>

©

2013年12月11日

機械カンパニーの成長戦略

1

>

©

機械カンパニー

カンパニー概要 / 組織・人員 / カンパニーのグローバル展開

業績推移

目標達成のための成長戦略

プラント・船舶・航空機部門

事業領域

取組事例

自動車・建機・産機部門

事業領域

取組事例

2

AGENDA

>

©

カンパニー概要

プラント・船舶・航空機部門 自動車・建機・産機部門

プラント分野

船舶分野

航空機分野

ライフケア分野

産業機械分野

自動車分野建設機械分野

3

>

© 4

組織・人員

自 動 車 事 業 推 進 部

自 動 車 第 ニ 部

自 動 車 第 一 部

船 舶 海 洋 部

航 空 シ ス テ ム 部

航 空 宇 宙 部

プ ラ ン ト ・ プ ロ ジ ェ ク ト 部

電 力 プ ロ ジ ェ ク ト 部

ラ イ フ ケ ア 事 業 推 進 部

い す ゞ ビ ジ ネ ス 部

建 設 機 械 部

産 機 ・ 電 子 シ ス テ ム 部

機 械 カ ン パ ニ ープ レ ジ デ ン ト

プ ラ ン ト ・ 船 舶 ・航 空 機 部 門

自 動 車 ・ 建 機 ・産 機 部 門

機 械 経 営 企 画 部

機 械 カ ン パ ニ ー C F O

人員数（2013年10月1日現在）総合職数: 563名 （全社3,315名）

>

© 5

カンパニーのグローバル展開

欧州6拠点

11事業会社

CIS3拠点

1事業会社

アフリカ2拠点

2事業会社

中近東7拠点

2事業会社

中国・東ｱｼﾞｱ6拠点

5事業会社

ｱｾｱﾝ・南西ｱｼﾞｱ7拠点

13事業会社中南米5拠点

北米3拠点

4事業会社

拠点数・事業会社数（2013年10月1日現在）

拠点数: 40拠点 （全社115拠点）事業会社数: 61社 （全社355社）海外駐在員数・海外出向者数:140名 （全社725名）

日本6拠点

23事業会社

大洋州1拠点

>

© 6

業績推移①

39

103 

231

321 370 

0

50

100

150

200

250

300

350

400

0

2,000

4,000

6,000

8,000

10,000

09実績 10実績 11実績 12実績 13計画

連結総資産 連結純利益 （億円）

>

© 7

業績推移② 伊藤忠の強みである非資源分野の収益基盤を拡充するに際して、

機械カンパニーの果たす役割は大きい。

非資源

（機械）

8%

非資源

（その他）

42%

資源50%

2011年度上期

非資源

（機械）

15%

非資源

（その他）61%

資源24%

2013年度上期

>

© 8

目標達成のための成長戦略①

プラント船舶・航空機

自動車・建機・産機

ライフケア

EPC型プロジェクト

船舶・航空機関連トレード

自動車・建機・産機トレード

医療機器トレード

事業型プロジェクト

（IPP・水・環境）

保有船・リース用機体資産積増し

販売金融ディーラー経営部品ビジネス

製薬会社支援サービス

医療機器製造

①事業投資 ・優良資産の積上げ 、②グループ基盤の強化

③事業投資・資産を活用したトレードの維持・拡大

>

© 9

目標達成のための成長戦略②

機械カンパニー、その先へ

①事業投資・優良資産積上げ

②グループ基盤の強化 ③トレードの

維持・拡大

非資源No.1商社を目指して、機械セグメントでの強固なグループ経営を推進し、優良資産の積上げとトレードの拡大を着実に実行。

④地域戦略の明確化

>

© 10

地域戦略の明確化（インドネシア） ASEAN最大の経済大国インドネシアは、機械カンパニーの重点

取組海外市場の1つ。

●

●

●

□

●

ｻﾙｰﾗ地熱発電（IPP）

中部ｼﾞｬﾜ石炭火力発電（IPP）

Suzuki FinanceIndonesia（販金）

●

ITC Auto Multi Finance（販金）

Hexindo（ﾃﾞｨｽﾄﾘﾋﾞｭｰﾀｰ）

ﾌﾟﾗﾝﾄ・船舶・航空機

自動車・建機・産機

主な事業投資

>

©

目標達成のための成長戦略②

＜目標＞

連結純利益500億円

①事業投資・優良資産積上げ

②グループ基盤の強化 ③トレードの

維持・拡大

非資源No.1商社を目指して、機械セグメントでの強固なグループ経営を推進し、優良資産の積上げとトレードの拡大を着実に実行。

④地域戦略の明確化

11

>

© 12

プラント・船舶・航空機部門

>

© 13

事業領域

事業領域 取組現状（事業内容 / 地域）

① 電力 IPPは投資実行済の北米、欧州、中近東に加え、インドネシアで大型案件開発中。EPCは新興国を中心に展開。

② 水・環境 先進国を中心に海水淡水化事業、上下水道事業、廃棄物処理・発電事業に取組。今後は新興国へも展開していく。

③ インフラ・プラント 新興国を中心に鉄道・橋梁・港湾等の社会インフラ、及び石油・ガス・石化関連生産設備、エネルギーインフラ設備等のプロジェクトに取組。

④ 船舶 新造船、中古船売買、保有船で収益を確保しつつ、LNG船、深海油田開発分野での新規事業開発に注力。

⑤ 航空機 防衛・民間の関連機器、機体、内装品トレード、機体リースビジネスで安定収益を確保。

>

© 14

プロジェクト

出資

案件開拓

F / S

EPCファイナンス

O&M

鉄道

橋梁

電力 水 環境

港湾

石油・ガス・石化関連プラント

「プラント分野」の取組

>

© 15

Kiowa発電所

IPP : Tyr Energy社 / NAES社(100％子会社)を軸に北米積極展開

投資・アセット管理

保守・運転(O&M)

・発電容量： 845MW・ﾊﾟｰﾄﾅｰ：

CAITHNESSGE EFSGoogle

SHEPHERDS FLAT風力発電事業 KEENANⅡ風力発電事業

TENASKAﾎﾟｰﾄﾌｫﾘｵ(5つの天然ガス発電所)

・発電容量： 152MW・ﾊﾟｰﾄﾅｰ：

CPVGE EFS

・発電容量： 4,780MW・ﾊﾟｰﾄﾅｰ：

Tenaska中部電力

・北米を中心に200箇所以上の発電所運営実績・従業員約2500名

取組事例① 「電力」

>

©

英国/Bristol Water水道事業2012年5月に上水サービスを供給するブリストル・ウォーターグループの株式取得。

水事業 海水淡水化事業

豪州/ヴィクトリア州海水淡水化事業2009年7月に契約締結、2012年完工。メルボルン市の水需要の1/3を賄う。

取組事例② 「水・環境」 (1)

16

>

© 17

②英国/Cornwall

③英国/Merseyside

④英国/West London

英国で廃棄物処理発電事業(EfW) 4案件の推進

①英国/South Tyne & WearSuez Environmentグループとの共同取組における英国EfW事業第一号案件

取組事例② 「水・環境」 (2)

>

© 18

インフラ分野

石油・ガス・石化関連プラント分野

トルコ/イズミット湾横断橋EPC案件

・世界第四位となる長大吊橋をIHIインフラシステムと協業して建設中。

・トルコ西部Aliagaに製油所を建設するプロジェクト。

トルコ/Starリファイナリー案件

取組事例③ 「インフラ・プラント」

>

© 19

船舶 航空機

新造船・中古船・用船トレード 保有船ビジネス LNG船、オフショアビジネス

防衛・官庁向けビジネス 航空機トレード 航空機リース 航空機内装品ビジネス

「船舶・航空機分野」の取組

>

© 20

プロジェクト概要ブラジル国営石油会社「PETROBRAS」が開発する海上油田「BM-S-11」向けに、20年FPSO*を用船するプロジェクト。*FPSO = Floating, Production,

Storage & Offloading

～FPSO事業の広がり～ブラジル近海では大型油ガス田の発見が相次いでおり、巨大な埋蔵量が世界的な注目を集めています。伊藤忠商事は本FPSO事業を通じ、今後一層の拡大が見込まれる海洋資源開発に寄与していきます。

オフショアビジネス（FPSO）

FPSO「Cidade de Paraty」

「BM-S-11」鉱区

取組事例④ 「船舶」 (1)

>

© 21

ビジネス概要世界の造船市場をリードする日本の造船業を背景に、商社機能をフルに発揮して、国内及び世界各国の船会社に対して船舶を仲介・売船するトレードビジネス。

～新造船ビジネスの今後～市況回復傾向に有る状況下、景気動向や為替・金利動向、船舶需給等にアンテナを張り巡らせ、的確な情報をもとに国内外の造船所/船会社とのビジネス機会を追求し、世界の海運業/海上輸送業に貢献していきます。

新造船ビジネス

船舶名

ばら積み船

自動車船

取組事例④ 「船舶」 (2)

>

© 22

内装品ビジネス

ビジネス概要事業会社ジャムコと連携し、世界各国の航空会社及び航空機メーカーを主な顧客とし、航空機用ギャレー（厨房設備）、ラバトリー（化粧室）、シートや機体構造部品の製造・販売を行う事業。

取組事例⑤ 「航空機」

>

© 23

自動車・建機・産機部門

>

©

事業領域

事業領域 取組現状（事業内容 /  地域）① メーカーとの協業

(自動車・建機トレード)欧米等の先進国向け、BRICsに代表される新興国向け、或いは中南米・中近東・アフリカ諸国といった発展途上

国向けに自動車、建設機械のトレードビジネスを展開。

② 小売・販売金融 自動車や建設機械拡販のための機能型事業として

小売・販売金融事業を国内、米国、中国、アセアンを

中心に展開。

③ 部品・設備機械 自動車部品、一般産業機械、工作機械、電子部品・

デバイス等のトレードビジネスを国内、米国、中国を中心

に展開。

④ 医療・ヘルスケア(ライフケア)

医療機器製造・販売、創薬・臨床開発支援から

医薬品・医療材料などの流通、病院向けビジネス、

予防医療といった幅広い分野で国内を中心にビジネス

を展開。

24

>

© 25

取組事例① 「メーカーとの協業」

トレードビジネスの維持・拡大。 また、トレードを核としたトレード一体型の製造・組立、卸売、 小売事業等に取組むことで拡販に協力。

取組方針

自動車輸出出荷台数実績※2013年度は見通し

100ヵ国以上への輸出実績

0

200

400

600

'09 '10 '11 '12 '13

213 301 

254 327 

406 

Automob

iles  (単位：千台)

>

© 26

取組事例② 「小売・販売金融分野」 (1) 取組方針 既存事業の強化・拡大 及び 効率的な資産の質の改善 重点市場 日本、米国、中国、アセアン

トレード基盤を堅持しつつ事業収益拡大による成長を実現する上で、小売事業、販売金融事業は機能型事業の軸として強化・拡大していく。

ディーラー販売金融会社

ドイツ：ディーラー

日本：ディーラー

中国(北京)：ディーラー

中国(四川)：ディーラー北米：ディーラー

北米：自動車販売金融

タイ：自動車販売金融

タイ：ディーラー

インドネシア：自動車販売金融

インドネシア：自動車・建設機械販売金融

日本：総合リース・ファイナンス

日本：自動車販売金融ハンガリー：ディーラー

>

©

【No.1輸入車ディーラーであるヤナセへの出資】✓ 国内最大の輸入車ディーラー。

✓ 185拠点、販売台数は約 6万台/年✓ 取扱ブランド： メルセデスベンツ、BMW、アウディ、

Smart、フォルクスワーゲン、シボレー、キャデラック、クライスラー、ジープ

【いすゞとの国内オートリース事業における協業】

✓ 2007年にいすゞ自動車(株)との合弁で、いすゞ自動車販売(株)を設立。整備点検補修や中古下取り、廃車等、顧客が車を取得してから手放すまでの「ライフサイクル」を意識した事業活動を国内で展開。

✓ これまで取り組んできたライフサイクル事業に金融サービスを付加することで

顧客のニーズにより幅広く応えるべく、いすゞ自動車販売(株)100％出資の国内オートリース会社「いすゞリーシングサービス(株)」を2013年4月に設立。

27

取組事例② 「小売・販売金融分野」 (2)

>

© 28

取組事例③ 「部品・設備機械分野」 (1)

【自動車・建機関連部品】

自動車・建設機械の組立・製造部品や補修部品、

資機材等のトレードに加え、部品メーカーとの協業で

製造・販売等の合弁事業にも取り組む。

また、部品メーカーへの資本参画、部品メーカーの海外展開

における協業から発生するトレード案件の獲得を狙う。

【設備機械】

設備機械では、食品、繊維、プラスチック関連製造機械や工作機械等の

専用機・汎用機及び設備に加え、 半導体・液晶等

ディスプレイ関連製造設備を販売。

取組方針 新規投資による優良資産積上げ 及び 海外展開協業 重点市場 日本、米国、中国、アセアン

>

© 29

取組事例③ 「部品・設備機械分野」 (2)【トーヨーエイテックへの資本参加】

昨年7月にトーヨーエイテック(株)の株式70％をマツダ(株)より取得。当社初となる工作機械・自動車部品メーカーへのマジョリティ出資により、製造分野における新たな事業展開へ足場固め。

~ トーヨーエイテック(株)について ~

設立： 1950年7月事業所： 広島市南区 (本社・工場)資本金： 30億円 (2013年3月現在)従業員数： 614名 (2013年3月現在)売上高： 252億円 (2013年3月期)事業内容：

✓工作機械の製造・販売✓自動車部品の製造・販売

>

© 30

取組事例④ 「医療・ヘルスケア分野」

【医療機器】

広範な診療分野の医療機器を取り扱う

センチュリーメディカル(株)、整形外科分野の(株)日本エム・ディ・エムを軸に事業基盤の拡充に取り組む。

【製薬支援サービス】

製薬業界におけるアウトソーシングが進む中で、

開発業務受託(CRO)、業務受託(CSO)、さらにはプロモーション支援等まで包括的な

業務受託を請負うことのできる体制を構築。※CRO : Contract Research Organization※CSO : Contract Sales Organization

(CRO)

(CSO)

取組方針 既存事業強化 及び 新規投資による収益基盤強化・拡大

重点市場 日本、中国、北米

>

©

見通しに関する注意事項

本資料に記載されている当社の計画、戦略、見通し及びその他の歴史的事実でないものは、将来に関する見通しであり、これらは、現在入手可能な期待、見積り、予想に基づいています。これらの期待、見積り、予想は、経済情勢の変化、為替レートの変動、競争環境の変化、係争中及び将来の訴訟の結果、資金調達の継続的な有用性等多くの潜在的リスク、不確実な要素、仮定の影響を受けますので、実際の業績は見通しから大きく異なる可能性があります。従って、これらの将来予測に関する記述に全面的に依拠することは差し控えるようお願いいたします。また、当社は新しい情報、将来の出来事等に基づきこれらの将来予測を更新する義務を負うものではありません。

31