nou règim d’ordenació i supervisió - vincles consultoria · significatives i vincles estrets...

Nou règim d’ordenació i supervisió

del sector assegurador andorrà

26 de juny de 2017

Daniel Marsol Burgos CURS D’INTRODUCCIÓ A SOLVENCIA II 1

Marc Legislatiu actual


Llei reguladora de l’actuació de les companyies d’assegurança del

11 de maig de 1989

23 articles, 3 disposicions transitòries i 4 disposicions finals

Normativa pròpia de l’activitat d’assegurances que, essencialment:

Estableix els requisits i garanties per a l’exercici de la professió

Defineix els principals conceptes, professionals i rams

Defineix de forma genèrica l’actuació de les companyies

Menciona mesures de control i cautelars que pot prendre el Govern

Aporta alguns elements de protecció dels assegurats

Marc Legislatiu actual


Llei reguladora de l’actuació de les companyies d’assegurança del

11 de maig de 1989

Buits legals i operatius que creen:

Indefinicions en l’actuació de les companyies

Mancances en els criteris de solvència

Incertesa i falta de garanties dels assegurats

Absència d’una legislació prou precisa

Necessitat d’una major regulació de la supervisió i la transparència

Normativa insuficient considerant les noves tendències imperants

com és Solvència II


Normativa – mercat espanyol (UE)

312

articles

408

pàgines

3.000

pàgines

Llei 20/2015, de 14 de juliol d’ordenació, supervisió i solvència de les entitats

asseguradores i reasseguradores (LOSSEAR).

Real Decret 1060/2015, de 20 de novembre, d’ordenació, supervisió i solvència

de les entitats asseguradores i reasseguradores (ROSSEAR).

Llei d’ordenació i supervisió d’assegurances

i reassegurances del Principat d’Andorra


Llei d’ordenació i supervisió d’assegurances i reassegurances del Principat d’Andorra

Contingut en 6 títols

Entrada en vigor 1/1/2018

Àmbit objectiu, subjectiu, activitats prohibides i excloses

Òrgans de regulació i supervisió

Estructurar supervisió

Accés a l’activitat, Registre d’Entitats i resolucions d’equivalència

Estructura

72 articles

5 disp add, 3 disptransitòries, 1 dispderogatòria i 5 disp finals

Exercici activitat:

• Règim general (Solvència II)

• Règim simplificat

Règim d’infraccions i sancions

Revocació, Règim dissolució i liquidació, mecanismes protecció

Nou règim regulador del sector assegurador andorrà

I

II

III

IV

V

VI

Adaptació títol IV 1/1/2023


Llei d’ordenació i supervisió d’assegurances i reassegurances del Principat d’Andorra

Nou règim regulador del sector assegurador andorrà

ReglamentLlei

d’ordenació i supervisió

MediacióFons

Garantia

Normativa comptable específica

Estàndards

tècnics

Plans i fons de

pensions

Càlcul Provisions Tècniques

Contracte assegurança

Modificació Llei 10/2013

de l’INAF

LOREM IPSUM


Autoritat supervisora

d’assegurances i

reassegurances

INAAF (Disp. final tercera)

Potestats

• Supervisar i controlar el mercat

• Expedients d’autorització, revocació,

sancionadors i de dissolució

• Emetre circulars, instruccions i

comunicats tècnics d’obligat

compliment

• Analitzar, estudiar i seguir el mercat

• Proposar modificacions de la llei

• Cooperar i coordinar-se amb altres

entitats supervisores

Facultats

• Requerir informació comptable o

estadística per supervisar

• Accedir a tots els documents

necessaris i informació rellevant per

supervisar

• Dur a terme inspeccions i

investigacions

• Exigir a les entitats l’aportació

d’informes d’experts independents

• Elaborar comunicats tècnics per una

supervisió més eficaç

• Dictar mesures de control especial

Disp. transitòria primera:

Ministeri de Finances

exercirà d’Autoritat

Supervisora fins la posada

en marxa de l’INAAF

Títol II: Regulació i supervisió

(art. 7 a 14)

LOREM IPSUM


Autoritat supervisora

d’assegurances i

reassegurances

INAAF (Disp. final tercera)

Incompliment CSO:

• Pla de recuperació en 2 mesos

• Executar mesures en 6 mesos

Incompliment CMO:

• Pla de recuperació en 1 mesos

• Executar mesures en 3 mesos

Mesures pertinents

Deteriorament financer,

dificultat financera (art 11)

• Emetre Informe anual relatiu a

la situació i riscos del mercat

• Cooperar amb autoritats

d’Andorra i d’estats estrangers

• Potestat de subscriure

convenis d’intercanvi

d’informació

• Reciprocitat i

confidencialitat

Supervisió macroprudencial i

cooperació (art.12)

Títol II: Regulació i supervisió

(art. 7 a 14)


Títol III: Accés a l’activitat

(art. 15 a 30)

Nova llei

• Societat anònima

• Capital social:

• Caràcter general: 600.000 euros

• Prestació de serveis: 240.000 euros

• Reasseguradores: 3.000.000 euros

• Capitals totalment subscrits i desemborsats

• Acreditar disposició FFPP per cobrir CSO (capital de solvència obligatori) i CMO (capital mínim obligatori)

• Impossibilitat de distribuir dividends per incompliment del CSO o CMO

Llei 89

• Societat anònima

• Capital social:

• Caràcter general: 600.000 euros

• Prestació de serveis: 240.000 euros

• Capitals totalment subscrits i desemborsats

• Fiança

Deure d’obtenció d’autorització prèvia (art 15)

Nota: Les entitats reasseguradores domiciliades fora

del Principat d’Andorra que únicament accepten la

reassegurança de les asseguradores locals no

necessiten autorització ni designar delegat (art. 30)



(art. 15 a 30)

Programa d’activitats (art 20)

Les entitats sol·licitants hauran d’elaborar un programa d’activitats que inclogui:

Programa d’activitats

• Riscos que es volen

cobrir

• Activitats a dur a

terme

• Principis rectors

reassegurança i

retrocessió

• Components Fons

Propis CMO

• Pla estratègic

Llei 89 (art. 9.2)

Acompanyar documents

següents a la demanda

d’autorització:

• Memòria explicativa

en què es vol operar

• Còpia dels poders

dels representats

• Fiança/es bancàries

Acreditar tots els punts anteriors

Actualitzar en cas de canvis substancials,

sempre al menys cada 3 anys



(art. 15 a 30)

Règim especial de les entitats domiciliades fora del Principat d’Andorra (art 29)

• L’entitat de què depengui la delegació ha d’acreditar que disposa d’actius en el Principat d’Andorra per un import igual a la meitat del mínim absolut del capital mínim obligatori (lletra d) apartat 3 article 42):

− No Vida: 1 milió d’euros -> 500.000 d’euros

− Vida: 1,5 milions d’euros -> 750.000 euros

− Reasseguradores: 3,2 milions d’euros ->1,6 milions d’euros

Dipositar la quarta part amb caràcter de fiança

Art. 29.3.d

• L’entitat de què depengui la delegació queda subjecte a les normes de solvència article 42

Alternativament pot optar per acollir-se al que disposen apartats 5 a 8 art. 29 en matèria de règims equivalents:

L’autoritat Supervisora pot dictar una declaració d’equivalència del règim prudencial de supervisió en matèria de solvència, en virtut del qual s’accepti el règim de supervisió de l’estat origen

Art. 29.3.e



(art. 15 a 30)

Altres aspectes regultats

Proporcionar a l’autoritat informació sobre les

persones amb funcions de direcció efectiva (art.23)

Operacions connexes: estudis estadístics,

actuarials, de riscos, investigacions (art.19.2.e)

Informació sobre participacions

significatives i vincles estrets (art. 22)

Regulació sobre el procediment

d’autorització (art.25 a 27)

Honorabilitat i professionalitat

(derogació llei 12/2015)(art.24)

Incloure en la denominació social “assegurances” i/o

“reassegurances” (art.19.3)

Registre d’entitats Asseguradores i

Reasseguradores (art.28)

Comptabilitat separada entre assegurança i

reassegurança i gestió separada entre vida i no

vida (art. 27)


Títol IV: Exercici de l’activitat

(art. 31 a 51)

Estableix el nou paradigma de gestió

que té com a punt de referència



(art. 31 a 51)

Llei 89 Llei 2017 Solvència II

Elaboració Estats Financers i auditoria

externa (art. 14.2)

Realització no obligatòria:

Reassegurança -> Transferència risc

Anàlisi rendibilitat tècnica per

producte

Càlcul del marge de Solvència I:

Vida

No Vida

Documentar sistema govern,

polítiques, processos, actes

Gestió activa dels riscos amb

implicació Òrgan administració

Major transparència en la informació

al mercat, al client, al regulador

Tenir els fons propis adequats en

base als riscos que s’assumeixen

Major supervisió per part de

l’Autoritat supervisora

Nou paradigma

amb noves

exigències



(art. 31 a 51)

Solvència II transforma el model de solvència i la presa de decisions en les entitats

asseguradores, convertint la gestió dels riscos en un procés dinàmic i clau per al

negoci assegurador. La gestió dels riscos i els requeriments de capital estan alineats,

exigint uns requeriments de capital d’acord amb els riscos assumits.



(art. 31 a 51)

Sotmetre els comptes a auditoria externa

Govern establir normativa comptable específica

(disp final 1a)

Mètodes i procediments per al càlcul de les provisions tècniques a efectes comptables

(disp final 1a)

Art. 31: Les entitats s’hauran d’ajustar a

la normativa especial de comptabilitat

establerta per a asseguradores i

reasseguradores 1/1/2018

• Entrada en vigor

nova llei

• Inici període

d’adaptació Títol IV

5 anys (disp trans 2a)

• INAF o Ministeri

finances dictaran

instruccions i

comunicats tècnics

per l’adaptació

Nota: si no es publica al BOPA la

normativa comptable abans de

1/1/2018 es posposarà l’inici del

període d’adaptació al 1 de gener

següent al de la publicació

Pilar I, II i III



(art. 31 a 51)

Pilar I

Art. 42: Solvència

1. Les entitats asseguradores i reasseguradores han d’acreditar que

disposen dels fons propis admissibles per cobrir el capital mínim

obligatori i que estan en condicions de disposar dels fons propis

admissibles per cobrir el capital de solvència obligatori.

...

2.e) CSO s’ha de calcular una vegada a l’any, quan es detectin variacions

significatives en fons propis o perfil de risc o si ho demana l’Autoritat

Supervisora.

3.e) CMO s’ha de calcular trimestralment i comunicar a l’Autoritat Supervisora.

PILAR QUANTITATIU: RÈGIM GENERAL

Calcular CSO

i CMO i

comparar

amb FFPP

admissibles

Marge de

Solvència

• Marge de solvència =

FFPP – CSO

• MS > 0

BALANÇ ECONÓMIC/SOLVÈNCIA

ACTIU PASSIU

Efectiu 8 Millor Estimació 85

Actius financers 101 Marge de risc 4

Immobilitzat 0 Fons Propis ? 20 = ( 109 - 89 )

Total 109 Total 89

Total Actiu - total Passiu = Fons Propis segons Solvència



(art. 31 a 51)

Pilar I

Càlcul dels Fons Propis admissibles

Art. 40: Regles valoració.

Provisions tècniques.

Actius i passius s’han de valorar

per l’import pel qual es podrien

intercanviar entre parts

interessades, informades i

independents


BALANÇ COMPTABLE

ACTIU PASSIU

Efectiu 8 Prov. Tècn. 88

Actius financers 101

Immobilitzat 5 Fons Propis 26

Total 114 Total 114



(art. 31 a 51)

Pilar I

Càlcul dels Fons Propis admissibles

Art. 41: Fons Propis

Els fons propis es classificaran en dues

categories.

Per reglament s’estipularan els tipus d’actius i

passius que s’inclouran en cada categoria i es

classificaran en tres nivells 1, 2 i 3.

Categories de Fons propis:

• Fons propis bàsics: admissibles per cobrir

CSO i CMO, nivells 1 i alguns elements nivell 2

• Fons propis complementaris: admissibles per

cobrir només CSO, resta elements nivell 2 i

nivell 3

Fons Propis: 20

Fons Propis Bàsics 15

Fons Propis Complementaris 5


BALANÇ ECONÓMIC/SOLVÈNCIA

ACTIU PASSIU

Efectiu 8 Millor Estimació 85

Actius financers 101 Marge de risc 4

Immobilitzat 0 Fons Propis 20

Total 109 Total 109



(art. 31 a 51)

Pilar I

Capital Solvència Obligatori Capital Mínim Obligatori

• Art. 42.2.c: El CSO es calcularà segons la

fórmula estàndard i paràmetres específics que

es definiran per reglament

• Art. 42.2.d: Es permetrà fórmula estàndard

combinada amb models interns parcials

• Art. 42.2.f: L’Autoritat Supervisora pot exigir

de forma motivada un capital de solvència

addicional

• Art. 42.3.a: El CMO es calcularà segons

funció lineal d’un conjunt de variables

• Art. 42.3.c: El CMO no pot ser inferior a 25%

ni superior a 45% del CSO

• Art. 42.3.d: El CMO no pot ser inferior a:

– Rams No Vida: 1 milió €

– Rams Vida: 1,5 milions €

– Reasseguradores: 3 milions €

Nivell de confiança

99,5% (art. 42.2.a)

Nivell de confiança

85% (art. 42.3.b)




(art. 31 a 51)

Pilar I

Capital Solvència Obligatori Capital Mínim Obligatori

Art. 42.1: Acreditar que disposen dels fons

propis admissibles per cobrir el capital

mínim obligatori.

Art. 42.1: Acreditar que estan en condicions de

disposar dels fons propis admissibles per cobrir

el capital de solvència obligatori.

Exemple pràctic:

20

8= 250%

20 - 8 = 12

CSO = 8

Rati Solvència =

Marge Solvència =

Article 54. Infraccions molt greus:

b) L’incompliment de l’obligació de disposar

del capital mínim obligatori


FFPP (Bàs + Compl)

CSO

Marge Solvència =FFPP (Bàs + Compl) - CSO

Rati Solvència =

> = 0FFPP (Bàsics)

CMO> = 100%FFPP (Bàsics) - CMO > = 0 Rati CMO =

Exemple pràctic:

CMO calculat = 0,75

Límits 42.3.c: 1) 25% CSO = 0,25 * 8 = 2

2) 45% CSO = 0,45 * 8 = 3,6

Límits 42.3.d: CMO > 1,5

(Cía Vida)

CMO = 2

15

2Rati CMS = = 750%



(art. 31 a 51)

Pilar I

Règim ad hoc per entitats de petita dimensió (art. 42.4)

PILAR QUANTITATIU: RÈGIM SIMPLIFICAT

Règim

Simplificat

Requisits

– No aplicable apartats 1 a 3 art. 42, ni informe ORSA (art. 38)

del Règim General

– S’establirà per reglament obligacions Règim Especial

– Complir amb la resta de requeriments de la Llei:

– Sistema de Govern

– Polítiques...

Complir amb tots els requeriments següents els 3 darrers exercicis i

justificar que no se’n preveu incomplir en els propers 5 (art. 42.4.f):

– Primes meritades brutes < = 5 milions €

– Provisions Tècniques brutes < = 25 milions €

– No operar en rams de crèdit o caució, excepte com a riscos accessoris

– No tenir primes meritades reassegurança acceptada > = 500.000 € o

10% primes meritades brutes

– No tenir Provisions Tècniques reassegurança acceptada > = 2,5

milions € o 10% Provisions Tècniques brutes



(art. 31 a 51)

Pilar II Òrgan d’Administració: màxim responsable

Govern corporatiu i

polítiques (art. 34)

Disposar Funció

Verificació

compliment normatiu

(art.39)

Informe sobre la

situació financera i

de solvència (art.33)

Sistema de control

intern (art.35)

Disposar Funció

d’Auditoria interna

(art. 36)

Informe d’avaluació

interna de riscos i de

solvència (ORSA)

(art. 38)

Disposar Funció

actuarial (art. 37)

Òrgan

d’Administració



(art. 31 a 51)

Pilar II Òrgan d’Administració: màxim responsable

PolíticasÒrgan

d’Administració

Alta Direcció

Àrees Operatives

(1a línia defensa)

Control Intern

Govern corporatiu

i Polítiques

Funcions Clau

(2a línia defensa)

Auditoria

Interna (3a

línia defensa)

Auditoria

Externa

Autoritat

Supervisora



(art. 31 a 51)

Pilar II Govern corporatiu (art. 34)

- Contingut mínim:

• Estructura organitzativa transparent, apropiada i separació de funcions

• Mecanismes per garantir compliment disposicions legals i reglamentàries, així com resolucions administratives

• Mecanismes transmissió informació

• Polítiques i pràctiques de remuneració d’alta direcció

• Mecanismes de supervisió interna i externa

- Desenvolupament del contingut per reglament

Art. 34.3

- Establir en els estatuts socials les regles essencials del sistema de govern corporatiu

- Facultar l’òrgan d’administració per tal que el desenvolupi i l’executi degudament

Art. 34.2

- Disposar d’un sistema de Govern Corporatiu que garanteixi una gestió sana i prudent

- Ajustar al principi de proporcionalitat

Art. 34.1



(art. 31 a 51)

Pilar IIControl Intern:

Art. 35: Establir un sistema de control intern que comprengui

les 4 funcions següents:

Auditoria Interna

• Disposar funció que es desenvolupi sota

principis d’objectivitat i independència

• Desenvolupar per reglament termes de

proporcionalitat

• Garantir adequació i eficàcia control

intern i govern corporatiu

Funció Actuarial

• Disposar funció actuarial efectiva

• En cada entitat hi ha d’haver almenys

una persona:

• Coneixements de matemàtica

actuarial i financera

• Experiència professional mínima

3 anys àmbit actuarial

Avaluació interna i

gestió de riscos i de solvència

• Ha de formar part de l’estratègia de

negoci de l’entitat, ser rellevant en

decisions estratègiques

• Emissió informe anual (ORSA)

• Desenvolupar en reglament

Verificació compliment normatiu

• Disposar Funció verificació compliment

normatiu. Proporcionalitat per reglament

• Assessorar Òrgan Administració

disposicions legals i normativa interna

• Avaluació impacte modificacions entorn

legal



(art. 31 a 51)

Pilar II Control Intern

Art. 44: Externalització i concentració de funcions

Totes les funcions són susceptibles de ser externalitzades mentre no perjudiqui qualitat sistema de govern, augmenti risc operacional, menyscabi la capacitat de supervisió de l’Autoritat Supervisora o afecti a la qualitat del servei ofert al client

L’externalització no exclou la responsabilitat directa de l’entitat de l’incompliment o compliment

defectuós en que incorri persona o entitat en què s’hagin externalitzat

Es requereix autorització prèvia de l’Autoritat Supervisora per l’externalització, la concentració i els

canvis en relació a les funcions i les persones o entitats responsables

Capacitat i coneixement suficient per desenvolupar les funcions

L’externalització i la concentració de funcions són compatibles



(art. 31 a 51)

Pilar III

Art. 32

Deures d’informació de l’activitat supervisora:

– Canvis o incidències en l’activitat que puguin causar danys o perjudicis als clients o

resta d’entitats del sector

– Canvis o incidències rellevants

– Canvis o incidències rellevants vinculats a l’Òrgan Administració, Direcció efectiva,

directors generals, gerent o persones que exerceixin direcció executiva

– Canvis o incidències rellevants vinculats a aspectes fonamentals per l’autorització

– Canvis o incidències rellevants que es determinin per reglament

– Canvis o incidències rellevants vinculats a participacions significatives i vincles

estrets

– Documentació i informació determinada per reglament als efectes de les funcions

supervisora i estadístic-comptables

– L’Autoritat supervisora pot requerir la informació que estimi convenient, de forma

motivada, amb un contingut idoni i proporcionat

– La informació ha de ser completa, exacta i veraç i enviada en màxim 5 dies



(art. 31 a 51)

Pilar III

Art. 33: Informació pública

Entitats asseguradores i reasseguradores, així com les delegacions, han de

disposar d’una pàgina web lliurement accessible

Publicar a la pàgina web un informe anual sobre la seva situació financera i de

solvència:

http://www.ca-lifeexperts.com/

http://www.ca-lifeexperts.com/


Altres aspectes regulats

Autoritat pot requerir rebre pòlisses, documentació

contractual i BBTT (art.47)

Invertir recursos sota ppiprudència, en actius que es puguin controlar i informar Autoritat Supervisora (art.43)

Adoptar mesures per prevenir, impedir, identificar,

detectar, comunicar i remeiar frau (art. 45)

Establir mecanismes de solució de conflictes

voluntaris de mediació i arbitratge (art.48)

Deures d’informació als prenedors i assegurats en

els contractes (art.46)

Limitació participacions entitats bancàries en:

No vida < 25% Vida fins 100% (art.51)

Registre especial d’actius Provisions

tècniques (art.31)

Règim especial d’operacions societàries:

cessió cartera, transformació, escissió i

fusió (art.49)


(art. 31 a 51)


Títol V: Infraccions i sancions

(art. 52 a 63)

• Activitats alienes objecte social, operacions prohibides,

activitats sense autorització

• Incompliment CMO

• Incompliment normes CSO -> desviació >20%

• Incompliment resolucions, acords autorització

• Incompliment comptabilitat obligatòria i registre especial d’actius

• Resistència a l’actuació inspectora

• Incompliment deures d’informació exigibles

• Cessió cartera, modificacions estructurals i extinció sense

autorització prèvia

• Actes rellevants que incompleixin normes transparència mercat i

protecció dels drets dels usuaris

• Deficiències del sistema de govern que disminueixin solvència o

posin en perill viabilitat entitat asseguradora

• Incompliment comunicar causes dissolució art. 69

• Incompliment deures i prohibicions en participacions

significatives i vincles estrets

• Discriminació persones amb discapacitat segons

disposició addicional quarta

Infraccions lleus (art.56)

Infraccions greus (art.55)

Infraccions molt greus (art.54)

Molt greus

• Revocació d’autorització a tots o

alguns rams

• Suspensió de l’autorització entre 5 i 10

anys a tots o alguns rams

• Multa d’import màxim 1% xifra neta

negocis any anterior, no inferior a

240.001 euros

• Amonestació pública amb publicació al

BOPA

Sancions


Disposicions

Disposició addicional segona: Reassegurança.

La reassegurança de riscos derivats de contractes d’assegurança inclosos dins l’àmbit d’aquesta llei

quedarà igualment sotmesa a aquesta llei. S’ha de determinar per reglament les especialitats de

regulació i supervisió de l’activitat.

Disposició addicional tercera. Règim dels mediadors d’assegurances:

Deure d’inscripció al registre de mediadors

Inscripció ha de ser requisit previ a l’exercici

Proporcionar informació a l’Autoritat supervisora: identitat mediador, modalitat, asseguradores amb les

quals tingui vincles contractuals de distribució

Disposició final segona. Fons de Garantia:

En un any Govern ha d’aprovar Projecte de llei a remetre al Consell sobre sistema de finançament del

Fons de Garantia per a la Liquidació de les Entitats Asseguradores.

En cas d’insolvència d’asseguradores en liquidació, es finançarà l’adquisició anticipada dels deutes per

sinistres, prima no consumida i rescat de la provisió matemàtica, així com altres mesures de protecció

als prenedors, assegurats i titulars de drets dels contractes d’assegurances.

Disposició final tercera. Institut Nacional Andorrà d’Assegurances i Finances

Abans de l’entrada en vigor de la llei l’1/1/2018, transformar la llei 10/2013 per tal que l’INAF es

transformi en l’INAAF


MOLTES GRÀCIES

nou règim d’ordenació i supervisió - vincles consultoria · significatives i vincles estrets...

Documents