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609

2016/08/08-2016/08/12

客户热线：400 – 700 – 5588

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上海世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼.200120

基金经理札记

宝康灵活配置&先进成长&国策导向基金经理季鹏

牛下去？熊下去？我猜还是熬下去

自 2015年下半年以来，全球都进入了一种疲乏的垃圾时间。中东形势一团乱麻，欧盟

也因中东移民和英国脱欧而经受着巨大的社会和政治考验，日本在屡次证明安倍经济学的空

洞之后只能再次启动经济刺激，美国在疲弱的经济复苏面前不断上演“加息狼来了”的闹剧，

最近的巴西奥运会也让大家见证了一个资源国靠天吃饭的不易。放眼环球，我们中国虽然也

面临经济增速放缓的形势，但是在全球经济停滞的背景下，我们的情况还是要好得很多，能

取得这种成绩已经非常不易。

自 08年以来，全球都没有根本摆脱金融危机的影响，依靠货币政策的大水漫灌和高杠

杆堆砌而来的经济繁荣终究不可持续，而地缘政治冲突加剧，地区安全问题加重本质上还是

经济增长的问题。在总需求不振的背景下，越来越多的边缘国家和经济体不断出现危机；就

目前的国际形势而言，全球的政治精英们都是明白这个道理的，在贫富差距和分配不均驱使

下金融危机，只是无论国与国之间，还是各个国家内部各个阶层，都无法轻易协调这个利益；

当竞争进入了白热化，任何想一劳永逸解决问题的方法都不容易，恐怕不到最后分出个高低

胜负就难有结束。就凭这一点，一个稳定的政治经济局面就更加显得难能可贵，需要大家倍

感珍惜。

在美国，最近一个此前从来没有的事情发生了，对冲基金大举做多股市同时做多美债和

黄金，做多美元又做多贵金属；这些行为在挑战战后多年的传统投资逻辑，又似乎有些道理，

这种局面会持续多久？回到国内，最近的金融市场的预期和表现有点混乱。一方面是通缩压

力仍然很大，而服务性生产价格不断上升；一方面是实际收益率的大幅下降，另一方面核心

和优质资产价格又在资金争夺的背景下走高；一方面是三四线城市新房销售的难有起色，另

一方面是一线城市易涨难跌；一方面是难言便宜的二级市场，另一方面是虎视眈眈的产业资

金。各种市场化和非市场的力量种种较量，各种多空因素都相互纠结，都希望能快速战胜对

方，却又无可奈何。

今年二级市场不好做，看了很多热闹，赚钱却不容易。有些时候，趋势本想突破却又嘎

然而止；另一些时候，行情遥遥欲坠，却又起死回生；情绪波动大的人一周几个波折，回头

一看，似乎还在原地。当无形的手遇到有形的手的时候，是靠经验？还是信仰？恍惚间轻舟

已过八月，我大约才想明白。左乎？右乎？难也。牛市乎?熊市乎？熬之。短期来看，大到

世界，小到股市，谁都在参与，谁也赢不了，好在时间是获胜者的朋友，存活下来的就是成

功。

中国经济观察

7 月经济数据量价背离“怪象”隐藏了什么秘密？

8 月 12日，统计局公布 2016年 7月经济数据。7月工业增加值增长 6.0%，预期值 6.2%，

前值 6.2%。采矿业增加值同比下降 3.1%，制造业增长 7.0%，电力、热力、燃气及水生产和

供应业增长 7.4%。数据上看，采矿业、制造业全面下滑，电力燃气及水的供应业增速大幅

反弹。7月份的经济亮点在于汽车制造业，汽车产量同比大幅增长 25.4%，较前值 8.1%大幅

走阔 17.3%。

不得不承认的是，7月份经济表现较差。除却汽车以及发电两大亮点之外，经济基本上

来说表现均差于预期。且由于电力的上行更多受到天气影响不可持续，如此看经济的亮点更

少。但不得不说的是，差于预期并不是意味着说经济出现了趋势性下滑。我们认为，表现差

于预期的原因主要在于：

1、7月份天气因素影响较大。在整个 7月，洪水成为贯穿经济的一个非常重要的因素。

天气因素上表现为局部高温、部分地区洪灾严重，从而抬高了用电量并影响了制造业的生产

状况。

2、去产能、挤泡沫的政策发挥威力。7 月开始，除却更加严格的去产能的政策外，挤

泡沫的政策也持续推出，政策层对于房地产企业融资进行限制、部分地区限购重来。从去产

能的角度来说，唐山出台限产政策、山西去产能政策导致港口库存进一步下滑，这些政策推

进影响产量，导致煤炭等产量增速下滑和房地产投资受到一部分抑制。

对于 7月份的经济下滑，我们存在如下的质疑：

1、大宗商品的量价背离。以 7 月来看，贯穿整个 7月的是大宗商品价格的持续暴涨。

以焦炭为例，7 月焦炭价格涨幅高达接近 30%。且从数据上看，基差明显收窄，现货引领期

货明确，期货换手率低。这证明，当前的这波焦炭价格的上涨并非是期货本身炒作带来的。

且从前期报道看，秦皇岛港的煤炭库存创下了六年来的最低值。如若是经济走弱，为何会出

现产能过剩的商品价格的暴涨？

2、从房地产市场来讲，也出现了类似的迹象。7月的房地产投资增速大幅下滑，从 3.46%

下滑到 1.43%。但是同时，7 月份的房价却出现了再度的抬头迹象，一二三线城市房价增速

全面上行，地产的量价背离又是何种原因？

3、从工业企业的绩效来看，工业企业绩效回升。工业企业利润增速在 2016年上半年明

显反弹，利润增速从 2015 年末的-2.3%上行至 6 月的 6.2%。相反从工业增加值看，今年上

半年并没有较去年下半年有太大幅度的好转。这又为何会发生如此大的利润的上行呢？整个

实体经济真的有工业增加值所表现的那么差么？

总结以上的几个问题，我们认为，中国的宏观经济在 2016 年上半年出现了明显的量价

背离的现象，以及利润与工业增加值背离的现象。量价背离的现象的出现证明：目前的经济

下滑不是因为经济本身恶化导致的，而是政府政策导致的企业被动去库存和生产减缓的结

果。叠加上天气和洪灾两重偶然因素的影响，导致出现了目前的经济怪现象。

在这样的背景下，对于各个市场，我们认为：

1、央行的货币政策关注产出和物价，但由于目前量价是背离的，央行不会因为工业增

加值的走弱而就增加宽松、进行降准降息操作。这就表示当前的债券市场的底部中枢很难被

进一步突破。

2、以经济增长来看，目前的经济增长的下滑现状是去产能、挤泡沫的政策所导致的结

果。经济一旦下滑程度超过市场预期，则对这两个因素进行放开就可以很大程度上促进经济

状况好转。政策上面来讲也不需要降准降息；

3、目前的量价背离的新现象是在 2016年所推出的供给侧改革的背景下所出现的新的现

象，为市场投资者所认识到并认可需要一定的时间。在这样的背景下，产出的下滑导致短期

债市向好的可能性存在。但这是债券市场投资者的认识时滞所导致的泡沫，不可持续；

4、目前的经济的量的下滑，并不是经济下滑风险增大的证明，反而是防风险导致的长

期经济下行风险的减少。在这样的背景下，股市“健康牛”的地步更加确立。

摘自：东方财富网

基金同业动态

推动私募资管良性去杠杆

近日，私募资产管理业务的监管动向引发市场关注。在落实《证券期货经营机构私募资

产管理业务运作管理暂行规定》过程中，自查整改、去除杠杆等系列动作影响着私募资管的

长期发展。业内人士指出，资管新规体现了监管层对私募资管业务“正本清源、强化约束”

的监管导向，强化了对证券期货经营机构的合规要求。下一步，私募监管体系将进入配套规

则和细则的完善期，对解决当前私募行业存在的突出问题、促进私募资产管理行业规范发展

具有重要意义。

消除行业乱象

私募资管新规推出四条主要举措，为行业厘清了规范边界。一是规范私募产品销售推介

行为，二是严控结构化产品杠杆风险，三是进一步划清业务红线，四是加强规范资管产品委

托第三方机构提供投资建议的行为。

《暂行规定》的多项具体措施影响深远，比如禁止资管产品以任何方式向投资者承诺本

金不受损失或者承诺最低收益，明确销售材料不得采取包含保本保收益内涵的表述，不得宣

传预期收益率；限定结构化产品杠杆，股票类和混合类不得超过 1倍，固定收益类和其他类

杠杆率限定为 3倍和 2 倍。业内人士表示，当前这些举措进入落实阶段，开始加快推动私募

资管行业生态环境的净化。

中国证券投资基金业协会私募基金部负责人董煜韬表示，目前监管层仍在就私募监管框

架的勾勒制定多项细则。据悉，接下来中基协将制定出台《私募基金托管业务管理办法》、

《私募基金管理人从事投资顾问业务管理办法》等。

降杠杆影响广泛

私募资管行业“去杠杆”影响面较广。国元证券分析师冯迪昉表示，《暂行规定》的出

台将对产品结构、投顾的选择、产品资金的投向和募集等多方面产生影响。尤其是不符合杠

杆比例要求的结构化产品只能绕道信托通道，而近年来银行开始加大委外投资规模，其中多

数以优先资金形式投放，新规对银行的相关业务尤其是资金池业务的开展将会产生较大影

响。

国泰君安固定收益主管周文渊表示，降低杠杆特别是对一些固定收益资产管理计划而

言，其最高杠杆倍数明显下降，虽然存续期内债券未强制要求去杠杆，但不许新增规模至自

然到期可能导致新增固定收益的需求出现下降，对债市会有一定影响。

而为了做好新旧规则衔接，有序规范私募资管业务，证监会相关部门人士介绍，《暂行

规定》未采取“一刀切”的处理方式，而是充分尊重市场运行规律，依照“新老划断”的原

则作出了过渡期安排，保证投资者合法权益和市场平稳运行不受影响。

申万宏源证券分析师孟祥娟表示，今年以来，随着股债市场调整，结构化产品的杠杆比

例已经明显下行，监管新规更有助于预防未来再次疯狂加杠杆的行为。

摘自：“证券之星”

海外基金视窗

QDII 产品质变的窗口期已经到来

近日 QDII基金销售又开始火爆，156只 QDII基金已

有近半因额度不足而暂停申购。A股市场人气清淡，人民

币汇率剧烈波动之际，全球资产配置氛围却悄然渐热，海

外市场日趋升温。几乎所有境内基金公司的 QDII额度都告

急。一些机构光凭借出通道、额度出租就能稳拿 1.5%-3%

的“租金”收益。

在疯抢 QDII产品的时候，很多人似乎并未深究过 QDII

的真实业绩与历史表现。从历史表现来看，QDII基金整体

为投资者提供的收益十分有限，甚至大约有一半的 QDII基

金自成立至今仍处于亏损状态；今年以来，在 QDII基金中

占比最重的偏股 QDII全线亏损，唯有此前表现不佳的贵金

属 QDII基金，受益于黄金价格的上涨，迄今取得约平均

5%的正收益，成为 QDII基金中难得的一抹亮色。

那么，究竟是什么原因造成了近期 QDII的申购大热？根据基金业协会数据显示，截至

1月底，公募 QDII基金规模为 648.17亿元人民币，而基金公司共有 289亿美元(约合人民

币 1890亿元)额度，即公募 QDII产品占比仅为 34%，原来是面向机构客户和高净值人群的

QDII专户业务，占用了大部分外汇额度。这部分机构与高净值客户的资金迫于要对冲人民

币贬值风险，急于出海，从而将 QDII额度哄抢一空。其中不少机构对风险较低的固收类资

《和讯网》8 月 8 日，在共和党内部

拉响警钟的背景下，唐纳德·特朗普

本周将寻求调整竞选方向，推出一份

新的经济计划，其中声称他将对中国

开征新关税和重新谈判全球贸易规

则，使美国经济增速翻倍。

《和讯网》8 月 9 日，里约奥运会正

在如火如荼地进行中，奥运经济能否

为深陷衰退泥潭的巴西带来一丝转

机？这成为国内外媒体评论的热点。

《和讯网》8 月 10 日，市场分析师

Mike Bird 昨日指出，许多国际投资

者涌向美国，但海外投资者要支付很

高的价格才能购买美债，因此美元需

求变得强劲，美元可能将迎来新一轮

上涨。

《和讯网》8 月 11 日，上半年中巴双

边贸易进出口同比下降 9.3%，其中对

巴西出口大幅下降 36.8%。

《和讯网》 8月12日，新西兰央行(下

称“纽联储”)宣布将基准利率下调

25 个基点至 2.0%，创历史新低。为

了提高通胀、压低过高的币值，纽联

储表示可能需要进一步放宽货币政

策。

产兴趣颇大，例如对中资企业在海外发行的债券和优先股很感兴趣，纷纷通过基金公司专户

购买这类资产。

但是经验告诉我们，虽然从表面上看，QDII投资者们获得了新的配置美元资产的机会，

但由于海外市场波动同样剧烈，他们的资产配置是否就一定能避免缩水的厄运，答案不得而

知。海外市场既无监管层的某种“呵护”，也无“刚兑”之说，投资者必须为自己的投资结

果买单。据悉不少这类 QDII产品，目前也只敢买美国国债，一旦投资者发现收益不如人意，

或者风险远大于收益，这股热情可能会迅速退潮，从而引发赎回压力。

众所周知，业绩是 QDII基金目前最大的软肋，QDII基金产品的投资复杂性也远远高于

A股基金产品。这表明迄今为止，中国公募基金行业的海外投资配置能力相当有限。加大投

入和聚集人才，无疑是改善这种环境的最有效办法，但对于目前的公募基金行业来说，受制

于此前 QDII产品销售的惨淡，愿意在这方面投入财力与精力的公司并不多，从而难免恶性

循环。当前是否能够抓住这个难得的 QDII基金大热的时机，加大投入，在投资能力上有质

的改变，甚至一举扭转公募 QDII产品给大家的不佳业绩印象，想必是我们最应该关注的问

题。若天时地利人和之时还做不好，让人很难相信 QDII还能在其他时候有好的表现。

海外资产配置领域，机构投资能力与客户需求不匹配，是 QDII产品最主要的矛盾。客

户在申购前需要仔细甄别，基金公司更要知耻而后勇，用实打实的投资业绩来挽回声誉。并

且，这种努力不应该只是体现在服务于机构客户与高净值客户之时，而应包括公募 QDII产

品。

摘自：“证券之星”

本周业绩报告

旗下基金净值报告截至 2016-08-12

宝康消费品基金

基金代码：240001

日期累计份额净值份额净值

08-08 6.6739 2.2744

08-09 6.7155 2.2911

08-10 6.6894 2.2806

08-11 6.6486 2.2642

08-12 6.6782 2.2761

单位净值周增长率：0.9626%

比较基准周增长率：2.2961%

其中：比较基准＝沪深 300指数收益率×80%+中证综合债指数收益率×20%

分红记录红利发放日分红方案

1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.40 元

3 2004-09-10 每 10 份基金份额分 0.20 元

4 2005-05-18 每 10 份基金份额分 0.50 元

5 2005-12-20 每 10 份基金份额分 0.10 元

6 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

7 2007-09-13 每 10 份基金份额分 1.00 元

8 2008-03-26 每 10 份基金份额分 0.50 元

9 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.50 元

10 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.50 元

11 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

12 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.10 元

13 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.20 元

14 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.10 元

15 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，宝康消费品基金合同生效日为 2003年

7 月 15日

本周业绩报告

宝康灵活配置基金

基金代码：240002


08-08 3.6589 1.8789

08-09 3.6720 1.8920

08-10 3.6636 1.8836

08-11 3.6524 1.8724

08-12 3.6734 1.8934



其中：比较基准＝中证综合债指数收益率×65%+沪深 300指数收益率×35%


1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.40 元

3 2004-12-20 每 10 份基金份额分 0.40 元

4 2005-12-15 每 10 份基金份额分 0.20 元

5 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

6 2007-01-22 每 10 份基金份额分 13.90 元

7 2008-03-26 每 10 份基金份额分 0.50 元

8 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.50 元

9 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.50 元

10 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.10 元

11 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.10 元

12 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.20 元

13 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.50 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，宝康灵活配置基金合同生效日为 2003

年 7月 15 日

本周业绩报告

宝康债券基金

基金代码：240003


08-08 1.9950 1.3550

08-09 1.9956 1.3556

08-10 1.9970 1.3570

08-11 1.9977 1.3577

08-12 1.9986 1.3586



其中：比较基准＝中证综合债指数收益率


1 2003-12-30 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2004-03-31 每 10 份基金份额分 0.20 元

3 2004-09-10 每 10 份基金份额分 0.20 元

4 2005-10-28 每 10 份基金份额分 0.30 元

5 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.20 元

6 2006-06-09 每 10 份基金份额分 0.45 元

7 2006-09-20 每 10 份基金份额分 0.10 元

8 2006-12-21 每 10 份基金份额分 0.15 元

9 2007-09-13 每 10 份基金份额分 1.00 元

10 2008-03-26 每 10 份基金份额分 1.30 元

11 2008-12-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

12 2009-04-23 每 10 份基金份额分 0.30 元

13 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.40 元

14 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.20 元

15 2013-01-21 每 10 份基金份额分 0.40 元

16 2014-01-17 每 10 份基金份额分 0.10 元

17 2015-01-19 每 10 份基金份额分 0.50 元

18 2016-01-14 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，宝康债券基金合同生效日为 2003 年 7

月 15日

本周业绩报告

华宝兴业动力组合基金

基金代码：240004


08-08 4.0760 1.5660

08-09 4.0885 1.5785

08-10 4.0839 1.5739

08-11 4.0641 1.5541

08-12 4.0794 1.5694



其中：比较基准＝80%上证 180指数收益率与深证 100指数收益率的流通市值

加权平均+20%上证国债指数收益率


1 2006-04-13 每 10 份基金份额分 0.40 元

2 2007-01-05 每 10 份基金份额分 10.40 元

3 2008-02-19 每 10 份基金份额分 14.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5 日到 2016年 8月 12 日，动力组合基金合同生效日为 2005年 11

月 17日

多策略增长基金

基金代码：240005


08-08 4.4260 0.5489

08-09 4.4318 0.5514

08-10 4.4269 0.5493

08-11 4.4113 0.5425

08-12 4.4290 0.5502



其中：比较基准=80%上证 180和深证 100复合指数+20%上证国债指数


1 2006-05-11 每 10 份基金份额分 1.20 元

2 2007-09-04 每 10 份基金份额分 20 元

3 2008-03-26 每 10 份基金份额分 2.20 元

4 2010-01-18 每 10 份基金份额分 0.53 元

5 2016-01-14 每 10 份基金份额分 1.83 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，多策略增长基金成立于 2004年 5月 11

日

本周业绩报告

现金宝货币市场基金（A 级）

基金代码：240006

日期每万份基金

净收益（元）

七日年化

收益率%

08-08 0.8213 2.3030

08-09 0.5784 2.2920

08-10 0.5841 2.2830

08-11 0.8995 2.4480

08-12 0.5868 2.4490

08-13 0.5788 2.4450

08-14 0.5788 2.4420

现金宝货币市场基金（B 级）

基金代码：240007


净收益（元）

七日年化

收益率%

08-08 0.8868 2.5480

08-09 0.6450 2.5370

08-10 0.6494 2.5290

08-11 0.9649 2.6940

08-12 0.6525 2.6940

08-13 0.6443 2.6910

08-14 0.6443 2.6880

其中：比较基准＝同期 7天通知存款利率（税后）


*注：现金宝货币市场基金成立于 2005年 3月 31 日

现金宝货币市场基金（E 级）

基金代码：000678


净收益（元）

七日年化

收益率%

08-08 0.8868 2.5480

08-09 0.6450 2.5370

08-10 0.6494 2.5290

08-11 0.9649 2.6940

08-12 0.6525 2.6940

08-13 0.6443 2.6910

08-14 0.6443 2.6880


本周业绩报告

华宝兴业收益增长基金

基金代码：240008


08-08 5.5105 5.5105

08-09 5.5411 5.5411

08-10 5.5112 5.5112

08-11 5.4515 5.4515

08-12 5.5022 5.5022



其中：比较基准= 65%上证红利指数收益率+35%上证国债指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，收益增长基金成立于 2006 年 6 月 15

日

其中：比较基准=新上证综指收益率

华宝兴业先进成长基金

基金代码：240009


08-08 3.2982 3.0302

08-09 3.3218 3.0538

08-10 3.3067 3.0387

08-11 3.2691 3.0011

08-12 3.2916 3.0236




1 2012-11-21 每 10 份基金份额分 2.68 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，先进成长基金成立于 2006 年 11 月

7 日

本周业绩报告

本周业绩报告

华宝兴业行业精选基金

基金代码：240010


08-08 1.4452 1.4452

08-09 1.4546 1.4546

08-10 1.4485 1.4485

08-11 1.4279 1.4279

08-12 1.4438 1.4438



其中：比较基准=沪深 300指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016年 8 月 12 日，行业精选基金成立于 2007 年 6 月 14

日

华宝兴业大盘精选基金

基金代码：240011


08-08 1.9680 1.7000

08-09 1.9772 1.7092

08-10 1.9696 1.7016

08-11 1.9426 1.6746

08-12 1.9530 1.6850

单位净值周增长率：-0.1955%


其中：比较基准=80%沪深 300指数收益率+20%上证国债指数收益率


1 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.80 元

2 2016-01-14 每 10 份基金份额分 1.88 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，大盘精选基金成立于 2008 年 10 月 7

日

本周业绩报告

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，海外成长基金成立于 2008 年 5 月 7

日

其中：比较基准= MSCI China Free指数（人民币计价，换算所用汇率为

WM/Reuters closing spot rate）

华宝兴业海外成长基金

基金代码：241001


08-08 1.2290 1.2290

08-09 1.2380 1.2380

08-10 1.2430 1.2430

08-11 1.2490 1.2490

08-12 1.2660 1.2660



华宝兴业中证 100 指数基金

基金代码：240014


08-08 0.9715 0.9715

08-09 0.9777 0.9777

08-10 0.9733 0.9733

08-11 0.9746 0.9746

08-12 0.9944 0.9944



其中：比较基准= 中证 100指数收益率×95%＋银行同业存款收益率×5%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，中证 100 指数基金成立于 2009 年 9

月 29日

本周业绩报告

华宝兴业增强收益债券（A）

基金代码：240012


08-08 1.4942 1.4742

08-09 1.4958 1.4758

08-10 1.4963 1.4763

08-11 1.4950 1.4750

08-12 1.4960 1.4760



其中：比较基准=中国债券总指数收益率×100%


1 2010-01-15 每 10 份基金份额分 0.10 元

2 2011-01-18 每 10 份基金份额分 0.10 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，增强收益债券基金成立于 2009 年 2

月 17日

华宝兴业增强收益债券（B）

基金代码：240013


08-08 1.4504 1.4304

08-09 1.4519 1.4319

08-10 1.4524 1.4324

08-11 1.4511 1.4311

08-12 1.4520 1.4320



其中：比较基准=中国债券总指数收益率×100%

本周业绩报告

华宝兴业上证 180 价值 ETF

联接基金

基金代码：240016


08-08 1.3590 1.3290

08-09 1.3660 1.3360

08-10 1.3630 1.3330

08-11 1.3690 1.3390

08-12 1.3990 1.3690



其中：比较基准=95%×上证 180 价值指数收益率+5%×银行同业存款利率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，上证 180 价值 ETF 基金成立于 2010

年 4月 23 日

华宝兴业上证 180 价值 ETF

二级市场交易代码 510030；

申购赎回代码 510031


08-08 1.2830 3.7490

08-09 1.2900 3.7680

08-10 1.2870 3.7610

08-11 1.2930 3.7770

08-12 1.3230 3.8660



其中：比较基准=上证 180价值指数收益率×100%


1 2010-11-11 每 10 份基金份额分 0.30 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，上证 180 价值 ETF 联接基金成立于

2010年 4月 23 日

本周业绩报告

其中：比较基准=75%中证新兴产业指数+25%上证国债指数

华宝兴业新兴产业基金

基金代码：240017


08-08 2.1862 2.1862

08-09 2.1998 2.1998

08-10 2.1906 2.1906

08-11 2.1552 2.1552

08-12 2.1697 2.1697

单位净值周增长率：-0.0092%


*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，新兴产业基金成立于 2010 年 12月 7

日

其中：比较基准=标普中国可转债指数收益率×70%＋上证国债指数收益率×

30%

华宝兴业可转债基金

基金代码：240018


08-08 0.9927 0.9927

08-09 0.9969 0.9969

08-10 0.9974 0.9974

08-11 0.9982 0.9982

08-12 1.0012 1.0012



*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，华宝兴业可转债基金成立于 2011 年

4 月 27日

本周业绩报告

华宝兴业上证 180 成长 ETF

联接基金

基金代码：240019


08-08 1.3300 1.3300

08-09 1.3400 1.3400

08-10 1.3350 1.3350

08-11 1.3400 1.3400

08-12 1.3660 1.3660



其中：比较基准= 95%×上证 180 成长指数收益率+5%×银行同业存款利率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，上证 180 成长 ETF 基金成立于 2011

年 8月 4 日

华宝兴业上证 180 成长 ETF

二级市场交易代码 510280；

申购赎回代码 510281


08-08 1.3140 1.3140

08-09 1.3240 1.3240

08-10 1.3190 1.3190

08-11 1.3240 1.3240

08-12 1.3520 1.3520



其中：比较基准=标的指数

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，上证 180 成长 ETF 联接基金成立于

2011年 8月 9 日

本周业绩报告

其中：比较基准= 80%中证医药卫生指数+20%上证国债指数

华宝兴业医药生物基金

基金代码：240020


08-08 1.8080 1.5190

08-09 1.8210 1.5320

08-10 1.8170 1.5280

08-11 1.8000 1.5110

08-12 1.8070 1.5180




1 2013-11-29 每 10 份基金份额分 2.89 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业医药生物基金成立于 2012

年 2月 28 日

其中：比较基准= 80%×中证内地资源主题指数收益率 + 20%×上证国债指数

收益率

华宝兴业资源优选基金

基金代码：240022


08-08 1.2330 1.2330

08-09 1.2330 1.2330

08-10 1.2480 1.2480

08-11 1.2290 1.2290

08-12 1.2410 1.2410



*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业资源优选基金成立于 2012

年 8月 21 日

本周业绩报告

华宝添益基金

二级市场交易代码 511990；申

购赎回代码 511991

日期每百份基金

净收益（元）

七日年化

收益率%

08-08 0.7680 2.3880

08-09 0.6121 2.3760

08-10 0.6117 2.3660

08-11 0.6115 2.3550

08-12 0.6116 2.3500

08-13 0.6030 2.3410

08-14 0.6029 2.3320


*注：华宝添益基金成立于 2012 年 12月 27日

华宝兴业服务优选基金

基金代码：000124


08-08 2.0750 1.7750

08-09 2.0860 1.7860

08-10 2.0840 1.7840

08-11 2.0640 1.7640

08-12 2.0730 1.7730



其中：比较基准= 80%×中证服务业指数收益率 + 20%×上证国债指数收益率


1 2015-06-03 每 10 份基金份额分 3.00 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业服务股票基金成立于 2013

年 6月 27 日

本周业绩报告

华宝兴业创新优选基金

基金代码：000601


08-08 1.2250 0.8850

08-09 1.2270 0.8870

08-10 1.2260 0.8860

08-11 1.2130 0.8730

08-12 1.2250 0.8850



其中：比较基准= 中证 800指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 3.40 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业创新股票基金成立于 2014

年 5月 14 日

华宝兴业生态中国基金

基金代码：000612


08-08 2.0530 1.8530

08-09 2.0710 1.8710

08-10 2.0620 1.8620

08-11 2.0440 1.8440

08-12 2.0540 1.8540



其中：比较基准= 中证 800指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 2.00 元

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业生态股票基金成立于 2014

年 6月 13 日

本周业绩报告

华宝兴业量化对冲混合基金

A 类

基金代码：000753


08-08 1.1750 1.1750

08-09 1.1752 1.1752

08-10 1.1751 1.1751

08-11 1.1750 1.1750

08-12 1.1757 1.1757



本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率（税后）。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业量化对冲混合基金成立于

2014年 9月 17 日

华宝兴业量化对冲混合基金

C 类

基金代码：000754


08-08 1.1658 1.1658

08-09 1.1661 1.1661

08-10 1.1660 1.1660

08-11 1.1659 1.1659

08-12 1.1665 1.1665



本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率（税后）。

本周业绩报告

华宝兴业高端制造基金

基金代码：000866


08-08 1.3260 1.3260

08-09 1.3370 1.3370

08-10 1.3330 1.3330

08-11 1.3170 1.3170

08-12 1.3270 1.3270



其中：比较基准= 申银万国制造业指数收益率×80% +上证国债指数收益率

×20%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016年 8 月 12 日,华宝兴业高端制造基金成立于 2014 年

12 月 10日

华宝兴业品质生活基金

基金代码：000867


08-08 0.8770 0.8270

08-09 0.8830 0.8330

08-10 0.8790 0.8290

08-11 0.8700 0.8200

08-12 0.8830 0.8330



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×80%+上证国债指数收益率×20%。


1 2015-06-02 每 10 份基金份额分 0.50 元

*注：增长率的计算区间为 2016年 8月 5日到 2016年 8月 12日，华宝兴业品质生活股票基金成立于 2014

年 6月 13 日

本周业绩报告

华宝兴业稳健回报基金

基金代码：000993


08-08 0.9360 0.9360

08-09 0.9430 0.9430

08-10 0.9380 0.9380

08-11 0.9240 0.9240

08-12 0.9340 0.9340



其中：比较基准=沪深 300 指数收益率×55 %+上证国债指数收益率×45 %。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业稳健回报基金成立于 2015

年 3月 27 日

华宝兴业事件驱动基金

基金代码：001118


08-08 0.7460 0.7460

08-09 0.7520 0.7520

08-10 0.7500 0.7500

08-11 0.7370 0.7370

08-12 0.7450 0.7450



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×80% +上证国债指数收益率×20%。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业事件驱动基金成立于 2015

年 4月 08 日

本周业绩报告

华宝兴业新价值混合基金

基金代码：001324


08-08 1.0455 1.0455

08-09 1.0460 1.0460

08-10 1.0460 1.0460

08-11 1.0466 1.0466

08-12 1.0474 1.0474



其中：比较基准=1年期银行定存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，华宝兴业新价值混合基金成立于 2015

年 6月 01 日

华宝兴业国策导向基金

基金代码：001088


08-08 0.8050 0.8050

08-09 0.8120 0.8120

08-10 0.8080 0.8080

08-11 0.7980 0.7980

08-12 0.8040 0.8040



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×70%+上证国债指数收益率×30%。

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业国策导向基金成立于 2015

年 5月 8 日

本周业绩报告

华宝兴业医疗分级指数基金

基金代码：162412


08-08 0.4124 1.0981

08-09 0.4164 1.1087

08-10 0.4167 1.1096

08-11 0.4120 1.0970

08-12 0.4174 1.1115



其中：比较基准=中证医疗指数收益率×95%+同期银行活期存款利率（税后）

×5%。

*注：增长率的计算区间为 2016年 8月 5日到 2016年 8月 12日，华宝兴业医疗分级指数基金成立于 2015

年 5月 21 日

华宝兴业医疗 A 基金

基金代码：150261


08-08 1.0704 1.0289

08-09 1.0705 1.0290

08-10 1.0707 1.0292

08-11 1.0708 1.0293

08-12 1.0710 1.0295




年 5月 21 日

本周业绩报告

本周业绩报告

华宝兴业中证 1000 分级指数

基金

基金代码：162413


08-08 0.4914 0.8318

08-09 0.4963 0.8401

08-10 0.4948 0.8376

08-11 0.4875 0.8250

08-12 0.4918 0.8325



其中：比较基准=中证 1000指数收益率×95%+同期银行活期存款利率（税后）

×5%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业中证 1000 分级基金成立于

2015年 6月 04 日

华宝兴业医疗 B 基金

基金代码：150262


08-08 0.0442 1.1673

08-09 0.0450 1.1884

08-10 0.0450 1.1900

08-11 0.0441 1.1647

08-12 0.0452 1.1935




年 5月 21 日

本周业绩报告

华宝兴业中证 1000A 基金

基金代码：150263


08-08 1.0679 1.0356

08-09 1.0680 1.0358

08-10 1.0682 1.0359

08-11 1.0683 1.0361

08-12 1.0685 1.0362




2015年 6月 04 日

华宝兴业中证 1000B 基金

基金代码：150264


08-08 0.0988 0.6280

08-09 0.1014 0.6444

08-10 0.1006 0.6393

08-11 0.0966 0.6139

08-12 0.0989 0.6288




2015年 6月 04 日

本周业绩报告

华宝兴业新机遇混合基金 A

类

基金代码：162414


08-08 1.0593 1.0593

08-09 1.0598 1.0598

08-10 1.0600 1.0600

08-11 1.0608 1.0608

08-12 1.0627 1.0627



其中：比较基准=：1年期银行定期存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，华宝兴业新机遇混合基金成立于 2015

年 6月 11 日

华宝兴业新机遇混合基金 C

类

基金代码：003144


08-08 1.0593 1.0593

08-09 1.0599 1.0599

08-10 1.0601 1.0601

08-11 1.0608 1.0608

08-12 1.0628 1.0628



其中：比较基准=：1年期银行定期存款基准利率（税后）+3%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业新机遇混合基金 C 类成立于

2016年 8月 4 日

本周业绩报告

华宝兴业中国互联网股票基

金

基金代码：001767


08-08 0.9540 0.9540

08-09 0.9640 0.9640

08-10 0.9640 0.9640

08-11 0.9590 0.9590

08-12 0.9680 0.9680



其中：比较基准=中证互联网指数×50%+中证海外中国互联网指数×50%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业中国互联网股票基金成立于

2015年 9月 23 日

其中：比较基准=标普石油天然气上游股票指数（全收益指数）

华宝油气基金

基金代码：162411


08-08 0.5950 0.5950

08-09 0.5880 0.5880

08-10 0.5800 0.5800

08-11 0.5920 0.5920

08-12 0.5990 0.5990



*注：增长率的计算区间为 2016 年 8月 5日到 2016年 8月 12 日，华宝油气基金成立于 2011 年 9月 29

日

本周业绩报告

华宝兴业转型升级灵活配置

基金

基金代码：001967


08-08 1.0070 1.0070

08-09 1.0130 1.0130

08-10 1.0100 1.0100

08-11 1.0060 1.0060

08-12 1.0080 1.0080



其中：比较基准=中证 800指数收益率×55% +上证国债指数收益率×45%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业转型升级灵活配置基金成立

于 2015年 12月 15 日

华宝兴业核心优势灵活配置

基金

基金代码：001967


08-08 1.0240 1.0240

08-09 1.0300 1.0300

08-10 1.0270 1.0270

08-11 1.0210 1.0210

08-12 1.0240 1.0240



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×55% +上证国债指数收益率×45%

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业核心优势灵活配置基金成立

于 2016年 1月 21 日

本周业绩报告

华宝兴业宝鑫债券 A 类

基金代码：002508


08-08 1.0147 1.0147

08-09 1.0151 1.0151

08-10 1.0160 1.0160

08-11 1.0160 1.0160

08-12 1.0166 1.0166



比较基准=中证综合债指数收益率

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业宝鑫债券基金成立于 2016

年 4月 26 日

华宝兴业宝鑫债券 C 类

基金代码：002509


08-08 1.0137 1.0137

08-09 1.0140 1.0140

08-10 1.0149 1.0149

08-11 1.0150 1.0150

08-12 1.0156 1.0156



比较基准=中证综合债指数收益率

本周业绩报告

华宝兴业美国品质消费基金

基金代码：162415


08-08 1.0610 1.0610

08-09 1.0570 1.0570

08-10 1.0580 1.0580

08-11 1.0640 1.0640

08-12 1.0680 1.0680



其中：比较基准=标普美国品质消费股票指数

*注：增长率的计算区间为 2016年 8月 5日到 2016年 8月 12日，华宝兴业美国品质消费基金成立于 2016

年 3月 18 日

华宝兴业香港中小基金

基金代码：162415


08-08 1.0272 1.0272

08-09 1.0307 1.0307

08-10 1.0286 1.0286

08-11 1.0346 1.0346

08-12 1.0446 1.0446



其中：比较基准=标普香港上市中国中小盘指数

*注：增长率的计算区间为 2016 年 8 月 5 日到 2016 年 8 月 12 日，华宝兴业香港中小基金成立于 2016

年 6月 24 日

本周业绩报告

华宝兴业万物互联混合基金

基金代码：001534


08-08 0.8130 0.8130

08-09 0.8170 0.8170

08-10 0.8160 0.8160

08-11 0.8070 0.8070

08-12 0.8110 0.8110



其中：比较基准=沪深 300指数收益率×55% +上证国债指数收益率×45%

*注：增长率的计算区间为 2016年 8月 5日到 2016年 8月 12日，华宝兴业万物互联混合基金成立于 2015

年 6月 30 日

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