THAI LUXE Opportunity Day 2011

1

Executives

• Mr. Anurot Seneepakonkai President, CEO

• Mr. Rojphan Seneepakonkai V.P, C.O.O

• Dr. Thomas Wilson V.P, C.T.O

• Ms. Arpha Seneepakonkai V.P, C.H.R.M

• Ms. Ladda Hiebsuwan A.V.P

8

OVERVIEW

• Company name: Thai Luxe Enterprises Plc.

• “TLUXE” บมจ.314

• Type: Agriculture Business, Manufacturer of Aquatic feeds, Aquaculture Farming

• Registered Capital

• ทนจดทะเบยน 618,415,520 บาท

• ทนเรยกช าระแลว 380,451,520 บาท

2

OVERVIEW

• Head Quarter: Samut Songkram

• Phetburee Factory:

• Land 62Rai

• Warehouse 46,986 M2

• Production Capactity 140,000 Mts.

• Employee 500

3

OVERVIEW

• Shrimp Farm: Choomphon

• Fish Farm: Kanchanburee

• Research & Development Center : Samutsongkram

• 10 Distribution Centers countrywide

• Bangkok Office

4

BACKGROUND

• 1987(2530) Founded by Thai & Luxe Enterprises (Taiwan) with 20m. bath capital

• 1998(2531) Start Black Tiger Shrimp Farming in Samut Songkram, importing shrimp feed from Taiwan

• 1990(2533), Incresed capital to 100m. bath to build shrimp feed factory and processing plant

• 1994(2537), Increased Capital to 125m. bath and Listed in SET

5

BACKGROUND

• 1999(2542), Expand the shrimp feed factory in Phetburee

• 2000(2543), Increase capital to 187.5m. bath to expand fish feed production line

• 2001(2544), Increase capital to 250m. bath to invest in shrimp feed factory in Vietnam

• 2007(2550) 20th Anniversary, 2nd fish feed factory in Petchburi Plant

6

BACKGROUND

• 2008(2551) Started Food & Drinks business “Mamee” & "Mamee Cuisine”

• 2009(2552) Change company logo

• 2010(2553) Increased capital 238m. THB to be 618m.

• 2011(2534) Start commercial farming projects

• 2011(2554) Acquired SMP Food Products Company

7

MISSION

• เราด าเนนธรกจอยบนพนฐานดวยความรอบคอบ โปรงใสและมความซอสตย คคณธรรม

• เรามทมงานมออาชพ ทมความรอบร มงวจยและพฒนาสนคาอยางตอเนอง เพอใหไดสนคาทมคณภาพ มความสะดวก ปลอดภย และเปนมตรกบสงแวดลอม

• เราใสใจและเปดโอกาสใหผทมความรความสามารถทจะอทศผลงานเพอตอบสนองลกคาดวยบรการทดกวา

9

VISION

• เปนบรษทเดน มจดประสงคแนวแนทจะผลต สงมอบสนคา และบรการ ทมความสะดวก ปลอดภย เปนมตรกบสงแวดลอม เปนทยอมรบในตลาดโลก

10

CORPORATE VALUE • ซอสตย: มวฒนธรรมองคกรทใหความส าคญกบผทมความซอสตย สจรต เปนมออาชพ และมงใฝหาความร

• ทมงาน: มงการท างานเปนทม รวมถายทอดประสพการณเพอสรางผลงานทเปนเลศ

• เปนธรรม:ใหโอกาสแกทกคน ทจะรวมเกอกล ชวยสรางคณคาแกองคกร โดยมระบบพจารณาอยางเปนธรรม

• คณธรรม: ยดมนหลกธรรมมาภบาล คคณธรรมทวทงองคกร

11

SLOGAN

คณภาพตองมากอน

ทกขนตอนเราใสใจ

12

PRODUCTS

13

Shrimp Feed

PRODUCTS

14

Fish Feed

PRODUCTS

15

PRODUCTIONS

World Class Production lines.

All GMP, HACCP certified Plants.

Pelleting machine by IDAH ROC.

Extruder by WENGER USA.

Grinder by Buhler Swiss.

Dryer by AeroGlide USA.

16

CUSTOMERS

18

Direct Farms Dealers OEM

17

LOGISTIC

Central & Eastern

-Chanburee

-Chachengsao Upper South

-Chumphon

-Surat Thanee

South West

-Songkla

-Krabi

Lower South

-Nakhon Sri

-Trung

-Satool

-Pangnga

R & D

19

Farm Visit Feed Test

SERVICES

20

Mobile Lab

SHRIMP FARM

21

Thai Luxe Farm 1, Chumporn

FISH FARM

22

Thai Luxe Farm 2, Kanchanaburee

FISH FARM

23

Thai Luxe Farm 2, Kanchanaburee

SEAFOOD PRODUCTS

24

SMP Food Products

READY MEALS

25

Mamee Cuisine

ACTIVITIES

26

SOCIAL RESPONSIBILITY

27 27

28

SOCIAL RESPONSIBILITY

AWARDS

• 2001(2544), The first shrimp feed factory in Thailand to certified with ISO9002

• 2002(2545), The first shrimp feed factory in Thailand to certified with GMP, HACCP

• 2002(2545), Receive Thailand award form DOP

• 2011(2554), SET Award. Best Performance Company, CEO

•

29

AWARDS

31

รางวล Green Industry อตสาหกรรมทยดมนในการประกอบกจการทเปนมตรตอสงแวดลอม

โครงการ CSR- DIW มาตรฐานความรบผดชอบของโรงงานอตสาหกรรมตอสงคม

ของกรมโรงงานอตสาหกรรม

AWARDS

30

โครงการสถานประกอบการดเดนดานความปลอดภย ป 2551 - 2553

AWARDS

32

SET AWARD 2011

FEED INDUSTRY

33

WORLD SHRIMP PRODUCERS

33

2551 2552 2553 2554 %yoy %

World 2,084 2,192 2,322 2,100 -9.6 100

China 523 560 600 535 -10.8 25.5

Thai 466 567 554 502 -9.3 23.9

Vietnam 200 200 224 203 -9.4 9.7

Equador 150 140 145 131 -9.7 6.2

Indonesia 230 180 140 126 -10.0 6.0

India 87 100 120 125 4.2 5.9

Brazil 65 65 72 65 -9.7 3.1

Other 363 380 467 413 -11.6 19.7

ทมา:สถาบนวจยการเพาะเลยงกงทะเล หนวย:พนตน

ASIA SHRIMP PRODUCERS

• จากผลผลตกงรวมทวโลก

4,500,000ตน

• เปนผลผลตจากการเพาะเลยง 2,100,000ตน

• โดย 80% เปนผลผลตจากประเทศแถบเอเซย

ประเทศ ผลผลต (ตน)

จน 600,000

ไทย 500,000

อนโดนเซย 200,000

เวยตนาม 200,000

มาเลเซย 100,000

อนเดย 150,000

34

WORLD SHRIMP MARKET

35

THAI SHRIMP EXPORT MARKET

36

ทมา:สถาบนวจยการเพาะเลยงกงทะเล หนวย:ตน :ลานบาท

2553 2554

Volume Value Volume Value

U.S.A 191,684 46,756 176,861 50,380

Japan 74,525 19,930 77,830 24,038

E.U 66,111 4,847 58,758 15,755

Cananda 22,085 5,324 22,394 6,377

Korea 9,389 1,821 10,274 2,316

Other 52,342 9,564 41,054 9,424

Total 416,139 98,245 387,172 108,292

THAI SHRIMP

37

ทมา:สถาบนวจยการเพาะเลยงกงทะเล หนวย:ตน

2550 2551 2552 2553 2554 %yoy

กงขาว 441,451 464,418 565,898 551,516 500,726 -9.2

กงกลาด า 3,300 1,912 1,078 2,393 1,462 -38.9

รวม 444,751 466,330 566,976 553,909 502,188 -9.3

SHRIMP FEED INDUSTRY

38

ทมา:สถาบนวจยการเพาะเลยงกงทะเล

2550 2551 2552 2553 2554 2555F

ผลผลตกง (ตน:ป)

444,751 466,330 566,976 553,909 502,188 550,000

ปรมาณอาหาร

716,402 714,128 905,472 886256 841,942 880,000

• ปรมาณสงออกของป 2554 ลดลง 7% จากอทกภย แตมมลคาเพมขน 10% จากการทผสงออกปรบตว มาเนนเปนการผลตสนคาแปรรปทมมลคาเพมมากขน

• ป2555 ราคากงยงอยในเกณฑด ตลาดยงมความตองการสงอยางตอเนอง และมการบรโภคสนคาแปรรปเพมขน

• คาดการณปรมาณการสงออก ป2555 ท 500,000 ตน

มมลคาการสงออกท 120,000ลานบาท

SHRIMP FEED INDUSTRY

39

• ปจจยเสยง

• คณภาพ และปรมาณของลกพนธกง

• ปญหาโรคระบาด ภยธรรมชาต

• ความผนผวนของราคาวตถดบ จากปรมาณทลดลง

• มาตราการกดกนการคา, ตดสทธ GSP

• ปจจยเสรม

• ปรมาณการประมงจากธรรมชาตทลดลง

• ทดแทนอาหารทะเลชนดอนๆมราคาสงขนมากกวา

SHRIMP FEED INDUSTRY

40

FISH FEED INDUSTRY

• ผลผลตปลารวมทงประเทศ 767,000ตน/ ป

• ผลผลตจากการเพาะเลยง 383,500ตน/ ป

• ความตองการอาหารปลา 600,000ตน/ ป

ปรมาณการใชอาหาร ป 2554

ภาคเหนอ 120,000

ภาคอสาน 110,000

ภาคกลาง/ ออก 300,000

ภาคใต 70,000

รวม 600,000 ตน

41

THAI FISH INDUSTRY

43

หนวย:พนตน

2549 2550 2551 2552 2553 2554

ปลาดก 142 147 161 177 187 200

ทบทม 148 149 163 135 145 170

นล 55 57 61 35 50 65

กนพช 198 196 202 274 277 243

อนๆ 71 75 71 80 85 89

รวม 614 624 658 701 744 767

ทมา : สมาคมผเพาะเลยงปลาไทย

THAI FISH INDUSTRY

44

• ปจจยเสยง

• ปรมาณลกพนธปลาขาดแคลน

• ภยธรรมชาต โรคระบาด

• ปญหาผลผลตลนบางฤดกาล

• ปจจยเสรม

• ปรมาณการประมงจากธรรมชาตลดลง

• ความตองการในการบรโภคปลา มมากขนอยางตอเนอง

• มการน าเนอปลามาพฒนาเปนสนคาแปรรปเพมขน

FINANCIAL HIGHLIGHT

45

FINANCIAL

46

31/ 12/ 51 31/ 12/ 52 31/ 12/ 53 31/ 12/ 54

สนทรพยรวม 1,019.99 1,192.05 1,428.34 1,586.01

หนสนรวม 177.22 296.27 363.01 490.69

สวนของผถอหน 817.01 876.57 1,048.37 1,086.78

มลคาหนทเรยกช าระแลว

340.70 357.59 380.45 380.45

รายไดรวม 2,152.86 2,543.28 2,974.15 2,728.46

ก าไรสทธ 68.42 109.98 236.60 174.44

ก าไรตอหน (บาท) 0.20 0.32 0.62 0.46

FINANCIAL

47

31/ 12/ 51

31/ 12/ 52

31/ 12/ 53

31/ 12/ 54

ROA(%) 7.08 11.66 22.12 14.40

ROE(%) 8.55 12.99 24.58 16.34

อตราก าไรสทธ(%) 3.18 4.32 7.96 6.39

FINANCIAL

48

30/ 12/ 2551 30/ 12/ 2552 30/ 12/ 2553 30/ 12/ 2554

ราคาลาสด(บาท) 1.60 2.30 4.32 3.60

มลคาหลกทรพยตามราคาตลาด 545.11 822.46 1,643.55 1,369.63

วนทของงบการเงนทใชค านวณ 30/ 09/ 51 30/ 09/ 52 30/ 09/ 53 30/ 02/ 54

P/ E (เทา) 11.80 7.62 8.42 6.86

P/ BV (เทา) 0.68 0.97 1.66 1.31

มลคาหนทางบญชตอหน (บาท) 2.34 2.42 2.60 2.75

อตราสวนเงนปนผลตอบแทน(%) 9.37 6.23 4.44 10.56

2555 Timeline

50

Q1 - Food and Beverage business

Q2 - Expand Shrimp and Fish Farming

– Start new production capacity

Q3 - Research & Development Center

- Fish and Shrimp Seeds Nursery Center

- Training Facility

- ISO14001, ISO17025

Q4 – New Factory

NEW FACTORY

51

• 400million baht investment

• Songkla Province

• Area 55 Rai

• Shrimp feed capacity 72,000t/ y

• Fish feed capacity 36,000t/ y

• Operate in Q3 2013

• Serve on Southern area & AFTA2015

THAI LUXE Opportunity Day 2011

52

Q&A

52