sparebanken hedmark...sparebank 1 gruppen as 34 27 202 bank 1 oslo akershus as 31 85 183 sparebank 1...
TRANSCRIPT
Regnskap for 1. kvartal 2015
Sparebanken Hedmark
Er den ledende leverandøren av finansielle produkter til personer,
bedrifter og offentlig sektor i Hedmark.
7,9 milliarder kroner i egenkapital.
51 milliarder kroner i forvaltningskapital .
67 milliarder kroner i forretningsvolum (inkl. lån i SpareBank 1
Boligkreditt/SpareBank 1 Næringskreditt ).
700 ansatte, 171 000 kunder.
23 bankkontorer i Hedmark, 2 i Oppland og 1 i Akershus.
Eiendomsmegling (EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS).
Leasing og objektfinansiering (SpareBank 1 Finans Østlandet AS).
Økonomihus (SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS).
Eier 40,5 % av Bank 1 Oslo Akershus AS og 11 % av SpareBank 1 Gruppen AS.
Rating av Moody`s: A2
Om Sparebanken Hedmark
Sparebanken Hedmark
Norges største selveiende sparebank
Datter-selskaper
Tilknyttede selskaper
Rating
Hovedpunkter – 1. kvartal 2015
God avkastning
Soliditeten styrkes ytterligere
Stabile marginer og vekst
Tilfredsstillende egenkapitalavkastning på 12,5 prosent i kvartalet.
Døtre og deleide selskaper leverer gode resultater.
God vekst - utlånsvekst på 7,6 prosent og innskuddsvekst på 3,7 prosent.
Netto renteinntekter inklusive lån overført kredittforetakene økte med vel 4 prosent.
Reduserte utlånsmarginer og tøff konkurranse om kundene.
Bedrede innskuddsmarginer kompenserer for deler av marginfallet.
Lavere kostnadsvekst i morbanken.
Økte kredittspreader ga et positivt resultatbidrag fra finansielle eiendeler og gjeld.
Tilnærmet ingen tap og positiv utvikling i andelen problemlån.
Godkjennelse for bruk av IRB A ga en positiv effekt 0,65 % på ren kjernekapital.
Meget god soliditet - ren kjernekapital er nå 15,3 prosent.
Uvektet egenkapitalandel utgjør 15,4 prosent.
Kapitaldekningen er 17,6 prosent.
Lave tap
Resultatregnskap (konsern)
Q1 2015
Q1 2014 2014
Netto renteinntekter 265 240 1.043
Netto provisjonsinntekter 110 130 446
Andre driftsinntekter 61 56 217
Sum driftskostnader 258 242 981
Resultat bankdrift før tap 178 184 725
Netto tap og nedskrivninger 5 12 66
Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger 173 172 659
Utbytte 7 12 13
Netto resultat fra eierinteresser 88 114 394
Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser 26 -33 166
Resultat før skatt 294 265 1.232
Skatt 54 38 192
Resultat etter skatt 240 227 1.040
Egenkapitalavkastning av resultat etter skatt 12,5 % 13,4 % 14,4 %
Sum driftskostnader i prosent av sum inntekter 46,3 % 46,6 % 43,0 %
Tap på utlån i prosent av brutto utlån 0,1 % 0,1 % 0,2 %
Resultatregnskap (morbank)
Q1 2015
Q1 2014 2014
Netto renteinntekter 206 193 835
Netto provisjonsinntekter 98 135 466
Andre driftsinntekter 7 2 16
Sum driftskostnader 179 178 726
Resultat bankdrift før tap 132 152 591
Netto tap og nedskrivninger -2 8 52
Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger 134 144 539
Utbytte 7 12 13
Netto resultat fra eierinteresser 94 57 117
Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser 26 -33 166
Resultat før skatt 261 180 835
Skatt 43 31 159
Resultat etter skatt 218 149 676
Resultat før skatt- konsern
Resultat før skatt for konsern og morbank Resultat før skatt - morbank
128
82
265
294
0
50
100
150
200
250
300
350
Q1-12 Q1-13 Q1-14 Q1-15
117
40
180
261
0
50
100
150
200
250
300
Q1-12 Q1-13 Q1-14 Q1-15
Resultatutvikling (konsern)
Q1 2015 Q4 2014 Q3 2014 Q2 2014 Q1 2014 Q4 2013 Q3 2013 Q2 2013 Q1 2013 Netto renteinntekter 265 272 272 259 240 263 266 252 227
Netto provisjonsinntekter 110 104 104 109 130 100 104 89 77
Andre driftsinntekter 61 54 51 57 56 46 49 48 46
Sum driftskostnader 258 263 237 239 242 235 223 227 231
Resultat fra ordinær drift før tap 178 167 190 185 184 174 196 162 119
Netto tap og nedskrivninger 5 24 9 21 12 43 4 22 3
Resultat fra ordinær drift etter tap og nedskrivninger 173 143 181 164 172 131 192 140 116
Utbytte 7 1 1 0 12 3 0 18
Netto resultat fra eierinteresser 88 97 103 81 114 120 98 53 54
Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser 26 29 173 -4 -33 -3 -19 26 -88
Resultat før skatt 294 269 457 241 265 250 271 237 82
Skatt 54 56 54 45 38 38 49 51 9
Resultat etter skatt 240 214 403 197 227 212 222 186 74
Spesifikasjon av resultat (konsern)
Q1 2015 Q1 2014 2014 Resultat etter skatt morbank 218 149 676
Eliminert utbytte fra datterselskaper og tilknyttede selskap -94 -58 -135
Resultatandeler fra:
SpareBank 1 Gruppen AS 34 27 202
Bank 1 Oslo Akershus AS 31 85 183
SpareBank 1 Boligkreditt og Næringskreditt AS 22 4 24
EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS 1 2 8
SpareBank 1 Finans Østlandet AS 18 16 73
SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS 10 3 4
Øvrige 0 -1 5
Resultat etter skatt konsern 240 227 1.040
Resultatutvikling per kvartal (konsern) Resultat før skatt eks. finansielle eiendeler og forpliktelser
Resultat fra andre finansielle eiendeler og gjeld
Resultat før skatt
Resultat etter skatt
244
283
240
268
210
220
230
240
250
260
270
280
290
Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
-3
173
29 26
-50
0
50
100
150
200
Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
241
457
269 294
0
100
200
300
400
500
Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
197
403
214 240
0
100
200
300
400
500
Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
265
25 -15
-31 59
-16 7
294
0
50
100
150
200
250
300
350
Resultat før skattQ1 2014
Endring rentenetto Endring provisjon-og andre inntekter
Endringutbytte/resultat fra
eierinteresser
Endring inntekterfra finansielleinstrumenter
Endringdriftskostnader
Endring tap Resultat før skattQ1 2015
Endring i resultat Q1-2015 mot Q1-2014 (konsern)
Rentenetto eksl. provisjoner fra kredittforetak*
Rentenetto (konsern) Rentenetto inkl. provisjonsinntekter fra kredittforetak
*Salg av kredittkortporteføljen i Q1 2014 bidro til redusert rapportert rentenetto. Bokføres etter Q1-2014 som provisjoner ** Rentenetto annualisert (omregnet til årstall) og sett i forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital
227
252
266 263
240
259
272 272 265
1,90%
1,95%
2,00%
2,05%
2,10%
2,15%
2,20%
2,25%
200
210
220
230
240
250
260
270
280
Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Rentenetto *
Rentenetto i % av gj.snittlig forvaltingskapital (annualisert) **
227 252 266 263
240 259 272 272 265
41
49
57 60
63 60
52 53 52
-
50
100
150
200
250
300
350
Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Rentenetto * Provisjonsinntekter fra kredittforetak
Netto provisjons- og andre inntekter
Netto provisjons- og andre inntekter (konsern) Sammensetning av totale inntekter fra bankdriften
Netto provisjons- og andre inntekter
• Netto provisjonsinntekter består av:
‒ Provisjonsinntekter fra kredittforetak
‒ Provisjonsinntekter fra kredittkort
‒ Betalingsformidling
‒ Fonds- og forsikringsprovisjon
‒ Inntekter fra eiendomstjenester
• Andre driftsinntekter består av: ‒ Inntekter fra regnskapsførsel
‒ Øvrige inntekter
61 %
25 %
14 %
Netto renteinntekter
Nettoprovisjonsinntekter
Andre driftsinntekter
63 60 52 53 52
29
10 9 11
5
15
16 18 15
10
19
20 21 21
21
16
19 22 21
17
38
35 25 29
47
5
5
9 8
24
0
20
40
60
80
100
120
140
160
180
200
Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Øvrige inntekter
Inntekter fraregnskapstjenester
Inntekter fraeiendomstjenester
Fonds-og forsikringsprovisjon
Betalingsformidling
Provisjonsinntekter frakredittkort
Provisjonsinntekter frakredittforetak
* Bankens verdipapirgjeld, renteplasseringer, derivater og fastrenteprodukter til kunder vurderes til virkelig verdi over resultatet etter IAS 39 og endringer i markedsverdi resultatføres.
Inntekter fra finansielle investeringer (konsern)*
Q1 2015
Q4 2014
Q3 2014
Q2 2014
Q1 2014 2014
Utbytte 7 1 1 12 14
Netto resultat fra eierinteresser 88 97 103 80 114 394 Netto resultat fra andre finansielle eiendeler og forpliktelser 26 29 173 -3 -33 166
Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser 121 126 277 77 93 573
Driftskostnader (konsern)
Q1 2015 Q4 2014 Q3 2014 Q2 2014 Q1 2014 2014 Lønn 109 102 98 95 102 397
Pensjoner 14 13 14 14 13 54
Sosiale kostnader 24 31 20 20 21 92
Sum personalkostnader 147 146 132 129 136 543
Administrasjon og øvrige kostnader 71 81 70 74 69 294
Sum lønn og administrasjonskostnader 218 227 202 203 205 837
Ordinære avskrivninger 11 11 11 10 10 42
Andre driftskostnader 29 26 23 26 27 102
Sum driftskostnader 258 263 236 239 242 980
Q1 2015 Q1 2014 2014 Lønn 67 66 261
Pensjoner 11 12 47
Sosiale kostnader 14 14 65
Sum personalkostnader 92 92 374
Administrasjon og øvrige kostnader 59 59 249
Sum lønn og administrasjonskostnader 151 151 623
Ordinære avskrivninger 8 8 33
Andre driftskostnader 19 18 70
Sum driftskostnader 179 178 726
Driftskostnader (morbank)
Tap på utlån og garantier (konsern) Misligholdte engasjementer Årlige tap
Kvartalsvise tap
Kvartalsvise tap isolert
424 459
340 339 301
420 270
271 209
217
0,00%
0,50%
1,00%
1,50%
2,00%
2,50%
0
100
200
300
400
500
600
700
800
900
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
Øvrige tapsutsatte engasjementer
Misligholdte engasjementer
Br.misligholdte og tapsutsatte i % av brutto engasjement
50 42
72 66
5
0
10
20
30
40
50
60
70
80
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
3
22
4
43
12
21
9
24
5
0
10
20
30
40
50
Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Utvikling rentemargin Morbank (Inklusive Boligkreditt og eksl. Kredittkortportefølje)
17
2,07%
2,01% 2,01%
1,93%
2,14%
2,29%
2,26%
2,20%
2,22%
2,28%
2,22%
2,16%
1,90%
2,00%
2,10%
2,20%
2,30%
Q2 2012 Q3 2012 Q4 2012 Q1 2013 Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015
SH
Rentemarginer Personkunder (PM) og bedriftskunder (BM) inklusive Boligkreditt
18
2,00% 1,97%
1,91%
1,82%
2,01%
2,18% 2,15%
2,06%
2,12%
2,19%
2,11%
2,05%
2,35%
2,24%
2,41%
2,28%
2,50%
2,57% 2,59%
2,57% 2,57%
2,62% 2,58%
2,49%
1,80%
1,90%
2,00%
2,10%
2,20%
2,30%
2,40%
2,50%
2,60%
2,70%
Q2 2012 Q3 2012 Q4 2012 Q1 2013 Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015
PM BM
Nøkkeltall (konsern)
Q1 2015 Q1 2014 2014 Lønnsomhet
Egenkapitalavkastning 12,5 % 13,4 % 14,4 %
Balansetall
Forvaltningskapital (mill kr) 51.101 46.869 49.934
Forretningskapital (mill kr) 67.236 62.563 65.928
Utlånsvekst siste 12mnd. inkl. overførte lån 7,7 % 7,3 % 6,8 %
Innskuddsvekst 3,7 % 2,7 % 3,2 %
Innskuddsdekning 76,7 % 81,2 % 77,8 %
Soliditet
Ren kjernekapitalprosent 15,3 % 15,1 % 14,8 %
Kjernekapitaldekning 15,8 % 15,5 % 15,2 %
Kapitaldekning 17,6 % 15,5 % 17,1 %
Andre nøkkeltall
Kostnadsprosent 46,3 % 46,6 % 43,0 %
Brutto misligholdte lån i % av brutto eng inkl. overførte lån 0,8 % 1,0 % 0,9 %
Balanse (konsern) 31.03.2015 31.03.2014 31.12.2014
EIENDELER
Kontanter og fordringer på sentralbaner 490 376 748
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 659 791 675
Netto utlån til kunder 40.242 36.640 39.691
Verdipapirer 5.526 5.200 4.787
Investeringer i tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet 3.157 2.727 3.073
Øvrige eiendeler 1.027 1.135 960
Sum eiendeler 51.101 46.869 49.934
FORPLIKTELSER
Gjeld til kredittinstiusjoner 659 662 665
Innskudd fra og gjeld til kunder 31.054 29.948 31.070
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer og derviater 10.155 7.965 9.281
Andre forpliktelser 839 737 789
Ansvarlig lånekapital 505 505 505
Sum gjeld 43.212 39.817 42.310
EGENKAPITAL
Opptjent egenkapital 7.889 7.052 7.624
Sum egenkapital 7.889 7.052 7.624
Sum egenkapital og gjeld 51.101 46.869 49.934
Balanseutvikling Utlånsvolum inklusive overførte lån til kredittforetak (Mrd kr)
Innskuddsvolum (Mrd kr)
Utvikling i forvaltningskapital og forretningsvolum (Mrd kr)
Utvikling egenkapital (Mill kr)
49,0 50,8 51,6 52,4 52,6 53,9 54,8 55,9 56,6
0,0 %
5,0 %
10,0 %
15,0 %
10,0
20,0
30,0
40,0
50,0
60,0
Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Utlånsvolum ink. Boliglån overført til kredittforetak Utlånsvekst 12 mnd
29,2
30,7
29,7 30,1 29,9
32,0 31,5
31,1 31,1
0,0 %
5,0 %
10,0 %
15,0 %
27,0
28,0
29,0
30,0
31,0
32,0
33,0
Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15
Innskuddsvolum Innskuddsvekst 12 mnd
53,0 56,7 62,6 65,9 67,2
0,0
20,0
40,0
60,0
80,0
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
Forvaltningskapital Overført til kredittforetak Forretningsvolum
5.534 6.044
6.718 7.624 7.889
0
2.000
4.000
6.000
8.000
10.000
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
Utvikling i ren kjernekapitaldekning (konsern) • Totalkapitaldekning konsern per 31.03.15: 17,6 %
• Ren kjernekapital for morbank per 31.03.15: 22,4 %
15,2 % 16,9 % 16,2 %
14,8 % 15,3 %
0,2 %
0,4 % 0,5 %
0,0 %
2,0 %
4,0 %
6,0 %
8,0 %
10,0 %
12,0 %
14,0 %
16,0 %
18,0 %
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
Ren kjernekapitaldekning Annen kjernekapital og tilleggskapital
Utvikling i uvektet egenkapitalandel
12,8 %
13,7 %
14,2 %
15,3 % 15,4 %
8,0 %
9,0 %
10,0 %
11,0 %
12,0 %
13,0 %
14,0 %
15,0 %
16,0 %
17,0 %
18,0 %
8,0 %
9,0 %
10,0 %
11,0 %
12,0 %
13,0 %
14,0 %
15,0 %
16,0 %
2011 2012 2013 2014 Hittil 2015
Egenkapitalandel Ren kjernekapitaldekning
Sammensetning av utlån (konsern) Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene
Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene
Sammensetning utlån egen balanse
Lønnstakere; 23.135
Boligkreditt; 15.534
Næringskreditt; 601
Bygg og anlegg; 1.286
Eiendomsdrift; 7.136
Varehandel; 1.024
Primærnæring; 3.515
Forretningsmessig
tjenesteyting; 1.706 Øvrige;
2.682
PM; 68,3 %
BM; 31,7 %
PM; 57,1 %
BM; 42,9 %
Likviditetsreserver per 31.03.15.
455
4.053
253
3.697
147
8.605
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
6.000
7.000
8.000
9.000
10.000
Kontanter Deponerbare papirer Udeponerte Tilrettelagte lån forBoligkreditt*
Fond og børsnoterteaksjer
Likviditetsreserve
* Tilrettelagte lån for salg til Boligkreditt etter et 30 % boligprisfall
Årlig forfallsstruktur
Forfallsstruktur Forfall neste 12 måneder
500
65
550 858
1.463
1.900
2.180
1.150
700 500
200 400
0
500
1000
1500
2000
2500
30002
01
5
20
16
20
17
20
18
20
19
20
20
20
21
20
22
20
23
20
24
20
25
20
26
20
27
20
28 0
200
400
600
800
apr.15mai.15jun.15jul.15aug.15sep.15okt.15nov.15des.15jan.16feb.16mar.16
Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank
Utstedt obligasjon F-lån Norges Bank
