Presentación Corporativa 1T19

HISTORIA

De empresa familiar… H I S T O R I A

… a líder de la industria en México.

Nuevo concepto moderno con

instalaciones y servicios de

primer nivel; mayor enfoque

en la actividad física.

1 989 - 1 996

Sports World surge como

una empresa familiar con un

concepto de Club Recreativo

y luego evoluciona a un nuevo

concepto

IPO

Inicia etapa de crecimiento

acelerado.

Al cierre de 2010

contábamos con

14 clubes

en operación

2005 - 2010

La empresa contaba con

cinco clubes en operación.

Nexxus Capital se integra

como accionista e inicia una

etapa de institucionalización

Expansión y

consolidación de

estrategia enfocada en

Wellness

Al cierre de 2018

contábamos con

59 clubes

en operación*

201 1 -2 01 6 2017-2018

Consolidación del liderazgo

y posicionamiento

mediante la apertura de

más de 30 clubes para

llegar a un total de 49

clubes en operación**

201 9

Retos y

oportunidades tanto

en el negocio actual

como en nuevas

líneas de negocio

3*El número de clubes incluye 3 clubes que no operan bajo la marca de Sports World y cuentan con un acuerdo de operación compartida con un tercero.

**El número de clubes incluye 4 clubes que no operan bajo la marca de Sports World y cuentan con un acuerdo de operación compartida con un tercero.

LA COMPAÑÍA

GRUPO SPORTS WORLDL A C O M P A Ñ Í A

Ventajas competitivas

• Enfoque en wellness

• Excelencia en el servicio

• Ambiente familiar

• Personal altamente capacitado

• Amplia e innovadora oferta deportiva

• Entrenamientos personalizados

• Formación de comunidades

• Ubicaciones estratégicas

• Instalaciones y equipo de primer nivel

• Capacidad de adaptación a nuevas

tendencias

• Uso de la tecnología que permitirá

ofrecer mejores experiencias a nuestro

clientes

*Adicionalmente, existen 4 clubes que no operan bajo la marca de Sports World y cuentan con un acuerdo de operación compartida con un tercero.

** SW Aguascalientes, SW Parque San Andrés, SW Apodaca y LOAD. Estos últimos 2 iniciaron operaciones en abril.

Líder con el mayor número de

clubes en México: 62 clubes en

operación* y 4 más en

construcción y preventa**

Única empresa pública del

mercado wellness en

Latinoamérica

Desde el IPO se han

incorporado 48 clubes

y alrededor de 60,000

nuevos clientes

Marca altamente reconocida

Compromiso con la

Responsabilidad Social

Sólido Gobierno Corporativo

5

PROPUESTA DE VALORL A C O M P A Ñ Í A

Hospitalidad

• Cercanía

• Seguimiento

• Amenities

Innovación

• Equipamiento

• Últimas tendencias en

programas deportivos

• Instalaciones

Infraestructura

OFRECER EXPERIENCIAS

ÚNICAS QUE GENERAN

BIENESTAR

• Instalaciones

• Mantenimiento preventivo

Confianza

• Instructores

capacitados y

certificados

• Seguridad integral

Equilibrio

• Enfoque en wellness

• Salud / Programas de

nutrición

• Evolución según

objetivos

• Ambiente familiar

Comunidad• Grupos de afinidad

acordes a objetivos

y actividad6

PRESENCIA GEOGRÁFICA

1T19

62 4 2 clubes en en CDMX y área

operación* metropolitana

2 0 en otros estados

de la República

*Adicionalmente, existen 4 clubes que no operan bajo la marca de Sports World y cuentan con un acuerdo de operación compartida con un tercero.

** SW Aguascalientes, SW Parque San Andrés, SW Apodaca y LOAD. Estos últimos 2 iniciaron operaciones en abril.

El contar con un alto número de ubicaciones estratégicas nos

mantiene cerca de nuestros clientes actuales y potenciales,

además de poder brindar la alternativa multiclub, un

diferenciador clave frente a la competencia.

L A C O M P A Ñ Í A

4en construcción

y preventa**

7

CICLO DE NEGOCIO

Ventas cruzadas

Construcción

Estrategia de mercadotecnia directa

La rentabilidad del club aumenta sustancialmente durante la

curva de llenado

Una vez logrado el punto de equilibrio, las cuotas de

mantenimiento pagadas por cada cliente adicional se refleja en

incrementos en EBITDA

7 9

12

17

22

25

%A

pe

rtu

ra

55

% P

un

to d

eeq

uilib

rio

27

33

85

%

% d

eO

cu

pació

n

L A C O M P A Ñ Í A

Curva de Llenado

Mes

Preventa y Construcción

8

El ingreso por las membresías prevendidas se registra en la

apertura

Construcción

1 3 4

Curva de Llenado

Gastos pre-

operativos

Preventa

POTENCIAL

DE

CRECIMIENTO

80+

75-79

70-74

65-69

60-64

55-59

50-54

45-49

40-44

35-39

30-34

25-29

20-24

15-19

10-14

5-9

0-4

PERFIL DEMOGRÁFICO

EN MÉXICOLA OBESIDAD SE HA CONVERTIDO EN UNPROBLEMA

127 millones de personas

73% gastos por

tratamiento médico

15% pérdidas de ingreso

por ausentismo laboral

12% pérdidas de ingreso

por mortalidad prematura

7 de 10adultos

(mayores de 20 años)

4 de 10adolescentes

(12-19 años)

3 de 10niños en edad escolar

(5-11 años)

Costo: $85 mil

millones de pesos.

P O T E C I A L D E C R E C I M I E N T O

Personas con sobrepeso u

obesidad

10

INDUSTRIA EN MÉXICO

Penetración

como % del total

de la población

EL INCREMENTO DE UN PUNTO PORCENTUAL

EN LA PENETRACIÓN EN MÉXICO EQUIVALE A

+1.3 MILLONES DEPERSONAS

Fuente: IHRSA, Reporte Global sobre el Estado de la Industria de Clubes Deportivos 2017.

Brasil 4.6%

Argentina 6.8%

Canada 15.5%

Estados Unidos 20.3%

Noruega 20.9%

2012

2017

2.3%

3.2%

Más de 4.1 millones de clientes

12,376 centros deportivos

Ingresos estimados por USD 1,800 millones

11

P O T E C I A L D E C R E C I M I E N T O

MÉXICO HA IDO TOMANDO IMPORTANCIA EN LA

INDUSTRIA MUNDIAL DEL FITNESS

INDUSTRIA EN MÉXICOLa industria en México ha seguido las tendencias de países más desarrollados, como EEUU, en donde el mercado se ha polarizado hacia los

segmentos “premium” y “low-price”, y los estudios han ido tomando relevancia.

Fuente: IHRSA y Statista Sensor Tower.

APPs: 8 FIT, Weight Loss Fitness, MyFitness,Caminar para bajar de peso, Instafit, Nike Training Club.

FULL SERVICE

Toda la oferta del mercado en un lugar

Actividades para toda la familia

Atención personalizada

LOW PRICE

Precio

Ubicación

Horarios flexibles

ESTUDIOS

Innovación

Comunidad

No compromiso

APPs

Uso de nuevas tecnologías

Ofrecen experiencias Wellness

Seguimiento de progresos

Comunidad

12

P O T E C I A L D E C R E C I M I E N T O

SEGMENTO

A, B, C+

B, C

C, C-, D+

A, B, C+

A, B, C+, C, C-,D+

$880EE.UU.

$1,056China

$329India

$156Japón

$162Alemania

$91México

$1,42834.8%

$526EE.UU.

$610China

$114India

$92Japón

$90Alemania

$40México

$774Otros

Fuente: Statista

2017Cifras en millones de dólares

$2,246

+16.2%Crecimiento Anual Compuesto

TAMAÑO DEL MERCADO MUNDIAL DE APPS

2021Cifras en millones de dólares

$4,101

13

P O T E C I A L D E C R E C I M I E N T O

CRECIMIENTO

CON

SOLIDEZ

FINANCIERA

MÉTRICAS OPERATIVAS1T19

*Crecimiento Anual Compuesto 2010-2018.1 El número de Clientes en el 1Q18 y 1Q19 consideran los clientes de Planes de Salud Corporativos.

CAC*

19.7%

Clubes(al cierre del periodo)

CAC*

16.0%

Clientes1

(al cierre del periodo)

15

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A

25,5

92

28,4

87

43,5

00

51,4

00

56,8

95

67,2

59

72,9

87

84,8

23

83,7

83

82,5

98

84,5

14

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q18 1Q19

+2.3%

14

19

29

35

42

46

49

57

59

62

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q19

Tasa de Deserción

Crecimiento Anual Compuesto 2010-2018.

(Promedio Mensualal cierre del periodo)

16

CAC*

19.0%

Aforo Promedio Mensual

(al cierre del periodo)

8.7 visitas

promedio

MÉTRICAS OPERATIVAS1T19

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A1

93

,40

0

200,0

00

271,8

55

334,7

50

398,1

84

482,2

04

555,4

00

653,5

70

774,4

34

737

,45

1

712,4

09

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q18 1Q19

4.4

%

4.3

%

3.5

%

3.1

%

3.4

%

5.1

%

4.4

%

2014 2015 2016 2017 2018 1Q18 1Q19

469

508

697

892

1,0

62

1,1

92

1,3

64

1,6

66

1,9

34

450

489

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q18 1Q19

Crecimiento Anual Compuesto 2010-2017.

17

Crecimiento Anual Compuesto 2010-2018.

CAC*

19.4%

Ingresos(millones de pesos)

+8.6%

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R ASOLIDEZ FINANCIERA

GENERACIÓN

DE INGRESOS 1T19

• Ingresos deportivosclases personalizadas,programas

deportivos, campamentos vacacionales,

entre otros.

• Otros ingresos del negocioreactivaciones, renta de lockers, credenciales, pases

de invitado, entre otros.

• Ingresos por patrocinios y otras

actividadesrenta de espacios, intercambios, tienda

deportiva, patrocinios, actividades

comerciales, entre otros.

Pago único al inscribirse

Pago mensual que da acceso a

todas las áreas básicas del club

y variedad de clases

• Individual

• Familiar

• Grupal

• Corporativa

• Uniclub

• All Club

• Part-time

MEMBRESIAS 4.0%

MANTENIMIENTO 78.9%

OTROS 17.1%

1 T 1 9

37% 50% 13%

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A

18

DETALLE PRINCIPALES GASTOS 1T19

COMO % DEL TOTAL DE INGRESOS

* Considerando el efecto de IFRS 16, los Gastos de Renta fueron 2.5%

Nota: Incluye costo administrativo.

• Agua • Gas

• Luz

• Lavado de toallas

• Aseo y limpieza

• Mantenimiento

• Marketing

• Comisiones bancarias

• Honorarios profesionales

PERSONAL 32.2%

RENTA* 23.5%

GASTOS GENERALES 21.2%

OTROS GASTOS 6.9%

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A

19

Número de Colaboradores

Operación de clubes 2,545

Corporativo 161

Total 2,706

116

92

118

17

3

20

5

20

4

22

8

29

3

33

3

59

79

24.7%

18.1%16.9%

19.4% 19.3%

17.2% 16.7%17.6% 17.2%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q181Q19

Margen EBITDA

*Crecimiento Anual Compuesto 2010-2018.2 El EBITDA en el 1Q19 incluyendo el efecto de IFRS 16 fue $181.9 millones de pesos, un crecimiento de 206.1% vs 1Q18 y un Margen EBITDA de 37.2%.3 El Resultado del Ejercicio incluyendo el efecto de IFRS 16 fue una perdida de $31.1 millones de pesos.

Utilidad antes de intereses, impuestos y depreciaciones

“EBITDA2” (millones de pesos)

SOLIDEZ FINANCIERA

20

CAC*

14.1%

+33.2%

13.2%

16.2%

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A

39

38

38

64

49

16

30

53

49

-4

6

8.3%

7.5%

5.5%

7.2%

4.6%

1.4%2.2%

3.2%

2.5%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1Q181Q19

Resultado del Ejericio3

(millones de pesos)

1.2%

Margen NETO

DEUDA FINANCIERA AL 1T19

Características

Perfil de vencimientos

Líneas de Crédito

21

68,675

132,325

301,500

167,500

0

50,000

100,000

150,000

200,000

250,000

300,000

350,000

2020 2021 2022 2023

4 Sin considerar el efecto de IFRS 16 la Deuda Financiera Neta fue $593.6 millones de pesos.

5 No considera el efecto de IFRS 16

Nota: Se cuenta con una línea revolvente de capital de trabajo con Santander por MXN $100 millones de pesos con vencimiento septiembre 2019

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R A

Total

Monto del Crédito 750,000

Monto Dispuesto 670,000

Por Disponer 80,000

CLUB DEAL

Tasa TIIIE + 2.50

Plazo60 meses con 18 meses de

gracia

Amortizaciones Trimestrales

79%

21%

Dispuesto Por Disponer

Marzo

Deuda Financiera Neta4 3,064,913

Deuda Neta / EBITDA5 1.7x

Índice de Cobertura de Intereses5 4.2x

Comportamiento de la Acción Fondo de Recompra

• El Volumen Promedio operado en los últimos 12 meses fue de 65,815; durante el 1T19 fue de 12,374 acciones.

22

$19.78

*EV = Mkt Cap. + Deuda Neta

Rendimiento 1T18 1T19

SPORT S -0.1% -4.2%

IPC -6.5% 3.9%

Diferencia 6.4% -8.2%

Acciones

Saldo Inicial (cierre 4T18) 1,801,652

Enero 58,034

Febrero 5,560

Marzo 36,603

Total 1T19 100,197

Saldo Acumulado de acciones en el

Fondo de Recompra al cierre del 1T19 1,901,849

Precio Promedio de Compra 1T19 $19.80

Precio Mercado Sports al cierre del 1T19 $19.78

Valor de Mercado 37,618,573$

Se autorizó por Asamblea cancelar 2,118,949 acciones

para finalizar con 80,000,000 acciones en circulación:

• 1,803,646 acciones del Fondo de Recompra

• 315,303 acciones del Fideicomiso de Empleados

C R E C I M I E N T O C O N

S O L I D E Z F I N A N C I E R AACTIVIDAD EN LA BMV

Cayetano Jiménez C.

Director de Administración y Finanzas

Roberto Navarro.

Relación con Inversionistas

Tel. 5481 7777 ext. 105

Inversionistas@sportsworld.com.mx

GRACIAS

CONTACTO