Suomen / teollisuuden taloustilanne ja näkymät14.8.2015

Euroopan elpymisestä huolimatta Suomen talous ei ole päässyt

kasvuun

02.05.20232

13.8.20153

Bruttokansantuote kasvaa, mutta ei Suomessa

Lähde: Macrobond

Indeksi 2005=100

90

95

100

105

110

115

120

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

SuomiEspanjaRanskaIso-BritanniaSaksaUSAViroRuotsi

02.05.20234

Teollisuustuotanto Suomessa on painunut jopa vuoden 2009 alapuolelle

Lähde: Macrobond

Indeksi 2008=100

65

70

75

80

85

90

95

100

105

110

Viimeisin tieto: kesäkuu 20152008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

SuomiJapaniEU-maatUSA

02.05.20235

Suomen taloudessa ei näy käännettä parempaanBkt:n kehitys 2015 / 2014, %

Pohjois-Amerikka: +2,3 %USA +2,4 %Kanada +1,4 %

Länsi-Eurooppa: +1,7 %Saksa +1,9 %Iso-Britannia +2,5 %Ranska +1,2 %Italia +0,7 %Espanja +3,0 %Alankomaat +2,0 %Sveitsi +0,6 %Ruotsi +2,7 %Belgia +1,2 %Norja +1,3 %Itävalta +0,7 %Tanska +1,8 %Kreikka -0,4 %Suomi +0,4 %Portugali +1,6 %Irlanti +3,7 %

Lähi- ja Keski-ItäSaudi Arabia +2,7 % Israel +3,0 %

Aasia: +4,7 %Kiina +6,8 %Japani +1,0 %Intia +7,7 %Australia +2,5 %Etelä-Korea +2,7 %Indonesia +4,9 %Taiwan +3,3 %Thaimaa +3,0 %Malesia +4,8 %Singapore +2,6 %Uusi Seelanti +2,6 %Filippiinit +5,9 %Vietnam +6,1 %

AfrikkaEtelä-Afrikka +2,0 %Nigeria +4,4 %Egypti +4,3 %

Etelä- ja Väli-Amerikka: +0,0 %Brasilia -1,6 %Meksiko +2,6 %Argentiina +0,5 %Venezuela -6,4 %Kolumbia +3,1 %Chile +2,4 %Peru +3,1 %

Keski- ja Itä-Eurooppa: 0,0 %Venäjä -3,5 %Turkki +3,0 %Puola +3,6 %Tšekki +3,3 %Romania +3,6 %Ukraina -10,6 %Unkari +2,9 %Slovakia +3,0 %Slovenia +2,1 %Liettua +2,3 %Latvia +2,3 %Viro +1,9 %

Lähde: Consensus Forecasts, July 2015Bkt-ennusteiden keskiarvot koottu heinäkuussa 2015.

02.05.20236

Suomen vienti on jäänyt kilpailijamaiden kehityksestä

Lähde: Macrobond, Eurostat

Tavara- ja palveluviennin arvo neljänneksittäin (euroina), käyvin hinnoin, indeksi, 2005=100

75

100

125

150

175

200

225

250

Viimeisin tieto: 2015 Q12005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

SuomiRuotsi BelgiaEspanjaSaksaTšekki ViroPuola

02.05.20237

Yritysten työpaikat Suomessa ovat vähentyneet tuntuvasti

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 20141,300

1,350

1,400

1,450

1,500

1,550

Lähde: Tilastokeskus / Kansantalouden tilinpito

Tuhatta työpaikkaa

02.05.20238

Teollisuuden työpaikkoja Suomessa on kadonnut lähes 100 000 vuoden 2008 jälkeenTeollisuus tuo kuitenkin 80 % Suomen vientituloista

300000

320000

340000

360000

380000

400000

420000

440000

Viimeisin tieto: 2015 Q100 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15

Lähde: Macrobond, Eurostat / Kansantalouden tilinpito

02.05.20239

Julkiset menot, julkinen velka ja veroaste ovat kasvaneet hallitsemattomastiKustannustaakka on paisunut, siksi julkista sektoria on karsittava

Lähde: Macrobond, Eurostat

Valtion ja kuntien velka sekä julkiset menot, miljardia euroa,

käyvin hinnoin

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

110

120

39,5

40,0

40,5

41,0

41,5

42,0

42,5

43,0

43,5

44,0

44,5

45,0

45,5

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

Kuntien velka, vas.ast.

Julkisen sektorin kokonaismenot, vas.ast.

Valtion velka, vas.ast.Kokonaisveroaste %, oik. ast.

Viimeisin tieto: 2015 Q1

02.05.202310

Investoinnit Suomessa ovat kehittyneet heikosti verrattuna kilpailijamaihinYritysten kiinteät investoinnit

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014e 2015e 2016e80

85

90

95

100

105

110

115

120

125

130

135

140

USA

Alankomaat

Sveitsi

Ruotsi

Saksa

Suomi

Lähde: OECD, Economic Outlook 2015

Indeksi, 2005=100

02.05.202311

Suomen jäykkä palkkamalli ja

työlainsäädäntö heikentävät jatkuvasti

kustannuskilpailukykyä

90

95

100

105

110

115

120

125

Suomi suhteessa euromaihin 5 %:n alenema suhteessa euromaihin10 %:n alenema suhteessa euromaihin

*) EKP:n harmonisoidussa kustannuskilpailukykymittarissa kunkin maan keskimääräinen toteutunut valuuttakurssi lasketaan 20-30 tärkeimmän vientimaan valuuttakurssipainoilla sekä koko talouden yksikkötyökustannusten kehityksellä.Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2015, Lähde: Euroopan keskuspankki

Suomen hinta- ja kustannus-kilpailukykyheikkenee

2005,I =100

Suomenhinta- ja kustannus-kilpailukykyparanee

02.05.202312

Yksikkötyökustannuksia on kyettävä alentamaan Koko kansantalouden yksikkötyökustannukset = työvoimakustannukset / tuottavuus, ml. kunkin maan toteutuneet valuuttakurssit

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 20157580859095

100105110115120125130135

Teollisuuden tuotanto (jalostusarvo kiintein hinnoin) Teollisuuden tuottavuus Teollisuuden työn hinta

Teollisuuden työpaikat

02.05.202313

Myös teollisuudessa työn hinnan ja tuottavuuden kehitys ovat erkaantuneet toisistaan Työpaikat ovat vähentyneet

Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2015.Lähde: Eurostat: Quarterly National Accounts / Labour Cost Index, Tilastokeskus; Ansiotasoindeksi (yksityinen sektori, vuodet 2005-2006)

2005=100

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 201580

85

90

95

100

105

110

115

120

125

130

135

Suomi Saksa Ruotsi

02.05.202314

Teollisuuden yksikkötyökustannukset Suomessa ovat erkaantuneet Ruotsin ja Saksan kehityksestäYksikkötyökustannukset = työvoimakustannukset / tuottavuus

Viimeisin tieto tammi-maaliskuu 2015.Lähde: Eurostat: Quarterly National Accounts / Labour Cost Index, Tilastokeskus; Ansiotasoindeksi (yksityinen sektori, vuodet 2005-2006)

2005=100

Kustannus-kilpailukykyheikkenee

Kustannus-kilpailukykyparanee

15 13.8.2015

Työn hinnalla mitaten Suomen pahimmat kilpailijat ovat itäisessä EuroopassaTeollisuuden työn hinta eri maissa

NorjaSveitsi*Belgia

TanskaRuotsiSaksa

RanskaSuomi

Australia*Alankomaat

ItävaltaIrlanti

LuxemburgItalia

USA *Kanada*Espanja

Iso-BritanniaJapani*

Uusi Seelanti*Singapore*

Israel*Etelä-Korea*

SloveniaKreikka

Argentiina*Cypros

MaltaPortugaliSlovakia

ViroTšekin tasavalta

PuolaBrasilia*

UnkariTaiwan*LiettuaLatvia

Meksiko*RomaniaBulgaria

Filippiinit*

0 5 10 15 20 25 30 35 40 45 50 55 60 65

Euroa/tunti

Huom! Valuuttakursseilla voi olla merkittävä vaikutus euroiksi muutettuihin työvoimakustannuksiin (esim. Ruotsi ja Norja)

*) Tieto vuodelta 2013, muuten vuodelta 2014Lähde: Eurostat, The Conference Board

SuomiIta

lia

Ransk

aIrla

nti

RuotsiNorja

Belgia

Tansk

a

Espan

ja

Kypro

s

Liettua

Kreikk

aMalt

a

Kroati

aLatv

ia

Slovakia

EU28 Viro

Itäva

lta

Hollanti

BulgariaPuola

Tsekk

i

Unkari

Slovenia

Saksa

Portugali

Romania

Iso-B

ritannia

Luxemburg

36

37

38

39

40

41

42

13.8.201516

Suomalaisten työaika on Euroopan lyhyinKokoaikatyössä olevien palkansaajien keskimääräinen toteutunut viikkotyöaika

Tieto ajanjaksolta Q1/2015Lähde: Eurostat

Tuntia

0 €10,000 €20,000 €30,000 €40,000 €50,000 €60,000 €70,000 €80,000 €90,000 €

100,000 €110,000 €120,000 €130,000 €140,000 €150,000 €

02.05.202317

Suomalainen palkkamalli ei ota huomioon eroja yritysten tuottavuudessa ja kannattavuudessaTeknologiateollisuus ry:n jäsenyritysten jalostusarvo / työntekijä 2014

Tuloslaskelman mukainen liikevoitto oli negatiivinen 25 %:ssa yrityksistä vuonna 2014. Lähde: Teknologiateollisuus ry:n jäsentietojärjestelmä / päivitys 7.8.2015

Yritykset satunnaisjärjestyksessä (pl. negatiivisen jalostusarvon sekä jalostusarvoltaan 150 000 euroa / työntekijä ylittävät yritykset)

Jalostusarvo = yrityksen liikevaihto – materiaali- ja palveluostot Jalostusarvo = työvoimakustannukset + vuokrat + poistot + liikevoitto

Työvoima-kustannusten osuus jalostusarvosta:- mediaani 77 %