Download - Ifrs update 2011
IFRS Update och aktuella aktiemarknadsfrågor
Allt du behöver veta inför 2011 och 2012
© 2011 Deloitte AB
Agenda
8.30 Inledning
8.40 Nyheter inför årsbokslutet 2011 och 2012- IFRS och IFRIC- ÅRL och RFR
9.30 Nya och ändrade standarder som påverkar den finansiella rapporteringen from 2013
10.30 Kaffe
10.50 Föreslagna ändringar på sikt (leasing, intäkter och IFRS 9)
11.30 Aktuella aktiemarknadsfrågor – bolagsstyrning i Sverige
12.00 Lunch
IFRS Update 20112
© 2011 Deloitte AB
Utkast till K3
3
K3
Huvudregelverk för upprättande av årsredovisning
Träder ikraft räkenskapsår som börjar 1 januari 2013 eller senare, tidigare tillämpning möjlig!
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Nyheter inför årsbokslutet 2011
4 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB5 IFRS Update 2011
Nyheter med påverkan 2011
Standard/Tolkning Träder ikraft
Godkänd inom EU
IFRS 1 Första gången IFRS tillämpas (Begränsat undantag avseende jämförelseupplysningar enligt IFRS 7 för förstagångstillämpare)
1 jul 2010 Ja
IAS 24 Upplysningar om närstående (Ändrad definition samt vissa lättnader i upplysningskrav för företag med statlig anknytning)
1 jan 2010 Ja
IAS 32 Finansiella instrument: klassificering(Klassificering av teckningsrätter mm i utländsk valuta)
1 feb 2010 Ja
Förbättringar av IFRSer 2010 Tidigast1 jul 2010
Ja
IFRIC 14 Begränsningen av en förmånsbestämdtillgång, lägsta fonderingskrav och samspeletdäremellan(Ändring)
1 jan 2011 Ja
IFRIC 19 Utsläckning av finansiella skulder med egetkapitalinstrument(Ny tolkning)
1 jul 2010 Ja
© 2011 Deloitte AB
IAS 24 Upplysningar om närstående
6 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Definitionen av närstående harförenklats och förtydligats
Upplysningar om transaktioner och mellanhavanden för företag
med statlig anknytning
a) Företag som är närstående tillett rapporterande företag
b) Personer som är närstående tillett rapporterande företag
Vissa undantag från upplysningskraven
Ändringar i IAS 24 (2009) Upplysningar om närstående
7 IFRS Update 2011
• Närståendetransaktioner inkluderar åtaganden att göra något om en specifik händelse inträffar.
© 2011 Deloitte AB
Företag J(under
betydandeinflytande av Y)
[IAS 24.9(b)(iv)]
Rapporterande Företag A
S (Dotterbolag till A)
[IAS 24.9(b)(i)]
FS(Systerbolag till A)
[IAS 24.9(b)(i)]
P (Moderbolag till A)
[IAS 24.9(b)(i)]
Intressebolag ellerföretag där P har
gemensamt bestämmande
inflytande[IAS 24.9(b)(ii)]
Intressebolag eller företag där S har gemensamt
bestämmande inflytande[IAS 24.9(b)(ii)]
Intressebolag eller företag där A har gemensamt
bestämmande inflytande[IAS 24.9(b)(ii)]
Intressebolag ellerföretag där FS har
gemensamt bestämmande
inflytande[IAS 24.9(b)(ii)]
Företag som är närstående till rapporterande Företag A
Företag X(har betydande
inflytande över A)[IAS 24.9(b)(ii)]
Underkoncerntill X
[IAS 24.9(b)(ii)]
Företag I(gemensamt
bestämmande inflytande över X)
[IAS 24.9(b)(iv)]
Företag Y(gemensamt
bestämmande inflytande över A)
[IAS 24.9(b)(ii)]
Underkoncerntill Y
[IAS 24.9(b)(ii)]
Notes: 1) Innefattar ej förhållanden där företaget är
pensionsstiftelse eller liknande (se IAS 24.9(b)(v)).2) Enligt IAS 24.12, intressebolag inkluderar dotterbolag till
intressebolaget och joint ventures inkluderar dotterbolag till joint venture- bolaget.
Företag som harbestämmande inflytande
eller gemensamt bestämmande inflytande
över A (personer) [IAS 24.9(b)(vi)]
Företag med betydandeinflytande av person som
har bestämmandeinflytande eller gemensamt
bestämmande inflytande över A
[IAS 24.9(b)(vii)]
Företag där en person somhar bestämmande
inflytande eller gemensamt bestämmande inflytande
över A ingår i företagsledningen
[IAS 24.9(b)(vii)]
Företag D(under gemensamt
bestämmandeinflytande över Y)
[IAS 24.9(b)(iii)]
8 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Nära familje-medlemmar
till XIAS 24.9 (a) (i)
Person Z (betydande
inflytande över A)
IAS 24.9 (a) (ii)
Nära familje-medlemmar
till ZIAS 24.9 (a) (ii)
Person Y(gemensamt
bestämmande inflytande över
A)IAS 24.9 (a) (i)
Person X (bestämmande inflytande över
A)IAS 24.9 (a) (i)
Nära familje-medlemmar
till YIAS 24.9 (a) (i)
Rapporterande Företag A
Person P (en person som är
en nyckelperson i ledande ställning i
Företag A ellerdess
moderbolagIAS 24.9 (a) (iii)
Nära familje-medlemmar till
PIAS 24.9 (a)
Personer som är närstående till rapporterande Företag A
IFRS Update 2010 © 2011 Deloitte AB9
© 2011 Deloitte AB
Investerare J
Intresseföretag A Intresseföretag B
Företag A och B är INTE närstående till varandra enligtIAS 24 BC 25.
Exempel – Företag som är under betydande inflytandeav ett företag.
10 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Investerare J
Företag A(J har gemensamt
bestämmande inflytande)
Företag B(J har gemensamt
bestämmande inflytande)
Företag A and Företag B är närstående till varandraenligt IAS 24.9(b)(iii).
Exempel – Företag är under gemensamt bestämmandeinflytande av ett företag
11 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Rapporterande företag undantas från upplysningskrav avseende:
Staten som har bestämmande
inflytande, gemensamt
bestämmande inflytande eller
betydande inflytande över det
rapporterande företaget
Annat företag om både detta företag
och det rapporterande
företaget är företag med statlig
anknytning (samma
stat/myndighet)
Upplysningar krävs fortfarande
Namnet på staten/myndigheten och
dess relation med detrapporterande företaget
Individuellt väsentligatransaktioner – karaktär
och belopp för varje
Transaktioner somsammantaget är väsentliga –kvalitativa eller kvantitativa
IAS 24 – Vissa undantag för företag med statlig anknytning
12 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
En individuellt väsentlig transaktion
“Staten/myndigheten X äger indirekt 75% av utestående aktieri energiföretaget A. Under 2010 har Staten/myndigheten X givit ut ett lån företag A som motsvarar 50% av företagetsfinansieringsbehov. Lånet skall återbetalas kvartalsvis under de nästkommande fem åren. Ränta på lånet utgår med 3%, vilket är jämförbart med den ränta som löper på företag A:s banklån. Se not Y och Z för upplysningar enligt övrigarelevanta IFRS standarder..”
Exempel 1 – Upplysningskrav enligt IAS 24.26
13 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Transaktioner som sammantaget är väsentliga:
Exempel på upplysning i Företag A:s årsredovisning:
Staten/myndigheten X äger indirekt 75% av företag A:s utestående aktier. Företag A:s väsentliga transaktioner med Staten och övriga företag under Statens/myndigheten X:s bestämmande inflytande, gemensamt bestämmandeinflytande eller betydande inflytande utgör [en stor andel avföretag A:s varuförsäljning och inköp av råvaror] elleromkring 50% av företag A:s varuförsäljning och omkring35% av dess inköp av råvaror.]
Exempel 2 – Upplysningskrav enligt IAS 24.26
14 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Övriga nyheter IFRS 2011- IAS 32- Förbättringar IFRSer- IFRIC 19
15 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Text
Resulterar i ett utbyte av bestämtantal EK-instrument mot bestämt
belopp i en viss valuta?
Ja
Klassificera somfinansiell skuld
Nej
Erbjuds pro rata till allaexisterande ägare av samma
klass?
Nej
Ja
Klassificera somegetkaptitalinstrument
Klassificera somfinansiell skuld
Träder ikraft för räkenskapsår som börjar den 1 februari 2010 eller senare (2011 för företagmed kalenderår). Tidigare tillämpning tillåten, men i så fall krävs upplysningar om detta.
IAS 32 – Klassificering av teckningsrätter, optioneroch warranter i annan funktionell valuta
16 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Förbättringar av IFRSer 2011 (Maj 2010)
IFRS Område Träder ikraft
IFRS 1
•Ändring i redovisningsprinciper under året för övergång till IFRS•Omvärdering som grund för antaget anskaffningsvärde•Användande av antaget anskaffningsvärde i verksamheter med regleradprissättning
1 januari 2011
IFRS 3
•Värdering av minoritetsintressen (NCI)•Aktierelaterade ersättningar som inte ersätts respektive som ersättsfrivilligt
•Övergångsregler för tilläggsköpeskillingar från ett rörelseförvärv somskedde före datumet för ikraftträdandet av IFRS 3(2008)
1 juli 2010
IFRS 7 Klargöranden avseende upplysningar 1 januari 2011
IAS 1 Klargörande avseende rapport över förändringar i eget kapital 1 januari 2011
IAS 27 Övergångsregler för efterföljande ändringar till följd av IAS 27(2008) 1 juli 2010
IAS 34 Väsentliga händelser och transaktioner 1 januari 2011
IFRIC 13 Verkligt värde för bonuspoäng 1 januari 2011
17 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Tillämpas vid omförhandling av finansiella skuldermellan låntagare och långivare, där långivarenerhåller aktier eller andra egetkapitalinstrument avlåntagaren för att reglera hela eller delar av den finansiella skulden, s k debt for equity swap.
Tillämpas på räkenskapsår som börjar den 1 juli 2010 eller senare
IFRIC 19 Utsläckning av finansiella skulder med egetkapitalinstrument (kvittningsemission)
Tillämpningsområde
FrågeställningHur ska det emitterande egetkapitalinstrumentetvärderas?
18 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
IFRIC 19 Utsläckning av finansiella skulder med egetkapitalinstrument (kvittningsemission), forts.
Egetkapitalinstrumenten kan med tillförlitligt resultat värderas till verkligt värde?
Ja Nej
Skillnaden mellan verkligt värde på egetkapitalinstrumentet och skuldens redovisade värde redovisas i resultatet
Skuldens verkliga värde vid tidpunkten för utbytet fastställs för att återspegla verkligt värde på egetkapitalinstrumentet
Skillnaden mellan skuldens verkliga värde och dess bokförda värde redovisas i resultatet
19 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Ändringar i ÅRL och RFR - 2011
20 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Årsredovisningslagen 2011
• Ändrade gränsvärden för räkenskapsår som påbörjats den 1 november 2010 eller senare:
21
Definition av större företag:
Företag noterade på en reglerad marknad ellerFöretag som uppfyller mer än ett av följande villkor:
a. Medelantalet anställda har under vart och ett av de två senaste räkenskapsåren uppgått till mer än 50,
b. Förtagets redovisade balansomslutning för vart och ett av de två senaste räkenskapsåren har uppgått till mer än 40 mkr
c. Företagets redovisade nettoomsättning har för vart och ett av de två senaste räkenskapsåren uppgått till mer än 80 mkr
Samma indelning för koncerner
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Årsredovisningslagen 2011 forts.
Upplysningskrav borttagna i ÅRL för samtliga företag RFR 1 RFR 2
Sjukfrånvaro X
Taxeringsvärden för fastigheter X X
Ersättningar till anställda fördelat per land
Räntebelopp som inkluderats i anskaffningsvärdet för anläggningstillgångar
X
22 IFRS Update 2011
• Indirekta kostnader avseende egentillverkade anläggningstillgångar får, men måste inte aktiveras
© 2011 Deloitte AB
Årsredovisningslagen 2011 forts.
• Generell rätt för mindre företag att upprätta RR och BR i förkortad form – kravet på motiverat av konkurrensmässiga skäl borttaget
• Upplysningskrav som tagits bort för mindre företag:‒ I förvaltningsberättelsen:
• Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer• FoU• Filialer i utlandet• Tillståndspliktig verksamhet enligt miljöbalken mm
‒Krav på uppdelning av ersättningar och pensioner på VD, styrelse och övriga anställda
‒Avgångsvederlag till VD eller styrelse‒Ackumulerade avskrivningar, nedskrivningar, uppskrivningar
och ev. korrigeringar av tidigare års avskrivningar
23 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Övriga ändringar i RFR 2
24
RFR 2 Redovisning för juridiska personer (juni 2011)
• IFRS 3 p. B55 a) om villkorade köpeskillingar med krav på fortsatt anställning (=vederlag för tjänst) behöver inte tillämpas vid inkråmsförvärv i juridisk person.
• (September 2011) följande UFR dras tillbaka: ‒UFR 2 Koncernbidrag och aktieägartillskott ‒UFR 4 Redovisning av särskild löneskatt och avkastningsskatt
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
RFR 2 – koncernbidrag (26/9)
• UFR 2 dras tillbaka
• I moderföretaget: ‒Erhållna koncernbidrag från dotterföretag redovisas som
utdelning (”som sedvanliga utdelningar”)‒Lämnade koncernbidrag till dotterföretag redovisas som
investering eller, beroende på sambandet mellan redovisning och beskattning, i resultaträkningen.
25 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Nyheter inför 2012
26 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB27 IFRS Update 2011
Nyheter med påverkan 2012
Standard Träder ikraft
Godkänd inom EU
IFRS 1 Första gången IFRS tillämpas (Svår hyperinflation och borttagande av bestämda datum för förstagångstillämpare)
1 juli 2011 Nej
IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar (Upplysningar vid överföring av finansiella tillgångar)
1 juli 2011 Nej
IAS 12 Inkomstskatter (Uppskjuten skatt: Återvinning av underliggande tillgångar)
1 januari 2012
Nej
Standard Träder ikraft
Godkänd inom EU
IAS 1 Ändring utformning av finansiella rapporter (Presentation av poster i övrigt totalresultat)
1 juli 2012 Nej
© 2011 Deloitte AB
IFRS 7 Ändring -Finansiella instrument: Upplysningar
28 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB29
Ändring IFRS 7 - Överföringar av finansiella tillgångar
• Krav på ytterligare upplysningar för finansiella tillgångar som överförts till annan part.
• Resultatet av ett större projekt där bortbokningsreglerna i IAS 39 sågs över
• Mål med upplysningarna – ”…to help users of financial statements evaluate the risk exposures relating to transfers of financial assets and the effect of those risks on an entity’s financial position.”
• Upplysningarna ska presenteras i en separat not
• Omfattar samtliga tillgångar som överförts och som inte bokats bort och för ”any continuing involvement” i en överförd tillgång
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB30
Ändring IFRS 7 - Överföringar av finansiella tillgångar
En tillgång anses överförd i sin helhet eller delvis när:
• Kontraktsenliga rättigheter att erhålla kassaflödena från tillgången överförts, eller när
• Kontraktsenliga rättigheter att erhålla kassaflödena från tillgången behålls, men företaget påtar sig en skyldighet att betala kassaflödena till en eller flera mottagare
”Continuing involvement” avser när:
• Företaget behåller vissa kontraktsenliga rättigheter eller skyldigheter kopplade till den överförda tillgången, eller när
• Företaget erhåller några nya kontraktsenliga rättigheter eller skyldigheter kopplade till den överförda tillgången
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB31
Ändring IFRS 7 - Överföringar av finansiella tillgångar
Överförda tillgångar som inte bokats bort i sin helhet• Överförda tillgångarnas karaktär• Karaktären av risker och förmåner kopplade till ägande av tillgången som
företaget är exponerat för• Beskrivning av kopplingen mellan de överförda tillgångarna och de
relaterade skulderna (ex. restriktioner för användande av tillgångarna)• Verkligt värde för de överförda tillgångarna, verkligt värde för de relaterade
skulderna samt upplysning om nettopositionen• När de överförda tillgångarna även fortsättningsvis redovisas i sin helhet
skall upplysning lämnas om bokfört värde för de överförda tillgångarna och de relaterade skulderna
• När tillgångarna redovisas baserat på ”continuing involvement” skall upplysning lämnas om bokfört värde före överföringen, bokfört värde efter överföring samt bokfört värde för de relaterade skulderna
Upplysningskrav
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB32
Ändring IFRS 7- Överföringar av finansiella tillgångar
Exempel
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB33
Ändring IFRS 7 - Överföringar av finansiella tillgångar
Överförda tillgångar som bokats bort i sin helhet• Bokfört värde för tillgångar och skulder som redovisas i balansräkningen
och som representerar företagets ”continuing involvement” i de överförda tillgångarna samt vilka rader i balansräkningen som påverkas
• Verkligt värde för dessa tillgångar och skulder• Det belopp som representerar företagets maximala exponering för förluster
från ”continuing involvement” i de överförda tillgångarna samt beskrivning hur detta fastställts
• Odiskonterade kassautflöden som skulle vara nödvändiga för att återköpa de bortbokade finansiella tillgångarna
• Förfalloanalys över odiskonterade kassautflöden som skulle vara nödvändiga för att återköpa de bortbokade finansiella tillgångarna (återstående kontraktsenliga löptider för ”continuing involvement”)
• Kvalitativ information som förklarar och stöder de kvantitativa upplysningarna
Upplysningskrav
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB34
Ändring IFRS 7- Överföringar av finansiella tillgångar
Exempel
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB35
Ändring IFRS 7 - Överföringar av finansiella tillgångar
För varje typ av ”continuing involvement”• Vinst eller förlust som redovisades vid tidpunkten då tillgångarna överfördes• Redovisade intäkter och kostnader (periodens och ackumulerat) från
företagets ”continuing involvement” (ex värdeförändringar från derivat)• Om erhållna medel från överförda tillgångar inte är jämnt fördelade över en
rapporteringsperiod:− När merparten av överföringarna under rapporteringsperioden ägde rum− Vinster och förluster från dessa överföringar− Totalt erhållna medel från överföringar under denna period
• Odiskonterade kassautflöden som skulle vara nödvändiga för att återköpa de bortbokade finansiella tillgångarna
• Förfalloanalys över odiskonterade kassautflöden som skulle vara nödvändiga för att återköpa de bortbokade finansiella tillgångarna (återstående kontraktsenliga löptider för ”continuing involvement”)
• Kvalitativ information som förklarar och stöder de kvantitativa upplysningarna
Upplysningskrav
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
IAS 12 Ändring -Inkomstskatter
36 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB37 IFRS Update 2011
IAS 12 Ändring Inkomstskatter
• Generell princip i IAS 12 (p. 51) - värdering av uppskjuten skatt på en tillgång eller skuld ska återspegla de skattekonsekvenser som uppstår till följd av hur företaget förväntar sig återvinna dess redovisade värde.
• Ändringen i IAS 12 innebär ett undantag från denna princip för förvaltningsfastigheter som värderas till verkligt värde i enlighet med IAS 40:‒Värderingen av uppskjuten skatt baseras på ett antagande att
redovisat värde på förvaltningsfastigheten kommer att återvinnas genom försäljning (och inte genom användande).
‒Ändringen kan medföra skillnader i värdering av uppskjuten skatt för fastighetsbolag med utländska dotterbolag i länder med skillnader i skattesatser beroende på om förvaltningsfastighetens redovisade värde återvinns genom att sälja eller använda den (uthyrnings-intäkter).
© 2011 Deloitte AB38 IFRS Update 2011
IAS 12 Ändring Inkomstskatter (forts.)
• Det nya antagandet är dock avvisbart för (del av) förvaltningsfastighet som är avskrivningsbar givet att företagets affärsmodell är att förbruka de ekonomiska fördelarna över tiden och inte genom försäljning.
• Tillämpas för räkenskapsår som påbörjas fr o m 1 januari 2012. Tidigare tillämpning tillåten. Ännu ej godkänd för tillämpning inom EU, förväntas godkännas i Q1 2012.
• Som ett resultat av ändringen i IAS 12 kommer SIC 21 Redovisning av skatt vid omvärdering av icke avskrivningsbara tillgångar att dras tillbaka. Ändringen i IAS 12 innefattar den vägledning som tidigare fanns i SIC 21.
© 2011 Deloitte AB
IAS 1 Ändring -Utformning av finansiella rapporter
39 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Rapport över resultat och övrigt totalresultat
40
IAS 1 Ändring utformning av finansiella rapporter
Två rapporter En rapport
Resultaträkning
* Skatt hänförlig till poster i de två kategorierna ska separeras och redovisas inom respektive kategori
Resultaträkning
Övrigt totalresultat
Komponenter som inte omklassificeras*
Komponenter som omklassificeras*
Rapport över resultat och övrigt totalresultat
Komponenter som inte omklassificeras*
Komponenter som omklassificeras*
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB41
IAS 1 Ändring utformning av finansiella rapporter (forts.)
Omklassificeras
Omklassificerasinte
Omvärderingar enligt omvärderingsmetoden för materiella och immateriella tillgångar
Aktuariella vinster eller förluster på pensioner
Omräkningsdifferenser vid omräkning av utländska verksamheter
Värdeförändringar på finansiella tillgångar som kan säljas (före IFRS 9)
Vinster (förluster) på kassaflödessäkringar
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB42 IFRS Update 2011
IAS 1 Ändring utformning av finansiella rapporter (forts.)
Exempel avser att illustrera ”Rapport över resultat och övrigt totalresultat” där två rapporter i följd presenteras (dvs där resultaträkningen är en separat räkning)
Rapport över resultat och övrigt totalresultat2012 2011
Årets resultat 148 480 115 600
Övrigt totalresultat:
Komponenter som inte kommer att omklassificeras till årets resultat:
10 000 ‐20 000
‐3 200 6 400
6 800 ‐13 600
Komponenter som kommer att omklassificeras till årets resultat:Kassaflödessäkringar‐ Vinster/(förluster) som uppstått under året 12 000 ‐16 000‐ Omklassificering av belopp som redovisats i årets resultat ‐2 000 2 500
‐3 200 4 320
6 800 ‐9 180
13 600 ‐22 780162 080 92 820
Summa totalresultat hänförligt till: 2012 2011Moderföretagets aktieägare 135 100 74 370Innehav utan bestämmande inflytande 21 980 18 450
157 080 92 820
Skatt hänförlig till komponenter som kommer att omklassificeras
Aktuariella vinster/(förluster) hänförliga till förmånsbestämda pensionsplaner
Summa komponenter som inte kommer att omklassificeras till årets resultat
Summa komponenter som kommer att omklassificeras till årets resultat
Skatt hänförlig till komponenter som inte kommer att omklassificeras till årets resultat
Summa övrigt totalresultat för åretSumma totalresultat för året
© 2011 Deloitte AB
Nya och ändrade standarder 2013
43 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB44 IFRS Update 2011
Nya ändrade standarder med påverkan 2013 Standard ”The package of five”
Godkänd inom EU
IFRS 10 Consolidated Financial Statements Nej
IFRS 11 Joint Arrangements Nej
IFRS 12 Disclosures of Interests in Other Entities Nej
IAS 27 Separate Financial Statements (Omarbetad standard) Nej
IAS 28 Investments in Associates and Joint Ventures (Omarbetad) Nej
Utkast: Investment entities Nej
Standard Godkänd inom EU
IFRS 13 Fair value measurement Nej
IAS 19 Ersättningar till anställda (reviderad standard) Nej
Utkast: Förbättringar av IFRSer (juni 2011) Nej
Utkast: IFRIC 20 Stripping costs Nej
© 2011 Deloitte AB
The package of five
Alla fem standarder ska tillämpas vid samma tidpunktIkraftträdande: 1 januari 2013
IAS 27 Koncernredovisning och separata finansiella rapporter
SIC 12 Koncernredovisning –företag för särskilt ändamål
IAS 28 Innehav i intressebolagSIC 13 Överföring av icke-monetära tillgångar från en samägare till ett gemensamt styrt företag
IAS 31 Andelar i joint ventures
IFRS 10 Consolidated Financial Statements
IAS 28 Investments in Associates and Joint Ventures
IFRS 11 Joint Arrangements
IAS 27 Separate Financial Statements
IFRS 12 Disclosure of Interests in Other Entities
Före Efter
IFRS Update 201145 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
IFRS 10 Consolidated Financial Statements
IFRS Update 201146
© 2011 Deloitte AB
Grundläggande principer
Konsolidering baseras på bestämmande inflytande
IAS 27: bestämmande inflytande innebär en rätt att utforma ett företags finansiella och operativa strategier i syfte att erhålla ekonomiska fördelar
SIC 12 : vid fastställande av bestämmande inflytande beaktas om företaget står för huvuddelen av de risker som är förknippande med ägande
Konsolidering baseras på bestämmande inflytande
Bestämmande inflytande kan erhållas på flera sätt, och inte endast som ett resultat av att ha befogenhet att styra finansiella och operationella strategier
Att vara exponerad för risk och/eller rätt till avkastning är en av förutsättningarna för att inneha bestämmande inflytande, men är aldrig den avgörande faktorn
IAS 27/SIC 12 IFRS 10
IFRS 10 innebär att bedömningar görs i större utsträckning(IFRS 12 innehåller upplysningskrav om genomförda bedömningar)
47 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Definition av bestämmande inflytande
An investor controls an investee when it is exposed, or has rights, to variable returns from its involvement with the investee and has the ability to affect those returns through its power over the investee
Styrning
Exponering för eller rätt till avkastning
Investerarens förmåga att påverka avkastningen genom
styrning av investeringsobjektet
Befogenhet att styra ”relevanta aktiviteter”. Befogenheten ska vara ”substantive”
Exponering för eller rättigheter till varierande avkastningar - både positiv och negativ (bred definition av avkastning)
Behov av att fastställa huruvida beslutsfattaren är en agent för en annan investerare
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB48
© 2011 Deloitte AB
Vad är styrning?
Styrning uppkommer ur befogenheter, vilka är ”substantive”, för att styra relevanta aktiviteter
Befogenhet
”Substantive”
Relevanta aktiviteter
Beror på typen av aktiviteter, legal struktur och hur beslut fattasRösträtter, potentiella rösträtter, avtalsenliga villkorUtvärdera olika befogenheters påverkan och dess samverkan
Praktisk möjlighet att nyttja befogenheternaNuvarande förmåga att styra relevanta aktiviteterDet är inte nödvändigt att befogenheterna aktivt nyttjas (styrning
av en passiv majoritetsägare)
Aktiviteter som väsentligt påverkar avkastningenExempel: inköp/försäljning, förvärv/avyttring av investeringar, produktutveckling, finansiering
Styrning
49 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
Tänk på! Vid bedömning om ett företag kan styra beakta syftet med och utformning av investeringsobjektet, hur beslut fattas avseende de relevanta aktiviteterna och om företaget har en nuvarande förmåga att styra de relevanta aktiviteterna
© 2011 Deloitte AB
Befogenheter som är ”substantive”
Förekomsten av barriärer (ekonomiska eller andra) som förhindrar nyttjande Sanktioner
Kostnad för nyttjande
Avsaknad av tydlig process som möjliggör nyttjande
Oförmåga att erhålla information som är nödvändig för nyttjande
Legala eller regulatoriska begräsningar Andra begränsningar som gör det osannolikt att rättigheterna
kommer att nyttjas
Styrning
Omständigheter att beakta vid fastställande huruvida befogenheter är ”substantive”
Fördelar som erhålls vid nyttjande
Om det krävs att flera parter är överens för att kunna nyttja befogenheterna
50 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Exempel på innebörden av substantivePotentiella rösträtter
Inkludera i analysen enbart om de potentiella rösträtterna kan nyttjas omedelbart
Inkludera i analysen när de potentiella rösträtterna är ”substantive”
IAS 27/SIC 12 IFRS 10
När är potentiella rösträtter ”substantive”?
Motsvarar befogenheter som är ”substantive” (se fg. sida) med beaktande av kostnad för nyttjande och tidpunkt
Syfte och utformning av instrumenten Kombination av potentiella rösträtter och andra rättigheter (röst eller
avtalsenliga) Förmåga att nyttja den potentiella rösträtten när beslut om relevanta aktiviteter
görs
Styrning
51 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Exempel – potentiella rösträtter
• Investerare A: 70% i bolag X• Investerare B: 30% i bolag X + option att köpa 50% av A:s
innehav i bolag X• Optionen kan nyttjas när som under de närmaste två åren till ett
fast pris. Lösenpriset per aktie enligt optionen är 50 kronor och marknadsvärdet per aktie idag är 10 kronor
• Investerare A agerar och styr X baserat på nuvarande ägarandel
• Vem ska konsolidera X?
IFRS Update 201152 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Exempel på innebörden av substantiveDe facto kontroll
Behandlas inte specifiktI praktiken olika Behandlas specifikt
IAS 27/SIC 12 IFRS 10
Exempel på situationer när en investerare kan inneha styrning med mindre än hälften av rösträtterna
Avtalsenliga villkor mellan investeraren och andra aktieägare med rösträtt Befogenheter som uppstår ur andra avtalsenliga villkor, såsom operationella
eller finansiella överenskommelser som kan ge betydande befogenheter som är ”substantive”
Relativa rösträtter –investerarens andel (%) av samtliga röster samt spridningen av rösträtterBeakta röstning på senaste bolagsstämma
Potentiella rösträtter hos investeraren och/eller andra investerare Se nästa sida
Kombinationer
Styrning
53 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Övergång
Retroaktiv tillämpning
Konsolidering av ett företag som tidigare inte konsoliderats
Företag som tidigare konsoliderats men nu ej ska göra det
Retroaktiv tillämpning av IFRS 3 från dagen då bestämmande inflytande erhölls
Om ej möjligt, tillämpa IFRS 3 vid tidigast möjliga tidpunkt Övergångseffekter redovisas i eget kapital
Retroaktiv tillämpning från dagen vid förlust av bestämmande inflytande
Om ej möjligt sker tillämpning vid tidigast möjliga tidpunkt Tillämpning av IAS 27 (2004) eller IAS 27 (2008) baseras
på tidpunkten då bestämmande inflytande förloras
54 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
IFRS 11 Joint arrangements
IFRS Update 201155
© 2011 Deloitte AB
Sammanfattning över förändringarna
56
Två kategorier som skiljs åt genom avtalsenliga rättigheter och parternas förpliktelser
Inget val av redovisningsmetod Definition av “joint control” är i stort sett det samma som det var i IAS 31
Gemensamt kontrollerad rörelse
Redovisa andel av tillgångar/skulder samt intäkter/kostnader
Gemensamt kontrollerade tillgångar
Redovisa andel av tillgångar/skulder samt intäkter/kostnader
Gemensamt kontrollerad enhet/företag
Val mellan klyvningsmetoden (rekommenderas) och kapitalandels-metoden
“Joint Ventures” (IAS 31)
“Joint operations”Rättigheter/förpliktelse avseende
tillgångar/skulderMed eller utan egen juridisk personRedovisa andel av tillgångar/skulder
samt intäkter/kostnader
“Joint venture”Rättigheter avseende nettotillgångarEgen juridisk personKapitalandelsmetoden
“Joint Arrangements” (IFRS 11)
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Hur ska typen av “joint arrangement” avgöras?
57
Nej
Nej
Nej
Legal form på juridisk person
”Joint operation”
”Joint venture”
Ger den legala formen parternarättigheter/förpliktelser avseende
tillgångar/skulder?
Villkor avseende
avtalsenliga rättigheter
Ger villkoren i avtalet parternarättigheter/förpliktelser avseende
tillgångar/skulder?
Övriga fakta och
omständlig-heter
Är konstruktionen av avtalet sådan att parterna i praktiken har rättigheter/
förpliktelser avseende tillgångar/skulder?
Är avtalet upprättad genom separat juridisk person?
Ja
Ja
Ja
Ja
Nej
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Hur ska “joint arrangements” redovisas?
58
”Joint operators” Egna tillgångar, skulder, intäkter, kostnader, inklusive andel av dem som samägs
Parter utan rättigheter/förplik-telser avseende tillgångar/
skulder?
Övriga IFRSer
Investerare med betydande inflytande
Kapitalandelsmetoden (IAS 28)
Investerare utan betydande inflytande IAS 39 (eller IFRS 9)
“Joint operations”
Andra med rättigheter/förplik-telser avseende tillgångar/
skulder?
”Joint ventures”
“Joint ventures”
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Övergång
59
Gemensamt styrda
enheter
Kapitalan-delsmetoden
“Joint operation”
1. Ta bort investeringen redovisad enligt kapitalandelsmetoden från balansräkningen
2. Redovisa tillgångar (inkl. goodwill) och skulder3. Redovisade netto tillgångar > investeringen enl.
kapitalandels metoden reducera ev. goodwill med ev. överskott mot balanserade vinstmedel
3. Redovisade netto tillgångar < investeringen enl. kapitalandelsmetoden skillnaden mot balanserade vinstmedel
Gemensamt styrda
enheter
Klyvnings-metoden
“Joint Venture”
1. Ta bort tillgångar (inklusive eventuell goodwill) och skulder från balansräkningen
2. Redovisa investeringen enligt kapitalandels-metoden
3. Utför nedskrivningstest på öppnings balansen för investeringen, and redovisa eventuell nedskriv-ning som justering av balanserade vinstmedel
Före Efter I början av den första jämförelse perioden
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
IFRS 12Disclosure of Interests in Other Entities
IFRS Update 201160
© 2011 Deloitte AB
Bakgrund
IFRS 12 omfattar upplysningskrav för
Dotterföretag
Joint arrangements
Intresseföretag
Ej konsoliderade ”structured entities”
Syfte Upprätta den information som krävs för att bedöma
Typen av, och risker hänförliga till, innehav i andra företag
Effekter som dessa innehav får på bolagets finansiella ställning, finansiella resultat och kassaflöde
61 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Omfattande information ska lämnas avseende...
• Väsentliga bedömningar och antaganden, innefattar Hur företaget fastställer att det har ett bestämmande inflytande
(eller inte har det) över ett annat företag• Dotterföretag, innefattarNCI (särskild information för väsentliga non-controlling interests)Möjlighet att överföra likvida medel till eller från andra företag
inom koncernenRisker förknippade med konsoliderade ”structured entities”
(inklusive nuvarande avsikter att ge finansiellt stöd)• Joint arrangements och intressebolag• Innehav i ej konsoliderade ”structured entities”, innefattarTyp av intresse: Kvantitativ och kvalitativ information, intäkt från
”structured entity” och bokfört värde av överförda tillgångarTyp av risker: Kvantitativ information, tabellformat
62 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
IAS 19 Ändring –Förmånsbestämda pensionsplaner
63 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Ändringar IAS 19
Korridormetoden tas bort• Skuld = Förmånsbestämd förpliktelse minus
förvaltningstillgångar• Aktuariella vinster och förluster redovisas
omedelbart i OCI
Väsentlig effekt - men enbart för de som tillämpar korridorenDet belopp som vid övergången är oredovisat, redovisas som skuld och mot eget kapital
Ändring Effekter
Ändringar i presentation• Kostnader avseende tjänstgöring i RR• Finansiella kostnader i RR• Omvärderingseffekter i OCI
Viss effektVid hög förväntad avkastning på förvaltnings-tillgångarna jämfört med diskonteringsräntan på den förmånsbestämda förpliktelsen, resulterar i en minskning av nettovinst/förlust
Upplysningar och övriga ändringar• Mer information
Viss effekt?• UFR 4 dras tillbaka• Ändrad beräkningsmetod – involvera
aktuarierna!
IFRS Update 201164
Hantering av skatter• Förtydligande att skatter hänförbara ska
ingå i beräkningen av den förmånsbestämda förpliktelse
Viss effekt• Kan bli betungande• Kräver involvering av aktuarier för att
förbereda data
Borttagande av korridormetoden: Exempel
65
UB Förmånsbestämd förpliktelse (FP): 70UB Förvaltningstillgångar: 50Aktuariella förluster under perioden:10 Förväntade genomsnittliga återstående tjänstgöringstid: 10 år
Enligt korridormetoden Reviderad IAS 19
Finansiell ställning vid periodens slut Finansiell ställning vid periodens slutFP 70
OredovisadAktuariell förlust
(10)
Förvaltningstillgångar(50)
Skuld (10)
FP 70Förvaltningstillgångar(50)
Skuld (20)
Resultateffekt (RR) i kommande perioder OCI i innevarande periodAktuariell förlust 10Korridor (7)Överskott 3
Nettokostnad 0.3 (över kommande 10 år)
10 Kostnad
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
Ändringar i presentation: Komponenter
66
Nettoränteintäkt (-kostnad)
Resultaträkning
Omvärdering
Övrigt total-resultat
KomponentKostnader Avseende
TjänstgöringResultaträkning
Innefattar
• Kostnader avseende tjänstgöring under innevarande period• Kostnader avseende tjänstgöring under tidigare perioder (inkl.
kostnaderför icke intjänad ersättning)
• Vinster och förluster från reduceringar
• Nettot av pengars tidsvärde på den förmånsbestämda förpliktelsen minus förvaltningstillgångar
• Beräknas genom användande av den marknadsmässiga avkastningen på förstklassiga företagsobligationer.
• Aktuariella vinster och förluster på den förmånsbestämda förpliktelseninkluderar vinster och förluster på regleringar
• Nettot av pengars tidsvärde på den verkliga avkastningen påförvaltningstillgångarna (dvs. exkl. ränteintäkt).
• Ändringar i begränsning i redovisning av en förmånsbestämda tillgång
IFRS Update 2011
Förväntad avkastning på förvaltningstillgångar
© 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB67 IFRS Update 2011
Ändring i IAS 19 – Ersättning vid uppsägning
Ändring avseende redovisning av ersättning vid uppsägning. Skiljer på ersättning som lämnas i utbyte mot tjänster (under uppsägningsperioden) och ersättning som lämnas i utbyte mot avslutad anställning.
Ersättning vid uppsägning
© 2011 Deloitte AB
IFRS 13 Fair valuemeasurement -Ny standard
68 IFRS Update 2011
IFRS 13 – huvuddragen
• Fastställa en enhetlig vägledning för värdering till verkligt värde• Tydliggöra definitionen av verkligt värde och tillhörande
vägledning• Förbättra upplysningskraven för verkliga värden
Mål
• Handlar inte om när poster ska värderas till verkligt värde• Handlar om hur verkligt värde fastställs och vilka upplysningar
som krävs
IFRS 13
• 1 Januari 2013• Framåtriktad tillämpning
Tillämpning och övergång
69 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
Viktiga förändringar från nuvarande IFRSerDefinitionen av verkligt värde som exit price (pris en tillgång kan säljas för) snarare än det belopp en tillgång kan överlåtas eller skuld regleras mellan oberoende parter
• Men i praktiken kommer det i flera fall inte bli någon skillnad• Skillnader kan dock uppstå med avseende på vissa finansiella skulder
Krav på att hänvisa till en huvudmarknad (eller den mest fördelaktiga om huvudmarknad saknas)
• IAS 39 och IFRS 9 hänvisar till den mest fördelaktiga• IAS 41 hänvisar till den mest relevanta aktiva marknaden• Flera övriga standarder ger ingen vägledning
Vägledning för köp- och säljkurs
• IFRS 13 kräver värdering till det som bäst motsvarar verkligt värde• IAS 39 kräver värdering till köpkurser för tillgångar, säljkurser för skulder
Upplysningar omfattar även icke finansiella tillgångar/skulder
70 © 2011 Deloitte ABIFRS Update 2011
Definition av verkligt värde
• “the price that would be received to sell an asset or paid to transfer a liability in an orderly transaction between market participants at the measurement date”
Verkligt värde är
• Det pris en tillgång kan säljas för (exit price)• Ej företagsspecifik
71 © 2011 Deloitte ABIFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Föreslagna större förändringar på sikt- Intäkter- Leasing- IFRS 9 Finansiella instrument
72 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
UtkastIntäkter från kontrakt med kunder – en uppdatering
( I huvudsak baserat på information till och med sommaren 2011)
73 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Bakgrund
74
December 2008
DP
Juni2010
Utkast (ED)
2012
Slutligstandard
??? – inte före1 jan 2015
Ikraft-trädande
Syfte
• Konvergens IFRS – US GAAP• Erhålla en enskild, principbaserad standard för
intäktsredovisning för användning inom olika branscher och kapitalmarknader
Grund-princip
• Att skildra överföringen av varor eller tjänster till kunder i ett belopp som återspeglar den ersättning som företaget erhåller eller förväntas erhålla
Oktober2010
Remisstidenslut
Q32011
Nytt utkast
IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Preliminära nya förslag
Steg Preliminära nya förslag1. Identifiering av kontrakt • Vägledning - sammanslagning av kontrakt
• Uppdelning av kontrakt - borttaget
2. Identifiering av separata prestationsförpliktelser
• Om företaget erbjuder tjänst som integrerar varor & tjänster Ingen uppdelning
• Vägledning – uppdelning av prestationsförpliktelser
3. Fastställande av transaktionspris
• Presentation av kreditrisk• Vägledning – väsentligt tidsvärde• Vägledning – redovisning av osäker ersättning
4. Fördelning av transaktionspris
• Användning av relativa fristående försäljningspriser kvar• Om stor variation i fristående försäljningspriset kan i vissa
fall en residualmetod tillämpas.
5. Intäktsredovisning när prestationsförpliktelsernauppfylls
• Överföring av kontroll som grund för intäktsredovisning kvar
• ”Risker och förmåner” av ägande är en indikation på kontroll
• Separat vägledning för försäljning av varor och tjänster• Vägledning – löpande överföring av tjänster
75 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Preliminära nya förslag forts.Övriga områden Preliminära nya förslagKostnader för anskaffning av kontrakt
• Tillkommande kostnader (incremental costs) redovisas som tillgång om de förväntas bli återvunna genom kontraktet.
Ändringar i kontrakt • Ny vägledning
Garantier • Upplupen kostnad om garanti inte är valfri och endast försäkrar kunden vad gäller tidigare/utförda prestationer
• Separat prestationsförpliktelse för valfria garantierLicenser • Ingen åtskillnad mellan exklusiva/icke-exklusiva licenser
• Löftet att tilldela en licens utgör en enskild prestationsförpliktelse• Intäkt redovisas när kunden har möjlighet att använda och
erhålla fördelar från licensen ( erhåller kontroll) Förlustprövning • Endast för prestationsförpliktelser som fullgörs under lång tid
(>1 år)• Vägledning - bestämmande av förlust
Upplysning om kvarståendeprestationsförpliktelser
• Åldersanalys – kvantitativa och kvalitativa upplysningar lämpliga för den underliggande affärsverksamheten
76 IFRS Update 2011
Utkast Leasing -en uppdatering
( I huvudsak baserat på information till och med sommaren 2011)
77 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
IASB konfirmerar “Right of use-modellen”
SkuldLeasingskuld
Tillgång: Right-of-use
Nuvärde framtidaleasebetalningar
Linjär avskrivning(i normalfallet)
Räntekostnad(effektivränte-
metoden)
Balansräkning Resultat-räkningen
Nuvärdeframtida
leasebetalningar
Direkt hänförligautgifter
IFRS Update 201178
© 2011 Deloitte AB
Viktiga preliminära besked från IASB jämfört med ED:n
Kontraktets löptid –längden på kontraktet
Leasebetalningar
Diskonteringsränta
Den period som det är mer sannoliktän osannolikt att leasetagarenfortsätter lease tillgången (inkloptioner)
Inkludera fast och rörliga avgifterbaserat på en “expected outcome technique”
Leasetagarens marginella låneräntaeller ränta debiterad av leasegivaren(om känd)
Utgångspunkt: avtalsenliga löptiden –optioner beaktas endast om nyttjandeav en förlängningsklausul innebär en “signficant economic incentive” (hänsyn för leasetagarens specifkaförutsättningar(entity specific)
Rörliga leasingavgifter beaktasendast om de baseras på ett index eller om de i praktiken är fasta.
Ränta debiterad av leasegivarenannars leasetagarens marginellalåneränta.
Scope
Scope liknande IAS 17 (nyttundantag för immateriella tillgångaroch förvaltningsfastighetervärderade till verkligt värde)
Undantaget för “ettårsleasar” (short-term leases) ses över?
ED Re-deliberations
IFRS Update 201179
© 2011 Deloitte AB
Andra väsentliga diskussionspunkter
Definition av ett
leasing-kontrakt
• Ska avse hyra av en identifierbar och specifik tillgångEn väsentlig rätt för leasetagaren att byta ut den leasade tillgången
indikerar att kontraktet inte är ett leasingavtalTillgången kan vara explicit eller implicit specificerad i avtalet.
• Leasegivaren kontrollerar tillgången hela kontraktsperiodenSka vara samma definition som I den nya intäktsstandarden
(« ability to direct the use, and receive benefits from use, of that asset »)
• Den leasade tillgången kan vara en del av en större tillgång
80 IFRS Update 2011
« Sale and leaseback »
• Bedöm om försäljningen utgör en intäkt enligt den nyaintäktsstandarden
• Om den utgör en försäljning enligt den nya intäktsstandarden –redovisa en intäkt i enlighet med reglerna för liknande transaktioner
• Om den inte utgör en försäljning, redovisa transaktionen som en finansieringstransaktion, d.v.s. behåll tillgången på balansräkningenoch redovisa en skuld
© 2011 Deloitte AB
Leasegivare
• En modell – ”Receivable and residual approach” med undantag för korta leasar
• Initial redovisning av fordran till diskonterat nuvärde av framtida leasingbetalningar baserat på den tillämpade räntan i leasingkontraktet
• Initial redovisning av ”residualtillgången” (residual asset) till ett värde baserat på den proportionerliga andelen av den underliggande tillgångens verkliga värde och som är föremål för leasingtransaktionen
• Redovisa en vinst vid kontraktets ingång motsvarande skillnaden mellan tidigare redovisat värde på den underliggande tillgången och den redovisade residualtillgången (under förutsättning att vinsten går att fastställa på ett rimligt sätt)
• Ränteintäkter redovisas över kontraktets löptid enligt effektivräntemetoden
81 IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
IFRS 9 Finansiella Instrument
82 IFRS Update 2011 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB© 2011 Deloitte AB83
IFRS 9 Finansiella instrument
FAS 3Säkrings-
redovisningUtkast
FAS 2Upplupet anskaffningsvärde
och nedskrivningUtkast
FAS 1Klassificering och värdering
Färdig standard november 2009
Bortbokning(Derecognition)
Finansiellaskulder
Netto-redovisning
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB84 IFRS Update 2011
Bolagsstyrning i Sverige vägen framåt –hösten 2011
© 2011 Deloitte AB85 IFRS Update 2011
Bolagsstyrning i Sverige
ABL ÅRL
Koden
© 2011 Deloitte AB86 IFRS Update 2011
Nyttan med god bolagsstyrning
• Risker hanteras och möjligheter tillvaratas
• Processer fungerar (säkerställt av ledning och styrelse)
• Förtroende (tillförlitlig och relevant informationsgivning)
• Marknadsföring (internt och externt)
© 2011 Deloitte AB87 IFRS Update 2011
God bolagsstyrning - komponenter
• Code of Conduct‒ Policies
• ERM‒ Risk Intelligence
• Informationssäkerhet
• En väl definierad intern styrning och kontroll
• Internrevision
• Ordning och reda
• Tydlig instruktion till den som skriver bolagsstyrningsrapporten
• Utse ansvariga för uppgifter och underlag till bolagsstyrningsrapporten
• Kommunicera en tydlig idé om vad bolagsstyrningsrapporten skall förmedla
© 2011 Deloitte AB88 IFRS Update 2011
Om bolagsstyrningsrapportering 2010 (Large Cap)
Andel bolagsstyrningsrapporter i förvaltningsberättelsen 37 %Andel bolagsstyrningsrapporter utökad granskning 60 %Antal avvikelser från Koden (generellt) 0-3 avvikelser (snitt 0,6)
*Ovan jämförelse baseras på bolag noterade på Stockholmsbörsen (Large Cap)
© 2011 Deloitte AB89 IFRS Update 2011
Generella iakttagelser bolagsstyrningsrapporter 2010
• Följer formkrav (ÅRL och Koden), vanliga noteringar:‒ VD:s aktieinnehav‒ Entledigande av styrelseledamöter
• Generisk istället för verksamhetsspecifik
• Beskrivning internkontroll generellt svagare:‒ COSO snarare än verksamheten‒ Beskrivning av riskhantering (analys och prioritering)‒ Beskrivning av kontrollaktiviteter (identifiering och utvärdering)
• Motivering till avsaknad av internrevision
• Innehåller värdeuttalanden
• Struktur i vissa fall svår att följa
Risk: Inger inte förtroende för intresserade läsare
© 2011 Deloitte AB90 IFRS Update 2011
Tolkning av orsaker
• Låg efterfrågan (moment 22)
• Liten uppmärksamhet
• Tillitskultur (formella processer inte på plats)
Konsekvens: Bolagsstyrningsrapporten har inte prioriterats
© 2011 Deloitte AB91 IFRS Update 2011
Övervaka effektiviteten…
• Revisionsutskottet ska övervaka effektiviteten i bolagets interna kontroll, internrevision och riskhantering
• Övervakningen avser effektiviteten i processerna för riskhantering och intern kontroll tillsammans med funktionen för internrevision
• Vare sig ABL eller EG-direktiven lämnar några tolkningar av vad som avses med ”effektiviteten” i det här fallet
© 2011 Deloitte AB92 IFRS Update 2011
Hur effektiviteten kan övervakas
Tänk på att:• Mer fokus på riskanalys och
prioritering• Se som något värdeskapande
snarare än ett måste• Formalisera den interna
kontrollen i syfte att underlätta felsökning och uppföljning
Målsättning/AmbitionsnivåFastställ
specifika mål
Identifieraoch
analyseraväsentliga
risker
Identifieraviktiga
processer/ kontroller
Utvärdera utformning/ effektivitet
Rapportera och följ upp
brister
© 2011 Deloitte AB
XXX koncernenEXEMPEL
2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011Enhet 1 100% 100% 100% 89% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 94%Enhet 2 100% 100% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 100%Enhet 3 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 4 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 5 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 6 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 7 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 8 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 9 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 10 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 11 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 12 100% 100% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 100%Enhet 13 100% 100% 100% 44% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 92%Enhet 14 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 15 100% 100% 100% 100% 75% 75% 89% 78% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 95% 93%Enhet 16 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 17 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 18 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 19 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 20 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Genomsnitt för respektive process samt det sammantagna värdet för samtliga bolag
100% 100% 100% 95% 99% 99% 99% 99% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 99%
1. Le
dning
sproc
essen
2. Bo
kslut
sproc
essen
3. Int
äktpr
ocess
en
4. Ink
öpsp
roce
ssen
5. Lö
neha
nteri
ng
6. La
gerh
anter
ing
7. An
läggn
ingsti
llgån
gar
TOTA
L
93 IFRS Update 2011
Vägen framåt
VD
Styrelse
© 2011 Deloitte AB94 IFRS Update 2011
Om effektiviteten övervakas
XXX koncernenEXEMPEL
2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011Enhet 1 88% 75% 100% 89% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 94% 82%Enhet 2 100% 63% 100% 67% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 65%Enhet 3 63% 63% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 78% 78% 75% 75% 90% 90% 86% 86%Enhet 4 88% 63% 89% 67% 100% 75% 78% 56% 100% 78% 100% 50% 80% 60% 91% 64%Enhet 5 100% 88% 89% 78% 100% 75% 89% 78% 67% 56% 75% 50% 100% 90% 88% 73%Enhet 6 75% 63% 89% 78% 100% 75% 100% 89% 89% 78% 75% 50% 100% 90% 90% 75%Enhet 7 113% 75% 78% 44% 75% 0% 89% 56% 67% 33% 75% 0% 100% 70% 85% 40%Enhet 8 88% 88% 89% 89% 100% 100% 100% 100% 44% 44% 50% 50% 50% 50% 74% 74%Enhet 9 25% 0% 100% 78% 100% 100% 78% 56% 67% 44% 100% 50% 30% 10% 71% 48%Enhet 10 113% 100% 89% 78% 100% 100% 44% 33% 78% 67% 50% 25% 80% 70% 79% 68%Enhet 11 100% 88% 78% 67% 25% 0% 67% 56% 89% 78% 100% 75% 50% 40% 73% 58%Enhet 12 38% 0% 100% 67% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 69% 33%Enhet 13 50% 50% 100% 100% 100% 100% 78% 78% 78% 78% 75% 75% 80% 80% 80% 80%Enhet 14 75% 50% 100% 78% 100% 100% 100% 78% 89% 67% 100% 50% 50% 30% 88% 65%Enhet 15 100% 88% 56% 44% 100% 75% 89% 78% 56% 44% 50% 25% 70% 60% 74% 59%Enhet 16 88% 75% 100% 89% 75% 50% 56% 44% 89% 78% 100% 75% 50% 40% 80% 64%Enhet 17 63% 25% 100% 67% 100% 100% 67% 33% 78% 44% 100% 25% 100% 70% 87% 52%Enhet 18 25% 25% 100% 100% 100% 100% 78% 78% 56% 56% 75% 75% 80% 80% 73% 73%Enhet 19 75% 50% 78% 56% 50% 0% 100% 78% 100% 78% 75% 25% 80% 60% 80% 49%Enhet 20 100% 88% 100% 89% 100% 75% 89% 78% 56% 44% 50% 25% 80% 70% 82% 67%Genomsnitt för respektive process samt det sammantagna värdet för samtliga bolag
78% 61% 92% 76% 90% 72% 82% 69% 75% 61% 78% 47% 75% 62% 82% 64%
7. An
läggn
ingsti
llgån
gar
TOTA
L
1. Le
dning
sproc
essen
2. Bo
kslut
sproc
essen
3. Int
äktpr
ocess
en
4. Ink
öpsp
roce
ssen
5. Lö
neha
nteri
ng
6. La
gerh
anter
ing
VD
Styrelse
© 2011 Deloitte AB
XXX koncernenEXEMPEL
2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011Enhet 1 100% 100% 100% 89% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 94%Enhet 2 100% 100% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 100%Enhet 3 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 4 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 5 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 6 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 7 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 8 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 9 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 10 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 11 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 12 100% 100% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 100%Enhet 13 100% 100% 100% 44% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 92%Enhet 14 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 15 100% 100% 100% 100% 75% 75% 89% 78% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 95% 93%Enhet 16 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 17 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 18 100% 100% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 98%Enhet 19 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Enhet 20 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%Genomsnitt för respektive process samt det sammantagna värdet för samtliga bolag
100% 100% 100% 95% 99% 99% 99% 99% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 99%
1. Le
dning
sproc
essen
2. Bo
kslut
sproc
essen
3. Int
äktpr
ocess
en
4. Ink
öpsp
roce
ssen
5. Lö
neha
nteri
ng
6. La
gerh
anter
ing
7. An
läggn
ingsti
llgån
gar
TOTA
L
95 IFRS Update 2011
När effektiviteten övervakas
VD
Styrelse
XXX koncernenEXEMPEL
2013 2012 2013 2012 2013 2012 2013 2012 2013 2012 2013 2012 2013 2012 2013 2012Enhet 1 100% 88% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 94%Enhet 2 100% 100% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 100% 100%Enhet 3 100% 63% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 78% 100% 75% 100% 90% 100% 86%Enhet 4 88% 88% 89% 89% 100% 100% 100% 78% 100% 100% 100% 100% 100% 80% 97% 91%Enhet 5 100% 100% 89% 89% 100% 100% 100% 89% 89% 67% 75% 75% 100% 100% 93% 88%Enhet 6 75% 75% 89% 89% 100% 100% 100% 100% 89% 89% 100% 75% 100% 100% 93% 90%Enhet 7 113% 113% 89% 78% 75% 75% 100% 89% 78% 67% 100% 75% 100% 100% 93% 85%Enhet 8 88% 88% 100% 89% 100% 100% 100% 100% 89% 44% 75% 50% 80% 50% 90% 74%Enhet 9 88% 25% 100% 100% 100% 100% 89% 78% 89% 67% 100% 100% 70% 30% 91% 71%Enhet 10 113% 113% 89% 89% 100% 100% 78% 44% 89% 78% 75% 50% 80% 80% 89% 79%Enhet 11 100% 100% 100% 78% 75% 25% 89% 67% 89% 89% 100% 100% 60% 50% 88% 73%Enhet 12 88% 38% 100% 100% E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T E/T 94% 69%Enhet 13 100% 50% 100% 100% 100% 100% 89% 78% 89% 78% 100% 75% 100% 80% 97% 80%Enhet 14 75% 75% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 89% 89% 100% 100% 100% 50% 95% 88%Enhet 15 100% 100% 89% 56% 100% 100% 89% 89% 56% 56% 75% 50% 80% 70% 84% 74%Enhet 16 88% 88% 100% 100% 100% 75% 89% 56% 89% 89% 100% 100% 90% 50% 94% 80%Enhet 17 63% 63% 100% 100% 100% 100% 100% 67% 78% 78% 100% 100% 100% 100% 91% 87%Enhet 18 25% 25% 100% 100% 100% 100% 89% 78% 89% 56% 100% 75% 90% 80% 85% 73%Enhet 19 75% 75% 100% 78% 100% 50% 100% 100% 100% 100% 75% 75% 90% 80% 91% 80%Enhet 20 100% 100% 100% 100% 100% 100% 89% 89% 89% 56% 100% 50% 80% 80% 94% 82%Genomsnitt för respektive process samt det sammantagna värdet för samtliga bolag
89% 78% 97% 92% 97% 90% 94% 82% 88% 75% 93% 78% 89% 75% 93% 82%
1. Le
dning
sproc
essen
2. Bo
kslut
sproc
essen
3. Int
äktpr
ocess
en
4. Ink
öpsp
roce
ssen
5. Lö
neha
nteri
ng
6. La
gerh
anter
ing
7. An
läggn
ingsti
llgån
gar
TOTA
L
© 2011 Deloitte AB96 IFRS Update 2011
Projektplan för intern kontroll – initiala åtgärder
• Involvera styrelsen• Styrelsen bestämmer ambitionsnivå för precision i arbetet och hur
omfattande underlag som behövs som bevis för kontrollarbetet• Utforma preliminär bolagsstyrningsrapport• Inventera policyer och utvärdera kännedom om dessa• Riskbedöm RR/BR• Identifiera viktiga processer och stödsystem• Pilotprojekt för att testa modell och skapa standard• Uppdatera policyer• Skapa slutlig rapport över bolagsstyrning och intern kontroll• Plan för nästa års rapport
© 2009 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB
Exempel på tillvägagångssätt
97 IFRS Update 2011
98
Visa upp god bolagsstyrning
Dra nytta av möjligheten att göra arbetet med intern styrning och kontroll synligt för bolagens intressenter
IFRS Update 2011
IFRS Update 201198 © 2011 Deloitte AB
© 2011 Deloitte AB99
Huvudbudskap
• Låt bolagsstyrningsrapporten genomgå en kvalitetsgranskning‒ Innehåll, formuleringar, omfattning, relevans, underbyggnad
och efterlevnad, etc. ‒ Högre kvalitet i materialet gör att rapporten kan förbättras
och göras mer attraktiv.• Ansvar för underlag till olika delar av rapportens innehåll behöver
klarläggas• Den interna kontrollen behöver kvalitetssäkras och testas• Detta tar mer än en ”säsong” att åstadkomma
IFRS Update 2011
© 2011 Deloitte AB
Center for Corporate Governance
www.corpgov.deloitte.se
100 IFRS Update 2010
© 2011 Deloitte AB
Deloitte refers to one or more of Deloitte Touche Tohmatsu Limited, a UK private company limited by guarantee, and its network of member firms, each of which is a legally separate and independent entity. Please see www.deloitte.com/about for a detailed description of the legal structure of Deloitte Touche Tohmatsu Limited and its member firms.
Deloitte provides audit, tax, consulting, and financial advisory services to public and private clients spanning multiple industries. With a globally connected network of member firms in more than 150 countries, Deloitte brings world-class capabilities and deep local expertise to help clients succeed wherever they operate. Deloitte's approximately 170,000 professionals are committed to becoming the standard of excellence.
This publication contains general information only, and none of Deloitte Touche Tohmatsu Limited, Deloitte Global Services Limited, Deloitte Global Services Holdings Limited, the Deloitte Touche Tohmatsu Verein, any of their member firms, or any of the foregoing’s affiliates (collectively the “Deloitte Network”) are, by means of this publication, rendering accounting, business, financial, investment, legal, tax, or other professional advice or services. This publication is not a substitute for such professional advice or services, nor should it be used as a basis for any decision or action that may affect your finances or your business. Before making any decision or taking any action that may affect your finances or your business, you should consult a qualified professional adviser. No entity in the Deloitte Network shall be responsible for any loss whatsoever sustained by any person who relies on this publication.