mahle - apimec 2006

Reunião Mahle Metal Leve S.A. / APIMEC-SP 2006

São Paulo, 27 de Novembro de 2006

http://www.bakerlaw.com/home.aspx

Agenda1. Grupo Mahle Mundial 2. Grupo Mahle no Brasil3. Mercado4. Resultados 3º Trimestre de 20065. Mercado de Capitais6. Governança Corporativa7. Sustentabilidade

a. Colaboradoresb. Atuação Ambientalc. Atuação Social d. Atuação Cultural

8. Reconhecimentos e Certificações9. Perspectivas

Grupo Mahle Mundial

Fundação em 1920

Irmãos Ernst e Hermann Mahle

Em 2006 completou 86 anos de existência

Maior fabricante de pistões no mundo

Uma das 30 companhias líderes daindústria de suprimentos automotivos nomundo.

Aprox. 38.000 empregados

Matriz Stuttgart, Alemanha

Grupo Mahle Mundial

Grupo Mahle Mundial Evolução das Vendas

2.0792.391

2.8213.070

3.246

3.7584.100

0

500

1.000

1.500

2.000

2.500

3.000

3.500

4.000

4.500

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005

EUR Milhões

Grupo Mahle Mundial Localidades

Presença Global

Pistões/ComponentesFiltrosTrem de Válvulas


Grupo Mahle Mundial Localidades

Presença Global81 Plantas no Mundo – 9 no Brasil

Grupo Mahle Mundial Centros de Pesquisa e Desenvolvimento

Nº total de colaboradores em P&D: ~2.000

Stuttgart

Detroit (Farmington Hills)

Detroit (Novi)

Tokio (Okegawa)

Tokio (Kawagoe)

Northampton

1998

2004

2007

2004

2006

2002

2001

Shanghai

São Paulo

1996

Jundiai

Grupo Mahle Mundial Centros de Pesquisa e Desenvolvimento

Nº total de colaboradores em P&D: ~2.000

Stuttgart

Detroit (Farmington Hills)

Detroit (Novi)

Tokio (Okegawa)

Tokio (Kawagoe)

Northampton

1998

2004

2007

2004

2006

2002

2001

Shanghai

São Paulo

1996

Jundiai

Integração em P&D

Módulo Pistão-CilindroPistão

Anel Trava

Pino de Pistão

Camisa de Cilindro

Bronzina de Biela

2º Anel de Compressão

3º Anel de Óleo

Biela

Parafuso da Biela

1º Anel de Compressão

Sistema do Trem de Válvula

Guia de Válvula

Válvula

Assento de Válvula

Tucho Hidráulico

Balancim Roletado

CabeçoteEixo Comando de Válvulas Montado

Capa de Mola

Mola de Válvula

Assento de Mola

Sistemas de Filtração

Reservatório de Fluido Hidráulico

Moldura de Montagem e Reforço

Válvula de Controle de Pré-aquecimento de Combustível

Filtro de Combustível

Abafador do Duto de Turbulência

Canal de Enchimento

Recirculação de Gases de Escape com Arrefecimento Integrado

Atuador Elétrico dos Abafadores

Duto Plástico de Admisão

Acoplamento

Região de Mistura dos Gases Recirculados de

Escape (EGR)

Grupo Mahle no Brasil

Grupo Mahle Brasil

99,95

Mahle Componentes deMotores do Brasil Ltda

MAHLE IndustriebeteiligungenGmbH

Mahle Metal LeveInternational NV

Mahle Ind. e Com. Ltda

Mahle Metal Leve SA

Mahle Metal Leve Miba Sinterizados Ltda

Mahle Metal LeveGmbH / AT

100%

100%70%

76%

100%

100%

Grupo Mahle Brasil

Mahle Metal LeveInternational NV

Mahle Metal Leve SA

Mahle Metal Leve Miba Sinterizados Ltda

Mahle Metal LeveGmbH / AT

100%

100%70%

100%

Mahle Componentes deMotores do Brasil Ltda

Mahle IndustriebeteiligungenGmbH

Mahle Ind. e Com. Ltda

76% 100%

1998/1999Inauguração do Centro de Distribuição para o mercado de reposição da América Latina em Limeira, SP.

1950

1950Dr. Ernst Mahle se estabelece no Brasil onde torna-se sócio fundador (juntamente com as Famílias Mindlin, Gleich, Lafer e Klabin) da Metal Leve – primeiro fabricante nacional de pistões.

2005

1978É adquirido o controle acionário da CIMA Componentes Automotivos, de Santo André (SP), dando origem a CIMA MAHLE.

1996A MAHLE adquire o controle acionário da Metal Leve S.A.

1998A MAHLE realiza uma “joint venture”para produtos sinterizados, com a empresa Miba da Áustria.

2003A MAHLE MMG Ltda. é incorporada pela MAHLE Metal Leve.

2002A MAHLE Sistemas de Filtração Ltda. é incorporada pela MAHLE Metal Leve S.A.

2001Inauguração da fábrica de filtros em Mogi Guaçu, SP

2005Inauguração da nova unidade em Itajubápara a fabricação de buchas.

História da Mahle Metal Leve no Brasil

1998/1999Inauguração do Centro de Distribuição para o mercado de reposição da América Latina em Limeira, SP.

1950

1950Dr. Ernst Mahle se estabelece no Brasil onde torna-se sócio fundador (juntamente com as Famílias Mindlin, Gleich, Lafer e Klabin) da Metal Leve – primeiro fabricante nacional de pistões.

2005

1978É adquirido o controle acionário da CIMA Componentes Automotivos, de Santo André (SP), dando origem a CIMA MAHLE.

1996A MAHLE adquire o controle acionário da Metal Leve S.A.

1998A MAHLE realiza uma “joint venture”para produtos sinterizados, com a empresa Miba da Áustria.

2003A MAHLE MMG Ltda. é incorporada pela MAHLE Metal Leve.

2002A MAHLE Sistemas de Filtração Ltda. é incorporada pela MAHLE Metal Leve S.A.

2001Inauguração da fábrica de filtros em Mogi Guaçu, SP

2005Inauguração da nova unidade em Itajubápara a fabricação de buchas.

História da Mahle Metal Leve no Brasil

Mais de meio século de história no Brasil


Mahle Metal Leve S.A. Localidades Mogi Guaçu – 3 Plantas

São Paulo São Bernardo do CampoItajubáIndaiatubaLimeira

8 Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/AMogi Guaçu, SP

Pistões e BielasFiltrosSistemas de Trem de VálvulasPorta-anéisPinos de Pistão

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/ASão Bernardo do Campo, SP

Bronzinas

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve Miba SinterizadosIndaiatuba, SP

Produtos SinterizadosComponentes para MotoresComponentes para TransmissãoComponentes para Compressores Herméticos

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/AItajubá, MG

Buchas e arruelas de encosto

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/ALimeira, SP

Centro de Distribuiçãoe Vendas Aftermarket

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/ASão Paulo, SP

Pistões ForjadosUsinagem de Pistões

Plantas no Brasil

MAHLE Metal Leve S/ACentro de Pesquisa e Desenvolvimento

Futuras instalações em Jundiaí, SPa partir de 2007

Plantas no Brasil Mahle Metal Leve S/A – Centro de Pesquisa e Desenvolvimento • Futuras instalações em Jundiaí, SP• Localização privilegiada próximo às grandes montadoras e demais unidades daMahle Metal Leve

Centro de Pesquisa e Desenvolvimento

Atualmente localizado em Santo Amaro, São Paulo Fundado em 1978Área construída: ~ 6.500 m²143 colaboradores (pesquisadores, engenheiros e técnicos)100 públicações técnicas43 patentes

Teste de MotoresTeste de Motores

Laboratório de Metrologia

Laboratório Químico Testes Estruturais

Modelamento e Simulações NuméricasAnálise Microestrutural

Desenvolver inovações tecnológicas como um diferencial de fator de competitividade

Centro de Pesquisa e Desenvolvimento

Capacitar a organização para antecipar as necessidadestecnológicas e prover as soluções desejadas

Definir um processo de inovação focalizado para as necessidades imediatas e futuras do mercado, bem como, pelas responsabilidades sociais tais como:

Ar limpo - redução de emissõesConservação de energia - economia de combustívelControle de Ruídos

Reciclar e capacitar em reciclagem - necessidades fim de vida útil -eliminação de potenciais ameaças ao ambiente com substâncias no descarte

Custo da propriedade - durabilidade e confiança - vida do produto -considerações de fadiga de materiais.

Mercado

MercadoProdução Brasileira de Veículos

0

300

600

900

1.200

1.500

1.800

2.100

2.400

2.700

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06Automóveis Ônibus Caminhões Comerciais Leves

Milhares de Unidades

1.817 1.791 1.828

2.3172.528

1.905 1.971

Fonte: ANFAVEA

MercadoProdução Brasileira de Veículos

0

300

600

900

1.200

1.500

1.800

2.100

2.400

2.700

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06

Gasolina Álcool Flex Diesel

1.817 1.791 1.828

2.3172.528

1.905 1.971


Fonte: ANFAVEA

MercadoDistribuição por Mercado

80 76 72 67 64 68

20 24 28 33 36 32

2001 2002 2003 2004 2005 2006(*)

Doméstico Exportação(*) – Janeiro a SetembroFonte: ANFAVEA

Em Unidades – %

MercadoProdução Brasileira de Motores

2.0572.175

2.6672.894

3.019

0

1.000

2.000

3.000

2002 2003 2004 2005 2006(*)

(*) – EstimativaFonte: SINDIPEÇAS


Principais Clientes

Resultados 3º Trimestre de 2006

ResultadosDemonstração do Resultado

R$ Milhões

Jan a Set Jan a Set2001 2002 2003 2004 2005 2005 2006

Receita líquida de vendas 622 738 1.108 1.430 1.385 1.062 1.065

Custo dos produtos vendidos (399) (459) (719) (956) (1.063) (802) (803)

Lucro bruto 223 279 389 474 322 260 262 Margem bruta 36% 38% 35% 33% 23% 24% 25%

Despesa com P&D (9) (7) (20) (28) (29) (22) (25)

Outras desp. operacionais (91) (101) (189) (248) (219) (127) (132)

Lucro operacional 123 171 180 198 74 111 105 EBITDA 154 213 321 351 245 202 182 Margem bruta 25% 29% 29% 25% 18% 19% 17%

Lucro líquido do exercício 90 150 176 180 101 68 73 Margem bruta 14% 20% 16% 13% 7% 6% 7%

ResultadosFaturamento por Segmento

0

200

400

600

800

1.000

1.200

1.400

1.600

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06OE (Original Equipment) Outros AM (Aftermarket)

622738

1.108

1.430 1.385

1.062 1.065

R$ Milhões

43%

56%

40%

58%

30%

68%

29%

69%

28%

71% 28%

71%

28%

71%

ResultadosFaturamento – Distribuição por Mercado

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06Doméstico Outros Exportação

Em %

52505144424747

47484855575152

12111

21

ResultadosExportações

138 130

205

269 275

227206

0

50

100

150

200

250

300

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06

US$ Milhões

-5,9%

57,7%

31,4% 2,2%

10,2%

ResultadosUS$ Médio x IGPM

1,621,81

2,08 2,14 2,2 2,27

2,752,91

3,193,36 3,42 3,4 3,48

1,89 1,84

2,37

2,67

2,37

3,62

2,883,13

2,72

2,412,29

2,17

1,51

1,21

2,71

1,0

1,5

2,0

2,5

3,0

3,5

4,0

Dez

/98

Mar

/99

Dez

/99

Jun/

01

Set

/01

Dez

/01

Jun/

02

Dez

/02

Jun/

03

Jun/

04

Dez

/04

Jun/

05

Dez

/05

Set

/06

IGPM R$ / US$

Desvalorização do Real

Crise RussaCrise Argentina11 de Setembro

Eleições 2002

Elevada Taxa de JurosControle da InflaçãoSuperávit Comercial

- 37,6%

ResultadosReceita Líquida e Lucro Líquido

622738

1.108

1.430 1.385

1.0651.062

90

150

176 180

101

7368

0

200

400

600

800

1.000

1.200

1.400

1.600

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/060

20

40

60

80

100

120

140

160

180

200

Receita Líquida Lucro Líquido

R$ Milhões

ResultadosEBITDA

154

213

321351

245

182202

0

50

100

150

200

250

300

350

400

2001 2002 2003 2004 2005 Set/05 Set/06

R$ Milhões

ResultadosVariação de Preços – Materiais Metálicos

-300

306090

120150180210240270300330360390

Med

04

Jan/

05

Fev/

05

Mar

/05

Abr

/05

Mai

/05

Jun/

05

Jul/0

5

Ago

/05

Set

/05

Out

/05

Nov

/05

Dez

/05

Jan/

06

Fev/

06

Mar

/06

Abr

/06

Mai

/06

Jun/

06

Jul/0

6

Ago

/06

Set

/06

Alumínio Níquel Cobre Magnésio Silício Aço

Fontes: Metal Bulletin Research e LME

Em US$ - %

44

327

118

-15

3833

ResultadosEstoques e Giro dos Estoques

55

72

101

170

119

14240

3736

36

38

35

0

20

40

60

80

100

120

140

160

180

2001 2002 2003 2004 2005 Set/0632

33

34

35

36

37

38

39

40

41

Estoques Giro dos Estoques (dias)

R$ Milhões

ResultadosInvestimentos e Depreciação

45,4

65,960,6

86,5 89,7

107,2

66,8

26,733,2

51,3 55,9 60,167,4

0

20

40

60

80

100

120

140

2001 2002 2003 2004 2005 2006(*)

Investimentos Incorporação da MAHLE MMG Depreciação

R$ Milhões

(*) - Previsto

ResultadosEndividamento

17,322,9

79,6

8,36,9

231,1

0

50

100

150

200

250

2001 2002 2003 2004 2005 Set/06

R$ MilhõesIncorporação

da MAHLE MMG

Financiamento de Exportações

ResultadosRetorno sobre o Patrimônio Líquido (*)

255307

436

562 571

39335%

49%

18%

32%

40%

25%

0

100

200

300

400

500

600

2001 2002 2003 2004 2005 Set/06(**)0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

Patrimônio Líquido ROE

R$ Milhões

(*) – Lucro líquido apurado no exercício / Patrimônio líquido do exercício anterior (**) - Anualizado

Mercado de Capitais

Mercado de CapitaisFloat

17%

83%

29%

71%

Ações Ordinárias

Ações Preferenciais

24%

76%

Total (ON + PN)

Free Float

Grupo Controlador

Mercado de CapitaisVolume Médio Diário

252

182

458

311 327

410

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

500

2001 2002 2003 2004 2005 Set/06

R$ Mil

Mercado de CapitaisDividendos e JCP

2038 40 50

171

279

0

50

100

150

200

250

300

2000 2001 2002 2003 2004 2005

R$ Milhões

Mercado de CapitaisValorização das Ações Preferenciais

0

500

1000

1500

2000

jun-

96se

t-96

dez-

96m

ar-9

7ju

n-97

set-9

7de

z-97

mar

-98

jun-

98se

t-98

dez-

98m

ar-9

9ju

n-99

set-9

9de

z-99

mar

-00

jun-

00se

t-00

dez-

00m

ar-0

1ju

n-01

set-0

1de

z-01

mar

-02

jun-

02se

t-02

dez-

02m

ar-0

3ju

n-03

set-0

3de

z-03

mar

-04

jun-

04se

t-04

dez-

04m

ar-0

5ju

n-05

set-0

5de

z-05

mar

-06

jun-

06se

t-06

Ibovespa LEVE4

R$

100

CAGR = 28,2 %CAGR = 20,4%

1.282

673

Governança Corportiva

Governança Corporativa

Instituição do Conselho Fiscal

Conselheiro Independente – 20% do Conselho de Administração

Administração totalmente profissional

Criação do Comitê de Comunicação

Reestruturação da área de RI

Governança presente na origem do grupo

Compromisso com a sustentabilidade da companhia

Nível Local

Nível Global

SustentabilidadeColaboradores

Ser parceiro empresarial, valorizar e mobilizar as pessoas na busca do

crescimento e vitalidade da companhia.

Colaboradores

Missão de Recursos Humanos

ColaboradoresProgramas de Treinamento

Bolsa Educação 429

Ensino Fundamental e Médio 405

Bolsa de Idiomas 372

Escola Profissional Mahle 3.254

Parceria com o SENAI 482

~5.000 Colaboradores

Atendidos

SustentabilidadeAtuação Ambiental

Adequação de todas as plantas aos mais exigentes padrões de gestão ambiental – todas unidades certificadas (ISO 14.001)

Atuação Ambiental

Utilização consciente dos recursos e energia

Sistema de Gestão Ambiental e Gestão de Riscos Ambientais

Capilarização através de parceiros e terceirizados

Avaliação ambiental de fornecedores

Existência de metas internas além das certificações

51 auditorias ambientais em fornecedores foram realizadas visando minimizar eventuais riscos de co-responsabilidade ambiental ou mesmo riscos legais envolvidos

67%

33%

Aprovados Reprovados

Atuação AmbientalAvaliação Ambiental de Fornecedores

11% dos “Casos de Sucesso” com Produção mais Limpa disponíveis no site da CETESBwww.cetesb.sp.gov.br consideram exemplos da Mahle Metal Leve S/A

Atuação AmbientalProdução mais Limpa - CETESB

http://www.cetesb.sp.gov.br/

38 projetos desenvolvidos

Atuação Ambiental

Destaques(*)

Investimentos da ordem de R$ 7,3 milhões

Resultados em economia:Reciclagem de alumínio – 40 t/anoReuso de óleo integral – 24.000 l/anoGás natural – 3 t/anoReuso de água industrial e racionalização do consumo – 264.400 m³/anoRedução de lodo galvânico – 3 t/ano

Economia - R$ 2,2 milhões / ano(*)

(*) – Considera total de projetos em curso até 2006

SustentabilidadeAtuação Social

Mais de 20 programas em curso

Atuação Social

Foco na educação e difusão do voluntariado entre os colaboradores

Ações junto às comunidades onde a Mahle Metal Leve estáinstalada

Integração = Empresa + Colaboradores + Comunidade

Estes jovens fazem parte da Escola Escola MAHLE MAHLE FormareFormare, onde são ministradas aulas por colaboradores que são educadores voluntários.

Estes ainda realizam estágio supervisionado nas diversas áreas da Mahle

Curso: Assistente de ProduAssistente de Produçção e ão e Montagem Mecânica.Montagem Mecânica.

Educação para Comunidade de Jovens

Responsabilidade Social

5 escolas localizadas em Mogi Guaçu, Indaiatuba, SBC, São Paulo e Itajubá;

Jovens de 15 à 17 anos de idade de famílias de baixa renda;

Recebem bolsa de um salário mínimo;

Não se aplica aos familiares dos colaboradores;

100 estudantes matriculados por ano;

Educadores: 170 voluntários.



SustentabilidadeAtuação Cultural

Escola de Música Ernst Mahle

Incentivo para a formação de futuros músicos, que além de suas aulas individuais,

desenvolvem o conhecimento da teoria musical, participam de corais e tocam flauta doce em

orquestras.

Instituto Cultural Ivoti

Incentivo para a formação e aperfeiçoamento de professores de educação musical, que ministram aulas de coral infantil, infanto-juvenil e juvenil à

comunidade de “Ivoti” (Rio Grande do Sul).

Escola de Música Ernst MahleEscola de Música Ernst Mahle


Projeto Dança e Cidadania

Desenvolvido pela coreógrafa Lúcia Teixeira, atende atualmente 450 jovenscarentes de Campinas e Mogi Guaçu, distribuídas em 25 escolas. O objetivo é tirar as crianças das ruas, desenvolver o gosto pela arte e pela musicalidade, através de aulas de balé clássico.O projeto conta também com a participação dos pais dos alunos na criação de figurinos, montagem de cenários e iluminação e com isso envolvendo e integrando toda a família


Associação Viva e Deixe Viver

Promove o entretenimento e proporciona informação educacional. Os voluntários procuram fazer os dias de internação de crianças e adolescentes hospitalizados

mais agradáveis e felizes através da leitura de histórias. Atualmente a Mahle conta com

45 voluntários contadores de histórias.

Doutores da AlegriaTrazem alegria, conforto e amor para crianças hospitalizadas

repercutindo positivamente em sua recuperação.

Em parceria com a Mahle, os “Doutores da Alegria” estáatuando no Hospital Mario Gatti - Campinas-SP

São 45.000 crianças

desde 2002!


Programa Tempo de Leitura

A Mahle, em parceria com a Fundação Educar DPaschoal e o apoio do Ministério da Educação e

Cultura (MEC), com o objetivo de estimular à leitura e facilitar o acesso a temas de fundamental

importância para a educação, lançou uma coleção de livros que é distribuída aos colaboradores e para

a comunidade.

É o compromisso com a educação, incentivando nossas crianças ao hábito de ler e sensibilizando a

comunidade para o exercício da cidadania.

Projeto Meu Guri

Colaboradores da Unidade Pistões de São Paulo adotaram duas jovens da ONG Meu Guri, que atende crianças e adolescentes, com doação individual mensal, complementada pela empresa.

ÚLTIMOS TÍTULOS

• Diogo e Olívia

• Amigos (Diversidade)

• Adivinha o que é Folclore?

• No parque, nosso verde

• O sapo e o jardim florido

• Zeca, o dono dos direitos

LIVROS DISTRIBUÍDOS3,3 milhões


Reconhecimentos e Certificações

ISO 14001 – Gestão Ambiental

Certificação de Qualidade ISO TS 16949

A Mahle é certificada pela Fundação ABRINQ como uma Empresa Amiga da Criança, sendo

reconhecido o seu engajamento para com a infância brasileira, abrangendo os seguintes

temas:

trabalho infantil,

educação,

saúde,

direitos civis

investimento social na criança.

Fundação ABRINQ

• 2004 – Em parceria com a “Associação Viva e Deixe Viver”, recebeu o prêmio Hall da Fama –7.º Top of Mind de RH.

• 2005 – Prêmio Top Gestão de Pessoas –AAPSA com o Case “Programa Mahle de Responsabilidade Social”.

• 2006 – A Mahle Unidade Limeira – foi eleita como "Empresa Socialmente Responsável“, no evento Dia da Empresa Limeirense, realizadoanualmente pela ACIL (Associação Comercial e Industrial de Limeira).

Responsabilidade Social e Recursos Humanos

Premiações

Revista EXAME “Melhor Empresa do Ano “ em 2002 “Melhor na Categoria Auto Peças”em 2002

Prêmio Valor 1000Jornal Valor Econômico

Destaque Setor “Veículos e Peças”2001, 2002 e 2003

Prêmio Excelência Empresarial Fundação Getúlio Vargas 2001, 2002, 2003 e 2005

Concedido a 12 empresas entre 500

Perspectivas

Perspectivas

Aumento da produção de veículos

Panorama cambial indefinido

Pressão das montadoras para manutenção / redução de preços

Recuperação do aftermarket em decorrência da agricultura

Importação de autopeças pelas condições cambiais favoráveis

Continuidade na consolidação do setor de auto peças

Reunião Mahle Metal Leve S.A. / APIMEC-SP 2006

São Paulo, 27 de Novembro de 2006

http://www.bakerlaw.com/home.aspx

27.02.2007,

MAHLE METAL LEVE S.A.

mahle - apimec 2006

Investor Relations