Elektrofoil AB
Sida 1 av 19 – Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Investeringsmöjlighet i Elektrofoil AB
Elektrofoil AB har ett patenterat koncept som skapar ett paradigmskifte för båtbranschen.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag Sida 2 av 19
Innehåll
Inledning 3
Presentation av Exitpartner 3
Uppdraget 4
Tidsplan 4
Bolagsöversikt 6
Företaget – se också www.elektrofoil.se 7
Kundnytta som Foiltwister skapar 7
Produkter 9
Kunder 10
Elektrofoils organisation, resurser och infrastruktur 15
Offentliga finansieringsmöjligheter 15
Strategi för Elektrofoils fortsatta utveckling 16
SWOT analys 18
Värdering 19
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag Sida 3 av 19
Inledning
Avsikten med detta prospekt är att intresserade parter ska beredas
möjlighet att avgöra om de har intresse av att gå in i förhandlingar
rörande investering och delägandeskap i företaget.
All information om företaget och dess verksamhet presenterad i detta
prospekt grundar sig på uppgifter från ägarna och företagsledningen,
vilka även svarar för upplysningarnas riktighet. Informationen kan dock
löpande förändras och varken ägarna eller Exitpartner lämnar några
garantier att informationen är fullständig eller i alla delar korrekt.
Exitpartner har i uppdrag att förmedla kontakten med potentiella
investerare och leder projektet.
Presentation av Exitpartner
Exitpartner är en rikstäckande företagsmäklare med elva kontor från
Malmö till Umeå. Medarbetarna har en lång erfarenhet från ledande
befattningar inom skilda verksamhetsområden i det svenska
näringslivet. Samtliga är egenföretagare och har god insikt i villkoren
för små och medelstora företag.
Exitpartner fokuserar på ägarförändringar i små och medelstora
företag och har mångårig erfarenhet från företagstransaktioner och
andra ägarförändringar.
Exitpartner är helt oberoende från banker, revisorer eller andra
rådgivare.
Ansvarig hos Exitpartner
Svante
Magnusson
031-3088900 / 0707
96 65 03
Svante.magnusson@
exitpartner.se
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 4 av 19
Uppdraget
• Exitpartner har fått i uppdrag att leda försäljningen av aktier i Elektrofoil AB.
• Elektrofoil är belägen på Marikavägen 30, 134 60 Ingarö . Bolaget är flyttbart.
• Elektrofoil erbjuder kompletta motorbåtar med bärplansteknik.
• I dagsläget ägs bolaget av Alexander Sahlin 37,2 %, Björn Ljungdahl 27,9 %, Anders Törnqvist 27,9 % och Anton Simberg 7 %
• Ledningen består av Björn Ljungdahl VD, Alexander Sahlin R&D
• Bolaget söker investerare som tillför total 4 MSEK i eget kapital
• Bolaget värderas till 20 MSEK
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 5 av 19
Tidsplan
• Under mars och april kommer möjlighet ges till att träffa ägarna.
Prospekt
Mars
Möten med
intressenter
Mars/April
Investering
April/Maj
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag Sida 6 av 19
Bolagsöversikt
Sammanfattning Elektrofoil AB
Företagsnamn Elektrofoil AB
Org. Nummer 556896-0974
Grundat 2012
Adress Marikavägen 30 134 60 Ingarö
Hemsida www.elektrofoil.se
VD Björn Ljungdahl
Antal anställda 0
Verksamhetstyp Motorbåtar med bärplansteknik
Total omsättning 80 TSEK (2017)
Rörelseresultat (EBIT) - 167 TSEK
Eget Kapital 250 TSEK
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 7 av 19
Företaget – se också www.elektrofoil.se
Om Elektrofoil
Elektrofoil bygger på en uppfinning av Alexander Sahlin, som
tillsammans med Björn Ljungdahl utvecklat lösningen Foiltwister.
Foiltwister ger ett nytt sätt att stabilisera helt nedsänkta bärplan.
Bärplanstekniken på små och medelstora motorbåtar innebär
väsentliga fördelar. Energiförbrukningen minskar till en tredjedel.
Detta innebär minskade driftskostnader och ger positiva
miljökonsekvenser. Den minskade energiförbrukningen innebär också
att eldrift blir en möjlighet med bibehållen aktionsradie. Därigenom
sjunker driftskostnaden ytterligare, vilket öppnar möjligheter för att
persontransporter på sjön ges helt nya spelregler. Ytterligare fördelar
med bärplansutrustade båtar är ökad komfort och minskad
vågbildning. Det skapas förutsättningar för ett paradigmskifte, som
kommer att öka antalet människor som använder båt för sina resor.
Tekniken, Foiltwister, bygger helt på mekanik och strömningsteknik,
vilket innebär att stabil bärplansdrift kan åstadkommas helt utan
elektronik med tillhörande pumpar och motorer. En kostnadseffektiv
och driftsäker lösning, som öppnar helt nya möjligheter för att
bärplanstekniken ska bli en etablerad lösning för mindre och
medelstora motorbåtar.
Elektrofoil har sedan starten tagit fram tre båtprototyper, som
använder Foiltwister i olika utvecklingssteg. Under arbetets gång har
de kommit till insikt om att Foiltwister inte kan monteras på befintliga
båtar. Det krävs båtar, som är speciellt designade för Foiltwister.
Därför erbjuder företaget idag kompletta system bestående av båtar
utrustade med Foiltwister.
Strategin för Elektrofoils utvecklingsarbete är att skapa fungerande
dellösningar innan nästa utvecklingssteg påbörjas. Idag finns en
fungerande lösning för en båt med konventionell utombordsmotor.
Nästa steg blir att ta fram en eldriven båt.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 8 av 19
Kundnytta som skapas med Foiltwister jämfört med andra bärplanstekniska lösningar
1. Enklare lösning som är mer kostnads- och
energieffektiv. Konventionell teknik för stabilisering av
bärplan är av två slag. Antingen ytskärande bärplan eller
helt nedsänkta bärplan liksom Foiltwister.
o Ytskärande snedställda bärplan: Denna teknik är
självstabiliserande och kräver ingen extra
reglerutrustning. Däremot gör de ytskärande
bärplanen att vattenmotståndet blir högre än med
de helt nedsänkta bärplanen. Aktionsradien med
Foiltwister blir ca 50 % längre än för en båt med
ytskärande bärplan. Dessutom ger båtar med
ytskärande bärplan sämre egenskaper i vågor,
vilket innebär begränsningar att använda båten
för transporter i hårt väder. Sammanfattningsvis:
Foiltwister ger nedanstående fördelar vid
jämförelse med konventionella bärplan….
▪ lägre vattenmotstånd
▪ inga delar, som sticker ut på sidan av båten
▪ att djupgåendet kan justeras
▪ att en vanlig trailer kan användas
▪ att båten klarar höga vågor bättre
o Båtar med helt nedsänkta bärplan: Av
ovanstående skäl är helt nedsänkta bärplan en
lösning som är att föredra. Dock kräver helt
nedsänkta bärplan en balansering för att båten
inte ska välta när den ”flyger”. Foiltwisters
patenterade lösning fungerar med bara det
strömmande vattnet som ”balansmotor”. En enkel
kostnadseffektiv mekanisk konstruktion.
Konventionell lösning bygger på elektronik med
sensorer, som styr balansroder med
hydraulmotorer under vattnet. Därför ger
Foiltwisters lösning lägre komplexitet och lägre
initiala kostnader. Förre saker kan gå sönder vilket
påverkar framtida servicekostnader jämfört med
konventionell teknik. Foiltwister är en lösning,
som kostar en bråkdel av konkurrenternas.
2. Foiltwister kan fällas in under båten. Därigenom
minskas djupgåendet samtidigt som båten kan lyftas upp på
en trailer, på samma vis som ett konventionellt båtskrov.
3. Grundkänning. Om båten som är utrustad med Foiltwister
går på grund, löser en säkring ut så att bärplanen viks bakåt.
Därigenom minskas risken för allvarligare skador.
Sammanfattningsvis skapar Elektrofoil en kundnytta som gör
bärplanstekniken tillgänglig för vanliga båtägare, som vill använda
havet för kostnadseffektiva och miljömässigt fördelaktiga resor.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 9 av 19
Produkter
Elektrofoils produkter är kompletta motorbåtar utrustade med motorer och Foiltwister. Båtarna är designade i samarbete med Mannerfelt Design
Team, som har en aktiv medverkan i projektet.
Modellen visar Foiltwister, där visitkortet utgör modell för det horisontella bärplanet.
Länkarmarna kan vridas med eller moturs beroende på vattentrycket, varvid bärplanet skevas
så att ett rätande moment uppstår. En enkel och patenterad lösning.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 10 av 19
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 11 av 19
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 12 av 19
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 13 av 19
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 14 av 19
Kunder
Business to Business:
Elektrofoil levererade under 2017 en båt utrustad med Foiltwister till
Honda i Japan. Detta företag har visat ett stort intresse för Foiltwister
och konceptet är under pågående utvärdering och test.
Slutkunder som köper båtarna:
Målgrupper av konsumenter, som Elektrofoil vänder sig till är av olika
slag:
➢ Miljömedvetna konsumenter.
o Vi ser att elbilar är på stark frammarsch och
miljömedvetenhet är en betydande drivkraft för
människor att investera i denna typ av bil. Elektrofoil
kommer också att attrahera miljömedvetna
konsumenter.
➢ Pendlare på sjön, som idag har stora utgifter för bränsle.
o För människor som bor på öar och utefter kusten
skapar Elektrofoil driftsekonomiska förutsättningar att
pendla med egen båt.
➢ Båtförare, som värdesätter den ökade komforten i en
bärplansbåt.
o En båt utrustad med bärplan rör sig genom vågorna
utan att gunga. I måttlig sjö rör sig båten så lugnt att
det går att ställa en kaffekopp på ett bord utan att
innehåller skvalpar ut. På sikt kommer Elektrofoil att
erbjuda en eldriven lösning, vilket ytterligare kommer
att attrahera många köpare. Eldriften ger en
tystgående båt och det behövs inte något arbete med
att tanka båten. Dessutom ger eldriften en nära nog
underhållsfri motor.
➢ ”Early Adopters”
o Det finns alltid konsumenter som gillar att vara först
med ny teknik. Det kommer att finnas konsumenter,
som köper Elektrofoils produkter just av detta skäl.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 15 av 19
Elektrofoils organisation, resurser och infrastruktur
Evidens. Sedan starten 2012 har Alexander Sahlin och Björn
Ljungdahl arbetat med att testa och utveckla tekniken. Från början
byggdes modellbåtar, som visade att tekniken fungerade. Efter hand
har tre olika prototyper tagits fram och tekniken har succesivt
förfinats till den nivå företaget idag har uppnått. I nuläget finns en
färdig konstruktion och design i samarbete med Mannerfelt Design
Team). Inom kort presenteras ett samarbete med en båttillverkare.
Kolfiberkomponenterna tillverkas idag av ett bolag i Litauen.
Försäljning. Björn Ljungdahl ansvarar för försäljning och
marknadsföring. Det har genomförts reportage om Elektrofoil i flera
av de stora svenska båttidningarna. Flera filmer finns upplagda på
Youtube och en av filmerna har 275 000 visningar. På kort sikt
planeras försäljningen av Elektrofoils produkter ske i egen regi.
Finansiering. Linn Sevefjord arbetar idag på konsultbasis med
finansiering och ansökningar av publik finansiering.
Produktion. Samarbetspartner inom produktion och försäljning av en
bensindriven båt med standard 4-takts motor sökes. Det finns idag
långt gångna diskussioner med såväl svenska som utländska
båttillverkare, för samarbete inom produktion. Tidsmässigt räknar vi
med att kunna leverera den första serieproducerade båten 11
månader efter att finansiering kommit bolaget tillhanda.
Sammanfattningsvis har Elektrofoil den infrastruktur som behövs för
att kunna genomföra en marknadsintroduktion av lösningen.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 16 av 19
Offentliga finansieringsmöjligheter
Miljö och energiområdet är idag högt prioriterade tillväxtområden
vilket återspeglar sig i tillgången till publik finansiering. Elektrofoil har
redan fått mindre utvecklingsbidrag från Vinnova vid två separata
tillfällen. Får att få tillgång till större bidrag kräver myndigheten att
det finns en existerande organisation. Förutom Vinnova finns också
Energimyndigheten, som en sannolik framtida finansiär. På kort sikt (
två år) finns goda förutsättningar för Elektrofoil att få offentlig
finansiering på 5-10 miljoner kronor. Som framgår av företagets
organisationsplan ovan kommer en person att anställas för att arbeta
full tid med finansiering.
På längre sikt när Elektrofoil är framme vid en större
marknadsintroduktion finns EU-bidrag som företaget kan söka.
Inspiralia är ett företag som är etablerat över hela Europa, som
arbetar med att hjälpa företag i en prioriterad målgrupp med Horizon
2020 SME EU-ansökningar. Inspiralia lyckas med 60 % av sina
ansökningar och dom sållar kraftigt innan de tar sig an ett företag. Vi
har varit i kontakt med Inspiralia och de har uttryckt att Elektrofoil
tillhör en prioriterad målgrupp och därför finns goda förutsättningar
för ett samarbete med Inspiralia.
Sammanfattningsvis gäller att Elektrofoil framgent har goda
förutsättningar att attrahera publikt kapital, som kan användas för
fortsatt R&D samt till marknadsinvesteringar, som leder till en
snabbare tillväxt.
Det bedrivs sedan 2018-03-05 ett crowd funding projekt , som löper
under en månads tid med målet att dra in 50 000 Euro. Syftet med
projektet är primärt marknadsföring av Elektrofoil.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 17 av 19
Strategi för Elektrofoils fortsatta utveckling
Den beräknade kostnaden för att driva runt företaget under 2018 är:
• Utgifter för anställning av Alexander Sahlin och Björn Ljungdal.
• D:o Linn Sevefjord för finansiering
• Kostnader för systemsäkerhet och EU-certifiering
• Hyra och andra löpande kostnader.
Sammantaget innebär detta att det kommer att krävas ca 3 MSEK för
fortsatt drift under 2018. Vi söker finansiering för att täcka dessa
kostnader.
Exit för en investerare:
Efter att företaget erhållit finansiering som behövs för att täcka
kostnaderna för 2018 skapas nya förutsättningar för att lyckas med
att etablera samarbete med producent av båtarna och samtidigt kan
bolaget söka offentliga medel för en fortsatt expansion. Ett fortsatt
arbete på att ta fram en ett elektriskt drivsystem inklusive motor,
elektronik och styrelektronik är ett prioriterat arbete.
Den fortsatta utvecklingen för Elektrofoil kan se olika ut beroende på
hur våra fortsatta kontakter utvecklar sig.
• Företaget säljs till en av de stora etablerade leverantörerna (av
båtar eller motorer) inom båtbranschen.
• Företaget drivs vidare i ett samarbete med en båt- eller
motortillverkare, som har en option på att köpa företaget efter
att projektet drivits till en sådan nivå att allt löper på.
• Företaget drivs vidare och försäljningen av dess produkter
sker i egen regi.
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 18 av 19
SWOT analys
•patentintrång•Mycket stor
marknadspotential
•Finsiering på kort sikt •Bästa lösningen för
stabilisering av
bärplanen
•Utprovad teknik
•Goda förutsättningar
för offentlig
finansiering
•Miljövänlig lösning
•Hög kompetens i
organisationenStyrkor Svagheter
HotMöjligheter
Elektrofoil AB
Rikstäckande experter på att sälja ägarledda företag
Sida 19 av 19
Värdering
Värderingen av Elektrofoil är 20 miljoner kronor. En investering ger därför en ägarandel på 5 % per investerad miljon kronor.