presentació ifem

IFEM - LÍNIA DE COINVERSIÓ

ESMORZARS ACC1Ó, 21 MAIG 2013

IFEM en el grup ICF

Objectius i línies d’actuació

Coinversió

Què busquem?

Activitat fins a 30.04.2013

A

Índex

2

2

B

C

D

E

IFEM en el grup ICF

3

ECONOMIA I CONEIXEMENT

D. G. DE POLÍTICA I PROMOCIÓ ECONÒMICA

ICF

ICF HOLDING

IFEM

AVALIS

CONSELLERIES CONSELLERIES

A 3

Objetius…

4

Objecte: Distribució de fons públics, cofinançats per la Unió Europea, destinats al finançament, o a facilitar-ne l’accés, de micros i pimes que compleixin determinats criteris d’elegibilitat

Marc: Iniciativa JEREMIE (Joint European Resources for Micro to Medium Enterprises) a Catalunya

Pressupost: 50 M€ per al període 2007-2013, aportats a parts iguals entre el FEDER i el govern català

Destinataris: Microempreses i PIMES

Distribució: A través d’intermediaris financers seleccionats per concurrència pública

Funcionament: Els fons son recuperables i es poden reinvertir en noves operacions

B 4

… i línies d’actuació (I)

5

Noves línies d’actuació, a través del microfinançament, i també nous segments de destinataris de finançament, com les microempreses o empreses de molt recent creació, ampliant l’espectre de finançament cobert pel grup ICF.

B 5

Garanties

Capital Risc

Coinversió

Microcrèdits

TOTAL

20 M€ 17 M€ 12 M€ 1 M€

50 M€

… i línies d’actuació (y II)

6

B 6

Característiques comunes a totes les línies:

Fase: inicial, arrancada i primeres etapes

Sectors: tots excepte los expressament exclosos pel Reglament 800/2008

Àmbit geogràfic: Catalunya

Prioritat: Accés al finançament i innovació

Distribució: mitjançant convocatòria de manifestació d’interès

Garanties: 20 M€ en dos trams: de 6 M€ en capital i 14 M€ en deute convertible a SGRs

Capital Risc: Participació minoritària en instruments financers de capital, segment seed

Microcrèdits: Finançament 50% de les operacions

Coinversió: Préstecs participatius junt amb inversors privats

Coinversió

7

Línia de coinversió

Import de la línia: 12.000.000 euros, en préstecs participatius

Destí de les inversions: Coinversió, junt amb inversors privats (Business Angels) en forma de préstec participatiu

Finalitat: Empreses en fases inicials

Import inversions: IFEM aporta, amb caràcter general, entre 50.000 i 200.000 euros per projecte; la inversió màxima d’IFEM serà igual a la suma de la inversió dels inversors privats

Prescriptors: xarxes d’inversors privats, homologades per IFEM, que tinguin per objecte la inversió en empreses en fases inicials de creació o en les primeres etapes d’expansió. Les xarxes no reben fons d’IFEM

Aplicació dels fons: Directa, a partir de la proposta de les xarxes y de l’anàlisi d’IFEM

Es podran efectuar noves operacions fins a 31.12.2015

C 7

Coinversió

8

C 8

IFEM

Xarxes

BAs

Prescripció i proposta d’operacions

Conveni

Procediment:

Start up Start up Start up Start up Start up

Coinversió

9

Condicions econòmiques dels préstecs:

Termini: màxim 5 anys amb màxim 2 de carència. Amortitzacions semestrals, a partir de la finalització de la carència

Interès fix: Euríbor 360 + 5,5%. Con clàusula de revisió

Interès variable: Es determinarà en funció del percentatge de compliment del pla de negoci. Màxim 15% en total (inclòs el fix)

Interès de demora: 10%

Comissió de gestió: 0,5% anual

Pagament anticipat: Si el business angel surt de la inversió, IFEM exigirà la cancel·lació del préstec; si el BA surt amb plusvàlues, el variable més el fix d’IFEM serà equivalent a la TIR obtinguda pels inversors amb el topall del 15%

Garanties: sense garanties

Dividends: Las companyies finançades no podran distribuir dividends fins que el préstec participatiu no s’hagi cancel·lat totalment

Altres: Altres que puguin considerar-se a partir de l’anàlisi individualitzada de les operacions

C 9

Què busquem?

10

Principals elements de la nostra anàlisi

Projectes que encaixin amb els nostres préstecs

Equip emprenedor complet

Experiència sectorial (de l’equip emprenedor, de l’inversor o del consell assessor)

Expectativa de generació de tresoreria

Mercat existeix / Prova del mercat / Primers clients

Projectes amb un fort component innovador i que afegeixin valor

Escalabilitat clara i assolible des del principi

Una ronda suficient para dur a terme una primera fase del projecte

Generació d’ocupació local

Costos controlats

Ampliació de capital en efectiu / Timing d’entrada

Inversors recurrents de la xarxa

D 10

Activitat fins a 30.04.2013

11

D 11

LINIA PRESTECS PARTICIPATIUS IFEM

A 30.04.2013

Sol·licituds 66 100% 9.063.985 100%

Pendents de formalitzar 4 6% 485.000 5%

Formalitzades 17 26% 2.437.300 27%

Total aprovades 21 32% 2.922.300 32%

En estudi 9 14% 1.281.385 14%

Denegades / no eligibles / renunc. 36 55% 4.860.300 54%

Nombre Import

Contacte

12

12

Informació: http://ifem.icf.cat

Contacte:

infoifem@icf.cat

T. +34 933 428 410

Institut Català de Finances www.icf.cat

L’ICF, entitat financera de la Generalitat de Catalunya, té per missió estratègica facilitar l’accés al finançament

de les empreses que han de liderar la reactivació de l’economia catalana