ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2018 · ТОО «kazkom realty» Более 148 000кв.м...

Г О Д О В О Й О Т Ч Е Т

2018

www.fpl.kz

Год

ов

ой

от

че

т 2

01

8

Содержание

Обращение Председателя Совета Директоров Фонда………………………………

Обращение Председателя Правления Фонда ……………………………………………

1 О фонде

1.1 Информация о Фонде ………………………………………………………………………….1.2 Дочерние организации ………………………………………….…………………………….1.3 Ретроспектива ключевых событий ………………………………………………….....

2 Основные события отчетного года

2.1 Основные события отчетного года …………………………………………………….2.2 Структура портфеля …………………………………………………………………………….2.3 Вовлечение выкупленных активов в экономический оборот ………….

3 Операционная деятельность

3.1 Анализ основных рынков …………………………………………………………………..3.2 Доля рынка, маркетинг и продажи ……………………………………………………3.3 SWOT-анализ Фонда …………………………………………………………………………..3.4 Информация о доходах ……………………………………………………………………...3.5 Стратегия деловой активности …………………………………………………………..

4 Финансово-экономическиепоказатели

4.1 Финансовые результаты ……………………………………………………………………..

5 Управление рисками

5.1 Система управления рисками ……………………………………………………………….5.2 Цели и задачи системы управления рисками ………………………………………5.3 Управление ключевыми рисками …………………………………………………………5.4 Риски, присущие деятельности Фонда ………………………………………………….

6 Система организации труда работников

6.1 Управление человеческими ресурсами ……………………………………………….6.2 Система организации труда работников ………………………………………….…..

7 Корпоративное управление

7.1 Система корпоративного управления ……………………………………………….….7.2 Организационная структура ………………………………………………………………….7.3 Орган управления – Совет директоров ….…………………………………………....7.4 Исполнительный орган – Правление …………………………………………………...7.5 Комитеты Совета директоров и их функции …………………………………………7.6 Внутренний контроль и аудит ……………………………………………………………….7.7 Информация о дивидендах ………………………………………………………………….7.8 Информационная политика ………………………………………………………………....7.9 Информация о вознаграждениях …………………………………………………………

8 Годовая финансовая отчетность

9 Цели и задачи на следующий год

10Дополнительная информация

03

05

091115

192125

2931323334

37

495152

5759

636567717577787980

53

| Ф П К Г О Д О В О Й О Т Ч Е Т 2 0 1 8

Обращение председателя Совета директоровАО «Фонд проблемных кредитов»

шолпанкуловБерик шолпанкулович

Председатель Совета директоров, Первый Вице-министр финансов Республики Казахстан

УВАЖАЕМЫЕ ДАМЫ И ГОСПОДА!

В соответствии с посланиемнароду Казахстана в январе 2018года Главой государства былапоставлена задача завершитьочистку банковского портфеля от«плохих» кредитов,ответственность в выполнениикоторой была возложена в том

С Т Р А Н И Ц А | 0 3 С Т Р А Н И Ц А | 0 4

числе на подведомственнуюорганизацию Министерствафинансов Республики Казахстан– акционерное общество «Фондпроблемных кредитов».

В этой связи, а также в целяхреализации мер поддержкиаграрного сектора,утвержденных ПравительствомРеспублики Казахстан иНациональным БанкомРеспублики Казахстан, в 2018году Фонд осуществил сделку повыкупу сельскохозяйственныхактивов АО «Цеснабанк».

Данные меры позволили создатьусловия для финансовогооздоровления сельскохозяй-ственных товаропроизводителейи сохранить рабочие места.

Кроме того, в результате очисткипортфеля АО «Цеснабанк» сталовозможным привлечение новогоинвестора в капитал банка, что всвою очередь обеспечило егоустойчивость и своевременноеисполнение обязательств перед

вкладчиками, кредиторами иинвесторами.

В 2018 году Фондом также былообеспечено вовлечение вэкономический оборот рядаактивов в целях стимулированияроста реального сектораэкономики.

В отчетном году наблюдаетсяукрепление роли Фонда вкачестве профессиональнойуправляющей компании в областиочистки ссудных портфелейфинансовых организаций иуправления стрессовымпортфелем.

Подтверждение этому – выкупФондом по решениюПравительства РеспубликиКазахстан неработающих активовсистемно значимого банка,формирование процессов поуправлению выкупленнымиактивами, а также передачаФонду функций по работе сгосударственными займами изаймами, гарантированнымигосударством.

В настоящее время перед Фондомстоит стратегическая задача пововлечению в экономическийоборот активов, выкупленных в2017-2018 годы, для выполнениякоторой Фондом будут

проводиться мероприятияпо управлению и реализацииактивов, направленные навозвратность вложенныхгосударством средств.

В целях повышенияэффективности своейдеятельности в указанномнаправлении Фонд стремится кизучению и применениюнаилучших мировых практик.

Так, в 2018 году Фондом былапривлечена Техническая помощьМеждународного ВалютногоФонда.

Кроме того, Фонд заключилМеморандум овзаимопонимании с Корейскойкорпорацией по управлениюактивами, обеспечившейоздоровление финансовогосектора Республики Корея послеАзиатского финансового кризиса.

Фонд в рамках своей миссиибудет продолжать оказыватьсодействие оздоровлениюнациональной экономикипосредством улучшения качествакредитных портфелей банковвторого уровня и вовлечения вэкономический оборотнеработающих активов.


Обращение председателя правленияАО «Фонд проблемных кредитов»

Член Совета директоров,Председатель Правления

Мы рады представить Вашемувниманию годовой отчет акционерногообщества «Фонд проблемныхкредитов» за 2018 год.В 2018 году деятельность Фонда быласосредоточена на двух приоритетныхнаправлениях – оздоровлениебанковского сектора и вовлечениевыкупленных активов в экономическийоборот – в соответствии сутвержденными в 2017 годуСтратегическими направлениямидеятельности Фонда на 2017 – 2027годы.

В рамках первого направления сцелью оказания поддержки


агропромышленному комплексу страныв 2018 году в соответствии с решениемПравительства Республики КазахстанФондом была осуществлена сделка повыкупу сельскохозяйственных активов уАО «Цеснабанк», для реализациикоторой Фондом были привлеченысредства в размере 450 млрд. тенгепосредством выпуска и размещенияоблигаций. По итогам проведеннойработы по управлению выкупленнымпортфелем за отчетный периодзаемщиками был направлен 181,5 млн.тенге в счет погашения задолженности.

В 2018 году по решениюГосударственной комиссии по вопросаммодернизации экономики РеспубликиКазахстан Фонд выступил оператором всделке по возврату средств ТОО «АстанаLRT», предназначенных длястроительства новой транспортнойсистемы столицы, за счет передачиссудного портфеля АО «Банк Астаны»Фонду. По итогам отчетного периодаобъем погашений заемщиков АО «БанкАстаны» составил 249,6 млн. тенге. Всесредства были направлены в ТОО«Астана LRT».

В рамках второго направлениядеятельности Фонда по вовлечению вэкономический оборот выкупленныхнеработающих активов в 2018 годуФондом:(1) был передан в коммунальнуюсобственность акимата Северо-Казахстанской области имущественный

комплекс бывшего предприятияпо производству электроизоляционныхматериалов для дальнейшеговозобновления производственнойдеятельности путем привлеченияакиматом инвестора;(2) реализована выкупленная доляФонда в компании по исламскомуфинансированию инвестору,специализирующемуся в данной сфередеятельности;(3) передан в аренду имущественныйкомплекс бывшего заводанеорганических производств с цельюсохранения производства и более 100рабочих мест;(4) по решению Акционера былиреализованы земельные участки Фондав г. Алматы общей площадью 5,8 га насумму 2,26 млрд. тенге длястроительства зданий театра имедицинского центра.

Реализация Фондом вышеуказанныхсделок направлена на поддержкуреального сектора экономики,улучшение городской инфраструктуры,сохранение и создание рабочих мест.

Фондом в 2018 году также былапродолжена работа по диагностике исегментированию выкупленныхактивов, подготовке имущества Фонда иего дочерних организаций креализации на электронной торговойплощадке, сформирован план продажимущества.

Реализация активов проводится наэлектронной торговой площадке АО«Информационно-учетный центр» приМинистерстве финансов РеспубликиКазахстан, что обеспечиваетмаксимальный уровень прозрачности иоткрытости процесса реализации.Информация о реализации объектовоперативно размещается на

корпоративном сайте Фонда,электронной торговой площадке, атакже в печатных и электронных СМИ.

За отчетный период по правамтребования произведено погашенийна общую сумму 10,23 млрд. тенге, втом числе было обращено взысканиена 163 объекта залогового имуществаи принято на баланс Фондаимущество на общую сумму 4,47млрд. тенге.

В результате проведенных в 2018 годуработ по управлению выкупленнымиактивами Фонд в 2019 годуосуществил перечисление денежныхсредств в размере 3 млрд. тенге вНациональный Фонд РеспубликиКазахстан.

В отношении приобретенныхнеработающих активов Фондпродолжит активную работу пововлечению их в экономическийоборот в соответствии с поручениемПравительства Республики Казахстанпутем реструктуризации иоздоровления заемщиков, взысканиязадолженности, реализации активов.

Внутри Фонда продолжится работа посовершенствованию корпоративногоуправления и автоматизацииключевых бизнес-процессов,улучшению условий труда,повышению квалификации икомпетенций работников.

Хочу поблагодарить коллектив Фондаза продуктивную работу идостигнутые результаты вдеятельности Фонда!

Выражаю благодарностьПравительству Республики Казахстанза оказанное доверие в реализациигосударственных задач!

УВАЖАЕМЫЕ ПАРТНЕРЫ И КОЛЛЕГИ!

Ержан Иманkyлyлыелшiбаев

О фонде01 |



|информация о фонде

М и с с и я ф о н д а

Содействие оздоровлениюнациональной экономики через:

1. Улучшение качества кредитныхпортфелей банков путем выкупанеработающих активов

2. Вовлечение в экономический оборотнеработающих активов посредством ихоздоровления и реализации

В и д е н и е ф о н д а

Фонд к 2027 году –профессиональная управляющаякомпания и национальный центркомпетенций в области очисткиссудных портфелей финансовыхорганизаций, реструктуризацииактивов и управления стрессовымпортфелем

|ценности и принципы

0 1 . С п р а в е д л и в о с т ь

0 2 . у с т о й ч и в о с т ь

0 3 . С о ц и а л ь н а я о т в е т с т в е н н о с т ь

0 4 . в о з в р а т н о с т ь

0 5 . п р о з р а ч н о с т ь

Фонд обеспечит прозрачность процесса принятиярешений, равные возможности и ответственностьдля всех участников инфраструктуры национальногорынка NPL

Фонд будет стремиться к достижению устойчивыхрезультатов, сотрудничеству с государственным ичастным сектором, развитию компетенцийучастников, методологической базы и другихэлементов инфраструктуры национального рынка NPL

В своей деятельности Фонд будетруководствоваться интересами государства иобщества

Фонд будет устанавливать разумные и достижимыесроки и условия по управлению активами,обеспечивающие максимальную возвратность средств

Фонд обеспечит открытость сведений о мероприятияхи условиях привлечения инвесторов, реализацииимущества. Ясные для всех участников процессаправила взаимодействия и принятия решений.Размещение информации на корпоративном сайтеФонда, электронных площадках, в СМИ

|Стратегические направления деятельности фонда

О з д о р о в л е н и е б а н к о в с к о г о с е к т о р а

В о в л е ч е н и е в э к о н о м и ч е с к и й о б о р о т в ы к у п л е н н ы х а к т и в о в

Приобретение у банковнеработающих активов

Мониторинг реализациипрограмм обусловленногофинансирования

Оздоровление выкупленныхактивов

Реализация имущества Фондаи дочерних организаций

|Стратегия управления активами

р е с т р у к т у р и з а ц и я

С у д е б н о е в з ы с к а н и е

р е а л и з а ц и я

Оздоровление проектов и обеспечение возврата задолженностипутем пролонгации займов, списания части задолженности, сниженияставки вознаграждения

Претензионно-исковые мероприятия, исполнительное производствои банкротство

Проведение открытых электронных торгов в форме аукциона /тендера, переуступка прав требования, реализация инвестиционныхпроектов

О фондеОсновные события отчетного года

Операционная деятельность

Финансово-экономические показатели

Управление рисками

Система организации Труда работников

Корпоративное управление

годовая финансовая отчетность

Цели и задачи на следующий год

Дополнительная информация



|дочерние организации

Фонд проблемных кредитов

является материнскойкомпанией АО «EstateManagement Company» иТОО «KAZKOM Realty».

Представляем следующуюинформацию по структуре иосновным видамдеятельности дочернихорганизаций

Акционер фонда

ПРАВИТЕЛЬСТВО РЕСПУБЛИКИ КАЗАХСТАН в лице Министерства финансов

Республики Казахстан

Материнская компанияАКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО

«ФОНД ПРОБЛЕМНЫХ КРЕДИТОВ»

Оздоровление банковского сектора и вовлечение активов в экономический оборот

Дочерняя организацияАКЦИОНЕРНОЕ ОБЩЕСТВО

«ESTATE MANAGEMENT COMPANY»

Управление недвижимым имуществом

Дочерняя организацияТОВАРИЩЕСТВО С ОГРАНИЧЕННОЙ

ОТВЕТСТВЕННОСТЬЮ «KAZKOM REALTY»

Управление земельными участками











|дочерние организации

АО «Estate Management Company»

АО «Estate Management Company» былосоздано в 2016 году в результатепреобразования ТОО «Кронос Казахстан». Впоследующем произошло изменение всоставе акционеров, акции Общества былиприобретены АО «БТА Банк».

1 июля 2017 года в рамках приобретенияактивов АО «БТА Банк» акции Общества былипереданы Фонду. На сегодняшний день Фондявляется единственным акционеромОбщества.

Основная деятельность Обществазаключается в сдаче коммерческих площадейи апартаментов в аренду.

Общество владеет и управляет 18 объектаминедвижимости всех классов с доступной дляаренды площадью более 148 тыс. кв.м.

За отчетный период Обществом проделанаактивная работа по внедрению лучшихмеждународных практик в своейдеятельности с целью обеспечениявыполнения поставленных задач. Также,были приведены в соответствие сдокументами Фонда более 50

ТОО «KAZKOM REALTY»

Более

148 000 кв.марендных площадей

Заполняемость объектов увеличилась

С 65% до 77%

271 млн тенгеЧистая прибыль общества за 2018 год

Активы компании

32,7 Млрд тенге

929 га – участки,

Расположенные в алматыи алматинской области

14% участков, готовых к освоению В 2018 году


ТОО «KAZKOM Realty» – компания,деятельность которой заключается вуправлении объектами недвижимости,преимущественно земельными участкамиобщей площадью 929 га, расположенными в г.Алматы и Алматинской области.

Компания была образована в 2014 году какдочерняя компания АО «Казкоммербанк»,занимающаяся управлением активами в виденедвижимого имущества. В последующем врамках договора об одновременной передачеактивов и обязательств от 15 июня 2015 годаАО «Казкоммерцбанк» передало свою долюучастия в пользу АО «БТА Банк».

В 2017 году в рамках купли-продажи активовАО «БТА Банк» Фонд приобрел 100% долиучастия в уставном капитале Компании.

За отчетный период Компанией былипроделаны мероприятия по подготовкеземельных участков к реализации с цельюобеспечения выполнения поставленных задачпо ускорению их вовлечения в экономическийоборот.

В результате земельные участки, исходя из ихпотенциальной привлекательности дляинвесторов, ранжированы на группы дляопределения стратегии наилучшегоиспользования и концептуальногозонирования:• участки, готовые к освоению – 14%,• участки, требующие подготовительных

мероприятий – 63%,• отдельно стоящие земельные участки /

квартиры, имеющие низкуюинвестиционную привлекательность – 23%.

Кроме того, Компанией проделанамасштабная работа по разработке ивнедрению электронной карты всехземельных участков, принадлежащихКомпании, позволяющей отслеживатьнакладки границ с соседнимиземельными участками и,следовательно, своевременнопроизводить сводную ведомостькоординат и длин сторон границземельных участков, либо сменуконфигурации.

По инициативе акимата г. Алматы вапреле начались переговоры по обменуземельными участками в рамкахстроительства международной школыSABIS, в результате которых в ноябре2018 года был произведен обменучастками Компании общей площадью10,185 га на земельные участки общейплощадью 10,231 га.

В рамках взаимоотношений Компании иФонда с акиматом г. Алматы, 31земельный участок Компании общейплощадью 5,8 га общей рыночнойстоимостью 2,3 млрд. тенге былпередан Фонду в погашение частисвоей кредиторской задолженностиперед Фондом для последующейпродажи Фондом в соответствии срешением Акционера длястроительства зданий театра имедицинского центра.

основополагающих документов,регламентирующих деятельность Общества.Были оптимизированы бизнес-процессы,улучшено техническое состояние объектов,увеличена заполняемость объектов с 65% до77% и, как следствие, улучшены финансовыепоказатели Общества.

По итогам 2018 года Общество увеличилодоход от аренды имущества на 11% и чистуюприбыль на 174 млн. тенге в сравнении саналогичным прошлым периодом.

Таким образом, чистая прибыль Общества заотчетный период составила 271 млн. тенге.

В 2018 году решением Совета директоровФонда с чистой прибыли по результатамфинансово-хозяйственной деятельностиОбщества за 2017 год были распределены ивыплачены Фонду дивиденды по акциям насумму 60 млн. тенге.

Ежегодно финансовая отчетность Обществаподтверждается международнойаудиторской компанией и размещается наофициальных ресурсах KASE и сайтеОбщества – www.emc-company.kz.

Одной из важнейших задач Компании в 2018 году была выработка стратегии освоения земельных участков и их подготовка к реализации












2012

Создание Фонда приНациональном Банке РеспубликиКазахстан с уставным капиталом

| Ретроспектива ключевых событий

Выкуп первого проекта у банкавторого уровня – АО «АТФ Банк»

2015

Обусловленное финансированиесистемообразующего банкаАО «Казкоммерцбанк»

2016Реализация Программы рефинанси-рования ипотечных займов*

250 млрд тенге

2017

Передача Фонда Правительству РК вуправление Министерству финансовРеспублики Казахстан

Выкуп портфеля активов АО «БТАБанк» в рамках оздоровлениясистемообразующего банка

2018Выкуп проблемных активовАО «Цеснабанк»

Заключение сделки по переводудолга АО «Банк Астаны» в Фонд

Передача Программы рефинанси-рования ипотечных займов в АО«Казахстанский фонд устойчивости»

130 млрд тенге 450 млрд тенге

100,1 млрд тенге

2 640 млрд тенге

180,9 млн тенге

5,2 млрд тенге

2013

* Программа рефинансирования ипотечных жилищных займов/ипотечных займов, утвержденнаяпостановлением Правления Национального Банка Республики Казахстан от 24 апреля 2015 года№ 69










Основные события отчетного года

02 |



|Основные события отчетного года

Выкуп активов АО «Цеснабанк»

Портфель АО «БАНК АСТАНЫ»

25 сентября

В рамках оздоровлениясельскохозяйственной отраслистраны Правительством РК былопринято решение о выкупепроблемных активов АО «Цеснабанк»на сумму 450 млрд. тенге. Средствана приобретение активов былипривлечены посредством выпускаоблигаций Фонда.

Государственной комиссией повопросам модернизации экономикиРК был утвержден механизмвозврата средств ТОО «Астана LRT»за счет передачи ссудного портфеляАО «Банк Астаны» в Фонд. Фондууступлены права требования(цессия) по портфелю АО «БанкАстаны» на сумму 126,4 млрд. тенге.

22 августа

Возврат активовВ экономический оборот

Правительством РК перед Фондомпоставлена задача по ускоренномувовлечению выкупленных Фондомактивов в экономический оборот. Врамках реализации данной задачиряд объектов имущества переданпод государственные нужды иразвитие республиканскойинфраструктуры.

29 октября

Реорганизация фонда

В целях снижения долигосударственного участия вэкономике, а также оптимизацииподведомственных организацийМинистерства финансов РК, приняторешение о реорганизации Фондапутем присоединения к нему АО«Компания по реабилитации иуправлению активами»

16 ноября










83%

7%

10%


С Т Р А Н И Ц А | 2 1

|структура портфеля

Активы, выкупленные у АО «БТА БАНК» в 2017 году

Покупная цена

2 640 млрд. тенгеВ рамках работы по принятымактивам АО «БТА Банк»осуществлены оценка и анализтекущей ситуации по активам,диагностика и сегментированиепортфеля, выработанастратегия управления.

Проведена работа порегистрации принятогоимущества в количестве 958объектов и 458 договоровзалогового обеспечения попереданным правамтребования.

Организована работа посодержанию и обслуживаниюимущества Фонда.

Обеспечена работа поприведению в соответствиеидентификационныхдокументов на земельныеучастки.

обеспечено

Перевод долгаАо «банк астаны»

Государственной комиссией по вопросам модернизацииэкономики Республики Казахстан был утвержденмеханизм возврата средств ТОО «Астана LRT»,предназначенных для строительства новой транспортнойсистемы г. Нур-Султан, за счет передачи ссудного портфеляАО «Банк Астаны» в Фонд.

С целью реализации данного решения осуществленперевод долга АО «Банк Астаны» перед ТОО «Астана LRT»Фонду на общую сумму 100,1 млрд. тенге и уступка Фондуправ требований по ссудному портфелю АО «Банк Астаны»на сумму 126,4 млрд. тенге.

Проведена работа по анализу структуры портфеля,регистрации 301 договора залогового обеспеченияпереданных прав требования и завершена процедурапринятия активов и миграции учетных данных.

В декабре 2018 года ссудный портфель был передан вдоверительное управление сроком на 3 года.

100,1 млрд. тенге

Работа с портфелем

Активы Переданы в доверительное управление

С Т Р А Н И Ц А | 2 2

Оздоровление системообразующего банка. Сохранение депозитов на сумму свыше 4,5 трлн тенге. Недопущение дефолта банка по обязательствам на сумму 361 млрд тенге.

обеспечено

Сохранение инфраструктурного проекта строительства легкорельсового транспортагорода Нур-Султан

Права требования

Прочее имущество

Акции и доли

участия 2 640МЛРД ТЕНГЕ

Управление и реализация активов

РАБОТА С ПОРТФЕЛЕМ












|структура портфеля

Выкуп портфеля АО «ЦЕСНАБАНК»

В рамках оздоровления банковскогосектора и сельскохозяйственнойотрасли Правительством РК былопринято решение о выкупе Фондомчасти проблемного ссудногопортфеля АО «Цеснабанк».

Средства на приобретение активовбыли привлечены Фондомпосредством выпуска и размещенияоблигаций на сумму 450 млрд.тенге. 30 заемщиков

портфель

с 9,31 % до 7,38 %СНИЖЕНИЕ ДОЛИ NPL В БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЕ РК с января 2018 года по январь 2019 года*

* в рамках мер, принятых Национальным Банком РК по повышению финансовой устойчивости и конкурентоспособности банковского сектора

450 млрд тенге

Сумма сделки

Взыскание задолженности

посредством Претензионно-

-исковой работы

Работа с портфелем

Проведенные мероприятия

Анализ структуры портфеля

Перерегистрация зерновых расписок и других залогов

Миграция учетных данных

Первый Выпуск облигаций фонда












| Вовлечение выкупленных активов в экономический оборот

В апреле 2018 года былареализована доля Фонда вкомпании по исламскомуфинансированию АО «Аль СакрФинанс» инвестору,специализирующемуся наисламском финансировании, постоимости приобретения – 2 251млн. тенге в рассрочку на 10 летс предоплатой 10%. Предоплатабыла получена в размере 225млн. тенге, планируетсяежегодная оплата остальнойсуммы в размере 2 025 млн.тенге равными долями наусловиях рассрочки до 1 мая2028 года.

В отчётном периодеосуществлена подготовка креализации выкупленного у АО«БТА Банк» имущества,сформирован план продажобъектов имущества.

Подготовлены для реализациина электронной торговойплощадке АО «Информационно-

Реализация активов -учетный центр» объектыимущества Фонда в количестве455 единиц, а также земельныеучастки дочерней организации –ТОО «Kazkom Realty» – наобщую площадь 256 га.

По поручению Министерствафинансов РК в сентябре 2018года законсервированныйимущественный комплексбывшего Петропавловскогопредприятия электро-изоляционных материаловбезвозмездно передан вкоммунальную собственностьакимата Северо-Казахстанскойобласти для дальнейшеговозобновления производствен-ной деятельности путемпривлечения акиматоминвестора.

Дочерней организацией ТОО«Kazkom Realty» передан в Фонд31 земельный участок в г.Алматы общей площадью 5,8 гав погашение частизадолженности перед Фондомна сумму 2,26 млрд. тенге.

В свою очередь, во исполнениерешения Акционера Фондаземельные участки,полученные от ТОО «KazkomRealty», были проданычастному фонду длястроительства зданий театра имедицинского центра пооценочной стоимости на сумму2,26 млрд. тенге.

Передача имущества в аренду За отчетный периодпроработаны вопросы по сдачеобъектов в аренду, заключено53 договора аренды.

Передан в арендуимущественный комплексбывшего Серебрянского заводанеорганических производств ссохранением производства иболее 100 рабочих мест.

По правам требованияпогашений за отчетный периодпроизведено на 10,23 млрд.тенге, в том числе путемобращения взыскания на 163объекта залогового имущества ипринятия на баланс Фонда наобщую сумму 4,47 млрд. тенге.

По портфелю, выкупленному уАО «БТА Банк», полностьюпогасили и закрыли своиобязательства 3 должника. Полояльным должникамосуществлено погашений наобщую сумму 4,96 млрд. тенге,в том числе в виде: (1)денежного поступления вразмере 2,7 млрд. тенге (2)имуществом в количестве 31единицы земельных участков постоимости 2,26 млрд. тенге.

По 29 должникам в портфеле,выкупленном у АО«Цеснабанк», осуществленыпогашения на общую сумму

Работа с должниками

181,5 млн. тенге.

По остальным 443 должникам впортфеле Фонда за отчетныйпериод проведенапретензионно-исковая работа –в основном участие вбанкротстве и исполнительномпроизводстве.

Так, погашений по таковымдолжникам в рамках процедурбанкротства и исполнительногопроизводства в сумме составило4,84 млрд. тенге, в том числе:(1) денежных поступлений вразмере 2,63 млрд. тенге, (2)имуществом в количестве 203единиц по стоимости 2,21 млрд.тенге.

Передача Программы рефинансирования ипотечных жилищных займов/ипотечных займов

В рамках передачи Программыв марте 2018 года всоответствии с ПриказомМинистра финансов РК

осуществлена безвозмезднаяпередача в АО «Казахстанскийфонд устойчивости» правтребований по договорамбанковского вклада (цессия)номинальной стоимостью 105,8млрд. тенге и денежных средствв размере 24,2 млрд. тенге врамках Программы.

Реорганизация Фонда путем присоединения КРУАВ ноябре 2018 года в целяхоптимизации подведомствен-ных организаций Министерствафинансов РК для реализациизадачи по снижению до 2020года доли государственногоучастия в национальнойэкономике, ПостановлениемПравительства РК было приняторешение о реорганизацииФонда путем присоединения кнему АО «Компания пореабилитации и управлениюактивами».

2 251 млн тенгеРеализована выкупленная доляФонда в АО «Аль-Сакр Финанс»инвестору, специализирующемусяна исламском финансировании

455 ЕДИНИЦАктивы, подготовленные дляреализации на электроннойторговой площадке АО«Информационно-учетный центр»

10,23 МЛРД ТЕНГЕПроизведено погашений повыкупленным правам требованияпо займам, в том числеимуществом на 4,47 млрд. тенге

> 100 РАБОЧИХ МЕСТСохранено в результатепередачи в арендуимущественного комплексабывшего Серебрянского заводанеорганических производств










Операционная деятельность03 |

Согласно даннымНационального Банка РК посостоянию на 1 января 2019года, кредиты, по которымимеется просроченнаязадолженность более 90дней (NPL), составили 1 016,3млрд тенге, или 7,4% отссудного портфеля (на начало2018 года – 1 265,2 млрд.тенге или 9,3% от ссудногопортфеля).

В разрезе заемщиковнаибольшая доля NPLприходится на кредиты МСБ– 42% или 425,9 млрд. тенге.На кредиты физическимлицам приходится 40% NPLили 410,2 млрд. тенге, накредиты крупному бизнесу –18% или 180,2 млрд. тенге.

В отчетном периодепроизошло снижение объеманеработающих кредитов вссудном портфелебанковского сектора на19,7%. Факторами в томчисле послужило лишениелицензии пяти банковвторого уровня и вывод избанковской статистики ихнеработающих займов.

В процессе ликвидации АО«Банк Астаны» в целяхобеспечения возвратностисредств ТОО «Астана LRT»,ранее размещенных надепозите в АО «Банк Астаны»



| Анализ основных рынков

Высокий уровеньнеработающих займов вссудном портфелеотечественных банковпрепятствуют поддержаниюих конкурентоспособности вусловиях современныхинтеграционных процессов,их устойчивости передпотенциальными потрясени-ями на мировых рынках, атакже притоку инвестиций встрану.

Для обеспеченияустойчивости всейфинансовой системы истимулирования ростаэкономики государством былразработан пакет мерреагирования в периодкризисных явлений,включающий рядфинансовых инструментов,стимулирующих эффектив-ность работы финансовыхинститутов, в том числемеханизм оздоровлениябанковского сектора с цельюминимизации уровнянеработающих займов вссудном портфеле банков.

Так, в рамках государствен-ных мер по оздоровлениюбанковского сектора в 2012году Национальным банкомбыло создано АО «Фондпроблемных кредитов».

В 2017 году Фонд переданПравительству РК.

и предназначенных наразвитие легкорельсовоготранспорта в г. Нур-Султан,Фонду были переведеныобязательства банка подепозитам на общую сумму100,1 млрд. тенге иуступлены права требованияпо кредитам на общуюстоимость 126,4 млрд. тенге.Все средства от погашений попереданным правамтребования Фондомнаправляются на погашениеобязательств перед ТОО«Астана LRT».

Кроме того, в отчетном годуПравительством РКсовместно с НациональнымБанком РК была оказанаподдержка АО «Цеснабанк»(переименован в АО «FirstHeartland Jýsan Bank») путемвыкупа Фондом портфелясельскохозяйственныхкредитов на сумму 450 млрд.тенге (в январе 2019 года –дополнительно на 604 млрд.тенге), в связи с тем, что нафоне нестабильных ситуацийна мировых рынкахувеличилась долговаянагрузка аграрного сектораРеспублики Казахстан,номинированная виностранной валюте, и тем,что на долю АО «Цеснабанк»приходилось 65% кредитногопортфеля агропромышлен-ной отрасли.

Существенную роль в оздоровлении банковского сектора сыграла Программаповышения финансовой устойчивости банковского сектора Республики Казахстан,в рамках реализации которой было осуществлено оздоровлениесистемообразующего банка – АО «Казкоммерцбанк» за счет приобретенияФондом активов у организации, ранее являвшейся банком – АО «БТА Банк» – насумму 2,6 трлн. тенге, и в результате которой АО «БТА Банк» полученные средстванаправил на погашение своих обязательств перед АО «Казкоммерцбанк».

В результате осуществленных сделок по приобретению активов за отчетныйпериод, а также сделок в прошлые периоды, Фонд управляет портфелем активов,включающим активы (1) АО «БТА Банк» в виде прав требования и акций / долиучастия в организациях, иного имущества, (2) АО «Цеснабанк» и (3) АО «БанкАстаны» в виде прав требования.

Показатель 2017 2018

Объем средств, направленных на оздоровление банковского сектора (тыс. тенге), источники фондирования:

2 639 771 120 450 000 000

- целевое перечисление по бюджетной программе 2 092 941 288

- выделенные Фонду в рамках бюджетной программы 64 946 332

- увеличение Национальным Банком РК акционерного капитала Фонда

470 196 000

- средства Фонда, сгенерированные в результате обусловленного финансирования БВУ за счет бюджетных средств

11 687 500

- выпуск облигаций 450 000 000

Доля банка в ссудном портфеле банковского сектора:

- АО "КАЗКОММЕРЦБАНК" (по состоянию на 01.07.17) 23%

- АО "Цеснабанк" (по состоянию на 01.09.18) 13%

Рейтинг банка по ссудному портфелю банковского сектора 2 2

Уровень NPL на момент оздоровления банка (в % и тыс. тенге)

10,71% 8,22%

1 662 980 612 1 117 316 736

Уровень NPL на конец отчетного года (в % и тыс. тенге)

9,31% 7,38%

1 265 245 098 1 016 304 708

| Показатели в рамках стратегического направления деятельности










С Т Р А Н И Ц А | 3 1


| доля рынка, маркетинг и продажиГлавную роль в посткризисномпериоде, начиная с 2009 года,играли инициативыПравительства РК иНационального Банка РК,направленные навосстановление финансовойстабильности и доверия кфинансовой системе.

Одной из актуальных проблемв обеспечении стабильногофункционирования финансо-вой системы являласьвыработка и использованиеэффективных мер для очисткибалансов банков отпроблемных активов,включающих не толькопроблемные кредиты, но илюбые активы, связанные свзысканием таких кредитов иостающиеся на балансе банкови его дочерних организаций(специально созданныебанками компании поуправлению стрессовымиактивами).

Инициативы Правительства РКи Национального Банка РК посвоему характеру былиразнообразными:

1. Капитализация банков;

2. Реструктуризация иликвидация банков;

3. Программы по обусловлен-ному размещению средств вбанках;

4. Создание АО «Фондстрессовых активов» в 2008году с целью приобретениястрессовых активов банков,переименованного в 2014 году

в АО «Байтерек девелопмент»с изменениемпервоначальной концепции насодействие устойчивомуразвитию жилищно-строительной отрасли;

5. Становление АО«Инвестиционный фондКазахстана» в качествепрофессиональной управляю-щей компании в областиреструктуризации иуправления стрессовымиактивами в приоритетныхсекторах экономики;

6. Создание банками с 2011года компаний по управлениюактивами банка, задачейкоторых являлось управлениенепрофильными активами(главным образом проблемнойзадолженностью, переданнойбанком);

7. Создание в 2012 году Фондав целях выкупа и управлениянеработающими активами приподдержке государства.

После принятияПравительством РК иНациональным Банком РК мерреагирования на последствияфинансового кризиса 2008года, несмотря на сокращениеуровня неработающихкредитов с 30% до 7,4% (посостоянию на 01.01.2019 года)в общем кредитном портфелебанков, на сегодняшний деньэффективное управлениепортфелем проблемныхактивов остается важнойзадачей для всех участниковфинансовой системы.

В рамках реализациигосударственных программ пооздоровлению банковскойотрасли в части выкупапроблемных активов Фондуотводится ключевая роль каккрупнейшему национальномуоператору по управлениюпроблемными активами.

Получение системно-значимыми банкамигосударственной поддержкиосуществлялось через Фонд,который выступил операторомпри оздоровлении крупнейшихбанков: АО «Казкоммерцбанк»(ныне куплен АО «Народныйбанк Казахстана»), АО«Цеснабанк» (с приходомнового инвесторапереименован в АО «FirstHeartland Jýsan Bank»).

На формируемом рынкепроблемных активов Фондзанимает исключительноеположение в сравнении состальными компаниями поуправлению активами всоставе банковских групппоскольку пользуетсяподдержкой государства,является равноудаленным отвсех банков, позволяя банкамсосредоточиться на основнойдеятельности, и насегодняшний день управляетсамым крупным портфелемпроблемных активов.

Таким образом, деятельностьФонда является специализиро-ванной, аналогов которой встране не имеется.

| swot-Анализ Фонда

СИЛЬНЫЕ СТОРОНЫ Слабые стороны

возможности угрозы

Самый крупный портфельвыкупленных активов среди остальныхкомпаний по управлениюпроблемными активами банков Государственное участие в уставномкапитале Фонда (100%),обеспечивающее государственнойподдержкой деятельность Фонда Равноудаленность Фонда от всехсубъектов инфраструктурынационального рынка NPL

Приобретение активов банков июридических лиц, ранее являвшихсябанками, осуществлялось снерыночными условиями (пономинальной стоимости), такимобразом, их рыночная стоимость нижестоимости приобретения Ряд приобретённых активов требуетинвестиционных вложений

Становление Фондапрофессиональной управляющейкомпанией в области управлениястрессовыми активами Повышение стоимости реализуемыхактивов (в основном объектовнедвижимости), путем привлечениячастных инвесторов и продажи сприбылью доли участия Фонда наболее поздней стадии реализациисовместного инвестиционного проекта Дальнейшее совершенствованиезаконодательства по банкротствубездействующих и несостоятельныхдолжников, порядка взысканиязадолженности по правам требования

Отсутствие заинтересованностибанков в продаже неработающихзаймов по их рыночной стоимости Стагнация национального рынканедвижимости, влекущая снижениестоимости активов Фонда Неплатежеспособность должников,влекущая сокращение поступлений попринятым Фондом правам требования Рост затрат на текущее содержаниеимущества Снижение стоимости залоговогоимущества по правам требования,находящимся на стадии досудебной исудебной реализации, а такжебанкротства

С Т Р А Н И Ц А | 3 2










выкупа Фондом находились на балансебанков годами, будет иметьпозитивный эффект на процессыразвития национальной экономики.

Эффективное управлениепроблемными активами, выкуплен-ными у банков, обеспечивается в томчисле (1) специализацией Фонда вкачестве крупнейшего национальногооператора управления неработающимиактивами и (2) обособленностью Фондаот банков - субъектов национальногорынка NPL.

В рамках своей деятельности Фондомбудет продолжена работа повыстраиванию взаимовыгодногосотрудничества с международнымифинансовыми организациями иорганизациями – аналогами Фонда вдругих странах путем поддержанияпостоянного обмена опытом ипривлечения от них техническойпомощи в вопросах управленияпроблемными активами в целяхразвития и повышения эффективностидеятельности Фонда.

Фонд будет обеспечивать дальнейшееповышение уровня прозрачности своейоперационной деятельности, улучшаякоммуникации с общественностью.

В целом, развитие деятельности Фондабудет способствовать развитиюнациональной экономики, банковскогосектора страны и привлечениюинвестиций.

В портфеле выкупленных активов Фондимеет 217 бездействующих инесостоятельных должников, всовокупности составляющих 84% от всехдолжников - юридических лиц, поотношению к которым Фонд продолжитпроведение судебных мероприятий,направленных на взысканиезадолженности.

Принимая во внимание поставленныезадачи перед Фондом, в рамкахСоглашения между Правительством РК иНациональным Банком РК о координациимер макроэкономической политики на2019 год по оздоровлению предприятийреального сектора и обеспечениюфинансовой стабильности, Фонд будетоказывать содействие повышениюэффективности и устойчивости финансовойсистемы, а также проведению работ подальнейшему совершенствованиюзаконодательства по банкротству.

Так, выработка необходимых мер поустранению недостатков взаконодательстве по банкротству в части (1)упрощения сроков проведения этихпроцедур – позволит сократить потери позаймам, а в части (2) упрощения процедурликвидации бездействующих инесостоятельных должников – позволитсократить сроки для дальнейшей передачиактивов инвесторам, специализирующимсяна развитии предприятий отрасли.

Вовлечение в экономический оборотнеработающих активов, которые до их



|информация о доходах

В результате совершенных в2017-2018 годы сделок поприобретению крупныхпортфелей активов приоздоровлении системно-значимых банков,Правительством РК былапоставлена задача передФондом по ускорениювовлечения в экономическийоборот приобретенных активов.

В целях выполнения указаннойзадачи, а также возвратавложенных государством средствв выкуп проблемных активов,Фондом за отчетный периодактивно проводилисьмероприятия по: определению стратегииуправления по сегментамвыкупленных активов, структурированию иподготовке активов креализации, определению прозрачных иоткрытых механизмовреализации, разработке процессовуправления активами с учетомрекомендаций экспертов имеждународной практики.

Управление активами Фондосуществляет путем:

1. Реструктуризации с цельюулучшения способов и условийобслуживания задолженности ивозвращения компаний-заемщиков в рынок;2. Взыскания задолженностичерез механизмы,установленные законодатель-ством;3. Реализации объектовимущества посредствоморганизации торгов в формеаукциона либо тендера наоснове принципа прозрачностина электронной торговойплощадке АО «Информационно-учетный центр».

Таким образом, в результатепроводимых работ Фондизвлекает доход, который поспецифике деятельностиформируется за счет поступленийденег от погашениязадолженности по правамтребования, от аренды иреализации имущества,принадлежащего Фонду и егодочерним организациям, порыночной цене.

|стратегия деловой активностиНа ближайшие годы Фонд ставит себе целью постепенное увеличение доливовлечения в экономический оборот активов, выкупленных у банков июридических лиц, ранее являвшихся банками.

Фондом будет продолжена планомерная работа по реализации объектовимущества согласно утвержденному плану-графику с обеспечениемпрозрачных и конкурентных механизмов продаж.











04 |

1 532 661

2 312 942

1 334 404

662 107

430 177

22 604

Аренда коммерческой недвижимости

Реализация земельных участков

Себестоимость доли участия

Себестоимость обслуживания

Расходы по содержанию имущества

Прочие расходы

2 671 760

3 222 458

2 480 190

1 298 665

419 245213 873

23 930

Доход от погашений по правам требования

Доход от операционной аренды

Доход от реализации земельных участков

Доход от реализации доли участия

Доход от обслуживания

Доход от возмещения расходов

Прочие доходы



Показатель 2018 2017 2016

Доходы 10,330,121 1,722,948 0

Валовая прибыль 4,035,227 88,272 -

Чистый процентный доход до формирования

резервов под обесценения*14,934,795 25,309,933 25,607,999

Чистый процентный доход/ (убыток)** 2,672,258 (13,412,543) 24,255,801

Административные расходы*** (3,052,464) (1,378,132) (669,803)

Прибыль до вычета подоходного налога 3,469,174 (5,432,381) 16,566,651

Совокупный доход (убыток) Группы**** 3,883,910 (5,553,377) 12,003,488

* Изменения связаны с выпуском облигаций в 2018 году на сумму 450,000,000 тыс.тенге, по которым были начислены процентные расходы в размере 10,800,000 тыс.тенге.

** Изменения связаны с формированием резервов под обесценение выкупленныхактивов, по которым начисляются проценты.

*** Изменения связаны в основном с увеличением числа сотрудников исоответствующего увеличения расходов на персонал (75,8% административныхрасходов), включающих расходы по налогам и отчислениям.**** Группа – АО «Фонд проблемных кредитов», АО «Estate Management Company»,ТОО «KAZKOM Realty»

|финансовые результаты

Себестоимость – 6,294,894

| Доходы и расходы, тыс. тенге

Структура доходов, тыс. тенгеДОХОДЫ – 10,330,121

структура расходов, тыс. тенге


Рентабельность активов (ROA)* 4,09% -4,13% 6,81%

Рентабельность собственного капитала (ROE) -3,28% -1,59% 3,52%

Соотношение заемных и собственных средств -3,97 0,01 0,01

Коэффициент автономии -0,34 0,99 0,99

Покрытие общей задолженности 31,95 0,00 0,00

Покрытие процентных расходов 1,34 - -

Коэффициент текущей ликвидности 55,49 70,18 31,69

* Рентабельность активов расcчитана по EBIDTA












|Процентные доходы и расходы

За отчетный период сформированы процентные доходы по депозитам:

(1) специального назначения, размещенным в течение 2015 года в банке второгоуровня согласно решению, принятому Национальным Банком РК в рамкахреализации Программы обусловленного финансирования, направленной насокращение объема неработающих займов; Номинальная процентная ставка подепозиту в июне 2017 года была пересмотрена в сторону снижения с пролонгациейсрока размещения до 1 июля 2037 года по решению Правительства РК;

(2) размещенным в банках второго уровня в рамках Программы рефинансированияипотечных жилищных займов/ипотечных займов в течение 2015 года пономинальной ставке вознаграждения 2.99% годовых. По решению Единственногоакционера Фонда о безвозмездной передаче функций оператора по даннойПрограмме АО «Казахстанский фонд устойчивости» - дочерней организацииНационального Банка РК - Фонд подписал договор в марте 2018 года о передачевсех прав требований по размещенным в рамках Программы депозитам ирезервных средств в номинальной стоимости 130,000,000 тыс. тенге набезвозмездной основе.

На отчетную дату сформирована сумма начисленного купонного вознаграждения вразмере 10,800,000 тыс. тенге по облигациям на сумму 450,000,000 тыс. тенге.24 сентября 2018 года Фонд выпустил 10-летние купонные облигации безобеспечения в количестве 450 млн. штук с купонной ставкой вознаграждения 9% иноминалом в 1,000 тенге за одну облигацию. Ставка вознаграждения (купона)фиксированная на протяжении всего срока обращения облигаций.Выплата купонного вознаграждения по облигациям – 1 раз в год, начиная с третьегогода обращения с даты начала обращения облигаций.


Счета и депозиты в банках 5,124,762 18,076,490 24,589,289

Займы и дебиторская задолженность 19,076,751 6,629,324 -

Инвестиции для продажи 247,427 335,791 168,209

Денежные средства и их эквиваленты 1,294,917 268,390 849,891

Прочие активы - - 544

Итого 25,734,857 25,309,995 25,607,933


Процентные расходы по долговым ценным бумагам (10,800,000) - -

Дивиденды по привилегированным акциям (62) (62) (62)

Итого (10,800,062) (62) (62)

Процентные доходы, тыс. тенге Процентные расходы, тыс. тенге

резервЫ под обесценение активов, по которым начисляются проценты, тыс. тенге


Провизии по займам и дебиторской задолженности (12,816,065) (38,851,952) -

Провизии по депозитам в банках - 129,476 (1,352,198)

Доходы по восстановлению резервов по ожидаемым кредитным убыткам 553,528 - -

Итого (12,262,537) (38,722,476) (1,352,198)

При первоначальном признании кредитно-обесцененные активы не имеютоценочного резерва под обесценение. Вместо этого величина ожидаемыхкредитных убытков за весь срок включается в расчёт эффективной процентнойставки. Ожидаемые кредитные убытки по кредитно-обесцененным активам всегдаоцениваются в сумме, равной ожидаемым кредитным убыткам за весь срок.Величина, в которой признаётся оценочный резерв под убытки в отношении такихактивов, равна сумме изменений в величине ожидаемых кредитных убытков завесь срок с момента первоначального признания соответствующего актива.











|активы, тыс. тенге

Согласно консолидированной финансовой отчетности активы в 2018году уменьшились на 5.26% и достигли уровня 345,860,762 тыс. тенге.

Показатель 2018 2017

Денежные средства и их эквиваленты 26,964,235 37,078,442

Денежные средства, ограниченные в использовании - 2,452

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи 1,286,179 5,130,241

Счета и депозиты в банках 38,716,614 89,613,538

НДС и прочие налоги к возмещению 5,362,273 5,256,470

Отложенный налоговый актив 478,238 383,379

Текущий налоговый актив по КПН 1,092,616 3,270,845

Займы и дебиторская задолженность 157,042,190 109,522,248

Инвестиционная собственность 83,366,769 51,206,390

Основные средства и нематериальные активы 533,298 263,109

Прочие активы 31,018,349 63,341,470

Итого активы 345,860,762 365,068,584

157 042 190

83 366 769

38 716 61431 018 349 26 964 235

1 286 179 1 092 616 533 298 478 238

Займы и дебиторская задолженность Инвестиционная собственность

Счета и депозиты в банках Прочие активы

Денежные средства и их эквиваленты Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

Текущий налоговый актив по КПН Основные средства и нематериальные активы

Отложенный налоговый актив

Займы и дебиторская задолженность, тыс. тенге


Выкупленные права требования у АО «БТА» 109,366,599 108,629,319 -

Выкупленные права требования у АО «Цеснабанк» 45,734,858 - -

Прочая дебиторская задолженность 1,940,733 892,929 251,166

Итого 157,042,190 109,522,248 251,166


Земельные участки 46,971,445 19,328,088 -

Коммерческая недвижимость 23,602,424 23,701,788 -

Прочая инвестиционная недвижимость 12,792,900 8,176,514 -

Итого 83,366,769 51,206,390 -

Инвестиционная собственность , тыс. тенге


Займы и дебиторская задолженность является крупнейшей категориейактивов, доля которой составляет 45,4% от совокупных активов.

По сравнению с прошлым периодом в консолидированной финансовой отчетностиФонда статья "Инвестиционная собственность" увеличилась на 63% в связи среклассификацией имущества из состава прочих активов в инвестиционнуюсобственность согласно МСФО (IAS) 40 Инвестиционная собственность.


Денежные средства,

ограниченные в использовании- 2,452 68,250,117

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи 1,286,179 5,130,241 2,597,667

НДС и прочие налоги к возмещению 5,362,273 5,256,470 2

Отложенный налоговый актив 478,238 383,379 30,384,510

Текущий налоговый актив по корпоративному

подоходному налогу1,092,616 3,270,845 -

Основные средства и нематериальные активы 533,298 263,109 12,425

Запасы 31,018,349 63,341,470 -

Прочие краткосрочные активы - - 91,566

Итого 39,770,953 77,647,966 101,336,287

Остальные активы, тыс. тенге










условий досрочного истребованияданного депозита, предусматривающихпринятие Фондом обязательства вслучае досрочного истребованиявозврата депозита уплатить неустойкубанку. Данные условия несоответствуют рыночным.

Так, с момента реструктуризацииусловий депозита Фондом былопризнано выбытие действовавшегофинансового инструмента и признанновый (на новых условиях), былпроизведен расчет справедливойстоимости депозита на новых условияхразмещения, с применением ставкидисконтирования в размере 10.88%,убытки по признанию дисконта вразмере 216,323,394 тыс. тенге былипризнаны непосредственно в составе



Согласно решению, принятомуНациональным Банком РК, в 2015 годуФонд разместил в банке второго уровнядепозит специального назначения насумму 250,000,000 тыс. тенге.Номинальная процентная ставка подепозиту составила 5.5% годовых, срокразмещения депозита - 10 лет. Цельювышеуказанной государственнойпрограммы является сокращениеобъема неработающих займов.

В июне 2017 года согласно Рамочномусоглашению по решениюПравительства РК Фонд подписалдополнительное соглашение с даннымбанком о снижении номинальнойпроцентной ставки по депозиту ипродлении срока размещения до 1июля 2037 года, а также изменении


Денежные средства в кассе - 4,273 -

- с кредитным рейтингом от ВВВ- до ВВВ+ 1,253 796 -

- с кредитным рейтингом от В- до ВВ+ 8,008,232 7,794,371 43,967

Ожидаемые кредитные убытки (116) - -

8,009,369 7,799,440 43,967

Эквиваленты денежных средств

- операции обратные РЕПО 4,705,002 3,680,002 5,158,004

- депозиты в НБРК 14,252,425 25,599,000 12,075,693

Ожидаемые кредитные убытки (2,561) -

18,954,866 29,279,002 17,233,697

26,964,235 37,078,442 17,277,664

Денежные средства и их эквиваленты, тыс. тенге

По состоянию на 31 декабря 2018 года в состав эквивалентов денежных средстввходят требования по сделкам «обратного РЕПО», заключенным на срок до 90 дней.Данные сделки обеспечены казначейскими векселями Министерства финансов РК.

По состоянию на 31 декабря 2018 года и на 31 декабря 2017 года в составэквивалентов денежных средств входят краткосрочные депозиты, размещенные вНациональном Банке РК по договору доверительного управления.


Счета и депозиты в банках по

государственным программам

- с кредитным рейтингом от ВВ- до ВВ+ 39,156,189 9,003,368 18,611,633

- с кредитным рейтингом ниже В+ - 80,048,320 208,101,762

- дефолтные - 20,270 -

Ожидаемые кредитные убытки (439,575) (22,722) (152,198)

38,716,614 89,049,236 226,561,197

Прочие счета и депозиты в банках

- с кредитным рейтингом от ВВ- до ВВ+ - - -

- с кредитным рейтингом ниже В+ - 564,302 2,118,453

- дефолтные 1,200,000 1,200,000 -

Ожидаемые кредитные убытки (1,200,000) (1,200,000) (1,200,000)

- 564,302 918,453

38,716,614 89,613,538 227,479,650

Счета и депозиты в банках, тыс. тенгекапитала по статье «Резерв поусловному распределению».

Фонд в течение 2015 года в рамкахПрограммы рефинансированияипотечных жилищных займов /ипотечных займов (далее – Программа)разместил в банках второго уровнядепозиты на общую сумму 130,000,000тыс. тенге. Номинальная ставкавознаграждения по депозитамсоставила 2.99% годовых, срокразмещения - 20 лет, возврат основнойсуммы вкладов равными частями -ежегодно по истечении 10 лет с датыразмещения, то есть по 10% в год.По решению Акционера Фонда обезвозмездной передаче

функций оператора по Программедочерней организации НациональногоБанка РК АО «Казахстанский фондустойчивости», 28 марта 2018 годаФонд подписал договор о передачевсех прав требования по размещеннымв рамках Программы депозитам ирезервных средств в номинальнойстоимости 130,000,000 тыс. тенге набезвозмездной основе в АО«Казахстанский фонд устойчивости».

При безвозмездной передачеПрограммы были признаныдополнительные расходы по выбытиюактива в составе Резерва по условномураспределению.












|обязательства и капитал, тыс. тенге

Совокупные обязательства согласно консолидированной финансовой отчетностиза 2018 год выросли на 460 млрд. тенге и составили 462 млрд. тенге. Увеличениеобусловлено выпуском Фондом 24 сентября 2018 года 10-летних купонныхоблигаций без обеспечения в количестве 450 млн. штук с купонной ставкойвознаграждения 9% и номиналом в 1,000 тенге за одну облигацию. Ставкавознаграждения (купона) фиксированная на протяжении всего срока обращенияоблигаций. Выплата купонного вознаграждения по облигациям – 1 раз в год,начиная с третьего года обращения с даты начала обращения облигаций.На отчетную дату сумма начисленного купонного вознаграждения составила10,800,000 тыс. тенге. Основной долг равен 450,000,000 тыс. тенге.

В 2018 году произошло уменьшение капитала. Капитал составил минус 116 млрд.тенге по причине увеличения резервов по условному распределению на 482млрд. тенге в связи с (1) возникшей разницей между покупной и справедливойстоимостью ссудного портфеля, выкупленного у АО «Цеснабанк», и (2)безвозмездной передачей Программы рефинансирования ипотечных жилищныхзаймов/ипотечных займов АО «Казахстанский фонд устойчивости»


Торговая и прочая кредиторская

задолженность 153,149 268,965 -

Отложенные налоговые

обязательства 6,260 - 702,360

Долгосрочные гарантийные

обязательства 311,079 344,587 -

Выпущенные долговые ценные

бумаги 460,800,000 - -

Прочие обязательства 965,235 1,315,075 2,007,433

Итого обязательства 462,235,722 1,928,627 2,709,793

Акционерный капитал 920,342,333 920,342,333 450,146,333

Дополнительно оплаченный капитал 2,092,981,534 2,092,981,534 40,246

Резерв по переоценке инвестиций,

имеющихся в наличии для продажи 27,070 (41,841) (278,860)

Резерв по условному

распределению (3,149,949,057) (2,667,526,007) (127,734,210)

Нераспределенная прибыль 20,223,159 17,383,938 21,461,465

Итого капитал (116,374,961) 363,139,957 343,634,974

Итого обязательства и капитал 345,860,762 365,068,584 346,344,767

Права Акционера по получению дивидендов и процедура их выплаты закрепленыв Уставе Фонда, утвержденном решением Единственного акционера Фонда.

Принятие решения о выплате дивидендов по акциям и утверждение размерадивиденда по итогам года в расчете на одну простую акцию являетсякомпетенцией Единственного акционера.

По привилегированным акциям в соответствии с Уставом Фонда гарантированноеежегодное вознаграждение составляет 1 тенге за одну привилегированную акцию.

Наименование 2018 2017 2016

По привилегированным акциям, тенге 62,001 62,001

По простым акциям, тенге 12,088,878

Итого 62,001 12,150,879Балансовая стоимость одной простой акции,тенге (7,126.48) 791.72 2,121.02

Прибыль на акцию, тенге 62.95 (139.53) 890.06

На момент составления Годового отчета Фонд не объявлял выплату дивидендов попростым и привилегированным акциям по результатам работы в 2018 году. Вместес тем, Фонд не планирует выплачивать дивиденды по простым акциям в связи сотрицательным собственным капиталом.

ИНФОРМАЦИЯ О ВОЗНАГРАЖДЕНИЯХ, тыс. тенге


Члены Совета директоров и Правления 82,383 83,273 63,615

Итого 82,383 83,273 63,615

Общий размер вознаграждения, включенного в статью «Вознагражденияработникам» за 2018 и 2017 годы, составляет:

Выплата дивидендов










Управление рисками05 |


Управление рискамиУправление рисками в Фонде – это важная частькорпоративной культуры Фонда и являетсяпостоянным, динамичным, непрерывнымпроцессом, включающим компонентыидентификации, измерения, контроля,мониторинга рисков, выработки и реализациимероприятий по управлению рисками.Политика по управлению рисками в Фонденацелена на определение, эффективный анализ,установление лимитов и оценку уровня рисков, атакже принятие мер по их снижению.

уровни защиты управлением рисковПолитика управления рисками в Фонде реализуетсяпутем организации эффективно функционирующейсистемы управления рисками, направленной наобеспечение достижения Фондом своих целей, ипредставляет собой совокупность организованныхполитик, процедур, методов и механизмовуправления.

Система управления рисками Фонда – это наборвзаимосвязанных элементов, объединенных вединый процесс управления рисками нанескольких уровнях, в который вовлечены Советдиректоров, Правление, Служба внутреннегоаудита, Департамент риск менеджмента,структурные подразделения (владельцы рисков), икаждый на своем уровне участвует в выявлениипотенциальных событий, которые могут повлиятьна деятельность Фонда.

Внутренними документами Фонда предусмотренафункция Правления Фонда по организации иобеспечению эффективного функционированиясистемы управления рисками. Каждый сотрудникФонда обеспечивает надлежащее рассмотрениерисков при принятии решений.

Правление фонда

Совет директоров

обеспечивает целостность ифункциональность системыуправления рисками. В этих целях,Правление обеспечивает:

1. Разработку и внедрениеутвержденных Советомдиректоров внутреннихдокументов в области управлениярисками и внутреннего контроля,

2. Создание и эффективноефункционирование системыуправления рисками,позволяющей идентифицироватьи оценивать потенциальныериски,

3. Рассмотрение отчетов поуправлению рисками Фонда нарегулярной основе и принятиесоответствующих мер всоответствии с требованиямивнутренних документов,

4. Совершенствование процессови процедур управления рисками сучетом изменений во внутреннейи внешней среде деятельностиФонда.

Члены Правления прирассмотрении каждого вопросаотдельное обсуждениепосвящают рискам, связанным спринятием или непринятиемрешения, и их влияния наустойчивое развитие Фонда.

утверждает внутренниедокументы, определяющиепринципы и подходы корганизации системы управлениярисками и внутреннего контроля.

В целях обеспеченияэффективности системыуправления рисками ивнутреннего контроляполномочия, обязанности иответственность за конкретныепроцедуры управления рисками ивнутреннего контроляраспределены междуруководителями структурныхподразделений Фонда.

Структурные подразделенияФонда (владельцы рисков) играютключевую роль в процессеуправления рисками, напостоянной основе управляютрисками и проводят мониторинг ихпотенциального влияния в сфересвоих функциональныхобязанностей.

Структурные подразделения всоответствии со своимифункциональными обязанностяминесут ответственность заразработку, документирование,внедрение, мониторинг и развитиесистемы управления рисками ивнутреннего контроля вовверенных им областяхдеятельности Фонда.

Департамент риск-менеджментаосуществляет общее управление рисками и контрольза применением общих принципов и методов пообнаружению, оценке, управлению и составлениюотчетов как по финансовым, так и по нефинансовымрискам.

Департамент риск-менеджмента и Служба внутреннего аудита Фонда не являются владельцами риска,что обеспечивает их независимость и объективность.

Ключевую роль в процессе управления рисками играют владельцы рисков – все структурныеподразделения Фонда в лице каждого работника.

работники Фонда в рамках своих функциональных обязанностей На постоянной основе управляютрисками, проводят мониторинг их потенциального влияния, выявляют и информируют о значительныхрисках и ответственны за выполнение плана мероприятий по управлению рисками.

Служба внутреннего аудитасистематически осуществляет аудит и независимуюоценку надежности и эффективностифункционирования систем внутреннего контроля,управления рисками по всем аспектам деятельностиФонда и практики корпоративного управления в целях(1) оказания необходимого содействия Советудиректоров и Правлению в обеспечении эффективногоуправления Фондом, достижения стратегическихцелей Фонда и (2) предоставления действенныхрекомендаций по их улучшению.

|система Управления рисками


Таким образом, система управления рисками Фондаохватывает все аспекты деятельности Фонда на всехуровнях в процессах: (1) работы с правами требований,(2) управления имуществом, (3) реализации активов иинвестиционных проектов, а также (4) в процессахвзаимодействия с частными судебнымиисполнителями по принудительному исполнениюисполнительных документов и участия Фонда впроцедурах реабилитации и банкротства.

Организационная структурасистемы управления рисками и

внутреннего контроля в Фонде предусматриваетДепартамент риск-менеджмента и Службувнутреннего аудита.











| ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ ФОНДА

Основополагающимнормативным документом,регламентирующим основныевопросы построения системыуправления рисками Фонда,является Политика управлениярисками, утвержденная Советомдиректоров Фонда в 2017 году, всоответствии с которой системауправления рисками ставитперед собой следующиеосновные цели: создание эффективнойсистемы управления рисками ивозможностями на всех стадияхприобретения, управления иреализации активов Фонда; построение эффективнойкомплексной системыуправления рисками, а такжепостоянное совершенствованиедеятельности на основе единогостандартизированного подхода кметодам и процедурамуправления рисками;

достижение стратегическихцелей Фонда.

Кроме того, Политикауправления рискамираскрывает основные задачисистемы управления рисками,направленные на обеспечениеединого пониманияриск-менеджмента и культурыуправления рискамиработниками Фонда, а такженепрерывного согласованияпроцесса управления рисками.

Процесс управления рискамиоснован на своевременнойидентификации, оценке,контроле и мониторинге длядостижения поставленныхцелей Фонда, сокращениявлияния событий, которыеугрожают достижениюстратегических и операционныхцелей Фонда.

| управление ключевыми рисками фонда

С учетом расширения видов деятельности Фонда в соответствии со статьей 5-1 ЗаконаРеспублики Казахстан «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан»,регламентирующей виды деятельности Фонда, и увеличения портфеля активов порезультатам совершенной Фондом в 2017 году сделки по приобретению неработающихактивов у АО «БТА Банк», в 2018 году Фондом была проведена работа по внедрению исовершенствованию основной методологической документации для обеспеченияэффективного функционирования системы управления рисками в Фонде.

Кроме того, для целостного иясного понимания рисков,присущих деятельностиФонда, на ежегодной основепроводится идентификация иоценка рисков, которыеотражаются в регистрерисков, карте рисков, планемероприятий пореагированию на риски.

Каждый из рисков реестрапроходит процедуру оценкипо уровню вероятности егореализации и величинепоследствий. Помимо этого, втечение отчетного года риск-менеджерами дополнительноготовились отчеты пофинансовым рискам,ключевым рискам исостоявшимся рискам, а такжепроводилась работа поотслеживанию бизнес-процессов Фонда.

Правление Фонда несетответственность за

мониторинг и внедрение мерпо снижению рисков, а такжеследит за тем, чтобы Фондосуществлял деятельность вустановленных пределахрисков.

Тем самым, ПравлениемФонда в 2018 году утвержденырегистр и карта рисков,которые отражают все рискиФонда и находятся в процессепостоянного обновления, атакже план мероприятий поуправлению ключевымирисками.Регистр рисков содержитриски, относящиеся кследующим группам рисков:стратегические, финансовые(кредитные, рыночные, рискликвидности), правовые иоперационные. Риски,попадающие в «красную»зону, представляютмаксимальную подвержен-ность деятельности Фондариску, а также позволяют

оценить относительнуюзначимость каждого риска (посравнению с другими рисками)и выделить риски, которыеявляются критическими дляФонда.

По итогам идентификации иоценки рисков были выявленыключевые риски Фонда.Основным ключевым рискомдля Фонда является кредитныйриск – это риск финансовыхпотерь (убытков), возникающихв результате неисполненияобязательств должниками поправам требования иликонтрагентами Фонда.

Фонд управляет кредитнымриском (по признаннымфинансовым активам инепризнанным договорнымобязательствам) посредствомприменения утвержденныхполитик и правил.













| риски, присущие деятельности фонда

Это риск того, что Фонд может столкнуться со сложностями впривлечении денежных средств для выполнения своих обязательств.

Риск ликвидности возникает при несовпадении сроков поступленийсредств от управления активами со сроками выплат пообязательствам Фонда.Совпадение и/или контролируемое несовпадение по срокампогашения и процентным ставкам активов со сроками выплат пообязательствам Фонда является основополагающим моментом вуправлении риском ликвидности.

Риск ликвидности

Рыночный риск Это риск изменения справедливой стоимости будущих потоковденежных средств по финансовым инструментам вследствиеизменения рыночных цен.

Фонд подвергается рыночному риску в результате открытойрыночной позиции по процентным, валютным, долговым и долевымфинансовым инструментам, которые зависят от общих испецифических колебаний рыночной конъюнктуры и измененияуровня волатильности рыночных цен.

Таким образом, по итогам 2018года, согласно карте рисков Фондаопределены ключевые риски, покоторым требуется проведениемероприятий по их минимизациина основе плана мероприятий поуправлению ключевыми рисками,утвержденного Правлением Фондав 2018 году.

На основании плана мероприятийпо управлению ключевымирисками Фондом проводитсяреализация комплекса мер попостроению эффективной системы,предусматривающей применениепоследовательных этаповопределения, измерения, контроляи мониторинга рисков,обеспечивающих эффективноеуправление рисками Фонда.

Фонд уделяет повышенноевнимание оценке и контролюрисков, как стратегических, так иоперационных, а также другихрисков, способных оказатьвоздействие на достижениедолгосрочных стратегическихцелей и ключевых показателейдеятельности Фонда.

Внедрение и совершенствованиесистемы управления рискамиявляется необходимым условиемдостижения стратегических иоперационных целей Фонда иявляется одной из важнейшихзадач в ближайшей перспективе.










Система организации труда работников фонда

06 |

в развитие Фонда;4. Удовлетворение соци-альных, материальныхпотребностей всоответствии с вкладомкаждого работника вдостижение стратеги-ческих целей Фонда;5. Установление длитель-ных трудовых отношенийс каждым работником,основанных насоблюдении требованийТрудового кодекса РК ипозволяющих работникуполностью реализоватьимеющийся уровеньпрофессиональнойкомпетентности, а такжесовершенствовать его спотребностями Фонда итребованиями уровнядолжностной компетен-ции работника.

Кадровая политикаопределяет следующиеосновные подходы:1. Персонал Фондарассматривается какчеловеческий ресурс,способный обеспечитьконкурентные преиму-щества при условии егооптимального примене-ния и качественногоразвития;2. Персонал Фондаявляется носителем егокорпоративной культурыи ценностей, испособствует созданиюдоверительного отноше-ния общественности кдеятельности Фонда;3. Человеческий ресурсрассматривается какнематериальный актив, арасходы на персонал какдолгосрочные инвестиции


| управление человеческими ресурсами

Кадровая политика

Кадровая политика Фонда, утвержденная в декабре 2017 годарешением Совета директоров Фонда, разработана в соответствиисо Стратегическими направлениями деятельности Фонда на 2017 –2027 годы и представляет основные направления и подходыкадрового менеджмента для реализации стратегических целейФонда.

Основныеконцептуальные задачипо реализации Кадровойполитики состоят вобеспечении(1) высококвалифициро-

ванного персонала и(2) привлекательности

работы в Фонде для персонала.

В целях повышениякачества трудовыхресурсов Кадроваяполитика Фондасосредоточена непос-редственно наработниках, как ключевомактиве Фонда, и включаетв себя следующие HRпроцессы: управление подбороми адаптацией персонала; управление обучениеми профессиональнымразвитием персонала.

Управление подбором и адаптацией персоналаВ целях применения единого подхода отбора и наймаперсонала Фондом осуществляется (1) ведение базыданных потенциальных кандидатов, (2) регулярноепроведение адаптационных мероприятий с цельюобеспечения ускоренного вхождения нового работника взанимаемую должность, снижения психологическойнапряженности в коллективе, развития удовлетворенностии повышения мотивации, формирования позитивногоимиджа Фонда.

Управление обучением и повышением квалификации персоналаДля формированияорганизационной ипроизводственной культуры, атакже для успешнойдеятельности Фонда,раскрытия и увеличенияпотенциала человеческихресурсов, Фонд предоставляетравные возможности иподдержку впрофессиональном развитиикаждому работникупосредством прохожденияобучения.

Профессиональное обучение иразвитие работников Фондапроводится в соответствии сфункциональнымиобязанностями работников,результатами оценки егодеятельности, целями изадачами, поставленнымиперед работником.

Безопасность и охрана труда, социальные гарантииФонд проводит меры по усилению состояниязащищенности работников, обеспеченные комплексоммероприятий, исключающих вредное и опасноевоздействие на работников в процессе трудовойдеятельности.

Ежегодно проводятся следующие мероприятия поулучшению условий безопасности труда и охраны труда:1) издаются акты по вопросам безопасности и охранытруда;2) проводится обучение и подготовка работников побезопасности и охране труда;3) проводятся инструктажи по технике безопасности ипожарной безопасности;4) за счет собственных средств Фонда работникиобеспечиваются медицинским страхованием;5) работники обеспечиваются питьевой водой,медицинскими аптечками на этажах, созданы санитарно-гигиенические условия.

Кадровая политика Фонда предусматривает социальнуюподдержку работников через следующие механизмы:1) Обеспечение санитарно-гигиенических условий рабочихмест и создание комфортных условий для работы;2) Обеспечение корпоративной программоймедицинского страхования для всех работников;3) Предоставление материальной помощи и других видовсоциальных льгот работникам;4) Предоставление пособия для оздоровления;5) Обеспечение корпоративной программойоздоровительных услуг;6) Подготовка графиков отпусков работников;7) Проведение систематических награждений работниковФонда.

С Т Р А Н И Ц А | 5 7

За отчетный период

на обучение

направлено

80 работников

С Т Р А Н И Ц А | 5 8











| Система организации труда работников

Численность работников

Во избежание рисков текучести кадров, потери интереса кдеятельности и не конкретизированных перспективпрофессионального роста Фонд повышает мотивацию работников.Повышение интереса к профессиональной деятельности выгоднеепривлечения новых работников, порождающего текучесть кадров.

Показатель 2018 год

Количество работников

на конец отчетного периода158

Среднесписочная численность работников 125

Коэффициент текучести кадров 0,12

Работники, прошедшие обучение 80

Работники Фонда не являются членами профсоюзов в связи стем, что на сегодняшний день работники не проявляли интересак вступлению в состав профсоюзов.

Отношения с профсоюзами

Таким образом, с учетом спецификидеятельности Фонд придерживаетсясистемы оплаты труда,предоставляющей возможностьпривлекать лучших специалистов,обладающих достаточныммотивационным эффектом дляповышения производительноститруда, позволяющей объективнооценивать вклад работника вдостижение общих целей Фонда.

В 2018 году темп роста оплаты трудасоставил 19,4% по сравнению спрошлым отчетным периодом, чтообусловлено внедрением в ноябре2017 года системы мотивацииработников Фонда на основедостижения ключевых показателейэффективности (KPI) работниковФонда.

Все работники Фонда имеют 1 илинесколько высших образования.

Оплата труда работников и темпы ее роста, уровень образования и мотивация работников

В целях повышенияэффективности труда идостижения стратегическихзадач Фонда мотивация истимулирование работниковосуществляется черезмеханизмы (1) прямогоматериального вознагражденияи (2) нематериальногопоощрения.

Эффективность трудаоценивается уровнемдостижения работниками Фондаплановых ключевыхпоказателей эффективности (KPI)на ежеквартальной основе,разрабатываемых на каждогоработника Фонда с учетомгодовых планов Фонда подостижению целевыхиндикаторов по стратегическимнаправлениям деятельности.


На формируемом рынке проблемных активов страны Фонд занимаетисключительное положение и на сегодняшний день управляет самымкрупным портфелем проблемных активов.










При Фонде создана Согласительная комиссия, котораярассматривает индивидуальные трудовые споры.

Согласительная комиссия

Корпоративное управление07 |



|система корпоративного управления

Система корпоративного управления Фонда предусматриваетразграничение полномочий и ответственности между органами,должностными лицами и работниками Фонда. Фонд рассматриваеткорпоративное управление как средство улучшения эффективностидеятельности Фонда и повышения его репутации.

Корпоративное управление Фондомстроится на основах справедливости,честности, ответственности,открытости, прозрачности,профессионализма и компетентности.

Эффективная структура корпоративногоуправления предполагает уважениеправ и интересов всехзаинтересованных в деятельностиФонда лиц, способствует успешнойдеятельности Фонда.

Основополагающими принципамикорпоративного управления являются: Принцип защиты прав и интересов

Единственного акционера; Принцип эффективного управления

Фондом Советом директоров иПравлением;

Принципы прозрачности иобъективности раскрытияинформации о деятельности Фонда;

Принципы законности и этики; Принцип эффективной кадровой

политики; Политика регулирования

корпоративных конфликтов.

В рамках структуры корпоративногоуправления Фонда определяетсяразделение обязанностей междуорганами Фонда, обеспечиваетсясистемность и последовательностьпроцессов корпоративного управления.

Органы, образующие систему корпоративного управления и контроля Фонда

Единственный акционер Высший орган

Совет директоровОрган управления

ПравлениеИсполнительный орган

Служба внутреннего аудитаорган, осуществляющий контроль

за финансово-хозяйственной деятельностью Фонда

Служба комплаенсорган, осуществляющий

контроль и мониторинг за комплаенс-рисками Фонда

Акционерный капитал

По состоянию на 31 декабря 2018года акционерный капитал Фондасоставил 920 342 333 000 тенге.

Количество объявленных иразмещенных простых акций –60 539 600 шт. номинальнойстоимостью 10 000 тенге.

Количество объявленныхпривилегированных акций –125 000 шт.

Количество размещенныхпривилегированных акций –62 001 шт. номинальнойстоимостью 10 000 тенге. При этом,цена размещения определяетсярешением Совета директоров всоответствии с Уставом Фонда.

В отчетном периоде (1) сделки сакциями Фонда и (2) изменения всоставе акционеров, владеющихакциями в размере пяти и болеепроцентов от количестваразмещенных акций, а также иныесделки с акциями Фондом неосуществлялись.










Департамент по инвестиционным

проектам и реализации активов



| организационная структура

СОВЕТ ДИРЕКТОРОВ

Управление человеческих ресурсов

Департамент корпоративного развития

Управление по методологии процессов

Управление ИТУправление безопасности

Департамент выкупа проблемных активов

Департамент закупок и административно-

хозяйственной работы

Департамент бюджетного

планирования

Департамент финансового,

налогового учета и отчетности

Департамент взыскания

задолженности

Юридический департаментДепартамент по управлениюимуществом

Департамент по работе с правами

требования

Департамент учета выкупленных активов

и кредитного администрирования

Заместитель

Председателя Правления Советник Председателя Правления

Департамент риск-менеджмента

Председатель Правления

Департамент по

реабилитации и

управлению активами


Председателя Правления

Корпоративный секретарь

Служба комплаенс

Служба внутреннего аудита

Управление документооборота














| орган управления - совет директоров



Совет директоров Фондаосуществляет общееруководство деятельностьюФонда, за исключениемрешения вопросов, отнесенныхЗаконом Республики Казахстан«Об акционерных обществах» иУставом Фонда кисключительной компетенцииЕдинственного акционера.

Совет директоров обеспечиваетсоблюдение интересов и защитуправ Единственного акционера.Совет директоров осуществляетсвои функции в соответствии сзаконодательством, Уставом,Кодексом корпоративногоуправления, решениямиЕдинственного акционера,Положением о Советедиректоров и инымивнутренними документамиФонда.

1. Определение приоритетных направленийразвития Фонда и установление основныхориентиров деятельности Фонда

2. Объективная оценка следованияутвержденным приоритетным направлениям сучетом рыночной ситуации, финансовогосостояния Фонда и других факторов,оказывающих влияние на финансово-хозяйственную деятельность Фонда

3. Утверждение внутренних процедур Фонда,регулирующих внутреннюю деятельностьФонда в пределах компетенции,установленной Уставом, а также анализэффективности и совершенствования такихпроцедур

4. Разрешение корпоративных конфликтов

5. Эффективное регулирование деятельностиФонда, нацеленное на улучшение кредитногопортфеля банков второго уровня

6. Рассмотрение вопросов, отнесенных кисключительной компетенции Советадиректоров Уставом Фонда изаконодательством Республики Казахстан

Решения Совета директоров, принятые в пределах его компетенции, носятобязательный характер для исполнения исполнительным органом, структурнымиподразделениями, должностными лицами и работниками Фонда.Деятельность Совета директоров основывается на принципах разумности,эффективности, активности, добросовестности, честности, ответственности иаккуратности.

Заседания Совета директоров проводятся исходя из принципов рациональности,эффективности и регулярности.Совет директоров обеспечивает полную прозрачность своей деятельности передЕдинственным акционером.

Являются гражданами Республики Казахстан, не владеютакциями Фонда, акциями поставщиков и конкурентовФонда.

В течение 2018 года произошли следующие изменения в составеСовета директоров Фонда:

Решением Единственного акционера с 01.06.2018 годапрекращены полномочия члена Совета директоровБайтелиева Нуржана Тултаевича.

Решением Единственного акционера с 19.06.2018 годапрекращены полномочия члена Совета директоровТулеуова Армана Орынгалиевича.

Решением Единственного акционера с 25.06.2018 годаназначен на должность члена Совета директоровХусаинов Руслан Кинебаевич и прекращеныполномочия с 02.10.2018 года.

Решением Единственного акционера с 04.09.2018 годаназначен на должность Независимого директора -члена Совета директоров Кенесарин СагирЕсенгулович.

Решением Единственного акционера с 02.10.2018 годаназначен на должность члена Совета директоровБақберген Дәулет Бақбергенұлы.

Решением Единственного акционера с 28.11.2018 годаназначен на должность Независимого директора -члена Совета директоров Турганалиев ЕлтинжалРахматуллаевич.

Основные функции Совета директоров Члены Совета директоров Фонда












| состав совета директоровНа 25 июля 2019 года в составе Совета директоров Фонда 5 членов,из которых 2 – Независимые директора

ШолпанкуловБерик шолпанкуловичПредседатель Совета директоров

Родился в 1976 году.Дата избрания в Совет директоров – 3 мая 2017 года.С 2014 по 2016 год – Заместитель Министра обороны Республики Казахстан.С декабря 2016 по март 2019 года – Вице-министр финансов РеспубликиКазахстан.

Является Первым Вице-министром финансов Республики Казахстан с марта2019 года, членом Совета директоров АО «Национальный управляющийхолдинг «КазАгро» с марта 2019 года.С мая 2017 года – Председатель Совета директоров Фонда.

ибраимовКалымжан уалхановичЧлен Совета директоров

Родился в 1965 году.Дата избрания в Совет директоров – 3 мая 2017 года.

Является Заместителем Председателя Комитета государственного имущества иприватизации Министерства финансов Республики Казахстан с ноября 2008года, членом Совета Директоров АО «НК «ҚазАвтоЖол» с марта 2017 года.С мая 2017 года - Член Совета Директоров Фонда.

Член Совета директоров

Родился в 1980 году.Дата избрания в Совет директоров – 12 апреля 2019 года.С 2014 по 2018 год – Управляющий директор АО Страховой брокер «Малакут»;С ноября 2018 по апрель 2019 года – Заместитель Председателя ПравленияФонда.

Является Председателем Правления Фонда с апреля 2019 года.

турганалиевЕлтинжал рахматуллаевичНезависимый директор

Родился в 1972 году.Дата избрания в Совет директоров – 28 ноября 2018 года.С 10.06.2013 года по настоящее время – Председатель Совета директоров АО«Отан».С ноября 2018 года – Член Совета директоров Фонда в качестве Независимогодиректора.

кенесаринСагир есенгуловичНезависимый директор

Родился в 1954 году.Дата избрания в Совет директоров – 4 сентября 2018 года.С 2013 по 2018 год – Заведующий социально-экономическим отделомКанцелярии Премьер-Министра Республики КазахстанЯвляется Внештатным Советником Премьер-Министра Республики Казахстан савгуста 2018 года.С сентября 2018 года - Член Совета Директоров Фонда в качестве Независимогодиректора.

елшiбаевЕржан Иманkyлyлы











| исполнительный орган - правление

Является коллегиальнымисполнительным органом Фонда,подотчетным Совету директоров иЕдинственному акционеру,сформированным в соответствии сУставом Фонда и осуществляющимруководство текущей деятельностьюФонда в интересах Фонда и егоЕдинственного акционера.

Правление вправе принимать решения полюбым вопросам деятельности Фонда, неотнесенным Законом РеспубликиКазахстан «Об акционерных обществах»,иными нормативными правовыми актамиРеспублики Казахстан, Уставом Фонда ккомпетенции других органов идолжностных лиц Фонда.Решения Правления носят обязательныйхарактер для исполнения работникамиструктурных подразделений Фонда.

В течение 2018 года произошли следующие изменения в составе Правления:

Решением Совета директоров от 04.06.2018 года назначен на должностьЗаместителя Председателя Правления Байтелиев Нуржан Тултаевич.

Решением Единственного акционера от 19.06.2018 года прекращеныполномочия и освобожден от занимаемой должности ПредседателяПравления Тулеуов Арман Орынгалиевич.

Решением Единственного акционера от 25.06.2018 года избран в составСовета Директоров Фонда на должность Председателя Правления ХусаиновРуслан Кинебаевич.

Решением Совета директоров от 20.07.2018 года избраны на должностиЗаместителей Председателя Правления Мырзахмедов Нуржан Мыкбаевич иРахимбекова Жаухар Сапаровна.

Решением Единственного акционера от 02.10.2018 года прекращеныполномочия члена Совета директоров и освобожден от занимаемойдолжности Председателя Правления Хусаинов Руслан Кинебаевич.

Решением Единственного акционера от 02.10.2018 года избран в составСовета Директоров Фонда на должность Председателя Правления БақбергенДәулет Бақбергенұлы.

Решением Совета директоров от 02.11.2018 года прекращены полномочияЗаместителя Председателя Правления Байтелиева Нуржана Тултаевича,избран в состав Правления Фонда на должность Заместителя ПредседателяПравления Елшібаев Ержан Иманқұлұлы (с 02.11.2018 г.).

Решением Совета директоров от 08.12.2018 года прекращены полномочияЗаместителя Председателя Правления Рахимбековой Жаухар Сапаровны иЗаместителя Председателя Правления Мырзахмедова Нуржана Мыкбаевича,избраны в состав Правления Фонда на должности ЗаместителейПредседателя Правления Сатубалдина Лейла Ахметовна (с 19.12.2018 г.) иЖаманбаев Ербол Кадырович (с 10.12.2018 г.).


Правление фонда












| состав правления

елшiбаевЕржан ИманkyлyлыПредседатель Правления

Родился в 1980 году.Дата назначения – 12 апреля 2019 года.С ноября 2018 по апрель 2019 года – Заместитель Председателя Правления Фонда.С апреля 2019 года – Председатель Правления Фонда, Член Совета директоров Фонда.

Возглавляет Правление Фонда. Осуществляет общий контроль, координацию ируководство деятельностью всех структурных подразделений и работников Фонда,непосредственно контролирует, координирует и руководит деятельностью ЧленовПравления, Департамента риск-менеджмента, Юридического департамента, Управлениячеловеческими ресурсами, Управления безопасности, Управления документооборота иСоветника Председателя Правления.

тюреходжаеваИнкар абибуллаевнаЗаместитель Председателя Правления

Родилась в 1971 году.Дата избрания в состав Правления – 5 октября 2017 года.С 2015 по 2017 год – Заместитель Председателя Правления АО «Казтехнологии».С октября 2017 года по настоящее время – Заместитель Председателя Правления Фонда.

Курирует работу по стратегии и эффективности деятельности. Координирует деятельностьДепартамента корпоративного развития, Департамента выкупа проблемных активов,Департамента по реабилитации и управлению активами, Управления информационныхтехнологий и Управления по методологии процессов.

увалиевАйдар маймуратовичЗаместитель Председателя Правления

Родился в 1975 году. Дата избрания в состав Правления – 6 мая 2019 года.С 2015 по 2016 год – Директор филиала по Карагандинской области ТОО «ҚазМұнайГазӨнімдері». В период с мая 2017 по декабрь 2018 года - Директор Департаментауправлению имуществом Фонда. С декабря 2018 по май 2019 года - ДиректорДепартамента взыскания задолженности Фонда.С мая 2019 года по настоящее время – Заместитель Председателя Правления Фонда.

Курирует работу по реализации, управлению имуществом и взысканию задолженности.Координирует деятельность Департамента по управлению имуществом, Департаментавзыскания задолженности и Департамента по инвестиционным проектам и реализацииактивов.

жаманбаевЕрбол кадыровичЗаместитель Председателя Правления

Родился в 1959 году. Дата избрания в состав Правления – 10 декабря 2018 года.С 2014 по 2018 год – Заместитель генерального директора ТОО «Алматинская дорожно –строительная компания».С декабря 2018 по август 2019 года – Заместитель Председателя Правления Фонда.

Курирует работу по реструктуризации прав требования. Координирует деятельностьДепартамента по работе с правами требования и Департамента закупок иадминистративно-хозяйственной работы.

дюсеновДархан абдукаримовичЗаместитель Председателя Правления

Родился в 1970 году. Дата избрания в состав Правления – 6 мая 2019 года.С марта 2005 по декабрь 2016 года – Директор Департамента андеррайтинга АО СК«КазЭкспортГарант». С ноября 2018 по декабрь 2018 года – Директор Департаментавзыскания задолженности Фонда. С декабря 2018 по май 2019 года – ДиректорДепартамента по управлению имуществом Фонда.С мая 2019 года по настоящее время – Заместитель Председателя Правления Фонда.

Курирует работу по финансам и бюджетному планированию. Координирует деятельностьДепартамента финансового, налогового учета и отчетности, Департамента бюджетногопланирования и Департамента учета выкупленных активов и кредитногоадминистрирования.

На 25 июля 2019 года в составе Правления Фонда 5 членов












| комитеты совета директоров и их функцииДля проведения детального анализа и выработки рекомендаций по кругунаиболее важных вопросов до их рассмотрения на заседании Советадиректоров в Фонде созданы следующие комитеты при Совете директоров

Учрежден с целью организации эффективной системы контроля за финансово –хозяйственной деятельностью и соответствием деятельности Фондазаконодательству и внутренним нормативным документам Фонда в целяхповышения эффективности деятельности Фонда в долгосрочной перспективе.

Основными задачами являются разработка и предоставление рекомендацийСовету директоров для принятия решений по формированию и реализацииполитики Фонда по вопросам контроля в области финансово-хозяйственнойдеятельности Фонда, вопросам управления рисками, внутреннего и внешнегоаудита Фонда.

Текущий состав КомитетаПредседатель Комитета Кенесарин Сагир ЕсенгуловичЧлены Комитета Елшібаев Ержан Иманқұлұлы Турганалиев Елтинжал Рахматуллаевич.

Состав Комитета в отчетном периоде Бакберген Дәулет Бақбергенұлы Бушмухамбетова Айнур Сансизбаевна Уширов Нежат Зухрулаевич Тюреходжаева Инкар Абибуллаевна

Комитет совета директоров фондапо рассмотрению вопросоввнутреннего аудита

Комитет Совета директоров Фонда по рассмотрениювопросов стратегического планирования,кадров и вознаграждений, социальных вопросов

Создан с целью организации в Фондесистемы социальных гарантий и льгот,привлечения высококвалифицированныхработников, обладающих необходимымопытом работы, предоставленияпривлекаемым сотрудникамконкурентных условий на рынке трудадля последующей реализации имистратегических целей Фонда,организации эффективной системыстратегического планированиядеятельности Фонда и контроля зареализацией стратегии, стратегическогоплана в целях повышения эффективностидеятельности Фонда в долгосрочнойперспективе.

Текущий состав КомитетаПредседатель Комитета Турганалиев Елтинжал РахматуллаевичЧлены Комитета Тюреходжаева Инкар Абибуллаевна Ауезбаева Тальмира Есимхановна Асылбеков Даулет Дулатович

Основными задачами Комитетаявляются разработка и предоставлениерекомендаций Совету директоров дляпринятия решений по формированию иреализации политики Фонда повопросам определения стратегическихцелей (стратегии развития) Фонда,реализации социальных программ,обеспечения льгот и гарантий, развитиякорпоративных социальных программ,осуществления мероприятий по охранеи технике безопасности труда,формирования кадровой политики иполитики мотивации работников Фонда,условий оплаты труда и премированияработников.

Состав Комитета в отчетном периоде Бакберген Дәулет Бақбергенұлы Тюреходжаева Инкар Абибуллаевна Кенесарин Сагир Есенгулович Байтелиев Нуржан Тултаевич Бушмухамбетова Айнур Сансизбаевна Хусаинов Руслан Кинебаевич

В своей деятельности комитеты полностью подотчетны Совету директоровФонда и действуют в рамках полномочий, предоставленных им Советомдиректоров Фонда

Окончательное решение по рассматриваемым комитетами вопросампринимается Советом директоров. Деятельность комитетоврегламентирована соответствующими положениями










Н а е ж е к в а р т а л ь н о й о с н о в е С л у ж б о й в н у т р е н н е г о а у д и т а о с у щ е с т в л я е т с я м о н и т о р и н г и с п о л н е н и яр е к о м е н д а ц и й о б ъ е к т о в а у д и т а . И н ф о р м а ц и я о р е з у л ь т а т а х м о н и т о р и н г а п р е д о с т а в л я е т с яК о м и т е т у С о в е т а д и р е к т о р о в п о р а с с м о т р е н и ю в о п р о с о в в н у т р е н н е г о а у д и т а и С о в е т у д и р е к т о р о в .

Основными задачамиСлужбы внутреннего аудитаявляются, но неограничиваются:

1. Оценка надежности иэффективности системывнутреннего контроля

2. Оценка надежности иэффективности системыуправления рисками

3. Оценка достоверности,полноты, объективностисистемы бухгалтерского учетаи надежности финансовойотчетности

4. Оценка соблюденияФондом требованийзаконодательства РеспубликиКазахстан и оценкаадекватности систем ипроцедур, созданных иприменяемых дляобеспечения соответствияэтим требованиям

5. Оценка рациональности иэффективностииспользования ресурсовФонда и применяемыхметодов (способов)обеспечения сохранностиимущества Фонда;

6. Оценкасовершенствования процессакорпоративного управления вФонде.



| Внутренний контроль и аудитСлужба внутреннего аудита является структурным подразделением Фонда,обеспечивающим организацию и осуществление внутреннего аудита в Фонде,непосредственно подчиненным и подотчетным Совету директоров.

Руководитель и работникиСлужбы внутреннегоаудита назначаются иосвобождаются отдолжности решениемСовета директоров Фондапо рекомендации КомитетаСовета директоров Фондапо рассмотрению вопросоввнутреннего аудита.

Миссия Службывнутреннего аудитазаключается в оказаниинеобходимого содействияСовету директоров иПравлению в обеспеченииэффективного управленияФондом, достижения егостратегических целей.

Основной цельюдеятельности Службывнутреннего аудитаявляется представлениеСовету директоровнезависимой иобъективной информации,предназначенной дляобеспечения эффективногоуправления Фондом, путемпривнесения системногоподхода всовершенствование системуправления рисками,внутреннего контроля икорпоративногоуправления.

Служба внутреннего аудита,при осуществлении своейдеятельности,руководствуетсязаконодательствомРеспублики Казахстан,Уставом, решениямиорганов Фонда,Положением о Службевнутреннего аудита идругими внутреннимидокументами Фонда, атакже международнымиосновамипрофессиональнойпрактики внутреннегоаудита Институтавнутренних аудиторов.

Деятельность Службывнутреннего аудитаосуществляется всоответствии с Годовымаудиторским планом,утверждаемом Советомдиректоров Фонда.

Согласно Годовомуаудиторскому плану былапроведена оценкадеятельности структурныхподразделений Фонда иданы рекомендации. Повсем представленнымрекомендациям объектамиаудита разработаны планыкорректирующих действий.

| Информация о дивидендах

Простая акция предоставляет Единственному акционеру право на получениедивидендов при наличии чистого дохода у Фонда. Привилегированная акцияпредоставляет ее собственнику преимущественное право перед акционерами –собственниками простых акций на получение дивидендов в гарантированномразмере – 1 (один) тенге за 1 (одну) привилегированную акцию в год.

Периодичность выплаты дивидендов по привилегированным акциям – один разв год. Порядок и иные условия выплаты дивидендов по привилегированнымакциям определяются в соответствии с Законом Республики Казахстан «Обакционерных обществах».

Фонд не объявлял выплату дивидендов по простым и привилегированнымакциям по результатам работы в 2018 году. При этом, выплата дивидендов попростым акциям не планируется в связи с отрицательным собственнымкапиталом.

По результатам работы Фонда в 2017 году в соответствии с Приказом Министрафинансов РК дивиденды по простым акциям не выплачивались. В 2019 годубыли выплачены дивиденды по привилегированным акциям в размере 62 тыс.тенге по итогам 2017 года.

Фонд в течение года, закончившегося 31 декабря 2017 года, объявил и выплатилдивиденды по простым акциям в сумме 12,089 тыс. тенге и попривилегированным акциям в размере 62 тыс. тенге по результатам работыФонда в 2016 году.

Показатель 2018 год 2017 год 2016 год

Балансовая стоимость одной простой

акции, тенге(7,126.48) 791.72 2,121.02

Базовая и разводненная прибыль на

акцию, тенге62.95 (139.53) 890.06

Расчет балансовой стоимости одной акции












| информационная политика

Фонд придерживается принципа обеспечения своевременногораскрытия полной и достоверной информации, в том числе офинансовом положении, экономических показателях, структуресобственности и управления, в целях обеспечения возможностипринятия обоснованных решений акционером Фонда иинвесторами с учетом существующих рисков, предусмотренныхзаконодательством и внутренними документами Фонда.

Информационная политика Фонда обеспечивает возможностьсвободного и своевременного доступа к информации о Фонде.Выполняя обязанности по раскрытию информации,исполнительный орган Фонда действует в соответствии стребованиями законодательства и Устава Фонда.

Фонд раскрывает информацию о своей деятельности наинформационных ресурсах АО «Казахстанская фондоваябиржа», Депозитария финансовой отчетности в соответствии стребованиями законодательства Республики Казахстан.Вся существенная информация о Фонде раскрывается впроспектах эмиссии ценных бумаг.

Фонд стремится оперативно представлять и раскрывать всюинформацию, которая может оказаться важной для оценкиФонда акционером и потенциальными инвесторами.

Фонд принимает меры защиты конфиденциальной иинсайдерской информации в соответствии с внутреннимиположениями Фонда.

Члены Совета директоров Фонда, за исключением независимыхдиректоров, осуществляют свою деятельность на безвозмезднойоснове.

Порядок выплаты вознаграждений независимым директорамопределяется в соответствии с Правилами выплаты вознаграждений икомпенсаций независимым директорам – членам Совета директоровФонда. Ежемесячные размеры вознаграждения независимыхдиректоров устанавливаются решением Акционера. Расчет суммывознаграждения производится с учетом фактического времени работынезависимого директора.

Выплата вознаграждения и компенсаций членам Правленияосуществляется в соответствии с Правилами оплаты труда членовПравления Фонда. Оплата труда Председателя и членов ПравленияФонда состоит из:

1) основной заработной платы, включающей оплату по должностнымокладам и предусмотренных трудовыми договорами выплатпостоянного характера;2) дополнительной оплаты – вознаграждение и материальноестимулирование Председателя и членов Правления Фонда;3) пособия для оздоровления (лечебное пособие), выплачиваемогоПредседателю и членам Правления Фонда при предоставленииежегодного оплачиваемого трудового отпуска.

Независимым директорам – членам Совета директоров 9 500

Членам Правления 72 883

ИТОГО 82 383

| Информация о вознаграждениях

Общий размер вознаграждения, включенного в статью «Вознаграждения работникам» за отчетный год, тыс. тенге










Годовая финансовая отчетность08 |



|КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ ОТЧЕТ О ПРИБЫЛЯХ ИЛИ УБЫТКАХИ ПРОЧЕМ СОВОКУПНОМ ДОХОДЕ, тыс. тенге

2018 год 2017 год

Доходы от реализации товаров и оказания услуг 10 330 121 1 722 948

Себестоимость реализации (6 294 894) (1 634 676)

Валовая прибыль 4 035 227 88 272

Процентные доходы 25 734 857 25 309 995

Процентные расходы (10 800 062) (62)

Чистый процентный доход до формирования резервов на обесценение

14 934 795 25 309 933

Формирование резервов под обесценение активов, по которым начисляются проценты

(12 262 537) (38 722 476)

Чистый процентный доход 2 672 258 (13 412 543)

Общехозяйственные и административные расходы (3 052 464) (1 378 132)

Доходы от уменьшения дисконта при частичном досрочном погашении депозитов в банках

- 11 500 396

Доходы от уменьшения дисконта при частичном досрочном погашении прав требования

3 380 629 -

Расходы от изменения справедливой стоимости залогов

(4 259 625) -

Убыток от изменений в графике погашения депозитов в банках

- (945 329)

Прочие (расходы) / доходы 693 149 (1 251 667)

Прибыль до вычета подоходного налога 3 469 174 (5 432 381)

Экономия (расход) по подоходному налогу 345 825 (391 393)

Чистый (убыток )/прибыль за год 3 814 999 (5 790 396)

Прочий совокупный доход, за вычетом налога

Статьи, которые впоследствии могут быть реклассифицированы в состав прибылей и убытков:

Прибыль / (убыток) от переоценки инвестиций, имеющихся в наличии для продажи (за вычетом налога - ноль тенге)

68 911 237 019

Всего совокупного (убытка) / дохода за год 3 883 910 (5 553 377)

Базовая и разводненная прибыль на акцию (в тенге) 62,95 (139,53)

|КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ ОТЧЕТ О ФИНАНСОВОМ ПОЛОЖЕНИИ,тыс. тенге 31 декабря

2018 года31 декабря 2017 года

АКТИВЫ

Денежные средства и их эквиваленты 26 964 235 37 078 442

Денежные средства, ограниченные в использовании

- 2 452

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

1 286 179 5 130 241

Счета и депозиты в банках 38 716 614 89 613 538

Налог на добавленную стоимость и прочие налоги к возмещению

5 362 273 5 256 470

Отложенный налоговый актив 478 238 383 379

Текущий налоговый актив по корпоративному подоходному налогу

1 092 616 3 270 845

Займы и дебиторская задолженность 157 042 190 109 522 248

Инвестиционная собственность 83 366 769 51 206 390

Основные средства и нематериальные активы 533 298 263 109

Прочие активы 31 018 349 63 341 470

ИТОГО АКТИВЫ 345 860 762 365 068 584

ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Торговая и прочая кредиторская задолженность

153 149 268 965

Отложенные налоговые обязательства 6 260 -

Долгосрочные гарантийные обязательства 311 079 344 587

Выпущенные долговые ценные бумаги 460 800 000 -

Прочие обязательства 965 235 1 315 075

Итого обязательства 462 235 722 1 928 627

Акционерный капитал 920 342 333 920 342 333

Дополнительно оплаченный капитал 2 092 981 534 2 092 981 534

Резерв по переоценке инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

27 070 (41 841)

Резерв по условному распределению (3 149 949 057) (2 667 526 007)

Нераспределенная прибыль 20 223 159 17 383 938

Итого капитал (116 374 961) 363 139 957

ИТОГО ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И КАПИТАЛ 345 860 762 365 068 584

Балансовая стоимость одной простой акции (в тенге)

(7 126,48) 791,72

Балансовая стоимость одной привилегированной акции (в тенге)

5 079 697,63 5 079 697,63












ДВИЖЕНИе ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ ОПЕРАЦИОННОЙ и инвестиционнойДЕЯТЕЛЬНОСТИ, Тыс. тенгеОТ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ 2018 год 2017 год

Поступление денег от реализации товаров и услуг 6 685 329 2 848 132Расчеты с поставщиками за товары и услуги (2 021 087) (829 990)Погашение прав требований 5 758 901 865 650Процентные доходы 2 397 239 8 545 419Расходы на персонал (2 087 406) (916 170)Прочие операционные расходы (524 709) (206 765)Прочие поступления 2 966 181 61 540Прочие выбытия (351 224) -Налог на добавленную стоимость и прочие налоги к возмещению

(1 104 634) -

Выплата дивидендов по привилегированным акциям

- (12 089)

Чистое поступление денежных средств от операционной деятельности до уплаты подоходного налога

11 718 591 10 355 727

Подоходный налог уплаченный (884 939) (4 609 757)Чистое поступление денежных средств от операционной деятельности

10 833 652 5 745 970

2018 год 2017 год

Поступления от эмиссии обыкновенных акций

- 470 196 000

Поступления от эмиссии долговых ценных бумаг

450 000 000 -

Поступления целевого перечисления - 2 092 941 288

Поступление со счетов денежных средств, ограниченных в использовании

- 68 250 118

Выплата дивидендов по простым акциям - (12 089)

Чистое поступление денежных средств от финансовой деятельности

450 000 000 2 631 375 317

Влияние обменных курсов валют к тенге 10 300 241

Влияние изменений ожидаемых кредитных убытков на денежные средства и их эквиваленты

(2 676) -

Чистое увеличение денежных средств и их эквивалентов

(10 114 207) 16 930 022

Денежные средства и их эквиваленты по состоянию на начало года

37 078 442 20 148 420

Денежные средства и их эквиваленты по состоянию на конец года

26 964 235 37 078 442

ОТ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ 2018 год 2017 год

Счета и депозиты в банках (17 971) (1 709 728)Погашение депозитов 721 820 22 378 396Безвозмездная передача депозита по Программе (24 156 044) -Приобретение инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

- (1 057 958)

Погашение инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

2 600 000 -

Приобретение проблемных активов (450 000 000) (2 639 771 120)Реализация недвижимости - 180 713Приобретение основных средств и нематериальных активов

(103 288) (211 809)

Чистое выбытие денежных средств от инвестиционной деятельности

(470 955 483) (2 620 191 506)

| КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ отчет О движении денежных средств

ДВИЖЕНИе ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ ОТ финансовОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ,Тыс. тенге










Акционерный капиталДополнительно

оплаченный капитал


имеющихся в наличии для

продажи


распределению

Нераспре-деленная прибыль

Итого

Простые акцииПривилегированные

акции

Остаток на 31 декабря 2017 года 605 396 000 314 946 333 2 092 981 534 (41 841) (2 667 526 007) 17 383 938 363 139 957

Эффект от перехода на МСФО (IFRS) 9 по состоянию на 1 января 2018 года*

- - - - - (975 778) (975 778)

Пересчитанный остаток на 1 января 2018 года

605 396 000 314 946 333 2 092 981 534 (41 841) (2 667 526 007) 16 408 160 362 164 179

Чистое изменение справедливой стоимости финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи

- - - 68 911 - - 68 911

Убыток от операции приобретения проблемных активов, по нерыночной стоимости (Примечание 13, 20)

- - - - (404 298 580) - (404 298 580)

Убыток от безвозмездной передачи депозита по Программе

- - - - (78 124 470) - (78 124 470)

Доход за период - - - - - 3 814 999 3 814 999

Всего совокупного убытка за год - - - 68 911 (482 423 050) 3 814 999 (478 539 140)

Остаток на 31 декабря 2018 года 605 396 000 314 946 333 2 092 981 534 27 070 (3 149 949 057) 20 223 159 (116 374 961)



* Группа начала применение МСФО (IFRS) 9 и МСФО (IFRS) 15 с 1 января 2018года. В соответствии с выбранными методами перехода сравнительнаяинформация не пересчитывается.

| КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ отчет ОБ ИЗМЕНЕНИЯХ В КАПИТАЛЕ ЗА 2018 ГОД, тыс. тенге










Акционерный капиталДополнительно

оплаченный капитал


имеющихся в наличии для продажи


распределению

Нераспре-деленная прибыль

Итого

Простые акцииПривилегированные

акции

Остаток на 1 января 2017 года 135 200 000 314 946 333 40 246 (278 860) (127 734 210) 21 461 465 343 634 974

Выпуск простых акций 470 196 000 - - - - - 470 196 000

Всего операций с собственниками 470 196 000 - - - - 470 196 000

Чистое изменение справедливой стоимости финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи

- - - 237 019 - - 237 019

Выплата дивидендов - - - - - (24 116) (24 116)

Поступление целевого перечисления - - 2 092 941 288 - - - 2 092 941 288

Убыток от операции приобретения проблемных активов, по нерыночной стоимости

- - - - (2 372 031 405) -(2 372 031

405)

Дисконт при первоначальном признании счетов и депозитов в банках по справедливой стоимости

- пересчет дисконта при модификации условий депозитов в банках

- - - - (167 760 392) 1 736 985 (166 023 407)

Убыток за год - - - - (5 790 396) (5 790 396)

Всего совокупного убытка за год - - 2 092 941 288 237 019 (2 539 791 797) (4 077 527) (450 691 017)

Остаток на 31 декабря 2017 года 605 396 000 314 946 333 2 092 981 534 (41 841) (2 667 526 007) 17 383 938 363 139 957



| КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ отчет ОБ ИЗМЕНЕНИЯХ В КАПИТАЛЕ ЗА 2017 ГОД, тыс. тенге












Отношения контроля

Члены Совета директоров и Правления2018 год 2017 год

82 383 83 273

| ОПЕРАЦИИ СО СВЯЗАННЫМИ СТОРОНАМИ

Операции с участием членов Совета директоров и Правления

Материнской компанией Фонда по состоянию на 31 декабря 2018 года и на 31декабря 2017 года является Министерство финансов Республики Казахстан всоответствии с Постановлением Правительства Республики Казахстан от 27 мая1999 года № 659 "О постановлении передаче прав по владению и пользованиюгосударственными пакетами акций и государственными долями в организациях,находящихся в республиканской собственности".

Общий размер вознаграждения, включенного в статью «Вознагражденияработникам» за 2018 и 2017 годы составляет, тыс. тенге:

Материнская компания

Государственные

предприятияИтого

АКТИВЫ

Денежные средства и их эквиваленты 4 705 002 20 373 662 25 078 664Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

1 286 179 - 1 286 179

Займы и дебиторская задолженность - - -Инвестиции в дочерние компании - - -Налог на добавленную стоимость и прочие налоги к возмещению

5 362 273 5 362 273

Текущий подоходный налог 1 092 616 - 1 092 616

ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Прочие обязательства 238 506 43 362 281 869

Выпущенные долговые ценные бумаги - 460 800 000 460 800 000

КАПИТАЛ

Резерв по переоценке инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

27 070 - 27 070

Прибыль или убытокОбщехозяйственные и административные расходы

4 626 1 268 5 894

Процентные доходы 65 900 589 062 654 962Процентные расходы - - -Прочий совокупный доходПрибыль / (убыток) от переоценки инвестиций, имеющихся в наличии для продажи (за вычетом налога - ноль тенге)

68 911 - 68 911

ОПЕРАЦИИ СО СВЯЗАННЫМИ СТОРОНАМИ За год, закончившийся 31 декабря 2018 года, тыс. тенге

Материнскаякомпания

Государственные предприятия

Итого

АКТИВЫ

Денежные средства и их эквиваленты - 31 695 561 31 695 561

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

3 795 837 - 3 795 837

Текущий налоговый актив по корпоративному подоходному налогу

3 270 845 - 3 270 845

КАПИТАЛ

Дефицит в результате переоценки инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

(41 841) - (41 841)

Прибыль или убыток -

Процентные доходы 481 234 121 330 602 564

Прочие общехозяйственные и административные расходы

- - -

Расход по подоходному налогу (358 015) - (358 015)

Прочий совокупный доход -

Убыток от переоценки инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

237 019 - 237 019

ОПЕРАЦИИ СО СВЯЗАННЫМИ СТОРОНАМИ За год, закончившийся 31 декабря 2017 года, тыс. тенге












На 31 декабря 2018 года


Активы 345 860 762 365 068 584

Минус: Нематериальные активы (113 224) (263 109)

Минус: Обязательства (462 235 724) (1 928 627)

Минус: Сальдо счета привилегированных акций

(314 946 333) (314 946 333)

Итого Чистые активы (431 434 518) 47 930 515

Количество простых акций (шт) 60 539 600 60 539 600

Балансовая стоимость одной простой акции (тенге)

(7 126,48) 791,72

Расчет балансовой стоимости одной акции, тыс. тенге



Сальдо счета привилегированных акций

314 946 333 314 946 333

Количество привилегированных акций (шт)

62 001 62 001

Балансовая стоимость одной привилегированной акции (тенге)

5 079 697,63 5 079 697,63

Расчет балансовой стоимости однойпривилегированной акции, тыс. тенге

2018 год 2017 год

Чистая прибыль/ (убыток) за период, относящаяся к акционерам материнской компании

3 814 999 (5 790 396)

За вычетом дополнительных дивидендов, которые будут выплачены держателям привилегированных акций в случае распределения всей прибыли

3 814 937 (5 790 458)

Чистая прибыль / (убыток), относящаяся к держателям простых акций

3 814 937 (5 790 458)

Средневзвешенное количество акций, для расчета базовой прибыли на акцию

60 601 601 41 498 334

Базовая и разводненная прибыль на акцию (тенге)

62,95 (139,53)

Дополнительно оплаченный капитал в основном представлен суммойцелевого перечисления с республиканского бюджета в объеме2 092 941 288 тыс. тенге для финансирования cделки с АО «БТА Банк».

| Балансовая стоимость одной акции | акционерный капитал

Прибыль на акцию, тыс. тенге

Дополнительно оплаченный капитал










Цели и задачи на следующий год09 |



| Основные цели и задачи фонда на следующий год

Вовлечение в экономический оборот выкупленных активов

Фонд ставит себе целью на 2019 год (1)решение поставленной Правительством РКперед Фондом стратегической задачи поускорению вовлечения в экономическийоборот активов, выкупленных у банков июридических лиц, ранее являвшихсябанками, и (2) обеспечение максимизациивозвратности средств, вложенных в выкупактивов.

В 2019 году Фонд будет осуществлятьпланомерную работу по реализацииобъектов имущества согласноутвержденному плану-графику собеспечением прозрачных и конкурентныхмеханизмов продаж посредствомпроведения открытых торгов на порталереестра государственного имущества.Ожидаемая от реализации объектовимущества Фонда и его дочернихорганизаций возвратность средств в 2019году составляет 29,4 млрд. тенге.

Фондом будет продолжена работа пореструктуризации и взысканиюзадолженности по правам требования,выкупленным Фондом у АО «БТА Банк» в2017 году и у АО «Цеснабанк» в 2018 году.

Планируемая на 2019 год сумма погашенийпо правам требования составляет 95,9 млрд.тенге, в том числе имуществом 85,6 млрд.тенге.

По правам требования, уступленнымАО «Банк Астаны» в пользу Фонда ипереданным Фондом вдоверительное управление в декабре2018 года, планируемая суммапогашений в 2019 году согласноданным управляющей компаниисоставляет 25,7 млрд. тенге. Фондомбудет осуществлен возвратпоступивших средств в счетпогашения задолженности перед ТОО«Астана LRT».

Вместе с тем, в рамках работы спринятыми объектами имуществазадачами Фонда на следующий годтакже являются обеспечениесохранности объектов имущества,обеспечение максимальнойзанятости арендопригодныхплощадей объектов недвижимостиФонда и его дочерних организаций,передача в имущественный наем(аренду) арендопригодногоимущества Фонда с цельювозмещения расходов на содержаниеданного имущества.

Ожидаемое в 2019 году поступлениесредств от аренды имуществасоставляет 3,3 млрд. тенге.

Развитие деятельности Фонда и содействиеустойчивости финансовой системы

В рамках Соглашения между Правительством РК иНациональным банком РК о координации мермакроэкономической политики на 2019 год по оздоровлениюпредприятий реального сектора и обеспечению финансовойстабильности, Фонд будет оказывать содействие повышениюэффективности и устойчивости финансовой системы.

Фонд, с учетом значительной доли бездействующих инесостоятельных должников в портфеле выкупленныхактивов, продолжит проведение мероприятий подальнейшему совершенствованию законодательства побанкротству.

Фондом будет продолжена работа по выстраиваниюсотрудничества с международными финансовымиорганизациями и компаниями по управлению активами –аналогами Фонда в других странах – путем поддержанияпостоянного обмена опытом и привлечения от нихтехнической помощи в вопросах управления проблемнымиактивами.

Фонд продолжит повышать уровень прозрачности своейоперационной деятельности путем развития коммуникаций собщественностью.

В целом, развитие деятельности Фонда будет способствоватьразвитию национальной экономики и банковского сектора,повышению инвестиционной привлекательности страны.










Дополнительная информация10 |

С Т Р А Н И Ц А | 1 0 1 С Т Р А Н И Ц А | 1 0 2


|Контакты

Республика Казахстан050010, г. Алматыпр. Достык 160Телефоны: +7 727 356 09 71, 356 09 [email protected]

АО «ФОНД ПРОБЛЕМНЫХ КРЕДИТОВ»

Республика Казахстан050000, г. Алматы пр. Назарбаева 240гТелефон: +7 727 355 11 [email protected]

АО «Estate management company»

Республика Казахстан050010, г. Алматы пр. Достык 160Телефон: +7 727 356 09 71, вн. [email protected]

тоо «KAZKOM REALTY»










ГОДОВОЙ ОТЧЕТ 2018 · ТОО «kazkom realty» Более 148 000кв.м...

Documents