阿 - fsfund.com€¦ · 616 2016/10/10-2016/10/14 客户热线：400 – 700 – 5588...

616

2016/10/10-2016/10/14

客户热线：400 – 700 – 5588

公司网站：www. fsfund. com

上海世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼.200120

基金经理札记

品质生活&医药生物基金经理光磊

从恒大冰泉案例看消费行业的变化

近期，香港上市的恒大集团发布公告称，为了专注于房地产主业及其相关业务，将剥离

矿泉水、乳业和粮油三块业务，对价合计 27 亿元。其中，恒大冰泉作价 18亿元出售，这

引发了消费业内人士的一片惋惜。2015年恒大冰泉曾在全国范围内宣布降价，将 350 毫升

和 500 毫升两种规格的瓶装水统一降价至 2.5 元，在当时就引起了对饮用水行业竞争格局

加剧和恒大冰泉可能压力较大的担忧。

回想起恒大冰泉当年上市的情形，可以用“惊艳”来形容。2013 年借助于恒大足球队

登顶亚冠决赛上，恒大冰泉在电视台、球队胸衣、背景板投入广告，并在随后的两年里累计

聘请了成龙、范冰冰、金秀贤和全智贤作为形象代言人，在品牌和渠道上投入巨大。据当时

的媒体采访称，恒大冰泉的产能扩张、现场订货等，“创造了消费品行业的多个奇迹”。

关于恒大冰泉从“惊艳”到被转卖这一过程，业内有很多不同解读。有人认为是多元化

和跨界经营难度大，有人认为是中高端市场容量不够大，以至于恒大没法把投入转化为产出，

也有人认为是恒大冰泉的定价策略和传播诉求有不足。笔者认为，除开这些可能的因素之外，

更深层次的原因可能是互联网时代叠加新生代消费习惯的变化，使得过去高举高打的“品牌

轰炸+地面铺货”的打法效率低下，以至于入不敷出。

在互联网时代下，消费者的眼球被各种视频网站和 APP分流，信息过剩使得广告的回忆

率远远低于达到率。以前的秦池、保健品等很多消费品，在央视拿下广告“标王”，就会有

大批消费者跟进，但现在的广告效果远远达不到这种效果。恒大冰泉即使有恒大的品牌背书

和足球的助力，广告的效果也难以达到过去“央视标王”的高度的。

而目前 80、90后人群进入成年参加工作后，他们的消费习惯也已经逐步成为消费市场

的主流。这些人群没有经历过物质匮乏的年代，与上一代消费者更注重功能和性价比的习惯

不同，他们更注重个性化的产品和服务，对产品的理念、设计、购物的体验等更为看重。如

果不能契合他们的理念，漫天的广告虽然能达到他们眼前，却并不能吸引他们购买。

客观说，恒大冰泉的投入巨大，在短短三年内打造了 10亿元销售以上的单品，并不能

说就是完全失败的案例。但是采用这种策略远没有达到预期，说明在新时代下消费者和传播

渠道迅速变化，对消费品的定位和营销提出了更高的要求。我们也欣喜的看到，有些行业和

公司也在认真研究这一趋势，并采取了很好的应对策略。例如，啤酒是比较传统的饮品，近

年行业的增长已经放缓，但借助于“魔兽世界”的 IP，推出魔兽电影纪念版啤酒非常畅销。

我们在未来的投资中，也希望能看到更多这样能采取积极变化的公司。

中国经济观察

央行副行长：互联网金融要“穿透式”监管规范

关联交易

中国央行副行长潘功胜 14日发表署名文章指出，中国互联网金融发展迅速，需强化风

险防范。为此，中国要建立健全适应互联网金融特征的监管体系，实施“穿透式”监管，并

且加强投资者教育和权益保护，清理不正当竞争行为，规范关联交易，防止风险交叉传染和

“多而不能倒”。

潘功胜指出，当前，互联网金融在快速发展中积累了一些问题和风险：某些业态偏离了

正确的创新方向，部分机构风险意识、合规意识、消费者权益保护意识不强，反洗钱、反恐

怖融资制度缺失，有些甚至打着“金融创新”的幌子进行非法集资、金融诈骗等违法犯罪活

动。特别是，近期爆发的一系列风险事件，对行业声誉造成了较大负面影响，规范互联网金

融发展成为广泛共识。

他表示，当前，中国要建立健全适应互联网金融特征的监管体系，促进行业持续健康发

展。这一体系包括五个方面：

第一，针对互联网金融跨界混业经营、贯穿多层次市场体系的特征，逐步健全并完善与

之相适应的监管体系：强化准入管理和功能监管实施“穿透式”监管，把互联网金融的资金

来源、中间环节与最终投向穿透联接起来；完善中央与地方金融监管分工。

第二，加强投资者教育和权益保护，强调“卖者有责”，引导树立“买者自负”的投资

理念。建立“反倾销、反补贴”制度，要清理不正当竞争行为，完善反不正当竞争制度。规

范关联交易，对跨界混业经营的机构，强化对机构间互相持股、高管交叉任职等情况的监管，

防止风险交叉传染和“多而不能倒”。规范广告宣传，未取得相关金融业务资质的机构，不

得对金融业务或公司形象进行宣传。

第三，加强对互联网金融监管的技术支持。继续鼓励创新，维护网络和信息安全，提升

互联网金融监管水平。

第四，精准把牢互联网金融监管的关键环节，加强资金监测，加强为互联网金融活动提

供交易、支付清算、托管结算等服务的金融基础设施管理，加强行业自律。

第五，营造法治健全、企业内控、社会监督的良性治理环境。潘功胜表示，要完善互联

网金融法律法规框架，在确有空白的领域，抓紧推动法律法规和监管规则建设，引导互联网

金融从业机构在法治轨道上健康有序发展。

摘自：东方财富网

基金同业动态

公募“补脑”备战 FOF 七大趋势迎机遇

近日，中国证券投资基金业协会网站挂出消息称，将于本月内启动公募 FOF业务培训

班，将就 FOF投资管理、产品设计、运营、费率、估值、合规及风控等对基金公司及子公司

的相关负责人、业务骨干进行培训。

业内有分析认为，此举意在打造区别于传统投资理念的全新投资人队伍。沪上一家大

型基金公司 FOF业务负责人介绍说，目前的发起通道囿于“自身能力圈”的多，“放眼看世

界”的少，而相比“内打基础、外铺渠道”的惯性思维，国外的多元投资经验理应成为武装

公募 FOF基金经理头脑的武器。

多元投资生态致境外 FOF繁荣

尽管 FOF在国内并不是首次听说，但主要是以私募产品为主，且从收益表现和风险分

散效果上看均差强人意。而国内目前公募基金公司的 FOF经验大多来自于专户业务，有的仅

限于投资自家产品的内部 FOF，对于涉足外部 FOF，以宏观思维进行大类资产配置尚属起步。

而在国外，发展多年的公募 FOF已趋向成熟，美国自然是 FOF基金发展最为成熟的市

场。从美国当前的 FOF 发展情况看，有四种投资模式值得我们借鉴。

首先是“内部管理人+自有基金组合”。指的是所发行的 FOF由自身基金公司担任 FOF

管理人，并把 FOF基金投向自己旗下发行的产品的模式。专家介绍说，采取“内部管理人+

自由基金组合”模式，费用更省。据了解，美国公募 FOF三大龙头，包括先锋集团、富达集

团、普信集团都采用母基金零收费模式，仅仅收取子基金管理费。

其次是“内部管理人+市场基金组合”。指发行的 FOF由基金公司自己担任 FOF管理人，

而 FOF的投资对象却不再局限于自己公司所发行的产品，而是全市场的所有基金。它的优点

是可以在整个市场范围内挑选到更加优质的基金，追求更加稳健甚至超额的收益，还可以避

免因为内部基金隐含的道德风险。不过，缺点是很难避免双重收费问题，因此就绝对数量而

言，市场上并不多。

第三是“外部投顾+自有基金组合”。采用这种形式发行的 FOF投资对象是基金公司内

部的基金，但 FOF的设计和投资组合构建由外部的投资顾问负责。“如果发行公司对 FOF配

置能力欠缺，那么就可以发挥外部投顾的专业配置优势，实现互补。”广州玄甲金融分析师

说。

此外，没有自有基金或者基金主动管理能力偏弱、资产配置专业性不突出的公司，大

多会选择“外部投顾+市场基金组合”形式。专家介绍说，此类公司有极强的渠道优势，比

如大型银行或者保险公司，其资金流并不存在问题，但主动管理以及资产配置专业性方面有

缺陷。

在欧洲，外包投资顾问功能的做法则十分普遍，表现为在金融机构高度发达的海外市

场，专业化分工十分明显。有分析指出，欧洲 FOF的投资管理模式已经从内部管理延伸到了

聘请第三方投资顾问上。据悉，在采用该模式的基金公司中，不乏投资管理能力强、旗下基

金类型丰富的公司，例如富达、美洲基金等。

与美国、欧洲市场的 FOF基金不同，台湾 FOF基金并没有在产品设计上根据风险程度

不同而细分出积极、保守、稳健等不同类型。从资产类型来看，台湾地区以债券型和混合型

FOF为主。从投资范围来看，台湾地区 FOF不局限于基金，还包括台湾证券投资信托公司募

集发行的证券投资信托基金。有分析指出，这主要是因为台湾和美国的共同基金市场发展处

于完全不同的阶段，美国基金市场十分成熟，而台湾则起步较晚。

七大趋势促国内“破荒”迎机遇

随着政策对资本市场的支持、资管规模的扩大、经营管理的多元化等，FOF未来必将

迎来大发展。广州玄甲金融分析师认为，未来 FOF的发展，将在投资者机构化、投资策略多

样性、管理模式多元化、产品类型多元化、管理人专业化、服务专业化、市场开放化七个方

面体现出积极的变化。

在当前融资需求堰塞湖、资产荒与债务湮灭叠加的投资环境，由于个人投资者不论在

专业知识储备，抑或是情绪管控方面，极容易产生“羊群效应”，导致市场大起大落。而 FOF

基金投资组合是相对分散、预期收益也更加稳固的产品，有专家指出，这对推进我国投资者

机构化进程将有重要作用。

目前美国共同基金市场的 FOF产品，可以分为五大类，包括配置型、股票型、固定收

益、另类投资以及税收优先型。根据不同的投资策略、资产类别，FOF产品还可以进一步细

分，品种达 40种之多。

根据我国基金业协会最新私募类型划分，FOF划分为四大类，包括私募证券投资类、

私募股权投资类、创业投资类、其他私募投资基金类。不同性质的 FOF基金，其产品类型也

不同。专家表示，虽然当前我国市场中 FOF的产品类型单一，但随着市场的深入发展，未来

产品类型多元化同样是可期的。

由于国内金融市场可操作的金融工具有限，制约了投资策略的多样化。近年来，虽然

市场出现了不同种类的 FOF，包括券商系、私募系等 FOF，但相比国外，品种依旧单一，投

资对象基本以股票市场为主，债券基金 FOF以及股债混合的 FOF数量较少。广州玄甲金融认

为，市场容量和制度的束缚，是制约 FOF投资策略多样性发展的客观因素。未来随着政策的

不断开放，FOF规模的扩大，参与机构的专业性提升，FOF投资范围也会更加广泛、多样，

可操作的金融工具有更多的选择，投资策略也会随之多样化。

在管理模式方面，有专家表示，很多 FOF基金经理在定位上存在问题，没有把时间花

在对大类资产配置、基金管理人、基金产品设计特性、运作风格的跟踪研究上，而是花在市

场的终端，即股票、债券等具体投资品种上，做着与基金经理同样的事情。广州玄甲金融表

示，未来的优秀管理人团队理应朝着专业、独特的方向发展，比如在自己的产品组合中纳入

不同的资产，从而将风险控制在一定的程度上，以此获得超额收益。

给客户最好的服务就是创造更大的收益，但仅仅做到这点，服务是不全面的。就目前

我国金融机构的服务而言，不足之处还有很多，比如在一些私募基金日常运作过程中，估值

清算、登记交收系统无法全品种覆盖，估值延迟、出错等问题，推进行业信息披露的规范化

仍有改进空间。

此外，随着我国金融市场改革的深入推进，自贸区建设，沪港通、深港通等的推出，

我国资本市场的大门也逐步向世界打开。他山之石，可以攻玉。借鉴国外现成的管理模式、

投资理念、投资策略等，以此提升我国基金行业的投资管理水平，促进 FOF基金的发展，也

是大势所趋。

摘自：“证券之星”

海外基金视窗

习近平出访柬埔寨增信释疑达共

识

据柬埔寨《高棉日报》报道，柬埔寨首相洪森在日前表

示，在中国国家主席习近平对柬埔寨进行为期两天的国事访

问期间，两国将签署至少 28项合作协议。

10 月 13日，国家主席习近平乘专机抵达金边，开始对

柬埔寨王国进行国事访问，并会见了柬埔寨国王西哈莫尼。

当天，中国国家主席习近平在金边同柬埔寨首相洪森举

行会谈。双方高度评价中柬传统友谊，就新形势下深化中柬

全面战略合作伙伴关系及共同关心的国际和地区问题深入

交换意见，达成广泛共识，一致决定共同维护好和发扬好中

柬友谊，推动中柬全面战略合作伙伴关系迈上新台阶。会谈

后，两国领导人共同见证了外交、共建“一带一路”、产能

合作、投资、水利、新闻、海洋等领域多项双边合作文件的

签署，并共同出席金边中国文化中心揭牌仪式。双方还发表

了《中华人民共和国和柬埔寨王国联合声明》。

中柬“一带一路”对接

《和讯网》10 月 10 日，国际货币基

金组织（IMF）第 34 届国际货币与金

融委员会（IMFC）会议当日在华盛顿

召开，会议主要讨论了全球经济和金

融市场的近况和风险、全球政策议程

和 IMF 改革等问题。中国人民银行行

长周小川率团出席了会议，并就中国

经济形势以及宏观经济政策等议题

作了发言。

《和讯网》10 月 11 日，英国脱欧到

美国大选，全球高层经济官员越来越

担心政治局势助长反贸易思潮，抑制

投资并加剧市场波动，进而危及全球

经济增长。

《和讯网》10 月 12 日，世界银行行

长金墉日前在成功连任后的第一次

世行年会全体会议上表示，2016 年全

球增长预计为 2.4%，反映出全球贸易

放缓、投资疲软、政局不确定性上升

的影响，此外，陷入衰退的发展中国

家数量已经达到 2009 年以来的最高

值。

《和讯网》10 月 13 日，英国运输大

臣克里斯·格雷林 12 日宣布政府将

投入 7000万英镑（约合 8500万美元）

支持英国高铁 HS2 项目，继续推进该

项目实施。

《和讯网》10 月 14 日，海外并购不

断打破历史纪录，巨额收购接连不

断，中国正日益成为全球并购舞台的

核心。

中国人民大学国际事务研究所所长、重阳金融研究院高级研究员王义桅告诉 21世纪经

济报道记者，此前他在柬埔寨调研时发现，柬埔寨国内对于与“一带一路”项目进行联通有

一定程度的担心。

王义桅表示，这次习近平主席的国事访问，各部委负责人随同，而且在访问前做了大量

的宣传与准备工作，这是一次增信释疑的重要访问。“而且（对柬埔寨）不仅要做高层的工

作，精英层面、大众层面都要做工作。”

据中国驻柬大使馆提供的数据显示，自 2004年以来，在中国无偿援助和优惠性质贷款

资金支持下，中国企业在柬修建了众多公路和桥梁。其中，已建、在建国道超过 20条，约

2200公里，占柬国道总里程 35%以上；新建特大型桥梁 7座；新建大型水利设施 11处；建

设水电站项目 7个，发电量占柬总发电量的 50%以上。

而柬埔寨首相洪森此前在接受中国媒体联合书面采访时亦表示：“中国不仅提出了‘一

带一路’的倡议，还出资设立了‘丝路基金’，带头组建了亚洲基础设施投资银行，柬埔寨

相信，这些措施也能让柬埔寨的经济建设与社会发展受益。”

扩大中柬双边贸易

在对柬埔寨王国进行国事访问前夕，国家主席习近平在柬埔寨《柬埔寨之光》报发表题

为《做肝胆相照的好邻居、真朋友》的署名文章，并在文章表示中方愿同柬方加强发展战略

对接，打造“一带一路”合作亮点，因地制宜深化产能合作，推动农业水利、基础设施、信

息通信等领域合作取得务实成果。中方愿采取措施扩大从柬埔寨进口，扩大双边贸易规模。

据柬埔寨《高棉日报》报道，柬埔寨首相洪森在日前表示，在中国国家主席习近平对柬

埔寨进行为期两天的国事访问期间，两国将签署至少 28项合作协议。

洪森没有透露这些合作协议的相关内容，但是在习近平主席此次出访前，中国商务部已

经组织贸易促进团于 10月 9日至 12日赴柬埔寨开展经贸交流活动。

11 日下午，在中国商务部和柬埔寨商业部联合举办的“中国-柬埔寨企业贸易对接会暨

签约仪式”上，双方企业共签署了 8项贸易协议，合同金额达 6200万美元，涉及木薯淀粉、

木薯渣、花岗岩坯料等柬方优势产品。

另据中国驻柬埔寨大使馆消息，柬农业部官员透露，由于中国开始订购柬大米，2016

年 9月柬大米出口量达 4.14万吨，同比增长 53.6%，扭转了连续 6个月的下跌态势。其中，

中国是最大进口国，共进口 6.68万吨（含香港、澳门），占比达 18.5%。

此外，据柬埔寨《高棉日报》报道，11日下午，中国中粮集团大米部总经理杨红在金

边会见了柬埔寨商业部副国务秘书苏速皮和柬埔寨稻米联盟主席宋波提武。据柬埔寨商业部

发布的消息，经过讨论，双方就柬埔寨大米交易达成共识，这意味着中粮集团将与柬埔寨签

署年均进口柬埔寨 20万吨大米的合同。

摘自：“和讯网”

本周业绩报告

旗下基金净值报告截至 2016-10-14

宝康消费品基金

基金代码：240001

日期累计份额净值份额净值

10-10 6.8379 2.3403

10-11 6.8633 2.3505

10-12 6.8376 2.3402

10-13 6.8444 2.3429

10-14 6.8227 2.3342

单位净值周增长率：0.8512%

比较基准周增长率：1.3542%

其中：比较基准＝沪深 300指数收益率×80%+中证综合债指数收益率×20%

分红记录红利发放日分红方案

1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.40 元

3 2004-09-10 每 10 份基金份额分 0.20 元

4 2005-05-18 每 10 份基金份额分 0.50 元

5 2005-12-20 每 10 份基金份额分 0.10 元

6 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

7 2007-09-13 每 10 份基金份额分 1.00 元

8 2008-03-26 每 10 份基金份额分 0.50 元

9 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.50 元

10 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.50 元

11 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

12 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.10 元

13 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.20 元

14 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.10 元

15 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，宝康消费品基金合同生效日为 2003

年 7月 15 日

本周业绩报告

宝康灵活配置基金

基金代码：240002


10-10 3.6841 1.9041

10-11 3.6867 1.9067

10-12 3.6813 1.9013

10-13 3.6810 1.9010

10-14 3.6784 1.8984



其中：比较基准＝中证综合债指数收益率×65%+沪深 300指数收益率×35%


1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.40 元

3 2004-12-20 每 10 份基金份额分 0.40 元

4 2005-12-15 每 10 份基金份额分 0.20 元

5 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

6 2007-01-22 每 10 份基金份额分 13.90 元

7 2008-03-26 每 10 份基金份额分 0.50 元

8 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.50 元

9 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.50 元

10 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.10 元

11 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.10 元

12 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.20 元

13 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.50 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，宝康灵活配置基金合同生效日为

2003年 7月 15 日

本周业绩报告

宝康债券基金

基金代码：240003


10-10 2.0050 1.3650

10-11 2.0050 1.3650

10-12 2.0044 1.3644

10-13 2.0050 1.3650

10-14 2.0058 1.3658



其中：比较基准＝中证综合债指数收益率


1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.20 元

3 2004-09-10 每 10 份基金份额分 0.20 元

4 2005-10-28 每 10 份基金份额分 0.30 元

5 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.20 元

6 2006-06-09 每 10 份基金份额分 0.45 元

7 2006-09-20 每 10 份基金份额分 0.10 元

8 2006-12-21 每 10 份基金份额分 0.15 元

9 2007-09-13 每 10 份基金份额分 1.00 元

10 2008-03-26 每 10 份基金份额分 1.30 元

11 2008-12-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

12 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.30 元

13 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.40 元

14 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

15 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.40 元

16 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.10 元

17 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.50 元

18 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，宝康债券基金合同生效日为 2003年

7 月 15日

本周业绩报告

华宝兴业动力组合基金

基金代码：240004


10-10 4.1285 1.6185

10-11 4.1383 1.6283

10-12 4.1426 1.6326

10-13 4.1441 1.6341

10-14 4.1420 1.6320



其中：比较基准＝80%上证 180指数收益率与深证 100指数收益率的流通市值

加权平均+20%上证国债指数收益率


1 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

2 2007-01-05 每 10 份基金份额分 10.40 元

3 2008-02-19 每 10 份基金份额分 14.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，动力组合基金合同生效日为 2005年

11 月 17日

多策略增长基金

基金代码：240005


10-10 4.4315 0.5513

10-11 4.4409 0.5554

10-12 4.4419 0.5558

10-13 4.4412 0.5555

10-14 4.4437 0.5566



其中：比较基准=80%上证 180和深证 100复合指数+20%上证国债指数


1 2006-05-11 每 10 份基金份额分 1.20 元

2 2007-09-04 每 10 份基金份额分 20 元

3 2008-03-26 每 10 份基金份额分 2.20 元

4 2010-01-18 每 10 份基金份额分 0.53 元

5 2016-01-14 每 10 份基金份额分 1.83 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，多策略增长基金成立于 2004 年 5

月 11日

本周业绩报告

现金宝货币市场基金（A 级）

基金代码：240006

日期每万份基金

净收益（元）

七日年化

收益率%

10-10 0.6291 2.3250

10-11 0.6275 2.3240

10-12 0.6313 2.3250

10-13 0.6260 2.3220

10-14 0.6200 2.3170

10-15 0.6206 2.3120

10-16 0.6206 2.3070

现金宝货币市场基金（B 级）

基金代码：240007


净收益（元）

七日年化

收益率%

10-10 0.6949 2.5700

10-11 0.6937 2.5690

10-12 0.6975 2.5710

10-13 0.6928 2.5690

10-14 0.6861 2.5640

10-15 0.6861 2.5590

10-16 0.6861 2.5540

其中：比较基准＝同期 7天通知存款利率（税后）


*注：现金宝货币市场基金成立于 2005年 3月 31 日

现金宝货币市场基金（E 级）

基金代码：000678


净收益（元）

七日年化

收益率%

10-10 0.6949 2.5700

10-11 0.6938 2.5690

10-12 0.6975 2.5710

10-13 0.6928 2.5690

10-14 0.6862 2.5640

10-15 0.6861 2.5590

10-16 0.6861 2.5540


本周业绩报告

华宝兴业收益增长基金

基金代码：240008


10-10 5.6928 5.6928

10-11 5.7509 5.7509

10-12 5.7498 5.7498

10-13 5.7407 5.7407

10-14 5.7266 5.7266



其中：比较基准= 65%上证红利指数收益率+35%上证国债指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30日到 2016 年 10月 14 日，收益增长基金成立于 2006 年 6月

15 日

其中：比较基准=新上证综指收益率

华宝兴业先进成长基金

基金代码：240009


10-10 3.3147 3.0467

10-11 3.3220 3.0540

10-12 3.3151 3.0471

10-13 3.3150 3.0470

10-14 3.3066 3.0386




1 2012-11-21 每 10 份基金份额分 2.68 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，先进成长基金成立于 2006年 11

月 7日

本周业绩报告

本周业绩报告

华宝兴业行业精选基金

基金代码：240010


10-10 1.4378 1.4378

10-11 1.4416 1.4416

10-12 1.4354 1.4354

10-13 1.4358 1.4358

10-14 1.4276 1.4276

单位净值周增长率：-0.0980%


其中：比较基准=沪深 300指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，行业精选基金成立于 2007年 6月

14 日

华宝兴业大盘精选基金

基金代码：240011


10-10 1.9955 1.7275

10-11 2.0061 1.7381

10-12 2.0058 1.7378

10-13 2.0010 1.7330

10-14 1.9962 1.7282



其中：比较基准=80%沪深 300指数收益率+20%上证国债指数收益率


1 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.80 元

2 2016-01-14 每 10 份基金份额分 1.88 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，大盘精选基金成立于 2008年 10月

7 日

本周业绩报告

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，海外成长基金成立于 2008年 5月

7 日

其中：比较基准= MSCI China Free指数（人民币计价，换算所用汇率为

WM/Reuters closing spot rate）

华宝兴业海外成长基金

基金代码：241001


10-10 1.2900 1.2900

10-11 1.2750 1.2750

10-12 1.2740 1.2740

10-13 1.2650 1.2650

10-14 1.2650 1.2650


比较基准周增长率：-1.9666%

华宝兴业中证 100 指数基金

基金代码：240014


10-10 0.9914 0.9914

10-11 0.9947 0.9947

10-12 0.9925 0.9925

10-13 0.9932 0.9932

10-14 0.9956 0.9956



其中：比较基准= 中证 100指数收益率×95%＋银行同业存款收益率×5%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，中证 100指数基金成立于 2009 年

9 月 29日

本周业绩报告

华宝兴业增强收益债券（A）

基金代码：240012


10-10 1.5039 1.4839

10-11 1.5045 1.4845

10-12 1.5052 1.4852

10-13 1.5065 1.4865

10-14 1.5067 1.4867



其中：比较基准=中国债券总指数收益率×100%


1 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.10 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，增强收益债券基金成立于 2009

年 2月 17 日

华宝兴业增强收益债券（B）

基金代码：240013


10-10 1.4587 1.4387

10-11 1.4594 1.4394

10-12 1.4600 1.4400

10-13 1.4612 1.4412

10-14 1.4614 1.4414



其中：比较基准=中国债券总指数收益率×100%

本周业绩报告

华宝兴业上证 180 价值 ETF

联接基金

基金代码：240016


10-10 1.3910 1.3610

10-11 1.3930 1.3630

10-12 1.3880 1.3580

10-13 1.3870 1.3570

10-14 1.3920 1.3620



其中：比较基准=95%×上证 180 价值指数收益率+5%×银行同业存款利率

*注：增长率的计算区间为 2016年 09月 30日到 2016年 10月 14日，上证 180价值 ETF基金成立于 2010

年 4月 23 日

华宝兴业上证 180 价值 ETF

二级市场交易代码 510030；

申购赎回代码 510031


10-10 1.3150 3.8420

10-11 1.3170 3.8470

10-12 1.3120 3.8330

10-13 1.3110 3.8310

10-14 1.3160 3.8440



其中：比较基准=上证 180价值指数收益率×100%


1 2010-11-11 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，上证 180价值 ETF 联接基金成立

于 2010年 4月 23 日

本周业绩报告

其中：比较基准=75%中证新兴产业指数+25%上证国债指数

华宝兴业新兴产业基金

基金代码：240017


10-10 2.1883 2.1883

10-11 2.1931 2.1931

10-12 2.1923 2.1923

10-13 2.1984 2.1984

10-14 2.1777 2.1777



*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，新兴产业基金成立于 2010 年 12

月 7日

其中：比较基准=标普中国可转债指数收益率×70%＋上证国债指数收益率×

30%

华宝兴业可转债基金

基金代码：240018


10-10 1.0125 1.0125

10-11 1.0139 1.0139

10-12 1.0101 1.0101

10-13 1.0098 1.0098

10-14 1.0110 1.0110



*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业可转债基金成立于 2011

年 4月 27 日

本周业绩报告

华宝兴业上证 180 成长 ETF

联接基金

基金代码：240019


10-10 1.3590 1.3590

10-11 1.3620 1.3620

10-12 1.3570 1.3570

10-13 1.3580 1.3580

10-14 1.3600 1.3600



其中：比较基准= 95%×上证 180 成长指数收益率+5%×银行同业存款利率

*注：增长率的计算区间为 2016年 09月 30日到 2016年 10月 14日，上证 180成长 ETF基金成立于 2011

年 8月 4 日

华宝兴业上证 180 成长 ETF

二级市场交易代码 510280；

申购赎回代码 510281


10-10 1.3450 1.3450

10-11 1.3480 1.3480

10-12 1.3430 1.3430

10-13 1.3440 1.3440

10-14 1.3460 1.3460



其中：比较基准=标的指数

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，上证 180成长 ETF 联接基金成立

于 2011年 8月 9日

本周业绩报告

其中：比较基准= 80%中证医药卫生指数+20%上证国债指数

华宝兴业医药生物基金

基金代码：240020


10-10 1.8360 1.5470

10-11 1.8380 1.5490

10-12 1.8380 1.5490

10-13 1.8320 1.5430

10-14 1.8290 1.5400




1 2013-11-29 每 10 份基金份额分 2.89 元

*注：增长率的计算区间为 2016年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业医药生物基金成立于 2012

年 2月 28 日

其中：比较基准= 80%×中证内地资源主题指数收益率 + 20%×上证国债指数

收益率

华宝兴业资源优选基金

基金代码：240022


10-10 1.2110 1.2110

10-11 1.2220 1.2220

10-12 1.2190 1.2190

10-13 1.2180 1.2180

10-14 1.2200 1.2200



*注：增长率的计算区间为 2016年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业资源优选基金成立于 2012

年 8月 21 日

本周业绩报告

华宝添益基金

二级市场交易代码 511990；申

购赎回代码 511991

日期每百份基金

净收益（元）

七日年化

收益率%

10-10 0.6489 2.4210

10-11 0.6482 2.4210

10-12 0.6489 2.4210

10-13 0.6426 2.4170

10-14 0.6419 2.4140

10-15 0.6419 2.4100

10-16 0.6410 2.3810


*注：华宝添益基金成立于 2012 年 12月 27日

华宝兴业服务优选基金

基金代码：000124


10-10 2.0660 1.7660

10-11 2.0770 1.7770

10-12 2.0780 1.7780

10-13 2.0750 1.7750

10-14 2.0750 1.7750



其中：比较基准= 80%×中证服务业指数收益率 + 20%×上证国债指数收益率


1 2015-06-03 每 10 份基金份额分 3.00 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业服务股票基金成立于 2013

年 6月 27 日

本周业绩报告

华宝兴业创新优选基金

基金代码：000601


10-10 1.2270 0.8870

10-11 1.2340 0.8940

10-12 1.2340 0.8940

10-13 1.2340 0.8940

10-14 1.2310 0.8910



其中：比较基准= 中证 800指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 3.40 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业创新股票基金成立于 2014

年 5月 14 日

华宝兴业生态中国基金

基金代码：000612


10-10 2.1180 1.9180

10-11 2.1260 1.9260

10-12 2.1260 1.9260

10-13 2.1240 1.9240

10-14 2.1200 1.9200



其中：比较基准= 中证 800指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 2.00 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业生态股票基金成立于 2014

年 6月 13 日

本周业绩报告

华宝兴业量化对冲混合基金

A 类

基金代码：000753


10-10 1.1810 1.1810

10-11 1.1812 1.1812

10-12 1.1814 1.1814

10-13 1.1814 1.1814

10-14 1.1814 1.1814



本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率（税后）。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业量化对冲混合基金成立

于 2014年 9月 17 日

华宝兴业量化对冲混合基金

C 类

基金代码：000754


10-10 1.1708 1.1708

10-11 1.1710 1.1710

10-12 1.1711 1.1711

10-13 1.1711 1.1711

10-14 1.1711 1.1711



本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率（税后）。

本周业绩报告

华宝兴业高端制造基金

基金代码：000866


10-10 1.3790 1.3790

10-11 1.3870 1.3870

10-12 1.3900 1.3900

10-13 1.3900 1.3900

10-14 1.3880 1.3880



其中：比较基准= 申银万国制造业指数收益率×80% +上证国债指数收益率

×20%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日,华宝兴业高端制造基金成立于 2014

年 12月 10日

华宝兴业品质生活基金

基金代码：000867


10-10 0.8900 0.8400

10-11 0.8940 0.8440

10-12 0.8920 0.8420

10-13 0.8910 0.8410

10-14 0.8870 0.8370



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%。


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 0.50 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业品质生活股票基金成立于

2014年 6月 13 日

本周业绩报告

华宝兴业稳健回报基金

基金代码：000993


10-10 0.9350 0.9350

10-11 0.9370 0.9370

10-12 0.9340 0.9340

10-13 0.9350 0.9350

10-14 0.9300 0.9300



其中：比较基准=沪深 300 指数收益率×55 %+上证国债指数收益率×45 %。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业稳健回报基金成立于 2015

年 3月 27 日

华宝兴业事件驱动基金

基金代码：001118


10-10 0.7570 0.7570

10-11 0.7600 0.7600

10-12 0.7610 0.7610

10-13 0.7610 0.7610

10-14 0.7590 0.7590



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×80% +上证国债指数收益率×20%。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业事件驱动基金成立于 2015

年 4月 08 日

本周业绩报告

华宝兴业新价值混合基金

基金代码：001324


10-10 1.0515 1.0515

10-11 1.0515 1.0515

10-12 1.0514 1.0514

10-13 1.0512 1.0512

10-14 1.0515 1.0515



其中：比较基准=1年期银行定存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，华宝兴业新价值混合基金成立于

2015年 6月 01 日

华宝兴业国策导向基金

基金代码：001088


10-10 0.8070 0.8070

10-11 0.8090 0.8090

10-12 0.8070 0.8070

10-13 0.8070 0.8070

10-14 0.8060 0.8060



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×70%+上证国债指数收益率×30%。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业国策导向基金成立于 2015

年 5月 8 日

本周业绩报告

华宝兴业医疗分级指数基金

基金代码：162412


10-10 0.4278 1.1391

10-11 0.4282 1.1402

10-12 0.4284 1.1408

10-13 0.4290 1.1423

10-14 0.4291 1.1426



其中：比较基准=中证医疗指数收益率×95%+同期银行活期存款利率（税后）

×5%。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业医疗分级指数基金成立于

2015年 5月 21 日

华宝兴业医疗 A 基金

基金代码：150261


10-10 1.0798 1.0383

10-11 1.0800 1.0385

10-12 1.0801 1.0386

10-13 1.0803 1.0388

10-14 1.0804 1.0389




2015年 5月 21 日

本周业绩报告

本周业绩报告

华宝兴业中证 1000 分级指数

基金

基金代码：162413


10-10 0.5029 0.8516

10-11 0.5061 0.8571

10-12 0.5069 0.8584

10-13 0.5077 0.8597

10-14 0.5068 0.8582



其中：比较基准=中证 1000指数收益率×95%+同期银行活期存款利率（税后）

×5%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30日到 2016 年 10月 14 日，华宝兴业中证 1000 分级基金成立

于 2015年 6月 04 日

华宝兴业医疗 B 基金

基金代码：150262


10-10 0.0469 1.2399

10-11 0.0470 1.2419

10-12 0.0470 1.2430

10-13 0.0471 1.2458

10-14 0.0472 1.2463




2015年 5月 21 日

本周业绩报告

华宝兴业中证 1000A 基金

基金代码：150263


10-10 1.0774 1.0451

10-11 1.0775 1.0452

10-12 1.0777 1.0454

10-13 1.0778 1.0455

10-14 1.0780 1.0457




于 2015年 6月 04 日

华宝兴业中证 1000B 基金

基金代码：150264


10-10 0.1035 0.6581

10-11 0.1052 0.6690

10-12 0.1056 0.6714

10-13 0.1060 0.6739

10-14 0.1055 0.6707




于 2015年 6月 04 日

本周业绩报告

华宝兴业新机遇混合基金 A

类

基金代码：162414


10-10 1.0658 1.0658

10-11 1.0658 1.0658

10-12 1.0658 1.0658

10-13 1.0656 1.0656

10-14 1.0659 1.0659



其中：比较基准=：1年期银行定期存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，华宝兴业新机遇混合基金成立于

2015年 6月 11 日

华宝兴业新机遇混合基金 C

类

基金代码：003144


10-10 1.0656 1.0656

10-11 1.0657 1.0657

10-12 1.0656 1.0656

10-13 1.0655 1.0655

10-14 1.0657 1.0657



其中：比较基准=：1年期银行定期存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业新机遇混合基金 C类成立

于 2016年 8月 4日

本周业绩报告

华宝兴业中国互联网股票基

金

基金代码：001767


10-10 1.0100 1.0100

10-11 1.0110 1.0110

10-12 1.0100 1.0100

10-13 1.0040 1.0040

10-14 1.0020 1.0020



其中：比较基准=中证互联网指数×50%+中证海外中国互联网指数×50%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业中国互联网股票基金成立

于 2015年 9月 23 日

其中：比较基准=标普石油天然气上游股票指数（全收益指数）

华宝油气基金

基金代码：162411


10-10 0.6530 0.6530

10-11 0.6460 0.6460

10-12 0.6410 0.6410

10-13 0.6380 0.6380

10-14 0.6300 0.6300



*注：增长率的计算区间为 2016 年 09 月 30 日到 2016 年 10 月 14 日，华宝油气基金成立于 2011 年 9

月 29日

本周业绩报告

华宝兴业转型升级灵活配置

基金

基金代码：001967


10-10 1.0260 1.0260

10-11 1.0290 1.0290

10-12 1.0300 1.0300

10-13 1.0300 1.0300

10-14 1.0270 1.0270



其中：比较基准=中证 800指数收益率×55% +上证国债指数收益率×45%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业转型升级灵活配置基金成

立于 2015 年 12月 15日

华宝兴业核心优势灵活配置

基金

基金代码：001967


10-10 1.0400 1.0400

10-11 1.0430 1.0430

10-12 1.0380 1.0380

10-13 1.0380 1.0380

10-14 1.0360 1.0360



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×55% +上证国债指数收益率×45%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业核心优势灵活配置基金成

立于 2016 年 1月 21日

本周业绩报告

华宝兴业宝鑫债券 A 类

基金代码：002508


10-10 1.0161 1.0161

10-11 1.0160 1.0160

10-12 1.0160 1.0160

10-13 1.0163 1.0163

10-14 1.0171 1.0171



比较基准=中证综合债指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业宝鑫债券基金成立于 2016

年 4月 26 日

华宝兴业宝鑫债券 C 类

基金代码：002509


10-10 1.0144 1.0144

10-11 1.0143 1.0143

10-12 1.0143 1.0143

10-13 1.0147 1.0147

10-14 1.0154 1.0154



比较基准=中证综合债指数收益率

本周业绩报告

华宝兴业美国品质消费基金

基金代码：162415


10-10 1.0470 1.0470

10-11 1.0370 1.0370

10-12 1.0430 1.0430

10-13 1.0400 1.0400

10-14 1.0370 1.0370



其中：比较基准=标普美国品质消费股票指数

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业美国品质消费基金成立于

2016年 3月 18 日

华宝兴业香港中小基金

基金代码：162415


10-10 1.0884 1.0884

10-11 1.0838 1.0838

10-12 1.0796 1.0796

10-13 1.0669 1.0669

10-14 1.0673 1.0673



其中：比较基准=标普香港上市中国中小盘指数

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业香港中小基金成立于 2016

年 6月 24 日

本周业绩报告

华宝兴业万物互联混合基金

基金代码：001534


10-10 0.8110 0.8110

10-11 0.8160 0.8160

10-12 0.8160 0.8160

10-13 0.8150 0.8150

10-14 0.8160 0.8160




*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业万物互联混合基金成立于

2015年 6月 30 日

华宝兴业中证军工交易型开

放式指数基金




10-10 0.9642 0.9642

10-11 0.9740 0.9740

10-12 0.9722 0.9722

10-13 0.9740 0.9740

10-14 0.9712 0.9712



其中：比较基准=中证军工指数。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业中证军工交易型开放式指

数基金成立于 2016年 8月 8日

如您对本周报有进一步要求或建议，

请发 e-mail 至： [email protected]

华宝兴业中证全指证券公司

交易型开放式指数基金




10-10 0.9984 0.9984

10-11 1.0012 1.0012

10-12 0.9974 0.9974

10-13 0.9988 0.9988

10-14 0.9971 0.9971



其中：比较基准=中证全指证券公司指数。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业中证全指证券公司交易型

开放式指数基金成立于 2016年 8月 30 日

华宝兴业新活力灵活配置混

合型证券投资基金

基金代码：003154


10-10 1.0014 1.0014

10-11 1.0015 1.0015

10-12 1.0013 1.0013

10-13 1.0011 1.0011

10-14 1.0010 1.0010




*注：增长率的计算区间为 2016 年 09月 30日到 2016年 10月 14日，华宝兴业新活力灵活配置混合型证

券投资基金成立于 2016 年 9月 7日

声明：本报告由华宝兴业基金管理有限公司内部研究人员合法获得的相关资料编制完成。

本公司不保证报告所载信息之精确性和完整性。本报告中涉及本公司旗下基金的相关信息

并不能视为本公司根据相关法律法规对该基金相关信息的正式公开披露，该等信息以本公

司正式公开披露的为准；本报告所引用的本公司内部人员的任何见解，均不构成对投资者

的任何建议与暗示。本报告所涉上市公司，不代表本公司旗下基金的投资方向。本报告仅

供投资者参考，投资者参照本报告的观点进行投资，责任自负。基金投资有风险，投资者

进行基金投资前请仔细阅读基金合同及招募说明书等相关文件。

阿 - fsfund.com€¦ · 616 2016/10/10-2016/10/14 客户热线：400 – 700 – 5588...

Documents