Pozice průmyslových spotřebitelů energií

Jelenovská 1/2009

K.Šimeček – SVSE/AEM,AGF,Precheza

Světová hospodářská krize• Spekulativní manipulace s cenami hypoték,

akcií, měn a komodit vede k zkreslování jejich hodnoty.

Odtržení cen od nákladů či reálných hodnot• Zkreslování hodnot statků vede ke ztrátě

důvěry zákazníků, poklesu objemu půjček a růstu inflace.

Pokles zákaznické a investiční spotřeby• Celosvětovou nabídku a poptávku ovlivňují

direktivní zásahy čínské vlády a ekologické iniciativy

Střet direktivní a liberální ekonomiky

. Ammonsulfat Notierungen . Quality "white"

Quelle: ICIS Pricing THE MARKET

0

50

100

150

200

250

300

350

400

Jan.

00

Jan.

01

Jan.

02

Jan.

03

Jan.

04

Jan.

05

Jan.

06

Jan.

07

Jan.

08

Jan.

09

USD

/ t

AS Black Sea fob in $/t

Jednou z příčin současné hospodářské krize je selhávání tržních principů a

pravidel vlivem spekulativního chování a direktivních zásahů.

Hospodářská soutěž výrobců přestává být hlavním motorem tržního systému, pokud nejsou dodržována pravidla této

soutěže.

TITANIUM DIOXIDE MANUFACTURERS ASSOCIATION

0

20 000

40 000

60 000

80 000

100 000

120 000

140 000

160 000

Jan 06 Mar 06 May 06 July 06 Sep 06 Nov 06 Jan 07 Mar 07 May 07 Jul 07 Sep 07 Nov 07 Jan 08 Mar 08 May 08 Jul 08 Sep 08 Nov 08

Sales by regions

0

50 000

100 000

150 000

200 000

250 000

300 000

350 000

400 000

EMEA Americas Asia/Pacific Total Sales

Vliv energetiky na hospodářskou recesi

• I přes vyrovnanou nabídku nad poptávkou jsou energie nejrychleji rostoucím nákladem spotřebitelských odvětví i obyvatel

• Prudký růst cen energií a zisků energetických společností nevyvolává adekvátní růst investic do výrobních zdrojů směrem k levnějším a bezpečnějším dodávkám

• Nekonkurenční prostředí nevytváří tlak na zvyšování efektivity energetické výroby

Vývoj cen energií je jedním z hlavních inflačních faktorů

EU - Direktivní zásahy do energetiky

• Otevření trhu s energiemi - snaha o vytvoření konkurenčního prostředí mezi dodavateli energií ve prospěch odběratelů

• Podpora obnovitelných zdrojů – snaha o prodloužení životnosti zdrojů fosilních paliv

• Opatření pro zlepšení klimatu – snaha zpomalit globální oteplování planety

Sympatické cíle, ale nevhodný způsob jejich realizace s možnými negativními dopady do

průmyslu a životní úrovně obyvatel

Liberalizace trhu naruby

Logika vývoje1. Odstranění

transportních překážek2. Oddělení výroby

energií od jejich dopravy a distribuce

3. Vytvoření konkurenčního prostředí na straně nabídky

4. Otevření trhu zrušením regulace cen

Paradoxy reality

1. Zrušení regulace cen při nefunkčnosti trhu

2. Sloučení výroby s distribucí-upevňování pozic dominantů

3. Konsolidace energetických odvětví, vznik oligopolů,

4. Růst počtu doprovodných subjektů,spekulativní chování

0

50

100

150

200

250

300

350

400

I-01

III-0

1V

-01

VII-

01IX

-01

XI-

01I-

02III

-02

V-0

2V

II-02

IX-0

2X

I-02

I-03

III-0

3V

-03

VII-

03IX

-03

XI-

03I-

04III

-04

V-0

4V

II-04

IX-0

4X

I-04

I-05

III-0

5V

-05

VII-

05IX

-05

XI-

05I-

06III

-06

V-0

6V

II-06

IX-0

6X

I-06

I-07

III-0

7V

-07

VII-

07IX

-07

XI-

07I-

08III

-08

imp

ort

ní c

en

a p

lyn

u (

US

D/M

Wh

)

0

20

40

60

80

100

120

140

160

ro

pa

(U

SD

/bb

l), u

hlí

ICR

(U

SD

/t),

ura

n (

US

D/p

d)

import-plyn uhlí ICR uran(U3O8) ropa Brent

Problémy řešené na úrovni EU - IFIEC

• Benefits• IFIEC Europe provides a platform for industrial energy consumers to debate issues related to

the use of gas and electricity. Topics for discussion range from design and functioning of Europe’s energy markets, to costs of and access to gas and electricity pipelines, cables, interconnectors, Underground Gas Storages, and LNG terminals; and from the impact of renewable policies to the design of an effective and efficient carbon emission trading scheme.

• European institutions speak only with Associations and the more broadly based these are the more they tend to be accepted. No other Association represents industrial energy consumers alone on a cross sectorial basis.

• IFIEC is recognised by the European Commission, the European Parliament, the European Energy Regulators (ERGEG), as well as European associations representing TSO’s (ETSO, GIE), Gas and electricity companies (Eurogas, Eurelectric), energy traders (EFET), as well as other stakeholders (Business Europe, sectoral industrial associations, BEUC) as the voice of the industrial energy consumer. This is due to the specific knowledge members have of energy markets, infrastructures, and policies, and their impact on industrial energy consumers.

• IFIEC has direct access to high ranking EU policy officials, Members of the European Parliament, the Chair and Vice Chairs of ERGEG, and the decision makers of the relevant Brussels based energy associations and industry and business stakeholder groups.

• IFIEC is a member of DG TREN’s formal Gas Coordination Group and has observer status at both the Madrid and Florence Regulatory Fora covering Gas and Electricity.

• The President also represents IFIEC on DG TREN’s Nuclear Forum and other representatives are members on the Working Groups. This is as part of IFIEC’s policy to see nuclear power being restored within Europe’s generating base.

• IFIEC is an active member of the Electricity and Gas Regional Initiatives, set up by the European Regulators to develop regional market integration as a first step towards full European market integration.

• commissioned a report from ECOFYS to review IFIEC’s opinion on benchmarking as a cost effective alternative to auctioning of emission allowances. This confirmed that the Commission proposals were a high cost choice that would neither remove the current system flaws nor deliver any better environmental improvement than the IFIEC alternative. As a result, benchmarking is beginning to be considered as viable option in any international agreement to follow the Kyoto Protocol;

• developed and submitted to the European Parliament a large number of amendments to the Third Energy Package and the Climate Package.Many of its proposed amendments being adopted by the European Parliament

• succeeded in having initiated discussions with the European Commission on industrial grids and succeeded in convincing the Commission to develop rules safeguarding a status aparte for industrial grids.

• is a contributor to DG Environment’s ECCP panel even though this has a sectorial emphasis; • was invited to take part in a roundtable meeting organised by members of the European Parliament hearing

on the emission trading directive review package;• has been invited by ERGEG to be part of the group preparing the world regulatory forum meeting in Athens

in 2009;• was invited to speak at the EESC hearing on external aspects of EU energy policy;• met with the Chair of ERGEG to discuss how the expertise of IFIEC’s members could best be used in the

coming debates over the regulatory structure and operating detail;• has been invited to speak at various ERGEG Conferences as the body representing energy intensive

industry consumers;• has broad representation across the ERGEG Regional Initiative programme and was specifically invited to

contribute to the recent effectiveness review;• has prepared formal opinions on the 3rd Energy Package and has delivered these to both Commission and

Parliament interests;• has been invited to discuss options at a series of informal meetings with Commission officials on detailed

measures under the 3rd Energy Package proposals;• has been invited to work with ETSO on the development of ENTSOE and with GIE on the development of

ENTSOG;• has worked with CEFIC in delivering presentations to the Parliament’s ITRE Committee;• has worked with IFIEC World to prepare a brochure for the UN COP 14 meeting in Poland in December.

Recent Successes

Podpora obnovitelných zdrojů

• Fosilní paliva nejsou jen energetické zdroje,ale také nenahraditelná surovina pro chemický průmysl a metalurgii. Zamezit plýtvání těmito zdroji, či je v co největší míře nahradit, je potřebný cíl, cesta k jeho dosažení musí však být ekonomicky schůdná

• Jaderná energie je nejperspektivnější náhrada spalování fosilních zdrojů

• Využívání OZE by mělo být subvencováno i z jiných zdrojů než garantovanou výkupní cenou – ze zemědělských dotací a dotací na výzkum

• Zvýšenými náklady na systémové služby vlivem OZE by neměli být zatěžováni spotřebitelé

20022003

20042005

20062007

20082009

OZE-KVET-DZ

0

10

20

30

40

50

60

Kč/

MW

h

Vývoj ceny příspěvku na podporu OZE-KVET-DZ

OZE-KVET-DZ

Boj proti globálnímu oteplování• Cíl je velmi politizovaný a opatření nejsou

implementována celosvětově, což poškozuje průmysl a obyvatelstvo ve státech EU

• Aukce povolenek CO2 je způsob zdražování energetických, chemických a stavebních produktů, umožňuje spekulativní chování a direktivně mění ekonomiku zdrojů energií

SVSE a IFIEC podporuje sytém ETS založený na propočtu BAT či benchmarkingu

technologií a skutečné výroby. Je to jediný způsob jak eliminovat vliv spekulantů

Ekologická daňová reforma

• EDR v kontextu nedokončené liberalizace trhu s energiemi pouze dále komplikuje konkurenční pozice domácího průmyslu.

• Ekologická daň postihuje paradoxně nejvíce energeticky intenzivní průmysl,který se nejvíce snaží snižovat spotřebu energií, jako jednu ze svých největších nákladových položek

SVSE i IFIEC usilují o ochranu energeticky náročného průmyslu před dopady EDR – rozšířením výjimky dle klasifikace NACE

Jak to zvládne český průmysl ???• Proexportně orientovaný průmysl s nízkým

podílem vlastních, globálně působících firem. Nedostatečná ekonomika z rozsahu. Vysoká citlivost na kurz Kč.

• Mizející konkurenční výhoda cenově dostupné energetické a dopravní infrastruktury.

• Riziko dočasnosti působení výrobních poboček zahraničních firem

Menší firmy „neustojí“ prudké cenové výkyvy Hrozí zánik celých průmyslových odvětví a tím know how, znalostního a vzdělanostního

efektu

Market organizations are more industry friendly out of EuropeZdroj: Prezentace Arcellor Mittal, 11.9.2008

Australia:Pool is obligatory.Energy price: 20 to 40 €/MWhMaintain of regulated tariffs in some states.Lack of investments.

New-Zealand:Pool is obligatoryEnergy price + transport: 45 €/MWhMaintain of long term contracts for industrials.CO2: no market, ratified the Kyoto Protocol

South Africa:Failure of wholesale market > set up of a single-buyer systemEnergy price: 15 to 20 €/MWhRegulated tariffs will be maintained

Scandinavia:PoolEnergy price: 30 to 50 €/MWhLong term contracts + direct investments for industrials.Gradual disconnection between pool prices and fundamentals.

USA:Each state chooses its market organization18 are completely open to competition33 did not deregulate or interrupted the process (ex: California)Energy price: mostly 40 to 65 €/MWhCO2: local markets, did not ratify the Kyoto protocol

Canada:Each province chooses its market organization.Single buyer system in Quebec and British Colombia.CO2: No market, ratified the Kyoto protocol

United Kingdom:Failure of the pool > set up of pseudo bilateral systems with centralization and adjustment.Energy price: 50 to 80 €/MWh

Pool system« Power exchange » model« Single  buyer » modelSystem depending on the States, no unique system

Continental Europe:Energy price: 65 to 75 €/MWhCO2 = EU-ETS

Situace na trhu s energií v ČR

• Trh s elektřinou je technicky omezen na středoevropský region.Komoditní ceny elektřiny v ČR kopírují ceny na německém trhu, a jsou jedny z nejvyšších cen v Evropě. Na nich vydělává společnost ČEZ ,ale pro český průmysl s malým domácím trhem může být pokles konkurenceschopnosti smrtící

• Český spotřebitel doplácí na německou a rakouskou expanzi větrných elektráren vyššími náklady na systémové služby

Vývoj celkových cen elektřiny pro velké odběratele v ČR oproti roku 1996

0%5%

2% 3%6%

8%

2% 0%

10%

23%

31%

51%

72%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008

Ceny elektrické energie Polynomický (Ceny elektrické energie)

Situace na trhu s energií v ČR• Dodávky plynu do ČR jsou majoritně závislé na

zdrojích a dopravě z Ruska• Ceny plynu jsou navázány na ceny ropy s čím

dál menší logikou. Návaznost cen elektřiny na cenách ropy postrádá logiku vůbec

• Ceny plynu,elektřiny a uhlí se navzájem ovlivňují – riziko spirálovitého vývoje

• Průmysl v ČR nemá přímý vliv na velkou energetiku a jen velmi slabý nepřímý vliv

• V ČR jsou v důsledku dominantního postavení ČEZ a RWE omezené způsoby nákupu energií

Rizika stanovení cen v ČR• Nákup plynu dle klouzavých průměrů cen

komodit nebo fixní ceny.Riziko vlivu spekulace s cenami ropy.Uzavření smlouvy je požadováno ve velkém předstihu

• Nákup ročních pásem elektřiny či celkových dodávek musí být organizován v krátkém časovém úseku. Málo času pro výběrová řízení,vysoké riziko špatného rozhodnutí.

• Rizika spekulativních obchodů na PXE

• Množstevní slevy nejsou poskytovány

Vývoj ceny base load 2010 a 2011 na EXE

50,00

55,00

60,00

65,00

70,00

75,00

80,00

8.1.

2007

20.2

.200

7

5.3.

2007

20.4

.200

7

2.5.

2007

25.6

.200

7

17.7

.200

7

27.8

.200

7

10.9

.200

7

5.10

.200

7

6.11

.200

7

3.12

.200

7

23.1

.200

8

5.2.

2008

18.3

.200

8

1.4.

2008

2.5.

2008

2.6.

2008

22.7

.200

8

12.8

.200

8

16.9

.200

8

27.1

0.200

8

24.1

1.200

8

3.12

.200

8

13.1

.200

9

14.1

.200

9

datum s nejnižší cenou v měsící

cena

futu

res

€/M

Wh

BL 2010 BL2011

Požadavek na rozšíření nabídek obchodování

- Dlouhodobé bilaterální smlouvy s nákladovými vzorci mezi výrobcem a konečným spotřebitelem (francouzský model)

- Možnost postupného, děleného nákupu pásma k snížení cenového rizika (německý model)

- Možnost dodávek za průměrnou cenu v referenčním roce

- Možnost nákladové kalkulace množstevních slev

Energetika jako státní služba• Státní služby nejsou přenositelné na EU či jiný

stát.Vláda a státní orgány musí mít v ruce potřebné pravomoci, s jejichž pomocí jsou schopny energetiku aktivně ovlivňovat

• SEK řeší zajištění surovin k podpoře výstavby energetických zdrojů a sítí energetickými společnostmi, neřeší ale zároveň jak bude tyto společnosti ovlivňovat a řídit.

SEK neřeší jaký z ní budou mít občané a podniky prospěch

Závěr

Český průmysl čelí více než kdykoliv předtím velmi tvrdé konkurenci.Jakákoliv

konkurenční výhoda může pomoci celým průmyslovým odvětvím přežít ekonomickou

krizi a hospodářskou recesi.

Vláda ČR by měla zajišťovat státní službu v energetice stálým tlakem na snižování

nákladů v regulovaných síťových společnostech a svým vlivem prosazovat výhodnější způsoby cenotvorby plynu a

elektřiny

Obchod s emisními povolenkami - jak úspěšně žít s EU ETS

Tel: +420 227 316 026

International Business Center

Pobřežní 3

186 00 Praha 8

Czech Republic

BAYVIEW HOUSE

49 NORTH STRAND ROAD

DUBLIN 3

IRELAND

www.carbonwarehouse.eu

Zveme Vás na XIII. Jarní konferenci AEM

Investice v energetice ČR do roku 202024. a 25. února 2009, Poděbrady

Součástí bude doprovodný seminář:

28

Zveme Vás na

10. výroční schůzi SVSEa doprovodný seminář

středa 11. března 2009, Praha

informace na: http://www.aem.cz/svse