⾃動的に再投資されます。再投資を停⽌し、分配⾦の受取りを希望される場合はお申し出ください。分配⾦の受取りを希望される場合、SMBC⽇興証券が定める所定の⽇よりお支払いいたします。※なお、委託会社の判断により分配を⾏わない場合もあります。

課税関係●課税上は株式投資信託として取り扱われます。●配当控除および益⾦不算⼊制度の適⽤はありません。

お申込不可⽇以下のいずれかに当たる場合には、購⼊・換⾦のお申込みを受け付けません。●ロンドンの取引所の休業⽇●ニューヨークの取引所の休業⽇●ロンドンの銀⾏の休業⽇●ニューヨークの銀⾏の休業⽇

スイッチング「毎⽉決算型」と「資産成⻑型」の間でスイッチングのご利⽤が可能です。






ファンドの費⽤投資者が直接的に負担する費⽤○ 購⼊時⼿数料

購⼊時⼿数料は、分配⾦受取りコース①はお申込代⾦に応じて、分配⾦再投資コース②はお申込⾦額に応じて、以下の⼿数料がかかります。（お申込み代⾦または⾦額）　　　（⼿数料率）1億円未満・・・・・・・・・・・・・・・・・・・3.85％（税抜き3.50％）1億円以上5億円未満・・・・・・・・・・2.20％（税抜き2.00％）5億円以上10億円未満・・・・・・・・・1.10％（税抜き1.00％）10億円以上・・・・・・・・・・・・・・・・・・0.825％（税抜き0.75％）①購⼊時⼿数料は、お申込代⾦（購⼊価額×購⼊申込⼝数）に、⼿数料率（税込み）を乗じて次のように計算されます。　購⼊時⼿数料＝購⼊価額×購⼊申込⼝数×購⼊時⼿数料率（税込み）。例えば、購⼊価額10,000円（1万⼝当たり）の　時に100万⼝をご購⼊いただく場合は、購⼊時⼿数料＝10,000円/10,000⼝×100万⼝×3.85％＝38,500円となり、お申　込代⾦と合わせて、合計1,038,500円をお支払いいただくことになります。②購⼊時⼿数料は、お申込⾦額に応じて、次のように計算されます。お申込⾦額＝（購⼊価額×購⼊申込⼝数）＋購⼊時⼿数　料（税込み）。　例えば、お支払いいただく⾦額が100万円の場合、100万円の中から購⼊時⼿数料（税込み）をいただきますので、100万円全　額が当該投資信託のご購⼊⾦額となるものではありません。※分配⾦再投資コースの場合、分配⾦の再投資により取得する⼝数については、購⼊時⼿数料はかかりません。

○ スイッチング⼿数料ありません。

○ 換⾦⼿数料ありません。

○ 信託財産留保額ありません。

投資者が信託財産で間接的に負担する費⽤○ 運⽤管理費⽤（信託報酬）

ファンドの純資産総額に年1.199％（税抜き1.09％）の率を乗じた額です。※投資対象とする投資信託の信託報酬等を含めた場合、年2.049％（税抜き1.94％）程度となります。ただし、投資対象とする投資信託の運⽤管理費⽤は、年間最低報酬額等が定められている場合があるため、純資産総額によっては、上記の料率を上回ることがあります。

○ その他の費⽤・⼿数料以下のその他の費⽤・⼿数料について信託財産からご負担いただきます。● 監査法人等に支払われるファンドの監査費⽤● 有価証券の売買時に発⽣する売買委託⼿数料● 資産を外国で保管する場合の費⽤　　　等※上記の費⽤等については、運⽤状況等により変動するため、事前に料率、上限額等を示すことができません。※監査費⽤の料率等につきましては請求目論⾒書をご参照ください。

※ 上記の⼿数料等の合計額については、保有期間等に応じて異なりますので、表示することができません。※ 購⼊・換⾦単位および購⼊時⼿数料については、SMBC⽇興証券が別に定める場合はこの限りではありません。






税⾦分配時

所得税及び地⽅税　配当所得として課税　普通分配⾦に対して20.315％換⾦（解約）及び償還時

所得税及び地⽅税　譲渡所得として課税　換⾦（解約）時及び償還時の差益（譲渡益）に対して20.315％

※ 個人投資者の源泉徴収時の税率であり、課税⽅法等により異なる場合があります。法人の場合は上記とは異なります。※ 外国税額控除の適⽤となった場合には、分配時の税⾦が上記と異なる場合があります。※ 税法が改正された場合等には、税率等が変更される場合があります。税⾦の取扱いの詳細については、税務専門家等にご確認されることを

お勧めします。

委託会社・その他の関係法人等委託会社ファンドの運⽤の指図等を⾏います。

　三井住友DSアセットマネジメント株式会社　　　⾦融商品取引業者　関東財務局⻑（⾦商）第399号　加⼊協会　　：　一般社団法人投資信託協会、一般社団法人⽇本投資顧問業協会、　　　　　　　　　　　　一般社団法人第⼆種⾦融商品取引業協会　ホームページ　：　https://www.smd-am.co.jp　コールセンター：　0120－88－2976　［受付時間］午前9時〜午後5時（⼟、⽇、祝・休⽇を除く）

受託会社ファンドの財産の保管および管理等を⾏います。　三井住友信託銀⾏株式会社

販売会社ファンドの募集の取扱い及び解約お申込の受付等を⾏います。






販売会社

ベンチマークまたは参考指数に関する注意事項● ラッセル2000は、米コンサルタント会社のラッセルインベストメント社が1984年に開発した米国の代表的な小型株指数で、米国の小型株ファ

ンドの多くがベンチマークとして採⽤しています。指数に関する知的所有権その他の一切の権利は、その発⾏者および許諾者に帰属します。また、指数の発⾏者および許諾者は、当ファンドの運⽤成果等に関して一切責任を負いません。

当資料のご利⽤にあたっての注意事項● 当資料は、三井住友DSアセットマネジメントが作成した販売⽤資料であり、⾦融商品取引法に基づく開示書類ではありません。● 当資料の内容は作成基準⽇現在のものであり、将来予告なく変更されることがあります。また、将来に関し述べられた運⽤⽅針・市場⾒通し

も変更されることがあります。当資料は三井住友DSアセットマネジメントが信頼性が高いと判断した情報等に基づき作成しておりますが、その正確性・完全性を保証するものではありません。

● 当資料にインデックス･統計資料等が記載される場合、それらの知的所有権その他の一切の権利は、その発⾏者および許諾者に帰属します。● 投資信託は、値動きのある証券（外国証券には為替変動リスクもあります。）に投資しますので、リスクを含む商品であり、運⽤実績は市場

環境等により変動します。したがって元本や利回りが保証されているものではありません。● 投資信託は、預貯⾦や保険契約と異なり、預⾦保険・貯⾦保険・保険契約者保護機構の保護の対象ではありません。また登録⾦融機関

でご購⼊の場合、投資者保護基⾦の支払対象とはなりません。● 当ファンドの取得のお申込みにあたっては、販売会社よりお渡しする最新の投資信託説明書（交付目論⾒書）および契約締結前交付書⾯

等の内容をご確認の上、ご⾃⾝でご判断ください。投資信託説明書（交付目論⾒書）、契約締結前交付書⾯等は販売会社にご請求ください。また、当資料に投資信託説明書（交付目論⾒書）と異なる内容が存在した場合は、最新の投資信託説明書（交付目論⾒書）が優先します。

■設定・運⽤

一般社団法人

投資信託協会

備考

ＳＭＢＣ⽇興証券株式会社⾦融商品取引業者関東財務局⻑（⾦商）第2251号 ○ ○ ○ ○

販売会社名登録番号

⽇本証券業協会

一般社団法人第⼆種

⾦融商品取引業協会

一般社団法人

⽇本投資顧問業協会

一般社団法人

⾦融先物取引業協会




米国小型ハイクオリティファンド （毎月決算型）当 末：1,974.9 前...

Documents

米国小型ハイクオリティファンド（毎月決算型）当末：1,974.9 前...