Il ruolo della Banca nelle soluzioni concordate delle crisi di Impresa

Dott. DonnarummaTirrenia 19 Novembre 2010

• Le cause della crisi– Sintomatologia e diagnosi preventiva

della crisi– Le origini delle Crisi– Impatti economici finanziari

• Le soluzioni alla crisi – Piani di risanamento ex Art. 67– Accordi di ristrutturazione ex Art. 182

bis

Le cause della crisi

Pd

Tempo

Incubazione

Primi Sintomi

Maturazione

Diffusione delle Disfunzioni

Crisi Acuta

Sintomatologia e diagnosi preventiva della crisi

Le origini della Crisi

Le crisi Aziendali sono generate da differenti fattori, raggruppabili in 3 macro-categorie concettuali:

• Fattori macroeconomici– Economici– Culturali– Catastrofici

• Fattori settoriali– Esogeni– Ciclo di vita– Normativa del settore

• Fattori Aziendali– Qualitativi– Quali/Quantitativi– Quantitavi

Impatti economici Finanziari Acquisto/

produzioneVendita

Reddito operativo

Flusso di cassa

gestione caratteristica corrente

uscite costi ricavi entrate

L’Imprenditore e la Banca per poter affrontare insieme e con successo la crisi devono essere:

•Tempestivi•Trasparenti

Le soluzioni della crisi

La nuova legge fallimentare salvaguardia il valore delle imprese

Il legislatore si è impegnato nell’approntare procedure che preservino l’impresa evitando che situazioni di crisi possano degenerare nell’insolvenza irreversibile. A tal fine sono disciplinate tre forme di accordi di ristrutturazione destinati a favorire il superamento delle difficoltà economiche e la continuazione dell’attività:– Piano di Risanamento (ex Art. 67 L.F.)– Accordi di ristrutturazione (ex art. 182 Bis L.F.)– Concordato preventivo

Piano di risanamento ex art 67 L.F.

• Soluzione negoziale alla crisi che vuole evitare l’azione revocatoria

• Non ha requisiti ex lege• Può riferirsi ai soli creditori indispensabili e strategici per il

risanamento ed il riequilibrio dell’azienda in crisi• Certificato da un revisore contabile o da un professionista

nominabile curatore• Premia l’imprenditore che prende tempestivamente

l’iniziativa• Non necessita di accordi coi creditori o con l’autorità

giudiziale• Contenuto vario ed atipico• Unici elementi essenziali:

– Superamento della crisi e riequilibri finanziario dell’azienda– Dichiarazione delle azioni che ne consentono il raggiungimento

• L’ottica deve essere di continuità aziendale e non liquidatoria

Accordi di ristrutturazione ex art 182-bis L.F.

• Tramite tale istituto, l’imprenditore commerciale in crisi mira a ridurre la propria esposizione debitoria

• L’esecuzione dell’accordo comporta l’integrale pagamento dei creditori ad esso estranei

• L’accordo è concluso con l’approvazione del 60% dei crediti, accompagnato da una relazione del professionista che ne certifichi l’idoneità

Accordi di ristrutturazione ex art 182-bis L.F.• Contenuto-tipo dell’accordo:

– Non precisato dalla legge– Ha per oggetto, nella prassi:

• Dilazioni di pagamento• Abbattimento degli interessi• Cessione di beni ai creditori• Rinunce a posizioni creditorie• Acquisizione di nuove garanzie in favore dei creditori

– Vanno allegati:• Relazione aggiornata sulla situazione patrimoniale

economica e finanziaria dell’impresa• Stato analitico dell’attività• Elenco analitico dei creditori e titolari dei diritti reali o

personali• Relazione del professionista sull’idoneità dell’accordo