energoinvest d.o. sarajevo · postoje indikaeije da bi nadoknadivi iznos potrazivanja za reteneije,...
TRANSCRIPT
ENERGOINVEST D.O. SARAJEVO
Odvojeni finansijski izvjestaji
za godinu koja je zavrsila 31. decem bra 2016.
zajedno sa Izvjestajem nezavisnog revizora
Sadrzaj
Odgovornost za odvojene finansijske izvjestaje
lzvjestaj nezavisnog revizora
Odvojeni bilans uspjeha
Odvojeni izvjestaj u sveobuhvatnoj dobiti
Odvojeni bilans stanja
Odvojeni izvjestaj 0 promjenama u kapitalu
Odvojeni izvjestaj 0 novcanim tokovima
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje
Stranica
2-4
5
6
7-8
9
10
11 - 52
\.
r . I
Izvjestaj nezavisnog revizora Dionicarima Energoinvest d.d. Sarajevo
Obavili smo reviziju prilozenih odvojenih finansijskih izvjestaja Energoinvest d.d. Sarajevo ("Drustvo"), koji obuhvataju odvojeni bilans stanja na dan 31. decembra 2016. godine, odvojeni bilans uspjeha, odvojene izvjestaje 0
sveobuhvatnoj dobiti, promjenama u kapitalu i novcanim tokovima za godinu koja je tada zavrsena, i napomene, te sazetak znacajnih racunovodstvenih politika i drugih objasnjavajucih informacija.
Odgovornost Uprave za odvojene finansijske izvjestaje
Uprava je odgovorna za sastavljanje i objektivan prikaz ovih odvojenih finansijskih izvjestaja u skladu sa Medunarodnim Standardima Finansijskog Izvjestavanja, te interne kontrole za koje Uprava utvrdi da su potrebne kako bi se omogucila priprema odvojenih finansijskih izvjeStaja bez znacajnih gresaka koje mogu nastati kao posljedica prijevare iii greske.
Revizorova odgovornost
Nasa je odgovornost izraziti misljenje 0 ovim odvojenim finansijskim izvjestajima na temelju nase revizije. Reviziju smo obavili u skladu sa revizijskim standardima primjenjivim u Federaciji Bosne i Hercegovine na dan 31. decembra 2016. godine. Ti standardi zahtijevaju da postupamo u skladu sa etickim zahtjevima i planiramo te obavimo reviziju kako bi stekli razumno uvjerenje jesu Ii odvojeni finansijski izvjestaji bez znaeajno pogresnog prikazivanja, zbog prevare iii greske.
Revizija ukljucuje obavljanje postupaka radi dobijanja revizijskih dokaza 0 iznosima i objavama u odvojenim finansijskim izvjestajima. Odabrani postupci ovise 0 revizorovoj prosudbi, kao i procjeni rizika znacajno pogresnog prikazivanja odvojenih finansijskih izvjeStaja uslijed prevare iii greske. U stvaranju tih procjena rizika, mi razmatramo interne kontrole relevantne za subjektovo sastavljanje i fer prezentaciju odvojenih finansijskih izvjestaja kako bi se oblikovali revizijski postupci koji su primjereni u okolnostima, ali ne i za namjenu izrazavanja misljenja 0
ucinkovitosti internih kontrola poslovnog subjekta. Revizija takoder ukljucuje ocjenjivanje primjerenosti primijenjenih racunovodstvenih procjena koja je napravila Uprava, kao i ocjenjivanje cjelokupne prezentacije odvojenih finansijskih izvjestaja.
Vjerujemo da su revizijski dokazi koje smo pribavili dovoljni i primjereni da osiguraju osnovu za nase negativno misljenje.
Osnova za negativno mis/jenje
Nekretnine, postrojenja i opreme iskazani po revalorizovanoj vrijednosti u iznosu od 55.143 hiljada KM (31. decembra 2015. godine: 56.985 hiljada KM), zasnivaju se na procjeni vrijednosti koja ja napravljena 2012. godine. U skladu sa MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema, takve procjene se trebaju azurirati, na nacin da neto knjigovodstvena vrijednost imovine na datum izvjestavanja ne odstupa znacajno od njihove fer vrijednosti. Po na5em vdenju kljucni trzisni uslovi koji su znaeajni za Drustvo te njegovu imovinu su se promijenili, te je protekao znacajni vremenski period od zadnje procjene, te shodno tome postoje indikacije da trenutna fer vrijednost nekretnina, postrojenja i opreme moze biti znaeajno drugacija u odnosu na njihovu neto knjigovodstvenu vrijednost na datum izvje5tavanja. Nama nije bilo prakticno kvantifikovati uticaj efektata potencijalnih uskladenja, ako bi ih bilo, na iskazane iznose nekretnina, postrojenja i opreme i revalorizacionih rezervi na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, te na neto dobit za godine koje su tada zavrsile, kOja bi nastala kao rezultat da su trenutne fer vrijednosti procijenjene od strane Uprave u skladu sa Standardom.
Kao sto je opisano Napomeni 16, iznosi ulaganja u investicijske nekretnine iskazani su po fer vrijednosti i zasnovani na posljednjoj procjeni fer vrijednosti koja je izvrsena je 2012. godine. Po na5em videnju neto knjigovodstvena vrijednost ove imovine ne odrazava njenu trenutnu fer vrijednost. Mi smo trazili od Uprave da pracijeni iznos uskladenja koji bi nastao kao rezultat opisanog pitanja u vezi sa neto knjigovodstvenom vrijednosti ulaganja u investicijske nekretnine. Medutim, efekat kvantifikacije nije napravljen. Nama nije bilo prakticno kvantifikovati uticaj efektata potencijalnih uskladenja na ulaganja u investicijske nekretnine na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, te na neto dobit za godine koje su tada zavrsile, koji bi nastali kao rezultat da su neto knjigovodstvene vrijednosti uskladene kako bi reflektovale fer vrijednost spomenute imovine.
2
Izvjestaj nezavisnog revizora Dionicarima Energoinvest d.d. Sarajevo (nastavak)
Osnova za negativno misijenje (nastavak)
Postoje indikaeije, kao sto su kontinuirani gubici u poslovanju te gubitak trzisnog ucesca, koji ukazuju da bi neto knjigovodstvena vrijednost ulaganja u zavisna i pridruzena drustva u iznosu od 18.795 hiljada KM i 1.320 hiljada KM respektivno (31. decem bra 2015. godine: 19.399 hiljada KM i 1.320 hiljada KM) mogla biti umanjena. MRS 39 Finansijski instrumenti: Priznavanje i mjerenje zahtijeva da, gdje takve indikacije postoje, Uprava napravi procjenu nadoknadivog iznosa ulaganja te prizna umanjenje vrijednosti, tamo gdje je to prikladno. Mi smo trazili od Uprave da napravi procjenu nadoknadivog iznosa, medutim, takva procjena nije napravljena. Nama nije bilo prakticno kvantifikovati efekte uskladenja, ako bi ih bilo, na iskazane iznose ulaganja u zavisna i pridruzena drustva na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, te na neto dobit te odgodene poreze za godine koje su tada zavrsile, a koji bi nastali kao rezultat da je umanjenje vrijednosti priznato u skladu sa Standardom.
Postoje indikaeije da bi nadoknadivi iznos potrazivanja za reteneije, datih kredita zavisnim drustvima te potrazivanja od kupaca i ostalih potrazivanja u iznosu 34.825 hiljada KM, 1.660 hiljada KM te 2.497 hiljada KM, respektivno (31. decembra 2015. godine: 43.419 hiljada KM, 1.593 hiljada KM te 1.823 hiljada KMl mogao biti umanjen. MRS 39 Finansijski instrumenti: Priznavanje i mjerenje zahtijeva da, gdje takve indikacije postoje, Uprava napravi procjenu nadoknadivog iznosa imovine te prizna umanjenje vrijednosti, tamo gdje je to prikladno. Mi smo trazili od Uprave da kvantifikuje umanjenja vrijednosti koja bi bilo neophodno priznati kako bi se potrazivanja za retencije, dati krediti zavisnim drustvima te potrazivanja od kupaca i ostala potrazivanja sveli na njihov nadoknadivi iznos. Medutim, takva procjena nije napravljena. Nama nije bilo praktieno kvantifikovati efekte opisanog pitanja na iskazane iznose potrazivanja za retencije, date kredite zavisnim drustvima te potrazivanja od kupaca i ostala potrazivanja drustva na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, te na neto dobit te odgodene poreze za godine koje su tada zavrsile.
Na dan 31. deeembra 2016. godine, Drustvo nije priznalo odgodenu poreznu obavezu nastalu uslijed revalorizacije nekretnina, postrojenja i opreme, sto predstavlja odstupanje od zahtjeva MRS 12 Porezi na dobit. Mi smo trazili od Uprave da kvantifikuje zahtijevana uskladenja nastala kao rezultat opisanog pitanja, medutim, takva kvantifikacija nije napravljena. Uslijed manjka dostatnih informacija u vezi sa historijskim kretanjem stavki u finansijskim izvjestajima na koje opisano pitanje ima uticaja nama nije bilo praktieno kvantifikovati efekte uskladenja na iznose odgodenih poreza i vlasnickog kapitala na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, te na porez na dobit i neto dobit za godine koje su tada zavrsile, a koja bi nastala kao rezultat da su odgodeni porezi priznati u skladu sa Standardom.
Prihodi od ugovora 0 gradenju priznaju se primjenjujuci metod stepena dovrsenosti. Shodno zahtjevima MRS 11 Ugovori 0 izgradnji, ovaj metod priznavanja se moze primjeniti samo ako se krajnji ishod ugovora i stepen dovrsenosti moze pouzdano procijeniti. Nase videnje je da Drustvo nema adekvatnu dokumentaciju, sistem te kontrolu koja bi omoguCila pouzdano pracenje izvrsenja ugovora iii procijenila njihov kranji ishod, ukljucujuci i identifikaciju ugovora koji generiraju gubitke. Standard zahtijeva u tim okolnostima da se prihodi priznaju u mjeri do koje je vjerovatno da su nastali ugovoreni troskovi. Nije nam bilo prakticno kvantifikovati finansijske efekte ovog odstupanja od Standarda na prihode, troskove prodaje i neto dobit za godine koje su zavrsile 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015.
Drustvo je iskazalo svoju finansijsku imovinu koja se drzi do dospijeca po amortiziranom trosku. Medutim, Drustvo je precijenilo neto knjigovodstvenu vrijednost ove imovine uslijed matematieke pogreske u koristenom otplatnom planu. Shodno navedenom, uskladenje bi dovelo do smanjenja finansijske imovine koja se drzi do dospijeca za 509 hiljada KM odnosno 475 hiljada KM na dan 31, decembra 2016. i 31, decem bra 2015. godine, te smanjenja neto dobiti za godine koje su tada zavrsile za 34 hiljada KM odnosno 475 hiljada KM.
Kao sto je opisano u Napomeni 16, Drustvo nije priznalo transakciju prodaje ulaganja u investicijske nekretnine izvrsenu u toku 2013. godine. Umjesto toga, finansijski efekti prodaje iskazani su u finansijskim izvjestajima 2016. godine, gdje je Drustvo priznalo smanjenje neto knjigovodstvene vrijednosti ulaganja u investicijske nekretnine, priznalo potrazivanje u iznosu od 1.212 hiljada KM te priznalo neto dobitak od prodaje. U toku obavljanja revizije, uoeili smo, da prodajna cijena iz transakcije nije naplaeena od kupca te da je Drustvo izgubilo kontrolu nad investicijskom nekretninom tada u 2013. godini, kao ida novae od prodaje od tada te jos uvijek naplacen. Shodno tome, da je spomenuta transakcija priznata kada je izvrsena, u 2013. godini, finansijski efekat na finansijske izvjestaje za 2016. godinu bi se ogledao u smanjenju potrazivanja u iznosu od 1.212 hiljada KM te smanjenja neto dobitka od prodaje u iznosu od 986 hiljada KM dok bi se potrazivanje povecalo za 1.212 hiljada KM te vlasnieki kapital povecao za 986 hiljada KM u najranijem period prezentiranom u ovim finansijskim izvjestajima.
3
Izvjestaj nezavisnog revizora Dionicarima Energoinvest d.d. Sarajevo (nastavak)
Osnova za negativno misljenje (nastavak)
Protiv Drustva su pokrenuti sporovi te je zbog procjene da ishod nece zavrsiti u njihovu korist Drustvo u ovim odvojenim finansijskim izvjestajima priznalo rezervisnja u imosu od 22.990 hiljada KM (31. decembar 2015. godine: 25.355 hiljada KMJ. Nismobili u mogucnosti osigurati dostatne i odgovarajuce revizorske dokaze koji bi nam omogucili da nezavisno procjenimo vjerovatnocu odliva ekonomskih res ursa koji bi nastali kao posljedica pokrenutih sporova niti iznos priznatog rezervisanja. Nadalje, nismo se mogli uvjeriti u navedeno ni alternativnim procedurama. Shodno navedenom, nismobili u mogucnosti odrediti da Ii bi bila potrebna bilo kakva uskladenja rezervisanja za sudske sporove i akumuliranih gubitaka na dan 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. godine, i neto dobiti za godine koje su tada zavrsile.
Drustvo ima zavisna drustva te je u skladu sa Medunarodnim Standardom Finansijskog Izvjestavanja MSFI 10 Konsolidovani finansijski izvjestaji trebalo pripremiti konsolidovane finansijske izvjestaje. Uprava jos uvijek nije pripremila konsolidovane finansijske izvjestaje zbog kasnog dobijanja finansijskih informacija za potrebe pripreme konsolidacije od strane zavisnih drustava. Medutim, Uprava namjerava pripremiti konsolidovane finansijske izvjestaje te ih izdati. Efekti ovog odstupanja od Medunarodnih Standarda Finansijskog Izvjestavanja, koji su znacajni i prozimajuCi, nisu odredeni.
Drustvo nije prikazalo izvjestavanje po segmentima te kvalitativne informacije vezano za rizik likvidnosti te kreditni rizik za godine koje su zavrsile 31. decembra 2016. i 31. decembra 2015. Prikazivanje ovih informacija zahtijevaju respektivno Medunarodni Standard Finansijskog Izvjestavanja MSFI8 fzvjestavanje po segmentima i Medunarodni Standard Finansijskog Izvjestavanja MSFf 7 Finansijski instrumenti: Objave. Nije nam bilo prakticno prikazati ove informacije.
Negativno misljenje
Prema na5em misljenju, zbog vaznosti pitanja opisanih u Osnovi za negativno misljenje, odvojeni finansijski izvjestaji ne prikazuju istinito i fer odvojeni finansijski polozaj Drustva na dan 31. decem bra 2016. godine, njegovu odvojenu finansijsku uspjesnost i njegove odvojene novcane tokove za godinu koja je tad a zavrsena u skladu sa Medunarodnim Standardima Finansijskog IzvjeStavanja.
Isticanje pitanja
Bez dalje modifikacije naseg misljenja, skrecemo paznju na Napomenu 2 u ovim odvojenim finansijskim izvjestajima koja opisuje da je na dan 31. decembra 2016. godine Drustvo imalo akumulirane gubitke u iznosu od 187.498 hiljada KM (2015.: 187.538 hiljada KM) i, da su na taj dan kratkorocne obaveze bile vece od kratkorocne imovine Drustva za 95.361 hiljada KM (2015.: 109.745 hiljada KM). ave okolnosti, zajedno sa ostalim pitanjima opisanim u Napomeni 2, ukazuju na postojanje macajne nesigurnosti koja ukazuje na znacajnu sumnju u sposobnost Drustva da nastavi poslovanje na principu vremenske neogranicenosti.
Ostala pitanja
Odvojeni finansijski izvjestaji Drustva na dan i za godinu koja je zavrsena 31. decembra 2015. revidirani su od strane drugog revizora koji se u svojem it~estaju izdanom 3. juna 2016. godine suzdrzao od misljenja na te izvjestaje zbog visestrukih ogranicenja obima i/'fSigurnosti.
'-,;' ", ,/1/ j/Y7~/
KPMG 8-H d.o.o. za reviziju /'IVI Jf..1 6. juna 2017. godine Ovlasteni revizori ;'// /l
/ j,,1" f;/Zmaja od Bosne 7-7A 1/ 71 000 Sarajevo Bosna i Hercegovina
Za i u ime KPMG 8-H d.o.o. za reviziju:
Manal BeCirbegovic fzvrsni direktor FBiH ovlasteni revizor
Broj licence: 3090017124
4
Odvojeni bilans uspjeha za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
Napomena 2016. 2015.
Prihodi od prodaje 6 128.431 226.027
Troskovi prodaje 7 (103.619) (197.045)
Bruto dobit 24.812 28.982
Oslali prihodi 8 6.225 868
Prodajni, administrativni i opsti Iroskovi 9 (29.268) (50.028) (Rashodi) I prihodi od ulaganja, neto 10 (800) 1.268 Ostali dobici I (gubici), neto 11 1.305 (4.737) Finansijski rashodi {2.848}
Dobit I (gubitak) prije oporezivanja 163 (26.495)
Porez na dobit 12
NETO DOBIT I (GUBITAK) 163 126.4951
Dobit I (gubitak) po dionici (u KM) 13 0,01 (1,50)
Napomene u nastavku cine sastavni dio odvojenih finansijskih izvjestaja.
Energoinvesl d.d. Sarajevo 5
Odvojeni izvjestaj a sveobuhvatnoj dobiti za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
Neto dob;t / (gubitak)
Ostala sveobuhvatna dobit / (gubitak):
Stavke koje ce bili naknadno reklasifikovane u bilans uspjeha kada budu zadovo/jeni specificni uslovi:
- Dobit I (gubitak) u fer vrijednosti finansijske imovine raspolozive za prodaju
Stavke koje nete bili naknadno reklasifikovane u bilans uspjeha:
- Efekat prodaje ulaganja u investicijske nekretnine
UKUPNO SVEOBUHVATNA DOBIT I (GUBITAK)
Napomena
20
2016. 2015.
163 (26.495)
2.958 (1.297)
2.945 (2.411)
3.108 (28.906)
Napomene u nastavku cine sastavni dio odvojenih finansijskih izvjestaja.
Energoinvest d.d. Sarajevo 6
Odvojeni bilans stanja na dan 31. decembra 2016. godine (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
IMOVINA
Dugorocna imovina
Nekretnine, postrojenja i oprema
Nematerijalna imovina
Ulaganja u investicijske nekretnine
Ulaganja u zavisna drustva
Ulaganja u pridruiena drustva
Finansijska imovina raspoloziva za prodaju
Finansijska imovina koja se drii do dospijeca
Potrazivanja za retencije
Krediti dati zaposlenim
Dugorocni depoziti
Kratkorocna imovina
Dugotrajna imovina namijenjena za prodaju
Tekuce dospijece kredita datih zavisnim druiltvima
T ekuce dospijece kredita datih zaposlenim
Zalihe
Potrazivanja po osnovu ugovora 0 izgradnji
Potraiivanja od kupaca
Ostala potrazivanja
Ostala imovina
Kratkorocni depoziti
Novae i novcani ekvivalenti
UKUPNO IMOVINA
31. decembar 2015.
56.985
94
62.568
19.399
1.320
8.758
2.083
43.419
470
12.563
207.636
3.215
1.593
86
625 840
45.438
2.413
3.736 4
3.791
269.377
Napomena
14
15
16
18
19
20
21
22
24
25
17
23
24
26
27
28
29
30
31
31. decembar 2016.
55.143
61
61.114
18.795
1.320
5.399
2.229
34.825
413
17.122
196.421
4.329
1.660
63
686 5.165
21.442
3.770
2.405
3
1.418
40.941
237.362
Energoinvest d.d. Sarajevo
61.741
7
Odvojeni bilans stanja na dan 31. decembra 2016. godine (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
31. decembar 31. decembar Napomena 2016. 2015.
KAPITAL I OBAVEZE
Kapital i rezerve
Oionicki kapital 32 220.721 220.721
Zakonske rezerve 9.441 9.441
Revalorizacione rezerve za nekretnine 44.373 45.263 Revalorizacione rezerve za finansijsku imovinu raspoloiivu za prodaju (920) (3.878)
Akumulirani gubici (187.498)
86.117 83.009
Dugorocne obaveze
Obaveze po dugorocnim kreditima 33 10.051 7.198 Rezervisanja 38 4.892 7.667 Obaveze po finansijskom najmu 17
14.943
Kratkorocne obaveze
Obaveze po kratkorocnim kreditima 37 17.098 20.732 Obaveze prema dobavljacima 34 42.290 52.453 Odgodeni prihod 0 osnovu ugovora 0 izgradnji 26 16.701 28.697 Obaveze za primljene avanse 35 16.884 19.256 Ostale obaveze 36 42.938 49.729 Rezervisanja 38 391
136.302
UKUPNO KAPIT AL I OBAVEZE 237.362 269.377
Napomene u nastavku cine sastavni dio odvojenih finansijskih izvjestaja.
Potpisali za i u ime Orustva dana 6. juna 2017. godine:
diijl.ecc. Bisera adzialjevi6 ~ Direkt r
Energoinvest d.d. Sarajevo 8
Odvojeni izvjestaj 0 promjenama u kapitalu za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
Revalorizacione rezerve za
finansijsku Revalorizacione imovinu
Dionicki rezerve za raspolozivu za Zakonske Akumulirani kapital nekretnine prodaju rezerve gubici Ukupno
Stanje 31. decem bra 2014. 220.721 47.254 {2.581L_ 9.441 (162.920) 111.915
Neto gubitak (1.114) (1.297) (26.495) (26.495)
Ostali sveobuhvatni gubitak
Ukupni sveobuhvatni gubitak 114) (1.297) (26.495) (28.906)
Prenos sa I (na) (877) 877
Stanje 31. decembra 2015. 220.721 45.263 (3.878) 9.44L .~118fL538) 83.009
Neto dobit
Ostala sveobuhvatna dobit
Ukupno sveobuhvatna dobit
(13)
(13)
2.958
2.958
163
163
163
2.945
3.108
Prenos sa I (na) (877) 877
Stanje 31. decembra 2016. 220.721 44.373 (920) 9.44.L __(1lIT.498) 86.117
Napomene u nastavku cine sastavni dio odvojenih finansijskih izvjestaja.
Energoinvest d.d. Sarajevo 9
Odvojeni izvjestaj 0 novcanim tokovima za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim uko/iko nije drugacije naznaceno)
Poslovne aktivnosti Dobit I (gubitak) prije oporezivanja UsklaClenja za:
Amortizacija Rashodovanje nekretnina. postrojenja i opreme Dobit po osnovu otudenja nekretnina, postrojenja i opreme (Dobit) po osnovu prodaje ulaganja u investicijske nekretnine Rashodovanje po osnovu prodaje dugorocne imovine namijenjene pradaji Dobit po osnovu prodaje ulaganja u zavisna drustva Gubitak po osnovu prodaje finansijske imovine kOja se drii do dospijeca (Povecanje) I smanjenje umanJenja vrijednosti potrazivanja od kupaca. neto Otpis potrazivanja za retencije Povecanje umanjenja vrijednosti ulaganja u zavisna drustva Prihodi ad otpisanih obaveza (Smanjenje) I povecanje rezervisanja (Pozitivne) kursne razlike. neto Prihodi od kamata priznati u bilansu uspjeha Rashodi od kamala priznati u bilansu uspjeha
Novcani tokovi prije promjena u kapitalu (Povecanje) I smanjenje zaliha (Povecanje) I smanjenje ostale imovine i ostalih potrazivanja (Povecanje) I smanjenje potralivanja po ugovorima 0 izgradnji. neto Povecanje potrazivanja za retencije Smanjenje I (povecanje) potrazivanja od kupaca (Smanjenje) I povecanje obaveza prema dobavljacima (Smanjenje) I povecanje obaveza za primljene avanse Povecanje ostalih obaveza
2016.
163
1.920 19
(47) (895)
(99)
1.035 189 87
721 (1.380) (3.003)
(237) (956)
2015.
(26.495)
2.112
(44) (7.621)
(1.140) 507
12.829 342 422
(650) 298
(776) (1.058)
(372) (61) (26)
(3.772) 8.507
23.443 (8.783) (2.372)
(18.813)
(18.652) 487
9.380 45.389 (7.780) 11.314
(30.248) (22991) 15.435
Novcani tok ostvaren u poslovnim aktivnostima (2.249) 2.334 Placene kamate (1.791) (2.869} Neto novae (koristen) u poslovnim aktivnostima (4.040) (535) Ulagacke aktivnosti Nabavka nekretnina. postrojenja i opreme Prilivi ad prodaje nekretnina. postrojenja i opreme i dugorocne imovine namijenjene predaji Poveeanje ulaganja u zavisna drustva Prilivi od prodaje investicionih nekretnina (Poveeanje) I smanjenje dugorocnih depozita kod banaka Prilivi od prodaje zavisnog drustva Prilivi od prodaje finansijske imovine raspolozive za prodaju (Poveeanje) / smanjenje datih kredita zavisnim drustvima Prilivi od kredita datih zaposlenim PrimJjene kamate
(87)
70 (117)
1.123 (4.559)
5.282 (67) 80
(392)
113
2.243 3.592 3.689
122 55
1.007 Neto novae (koristen) I ostvaren u ulagackim aktivnostima 2.452 10.429 Finansijske aktivnosti Prilivil (otplata) dugorocnih uzetih kredita. neto (Otplata) kratkorocnih uzetih kredita. neto (Otplata) I prilivi od finansijskog najma
1.610 (2.391 )
(141
(3.363) (8.970)
10 Neto novae (koristen) u finansijskim aktivnostima (795) (12.323)
Neto promjene novca i novcanih ekvivalenata (2.383) (2.4291 Novae i novcani ekvivalenti na pocetku godine 3.795 6.078 Efekti promjene kursa novea u stranoj valuti
9 146 Novae i novcani ekvivalenti na kraju godine
1.421 3.795
Napomene u nastavku cine sastavni dio odvojenih finansijskih izvjestaja.
Energoinvest d.d. Sarajevo 10
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiJjadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
1. OPSTI PODACI
Energoinvest d.d. Sarajevo ("Drustvo") je dionitko drustvo sa sjedistem u ulici Hamdije Cemerlica 2. Sarajevo. Bosna
i Hercegovina. Osnovne djelatnosti Drustva su: inzinjering i konsalting. trgovina, te poslovne i druge usluge u
oblastima energetike. industrije, automatike, telekomunikacija, informatike, obojenih metala i nemetala, nafte. gasa i
hemije. zastite okoline i koristenja voda.
Drustvo obavlja svoju djelatnost putem 5 sektora ito: Inzenjering za elektroenergetiku (lEE). Inzenjering za
dalekovode (IDV), Inzenjering za informaciono komunikacione tehnologije (IKT), Energokomerc (EK)
Energoinzenjering (EI). Pored gore navedenih sektora Drustvo ima sektore za obavljanje funkcija od zajednitkog
interesa i biroe za podrsku rada Uprave.
Na dan 31. decem bra 2016. godine Drustvo je zaposljavalo 426 radnika (2015.: 463 radnika).
Tijela Drustva
Tijela Drustva na dan 31. decembra 2016. godine bila su kako slijedi:
Uprava
dipl.ecc. Bisera Hadzialjevi6 Direktor od 29. februara 2016. godine
mr.sci. Enes Cengie dipl.eLing. Direktor do 28. februara 2016. godine
Sekretar
Jusuf Zahiragic Sekretar
Nadzorni odbor dr. sci. Asim Ibrahimagi6. dip I. ing. teh. Predsjednik od 20. oktobra 2015. godine, clan do 20. oktobra 2015. godine mr. sci. Elnur Salihovic v.d. clana NO
mr. sci. Rasim Muminovic, dipl. ing. el. Clan
Damir Dizdar, dip I. ecc. Clan
Denis Naprta, dipUur. Clan od 24. februara 2016. godine
Mersad Ramovi6 Clan od 20. oktobra 2015. godine do 24. februara 2016. godine, Predsjednik do 20. oktobra 2015. godine
Nijaz Alispahi6 Clan do 24. februara 2016. godine
doc. dr. Muamer Halilbasic Clan do 24. februara 2016. go dine
Odbor za reviziju
Senad Herenda. dip!. ecc. Predsjednik
mr. Ibrahim Mehinovic, dip!. ecc. Clan
mr. sci. Amra Alajbegovie, dipl. ecc Clan od 24. februara 2016. godine
Amina Pasi6 Clan do 24. februara 2016. godine
Drustvo je listano na berzi u Sarajevu (berzanska oznaka ENISR).
Energoinvest d.d. Sarajevo
i
11
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
2. VREMENSKA NEOGRANICENOST POSLOVANJA
Priloieni odvojeni finansijski izvje!itaji su pripremljeni pod pretpostavkom vremenske neogranicenosti poslovanja !ito
podrazumijeva da ce Drustvo biti sposobno realizirati potrazivanja i podmiriti obaveze u normalnom toku poslovanja.
Kao Mo je navedeno u finansijskim izvjestajima na dan 31. decembra 2016. godine, Drustvo ima kratkorocne obaveze
vece od kratkorocne imovine za iznos od 95.361 hiljada KM (2015.: 109.745 hiljada KM). Akumulirani gubici Drustva
na dan 31. decembra 2016. godine su iznosili 187.498 hiljada KM (2015.: 188.538 hUjada KM). Uprava ima razumno
ocekivanje da ce osigurati dostatne resurse za nastavak operativnog poslovanja i ocuva opstojnost poslovanja u
doglednoj buducnosti. Finansijski izvjestaji ne ukljucuju bilo kakva uskladenja u slucaju da Drustvo ne bude u
mogucnosti nastaviti svoje poslovanje na principu vremenske neogranicenog poslovanja te ukoliko se ispostavi da
osnova pripreme nije bila odgovarajuca.
U toku 2014. godine Drustvo je izvrsilo realizaciju ugovora 0 izgradnji vrijednog gotovo 50 miliona USD u sjevernom
Iraku potpisanim sa Kurdistan Regional Govemment - Ministry of Electricity, ali naplata potrazivanja za zavrsene
radove nije sigurna zbog nedostatka novca i bezbjednosne situacije uzrokovane ratnim stanjem. Na dan 31. decembra 2016. godine, ukupna aktiva Drustva po ovome ugovoru iznosi 21.016 hiljada KM (2015.: 20.314 hiljada
KM) od cega su potraiivanja po retencijama u iznosu od 20.936 hiljada KM (2015.: 20.198 hiljada KM) dok su ukupne
obaveze u iznosile 10.648 hiljada KM (2015.: 10.787 hiljada KM). Uprava Drustva ima informaciju da je usvojen
zajednicki sporazum izmedu Centralne vlade u Bagdadu i sjevera Iraka sto bi omogucilo da Drustvo naplati
potraiivanja. Na dan 1. juna 2017. godine Drustvo je primilo uplatu od 1,7 miliona KM od Kurdistan Regional
Government - Ministry of Electricity.
Od pocetka politickih nemira u Libiji, od februara 2011. godine, Drustvo je izvrsilo umanjenje vrijednosti svoje imovine
u Libiji u iznosu od 7.905 hiljada KM, sto je u znacajnoj mjeri dovelo do narusavanja finansijskog polozaja Drustva. Na
dan 31. decembra 2016. godine, ukupna aktiva Drustva u iznosu od 7.115 hiljada KM (2015.: 16.687 hiljada KM) i
ukupne obaveze u iznosu od 10.072 hiljada KM (2015.: 19.546 hiljada KM) se odnose na poslovanje Drustva u Libiji.
Uprava je pokrenula aktivnosti na dobijanju dodatnog finansiranja kod banaka u iznosu od 4.000 hiljada KM u vidu
razvojnog kredita za potrebe podsticanja izvoznih aktivnosti. Nadalje, Uprava je pokrenula aktivnosti na prodaji
imovine te je u toku 2017. godine dobila pismo namjere od kupca za jedan dio imovine (ispitna stanica) pri cemu je
planirano da se ponudi cijena od oko 14 miliona KM. Takoder, Uprava razmatra prodaju imovine koju ima u
Njemackoj, Turskoj (radi se 0 poslovno - stambenim objektima u vlasnistvu zavisnih drustava) te je imovina u
Meksiku kao i dio imovine u Bosni i Hercegovini razmatran za prodaju kako bi se osigurala dodatna novcana sredstva.
Drustvo je pripremilo poslovni plan za period od 2017. do 2019. godine gdje planirana realizacija trenutnih projekata
oko 380 miliona KM od cega je za 2017. godinu planirano oko 175 miliona KM. Kada se radi 0 novim projektima, visok je stepen ocekivanja realizacije projekata koji su trenutno u tenderskoj proceduri u iznosu od oko 180 miliona KM gdje
se u 2017. godini ocekuje prihoda od oko 40 miliona KM. Nadalje, projekti u najavi za koje jos nije pokrenuta
tenderska procedura za koje se Drustva priprema prijaviti iznose preko 1 milijarde KM (projekti 6e se izvoditi u zemlji i
inostranstvu). Za prvi kvartal 2017. godine Drustvo je ostvarilo prihode u iznosu nesto manjem od 40 miliona KM. U prvom kvartalu Je Drustvo vee uzelo oko 4,5 miliona KM novih kredita od banaka a otplatilo oko 6,5 miliona KM. Za prvi kvartal 2017. godine Uprava je uspjela racionalizirati odredene troskove poslovanja.
Nastavak poslovanja pO principu vremenske neogranicenosti poslovanja zavisi od dodatnih napora Uprave u
pronalaienju i ugovaranju novih projekata, odnosno prosirenju poslovanja Drustva na nova trzista, te osiguranju
dodatnih izvora finansiranja kod komercijalnih banaka. Trenutno je ve6ina nekretnina, postrojenja i opreme te investicijskih nekretnina zalozeno kao instrument osiguranja po kreditima i garancijama kod komercijalnih banaka.
Uprava je svjesna izazova i implikacija na poslovanje ukoliko ne uspije osigurati dostatna sredstva za nastavak
poslovanja na principu vremenske neogranicenosti poslovanja sto stvara znacajnu sumnju u sposobnost Drustva da nastavi poslovati.
Energoinvest d.d. Sarajevo 12
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
3. USVAJANJE NOVIH I REVIDIRANIH STANDARDA
3.1. Standardi i tumacenja na snazi u tekucem periodu
Sljedeee izmjene postojecih standarda, izdatih od Odbora za medunarodne racunovodstvene standarde bili su na
snazi za tekuci period:
Izmjene MRS 19: "Primanja zaposlenih" - Definisani planovi primanja zaposlenih: doprinosi zaposlenih (na snazi • za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. jula 2014.);
Izmjene razlicitih standarda i tumaeenja "Poboljsanja MSFI-a (eiklus 2010.-2012.)" koja su rezultat projekta • godisnjeg kvalitativnog poboljsanja MSFI (MSFI 2, MSFI 3, MSFI 8, MSFI 13, MRS 16, MRS 24 i MRS 38)
prvenstveno kroz otklanjanje nekonzistentnosti i rasciscavanje teksta (izmjene ce biti na snazi za godisnje
periode koji pocinju na iii nakon 1. jula 2014.);
Izmjene razlicitih standarda i tumacenja "Poboljsanja MSFI-a (eiklus 2011.-2013.)" koja su rezultat projekta • godisnjeg kvalitativnog poboljsanja MSFI (MSFI 1, MSFI 3, MSFI 13 i MRS 40) prvenstveno kroz otklanjanje
nekonzistentnosti i rasciscavanje teksta (izmjene ce biti na snazi za godisnje periode koja pocinju na iii nakon 1.
jula 2014.).
Usvajanje spomenutih standarda, izmjena postojecih standarda tumacenja, nije vodilo nikakvoj promjeni
racunovodstvenih politika Drustva.
3.2 Standardi i tumacenja koji su objavljeni a nisu jos usvojeni
Na dan izdavanja ovih finansijskih izvjestaja, sljedeci standardi, izmjene postojecih standarda tumacenja su
objavljeni, ali nisu jOs na snazi:
• MSFI 9 (2014): "Finansjjski instrumenU" (na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2018.);
• MSFI 15: "Prihodi iz ugovora s kupcima" (na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2018.);
• MSFI 16: "Najmovi" (na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2019.);
• Izmjene MSFI 10: "Konsolidirani finansijski izvjestaji" i MRS 28: "Ulaganja u pridruzena drustva i zajednicke
poduhvate" - Prodaja iii kompenzacija imovine izmedu investitora i njegovog pridruzenog drustva iii zajednickog
poduhvata (stupanje na snagu odgodeno na neodredeni period);
• Izmjene MRS 1: "Prezentacija financijskih izvjestaja" - Inicijativa za objavljivanje (na snazi Za godisnje periode
koji pocinju na iii nakon 1. januara 2016.);
• Izmjene MSFI 11: "Zajednicki aranzmani" - Racunovodstveni tretman sticanja udjela u zajednickim operacijama
(na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2016.);
• Izmjene MRS 16: "Nekretnine, postrojenja i oprema" i MRS 38: "Nematerijalna imovina" - Objasnjenje 0
prihvatljivim metodama amortizacije (na snazi za godiSnje periode koji poCinju na iii nakon 1. Januara 2016.);
• Izmjene MRS 16: "Nekretnine, postrojenja i oprema" i MRS 41' "Poljoprivreda" - Poljoprivreda: Plodonosne
piantaie (na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2016.);
• Izmjene MRS 27: "Odvojeni finansijski izvjestaji" - Metoda udje/a u odvojenim finansijskim izvjeslajima (na snazi
za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2016.);
• Izmjene MRS 7: "Izvjestaj 0 novcanim lokovima" - Inicijativa za objavljivanje (na snazi za godisnje periode koji
pocinju na iii nakon 1. januara 2017.);
Energoinvest d.d. Sarajevo 13
, ,
r
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
3. USVAJANJE NOVIH I REVIDIRANIH STANDARDA (NASTAVAK)
3.2 Standardi i tumacenja koji su objavljeni a nisu jos usvojeni (nastavak)
• Izmjene MRS 12: "Porez na dobi!" Priznavanje odgoaene porezne imovine od nerealiziranih gubitaka (na snazi
za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2017.);
• Izmjene MSFI10: "Konsolidirani finansijski izvjestaji", MSFI 12: "Objavljivanja udjela u drugim subjektimaU i MRS
28: "Udjeli u pridruzenim subjektima i zajednickim pothvatima" - Investicioni subjekti: Primjena izuzeca od
konsolidacije (na snazi za godisnje periode koji pocinju na iii nakon 1. januara 2016.);
• Izmjene razlicitih standarda i tumacenja "Poboljsanja MSFI-a (eiklus 2012.-2014.)" koja su rezultat projekta
godisnjeg kvalitativnog poboljsanja MSFI (MSFI 5, MSFI 7, MRS 19 i MRS 34) prvenstveno kroz otklanjanje
nekonzistentnosti i rasciscavanje teksta (izmjene ce biti na snazi za godisnje peri ode koji pocinju na iii nakon 1.
januara 2016.);
Drustvo razmatra promjene u racunovodstvenim standardima i nakon usvajanja istih ima namjeru da iste primjeni u
sastavljanju ovih odvojenih izvjestaja. Drustvo predviaa da usvajanje ovih standarda. izmjena i tumacenja neCe imati
materijalan utjecaj na odvojene finansijske izvjestaje Drustva u periodu inicijalne primjene.
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA
Izjava uskladenosti
Odvojeni finansijski izvjestaji su pripremljeni u skladu s Medunarodnim standardima finansijskog izvjestavanja
("MSFI") koje je objavio Odbor za meaunarodne racunovodstvene standarde.
Osnova prezentiranja
Drustvo je ove odvojene finansijske izvjestaje sastavilo u skladu sa Meaunarodnim standardima finansijskog
izvjestavanja. te je ulaganja u zavisna i pridruzena drustva u ovim odvojenim finansijskim izvjestajima iskazalo po
troSku. umanjenom za ispravku vrijednosti, ukoliko je potrebno. Drustvo. kao matica u okviru Energoinvest Grupe. ce
takode pripremiti i konsolidovane finansijske izvjestaje. koji ce bib odobreni od strane Uprave. Radi boljeg
razumijevanja Energoinvest Grupe u cjelini. korisnici trebaju procitati konsolidovane finansijske izvjestaje.
Ovi odvojeni finansijski izvjestaji pripremljeni su po nacelu historijskog troska, osim za odredene nekretnine
finansijske instrumente koji se mjere po revalorizovanim iznosima iii po fer vrijednostima na kraju svakog izvjestajnog perioda.
Historijski trosak se uglavnom temelji na fer vrijednosti naknade date u zamjenu za imovinu.
Fer vrijednost je cijena koja bi se dobila za prodaju iii bi bila placena za prijenos obaveza u redovnoj transakciji
izmedu ucesnika na trzistu na datum mjerenja. bez obzira na to ie Ii ta cijena direktno uocljiva jfj proeijenjena koristeci
drugu tehniku procJene vrijednosti. U proejeni fer vrijednosti imovine iii obaveza, Drustvo uzima u obzir karakteristike
imovine iii obaveza kada bi ucesniei na triistu uzeli u obzir ove karakteristike kod odred'ivanja eijene imovine iii obaveza na datum mierenja. Fer vrijednost za mjerenje i/ili za svrhu objavljivanja u ovim finansijskim izvjestajima je
odreaena na takvoj osnovi. osim za mjerenja koja imaju neke slicnosti u fer vrijednosti. ali nisu fer vrijednosti. kao sto
su neto utrziva vrijednost prema MRS 2 iii vrijednost u upotrebi prema MRS 36.
Energoinvest d.d. Sarajevo 14
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Os nova prezentiranja (nastavak)
Osim toga za potrebe finansijskog izvjestavanja, pokazatelji fer vrijednosti su podijeljeni na nivoe 1, 2 iii 3 na temelju
stepena do kojeg je vrednovanje fer vrijednosti moguce posmatrati i prema znacaju vrednovanja fer vrijednosti u
I cijelosti, kako slijedi:
Nivo 1 ulazni podaci su kotirane cijene (nekorigovane) na aktivnim triistima za identicnu imovinu iii obaveze
kojima Drustvo moze pristupiti na datum mjerenja: pokazatelji fer vrijednosti su izvedeni iz cijena koje kotiraju
na aktivnim trzistima; Nivo 2 ulazni podaci, osim onih kotiranih cijena kOje su ukljucene u Nivo 1, koji su uocljivi za imovinu iii
1 obaveze, bilo direktno iii indirektno; i
Nivo 3 ulazni podaci su neuocljivi ulazni podaci za imovinu iii obaveze.
Finansijski izvjestaji prezentirani su u konvertibilnim markama (KM), obzirom da je to valuta u kojoj je iskazana vecina
poslovnih dogadaja Drustva. Konvertibilna marka je fiksno vezana za euro (1 EUR = 1,95583 KM).
Sastavljanje finansijskih izvjestaja u skladu sa MSFI zahtijeva od Uprave koristenje prosudbi, procjena i pretpostavki
koje uljecu na primjenu racunovodstvenih politika, te objavljene iznose imovine, obaveza, prihoda i rashoda. Stvarni
rezultati mogu biti razliciti od tih procjena.
Procjene i povezane pretpostavke redovno se pregledaju. Promjene racunovodstvenih procjena priznaju se u periodu
u kojem su procjene promijenjene, te eventualno buduCim periodima. ako uticu i na njih.
Informacije 0 podrucjima sa znacajnom neizvjesnoscu u procjenama i kriticnim prosudivanjima u primjeni
racunovodstvenih politika. kOje imaju najznacajniji uticaj na iznose objavljene u ovim finansijskim izvjestajima,
objavljene su u Napomeni 5.
Priznavanje prihoda
Prihodi se prikazuju po fer vrijednosti potrazivanja sto predstavlja iznos potrativanja za prodate proizvode i pruzene
usluge u toku redovnog poslovanja umanjene za rabate i odgovarajuce poreze. Prihodi od prodaje priznaju se prilikom
isporuke robe i prenosa vlasnistva.
Prihodi ostvareni po osnovu ugovora 0 izgradnji priznaju se u skladu sa racunovodstvenim politikama Drustva vezano
za ugovore 0 izgradnji (vidi "Ugovori 0 izgradnji").
Prihodi od kamata priznaju se po nacelu obracunatih kamata na temelju nepodmirene glavnice po efektivnim
kamatnim stopama kOje su u primjeni.
Prihodi od dividendi priznaju se u trenutku kad su utvrdena prava dionicara na primitak dividende.
Ugovori 0 izgradnji
Kad je moguce pouzdano procijeniti ishod ugovora 0 izgradnji. prihodi i troskovi priznaju se prema stepenu
dovrsenosti ugovorenih poslova na datum izvjestavanja, a na temelju udjela troskova ugovora koji su nastali za
poslove obavljene na taj datum u odnosu na ukupne procijenjene troskove ugovora. Odstupanja u ugovorenim
radovima, reklamacije i bonusi ukljucuju se u onoj mjeri u kojoj su dogovoreni s kupcem.
Ako nije moguce pouzdano procijeniti ishod ugovora 0 izgradnji, prihodi po osnovu ugovora priznaju se u onoj mjeri u
kojoj je vjerojatno da ce se nastali troskovi ugovora moci povratiti. Troskovi ugovora priznaju se kao rashodi perioda u
kojem su nastali. Ako je vjerovatno da 6e ukupni troskovi ugovora premasiti ukupne prihode ugovora, ocekivani gubici se odmah priznaju kao trosak.
Energoinvest d.d. Sarajevo 15
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hi/jadama KM, osim ukofiko nlfe drugaclfe naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Troskovi pozajmljivanja
Troskovi pozajmljivanja se mogu izravno pripisati stieanju, izgradnji iii proizvodnji kvalificirane imovine, sto je imovina
koja nuzno uzima znatan vremenski period da bi bila spremna za namjeravanu upotrebu iii prodaju, dodaju se na
eijenu tih sredstava, sve dolle dok su sredstava spremna za namjeravanu upotrebu iii prodaju.
Prihod od ulaganja zaraden od privremenog ulaganja pojedinih kredita u toku, svoje izdatke kvalificiraju na imovinu
kOja se oduzima od troskova pozajmljivanja je prihvalljiv za kapitalizaeiju.
Svi drugi troskovi pozajmljivanja terete bilans uspjeha u periodu u kojem su nastali.
Strane val ute
Poslovni dogadaji koji nisu u konvertibilnim markama potetno se knjize preratunavanjem po vazecem kursu na
datum transakeije. Monetarna imovina i obaveze iskazani u stranim valutama ponovno se preracunavaju na datum
izvjestajnog perioda primjenom vazeteg kursa na taj datum. Nemonetarna imovina i obaveze iskazane po fer
vrijednostima koje nisu u konvertibilnim markama se preracunavaju po kursu vazetem na dan utvrdivanja fer
vrijednosti. Dobiei i gubiei nastali preracunavanjem ukljucuju se u bilans uspjeha perioda.
Novae i novcani ekvivalenti
Novae i novcani ekvivalenti obuhvataju novae u blagajni na racunima kod banaka, kao fiksne depozite sa
originalnim dospijetem kratim od tri mjeseea.
Ulaganja u zavisna drustva
Zavisno drustvo je subjekt koji je pod kontrolom Drustva. Kontrola se postize na nacin da Drustvo ima mot sudjelovanja u odlukama 0 finansijskim i poslovnim politikama subjekta na natin da ostvari koristi od poslovanja
zavisnog drustva.
Ulaganja u zavisna drustva u ovim odvojenim finansijskim izvjestajima su prikazana po trosku stieanja, umanjena za
ispravku vrijednosti individualne investieije, ukoliko je to potrebno.
Ulaganja u pridruzena drustva
Pridruzeno drustvo je subjekt u kojem Drustvo ima znacaJan uticaj a koje ne predstavlja zavisno drustvo niti
zajednicko ulaganje. Zna6ajan utieaj se ogled a u sudjelovanju u donosenju odluka 0 finansijskim i poslovnim
politikama ulagatelja ali nlje i kontrola niti zajednicka kontrola nad tim politikama.
Ulaganja u pridruzena drustva u ovim odvojenim finansijskim izvjestajima su prikazana po trosku stjeeanja, umanjena
za ispravku vrijednosti individualne investieije, ukoliko je to potrebno.
Naknade zaposlenima
U ime svojih zaposlenika, Drustvo plata porez na dohodak. kao i doprinose za penziono. invalidsko, zdravstveno i
osiguranje od nezaposlenosti, na i iz plate, koji su obracunavaju po zakonskim stopama tokom godine na bruto platu.
Drustvo plata navedeni porez i doprinose u korist institucija Federacije Bosne i Hereegovine, na federalnom i
kantonalnom nivou. Nadalje, topli obrok, prevoz na/sa posla i regres su plateni u skladu sa domacim zakonskim
propisima. Ovi troskovi su prikazani u bilansu uspjeha u periodu u kojem su nastali troskovi plata.
Otpremnine prilikom odlaska u penziju
Prema kolektivnom ugovoru 0 metalnoj industriji, Drustvo je obavezno da isplati otpremninu za odlazak u penziju u
visini tri prosjetne place ostvarene u Federaciji BiH prema posljednjim objavljenim podacima.
Energoinvest d.d. Sarajevo 16
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Naknade zaposlenima (nastavak)
Otpremnine prilikom odlaska u penziju (nastavak)
Druslvo knjizi otpremnine u momentu njihovog dospijeca. f Troskovi otpremnina za odlazak u penziju utvrduju se metodom projektovane kreditne jedinice, pri cemu se aktuarske
procjene obavljaju na svaki datum izvjestajnog perioda. Dobici i gubici nastali aktuarskom procjenom priznaju se u
bilansu uspjeha u punom iznosu u periodu u kojem su nastali.
Trosak minulog rada priznaje se odmah u onoj mjeri u kojoj su prava na primanja vee stecena. U suprotnom,
amortizuje se ravnomjerno tokom prosjecnog perioda sve do trenutka sticanja prava na naknadu.
Obaveze za otpremnine za odlazak u penziju priznate u bilansu stanja predstavljaju sadasnju vrijednost obaveze za
definisanu naknadu, korigovanu za nepriznati trosak minulog rada.
Zalihe
Zalihe se iskazuju po trosku iii neto ostvarivoj vrijednosti, zavisno 0 tome sta je nize. Trosak obuhvata direktan
materijal i ako je primjenjivo, direktne troskove rada i sve rezijske/indirektne troskove povezane s dovodenjem zaliha
do njihove sadasnje lokacije i u sadasnje stanje. Trosak se utvrduje primjenom metode prosjecnog ponderisanog
troska. Neto ostvariva vrijednost predstavlja procijenjenu prodajnu cijenu umanjenu za sve procijenjene troskove
dovrsenja i troskove marketinga, prodaje i distribucije.
Oporezivanje
Trosak poreza na dobit predstavlja zbirni iznos tekuce porezne obaveze i odgodenih poreza.
Tekuci porez na dobit
Tekuca poreska obaveza temelji se na oporezivoj dobiti za godinu. Oporeziva dobi! razlikuje se od neto dobiti perioda
iskazanoj u bilansu uspjeha jer ne ukljucuje stavke prihoda i rashoda koje nikada nisu oporezive ni odbitne. TekuGa
poreska obaveza Drustva izracunava se primjenom poreskih stopa koje su na snazi, odnosno vazece na datum izvjestajnog perioda.
Odgodenl porez na dobit
Odgodeni porez jeste iznos za koji se ocekuje da 6e po njemu nastati obaveza iii povrat na osnovu razlike izmedu
knjigovods!vene vrijednosti imovine i obaveza u finansijskim izvjestajima i pripadajute poreske osnovice koja se
koristi za izracunavanje oporezive dobiti a obracunava se metodom bilansne obaveze.
Odgodene porezne obaveze optenito se priznaju za sve oporezive privremene razlike, a odgodena poreska imovina
se priznaje u ono] mjeri u kojoj ]e vjerojatno da ce biti raspoloziva oporeziva dobit na temelju kOje je moguce iskoristiti privremene razlike koje se odbijaju.
Knjigovodstveni iznos odgodenog porezne imovine procjenjuje se na svaki datum izvjestajnog perioda i umanjuje u
onoj mjeri u kojoj vise nije vjerojatno da ce biti raspoloziv dostupan iznos oporezive dobiti za povrat cijeJog iii dijela
iznosa porezne imovine. Odgodeni porez obracunava se po poreskim stopama za koje se ocekuje da 6e bili u
primjeni u periodu u kojem ce doci do podmirenja obaveze iii realizacije imovine. Odgodeni porez knjizi se na teret iii u
korist bilansa uspjeha, osim ako se odnosi na stavke koje se knjize direktno u korist iii na tere! glavnice, u kojem slucaju se i odgodeni porez takoder iskazuje u okviru kapitala.
Odgodena porezna imovina i obaveze se prebijaju kada se odnose na poreze na dobi! name!nute od strane isle poreske vlasti i ako Druslvo moze i ima namjeru podmiriti poreze na neto osnovi.
Energoinvest d.d. Sarajevo 17
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrSila 31. decem bra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVOOSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Nekretnine, postrojenja i oprema
Nekretnine koje se koriste za proizvodnju, prodaju proizvoda, pruianje usluga, iii za administrativne svrhe, iskazane
su po njihovim revalorizovanim vrijednostima. koje predstavljaju fer vrijednosti zasnovanu na dosadasnjoj upotrebi, na
dan revalorizacije, umanjenu za akumuliranu amortizaeiju i akumulirana umanjenja vrijednosti.
Svako povecanje vrijednosti uslijed revalorizaeije navedenih zemljista i zgrada knjizi se u korist revalorizaeijske
rezerve, osim u onoj mjeri u kojoj one ponistava smanjenje vrijednosti iste imovine koje je prethodno priznato kao
rashod, u kojem slucaju se povecanje knjizi u korist bilansa uspjeha u iznosu prethodnog umanjenja kOje je teretilo
bilans uspjeha.
Postrojenja i oprema su iskazani po nabavnoj vrijednosti umanjenoj za akumuliranu amortizaciju i umanjenje
vrijednosti. Trosak nabavke ukljucuje nabavnu eijenu i sve troskove direktno povezane s dovodenjem sredstva u
radno stanje za namjeravanu upotrebu. Troskovi teku6eg odrZavanja i popravaka, zamjene, te investieijskog
odrzavanja manjeg obima priznaju se kao rashod kad su nastali. Troskovi znaeajnih investicijskih odrZavanja i
zamjene se kapitaliziraju.
Nekretnine u izgradnji iskazuju se po trosku umanjenom za priznate gubitke od umanjenja vrijednosti.
Obracun amortizaeije zapocinje u trenutku u kojem je sredstvo spremno za namjeravanu upotrebu. Amortizaeija je
obracunavata linearnom metodom na osnovu procijenjenog zivotnog vijeka sredstva, kako slijedi:
Zgrade 40 do 66 godina (1,67% - 2,5%)
Oprema 5 do 40 godina (2,5% - 20%)
Dobiei i gubici nastali na osnovu rashodovanja iii otudenja nekretnina i opreme iskazuju se u bilansu uspjeha u
periodu u kojem su nastali.
Umanjenja
Na svaki datum izvjestajnog perioda Drustvo preispituje knjigovodstvene iznose svojih nekretnina, postrojenja i
opreme da bi utvrdilo postoje Ii naznake da je doslo do gubitaka uslijed umanjenja vrijednosti navedene imovine. Ako
postoje takve naznake, proejenjuje se nadoknadivi iznos sredstva da bi se mogao utvrditi eventualni gubitak nastao
umanjenjem. Ako nije moguce proeijeniti nadoknadivi iznos pojedinog sredstva, Drustvo proejenjuje nadoknadivi iznos
jediniee koja generira novae, a kojoj to sredstvo pripada.
Nadoknadiva vrijednost je neto prodajna eijena iii vrijednost u upotrebi. zavisno od toga kOja je visa. Za potrebe
proejene vrijednosti u upotrebi. procijenjeni buduci novcani tokovi diskontiraju se do sadasnje vrijednosti primjenom
diskontne stope prije oporezivanja koja odrazava sadasnju trzisnu proejenu vremenske vrijednosti novea i rizike
speeifiCne za to sredstvo.
Ako je proeijenjen nadoknadivi iznos sredstva manji od knjigovodstvenog iznosa, onda se knjigovodstveni iznos toga
sredstva umanjuje do nadoknadivog iznosa. Gubiei od umanjenja vrijednosti priznaju se odmah kao rashod, osim ako
sredstvo nije zemljiste iii zgrada kOje se ne koristi kao investicijska nekretnina koja je iskazana po revaloriziranom
iznosu, u kojem slucaju se gubitak od umanjenja iskazuje kao smanjenje vrijednosti nastalo revalorizaeijom sredstva.
Energoinvest d.d. Sarajevo 18
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM. osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Nekretnine, postrojenja i oprema (nastavak)
Umanjenja (nastavak)
Kod naknadnog ponistenja gubitka od umanjenja vrijednosti. knjigovodstveni iznos sredstva povecava se do
revidiranog procijenjenog nadoknadivog iznosa toga sredstva. pri cemu veca knjigovodstvena vrijednost ne
premasuje knjigovodstvenu vrijednost koja bi bila utvrdena da u prethodnim godinama nije bilo priznatih gubitaka na
tom sredstvu uslijed umanjenja vrijednosti. Ponistenje gubitka od umanjenja vrijednosti odmah se priznaje kao prihod.
osim ako se predmetno sredstvo ne iskazuje po procijenjenoj vrijednosti, u kojem slucaju se ponistenje gubitka od
umanjenja vrijednosti iskazuje kao povecanje uslijed revatorizacije.
Revalorizacione rezerve
Revalorizacione rezerve. ukljucene u kapital. a koje se odnose na procjenu vrijednosti nekretnina. prenose se direktno
na zadrzanu dobit I akumulirane gubitke na kraju godine za sredstva u upotrebi. Iznos prenesenih rezervi je razlika
izmedu amortizacije bazirane na revalorizovanoj vrijednosti sredstava i amortizacije po trosku nabave. Takode,
revalorizacione rezerve mogu biti prebacene direktno na zadrZanu dobit I akumulirane gubitke kada se sredstva
otpisu. Ovo moze ukljuciti transfer citavog viska kada se sredstva otpisu iii stave van uporabe. Transfer sa
revalorizacione rezerve na zadrzanu dobit fakumulirane gubitke se ne vrsi preko bilansa uspjeha.
Ulaganja u investicijske nekretnine
Ulaganja u investicijske nekretnine obuhvataju nekretnine u posjedu radi zarade prihoda od najma iii zbog porasta
vrijednosti kapitalne imovine, iii oboje. i pocetno se mjere po trosku nabavke, ukljucujuci transakcijske troskove.
Nakon pocetnog priznavanja. ulaganja u investicijske nekretnine mjere se po fer vrijednosti. Dobit iii gubitak po
osnovu promjena u fer vrijednosti priznaje se u bilansu uspjeha u periodu u kOjem je nastao.
Dugotrajna imovina klasifikovana kao namijenjena za prodaju
Imovina se klasifikuju kao namijenjena za prodaju ako ce njena knjigovodstvena vrijednost bit! uglavnom
nadoknadena putem prodaje radije nego stalnim koristenjem. Ovaj uvjet se smatra ispunjenim samo u slucaju da je
prodaja vrlo vjerovatna i daje imovina raspoloziva za prodaju u trenutnom stanju. Uprava mora biti odlucna u prodaji.
koja bi se trebala odrediti za priznavanje kao kompletna prodaja unutar jedne godine dana od datuma klasifikacije.
Imovina klasifikovana kao namijenjena za prodaju se mjeri po nizoj od knjigovodstvene i fer vrijednosti umanjene za
troskove prodaje.
Nematerijalna imovina
Nematerijalna imovina se vrednuje po trosku nabavke i amortizuje linearno tokom njenog korisnog vijeka trajanja.
Rezervisanja
Rezerviranja se priznaju ako Drustvo trenutno ima pravnu iii izvedenu obavezu kao posljedicu dogadaja iz proslog
perioda, ako postoji vjerojatnoca da ce Drustvo morati podmiriti navedenu obavezu i ako pouzdano moze biti odreden
iznos te obaveze.
Iznos priznat kao rezervisanje je najbolja procjena naknade koja je potrebna za podmirenje sadasnje obaveze na
datum izvjestajnog perioda. uzimajuci u obzir rizike i neizvjesnosti obaveza. Gdje su rezervisanja mjerena pomocu
novcanih tokova koji se procjenjuju za podmirenje sadasnjih obaveza, njihov knjigovodstveni iznos je sadasnja
vrijednost tih novcanih tokova. Rezervisanja se ukidaju same za one troskove za koje je rezervisanje izvorno priznato.
Ako odljev ekonomskih koristi za podmirenje obaveza vise nije vjerojatan, rezervisanje se ukida.
Energoinvest d.d. Sarajevo 19
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukotiko nye drugacye naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Finansijski instrumenti
Finansijska imovina i finansijske obaveze se priznaju kada Drustvo postane ugovorna strana u ugovoru vezanom za
finansijski instrument.
Finansijska imovina i obaveze inicijalno se priznaju po fer vrijednosti. Transakcijski troskovi koji su direktno pripisivi
sticanju finansijske imovine, odnosno nastanku finansijske obaveze (izuzev finansijske imovine i finansijskih obaveza
po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha), dodaju se, odnosno oduzimaju, od fer vrijednosti finansijske imovine, odnosno
finansijskih obaveza, pri pocetnom priznavanju. Transakcijski troskovi koji su direktno pripisivi sticanju finansijske
imovine i finansijskih obaveza po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha odmah se priznaju u bilansu uspjeha.
a) Finansijska imovina
Finansijska imovina se priznaje, odnosno prestaje priznavati na datum trgovanja kad je kupoprodaja imovine
definirana ugovorenim datumom isporuke finansijske imovine u rokovima utvrdenima u skladu konvencijama na
predmetnom trzistu.
Finansijska imovina je klasifikovana u kategoriju: "po fer vrijednost kroz bilans uspjeha", "koja se drii do dospijeca",
"raspoloziva za prodaju" i "krediti i potrazivanja".
Klasifikacija finansijske imovine ovisi 0 prirodi i svrsi finansijske imovine i odredena je u trenutku inicijalnog
prepoznavanja. Trenutno, Drustvo ne posjeduje finansijsku imovinu "po fer vrijednost kroz bilans uspjeha".
Metoda efektivne kamatne stope
Metod efektivne kamatne stope je metod izracuna amortiziranog troska finansijske imovine i rasporedivanja prihoda
od kamata tokom odredenog perioda. Efektivna kamatna stopa je kamatna stopa koja tacna diskontuje procijenjena
buduca novcana placanja iii primitke (ukljucujuci sve naknade za placene i primljene stavke koje cine integralni dio
efektivne kamatne stope, troskova transakcije i ostalih premija iii popusta) kroz ocekivani vijek trajanja finansijskog
instrumenta iti, gdje je to moguce, kra6eg perioda.
Finansijski instrumenti koji su "u posjedu do dospijeca", "raspolozivi za prodaju" i "dati krediti i potrazivanja" priznaju
prihod na temelju efektivne kamatne stope.
Finansijska imovina u posjedu do dospijeca
Obveznice sa fiksnim iii odredivim placanjima i fiksnim rokom dospije6a, za koje Drustvo ima pozitivnu namjeru i
mogucnost da ih cuva do dospijeca, klasifikuju se kao imovina u posjedu do dospijeca. Knjize se i po lrosku
amortizacije korisleci metodu efektivne kamatne stope, umanjenom za umanjenje vrijednosti, sa prihodom koji se
priznaje na bazi efektivnog prihoda.
FinanslJska ;movina raspoloziva za prodaJu
Obveznice, dionice i vlasnicki udjeli koje Drustvo klasifikuje kao "raspolozive za prodaju", vode se po fer vrijednosti.
Fer vrijednost se odreduje na nacin spomenut u Napomeni 43. Dobit i gubitak koji nastaju zbog promjena u fer
vrijednosti se priznaju direktno kao kapital, tj. revalorizacione rezerve sa izuzetkom gubitaka po umanjenju vrijednosti,
kamala obracunatih po metodu efektivne kamatne stope, i dobiti i gubitaka po osnovu kursnih razlika na monelarnim
sredslvima, koji se priznaju kao direktna dobit iii gubitak.
U slucaju otpisa imovine iii kad je imovina pretrpjela umanjenje vrijednosti, kumulativna dobit iii gUbitak koja je
prethodno bila priznata kao revalorizaciona rezerva se ukljucuje u bilans uspjeha perioda. Dividende po vlasnickim
instrumentima klasifikovanim kao 'raspolozivi za prodaju' se priznaju kao dobit iii gubitak kada Drustvo uspostavi
pravo da primi dividendu.
Energoinvest d,d, Sarajevo 20
I
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hi/jadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Finansijski instrumenti (nastavak)
a) Finansijska imovina (nastavak)
Krediti i potraiivanja
Potraiivanja od kupaca. dati krediti. depoziti i ostala potraiivanja sa fiksnim iii odredivim placanjima koja ne kotiraju
na aktivnom trtistu klasifikuju se kao krediti i potrazivanja. Krediti i potraiivanja mjere se po amortizovanom trosku
primjenom metode efektivne kamatne stope, umanjenom za procijenjeno umanjenje vrijednosti. Prihod od kamate se
priznaje primjenom efektivne kamatne stope.
Umanjenja finansijske imovine
Finansijska imovina, osim imovine "po fer vrijednost kroz bilans uspjeha", je procijenjena za indikatore umanjenja na
svaki datum izvjestajnog perioda. Finansijska imovina je umanjena tame gdje je dokazano da, kao rezuftat jednog iii
vise dogadaja koji su se desili nakon pocetnog priznavanja finansijske imovine, procijenjeni buduci novcani tokovi
investicije su izmijenjeni.
Objektivni dokaz umanjenja moze ukljueiti:
• znaeajnu finansijsku teskocu strane pod ugovorom; iii
• kasnjenje iii propust u placanju kamata iii glavnice; iii
• kada postane vjerovatno da ce duznik otici pod steeaj iii finansijsku reorganizaciju.
Za finansijsku imovinu iskazanu po amortizovanom trosku, iznos umanjenja je razlika izmedu knjigovodstvene
vrijednosti imovine i sadasnje vrijednosti procijenjenih buducih novcanih tokova. diskontovanih umanjenih za
originalnu efektivnu kamatnu stopu finansijske imovine.
Knjigovodstvena vrijednost finansijske imovine se umanjuje upotrebom konta ispravke vrijednosti. Kada je
potrazivanje nenaplativo, otpisuje se preko konta ispravke vrijednosti. Naknadne naplate ranije otpisanih iznosa se
knjize na teret konta ispravke vrijednosti. Promjene u knjigovodstvenoj vrijednosti konta ispravke vrijednosti se
priznaju u bilansu uspjeha.
Ako se u sljedecem periodu iznos gubitka od umanjenja smanji i smanjenje se objektivno moze povezati sa
dogadajem koji je nastao nakon priznavanja umanjenja vrijednosti, sa izuzetkom vtasnickih instrumenata "raspolozivih
za prodaju", prethodno priznati gubitak od umanjenja vrijednosti se ispravlja kroz bilans uspjeha u mjeri koja nece
rezuftirati knjigovodstvenim iznosom vecim nego sto bi bio amortizirani trosak da nije doslo do priznavanja umanjenja
vrijednosti na datum kada je umanjenje vrijednosti ispravljeno
U vezi sa vlasnickim instrumentima "raspolozivim za prodaju", svako sljedece povecanje u fer vrijednosti nakon
priznavanja gubitaka ad umanjenja se priznaje direktna u kapital.
Prestanak priznavanja finansijske imov;ne
Drustvo ce prestati priznavati finansijsku imovinu samo kada ugovorna prava na novcane tokove od finansijske
imovine isteknu; iii aka prenese finansijsku imovinu, pa samim tim i sve rizike i nagrade od vlasnistva sredstva na
drugi subjekt. Ako Drustvo ne prenese nlti zadrzi sustinski sve rizlke 1 povrate od vlasnistva i zadrzi kontrolu nad
finansijskom imovinom, Drustvo nastavlja da priznaje finansijsku imovinu.
Energoinvest d.d. Sarajevo 21
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hi/jadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Finansijski instrumenti (nastavak)
b) Finansijske obaveze i vlasnicki instrumenti izdati od strane Drustva
Klasifikacija kao finansijska obaveza iii kapital
Duzni~ki iii vlasni~ki instrumenti su klasifikovani iii kao finansijske obaveze iii kao kapital u skladu sa sustinom
ugovornog angazmana.
Vlasnicki instrumenti
Vlasnicki instrument je ugovor koji dokazuje pravo na preostali iznos udjela i imovini drugog preduzeca, nakon
umanjenja svih njegovih obaveza. Vlasnicki instrumenti koje je Drustvo izdalo knjize se u iznosu primljenih
sredstava, umanjenih za troskove izdavanja.
Finansijske obaveze
Finansijske obaveze su klasifikovane kao finansijske obaveze "iskazane po fer vrijednosti kroz bilans uspjeha" iii kao
ostale finansijske obaveze.
Ostale finansiiske obaveze
Ostale finansijske obaveze, uklju(;ujuci obaveze po kreditima, pocetno se priznaju po fer vrijednosti. umanjenoj za
troskove transakcije.
Ostale finansijske obaveze naknadno se mjere po amortiziranom trosku koristeci metodu efektivne kamatne stope. a
troskovi kamate priznaju se po stvarnom prinosu. Metoda efektivne kamate je metoda izracunavanja amortiziranog
troska finansijske obaveze i alociranja troska kamate tokom relevantnog perioda. Efektivna kamatna stopa je stopa
koja tacno diskontuje procijenjena buduca novcana placanja kroz ocekivano trajanje finansijske obaveze, iii, gdje je
to moguce, u kracem periodu.
Prestanak priznavanja finansijske obaveze
Drustvo prestaje priznavati finansijsku obavezu onda, i samo onda, kada su obaveze Drustva otpustene, otkazane iii
isticu.
Kapital i rezerve
Dionick; kap;tal
Dionicki kapital obuhvata uplacene redovne dionice i izrazava se u KM po nominalnoj vrijednosti.
Zakonske rezerve
Zakonske rezerve se formiraju izdvajanjem najmanje 10% ostvarene dobiti. iskazane u godisnjem izvjestaju, tokom
pet godina. sve dok ne dosegnu minimalan iznos od 25% dionickog kapitala Drustva.
Revalorizacijske rezerve za nekretnine
Revalorizacijske rezerve za nekretnine obuhvacaju kumulativne ucinke povecanja knjigovodstvene vrijednosti
nekretnine koje proizlaze jz revalorizacije istih.
Revalorizacione rezerve za finansijsku imovinu raspoloiivu za prodaju
Revalorizacione rezerve za finansijsku imovinu raspolozivu za prodaju ukljucuju promjene u fer vrijednosti te imovine.
Dividende
Dividende na redovne dionice priznaju se kao obaveza u periodu u kOjem su odobrene od strane dionicara Drustva.
Energoinvest d.d. Sarajevo 22
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
4. SAZETAK TEMELJNIH RACUNOVODSTVENIH POLITIKA (NASTAVAK)
Zarada po dionici
Drustva objavljuje osnovnu i razrijedenu zaradu po dionici. Osnovna zarada po dionici racuna se dijeljenjem dobiti iii
gubitka teku6eg perioda namijenjenih redovnim dionicarima Drustva ponderisanim prosjecnim brojem redovnih
dionica u opticaju tokom perioda. Tokom 2015. i 2016. godine nije bilo efekata razrjedivanja.
5. KLJUCNE RACUNOVODSTVENE PROCJENE I KLJUCNIIZVORI PROCJENE NEIZVJESNOSTI
Kod primjene racunovodstvenih politika, opisanih u Napomeni 4. Uprava Drustva donosi odluke, te daje procjene i
pretpostavke koje uticu na iznose imovine i obaveza, koji se ne mogu izvesti iz ostalih izvora. Procjene i pretpostavke
zasnivaju se na prijasnjem iskustvu i ostalim relevantnim faktorima. Stvarni iznosi mogu se razlikovati od
procijenjenih. Procjene i pretpostavke se stalno preispituju. Izmjene knjigovodstvenih procjena priznaju se u periodu
izmjene ukoliko se odnose samo na taj period, iii u periodu izmjene i budu6im periodima ukoliko izmjena utice na
teku6i i budute periode.
5.1 Kljucni izvori procjene neizvjesnosti
Sljedece su kljucne pretpostavke koje se odnose na budutnost i ostali kljucni izvori procjene neizvjesnosti na datum
izvjeSlajnog perioda. koje karakterise znacajan rizik uzrokovanja materijalnog uskladivanja knjigovodstvene vrijednosti
sredstava i obaveza u narednoj finansijskoj godini.
Vijek trajanja nekretnina i opreme, i fer vrijednost investicijskih nekretnina
Kao sto je opisano u Napomeni 4. Drustvo preispituje procijenjeni vijek trajanja nekretnina i opreme. i investicijskih
nekretnina na kraju svakog godisnjeg izvjestajnog perioda.
Prihodi i rashodi po osnovu ugovora 0 izgradnji
Kao sto je opisano u Napomeni 4., prihodi i troskovi po osnovu ugovora 0 izgradnji priznaju se prema stepenu
dovrsenosti ugovorenih poslova na datum izvjestavanja, a na temelju udjela troskova ugovora koji su nastali za
poslove obavljene na taj datum u odnosu na ukupne procijenjene troskove ugovora. Stepen dovrsenosti ugovora 0
izgradnji je vrlo tesko predvidjeti sa tacnostu.
Rezervisanja sudske sporove
Iznosi priznati kao rezervisanja za sudske sporove odnose se na procjenu iznosa potrebnih za izmirenje obaveza
kada je vjerovalnota da ce se izmirenje desiti veta nego vjerovatnota da nete doci do izmirenja obaveza.
Umanjenje potraiivanja od kupaca
Kao slo je opisano u Napomeni 4., Drustvo preispituje naplativost potrazivanja od kupaca na kraju svake godine.
Iskustvo pokazuje potrazivanja starija od 360 dana generalno nisu naplativa.
Umanjenje ostaUh dugorocnih potraiivanja
Ispravka vrijednosti ostalih dugorocnih potrazivanja od kupaca se pravi na osnovu najbolje procjene Uprave,
uzimajuti u obzir trendove na trzista kapitala i trenutno stanje pregovora sa duznicima. Stvarni iznos pomenutih
potrazivanja je vrlo tesko predvidjeti sa tacnoscu.
Energoinvest d.d. Sarajevo 23
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decernbra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaeeno)
6. PRIHOOI 00 PROOAJE
Prodaja proizvoda domace trliste
Prodaja proizvoda ino trliste
Prihodi od usluga - ina trliSte
Prihodi od usluga - domace triiste
2016. 2015.
61.459 113.119
40.292 51.346
20.421 55.182
6.259 6.380
128.431 226.027
Prihodi od prodaje na domacem trzistu ukljucuju prihode od prodaje od uvoza gas a u iznosu od 60.616 hiljada KM (2015.. 108.671 hiljada KM).
7. TROSKOVI PRODAJE
2016. 2015.
Troskovi prodatih proizvoda 85.932 157.846 Troskovi obavljenih usluga 17.687 39.199
103.619 197.045
8. OSTAll PRIHODI
Prihod od otpisa obaveza
Prihod od otpisa obracunatih troskova
Potrazivanja od osiguranja
Prihod od otpustanja rezervisanja za sudske sporove, neto Ostali prihodi
2016. 2015.
1.380 614 1.431 36
65 25 3.011 2
338 191
6.225 868
Energoinvest d.d. Sarajevo 24
1
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
9. PRODAJNI, ADMINISTRATIVNII OPSTI TROSKOVI
Bruto plate
Transportne usluge
Bankarske provizije i naknade po garancijama
Ostale takse i naknade
Ostale usluge
Amortizacija
Troskovi zakupnine
Putni troskovi i dnevnice
Troskovi energije
Uredski i ostali materijal
Privremeni ugovori
Rezervisanja za sudske sporove, neto
Premije osiguranja
Usluge odrzavanja i opravke
Rezervisanja za ostale obaveze
Telekomunikacije
Ostale naknade zaposlenima
Kazne, penali i stele
Troskovi reprezentacije
Pravne usluge
Ostalo
10. (RASHODI) I PRIHODI 00 ULAGANJA, NETO
Dobit po osnovu prodaje ulaganja u zavisna drustva
Prihod od kamale od finansijske imovine raspolozive za prodaju
Prihod od kamate od finansijske imovine koja se drzi do dospijeca
Prihodi od kamata
Ostali prihodi
Umanjenje vrijednosti ulaganja u zavisna drustva
Gubici po osnovu prodaje finansijske imovine raspolozive za prodaju
2016. 2015.
13.739 18.688
1.601 6.152
3.196 4.249
1.768 3.483
702 2.494
1.920 2.112
919 1.471
744 1.457
1.115 1.427
258 1.031
639 768
627
873 622
655 481
425
258 366
131 346
105 252
118 244
53 88
474 3.245
29.268 50.028
2016. 2015.
1.140
742 825
205 196
9 8
28 (721) (422)
(1.035) (507l
(800) 1.268
Energoinvest d.d. Sarajevo 25
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacife naznaceno)
11. OSTALI DOBICII (GUBICI), NETO
Dobit po osnovu otudenja ulaganja u investicijske nekretnine
Neto pozitivne kursne razlike
Dobit po osnovu otudenja nekretnina, postrojenja i opreme
Povecanje umanjenja vrijednosti potrazivanja od kupaca, neto
Dobitak / (gubitak) po osnovu otpisa potrazivanja za retencije
Smanjenje obaveza po sudskim sporovima
12. POREZ NA DOBIT
Dobit I (gubitak) prije poreza
Porez po zakonskoj stopi od 10%
Efekt kapitalnih dobitaka
Efek! porezno nepriznatih rashoda
Efekt neoporezivih prihoda
Porez na dobit I (olaksica)
Iskorisleni porezni gubici iz prethodnih godina
Trosak poreza na dobit
2016. 2015.
1.123 7.621
237 776
47 44
(189) (12.829)
87 (342)
(7)
1.305 (4.737~
2016. 2015.
163 {26.495)
16 (2.650)
88 88
52 1.582
(1 ) !1l 155 (981)
(155)
Odgodena porezna imovina nije priznata u ovim finansijskim izvjestajima jer Drus!vo nlje u mogucnosli pouzdano da
procijeni vrijeme i iznos u kojem ce se ova imovina moci koristiti.
Na dan 31. decembra 2016. godine, Druslvo ima 6.360 hiljada KM (2015.: 6.515 hiljada KM prenesenih poreznih
gubitaka) koji nisu priznali kao odgodena porezna imovina te ako se ne iskoriste, isticu kako shjedi:
u 2019. godini 5.379 hiljada KM,
• u 2020. godini - 981 hiljada KM.
13. DOBIT / (GUBITAK) PO DIONICI
2016. 2015.
Neto dObit / (gubilak) u hiljadama KM 163 (26.495) Ponderisani prosjek obicnih dionica 17.657.682 17.657.682
Osnovna dobit I (gubitak) po dionici (u KM) 0,01 (1,50)
Energoinvest d.d. Sarajevo 26
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (SVI iznosi su prikazani u hiljadama KM. osim ukoliko nije drugacu'e naznaceno)
14. NEKRETNINE, POSTROJENJA I OPREMA
Zemljiste Gradevine Oprema Investicije u Ostalo (revalorizovana (revalorizovana (nabavna toku (nabavna (nabavna
vrijednost) vrijednost) vrijednost) vrijednost) vrijednost) Ukupno
NABAVNA III REVALORIZOVANA VRIJEDNOST
Na 31. decembar 2014. 12.376 60.081 21.840 187 94.484 Povetanja 363 363 Smanjenja (3,776) (3.776) Prijenos sa I
Na 31. decem bar 2015. 12.376 60.081 18.427 187 91.071 Povetanja 87 87 Smanjenja (178) (178) PriJenos 261 261 Prijenos sa I (na) 87 (87}
Na 31. decembar 2016. 12.376 60.081 18.597 187 91.241
AKUMULIRANA AMORTIZACIJA
Na 31. decembar 2014. 18.260 17.379 35.639
Amortizacija za godinu 917 1.161 2.078
Rashodovanje
Na 31. decembar 2015. 19.177 14.932 34.109 Amortizacija za godinu 917 970 1.887 Rashodovanje (159) (159) Prijenos 261 261
Na 31. decembar 2016. 20.094 16.004 36.098
NETO KNJIGOVODSTVENA VRIJEDNOST
Na 31. decembar 2016. 12.376 39.987 2.593 187 55.143
Na 31. decembar 2015. 12.376 40.904 3.495 187 56.985
Drustvo je zalozilo nekretnine neto knjigovodstvene vrijednosti 47.898 hiljada KM (2015.: 46.691 hiljada KM) u svrhu osiguranja kredita od banaka i garancija.
Energoinvest d.d. Sarajevo 27
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
15. NEMATERIJALNA IMOVINA
NABAVNA VRIJEDNOST
Na 31. decembar 2014.
Povecanja
Smanjenja Prijenos sa I (na)
Na 31. decembar 2015.
Povecanja Smanjenja Prijenos Prijenos sa I (na)
Na 31. decembar 2016.
AKUMULIRANA AMORTIZACIJA
Na 31. decembar 2014.
Amortizacija za godinu
Rashodovanje
Na 31. decembar 2015.
Amortizacija za godinu Rashodovanje Prijenos
Na 31. decembar 2016.
NETO KNJIGOVODSTVENA VRIJEDNOST
Na 31. decembar 2016.
Na 31. decembar 2015.
Softver (nabavna
vrijednost)
515
29
416
34
Energoinvest d.d. Sarajevo
544
33
483
61
94
28
------
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
16. ULAGANJA U INVESTICIJSKE NEKRETNINE 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Zemljiste 17.445 18.502
Gra<Jevine 43.669 44.066
61.114 62.568
Kretanje ulaganja u investicijske nekretnine (neto) moze se prikazati kako slljedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine 62.568 68.900
Prodaja (1.454) (6.332)
Stanje na kraju godine 61.114 62.568
Ulaganja u investicijske nekretnine se odnose na ulaganja u investicijske nekretnine u Bosni i Hercegovini
knjigovodstvene vrijednosti od 61.114 hiljada KM (2015.: 62.328 hiljada KM), od kojih se iznos od 53.159 hiljada KM
(2015.: 53.252 hiljadu KM) odnosi na ulaganja u investicijske nekretnine drZane radi davanja u najam, a iznos od
7.955 hiljada KM (2015.: 9.076 hiljada KM) na ulaganja u investicijske nekretnine drZane za povecanje kapitalne
vrijednosti.
Investicijske nekretnine koje je Drustvo imalo u Hrvatskoj a koje su imale neto knjigovodstvenu vrijednost od 226
hiljada KM su prodane u 2013. godini a eija je prodaja evidentirana u 2016. godini pri cemu je Drustvo ostvarilo dobit
od prodaje u iznosu od 986 hiljada KM koja je eini sastavni dio dobiti od prodaje investicionih nekretnina u iznosu od
1.123 hiljada KM kako je prikazano u Napomeni 11.
Tokom 2016. godine Drustvo je ostvarilo ukupan prihod od zakupa svojih investicionih nekretnina u iznosu od 2.485
hiljada KM (2015.: 2.499 hiljada KM), bez troskova ulaganja ute nekretnine.
Orustvo je zalozilo investicione nekretnine neto knjigovodstvene vrijednosti 44.296 hiljada KM (2015.: 56.141 hiljada
KM) u svrhu osiguranja kredita od banaka.
Fer vrijednost investicijskih nekretnina utvrdena je koristenjem prihodovnog pristupa koji reflektuje trenutna ocekivanja
na trzlstu vezano za buduce iznose -novcane tokove (prihode i rashode) koji proizilaze iz investicijskih nekretnina i
diskontuju u jedan iznos. Posljednje mjerenje fer vrijednosti nekretnina Drustva izvrseno je na dan 1. januara 2012.
godine od strane drustva Appraisal Associates d.o.o. Beograd, Srbija.
17. DUGOTRAJNA IMOVINA NAMIJENJENA ZA PRODAJU
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine 3.215 3.215
Prijenos 1.213
Prodaja i rashodovanje
Stanje na kraju godine 4.329 3.215
Ougorocna imovina namijenjena za prodaju odnosi se na nekretnine knjigovodstvene vrijednosti 3.110 hiljada KM
(2015. 2.942 hiljada KM) i zemljiste u iznosu od 1.219 hiljada KM (2015.: 273 hiljada KM).
Energoinvest d.d. Sarajevo 29
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoUko noe drugacije naznaceno)
18. ULAGANJA U ZAVISNA DRUSTVA
Naziv drustva Djelatnost
Udiou vlasnistvu i glasanju %
31. decembar 2016.
31. decembar 2015.
Zavisna druJtva u zemlji
RTC-AMT d.o.o. Sarajevo (u likvidacijl)
Institut za materijale i kvalitet d.o.o. Sarajevo Zavlsna drustva u inostranstvu
Istraiivanje i razvoj
Iniinjering
100,00
100,00
2.566
1.741
2.815
1.915
Energomex S.A de C.V., Meksiko
Interenergo Handels GmbH, Njemacka
Comet d.o.o. Ploce, Hrvatska
Interenergo Istanbul dis Ticaret Limited Sirketi, Turska (u likvidacijJ)
Energoinvest Hrvatska d.o.o. Zagreb
Energoinvest (M) SOH-SHO, Malezija
SARL Energoinvest Algerie
Energoinvest-Interenergo d.o.o. Beograd, Srbija
Iniinjering
Trgovina
Iniinjering
Trgovina
Trgovina
Iniinjering
Iniinjering
Trgovina
99,99
100,00
100,00
100,00
100,00
100,00
99,90
100,00
12.922
885
282
394
5
12.922
1.180
282
280
5
18.795 19.399
Promjene ulaganja u zavisna drustva mogu se prikazati kako slijedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine
Stjecanje
Prodaja
Umanjenje vrijednosti ulaganja u zavisna drustva
19.399
117
~
22.273
(2.452)
{422}
Stanje na kraju godine 18.795 19.399
Na dan 26. maj 2016. godine Drustvo je steklo 28,78% udjela u Interenergo Istanbul od Interenergo Handels GmbH za 117 hiljada KM. U toku 2016. godine Drustvo je priznalo umanjenje vrijednosti ulaganja u Interenergo Istanbul u iznosu od 3 hiljada KM.
19. ULAGANJA U PRIDRUZENA DRUSTVA
Udio u 31. decembar vlasnistvu i 2016. 31. decembar
Naziv drustva Djelatnost glasanju % 2015.
Pridruiena drustva u inostranstvu
ELPCO Tripoli, Libija Iniinjering 49,00 1.320 1.320 000 Ehna Belgorod, Rusija Iniinjering 45,00
Inmobiliaria Energomex SA DE CY Meksiko Inzinjering 45,08 --~,-----------
1.320 1.320
Energoinvest d.d. Sarajevo 30
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
20. FINANSIJSKA IMOVINA RASPOLOZIVA ZA PRODAJU
Godina 31. decembar 31. decembar Naziv ulaganja Djelatnost %ucesca 2016. 2015.
Obveznice Obveznice Vlade Republike Irak (krajnje dospijece - 15. januar 2028.; godisnja kamata od 5,8%) 2006. 5.220 8.395 Obracunata kamata
5.399 8.758
Promjene na finansijskoj imovini raspolozivoj za prodaju mogu se prikazati kako slijedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine 8.758 13.287
Promjene po osnovu kursnih razlika i uskladenja 1.283 1.050
Promjena fer vrijednosti (revalorizacione rezerve) 2.958 (1.297)
Naplata kamale (184) (85)
Smanjenje po osnovu prodaje (4.850) (4.197)
Stanje na kraju godine 5.399 8.758
Tokom 2006. godine. Drustvo je dobilo obveznice od Vlade Republike Irak kao kompenzaciju za ostala dugorocna
potrazivanja po osnovu izvrsenih poslova projektovanja, isporuke opreme i izgradnje trafo slanica i dalekovoda
zakljucno sa avgustom 1990. godine. Ukupna vrijednost obveznica je iznosila 21.794.hiljada USD. Dio obveznica u
iznosu od 10.633.hiljada USD je bio dat kao instrument osiguranja otplate kredita kod Raiffeisen banke d.d BiH, koja
je ujedno i banka skrbnik za ove obveznice. Datum dospijeca obveznica bio je 15. januar 2028. godine, uz kamalnu
stopu od 5,8% godisnje. U toku 2012. godine, Uprava Drustva je donijela odluku 0 prodaji obveznica Vlade Republike
Irak, na osnovu cega je izvrsena njihova reklasifikacija sa finansijske imovine kOja se drzi do dospijeca na finansijsku
imovinu raspolozivu za prodaju.
21. FINANSIJSKA IMOVINA KOJA SE DRZI DO DOSPIJECA
Tokom 2009. godine. Drustvo je dobilo obveznice izdane od strane Viade Federacije Bosne i Hercegovine u iznosu
od 2.380 hiljada KM uz grejs period od devel godina, sa dospijecem u 2023. godini i uz kamatnu stopu od 2,5%
godisnje.
Energoinvesl d.d. Sarajevo 31
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
22. POTRAZIVANJA ZA RETENCIJE
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Potrazivanja PO osnovu preliminarnog certifikata 0 primitku (PAC) 22.563 28.476
Potraiivanja po osnovu finalnog certifikata 0 primitku (FAC) 12.262 14.943
34.825 43.419
23. KREDITI DATI ZAVISNIM DRUSTVIMA
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
SARL Energoinvest Algerie, Alzir - beskamatni kredit bez definisanog dospijeca 1.660 1.593
24. KREDITI DATI ZAPOSlENIM
31. decemba r 31. decembar 2016. 2015.
Stambeni krediti dati zaposlenim sa dospijecem od 10 do 25 godina i kamatnom stopom od 1 % do 4% godisnje 476 556 Manje: Tekuce dospijece kredita datih zaposlenim
413 470
25. DUGOROCNIDEPOZITI
Na dan 31. decem bra 2016. godine ostali dugorocni depoziti u iznosu od 17.122 hiljada KM (2015.: 12.563 hiljada
KM) su se odnosili na sljedece:
• 8.169 hiljada KM - depozit poloien kod Hipotekarna Sank a.d. Podgorica, Crna Gora kao kolateral za otvaranje
Escrow racuna (2015.: 10.901 hiljada KM);
• 8.363 hiljada KM - depoziti poloi:eni kod Raiffeisen Sank d.d. Sosna i Hercegovina kao kolateral (2015.: 1.123
hiljada KM);
• 500 hiljada KM - depozit polozen kod Razvojne banke Federacije Sosna i Hercegovina kao kolateral (2015.: 500
hiljada KM);
• 37 hiljada KM - depozit u iznosu od 20 hiljada USD polozen za registraciju ureda u Ali:iru (2015.: 36 hiljada KM);
• 53 hiljada KM ostali depoziti (2015.: - hiljada KM).
26. ZAlIHE
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Sirovine 659 600 Roba u skladistu
686 625
Energoinvest d.d. Sarajevo 32
Napomene UZ odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukofiko nije drugacije naznaceno)
27. (OBAVEZE) I POTRAiIVANJA PO UGOVORIMA 0 IZGRADNJI
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Troskovi po ugovorima 0 izgradnji uvecani za priznate prihode, te umanjeni za priznate rashode 96.399 199.488
Manje: privremene situacije (107.935) (227.345)
(1!.5~61. (27.857)
Priznato i ukljuceno u finansijske izvjestaje u iznosu :
Potrazivanja od kupaca po osnovu ugovora 0 izgradnji 5.165 840
- Odgodeni prihod po osnovu ugovora 0 izgradnji (16.701) {28.69~
l11.536~ 127.8571
Na dan 31. decembra 2016. godine zadrzana sredstva od strane kupaca za ugovore 0 izgradnji su iznosila 34.825
hiljada KM (2015.: 43.419 hiljada KM). Primljeni avansi od strane kupaca za ugovore u izgradnji u iznosu 16.884
hiljada KM (2015.. 19.256 hiljada KM).
Energoinvest d.d. Sarajevo 33
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, oSim ukoliko nije drugacije naznaceno)
28. POTRAZIVANJA 00 KUPACA
Potraiivanja ad povezanih lica:
ELPCO Tripoli, Libija
Potrazivanja od kupaca u inostranstvu
Potrazivanja od kupaca u zemlji
Sumnjiva i sporna potrazivanja od kupaca
Manje: Umanjenje vrijednosti potrazivanja od kupaca
31. decembar 2016.
150
150
8.689
12.603
18.297
39.739
(18.297)
21.442
31. decembar 2015.
152
29.329
15.957
___1.;.,:.8.953
64.391
(18.953)
45.438
Unutar salda potrazivanja od kupaca na kraju godine. iznos od 11.346 hiljada KM odnosi se najveceg kupca Drustva
BH Gas d.o.o. Sarajevo (2015.: 13.887 hiljada KM). BH GAS d.o.o. Sarajevo je kupac gasa od Drustva koji ono uvozi
kao jedini uvoznik za Bosnu i Hercegovinu od Ruske Federacije.
Promjene na umanjenju vrijednosti potrazivanja od kupaca mogu se prikazati kako slijedi:
Stanje na pocetku perioda
Povecanje
Smanjenje po osnovu naplate
Smanjenje po osnovu otpisa
Prenos na ostala potrazivanja
Prijenos sa vanbilansa
Povecanje po osnovu kursnih razlika
Stanje na kraju perioda
29. osTALA POTRAZIVANJA
Potrazivanje od Republike Srpske za pla6anje prema Gazprom Export LLC za isporuceni gas tokom perioda 1992. - 1995. godine
Potrazivanja po osnovu PDV, neto
Akonlacije poreza na dobil
Potrazivanja od zaposlenih
Oslalo
Sumnjiva i sporna potrazivanja
ManJe: Umanjenje vrijednosti oslalih pOlrazivanja
2016.
18.953
(383)
485
(787)
18.297
31. decembar 2016.
1.751
1.476
129
135
279
4.257
(4872
3.770
2015.
3.986
13.213
(384)
(76)
(14)
2.172
56
18.953
31. decembar 2015.
1.671
508
129
76
29
487 ---.~.--.-..-.-
2.900
2.413
Energoinvest d.d. Sarajevo 34
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
30. OSTALA IMOVINA
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Dati avansi povezanim Jicima:
Interenergo Handels GmbH, Njemacka 154 181
EnergoinvesHMQ d.o.o. Sarajevo
154 203
Dati avansi dobavljacima u inostranstvu 1.878 2.717
Dati avansi dobavljacima u zemlji 373 484 Unaprijed placeni troskovi 332
2.405 3.736
31. NOVAe I NOVCANI EKVIVALENTI
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Novac na racunima kod banaka - strane val ute 803 3.514
Devizna blagajna 83 215
Novae na racunima kod banaka - KM 530 60 Blagajna 2
1.418 3.791
32. DIONICKJ KAPITAL
31. decembar 2016. 31. decembar 2015.
% vrijednost % vrijednost
Federacija Bosne i Hercegovine 67% 147.897 67% 147,883 ZIF Prevent Invest d.d. Sarajevo 6% 12.622 6% 12,581 ZIF BIG d,d. Sarajevo 5% 11.872 5% 11,875 ZIF Prof Plus d,d, Sarajevo 4% 9,337 4% 9,336 ZIF Crobih Fond d,d. Mostar 2% 5.122 2% 5.121 ZIF Herbos Fond d.d. Mostar 2% 3.965 2% 3.973 ZIF Naprijed d.d. Sarajevo 1% 1748 1% 1,744 ZIF Fortuna Fond d.d. Bihac 1% 1.394 1% 1.391 Ostala pravna i fizicka liea 12% 26.764 12% 26.817---.
100 220.721 100 220.721
Energoinvest d,d, Sarajevo 35
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, os;m ukoliko nije drugacije naznaceno)
33. OBAVEZE PO DUGOROCNIM KREDITIMA
Razvojna banka FBiH, s dospijecem 21 aprila 2019. godine, kamatna stopa 4% godisnje
Razvojna banka FBiH, s dospije6em 14. septembra 2021. godine, kamatna stopa 5% godisnje
Razvojna banka FBiH, s dospijecem 14. septembra 2019. godine, kamatna stopa 4% godisnje
Razvojna banka FBiH, s dospijecem 14. aprila 2018. godine, kamatna stopa 5% godisnje
Razvojna banka FBiH, s dospijecem 4. novembra 2018. godine, kamatna stopa 5% godisnje
Razvojna banka FBiH, s dospijecem 5. marta 2018. godine, kamatna stopa 5% godisnje
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA), s dospije6em 1. jula 2018. godine, kamatna stopa 8% godisnje
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA), s dospije6em 1. jula 2018. godine, kamatna stopa 8% godisnje
NLB banka d.d. Sarajevo, s dospijecem 26. juna 2017. godine, kamatna stopa 6M EURrBOR + 7,75% godisnje
NLB banka d.d. Sarajevo, s dospije6em 21. jura 2016. godine. kamatna stopa 6M EURrBOR + 6,75% godisnje
BOR banka d.d. Sarajevo, s dospijecem 4. oktobra 2017.godine, kamatna stopa 7% godisnje
Hypo Arpe-Adria-Bank d.d. Mostar, s dospijecem 1. marta 2016. godine, kamatna stopa 6M EURIBOR + 7% godisnje
BOR banka d.d. Sarajevo, s dospijecem 13. novembra 2017. godine, kamatna stopa 7% godisnje
Sberbank BH d.d. Sarajevo. s dospijecem 30. septembra 2016. godine, kamatna stopa 8% godisnje
NLB banka d.d. Sarajevo, s dospijecem 4. oktobra 2016. godine, kamatna stopa 6M EURIBOR + 6,75% godisnje
Sberbank BH, s dospijecem 5. februara 2016. godine, kamatna stopa 6M EURIBOR + 5,95% godisnje
Manje: Tekuce dospijece obaveza po dugorocnim kreditima
Dospije6a obaveza po dugorocnim kreditima mogu se prikazati kako srijedi:
U prvoj godini
U drugoj godin;
U trecoj godini
31. decembar 2016.
2.724
2.400
1.009
2.075
1.918
1.597
5.022
293
254
230
(7.471)
10.051
31. decembar 2016.
7.471
7.736
2.3~
17.522
31. decembar 2015.
3627
2.917
2.870
1.720
933
724
540
466
465
360
312
107
_____JL843)
7.198
31. decembar 2015.
5,147
Energoinvest d,d. Sarajevo
7.843
15.041
36
I
I Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. , (Svi iznosi su prikazani u hifjadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
34. OBAVEZE PREMA DOBAVLJACIMA
I Obaveze prema povezanim ficima: , Interenergo Handels GmbH, Njemacka
Energoinvest Hrvatska d.o.o. Zagreb, Hrvatska
ELPCO Tripoli, Libija
f Obaveze prema dobavljacima u inostranstvu Obaveze prema dobavljacima u zemlji
35. OBAVEZE ZA PRIMLJENE AVANSE
I Obaveze za primfjene avanse od povezanih fica:
ELPCO Tripoli. Libija
f Obaveze za primljene avanse kupci u inostranstvu
Obaveze za primljene avanse - kupci u zemlji
31. decembar 2016.
661
47
38
746
37.985
42.290
31. decembar 2016.
2.009
2.009
14.343
532
16.884
31. decembar 2015.
429
316
784
46.422 5.247
31. decembar 2015.
2.075
17.001
19.256
Energoinvest d.d. Sarajevo
52.453
2.075
37
I
f·
f
i
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
36. OSTALE OBAVEZE 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Obracunati troskovi 14.974 21.910
Obaveze za sudske sporove 18.745 18.304
Obaveze prema zaposlenim 3.251 4.300
Obaveze za naknade po garancijama 1.452 1.778
Obaveze za turisticke i Sumske naknade 1.001 1.048 Obaveze po osnovu poreza 228 250
Ostalo 3.287 2.1
42.938 49.729
Promjene u obavezama za sudske sporove mogu se prikazati kako slijedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku perioda 18.304 16.092
Povecanje obaveze po suds kim sporovima 27 7
Smanjenje na osnovu isplata i izmirenja obaveza (487)
Prenos sa obaveza prema dobavljacima i ostalih obaveza 177
Prenos sa rezervisanja za sudske sporove 721
Povecanje uslijed zateznih kamala 72
Povecanje na osnovu kursnih razlika, neto 414 1.722
Stanje na kraju perioda 18.745 18.304
Na temelju rjesenja Vrhovnog suda u Londonu od 16. oktobra 2002. godine, Drustvo je obavezno platiti 8.001 hiljada
USD na ime duga i kamata Sinochem International Oil Company Limited, London za prodatu naftu tokom 1992.
godine, podruznici Drustva u to vrijeme. Dana 25. aprila 2005. godine Kantonalni sud u Sarajevu je odbio zahtjev
tuzitelja da prihvati rjesenje Vrhovnog suda u Londonu. Tokom 2010. godine luzitelj je podnio zahtjev Visokom
Irgovackom sudu u Hrvatskoj da prihvati po menu to sudsko rjesenje, slo je 9. novembra 2011. godine Visoki trgovacki
sud u Hrvatskoj i prihvatio. Na temelju presude Visokog trgovackog suda u Hrvatskoj nekretnine Drustva u Hrvatskoj
mogu biti predmet oduzimanja ukoliko Drustvo ne izmiri obaveze na vrijeme. U 2011. godini, Drustvo je prenijelo
12.083 hiljada KM sa rezervisanja na ostale obaveze prema Sinochem International Oil Company Limited, London.
Drustvo nije vrsilo placanja prema Sinochem International Oil Company Limited, London, niti je obracunavalo zatezne
kamate. Kako se podruznica Drustva nakon 1992. godine odvojila u zaseban pravni subjekt, u sklopu ugovora je
definirano da ce Druslvo biti obeste6eno od strane formiranog pravnog lica za stetu koju pretrpi a za koju nisu
postojala saznanja u trenutku odvajanja. Shodno navedenom, ukoliko Drustvo po navedenoj tuzbi pretrpi stetu postoji
mogucnost da ulozi protiv tuzbu sa ciljem naknade slete kako je definirano ugovorom sa novoformiranim pravnim
subjeklom. Drustvo nije priznalo imovinu po ovom osnovu.
Na temelju sudske nagodbe od 9. aprila 2008. godine DruSivo je obavezno platiti ukupan iznos od 1.338 hiljada USD i
10 hiljada KM na ime sudskih troskova Tehnograd d.o.o. Tuzla. Ova obaveza se odnosi na posao koji je obavljen za
Drustvo od slrane Tehnograd d.o.o. Tuzla u Iraku tokom 1985. godine. U to vrijeme ugovorena obaveza je iznosila
737 hiljada USD i 187 hiljada 10D. Na temelju procjene ovlastenog sudskog procjenitelja ova obaveza je iznosila
1.338 hiljada USD na dan 9. aprila 2008. godine slo je ekvivalenl iznosu od 2.022 hiljada KM na dan 31. decembar
2011. godine. Drustvo je priznalo obavezu u iznosu od 1.086 hiljada KM dana 1. januara 2011. godine, a zatim
priznalo dodatni iznos od 908 hiljada KM na dan 1. januara 2012. godine. Drustvo nije vrsilo placanja prema
Tehnograd d.o.o. Tuzla. nili je obracunavalo zatezne kamale.
Energoinvest d.d. Sarajevo 38
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
37. OBAVEZE PO KRATKOROCNIM KREDITIMA
Ugovoreni Kreditor iznos
Razvojna banka FBiH 3,500
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA) 3,000
BOR banka d.d. Sarajevo 1.400
UniCredit Bank d.d. Mostar 1.600 Bosnia Bank International d.d, Sarajevo 1,000
BOR banka d,d, Sarajevo 616
Sparkasse Bank d,d, BiH 1.300
Union banka d.d. Sarajevo 500
Union banka d,d, Sarajevo 500
Union banka d.d. Sarajevo 500 Bosnia Bank International d.d. Sarajevo 483
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA) 400
Sparkasse Bank d,d, BiH 200
Intesa San paolo bank Albanija 391
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA) 1,100
BOR banka d,d, Sarajevo 1.080
Izvozno-kreditna agencija BIH (IGA) 1,000 Bosnia Bank International d,d, Sarajevo 1.000
BOR banka d,d, Sarajevo 700
Union banka d,d, Sarajevo 625
BOR banka d.d. Sarajevo 600
Union banka d.d, Sarajevo 500
Union banka d,d, Sarajevo 500 Union banka d,d, Sarajevo 500 Union banka d,d, Sarajevo 500 Bosnia Bank International d.d, Sarajevo 483 Union banka d,d, Sarajevo 375
BOR banka d.d, Sarajevo 220 Sparkasse Bank d,d, BiH 200
Sparkasse Bank d.d, BiH 150 Intesa Sanpaolo banka d,d, Bosna i Hercegovina 250
Energoinvest-Hrvatska d,o,o, Zagreb 22
Vise,' Tekuce dospije6e obaveza po dugorocnim kreditima
Dospijece
1, septembar 2016,
15, april 2016.
7, septembar 2016.
10. april 2016.
13. april 2016.
4. decembar 2016.
31. januar 2016.
25. januar 2016,
25. februar 2016.
25. mart 2016.
10, juni 2016,
30, april 2016,
12, februar 2016,
30. juni 2016,
1, mart. 2017,
23, septembar 2017,
27, april. 2017,
26, april 2017,
16, decembar 2017,
30,juni 2017,
26, april 2017,
5,januar 2017,
20 .januar 2017,
29, januar 2017.
9. decembar 2017,
30,apriI2017,
31, januar 2017.
27, ju12017,
25, februar 2017.
29.februar 2017,
12, februar 2017,
15, januar 2012,
31. decembar 2016.
1.106
1,080
1.017
1,007
700
628
600
503
503
503
502
483
377
220
201
152
41
9,627
31. decembar 2015.
2,625
2.576
1.428
1,290
1,013
618
559
500
500
500
483
417
200
176
12,889
7,843
17.098 20.732
Fiksne kamate na kratkorocne kredite Drustva odobrene od strane banaka iznosile su od 6,5% do 8.00% godisnje, a
promJenjive su varirale izmedu 6-mjesecni EURIBOR + 5,95% do 6-mjesecni EURIBOR + 7,75% godisnje,
Energoinvesl d,d, Sarajevo 39
I
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
38. REZERVISANJA Dugorocna Kratkorocna
31. decembar 31. decembar 31. decembar 31. decembar r 2016. 2015. 2016. 2015.
Rezervisanja za sudske sporove 4.245 7.051 619 Rezervisanja za naknade zaposlenima 616 391
4.892 7.667 391 619
Kretanja na rezervisanjima za sudske sporove tokom godine mogu se prikazati kako slijedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine 7.670 7.789 Povecanja rezervisanja 2.716 650
Olpustanje rezervisanja (5.727) (23)
Smanjenja po osnovu placanja (414) (25)
Prijenos na oslale obaveze
Stanje na kraju godine 4.245 7.670
Drustvo je priznalo prihod od otpustanja rezervisanja po sudskim sporovima u iznosu od 5.727 hiljada KM gdje se
iznos najznacajnijeg otpustanja od 4.392 hiljada KM odnosio na jedan spor pokrenut iz inostranslva. Ponovljena
procjena otpustenog rezervisanja od 4.392 hiljada KM je provedena od slrane internih sluibi Drustva. Revidirani iznos
rezervisanja zasnovan je na procijenjenom iznosu u slucaju vansudskog poravnanja.
Sadasnja vrijednost dugorocnih obaveza prema zaposlenima se moie prikazali kako sHjedi:
2016. 2015.
Stanje na pocetku godine 616 920 Rashodi od kamata 26 46 Troskovi u tekucoj godini 28 26 Akluarski gubici 67 115 Isplacene beneficije (90) (4{jU
Stanje na kraju godine 647 616
Osnovne prelposlavke korislene u svrhu akluarskih procjena su kako slijedi: 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Diskonlni faklor 3,50 4,50%
Pri odredivanju rezervisanja korislene sljedece znacajne prelpostavke:
• zaposlenik ima pravo na penzionisanje u dobi od 65 godina iii kada ostvari ukupan radni slai od 40 godina;
• Drustvo je koristilo lablicu mortalitela za Bosnu i Hercegovinu izdatu za period 1980. - 1982. koja predslavlja
zadnju zvanicnu izdalu lablicu mortalitela za Bosnu i Hercegovinu.
Energoinvest d.d. Sarajevo 40
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
39. POTENCIJALNE OBAVEZE
a) Stari ratni dugovi
U skladu sa sporazumom izmedu Drustva i Gazprom Export LLC, Moskva, Rusija 0 otplati duga za distribuciju gasa u
Bosni i Hercegovini u periodu od 1992. do 1995. godine, ukupan dug Drustva, kao uvoznika prirodnog gasa, iznosi
oko 100 miliona USD (2015.: 101 miliona USD). Ovaj iznos se odnosi i na Federaciju Bosne i Hercegovine i na
Republiku Srpsku. Dana 4. februara 2009. godine na 88. Sjednici Vlada FSiH je donijela odluku da uvede specijalne
takse u svrhu otplate duga Ruskoj Federaciji. Ove takse se naplacuju od potrosaca gasa. Ovako prikupljena sredstva
se preko posebnog racuna budieta Federacije Sosne i Hercegovine prenose na racun Drustva. Iz ovih sredstava se
izmiruje dug prema Gazprom Export LLC.
Uprava je misljenja da je ovo dug driave Sosne i Hercegovine, te smatra da Drustvo nece biti duino izmiriti ovu
obavezu. Iz tog razloga ove obaveze nisu ukljucene u prilozene odvojene finansijske izvjestaje.
Drustvo rasporeduje ukupno potraiivanje od drtave na kratkorocno potraiivanje od Ministarstva finansija FBiH (koje
se redovno naplacuje) i dugorocno potraiivanje koje se odnosi na dug Republike Srpske i koje iznosi 1.751 hiljada
KM na dan 31. decembar 2016. godine (2015.: 1.671 hiljada KM). Na dan 31 decembar 2016. godine Federalno
Ministarstvo finansija je izvrsilo pretplatu svojih obaveza za 2016. godinu u iznosu od 1.505 hiljada KM (2015.: 1.451
hiljada KM) i Drustvo je evidentiralo kratkorocnu obavezu.
b) Potencijalne obaveze po osnovu pokrenutih tuzbi protiv Drustva
Pregled pokrenutih tuzbi protiv Drustva se mote prikazati kako slijedi: 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Pravna lica 15.414 12.055 Fizicka lica 574 442
15.988 12.497
Uprava je procijenila trosak koji bi mogao nastati u 2016. i 2015. godini i formirala rezervisanja za moguce obaveze za
gore pomenute tuzbe kako slijedi : 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Pravna lica 4.172 7.256 Fizicka lica
4.245 7.670
Energoinvest d.d. Sarajevo 41
---
1
I Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
40. PREUZETE OBAVEZE
Date avansne i izvedbene garancije na dan 31. decem bra 2016. i 2015. godine izdate od strane komercijalnih banaka
f u ime Drustva mogu se prikazati kako slijedi:
Banka
Raiffeisen Bank d.d. BiH
Izvozno-kreditna agencija BiH (IGA)
UniCredit Bank d.d. Mostar
Razvojna banka FBiH
Sberbank BH d.d. Sarajevo
Sparkasse Bank d.d. BiH
Bosna Bank International d.d. Sarajevo
Privredna banka Sarajevo d.d. Sarajevo
Intesa San paolo banka d.d. BiH
NLB banka d.d. Sarajevo
BOR banka d.d. Sarajevo
Hipotekarna banka a.d. Podgorica
Union banka d.d. Sarajevo
Privredna banka Sarajevo d.d. Sarajevo
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
10.923 24.065
11.088 21.533
14.119 18.407
850 3.666
2.623 3.383
189 1.593
1.172 1.383
8 383
1.850 196
59 125
137 72
__ 2.8~
45.887 74.806
40.006 38.268
18.695 19.596
58.701 57.864
104.588 132.670
Pored izdatih garancija prikazanih u tabeli iznad, Drustvo je na dan 31. decembar 2016. godine primilo garancije od
strane inostranih kupaca primljenih za realizaciju projekata u iznosu od 3.947 hiljada KM (2015.: 4.807 hiljada KM).
Preuzete obaveze
U 2016. godini Drustvo je preuzelo obaveze po raznim ugovorima prema domacim i stranim dobavljacima u iznosu od
6.269 hiljada KM (2015.: 24.657 hiljada KM).
Energoinvest d.d Sarajevo 42
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za gOdinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazBni u hiljBdamB KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
41. TRANSAKCIJE SA POVEZANIM LlCIMA
Orustvo je u okviru redovnog poslovanja i po uobicajenim cijenama, koje predstavljaju iznos ugovoren izmedu Orustva
i povezanih strana, imalo sljedece transakcije sa povezanim stranama:
ELPCO Tripoli, Libya
JP BH Airlines d.o.o. Sarajevo Energoinvest Hrvatska d.o.o. Zagreb, Hrvatska
Energoinvest- Interenergo d.o.o. Beograd
RTC-AMT d.o.o. Sarajevo
Interenergo Handels GmbH, Njemacka
Energoinvest SARL Algerie, Alzir
Institut za materijale i kvalitet d.o.o. Sarajevo
ELPCO Tripoli, Ubija
Energoinvest Algerie SARL, Aliir
Energomex SA de C.V., Meksiko
Energomal SON BHO, Malezija
Interenergo Handels GmbH, Njemacka Energoinvest Hrvatska d.o.o. Zagreb, Hrvatska
JP BH Airlines d.o.o. Sarajevo
RTC-AMT d.o.o. Sarajevo
Institut za materijale i kvalitet d.o.o. Sarajevo
Radava d.o.o. Fojnica Energoinvest Interenergo d.o.o. Beograd, Srbija
Prihodi od prodaje
2016. 2015.
294 356
78
145
21
439 455
Potrazivanja
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
4.546 4.992
1.488 1.515
1.278 1.233
216 208 154 181
124 76 101 116
34 5 11 23
8
3
Troskovi prodaje I nabavke
2016.
941 150
2015.
44 116
3
2.980 105
1.132 3.248
Obaveze
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
2.046 2.114
661 430
51 319
7.963 8.352 2.758
Isplate clanovima Uprave i Nadzornog odbora
Clanovima Up rave i Nadzornog odbora obracunate su tokom godine sljedece naknade:
Bruto plate Uprave
Naknade Nadzornom odboru
2016. 2015.
78 96 74 74
152 170
Energoinvest d.d. Sarajevo
2.863
43
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
42. FINANSIJSKIINSTRUMENTI
42.1 Upravljanje kapitalnim rizikom
Drustvo upravlja kapitalom na nacin da omoguci nastavak poslovanja i maksimizira povrat vlasnicima nalazeci
optimalni odnos duga i kapitala. Opsta strategija Drustva nije promijenjena u odnosu na 2015. godinu. Finansijska
struktura Drustva ukljucuje primljene kredite. te ukupni kapital Drustva.
42.1.1. Koeficijent zaduienosti
Uprava prati strukturu izvora finansiranja na mjesecnoj osnovi. Kao dio ovog pracenja. Uprava uzima u obzir trosak
finansiranja i rizike povezane sa svakom od klasa izvora finansiranja.
Koefieijent zaduzenosti na kraju godine moze se prikazati kako slijedi: 31. decembar 31. decembar
2016. 2015.
Dug (i) 27.149 27.930
Novae i novcani ekvivalenti (1.418) .__~j3·r~~---
Neto dug 25.731 24.139
Kapital (ii) 86.117 83.009
Neto koeficijent zaduienosti 29,88% 29,08%
(i) Primljeni krediti obuhvataju dugorocne i kratkorocne kredite.
(ii) Kapital ukljucuje ukupni kapital i rezerve Drustva.
42.2 Kategorije finansijskih instrumenata
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Finansijska imovina
Krediti i potrazivanja (ukljucujuci novae i Ilovcane ekvivalente) 82.111 109.777
Ulaganja raspoloziva za prodaju 5.399 8.758 Ulaganja kOja se drze do dospijeca 2.083
89.739 120.618
Finansijske obaveze
Po amortiziranom trosku 130.129
112.377 130.129
42.3 Ciljevi upravljanja finansijskim rizikom
Sektor za finansije, unutar Drustva, pruza usluge operacijama. koordinira pristupom domaCim i medunarodnim
finansijskim trzistima. nadzire j upravlja finansijskim rizikom koji se odnosi na operaeije Drustva kroz interne izvjestaje
o riziku. koji analiziraju izlozenost prema stepenu i velicini rizika. Ovi rizici ukljucuju trzisni rizik (ukljucujuci valutni
rizik. rizik kamatne stope i ejenovni rizik), kreditni rizik, rizik likvidnosti i rizik novcanog toka kamatne stope.
Energoinvest d.d. Sarajevo 44
Napomene UZ odvojene finansijske izvje~taje za godinu koja je zavr~ila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hi/jadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
42. FINANSIJSKIINSTRUMENTI (NASTAVAK)
42.4 Tdisni rizik
Aktivnosti Orustva su primarno izlozene finansijskom riziku promjene kursa strane valute i kamatne stope (vidi dole).
Izlozenost trzisnom riziku se dopunjava analizom osjetljivosti. Nije bilo promjena u izlozenosti Orustva trzisnom riziku
iii nacinu na koji sa upravlja i mjeri rizik.
42.5 Upravljanje valutnim rizikom
J Drustvo obavlja odredene transakcije denominirane u stranim valutama po osnovu kojih dolazi do izlotenosti
promjenama kurseva stranih valuta.
Knjigovodstvena vrijednost monetarne finansijske imovine i obaveza Drustva denominiranih u stranoj valuti na dan
izvjestavanja je kako slijedi:
Imovina Obaveze 31. decembar 31. decembar 31. decembar 31. decembar
2016. 2015. 2016. 2015.
EUR - euro 35.087 68.420 34.453 44.100 USD americki dolar 30.209 38.112 37.798 45.117 OZO alzirski dinar 5.837 6.905 7.109 7.928 LYO libijski dinar 4.197 4.673 7.144 7.968 ALL - albanski lek 230 1.674 522 588 ETB etiopijski bir 759 368 2.184 951 HRK hrvatska kuna 295 295 785 942 TRY turska lira 394 280
OAR katarski rijal 137
MKO makedonski denar 14 29 67 67 RSO srpski dinar 28 19 10 3 CHF - svicarski franak
100 iracki dinar
RUB ruska rublja
IRR iranski djal
GBP - britanska funta
42.5.1 Analiza osjetljivosti strane va/ute
Orustvo je izlozeno valutnom riziku u slucaju promjene kursa val uta EUR, USo, MXN, L YO i OZO. U sljedecoj tabeli je
prikazana analiza efekata promjene kursa KM u iznosu na povecanje iii smanjenje vrijednosti KM za 10% u odnosu
na strane val ute. 10% je stopa koja se koristi prj internom izvjestavanju Uprave 0 riziku strane valute i predstavlja
procjenu Uprave 0 razumno mogucim promjenama kurseva stranih valuta. Analiza se vrsi samo za potrazivanja i
obaveze nominirane u stranoj valuti i predstavlja uskladenje njihove vrijednosti na kraju perioda za promjenu kursa
strane valute od 10%. Pozitivan iznos nite ukazuje na povecanje dobiti kada KM u odnosu na relevantnu valutu jaca
za 10%. Za 10% slabljenja KM u odnosu na relevantnu valutu, efekat na dobit i kapital bi bio isti, ali u negativnom
iznosu.
Energoinvest d.d. Sarajevo 45
i
J
1
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hi/jadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
42. FINANSIJSKIINSTRUMENTI (NASTAVAK)
42.5 Upravljanje valutnim rizikom (nastavak)
42.5.1 Analiza osjet/jivosti strane va/ute (nastavak) Efekti promjene kursa
(dobit iii gubitak)
2016. 2015.
EUR euro 63 2.432
USD - ameritki dolar 759 701
LYO libijski dinar 295 330
DZD - alzirski dinar 127 102
Po misljenju Uprave, analiza osjetljivosti nije reprezentativna u smislu inherentnog valutnog rizika za EUR jer je u
skladu sa Zakonom 0 Centralnoj band Bosne i Hercegovine KM fiksno vezana za EUR. Izmjena kursa bi zahtijevala
izmjenu zakona i usvajanje od Parlamentarne skupstine Sosne i Hercegovine.
42.6 Upravljanje kamatnim rizikom
Drustvo je izlozeno kamatnom riziku jer plasira i pozajmljuje sredstva i po fiksnim i po promjenjivim kamatnim
stopama. Izlozenost Drustva riziku promjene kamatnih stopa po osnovu finansijsku imovine i obaveza je detaljno
prikazana u dijelu upravljanje rizikom likvidnosti.
42.6.1 Analiza osjetljivosti kamatne stope
Analiza efekata promjene kamatne stope uradena je za finansijske instrumente za koje je Drustvo izlozeno kamatnom
riziku na datum izvjestajnog perioda. Analiza je uradena pod pretpostavkom da je preostali iznos finansijskih
instrumenata na datum izvjestajnog perioda bio nepodmiren citavu godinu. Promjena stope od 50 baznih jedinica
(0,5%) koristi se za potrebe internog izvjestavanja Upravi 0 riziku kamatnih stopa i predstavlja procjenu Uprave
razumno mogu6ih promjena kamatnih stopa.
U slucaju povecanja. odnosno smanjenja kamatnih stopa za 50 baznih jedinica (0,5%). a da su sve ostale varijable
oslale nepromijenjene, finansijski rezultat za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. bi se smanjio I povecao za
iznos od 8 hiljada KM (2015.. 6 hiljada KM).
42.7 Upravljanje kreditnim rizikom
Kreditni rizik se odnosi na rizik da druga strana nece ispuniti svoje ugovorne obaveze slo oe rezultirati finansijskim
gubitkom Drustva. Drusto upravlja kreditnim rizikom na nacin da ugovara sa svojim dobavljacima uslove placanja po
kojima izmiruje obaveze prema njima tek po naplati potrazivanja od svojih kupaca a to se pogotovo odnosi kod
ugovora 0 gradnji.
Potrazivanja od kupaca razdijeljena su na znatajan broj klijenata u razlicitim industrijama i geografskim podrucjima.
Drustvo definira kupce da imaju slicne osobine ako su povezana liea.
Knjigovodstvena vrijednost finansijske imovine prikazana u odvojenim finansijskim izvjestajima, umanjena za gubitke
po osnovu umanjenja vrijednosti, predstavlja maksimalnu izlozenost Drustva kreditnom riziku bez uzimanja u obzir
vrijednosti prikupljenih kolaterala.
Energoinvest d.d. Sarajevo 46
I
t Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznateno)
42. FJNANSJJSKJINSTRUMENTJ (NASTAVAK)
42.7 UpravJjanje kreditnim rizikom (nastavak)
Kreditna eksponiranost i kolaterali
Vrijednost Finansijska kolaterala imovina
31. decembar 2016.
Primljene garancije izdate od strane poslovnih banaka 3.947 68.836
31. decembar 2015.
Primljene garancije izdate od strane poslovnih banaka 4.807 50.126
42.8 UpravJjanje rizikom likvidnosti
Krajnja odgovornost za upravljanje rizikom likvidnosti leii na Upravi Drustva, koja je izgradila odgovarajuci okvir za
upravljanje rizikom likvidnosti u skladu sa potrebama Drustva. Drustvo upravlja ovim rizikom odrZavanjem adekvatnih
rezervi, kreditima od strane banaka kao i ostalim izvorima finansiranja, time sto konstantno nadgleda prognozirane i
stvarne novcane tokove i usporeduje profile dospijeca finansijske imovine i obaveza.
42.8.1 Tabe/e za kamatni rizik i r;z;k likvidnosti
Sljedeca tabela detaljno prikazuju preostaJa ugovorena dospijeca Drustva za nederivativnu finansijsku imovinu.
Tabela je nacinjena na osnovu nediskontiranih novcanih tokova finansijske imovine ukljucujuci i kamate na tu imovinu
koje ce biti zaradene osim na sredstva za koja Drustvo ocekuje da ce se novcani tok pojaviti u drugom periodu.
Dospijece nederivativne finansijske imovine
Prosjecna Do 1 2do 6 7 do 12 2 do 5 Preko 5 kamatna stopa mjesec mjeseci mjeseci godina godina Ukupno
31. decembar 2016. Bez kamata 15.934 9.125 9.431 53.280 87.770 Instrumenti po fiksnoj kamatnoj stopi 4,33% 103 124 7.917 8.144 ..._-_...
UKUPNO 15.934 9.125 9.534 53.404 7.917 95.914
31. decembar 2015.
Bez kamata 34.298 15.516 129 46.897 96.840 Instrumenti po fiksnoj kamatnoj stopi 3,19% 371 820 552 16.597 17.870 36.209
UKUPNO 34.669 16.336 681 63.494 17.870 133.049
Sljedeca tabela detaljno prikazuje preostala ugovorena dospijeca Drustva za nederivatne finansijske obaveze. Tabela
je nacinjena na osnovu nediskontiranih novcanih tokova finansijskih obaveza na osnovu najranijeg datuma na koji se
ad Drustva mole traliti da piaU.
Energoinvest d.d. Sarajevo 47
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM. osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
42. FINANSIJSKIINSTRUMENTI (NASTAVAK)
42.8 Upravljanje rizikom likvidnosti (nastavak)
42.8.1 Tabe/e za kamatni rizik i rizik lilevidnosti (nastavak)
Dospijece nederivativnih finansijskih obaveza
31. decembar 2016.
Bez kamata Instrumenti po fiksnoj kamatnoj stopi Instrumenti po promjenjivoj kamatnoj stopi
Prosjecna kamatna stopa
6,00%
7,75%
Do 1 mjesec
41.544
1.886
2 do6 mjeseci
746
334
10.191
7 do 12 mjeseci
24.193
4
4.502
2 do5 godina
18.775
152
10.050
Preko 5 godina Ukupno
85.258
490
26.629
43.430 11.271 28.699 28.987 112.377
31. decembar 2015.
Bez kamata Instrumenti po fiksnoj kamatnoj stopi Instrumenti po promjenjivoj kamatnoj stopi
6,25%
7,04%
55.404
3.950
34.560
10.961 3.585
12.220
7.337
102.184
25.833
59.982 47.053 4.148 19.870 131.052
43. MJERENJE FER VRIJEDNOSTI
43.1 Fer vrijednost finansijske imovine i finansijskih obaveza Drustva koji se mjere po fer vrijednosti na ponavljajucoj osnovi, iz perioda u period
Neki od finansijske imovine i finansijskih obaveza Drustva mjere se po fer vrijednosti na kraju svakog izvjestajnog
perioda. Sljedeca tabela daje informacije 0 tome kako se utvrduju fer vrijednosti ovih finansijske imovine i finansijskih
obaveza (posebno, tehnike vrednovanja i ulazni podaci koji se koriste).
Finansijska imovina I Hijerarhija finansijske fer Tehnike vrednovanja i obaveze Fer vrijednost na dan vrijednosti ulazni podaci
31. decembar 2016. 31. decembar 2015. 1) Nederivativna finansijska imovina raspoloziva za
Duznicki instrumenti kOji kotiraju na berzi u Iraku 5.220 hiljada KM
Duznicki instrumenti kaji kotiraju na berzi u Iraku 8.395 hiljada KM
Nivo 1 Cijene kaje katiraju na aktivnom trzistu.
prodaju
Energoinvest d.d. Sarajevo 48
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
j 43. MJERENJE FER VRIJEDNOSTI (NASTAVAK)
43.2 Fer vrijednost finansijske imovine i finansijskih obaveza Drustva koji se ne mjere po fer vrijednosti na ponavljajucoj osnovi, iz perioda u periode (ali se zahtijeva objavljivanje njihove fer vrijednosti)
Osim navedenog u sljedecoj tabeli. Uprava smatra da knjigovodstveni iznosi finansijske imovine i finansijskih obaveza
priznati u finansijskim izvjestajima priblizno odgovaraju njihovim fer vrijednostima.
31. decembar 2016. 31. decembar 2015.
Knjigovodstvena Fer Knjigovodstvena Fer vrijednost vrijednost vrijednost vrijednost
Finansijska imovina
Krediti i polraiivanja:
dati krediti 2.136 1.926 2.150 1.641
Finansijska imovina koja se drii do dospijeca:
obveznice 2,229 2,285 2.083 2.121
Finansijske obaveze
Finansijske obaveze koje se priznaju po amoltizovanom lrosku:
- obaveze za uzete kredite 27.930 28.249
Hijerarhija fer vrijednosti na dan 31. decembar 2016.
Nivo 1 Nivo 2 Nivo 3 Ukupno
Finansijska imovina
Kredili i polraiivanja:
- dati krediti 1.926 1,926
Finansijska imovina koja se drii do dospijeca:
- obveznice 2.285 2.285
Ukupno 2.285 1.926 4.211
Finansijske obaveze
Finansijske obaveze kOje se priznaju po amoltizovanom lrosku:
- obaveze za uzete kredite 27.878
Ukupno 27.878 27.878
Energoinvest d,d. Sarajevo 49
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
44. POSLOVNE OPERACIJE DRUSTVA U LlBIJII IRAKU (NASTAVAK)
44.2 Poslovne operacije u Iraku (nastavak)
Na dan 31. decembra 2016. godine Drustvo ima sljedecu imovinu i obaveze u Iraku:
31. decembar 31. decembar 2016. 2015.
Imovina
Zadrzana polrazivanja 20.936 20.198
Nekretnine, postrojenja i oprema 75 110
Novae i novcani ekvivalenti 5 6
21.016 20.314 Obaveze
Obaveze prema dobavljacima - inostranim 9.610 9.513
Obaveze prema dobavljacima - domacim 956 332
Ostale obaveze 82 ____-=-942
10.648 10.787
45. VANBILANSNA IMOVINA
45.1 Imovina u Republici Hrvatskoj
Dana 6. februara 2015. godine, Drustvo je potpisalo Ugovor 0 kupoprodaji imovine u Republici Hrvatskoj (poslovna
upravna zgrada, 15 benzinskih pumpi i naftni terminal), neto knjigovodstvene vrijednosti 5.452 hiljada KM, sa
drustvom Dirus Projekt d.o.o. Zagreb, Hrvatska. Proces prodaje je prethodno odobren od strane Nadzornog odbora
Drustva i Vlade FBiH, te je nakon Javnog poziva objavljenog od Agencije za privatizaciju u FBiH od 22. novembra
2014 godine prihvacena prodajna cijena u iznosu od 12.974 hiljada KM (6.615 hiljada EUR).
U skladu s uslovima prodaje iz Javnog poziva, odnosno u skladu s Ugovorom 0 kupoprodaji, preuzimanje kupljene
imovine i zaposlenika drustva Energoinvest Hrvatska d.o.o. Zagreb, Hrvatska, uz izvjesne tehnicke poteskoce zbog
imovinsko pravnog statusa nekretnina, zavrseno je 14. marta 2015. godine. U skladu sa Javnim pozivom kupac je
polozio depozit od 100 hiljada KM (51 hiljada EUR). Pozivajuci se na nerijeseni imovinsko-pravni status prodatih
nekretnina, kao i postojanje tereta nad istim (ovrha, zalozno pravo), kupac nije izvrsio placanje ugovorene cijene.
Drustvo je 12. februara 2016. godine uputilo pismeni zahtjev drustvu Dirus Projekt d.o.o. Zagreb da predmetnu
imovinu napusti i prepusti je Drustvu.
Dana 15. marta 2016. godine Drustvo je od Dirus Projekt d.o.o. Zagreb, Hrvatska, dobilo odgovor na dopis u kome se
navodi da kupac nije prekrsio odredbe ugovora buduci da nije doslo do dogovorenog resenja pravnog statusa
nekretnina (tj. sa imovine nije uklonjena zabrana raspolaganja nekretninama izdata od strane Ministarstva pravosuda
Republike Hrvatske) sto je uzrokovalo odgodu realizacije Ugovora, te da su spremni izvrsiti preostali dio obaveza iz
ugovora nakon sto se rijesi pravni status nekretnina. Uprava Drustva je zauzela stay da ostaje kod raskida ugovora 0
kupoprodaji nekretnina u Hrvatskoj, te da nece vise kontaktirati kupca Dirus Projekt d.o.o. Zagreb i da ce preuzeti sve
zakonom predvidene mjere radi povrata posjeda nad nekretninama u Hrvatskoj.
Kao rezultat navedenog, Drustvo je angaziralo odvjetnicki ured te pokrenulo tuzbeni proces protiv Dirus Projekt d.o.o.
Zagreb za povrat imovine krajem 2016. godine. Predmetna imovina koja je prvobitno isknjizena iz racunovodstvene
evidencije Drustva prilikom prodaje je priznata ponovno nazad ali u van bilansnu evidenciju.
Energoinvest d.d. Sarajevo 51
Napomene uz odvojene finansijske izvjestaje za godinu koja je zavrsila 31. decembra 2016. (Svi iznosi su prikazani u hiljadama KM, osim ukoliko nije drugacije naznaceno)
46. NAKNADNI DOGA£)AJI
46.1 Likvidacija Energoinvest RTC-AMT d.o.o. Sarajevo
U toku 2017. godine donesena je odluka 0 pokretanju postupka likvidacije zavisnog drustva Energoinvest RTC-AMT
d.o.o. Sarajevo. Drustvo nije napravilo zvanicni plan likvidacije zavisnog drustva, niti je procijenilo potencijalne
troskove likvidacije.
47. ODOBRENJE ODVOJENIH FINANSIJSKIH IZVJESTAJA
Finansijski izvjestaji su odobreni od strane Uprave i Nadzornog odbora dana 24. februara 2017. godine:
.~,[ <",
dipLecc. D~evad Ganic Direktor SektGra za finansije
Energoinvesl d.d. Sarajevo 52