egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanegyenlőtlenség mérése a stabilitási...
TRANSCRIPT
![Page 1: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/1.jpg)
Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikában
Kis Gábor, MNB
Módszertani nap, KSH
2011. január 25.
![Page 2: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/2.jpg)
Pénzügyi stabilitás fogalma, eszközei, intézményrendszere
2
• Pénzügyi stabilitás: a kulcsfontosságú pénzügyi piacok és a pénzügyi intézményrendszer ellenálló a gazdasági sokkokkal szemben és képes zökkenőmentesen funkcionálni
• A pénzügyi stabilitást elősegítő, leggyakrabban használt eszközök:• Elemzések, a kockázati tudatosság növelése• Szabályozás• Közvetlen jegybanki beavatkozás (pl. devizapiaci
műveletek, likviditás biztosítás)
• Nemzetközi válságok, sokkok – nemzetközi munkamegosztás : IMF, BIS, ESRB, jegybanki és felügyeleti szervezetek
![Page 3: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/3.jpg)
Pénzügyi stabilitási statisztikák
3
• A stabilitási elemzésekhez szükséges információk
• Adatgyűjtés• pénzintézetek mérlegei, • eredménykimutatása,• hitelportfólióra, tőkehelyzetre, hitel és piaci
kockázatokra, a pénzügyi tranzakciókra vonatkozóinformációk
• Publikációk - pénzügyi stabilitási mutatószámok • IMF - Financial Soundness Indicators• ECB, BIS, OECD
![Page 4: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/4.jpg)
Egyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban
4
• Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete közötti egyenlőtlenségek mérése a piaci verseny hatékonyságának vizsgálata céljából
• IMF FSI javaslat:• Gini index • Herfindahl index
• ECB adatgyűjtés, hazai elemzések • Herfindahl index• 3, illetve 5 legnagyobb bank piaci részesedése
![Page 5: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/5.jpg)
Koncentrált a magyarországi bankszektor?
5
![Page 6: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/6.jpg)
6
2010 november – a magyarországi bankok piaci részesedése
Gini index
0,7180
Herfindahl index
0,1007
![Page 7: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/7.jpg)
7
Európai helyzet, hitelintézeti piaci koncentráció(forrás:ECB)
![Page 8: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/8.jpg)
A magyar bankok koncentrációja csökkent az elmúlt 20 évben….
8
Év Bankok száma
Első három bank piaci részaránya
(%)
Első öt bank piaci
részaránya (%)
Herfindahl index
1991 37 58 76 15651995 44 47 62 13132000 38 38 52 9932005 34 41 57 9172010 38 42 60 1007
![Page 9: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/9.jpg)
9
A magyar bankok koncentrációja 1997 óta folyamatosan az elfogadható tartományban van….
![Page 10: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/10.jpg)
10
Ugyanakkor a lakossági hiteleken belül erősebb a koncentráció….
Terméktípus 2005 - HI
Folyószámlahitel 1884Áruhitel 3517Személyi kölcsön 1959
Autóvásárlási hitel 1056 1056
Szabad felhasználású jelzáloghitel
1458
Lakáshitel 2736Látra szóló betét 3012Rövid távú lekötött betét 2090Hosszú távú lekötött betét
2282
Forrás: Molnár, J.–Horváth, Cs.–Nagy, M. [2006]: Empirical Analysis of Retail Banking Competition:the Case of Hungary, mimeo October 2006
![Page 11: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/11.jpg)
11
A koncentráció csökkenése a verseny erősödésére enged következtetni a lakossági piacon
![Page 12: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/12.jpg)
Nem csak a nemzeti bankpiaci egyenlőtlenségeket vizsgálják a stabilitási elemzések…
12
IMF Global Financial Stability Report, April 2007 Chapter III. The Globalization of Financial Institutions and Its Implication for Financial Stability
![Page 13: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/13.jpg)
13
Más pénzügyi piacokon is az elsőöt piaci aránya magas….
![Page 14: Egyenlőtlenség a pénzügyi stabilitási statisztikábanEgyenlőtlenség mérése a stabilitási statisztikákban 4 • Bankok piaci részesedése, gazdasági ereje, tőkehelyzete](https://reader030.vdocuments.net/reader030/viewer/2022040507/5e44a284e24b77755119e88f/html5/thumbnails/14.jpg)
Befektetési alapok piacának egyenlőtlenségei – 2009
14
Gini index
0,7090
Herfindahl index
0,1329