DAY SO FIBONACCI VA TY LE VANGDAY SO FIBONACCI VA TY LE VANG

Có một tỷ lệ đặc biệt có thể được sử dụng để mô tả các Có một tỷ lệ đặc biệt có thể được sử dụng để mô tả các tỷ lệ của mọi thứ trong tự nhiên, từ những kết cấu nhỏ tỷ lệ của mọi thứ trong tự nhiên, từ những kết cấu nhỏ nhất cho đến hạt nhân nguyên tử rồi cả những mô hình nhất cho đến hạt nhân nguyên tử rồi cả những mô hình tiên tiến nhất trong vũ trụ như các thiên thể lớn. Đó là tỷ tiên tiến nhất trong vũ trụ như các thiên thể lớn. Đó là tỷ

lệ vàng.lệ vàng.

Tỷ lệ vàng thường được chỉ định bằng ký tự φ (phi) Tỷ lệ vàng thường được chỉ định bằng ký tự φ (phi) trong bảng chữ cái Hy Lạp nhằm tưởng nhớ đến trong bảng chữ cái Hy Lạp nhằm tưởng nhớ đến

Phidias, một nhà điêu khắc và kiến trúc sư.Phidias, một nhà điêu khắc và kiến trúc sư.

Tỷ lệ vàng là một số vô tỷ: Tỷ lệ vàng là một số vô tỷ:

• Các nhà khoa học, các nhà toán học và các nhà tự nhiên học biết đến tỷ lệ này đã khá lâu rồi. Nó bắt nguồn từ dãy số Fibonacci, được đặt tên theo người sáng lập dãy số này là nhà toán học Leonardo Fibonacci vào khoảng thế kỷ 12.

• Dãy số Fibonacci có nguồn gốc từ bài toán trên là một dãy số sao cho mỗi số hạng, kể từ sau số hạng thứ nhất, bằng tổng của hai số đứng ngay trước nó. Dãy số đó là: 1,1,2,3,5,8,13,21,34,55,89,144....

Dãy số trên có những tính chất đặc biệt đáng chú ý. Thật bất ngờ, tỷ số giữa hai số liên tiếp nhau của dãy số đó ngày càng tiến đến số tỷ lệ vàng là 1.618 (căn bậc 2 của 5 cộng 1 rồi chia cho 2) và số nghịch đảo của nó là 0.618 (1 chia cho 1.618). Các tỷ số đó là : 1/1, 1/2, 2/3, 3/5, 5/8, 8/13, 13/21, 21/34, 34/55, 55/89, 89/144.

Fibonacci trong tự nhiên và ứng Fibonacci trong tự nhiên và ứng dụng trong phân tích kỹ thuậtdụng trong phân tích kỹ thuật

Dãy số Fibonacci xuất hiện ở khắp nơi trong tự nhiên. Những chiếc lá trên một nhành cây mọc cách nhau tương ứng với dãy số Fibonacci. Các số Fibonacci cũng xuất hiện trong những bông hoa: hầu hết các bông hoa có số cánh hoa là một trong các số: 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55 hoặc 89. Hoa loa kèn có 3 cánh, hoa mao lương có 5 cánh, hoa phi yến thường có 8 cánh, hoa cúc vạn  thọ có 13 cánh, hoa cúc tây có 21 cánh, hoa cúc thường có 34, hoặc 55 hoặc 89 cánh.

• Bạn có cần chứng minh? Hãy đo chiều dài từ vai đến các đầu ngón tay bạn thử xem, lấy kết quả số đo này chia cho số đo chiều dài từ khuỷu tay đến các đầu ngón tay. Thử xem bạn có kết quả thế nào. Chúng xấp xỉ 1.618 ? Nếu chia tổng số ong cái cho tổng số ong đực trong một tổ ong bất kỳ, bạn sẽ có giá trị là 1.618

• Vậy tỷ lệ vàng có thể hiện tốt trong tài chính hay không? Thực ra thị trường có cùng cơ sở toán học giống như những hiện tượng tự nhiên nêu trên.

Dãy số Fibonacci Số lớn/số nhỏ hơn 1 bậc Số nhỏ/số lớn hơn 1 bậc Số nhỏ/số lớn hơn 2 bậc

1

2

3

5 1.66 0.6 0.375

8 1.6  0.625 0.384

13 1.6250 0.6154 0.3810

21 1.6154 0.6190 0.3824

34 1.6190 0.6176 0.3818

55 1.6176 0.6182 0.3820

89 1.6182 0.6180 0.3819

144 1.6180     0.6181 0.3820

233 1.6181     0.6180 0.3820

Khi được sử dụng trong phân tích kỹ thuật, tỷ lệ vàng Khi được sử dụng trong phân tích kỹ thuật, tỷ lệ vàng được diễn giải thành 3 dạng tỷ lệ điển hình: 38.2%, 50.0% được diễn giải thành 3 dạng tỷ lệ điển hình: 38.2%, 50.0%

và 61.8%. và 61.8%.

• Tuy nhiên có nhiều tỷ lệ khác có thể được sử dụng khi cần thiết như 23.6%, 76.4%, 78.6%, 161.8%, 423.6%, v.v..

Có 4 phương pháp ứng dụng dãy số Fibonacci chủ yếu trong tài chính là Fibonacci Retracements, Fibonacci Extensions, Fibonacci Fans và Fibonacci Time Zones. Chúng ta sẽ lần lượt nghiên cứu chi tiết từng phương pháp.

Giới thiệu cách vẽ Fibonacci Giới thiệu cách vẽ Fibonacci RetracementsRetracements

• Fibonacci Retracements được tạo ra bằng cách vẽ đường thẳng nối kết giữa hai điểm giá cao nhất và thấp nhất của đồ thị giá trong giai đoạn phân tích và phân chia khoảng cách theo chiều dọc theo các tỷ lệ Fibonacci quan trọng như 23.6%, 38.2%, 50.0%, 61.8% và 100.0%.

• - Tỷ lệ Fibonacci 61.8% được tạo ra bằng cách chia một số bất kỳ trong dãy số Fibonacci với số liền sau nó. Ví dụ: 8/13 = 0.6153; 55/89 = 0.6179.

- Tỷ lệ 38.2% được tạo ra bằng cách chia một số bất kỳ trong dãy số Fibonacci với số ở vị trí thứ 2 về bên phải của nó. Ví dụ:  55/144 = 0.3819.

- Tỷ lệ 23.6% được tạo ra bằng cách chia một số bất kỳ trong dãy số Fibonacci với số ở vị trí thứ 3 về bên phải của nó. Ví dụ 8/34 = 0.2352.

Trong xu hướng tăng giá, ta kéo công cụ Fibonacci Retrace từ điểm giá Trong xu hướng tăng giá, ta kéo công cụ Fibonacci Retrace từ điểm giá thấp nhất lên điểm giá cao nhất rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết quả, từ đó thấp nhất lên điểm giá cao nhất rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết quả, từ đó

sẽ nhận diện được các vùng hỗ trợ tại các tỷ lệ 23.6%, 38.2%, 50.0% sẽ nhận diện được các vùng hỗ trợ tại các tỷ lệ 23.6%, 38.2%, 50.0% hoặc 61.8%.hoặc 61.8%.

Trong một xu hướng giảm giá, ta kéo công cụ Fibonacci Trong một xu hướng giảm giá, ta kéo công cụ Fibonacci Retracements từ điểm giá cao nhất (High) xuống điểm giá thấp Retracements từ điểm giá cao nhất (High) xuống điểm giá thấp

nhất (Low) rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết quả, từ đó sẽ nhận diện nhất (Low) rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết quả, từ đó sẽ nhận diện được các vùng kháng cự (Resistance) tại các tỷ lệ 23.6%, 38.2%, được các vùng kháng cự (Resistance) tại các tỷ lệ 23.6%, 38.2%,

50.0% hoặc 61.8%.50.0% hoặc 61.8%.

Khái quát về Fibonacci ExtensionsKhái quát về Fibonacci Extensions

• Các mức Fibonacci là công cụ chuẩn để đo các mức hỗ trợ và kháng cự. Vấn đề đặt ra là điều gì sẽ xảy ra khi giá vượt qua 2 điểm mà ta sử dụng để tính các mức Fibonacci? Tại điểm nào thì chúng ta kỳ vọng thoát trạng thái? Câu trả lời chính là Fibonacci Extensions .Fibonacci Extensions cho các mục tiêu giá vượt qua mức hoàn lại 100% của xu hướng trước. Các mức Fibonacci Extensions được tính bằng cách lấy các mức Fibonacci chuẩn cộng thêm 100%. Do đó các mức Fibonacci Extensions chuẩn như sau: 138.2%, 150%, 161.8%, 231.8% và 261.8%. 

Cách vẽ Fibonacci ExtensionsCách vẽ Fibonacci Extensions

Bước đầu tiên khi vẽ Fibo Extensions là nhận diện 2 điểm dao động cao nhất và thấp nhất .Dùng công cụ Fibo Extensions kéo từ điểm cao nhất xuống điểm thấp nhất hoặc ngược lại rồi thả công cụ ra sẽ cho kết quả vẽ.

Thông thường về lý tưởng thì sau khi giá vượt qua điểm dao động Thông thường về lý tưởng thì sau khi giá vượt qua điểm dao động cao nhất hoặc thấp nhất trong khung dao dịch thì giá có xu thế đi cao nhất hoặc thấp nhất trong khung dao dịch thì giá có xu thế đi

một đoạn cho đến khi chạm mức hoàn lại 261.8%một đoạn cho đến khi chạm mức hoàn lại 261.8%..

Khái quát về Fibonacci FansKhái quát về Fibonacci Fans

• Fibonacci fans tạo ra bằng cách vẽ một đường xu hướng đi qua 2 điểm (thường là điểm cao nhất và điểm thấp nhất) rồi phân chia khoảng cách theo chiều dọc giữa 2 điểm đó theo các tỷ lệ 38.2%, 50.0% và 61.8%. Kết quả cho thấy 3 đường xu hướng hình quạt chẽ ra từ cùng 1 điểm và 3 đường Fan này tương ứng với 3 tỷ lệ Fibonacci trên.

• Fibonacci fans sử dụng tỷ lệ Fibonacci dựa trên thời gian và giá để xây dựng các đường xu hướng hỗ trợ và kháng cự đồng thời nó được sử dụng để đo tốc độ dao động lên hoặc xuống của một xu hướng.

• Trong một xu hướng uptrend, nếu giá dao động xuống dưới một đường Fan Trendline thì giá thường được kỳ vọng giảm thêm cho đến khi chạm đường Fan Trendline kế tiếp. Do đó các đường Fan Trendline thường có chức năng là vùng hỗ trợ cho thị trường theo xu hướng tăng giá.

• Ngược lại, trong một xu hướng downtrend, nếu giá tăng đến một đường Fan Trenline thì đường xu hướng này có chức năng là ngưỡng kháng cự. Nếu giá vượt qua đường Fan Trendline này thì giá được kỳ vọng tăng cao đến đường Fan Trendline kế tiếp.

Trong một xu hướng tăng giá, ta kéo công cụ Fibo Fans từ điểm Trong một xu hướng tăng giá, ta kéo công cụ Fibo Fans từ điểm giá thấp nhất lên điểm giá cao nhất rồi thả công cụ sẽ ra kết quả, giá thấp nhất lên điểm giá cao nhất rồi thả công cụ sẽ ra kết quả,

từ đó sẽ nhận diện được các vùng hỗ trợ tại các tỷ lệ 38.2%, từ đó sẽ nhận diện được các vùng hỗ trợ tại các tỷ lệ 38.2%, 50.0% và 61.8%.50.0% và 61.8%.

  

Trong một xu hướng giảm giá, ta kéo công cụ Fibonacci Fans từ điểm Trong một xu hướng giảm giá, ta kéo công cụ Fibonacci Fans từ điểm giá cao nhất xuống điểm giá thấp nhất rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết giá cao nhất xuống điểm giá thấp nhất rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết

quả, từ đó sẽ nhận diện được các vùng kháng cự tại các tỷ lệ 38.2%, quả, từ đó sẽ nhận diện được các vùng kháng cự tại các tỷ lệ 38.2%, 50.0% và 61.8%.50.0% và 61.8%.

Khái quát về Fibonacci ChannelKhái quát về Fibonacci Channel

• Fibo Channel (Kênh Fibonacci) được tạo nên bằng các đường xu hướng song song. Để xây dựng công cụ này, bề rộng của kênh được sử dụng là bề rộng đơn vị. Sau đó, các đường thẳng song song sẽ được vẽ tại các điểm giá trị tương ứng với dãy số Fibonacci, bắt đầu là 0.618 bề rộng đơn vị, sau đó là 1.000, 1.618, 2.618, 4.236 lần …

• Nên nhớ rằng để dựng Kênh Fibonacci đúng thì phải dựa vào đường giới hạn tầm trên của kênh khi xu hướng tăng và tầm dưới của kênh khi xu hướng giảm.

Trong một xu hướng uptrend, chọn 2 điểm giá thấp nhất tại Trong một xu hướng uptrend, chọn 2 điểm giá thấp nhất tại đường xu hướng hỗ trợ rồi vẽ công cụ Fibo Channel, điều chỉnh đường xu hướng hỗ trợ rồi vẽ công cụ Fibo Channel, điều chỉnh

đường giới hạn tầm trên của Fibo Channel sẽ thấy các điểm Fibo đường giới hạn tầm trên của Fibo Channel sẽ thấy các điểm Fibo 61.8%, 100.0%, 161.8%, là những vùng kháng cự 61.8%, 100.0%, 161.8%, là những vùng kháng cự

Trong một xu hướng downtrend, chọn 2 điểm giá cao nhất tại Trong một xu hướng downtrend, chọn 2 điểm giá cao nhất tại đường xu hướng kháng cự rồi vẽ công cụ Fibo Channel, điều đường xu hướng kháng cự rồi vẽ công cụ Fibo Channel, điều chỉnh đường giới hạn tầm dưới của Fibo Channel sẽ thấy các chỉnh đường giới hạn tầm dưới của Fibo Channel sẽ thấy các điểm Fibo 61.8%, 100.0%, 161.8%, … là những vùng hỗ trợ điểm Fibo 61.8%, 100.0%, 161.8%, … là những vùng hỗ trợ

Khái quát về Fibonacci Time Khái quát về Fibonacci Time ZonesZones

• Fibo Time Zones là một dãy các đường dọc cách nhau theo dãy số Fibo 1,2,3,5,8,13 … Đường thứ nhất được đặt tại một điểm cực trên đồ thị và những đường tiếp theo được đặt lần lượt tại các vị trí kế tiếp theo dãy số Fibo. Những thay đổi đáng kể về giá được xem là sẽ nằm gần những đường này tức là sự đảo chiều thường xảy ra tại những đường Fibo Time Zones này.

• Để xây dựng công cụ này, cần phải xác định 2 điểm để quyết định chiều dài của một khoảng đơn vị thời gian. Tất cả những đường khác được xây dựng dựa trên khoảng đơn vị thời gian này theo dãy số Fibonacci.

• Fibo Time Zones được áp dung tốt nhất khi phân tích xu hướng giá dài hạn và có thể có giá trị giới hạn khi nghiên cứu các đồ thị ngắn hạn.

• Fibonacci Time Zones được sử dụng để dự đoán các thời kỳ thay đổi giá (đỉnh và đáy thị trường). Sau một xu hướng giảm giá thì sự đảo chiều sẽ được dự đoán tại một đường Fibonacci Time Zones quan trọng. Tương tự sau một xu hướng tăng giá thì sự đảo chiều cũng xảy ra nếu một đường Fibonacci Time Zones được giá tiếp cận.

Cách vẽ Fibonacci Time ZonesCách vẽ Fibonacci Time Zones

• - Trong một khung giao dịch xác định, ta chọn một điểm đáy rồi kéo công cụ Fibo Time Zones từ điểm đó đến một điểm đỉnh hoặc ngược lại rồi thả công cụ sẽ hiện ra kết quả các đường FiboTime Zones ứng với các số 0,1,2,3,5,8,13,… từ đó sẽ dự đoán được các vùng đảo chiều tại khu vực các đường Fibo Time Zones đó.

• - Ví dụ: Chọn đồ thị ngày của giá vàng Spot trong khung giao dịch từ tháng 11/2007 trở về sau. Chọn điểm cực thứ nhất là vùng đáy 785 vào ngày 17/12/2007 để vẽ Fibonacci Time Zones kéo đến điểm cực thứ 2 là đỉnh 936 vào ngày 31/01/2008 sau đó thả công cụ ra cho thấy kết quả như sau:

Qua công cụ này chúng ta có thể dự đoán được các vùng đảo Qua công cụ này chúng ta có thể dự đoán được các vùng đảo chiều tại đỉnh 1032 và tại đáy 845 khi nó ứng với các vùng Fibo chiều tại đỉnh 1032 và tại đáy 845 khi nó ứng với các vùng Fibo

Time Zones. Đây là công cụ phân tích cực kỳ hiệu quả.Time Zones. Đây là công cụ phân tích cực kỳ hiệu quả.