introducción: la banca y los negocios...
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Introducción:La Banca y los Negocios Internacionales
Intervenciones Bancarias en el Comercio Internacional Carlos Reineri Guastavino
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• El objetivo del curso en relación a la actividad
bancaria en comercio exterior.
• El tiempo, el espacio y la política
• La visión desde la Estado y desde la Empresa
• La balanza de pagos, el balance fiscal, las reservas,
Introducción
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• La balanza de pagos, el balance fiscal, las reservas,
las decisiones políticas.
• La estrategia global
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MFE• La evolución de la banca
• Antecedentes:
• China (XVIII a.C.). Billete bancario (800 a.C.)
• Mesopotamia: templos. Código de Hammurabi (1800 a.C.)
• Grecia (Delfos, Samos y Efeo), cambistas (VII a.C.)
• Roma: gran desarrollo con fuerte intervención del Estado
• Principios de Edad Media: casi desaparece
Introducción
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• Principios de Edad Media: casi desaparece
• A partir de 1400 los Bancos empezaron a emitir
• El caso Banque Generale de John Law (1716-1720)
• El Banco de Inglaterra (1694)
• Inflación, la crisis y el sentido de prestamista de ultima instancia
• 1890 Baring Brothers Co (bonos argentinos sin valor)
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• La evolución en la República Argentina
• La creación del Banco Central
• La Ley 18061 de Entidades Financiera
• La Ley 21.526 de Entidades Financieras actual
Introducción
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ARTICULO 3º — Es misión primaria y fundamental del Banco Central de laRepública Argentina preservar el valor de la moneda.
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• Ordena el sistema financiero
• Administra y custodia las reservas
• Banco de los Bancos
• Implementa política monetaria
Introducción
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• Las transacciones internacionales y la búsqueda de
estándares de buenas prácticas bancarias.
• El comité de Basilea
• Basilea I
Introducción
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• Basilea II
• Riesgo de crédito
• Riesgo de mercado
• Riesgo operativo
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• Es un commodity
• Medio de cambio
• Unidad de cuenta
• Depósito de valor
El dinero
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• Depósito de valor
• Patrón de pago diferido
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Bancos Comerciales
El dinero
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Un banco es un intermediario financiero que se encarga decaptar recursos en forma de depósitos, y prestar dinero, asícomo la prestación de servicios financieros.
La banca, o el sistema bancario, es el conjunto deentidades o instituciones que, dentro de una economíadeterminada, prestan el servicio de banco. La internalización
El Banco
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determinada, prestan el servicio de banco. La internalizacióny la globalización promueven la creación de una Bancauniversal.
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Según la carta orgánica del BCRA los bancos se clasifican en:
üBancos Comerciales
üBancos de Inversión
üBancos Hipotecarios
El Banco
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üBancos Hipotecarios
üCompañías Financieras
üSociedad de Ahorro y Préstamo para la vivienda uotros inmuebles
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Según el origen del capital:
Bancos públicos: El capital es aportado por el estado.
Bancos privados: El capital es aportado por accionistas particulares.
Bancos mixtos: Su capital se forma con aportes privados y
El Banco
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Bancos mixtos: Su capital se forma con aportes privados y públicos.
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Según el tipo de operación:
Bancos corrientes
Bancos especializados
Bancos de emisión
El Banco
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Bancos de emisión
Bancos Centrales
Bancos de segundo piso
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• Concepto de cliente bancario
• Relación entre los clientes y las entidades financieras
• Sistemas de control
• El ombudsman
• Las agencias estatales
El Banco
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• Las regulaciones generales
• Códigos de ética y conducta
• Códigos de prácticas bancarias (la autorregulación)
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TASA ACTIVA – TASA PASIVA
=
Negocio del Sistema financiero:
El Banco: captación y colocación de fondos
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=
SPREAD (Ganancia)
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Local (On-shore)
Puede tener dos orígenes:
El Banco: captación de fondos (fondeo)
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Local (On-shore)
Exterior (Off-shore)
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• Intermediación
• Colocación de tarjetas de crédito
• Seguros
• Servicios de Cash Management
El Banco: servicios financieros
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• Servicios de Cash Management
• Compra y venta de moneda extranjera
• Comercio Exterior
• Etc.
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• Instituciones financieras propiamente dichas:
públicas o privadas, locales o extranjeras.
• Entidades de control: Ej. CNV (Comisión
Tipo de entidades
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• Entidades de control: Ej. CNV (Comisión
Nacional de Valores)
• Entidades gubernamentales: Ej. BCRA.
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• Bancos Comerciales: Segmentos = Individuos /
PYMES / Multinacionales
• Bancos de desarrollo o fomento: Ej. BICE
1° Categoría: entidades típicamente crediticias
El Banco: intermediarios financieros
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• Bancos de desarrollo o fomento: Ej. BICE
• Corporaciones de ahorro y vivienda; Corporaciones
o casas financieras; Compañías de financiamiento
Comercial
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• Bancos de Inversión• Bancos Mercantiles• Compañías de Seguros• Sociedad de Capitalización• Fondos de Inversión
2° Categoría: prestan servicios dentro del mercado de capitales
El Banco: intermediarios financieros
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• Fondos de Inversión• Casas de Bolsa• Fondos de pensión• Operadores extrabursátiles
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3° Categoría: prestan servicios financieros y no financieros
• Fideicomisos
• Leasing
• Factoring
El Banco: intermediarios financieros
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• Forfaiting
• Casas de cambio
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• Banco Corresponsal
• Oficina de Representación
• Sucursales (full branch)
• Subsidiaria
• Banca offshore
El Banco: Estructuras
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• Banca offshore
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+Departamento
de Comercio Exterior
Área Operativa
Área Comercial
El Banco: Estructura de Comercio Exterior
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Áreas Relacionadas: Riesgos / Auditoría / Mesa de Cambios / Compliance / Contaduría / etc.
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• Banca Comercial: Es la unidad de negocios que se ocupa de laprovisión de una amplia gama de productos y serviciosfinancieros dirigidos a individuos; y a pequeñas y medianasempresas a través de la Red de Sucursales y los canalesalternativos.
• Banca Corporativa: Es la unidad de negocios que proveeservicios de banca a grandes corporaciones (industriasmanufactureras, industrias primarias, industrias de consumomasivo), instituciones del sector público y otras entidadesfinancieras; ofreciendo servicios en las áreas de
El Banco: estructura organizacional
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financieras; ofreciendo servicios en las áreas definanciamiento corporativo; banca de inversión; custodia;comercio exterior; financiación respaldada por activos; entreotros.
• Asset Management: Gestiona los activos financieros degrandes inversores personales e institucionales y los FondosComunes de Inversión del Grupo, tanto abiertos comocerrados, comercializados por todos los canales dedistribución del Banco.
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• Finanzas: Trabaja en la generación de resultados através del posicionamiento e intermediación deinstrumentos financieros y del Mercado de Capitales.
• Riesgos: La gerencia busca lograr un crecimientoarmónico y equilibrado en la ecuación Riesgo –Beneficio.
Sistemas, Operaciones y Organización : Es el árearesponsable del desarrollo, mantenimiento y operación
El Banco: estructura organizacional
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responsable del desarrollo, mantenimiento y operaciónde los sistemas del Banco, así como del procesamientode las operaciones y de la organización de las tareas.
• Recursos Humanos: Tiene como objetivo y trabaja paralograr el compromiso, la iniciativa y el desarrollo de lagente del Banco, orientando todas las actividadeslaborales hacia la satisfacción del cliente y la rentabilidaddel negocio.
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• Control y AdministraciónIntegra las áreas de Contabilidad e Impuestos, Control deGestión y Servicios Generales.
• AuditoriaTiene como función revisar la integridad y exactitud de lainformación financiera, verificar la calidad de la cartera decréditos, así como los criterios aplicados en su admisión yseguimiento.
El Banco: estructura organizacional
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seguimiento.
• Asesoría JurídicaBrinda asesoramiento y orientación a las distintas bancas yáreas centrales del Banco, para la atención de los asuntosque se le plantean
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• Internet y Planeamiento EstratégicoTiene como misión ser el medio para conseguir nuevosclientes para las bancas en el ciberespacio; relacionarse connuevos actores y desarrollar nuevos negocios, actuandocomo catalizadores en la transformación de la organización yel estilo de gestión.
• Comunicaciones Corporativas
El Banco: estructura organizacional
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• Comunicaciones CorporativasVela por la identidad corporativa de la institución. Asesora atodas las unidades del Banco, ya sean de negocio y/o desoporte, en aquellos temas de carácter institucional. Coordinatodas las acciones relacionadas con el Programa deResponsabilidad Social Corporativa
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Características
• Desconocimiento entre comprador y vendedor
• Distancia entre los mercados
• Riesgos del negocio
La operación de compra-venta internacional
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• Garantías que brindan cada una de las partes
involucradas (y los costos asociados)
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Análisis Financiero de una Empresa Exportadora: objetivo optimizar recursos
• -Inversión en capital de trabajo (working capital):costos directos, costos indirectos, carga fabril, etc.,vinculados al bien a exportar
• -Inversión en logística: en la DFI (distribución física
La operación de compra-venta internacional: LA EMPRESA
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internacional) y en el Canal de Distribución directo-
indirecto (corto-largo)
• -Inversión en promoción: actividades relacionadas al
posicionamiento del producto
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• El punto de partida para evaluar los riesgos en unacompraventa internacional y actuar en consecuenciaestá dado por una adecuada planificación de lasimportaciones, exportaciones y transaccionesfinancieras relacionadas.
Obligaciones Financieras de una Empresa Exportadora
La operación de compra-venta internacional: LA EMPRESA
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• Una vez iniciadas las operaciones de comerciointernacional, un seguimiento de la evolución de loscondicionantes permitirá contar con un sistema detoma de decisiones apropiado.
• Inversión de los fondos resultantes de la transacción
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1) Financiación Directa
2) Financiación Indirecta (intermediarios financieros)
Las herramientas financieras… ¿donde obtenerlas?
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Pesos = Cash Management
Dólares = Comercio Exterior+
Trading de cambios
Servicios financieros
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Financiamiento en moneda local y en divisas
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según su característica
• Productos transaccionales:
• Productos financieros:
Órdenes de pagoTransferenciasCobranzas documentariasL/C (Cartas de Crédito)
Prefinanciación de exportaciónFinanciación de exportación
Servicios financieros: productos
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• Productos financieros:
• Otros:
Financiación de exportaciónFinanciación de importación
LeasingFactoring
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• CrediticiosCartas de Crédito de ImportaciónTodas las financiacionesCobranzas con letras avaladas
Según el riesgo
Servicios financieros: productos
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• No Crediticios
TransferenciasÓrdenes de pagoCobranzasCartas de Crédito de Exportación
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