pt asuransi bina dana arta tbk · 2018. 4. 27. · pt asuransi bina dana arta tbk pt asuransi bina...
TRANSCRIPT
dan Entitas Anak/ and Its Subsidiary
Laporan Keuangan Konsolidasianuntuk tahun-tahun yang berakhir
Consolidated Financial StatementsFor the years ended
March 31, 2018 and 2017
31 Maret 2018 dan 2017
PT Asuransi Bina Dana Arta Tbk
March 31, 2018 and 2017
Surat Pernyataan Direksi Directors' Statements Letter
Laporan Keuangan Konsolidasian Consolidated Financial Statements
Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian Consolidated Statements of Financial Position
Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Consolidated Statements of Profit or LossKomprehensif Lain Konsolidasian and Other Comprehensive Income
Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian Consolidated Statements of Changes in Equity
Laporan Arus Kas Konsolidasian Consolidated Statements of Cash Flows
Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Notes to Consolidated Financial Statements
Lampiran I Attachment ILaporan Posisi Keuangan Entitas Induk Statements of Financial Position Parent Entity
DAFTAR ISICONTENTS
Halaman/ Page
1 - 2
3 - 4
5
6
7 - 98
Lampiran II Attachment IILaporan Laba Rugi dan Penghasilan Statements of Profit or Loss and
Komprehensif Lain Entitas Induk Other Comprehensive Income Parent Entity
Lampiran III Attachment IIILaporan Perubahan Ekuitas Entitas Induk Statements of Changes in Equity Parent Entity
Lampiran IV Attachment IVLaporan Arus Kas Entitas Induk Statements of Cash Flows Parent Entity
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS OFKONSOLIDASIAN FINANCIAL POSITIONTanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
ASET ASSETSKas dan setara kas Cash and cash equivalents
Pihak ketiga Third parties
Investasi InvestmentsDeposito berjangka Time deposits
Pihak ketiga Third partiesEfek Marketable securities
Diperdagangkan Held for tradingPihak ketiga Third parties
Tersedia untuk dijual Available for salePihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Penyertaan saham Direct investmentsProperti investasi Investment properties
Jumlah investasi Total investments
Piutang hasil investasi Investment income receivables
Piutang premi Premium receivablesPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
780,767,920 2e, 2f, 4, 44 505,500,828
32,273,608 2f, 2v, 6, 44 33,222,832 1,529,150,817 2f, 6, 44 1,689,213,667
30,849,761 2f, 6, 44 31,470,898
9,278,184 9,184,919 2d, 2h, 7, 44186,945,631 2g, 8 186,865,600
2018 Catatan/ 2017Notes
28,800,000 2f, 5, 44 85,300,000
15,415,918 9, 44 12,300,234
1,817,298,001 2,035,257,916
156,433,382 192,904,620
2,637,473 2l, 2v, 10, 44 4,941,635 153,795,909 2l, 10, 44 187,962,985
1
Piutang reasuransi Reinsurance receivablesPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Piutang lain-lain Other receivablesAset reasuransi Reinsurance assetsBiaya dibayar di muka Prepaid expensesPajak dibayar di muka Prepaid taxesAset tetap - setelah dikurangi Fixed assets-net
akumulasi penyusutan tahun of accumulated depreciation 2018 dan 2017 masing-masing of Rp 72,309,161 andsebesar Rp 72,309,161 dan of Rp 71,094,546Rp 71,094,546. for 2018 and 2017, respectively
Aset pajak tangguhan Deferred tax assetsAset lain-lain Other assets
JUMLAH ASET TOTAL ASSETS
The accompanying notes to consolidated financial statementsare an integral part of these consolidated financial statements
- 2m, 2v, 11, 44 1,203
3,919,162
2m, 11, 443,919,162 1,401,140
45,314,741 2j, 13 42,571,985 2f, 12, 4454,911,544 61,578,080
6,662,118 2q, 14 7,425,696 2,680,361 2s, 21a
99,136,608 2i, 15 93,794,209 1,258,755 2s, 21e 783,455
11,872,233 16 13,086,512
1,402,343
-
yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasianCatatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian
2,995,670,743 2,966,605,878
1
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN POSISI KEUANGAN CONSOLIDATED STATEMENTS OFKONSOLIDASIAN (Lanjutan) FINANCIAL POSITION (Continued)Tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIESUtang klaim Claim payables
Pihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Utang reasuransi Reinsurance payablesPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Liabilitas kontrak asuransi Insurance contract liabilitiesUtang komisi Commission payablesUtang pajak Taxes payableLiabilitas imbalan pasca kerja Post employment benefit liabilitiesLiabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilitiesUtang lain-lain Other payables
JUMLAH LIABILITAS TOTAL LIABILITIES
AKUMULASI DANA TABARRU' ACCUMULATED TABARRU' FUND
EKUITAS EQUITY
208,293 2n, 2v, 17, 44 600 28,907,734 24,470,629
29,116,027 24,471,229
2n, 17, 44
- 2s, 21e -
2p, 20, 44
2018 Catatan/ 2017Notes
4,562,022 5,219,055
(226,085)
1,417,812,130 2j, 19 1,467,447,840
2m, 18, 44
21,787,184 24,062,424 21,899,013
1,568,245,014 1,591,479,311
2s, 21b 26,839,777 22,891,203 2w, 23 22,891,203
50,066,031 22, 44 20,374,018
(115,028)
111,404 2m, 2v, 18, 44 173,765
4,673,426 5,392,820
2
Modal saham Share capitalSaham seri A dengan nilai A series shares with par valuenominal Rp 500 (nilai penuh) of Rp 500 (full amount)per saham dan saham seri B per share and B series sharesdengan nilai nominal with par value ofRp 300 (nilai penuh) per saham Rp 300 (full amount) per share
Modal dasar - 35.373.600 saham seri A Authorized capital – 35,373,600 A series dan 1.068.282.720 saham seri B per shares and 1,068,282,720 B series shares as of31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017Modal ditempatkan dan disetor penuh - Issued and fully paid -35,373,600 35.373.600 saham seri A dan A series shares and 585,433,080585.433.080 saham seri B per B series shares as of March 31, 201831 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 and December 31, 2017
Tambahan modal disetor Additional paid in capitalCadangan perubahan nilai Reserves for changes of fair
wajar aset keuangan tersedia value of available-for-saleuntuk dijual - setelah pajak financial assets - net tax
Saldo laba Retained earningsCadangan umum General reservesBelum ditentukan penggunaannya Unappropriated
Jumlah ekuitas yang dapat diatribusikan Total Equity Attributable to Ownerskepada Pemilik Entitas of the Company
Kepentingan Non Pengendali Non-controlling Interests
JUMLAH EKUITAS TOTAL EQUITY
JUMLAH LIABILITAS DAN TOTAL LIABILITIES ANDEKUITAS EQUITY
The accompanying notes to consolidated financial statementsare an integral part of these consolidated financial statements
2,995,670,743 2,966,605,878
55,737 28 53,468
1,427,540,757 1,375,352,652
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
1,427,485,020 1,375,299,184
6,000,000 26 6,000,000 978,682,792 935,658,708
241,376,078 2f, 6 232,214,326
193,316,724 24 193,316,724 8,109,426 2u, 25 8,109,426
2
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSSKOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN AND OTHER COMPREHENSIVE INCOMEUntuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
PENDAPATAN REVENUESPendapatan underwriting Underwriting revenue
Premi bruto Gross premiumsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Premi reasuransi Reinsurance premiumsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Perubahan bersih liabilitas premi Net change in premium liabilities
Jumlah pendapatan premi neto Total net premium income
Hasil investasi Investment incomePendapatan lain-lain - bersih Other income - netJUMLAH PENDAPATAN TOTAL REVENUES
BEBAN EXPENSESKlaim-bruto Gross claims
2018 2017NotesCatatan/
226,015,969 247,370,133
(11,718,168) (9,845,816)
306,008,896 307,034,955
243,930,735 270,678,284
2m, 2v, 30
2l, 2v, 2917,914,766 23,308,151
2f, 31 29,554,649 (692,939) 32 (3,176,705)
45,934,093 2j, 19 19,824,543
278,008,668 280,657,011
(137,992) -
(11,856,160) (9,845,816)
2n, 2v, 33
28,693,167
3
Klaim-bruto Gross claimsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Klaim reasuransi Reinsurance claimsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Perubahan bersih estimasi Net change in estimatedliabilitas klaim claims liabilities
Beban komisi-bersih Commission expenses – netBeban underwriting lainnya Other underwriting expensesBeban umum dan administrasi General and administrative expenses
JUMLAH BEBAN TOTAL EXPENSES
LABA SEBELUM PAJAK PENGHASILAN INCOME BEFORE TAX
Beban pajak Tax expense
LABA TAHUN BERJALAN PROFIT FOR THE YEAR
The accompanying notes to consolidated financial statementsare an integral part of these consolidated financial statements
(6,324,495) 2j, 19 (4,267,208) 32,671,946 2p, 35 39,047,828
560,050
42,737,153
2o 585,263 61,213,167 36 49,402,192
258,772,229 260,916,910
47,236,667 46,118,045
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
(4,210,313) 2s, 21f (3,380,892)
43,026,354
(6,607) -
(4,636,676) (1,387,223)
(4,630,069) (1,387,223)
175,163,737 177,536,058
175,288,237 177,536,058
2m, 2n, 34
2n, 2v, 33124,500 -
3
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN LABA RUGI DAN PENGHASILAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS ANDKOMPREHENSIF LAIN KONSOLIDASIAN (Lanjutan) OTHER COMPREHENSIVE INCOME (Continued)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
LABA TAHUN BERJALAN PROFIT FOR THE YEAR
PENGHASILAN KOMPREHENSIF OTHER COMPREHENSIVELAIN INCOME
Pos yang tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassifiedke laba rugi to profit or loss
Pengukuran kembali liabilitas Remeasurements of postimbalan kerja employment benefit
Bagian penghasilan komprehensif Share of other comprehensivelain atas entitas asosiasi income of associated entity
Beban pajak terkait Related tax income
Pos yang akan direklasifikasi Items that will be reclassifiedke laba rugi to profit or loss
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available-for-sale financial assetsBeban pajak terkait Related tax income
Jumlah penghasilan komprehensif Total other comprehensive incomelain tahun berjalan for the years
-
42,737,153
2018 2017Notes
-
2s, 21e
-
23,162,904
26,523,083 7,468,200 (3,360,179)
9,161,752 23,162,904
43,026,354
1,693,552
Catatan/
2f, 62s, 21e
2w, 23
9,161,752
-
-
- - - 2d, 7
4
lain tahun berjalan for the years
JUMLAH LABA KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE INCOMETAHUN BERJALAN FOR THE YEAR
Laba tahun berjalan yang dapat Net incomediatribusikan kepada: attributable to:
Pemilik Entitas Induk Owners of the CompanyKepentingan non pengendali Non-controlling interests
Laba komprehensif yang dapat Comprehensive incomediatribusikan kepada: attributable to:
Pemilik Entitas Induk Owners of the CompanyKepentingan non pengendali Non-controlling interests
LABA BERSIH PER SAHAM - EARNINGS PER SHARE -dalam Rupiah penuh in full Rupiah
The accompanying notes to consolidated financial statementsare an integral part of these consolidated financial statements
52,188,106 65,900,057
69 2t, 37 69
42,736,981 172
52,188,106 65,900,057
23,162,904
42,737,153
52,185,837 65,899,885 2,269
43,026,353
172
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
9,161,752
43,024,084 2,269
4
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN PERUBAHAN EKUITAS CONSOLIDATED STATEMENTS OFKONSOLIDASIAN CHANGES IN EQUITYUntuk tahun-tahun yang berakhir For the years ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
Cadangan perubahan nilai
wajar asetModal keuangan tersedia Belum
Ditempatkan Tambahan untuk dijual/ Ditentukandan Disetor Modal Disetor/ Reserves for changes Cadangan Penggunaannya/ Kepentingan
Penuh/ Additional of fair value of Umum/ Unappropriated Non Pengendali/Catatan/ Share Paid - in available-for-sale General Retained Jumlah/ Non-Controlling Jumlah Ekuitas/
Notes Capital Capital financial assets Reserves Earnings Total Interests Total Equity
Saldo per 31 Desember 2016 193,316,724 8,109,426 194,297,140 5,750,000 830,672,128 1,232,145,418 51,516 1,232,196,934 Balance as of December 31, 2016
Available-for-sale financial2f, 6 - - 26,523,083 - - 26,523,083 - 26,523,083 assets
Efek pajak terkait 2s, 21e - - (3,360,179) - - (3,360,179) - (3,360,179) Related tax effectLaba bersih untuk tahun berjalan - - - - 42,736,981 42,736,981 - 42,736,981
Aset keuangan tersedia untukdijual
Current year net income
Equity attributable to owner of the CompanyEkuitas yang dapat diatribusikan kepada pemilik Perusahaan/
Saldo laba/Retained Earnings
Laba bersih untuk tahun berjalan - - - - 42,736,981 42,736,981 - 42,736,981 Kepentingan non pengendali - - - - - - 172 172 Non-controlling interests
Saldo per 31 Maret 2017 193,316,724 8,109,426 217,460,044 5,750,000 873,409,109 1,298,045,303 51,688 1,298,096,991 Balance as of March 31, 2017
Available-for-sale financial2f, 6 - - 16,699,566 - - 16,699,566 - 16,699,566 assets
Efek pajak terkait 2s, 21e - - (1,945,284) - - (1,945,284) - (1,945,284) Related tax effectPenilaian kembali imbalan kerja 2w, 23 - - - - 329,380 329,380 (18) 329,362 Remeasurement employee benefitsBagian penghasilan komprehensif - - Share of other comprehensive
lain atas entitas asosiasi 2d, 7 41,969 41,969 - 41,969 income of associated entityEfek pajak terkait 2s, 21e - - - - (82,344) (82,344) 5 (82,339) Related tax effectDana cadangan umum 26 - - - 250,000 (250,000) - - - Appropriated for general reservesDividen kas 27 - - - - (55,872,601) (55,872,601) - (55,872,601) Laba bersih untuk tahun berjalan - - - - 118,083,195 118,083,195 - 118,083,195 Kepentingan non pengendali - - - - - - 1,793 1,793 Non-controlling interests
Saldo per 31 Desember 2017 193,316,724 8,109,426 232,214,326 6,000,000 935,658,708 1,375,299,184 53,468 1,375,352,652 Balance as of December 31, 2017
2f, 6 - - 7,468,200 - - 7,468,200 - 7,468,200 assetsEfek pajak terkait 2s, 21e - - 1,693,552 - - 1,693,552 - 1,693,552 Related tax effectLaba bersih untuk tahun berjalan - - - - 43,024,084 43,024,084 - 43,024,084 Kepentingan non pengendali - - - - - - 2,269 2,269 Non-controlling interests
Saldo per 31 Maret 2018 193,316,724 8,109,426 241,376,078 6,000,000 978,682,792 1,427,485,020 55,737 1,427,540,757 Balance as of March 31, 2018
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes to consolidated financial statementsyang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian are an integral part of these consolidated financial statements
Aset keuangan tersedia untukdijual
Cash dividends
Current year net income
Aset keuangan tersedia untukdijual
Available-for-sale financial
Current year net income
Current year net income
5
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYLAPORAN ARUS KAS CONSOLIDATED STATEMENTS OFKONSOLIDASIAN CASH FLOWSUntuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
Arus kas dari aktivitas operasi Cash flows from operating activities
Penerimaan premi Premium income receivedPenerimaan klaim reasuransi Reinsurance claims receivedPenerimaan dividen Dividend income receivedPembayaran klaim Claims paidPembayaran komisi-bersih Commissions paid-netPembayaran beban umum dan General and administrative
administrasi expenses paidPembayaran premi reasuransi Reinsurance premiums paidPenerimaan (pembayaran) Other expenses
lain-lain - bersih received (paid)-netPembayaran pajak Taxes paidPembayaran beban
underwriting lainnya Other underwriting expenses paid
Kas bersih diperoleh Net cash provided bydari aktivitas operasi operating activities
Arus kas dari aktivitas investasi Cash flows from investing activities
Redemption/(placement) ofPencairan/(Penempatan) deposito time deposits
-
370,609,107 280,401,973
2018
(176,687,729) (34,955,977) (67,893,312)
(170,863,083)
2,124,439 3,141,960
Catatan/ 2017Notes
(12,064,485)
(11,163,718)
36,588,339 (6,691,738)
(55,086,162) (12,575,554)
(585,264)
31,305,164 43,578,659
56,500,000 -
(560,050)
(15,301,532)
(53,553,391)
-
6
Pencairan/(Penempatan) deposito time depositsPenerimaan hasil investasi Investment income receivedPerolehan efek Acquisition of marketable securitiesPerolehan aset tetap Acquisition of fixed assetsHasil penjualan aset tetap Proceed from sales of fixed assetsInvestasi pada gedung perkantoran Investment in office building
Kas bersih digunakan Net cash used inuntuk aktivitas investasi investing activities
Arus kas dari aktivitas Cash flows from financingpendanaan activities
Pembayaran dividen Dividends paid
Kas bersih digunakan untuk Net cash used inaktivitas pendanaan financing activities
Penurunan bersih kas Net decrease in cash and dan setara kas cash equivalents
Kas dan setara kas pada awal Cash and cash equivalents attahun the beginning of the year
Kas dan setara kas pada Cash and cash equivalentsakhir tahun at the end of the year
The accompanying notes to consolidated financial statementsare an integral part of these consolidated financial statements
15 22,517
26,072,516 30,312,624 168,504,041
505,500,828
780,767,920
-
243,961,928 201,258,115
- 27 -
-
275,267,092 244,836,774
(3,571,698)
171,232,058
56,500,000
15 (309,084)
-
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
-
(4,109,931) 567,000
862,527,281
1,107,364,055
6
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN STATEMENTSUntuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M 1. GENERAL
a. Pendirian Perusahaan a. Establishment of the Company
PT Asuransi Bina Dana Arta Tbk. (the”Company”) wasestablished under the name of PT Asuransi Bina Dharma Arta, asin accordance with Notarial Deed No. 78 of Kartini Mulyadi,S.H., Notary in Jakarta, dated October 12, 1982, in conjunctionwith the notarial deed of Amendment of Establishment Script No.92, dated November 16, 1982 of James Herman Rahardjo, S.H.,substitute of the Kartini Mulyadi, S.H., Notary in Jakarta, and thenotarial deed of Company Exit and Entry and Amendment ofArticles of Association No. 125, of Kartini Mulyadi, S.H., Notaryin Jakarta, dated December 17, 1982, which was approved by theMinister of Justice of the Republic of Indonesia by virtue ofDecree No. C2-1668-HT.01.01 TH 83 dated February 22, 1983,and was registered in the register book in the Office of theCentral Jakarta District Court under No. 1208/1983 onMarch 4, 1983, and published in State Gazette of the Republicof Indonesia No. 34, dated April 29, 1983,Supplement No. 476, which governs the establishment of theCompany.
PT Asuransi Bina Dana Arta Tbk. ("Perusahaan") didirikan dengannama PT Asuransi Bina Dharma Arta, sebagaimana dinyatakanoleh Akta Perseroan Terbatas No. 78 tanggal 12 Oktober 1982,dibuat di hadapan Kartini Mulyadi, S.H., Notaris di Jakarta junctoAkta Perubahan Naskah Pendirian No. 92 tanggal 16 November1982, dibuat di hadapan James Herman Rahardjo, S.H., penggantidari Kartini Mulyadi, S.H., Notaris di Jakarta dan Akta KeluarMasuk Persero dan Perubahan Anggaran Dasar No. 125 tanggal 17Desember 1982, dibuat di hadapan Kartini Mulyadi, S.H.,Notaris di Jakarta, yang telah mendapat pengesahan dariMenteri Kehakiman Republik Indonesia berdasarkan SuratKeputusan No. C2-1668-HT.01.01 TH 83 tanggal 22 Februari1983, dan telah didaftarkan pada buku register di KantorPengadilan Negeri Jakarta Pusat dibawah No. 1208/1983 padatanggal 4 Maret 1983, serta telah diumumkan dalam Berita NegaraRepublik Indonesia No. 34 tanggal 29 April 1983, Tambahan No.476, yang mengatur mengenai pendirian Perusahaan.
0
Berdasarkan keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasasebagaimana tertera dalam Akta Keterangan Risalah Rapat PTAsuransi Bina Dharma Arta No. 121 tanggal 10Juni 1994, yang dibuat di hadapan Poerbaningsih Adi Warsito,S.H., Notaris di Jakarta, yang telah mendapatkan pengesahandari Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan SuratKeputusan No. C2-13352.HT.01.04.TH.94 tanggal 27Oktober 1994, serta diumumkan dalam Berita Negara RepublikIndonesia No. 57 tanggal 16 Juli 1996, Tambahan No. 6381yang menyatakan mengubah nama Perusahaan menjadi "PTDharmala Insurance".
Based on the decision of Shareholders Extraordinary Meeting asset out in the Notarial Deed of Summary of General Meeting ofPT Asuransi Bina Dharma Arta No. 121 of Poerbaningsih AdiWarsito, S.H., Notary in Jakarta, dated June 10, 1994, which wasapproved by the Minister of Justice of the Republic of Indonesiain his Decree No. C2-13352.HT.01.04.TH.94, dated October 27,1994, and published in the State Gazette of the Republic ofIndonesia No. 57, dated July 16, 1996, Supplement No. 6381which states the change of Company's name into "PT DharmalaInsurance".
Selanjutnya nama Perusahaan diubah menjadi "PT Asuransi BinaDana Arta Tbk", berdasarkan keputusan Rapat Umum PemegangSaham Luar Biasa sebagaimana termaktub dalam Akta PernyataanKeputusan Rapat No. 74 tanggal 30 Juni 1999, dibuat di hadapanPaulus Widodo Sugeng Haryono, S.H., Notaris di Jakarta, yangtelah disetujui oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesiadengan Surat Keputusan No. C-13992 HT.01.04.TH.99 tanggal2 Agustus 1999, dan didaftarkan di Kantor PendaftaranPerusahaan Kodya Jakarta Pusat pada tanggal 9September 1999 di bawah No. 3889.1/BH.09.05/IX/1999, sertadiumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 18tanggal 3 Maret 2000, Tambahan No. 1097.
Furthermore, the Company's name was changed to"PT Asuransi Bina Dana Arta Tbk", based on ShareholdersExtraordinary Meeting, as set forth in Notarial Deed No. 74 ofPaulus Widodo Sugeng Haryono, S.H., Notary in Jakarta, datedJune 30, 1999, which was approved by the Minister of Justice ofthe Republic of Indonesia in his Decree No. C-13992HT.01.04.TH.99 dated August 2, 1999, and registered inCompany Registrar Office in Central Jakarta on September9, 1999 under No. 3889.1/BH.09.05/IX/1999, and publishedin State Gazette of the Republic of Indonesia No. 18 datedMarch 3, 2000, Supplement No. 1097.
7
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
a. Pendirian Perusahaan (Lanjutan) a. Establishment of the Company (Continued)
Sesuai dengan pasal 3 anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkupkegiatan Perusahaan adalah menjalankan usaha di bidang asuransikerugian baik konvensional maupun dengan prinsip syariah sesuaidengan peraturan perundang-undangan yang berlaku.
In accordance with article 3 of the Company’s Articles ofAssociation, the Company is engaged in general insurancebusiness both in conventional and Sharia principles that is in linewith existing regulations.
Perusahaan telah memperoleh izin usaha sebagaiperusahaan asuransi kerugian dari Menteri Keuangan
The Company obtained its license to operate as a generalinsurance company from the Minister of Finance of the Republic
Anggaran Dasar telah mengalami beberapa kali perubahan danterakhir telah diubah berdasarkan Rapat Umum Pemegang SahamLuar Biasa mengenai Perubahan Anggaran Dasar Perusahaan yangberita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 5 tanggal 5September 2012 dibuat oleh Notaris Popie Savitri MartosuhardjoPharmanto, S.H., Notaris di Jakarta yang telah yang telahmendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak AsasiManusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. AHU-48617.AH.01.02.Tahun 2012 tanggal 13 September 2012.
Articles of Association have been amended several times and wasrecently amended by the Shareholders Extraordinary Meetingconcerning about the Changes of Articles of Association whichwas notarized in Deed No. 5, dated September 5, 2012 of PopieSavitri Martosuhardjo Pharmanto, S.H., Notary in Jakarta, whichhas been approved by Minister of Justice and Human Rights ofRepublic of Indonesia on his Decree No. AHU-48617.AH.01.02.Tahun 2012 dated September 13, 2012.
b. Penawaran Umum Saham Perusahaan b. Initial Public Offering of the Company
Perusahaan mendapatkan ijin pembukaan kantor cabang denganprinsip Syariah sesuai dengan Surat Keputusan Dewan KomisionerOtoritas Jasa Keuangan No. Kep-01/NB.15/2013 tanggal 14Februari 2013.
The Company has obtained its license to open branch office withSharia principle based on Decision Letter of BoardCommissioner of Financial Services Authority No. Kep-01/NB.15/2013 dated February 14, 2013.
The company obtained the license from the Ministry of FinanceNo. SI-033/SHM/MK.10/1989 dated May 22, 1989 to offer sharesto the public on the Indonesia Stock Exchange. The Company hasmade an initial public offering on July 6, 1989 over 900,000shares with a nominal value of Rp 1,000 (full amount) per share,with initial offering price of Rp 3,800 (full amount) per share.
perusahaan asuransi kerugian dari Menteri KeuanganNo. Kep-3666/MD/1986 tanggal 29 Mei 1986.
insurance company from the Minister of Finance of the Republicof Indonesia through the Minister of Finance Decree No. Kep-3666/MD/1986 dated May 29, 1986.
Perusahaan berkedudukan di Jakarta Selatan dan berkantor pusat diPlaza Asia, lantai 27 Jalan Jenderal Sudirman Kav. 59, JakartaSelatan dan sejumlah 21 kantor cabang dan 15 kantor pemasaranyang berlokasi di berbagai pusat bisnis yang tersebar di Indonesia.Perusahaan sudah mulai beroperasi sejak didirikannya.
The Company is located in South Jakarta and its head office inPlaza Asia, 27th floor Jalan Jenderal Sudirman Kav. 59, SouthJakarta, 21 branch offices and 15 marketing offices located invarious major business centers in Indonesia. The company hasstarted operating since the establishment.
Perusahaan memperoleh surat izin Menteri Keuangan No.SI-033/SHM/MK.10/1989 tanggal 22 Mei 1989 untukmenawarkan saham kepada masyarakat di Bursa Efek Indonesia .Perusahaan telah melakukan penawaran umum perdana padatanggal 6 Juli 1989 sebanyak 900.000 saham dengan nilai nominalRp 1.000 (nilai penuh) per saham, dengan harga penawaranperdana Rp 3.800 (nilai penuh) per saham.
8
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
b. Penawaran Umum Saham Perusahaan (lanjutan) b. Initial Public Offering of the Company (continued)
Selanjutnya Perusahaan melakukan pencatatan saham pendiri danprivate placement pada tanggal 25 Agustus 1989 dan 7Agustus 1990 masing-masing sebesar 4.500.000 saham dan200.000 saham dengan nilai nominal Rp 1.000 (nilai penuh) persaham, sedangkan Penawaran Umum Terbatas I dilakukan padatanggal 7 Agustus 1990 sebanyak 3.240.000 saham dengan nilainominal Rp 1.000 (nilai penuh) per saham dengan hargapelaksanaan sebesar Rp 3.800 (nilai penuh) per saham dan sampaidengan 18 Juli 1991 telah ditempatkan sebanyak 8.840.000 sahamdengan nilai nominal Rp 1.000 (nilai penuh) per saham.
Then the Company made an initial public offering statement andprivate placement on August 25, 1989 and August 7,1990, each are amounted to 4,500,000 shares and 200,000 shareswith a nominal value of Rp 1,000 (full amount) per share, whilethe Limited Offering (Rights Issue) I was made on August 7, 1990as many as 3,240,000 shares with a nominal value of Rp 1,000(full amount) per share and exercise price of Rp 3,800 (fullamount) per share which up to July 18, 1991 has been placed asmuch as 8,840,000 shares with a nominal value of Rp 1,000 (fullamount) per share.
Dalam perkembangannya Perusahaan membagikan dividen sahamtanggal 6 Oktober 1993, penempatan saham koperasitanggal 6 Oktober 1993 dan saham bonus tanggal 22Februari 1996 masing-masing sebanyak 886.000 saham, 100.000saham dan 7.860.800 saham sehingga modal yang ditempatkanmenjadi 17.686.800 saham dengan nilai nominal Rp 1.000(nilai penuh) per saham. Pada tanggal 16 Desember 1996,
During its development, the Company distributed stock dividendon October 6, 1993, the co-operative shares placement onOctober 6, 1993 and bonus shares on February 22, 1996respectively as many as 886,000 shares, 100,000 shares and7,860,800 shares, hence the issued share capital was changedinto 17,686,800 shares with a nominal value of Rp 1,000 (fullamount) per share. On December 16, 1996, the Company(nilai penuh) per saham. Pada tanggal 16 Desember 1996,
Perusahaan melakukan pemecahan nilai nominal saham dari Rp1.000 (nilai penuh) per saham menjadi Rp 500 (nilai penuh) persaham yang menyebabkan adanya penambahan jumlah sahamsebanyak 17.686.800 saham, sehingga jumlah saham yangditempatkan menjadi 35.373.600 saham dengan nilai nominal Rp500 (nilai penuh) per saham.
amount) per share. On December 16, 1996, the Companydeclared a nominal stock split value of shares from Rp 1,000 (fullamount) per share to Rp 500 (full amount) per share, whichcaused an increase in the number of shares into 17,686,800shares, bringing the total number of issued shares to 35,373,600shares with a nominal value of Rp 500 (full amount) per share.
Dalam Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Saham yang beritaacaranya telah diaktakan dalam akta No. 89 tanggal 19Desember 2001 yang dibuat dihadapan Rachmat Santoso, S.H.,Notaris di Jakarta, disetujui Penawaran Umum Terbatas II kepadapara pemegang saham dalam rangka penerbitan Hak Memesan EfekTerlebih Dahulu sejumlah 70.747.200 saham seri B dengan nilainominal Rp 300 (nilai penuh) per saham dengan harga pelaksanaansebesar Rp 300 (nilai penuh) per saham, sehingga jumlah sahamyang ditempatkan dan disetor penuh terdiri dari 35.373.600saham seri A dengan nilai nominal Rp 500 (nilai penuh) persaham dan 70.747.200 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300(nilai penuh) per saham. Penawaran Umum Terbatas II ini telahdinyatakan efektif oleh Badan Pengawas Pasar Modal(BAPEPAM) berdasarkan surat No. 4029/PM/2001 tanggal 13Desember 2001 dan telah dicatatkan pada Bursa Efek Jakarta(sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 7 Januari 2002 danBursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal15 Januari 2002.
In the Shareholders Extraordinary Meeting which was notarizedin Deed No. 89 of Rachmat Santoso, S.H., Notary in Jakarta,dated December 19, 2001, it has been agreed that LimitedOffering (Rights Issue) II was exercised to its shareholders inconnection with the Issuance of Pre-emptive Rights of 70,747,200of B series shares with a nominal value of Rp 300 (full amount)per share at an exercise price of Rp 300 (full amount) pershare, bringing the total number of shares issued and fully paidup consisting of 35,373,600 A series shares with a nominal valueof Rp 500 (full amount) per share and 70,747,200 B series shareswith a nominal value of Rp 300 (full amount) per share. TheLimited Offering (Rights Issue) II has been declared effectivelyby the Capital Market Supervisory Agency (BAPEPAM) onthe basis of Letter No. 4029/PM/2001 dated December 13, 2001and listed on the Jakarta Stock Exchange (now known IndonesiaStock Exchange) on January 7, 2002 and the Surabaya StockExchange (now known Indonesia Stock Exchange) onJanuary 15, 2002.
9
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
b. Penawaran Umum Saham Perusahaan (lanjutan) b. Initial Public Offering of the Company (continued)
Selanjutnya berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunanyang berita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 208tanggal 27 Juni 2003 yang dibuat dihadapan Buntario TigrisDarmawa NG, S.H., S.E., notaris di Jakarta, disetujui untukmembagikan saham bonus dengan rasio 10 : 3 atau sebanyak31.836.240 saham dengan nilai nominal Rp 300 (nilai penuh) persaham sehingga modal yang ditempatkan menjadi 137.957.040saham yang terdiri dari 35.373.600 saham seri A dengan nilainominal Rp 500 (nilai penuh) per saham dan 102.583.440 sahamdengan nilai nominal Rp 300 (nilai penuh) per saham.
Furthermore, based on Shareholders General Meeting as coveredby Notarial Deed No. 208 dated June 27, 2003 of Buntario TigrisDarmawa NG, S.H., S.E., notary in Jakarta, the shareholdersagreed to issue bonus share with ratio 10 : 3 or 31,836,240shares with par value Rp 300 (full amount) per share, therefore,the number of shares issued are 137,957,040 shares consisted of35,373,600 A series shares with Rp 500 (full amount) par valueper share and 102,583,440 shares with Rp 300 (fullamount) par value per share.
Selanjutnya, dalam Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Sahamyang berita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 164 tanggal 25Oktober 2004 yang dibuat dihadapan Buntario Tigris DarmawaNG, S.H., S.E., M.H., notaris di Jakarta, disetujui PenawaranUmum Terbatas III kepada para pemegang saham dalam rangkapenerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu sejumlah137.957.040 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300 (nilai
Furthermore, based on the Shareholders Extraordinary Meetingas covered by Notarial Deed No. 164 dated October25, 2004 of Buntario Tigris Darmawa NG, S.H., S.E., M.H.,Notary in Jakarta, the shareholders agreed to offer through theLimited Offering (Rights Issue) III to the existing shareholders of137,957,040 B series shares with par value of Rp 300 (fullamount) per share with exercise price of Rp 350 (full amount) per137.957.040 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300 (nilai
penuh) per saham dengan harga pelaksanaan sebesar Rp350 (nilai penuh) per saham, sehingga jumlah saham yangditempatkan dan disetor penuh terdiri dari 35.373.600 saham seri Adengan nilai nominal Rp 500 (nilai penuh) per saham dan240.540.480 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300 (nilaipenuh) per saham. Penawaran Umum Terbatas III ini telahdinyatakan efektif oleh Badan Pengawas Pasar Modal(BAPEPAM) berdasarkan surat No. S-3251/PM/2004 tanggal21 Oktober 2004 dan telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia(d/h Bursa Efek Jakarta dan Bursa Efek Surabaya) pada tanggal8 Nopember 2004.
amount) per share with exercise price of Rp 350 (full amount) pershare, hence the numbers of shares issued and fully paid consistof 35,373,600 A series shares with par value of Rp 500 (fullamount) per share and 240,540,480 B series shares with parvalue of Rp 300 (full amount) per share. This Rights Issue IIIbecome effective based on the Capital Market SupervisoryAgency's (BAPEPAM) Letter No. S-3251/PM/2004 dated October21, 2004 and listed in Indonesia Stock Exchange (formerlyJakarta Stock Exchange and Surabaya Stock Exchange) onNovember 8, 2004.
Moreover, based on the Shareholder Extraordinary Meeting ascovered by Notarial Deed No. 36 dated April 29, 2011 ofM. Nova Faisal, S.H., M.Kn., notary in Jakarta, the shareholdersagreed to offer through the Limited Offering (Right Issue) IV tothe existing shareholders of 344,892,600 B series shareswith par value of Rp 300 (full amount) per share with exerciseprice of Rp 310 (full amount) per share, hence the numbers ofshares issued and fully paid consist of 35,373,600 A seriesshares with par value of Rp 500 (full amount) per share and585,433,080 B series shares with par value of Rp 300 (fullamount) per share. From the right IV, the Company wasable to obtain Rp 8,109,426, additional share capital and Rp2,460,811, additional paid-in-capital, net of shares issuance cost.This Rights Issue IV become effective based on BAPEPAM'sLetter No. S033/CA/II/2011 dated February 23, 2011and listed in Indonesia Stock Exchange on April 14, 2011.
Kemudian, dalam Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Saham yangberita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 36 tanggal 29 April2011 yang dibuat dihadapan M. Nova Faisal, S.H., M.Kn., notarisdi Jakarta, disetujui Penawaran Umum Terbatas IV (PUT IV)kepada para pemegang saham dalam rangka penerbitan HakMemesan Efek Terlebih Dahulu sejumlah 344.892.600 saham seriB dengan nominal Rp 300 (nilai penuh) per saham dengan hargapelaksanaan sebesar Rp 310 (nilai penuh) per saham, sehinggajumlah saham yang ditempatkan dan disetor penuh terdiri dari35.373.600 saham seri A dengan nilai nominal Rp 500 (nilaipenuh) per saham dan 585.433.080 saham seri B dengan nominalRp 300 (nilai penuh) per saham. Dari PUT IV tersebut, Perusahaanmendapatkan tambahan modal disetor sebesar Rp 8.109.426 dantambahan agio saham, bersih setelah dikurangkan dengan biayaemisi penerbitan saham sebesar Rp 2.460.811. Penawaran UmumTerbatas IV ini telah dinyatakan efektif oleh BAPEPAMberdasarkan surat No. S033/CA/II/2011 tanggal 23Februari 2011 dan telah dicatatkan pada Bursa Efek Indonesia padatanggal 14 April 2011.
10
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
c. Entitas anak yang Dikonsolidasikan c. Consolidated Subsidiary
d. Dewan Komisaris, Komite Audit, Direksi, dan Karyawan d.Employees
The Company and its subsidiary are collectively referred toherein as “the Group”.
Perusahaan mempunyai bagian kepemilikan sebesar 99% per31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 pada PT Altra Raya. Entitasanak berdomisili di Tangerang dan bergerak di bidang bengkelkendaraan bermotor. Entitas anak beroperasi komersial pada tahun2014 dan memberikan jasa perbaikan kendaraan bermotor.Jumlah aset (sebelum eliminasi) entitas anak sebesar Rp10,214,103 dan Rp 10,213,070 per 31 Maret 2018 dan 31Desember 2017.
The Board of Commissioners, Audit Committee, Directors, and
As of March 31, 2018 and December 31, 2017 the Company hasownership interest of 99% in PT Altra Raya (the Subsidiary). Thesubsidiary is domiciled in Tangerang and engaged in motorvehicle workshop business. It started its commercial operations in2014 and provide repair motor vehicle services. The total assets(before elimination) of the subsidiary amounted to Rp10,214,103 and Rp 10,213,070 as of March 31, 2018 andDecember 31, 2017.
Perusahan dan entitas anaknya selanjutnya disebut "Grup".
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, susunan Dewan Komisaris,Direksi, dan komite audit adalah sebagai berikut:
As of March 31, 2018 and 2017, the Board of Commissioners,Directors, and Audit Committee consist of the following:
Dewan Komisaris: Board of Commissioners:Presiden Komisaris : Tjan Soen Eng : Tjan Soen Eng President CommissionerKomisaris Independen : Herlani Sunardi : Herlani Sunardi Independent CommissionerKomisaris Independen : Ronni Widjaja : Ronni Widjaja Independent CommissionerKomisaris : Francisco Noriega Malave **) : Murniaty Kartono *) Commissioner
Dewan Direksi: Board of Directors:Presiden Direktur : Candra Gunawan : Candra Gunawan President DirectorDirektur Independen : Eka Listiani Kartono : Eka Listiani Kartono Independent DirectorDirektur : Dody Sjachroerodly : Dody Sjachroerodly DirectorDirektur : : Jeni Wirjadinata *) Director
Dewan Komite Audit: Audit Committee:Ketua : Ronni Widjaja : Herlani Sunardi ChairmanAnggota : Tjan Soen Eng : Buntoro MemberAnggota : Kusuwandi Tamin : Kusuwandi Tamin MemberAnggota : Buntoro : Member
*) *)
**)
Dewan Pengawas Syariah Sharia Supervisory BoardKetua : Drs.H. Safruddin Rozali, MM. ChairmanAnggota : DR H. Jaenal Aripin, M.Ag Member
-
Effective November 7, 2017 based on Extraordinary GeneralMeeting of Shareholder have declared resign as Commissionerand Director.
Efektif per 7 November 2017 berdasarkan Rapat UmumPemegang Saham Luar Biasa telah mengundurkan diri sebagaiKomisaris dan Direksi.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, susunan Dewan PengawasSyariah adalah sebagai berikut:
As of March 31, 2018 and 2017, the Sharia Supervisory Boardconsist of the following:
Effective November 7, 2017 based on Extraordinary GeneralMeeting of Shareholder has been appointed as Commissioner.
Efektif per 7 November 2017 berdasarkan Rapat UmumPemegang Saham Luar Biasa telah diangkat sebagaiKomisaris.
-
20172018
**)
11
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
1. U M U M (Lanjutan) 1. GENERAL (Continued)
d. Dewan Komisaris, Komite Audit, Direksi, dan Karyawan d.(lanjutan) Employees (continued)
e. Akuisisi Perusahaan e.
Jumlah karyawan pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017 masing-masing sebanyak 549 orang dan 569 orang (tidak diaudit). Jumlahimbalan yang diberikan kepada Komisaris dan Direksi Perusahaanadalah Rp 2,194,783 dan Rp 2,464,962 masing-masing untuktahun yang berakhir 31 Maret 2018 dan 2017. Sementara jumlahiuran pensiun untuk Dewan Direksi adalah Rp 195,752 dan Rp180,156 masing-masing untuk tahun yang berakhir 31 Maret 2018dan 2017.
The Board of Commissioners, Audit Committee, Directors, and
Total employees as of March 31, 2018 and 2017 are people549and 569 people (unaudited), respectively. Totalcompensations given to the Board of Commissioners andDirectors amounted to Rp 2,194,783 and Rp 2,464,962 for theyears ended March 31, 2018 and 2017, respectively. Whereastotal pension contribution for the Board of Directors amounted toRp 195,752 and Rp 180,156 for the years ended March 31, 2018and 2017.
Pada tanggal 31 Juli 2017, Otoritas Jasa Keuangan menyetujuirencana Mapfre Internacional SA untuk melakukan akuisisi sebesar51% saham Perusahaan melalui surat S-3380/NB.111/2017 tanggal 31 Juli 2017. Pada tanggal 31Desember 2017, Mapfre Internacional SA memiliki bagian saham
On July 31, 2017, Financial Service Authority (OJK) approvedMapfre Internacional SA plan to acquire 51% shares of theCompany through letter No.S-3380/NB.111/2017 dated July 31,2017. As of December 31, 2017, Mapfre Internacional SA owned62.33% shares of the Company.
Direksi Perusahaan bertanggung jawab atas penyusunan laporankeuangan konsolidasian dan diselesaikan pada tanggal 30April2018.
The Board of Directors is responsible for the preparation of theconsolidated financial statements which were completed on April30, 2018.
Acquisition of the Company
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES
a. Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasian a. Consolidated Financial Statements Presentation
The consolidated statement of cash flows is presented using directmethod by classifying cash flows into operating, investing andfinancing activities.
Desember 2017, Mapfre Internacional SA memiliki bagian sahamPerusahaan sebesar 62.33% .
62.33% shares of the Company.
Laporan keuangan konsolidasian telah disusun sesuai dengan StandarAkuntansi Keuangan di Indonesia, yang mencakup Pernyataan daninterpretasi yang dikeluarkan oleh Dewan Standar AkuntansiKeuangan dari Ikatan Akuntan Indonesia dan Peraturan BadanPengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM-LK) No.VIII.G.7 tentang "Penyajian dan Pengungkapan Laporan KeuanganEmiten atau Perusahaan Publik", yang terlampir dalam suratKeputusan No. Kep-347/BL/2012 tanggal 25 Juni 2012. Suatu ikhtisarkebijakan akuntansi yang diterapkan oleh Grup yang mempengaruhipenentuan posisi keuangan dan hasil usahanya dijelaskan berikut ini:
The consolidated financial statements have been prepared inaccordance with Indonesian Financial Accounting Standards, whichcomprise the Statements and interpretations issued by the Board ofFinancial Accounting Standards of the Indonesian Institute ofAccountants and the Capital Market and Financial InstitutionSupervisory Agency (BAPEPAM - LK) regulation No. VIII.G.7"The Presentations and Disclosures of Financial Statements of listedEntity", enclosed in the decision letter No. KEP-347/BL/2012, datedJune 25, 2012. A summary of significant accounting policy adoptedby the Group which affect the determination of its financial positionand result of its operations is presented below:
Laporan arus kas konsolidasian disusun dengan metode langsungdengan mengklasifikasikan arus kas berdasarkan aktivitasoperasional, investasi dan pendanaan.
The consolidated financial statements have been prepared basedon historical cost except for marketable securities which arestated at fair value and investment property which are stated atrevaluation. The consolidated financial statements are preparedusing accrual basis, except for the statements of cash flows.
Dasar pengukuran dalam penyusunan laporan keuangankonsolidasian adalah konsep biaya historis (historical cost ), kecuali untuk investasi pada efek tertentu yang dinyatakan sebesarnilai wajar dan properti investasi yang dinyatakan sebesar hasilpenilaian kembali. Laporan keuangan konsolidasian disusunberdasarkan konsep akrual, kecuali arus kas.
12
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
a. Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasian (lanjutan) a. Consolidated Financial Statements Presentation (continued)
b. b.
b.1. b.1.
Pada tanggal 1 Januari 2017, Grup menerapkan pernyataanstandar akuntansi keuangan (“PSAK”) dan interpretasistandar akuntansi keuangan (“ISAK”) baru dan revisi yang
Standar, perubahan dan interprestasi yang berlaku efektifmulai tanggal 1 Januari 2017
Standards, amendments and interpretations which becameeffective starting January 1, 2017
Changes to the Statements of Financial Accounting Standards("SFAS") and interpretations to Statement of FinancialAccounting Standards ("IFAS")
Mata uang pelaporan yang digunakan dalam penyusunan laporankeuangan konsolidasian ini adalah Rupiah ("Rp"), denganpenyajian angka dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain.
The reporting currency used in the consolidated financialstatements is Indonesian Rupiah ("Rp"), stated at thousandRupiah, except differently stated.
On January 1, 2017, the Group adopted new and revisedstatements of financial accounting standards (“SFAS”) andinterpretations of statements of financial accounting
Perubahan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan ("PSAK") daninterpretasi Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan ("ISAK")
Estimasi dan pertimbangan akuntansi yang signifikan yangditerapkan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasianPerusahaan diungkapkan pada Catatan 3.
Significant accounting estimate and judgement applied in thepreparation of these consolidated financial statements aredisclosed in Note 3.
- -
- -
- -- -
- -
- -
- -
PSAK 3 (revised 2016) “Interim Financial Statement”
PSAK 24 (revised 2016) “EmployeecBenefits”
efektif sejak tanggal tersebut. Perubahan kebijakan akuntansiGrup telah dibuat seperti yang disyaratkan, sesuai denganketentuan transisi dalam masing-masing standar daninterpretasi.
PSAK 58 (revisi 2016) ” Aset Tidak Lancar yang Dimilikiuntuk Dijual dan Operasi yang Dihentikan"
PSAK 58 (revised 2016) “Non-current Assets Held forSale and Discounted Operation”
PSAK 3 (revisi 2016) “Laporan Keuangan Interim”
Penerapan dari standar, interpretasi baru/revisi standarberikut, tidak menimbulkan perubahan substansial terhadapkebijakan akuntansi Grup dan efek atas jumlah yangdilaporkan atas periode berjalan atau periode sebelumnya:
The adoption of these new and revised standards andinterpretations did not result in substantial changes to theGroup’s accounting policies and had no material effect onthe amounts reported for the current or prior financialperiods:
PSAK 24 (revisi 2016) ”Imbalan Kerja”
Amandemen PSAK 1 ”Penyajian Laporan Keuangan” Ammendment to PSAK 1 ”Presentation ofFinancial Statements”
standards (“ISFAS”) that are mandatory for applicationfrom that date. Changes to the Group’s accounting policieshave been made as required, in accordance with thetransitional provisions in the respective standards andinterpretations.
PSAK 60 (revisi 2016) ”Instrumen Keuangan:Pengungkapan”
ISAK 31 “Interpretasi atas Ruang Lingkup PSAK 13 :Properti Investasi”
ISAK 31 “Interpretation on the scope of PSAK 13 :Investment Property”
ISAK 32 “Definisi dan Hierarki Standar AkuntansiKeuangan”
ISAK 32 “Definition and Hierarchy of FinancialAccounting Standards”
PSAK 60 (revised 2016) “Financial Instruments:Disclosure”
13
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
b.2. b.2.
- -- -
- -
- -- -- -
- -
PSAK 71 “Financial Instrument”
As at the authorization date of this consolidated financial
PSAK 72 ”Pendapatan dari Kontrak dengan Pelanggan” PSAK 72 “Revenue from contract with Customers”
PSAK 73 ”Sewa”
Amendment to PSAK 46 “Taxation – Recognition ofdeferred tax asset for unrealized losses”
Amandemen PSAK 62 ”Kontrak Asuransi” Amendment to PSAK 62 “Insurance Contract”
Amandemen PSAK 2 ”Laporan Arus Kas – PrakarsaPengungkapan”
Amendment to PSAK 2 ”Cash Flows Statement –Disclosure Initiative”
Standar, perubahan dan Interprestasi yang sudah diterbitkantetapi belum berlaku efektif
Standards, amendments and Interpretation issued but notyet effective
New standards, amendments and interpretations issued butnot yet effective for the financial year beginning January 1,2018 are as follows:
PSAK 73 “Leases”
PSAK 71 ”Instrumen Keuangan”
Amandemen PSAK 46 “Pajak Penghasilan – PengakuanAset Pajak Tangguhan untuk Rugi yang BelumDirealisasi”
Standar baru, revisi dan interpretasi yang telah diterbitkan,namun belum berlaku efektif untuk tahun buku yang dimulaipada atau setelah tanggal 1 Januari 2018 adalah sebagaiberikut:
Amandemen PSAK 16 “Aset tetap” Amendment to SFAS 16 “ Fixed asset”
Sampai dengan tanggal pengesahan laporan keuangan
c. Prinsip Konsolidasian c. Consolidation Principles
Laporan keuangan konsolidasian meliputi laporan keuanganPerusahaan dan Entitas Anak sebagaimana dijelaskan dalamcatatan 1c.
The effects of all transactions and balances between thecompanies within the Group have been eliminated in preparingthe consolidated financial statements.
Subsidiary is fully consolidated from the date of acquisitions,being the date on which the Company obtained control, andcontinue to be consolidated until the date such control ceases.
As at the authorization date of this consolidated financialstatements, management is still evaluating the potentialimpact of these new and revised standards andinterpretations to the consolidated financial statements.
Subsidiaries are entities over which the Group has Control. TheGroup controls an entity when the Group is exposed to, or hasrights to, variable returns from its involvement with the entity andhas the ability to affect those returns through its power over theentity. The existence and effect of potential voting rights whichare currently exercisable or convertible are considered whenassessing whether the Company controls another entity.
Pengaruh dari seluruh transaksi dan saldo antara perusahaan-perusahaan di dalam Grup yang material telah dieliminasi dalampenyajian laporan keuangan konsolidasian.
Entitas anak adalah entitas dimana Grup memiliki pengendalian.Grup mengendalikan entitas ketika Grup terekspos atas, ataumemiliki hak untuk, imbal hasil yang bervariasi dariketerlibatannya dengan entitas dan memiliki kemampuan untukmempengaruhi imbal hasil tersebut melalui kekuasaannya atasentitas tersebut. Keberadaan dan dampak dari hak suara potensialyang saat ini dapat dilaksanakan atau dikonversi, dipertimbangkanketika menilai apakah Perusahaan mengendalikan entitas lain.
The consolidated financial statements include the financialstatements of the Company and its Subsidiaries as described innote 1c.
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh sejak tanggal akuisisi,yaitu tanggal Perusahaan memperoleh pengendalian, sampaidengan tanggal Perusahaan kehilangan pengendalian.
Sampai dengan tanggal pengesahan laporan keuangankonsolidasian ini, manajemen masih mempelajari dampakyang mungkin timbul dari penerapan standar baru dan revisitersebut serta pengaruhnya pada laporan keuangankonsolidasian.
14
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
c. Prinsip Konsolidasian (lanjutan) c. Consolidation Principles (continued)
Selisih lebih imbalan yang dialihkan, jumlah kepentingan non-pengendali pada pihak yang diakuisisi serta nilai wajar padatanggal akuisisi kepentingan ekuitas yang dimiliki sebelumnya,terhadap bagian kepemilikan Perusahaan atas nilai wajar aset netoteridentifikasi yang diakuisisi, dicatat sebagai goodwill . Jikajumlah ini lebih rendah dari nilai wajar aset neto entitas yangdiakuisisi, selisihnya diakui langsung dalam laporan laba rugikonsolidasian.
The excess of the consideration transferred, the amount of anynon-controlling interest in the acquire and fair value at theacquisition date of any previous equity interest in the acquire overthe fair value of the Company’s share of the identifiable net assetsacquired is recorded as goodwill. If the amount is less than thefair value of the net assets of the subsidiary acquired, thedifference is recognized directly in the consolidated statement ofprofit or loss.
Perubahan dalam bagian kepemilikan entitas induk pada entitasanak yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian dicatat
Changes in the parent’s ownership interest in a subsidiary that donot result in the loss of control are accounted for as equity
Perusahaan juga menilai keberadaan pengendalian ketikaPerusahaan tidak memiliki lebih dari 50% hak suara namun dapatmengatur kebijakan keuangan dan operasional secara de-facto.Pengendalian de-facto dapat timbul ketika jumlah hak suara yangdimiliki Perusahaan, secara relatif terhadap jumlah dan penyebarankepemilikan hak suara pemegang saham lain memberikanPerusahaan kemampuan untuk mengendalikan kebijakan keuangandan operasi, serta kebijakan lainnya. Entitas anak dikonsolidasikan
The Company also assesses existence of control where it does nothave more than 50% of the voting power but is able to govern thefinancial and operating policies by virtue of de-facto control. De-facto control may arise in circumstances where the size of theCompany’s voting rights relative to the size and dispersion ofholdings of other shareholders give the Company the power togovern the financial, operating and other policies. Subsidiariesare fully consolidated from the date on which control is
anak yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian dicatatsebagai transaksi ekuitas. Ketika pengendalian atas entitas anakhilang, bagian kepemilikan yang tersisa di entitas tersebut diukurkembali pada nilai wajarnya dan keuntungan atau kerugian yangdihasilkan diakui dalam laporan laba rugi konsolidasian.
not result in the loss of control are accounted for as equitytransactions. When control over a previous subsidiary is lost, anyremaining interest in the entity is remeasured at fair value and theresulting gain or loss is recognized in the consolidated statementof profit or loss.
Kepentingan non-pengendali disajikan di ekuitas dalam laporanposisi keuangan konsolidasian dan dinyatakan sebesar proporsipemegang saham nonpengendali atas laba tahun berjalan danekuitas. Entitas Anak tersebut sesuai dengan persentasekepemilikan pemegang saham nonpengendali pada Entitas Anaktersebut.
Laporan keuangan konsolidasian disusun dengan menggunakankebijakan akuntansi yang sama untuk peristiwa dan transaksisejenis dalam kondisi yang sama. Apabila laporan keuangan EntitasAnak menggunakan kebijakan akuntansi yang berbeda darikebijakan akuntansi yang digunakan dalam laporan keuangankonsolidasian, maka dilakukan penyesuaian yang diperlukanterhadap laporan keuangan Entitas Anak tersebut.
The consolidated financial statements are prepared using uniformaccounting policies for transactions and events in similarcircumstances. If the Subsidiaries’ financial statements useaccounting policies different from those adopted in theconsolidated financial statements, appropriate adjustments aremade to the Subsidiaries’ financial statements.
The non-controlling interest is presented in the equity of theconsolidated statements of financial position and represents thenon-controlling stockholders’ proportionate share in the incomefor the year and equity of the Subsidiaries based on thepercentage of ownership of the non-controlling stockholders inthe Subsidiaries.
15
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
d. Entitas asosiasi d. Associates
Bagian Grup atas laba atau rugi entitas asosiasi pasca akuisisidiakui dalam laporan laba rugi dan bagian atas mutasi pendapatan
The Group’s share of post-acquisition profits or losses isrecognized in the profit or loss, and its share of post-acquisition
If the ownership interest in an associate is reduced but significantinfluence is retained, only a proportionate share of the amountspreviously recognized in other comprehensive income isreclassified to profit or loss where appropriate.
Entitas asosiasi adalah seluruh entitas dimana Grup memilikipengaruh signifikan namun bukan pengendalian, biasanya melaluikepemilikan hak suara antara 20% dan 50%. Investasi entitasasosiasi dicatat dengan metode ekuitas. Sesuai metode ekuitas,investasi pada awalnya dicatat pada biaya, dan nilai tercatat akanmeningkat atau menurun untuk mengakui bagian investor atas labarugi. Didalam investasi Grup atas entitas asosiasi termasukgoodwill yang diidentifikasi ketika akuisisi.
Associates are all entities over which the Group has significantinfluence but not control, generally accompanying a shareholdingof between 20% and 50% of the voting rights. Investments inassociates are accounted for using the equity method ofaccounting. Under the equity method, the investment is initiallyrecognized at cost, and the carrying amount is increased ordecreased to recognize the investor's share of the profit or loss ofthe investee after the date of acquisition. The Group’s investmentin associates includes goodwill identified on acquisition.
Jika kepemilikan kepentingan pada entitas asosiasi berkurang,namun tetap memiliki pengaruh signifikan, hanya suatu bagianproporsional atas jumlah yang telah diakui sebelumnya padapendapatan komprehensif lainnya yang direklasifikasi ke laporanlaba rugi.
Keuntungan dan kerugian dilusi yang timbul pada investasi entitasasosiasi diakui dalam laporan laba rugi.
Laba atau rugi yang dihasilkan dari transaksi hulu dan hilir antaraGrup dengan entitas asosiasi diakui dalam laporan keuangan Gruphanya sebesar bagian investor lain dalam entitas asosiasi.
Pada setiap tanggal pelaporan, Grup menentukan apakah terdapatbukti objektif bahwa telah terjadi penurunan nilai pada investasipada entitas asosiasi. Jika demikian, maka Grup menghitungbesarnya penurunan nilai sebagai selisih antara jumlah yangterpulihkan dan nilai tercatat atas investasi pada perusahaanasosiasi dan mengakui selisih tersebut pada “Bagian atas HasilBersih Entitas Asosiasi” di laporan laba rugi. Kerugian yang belumdirealisasi juga dieliminasi kecuali transaksi tersebut memberikanbukti penurunan nilai atas aset yang ditransfer. Kebijakan akuntansi entitas asosiasi disesuaikan jika diperlukan untuk memastikankonsistensi dengan kebijakan yang diterapkan oleh Grup.
diakui dalam laporan laba rugi dan bagian atas mutasi pendapatankomprehensif lainnya pasca akuisisi diakui didalam pendapatankomprehensif lainnya dan diikuti dengan penyesuaian pada jumlahtercatat investasi. Dividen yang akan diterima dari entitas asosiasidiakui sebagai pengurang jumlah tercatat investasi. Jika bagianGrup atas kerugian entitas asosiasi sama dengan atau melebihikepentingannya pada entitas asosiasi, termasuk piutang tanpaagunan, Grup menghentikan pengakuan bagian kerugiannya,kecuali Grup memiliki kewajiban atau melakukan pembayaran atasnama entitas asosiasi.
recognized in the profit or loss, and its share of post-acquisitionmovements in other comprehensive income is recognized in othercomprehensive income with a corresponding adjustment to thecarrying amount of the investment. Dividends receivable fromassociates are recognized as reduction in the carrying amount ofthe investment. When the Group’s share of losses in an associateequals or exceeds its interest in the associate, including any otherunsecured receivables, the Group does not recognize furtherlosses, unless it has incurred legal or constructive obligations ormade payments on behalf of the associate.
The Group determines at each reporting date whether there is anyobjective evidence that the investment in the associate is impaired. If this is the case, the Group calculates the amount of impairmentas the difference between the recoverable amount of the associateand its carrying value and recognises the amount adjacentto“Share of Profit/(Loss) of an Associate” in the profit or loss.Unrealized losses are eliminated unless the transaction providesevidence of an impairment of the asset transferred. Accountingpolicies of associates have been changed where necessary toensure consistency with the policies adopted by the Group.
Dilution gains and losses arising in investments in associates arerecognized in the profit or loss.
Profits and losses resulting from upstream and downstreamtransactions between the Group and its associates are recognizedin the Group’s financial statements only to the extent of unrelatedinvestor’s interests in the associates.
16
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
e. Kas dan Setara Kas e. Cash and Cash Equivalents
f. Aset dan Liabilitas Keuangan f. Financial Assets and Liabilities
Aset keuangan dan liabilitas keuangan diakui, jika dan hanya jika,Grup menjadi salah satu pihak dalam ketentuan pada kontrakinstrumen.
Financial assets and liabilities are recognized, and only when, the Group becomes a party to the contractual provisions of theinstrument.
Aset keuangan dihentikan pengakuannya ketika hak kontraktualatas arus kas yang berasal dari aset keuangan berakhir, atau ketikaGrup mentransfer semua risiko substansial dan manfaat dari asetkeuangan. Liabilitas keuangan dihentikan pengakuannya, jika danhanya jika, liabilitas keuangan tersebut berakhir, yaitu ketikaliabilitas yang ditetapkan dalam kontrak dilepaskan atau dibatalkan
Financial assets are derecognized when the contractual rights tothe cash flows from the assets expire, or the Group transfers therights to receive the contractual cash flows on the financial assetin a transaction in which substantially all the risks and rewards of ownership of the financial asset. Financial liabilitiesderecognized, and only when, its contractual obligations are
Kas terdiri dari kas dan bank. Setara kas adalah semua investasiyang bersifat jangka pendek dan sangat likuid yang dapat segeradikonversikan menjadi kas dengan jatuh tempo dalam waktu tiga(3) bulan atau kurang sejak tanggal penempatannya, dan yang tidakdijaminkan serta tidak dibatasi pencairannya.
Cash consists of cash on hand and in banks. Cash equivalents areshort-term, highly liquid investments that are readily convertibleto known amounts of cash with original maturities of three (3)months or less from the date of placements, and which are notused as collateral and are not restricted.
Aset Keuangan Financial Assets
i. i.
ii. ii.iii. iii.iv. iv.
Held to maturity investments;
Aset keuangan yang ditetapkan untuk diukur pada nilai wajarmelalui laporan laba rugi;
liabilitas yang ditetapkan dalam kontrak dilepaskan atau dibatalkanatau kadaluwarsa.
derecognized, and only when, its contractual obligations aredischarged or cancelled or expired.
Aset keuangan dan liabilitas keuangan awalnya diukur berdasarkannilai wajar. Dalam hal aset keuangan dan liabilitas keuangan tidakdiukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi, nilai wajartersebut ditambah biaya transaksi yang dapat diatribusikan secaralangsung dengan perolehan atau penerbitan aset keuangan atauliabilitas keuangan tersebut.
At initial recognition, financial assets and liabilities are measuredat fair value. Financial assets and liabilities are not measured atfair value through profit and loss, that fair value plus transactioncosts which are directly attributable to acquisition or issue offinancial assets or financial liabilities.
Aset keuangan dan liabilitas keuangan disalinghapuskan danjumlah netonya dilaporkan pada laporan posisi keuangan ketikaterdapat hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan salinghapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan adanya niat untukmenyelesaikan aset-aset dan menyelesaikan liabilitas secarasimultan.
Financial assets and liabilities which measured after initialrecognition are explained as follow:
Untuk tujuan pengukuran nilai aset keuangan setelah pengakuanawal, aset keuangan selain yang ditetapkan dan efektif sebagaiinstrumen lindung nilai diklasifikasikan dalam kategori sebagaiberikut:
Loans and receivables; andAset keuangan tersedia untuk dijual.
Financial assets and liabilities are offset and the net amount isreported in the statement of financial position when there is alegally enforce-able right to offset the recognized amounts andthere is an intention to settle on a net basis, or realize the assetand settle the liability simultaneously.
For the measurement purpose of financial assets value afterinitial recognition, besides financial assets are designated andeffective as hedging, they classified as follow:
Aset keuangan dan liabilitas keuangan yang diukur setelahpengakuan awal dijelaskan seperti yang di bawah ini:
Available for sale financial assets.Pinjaman yang diberikan dan piutang; dan
Financial assets at fair value through profit and lossreport;
Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo;
17
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
f. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) f. Financial Assets and Liabilities (continued)
Aset Keuangan (lanjutan) Financial Assets (continued)
i. i.
Semua aset keuangan, kecuali untuk aset keuangan yang ditetapkanuntuk diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi, akandievaluasi untuk penurunan nilai pada setiap tanggal laporan posisikeuangan konsolidasian. Aset keuangan mengalami penurunan nilaiapabila ada bukti yang obyektif bahwa aset keuangan ataukelompok aset keuangan mengalami penurunan nilai.
All financial assets, except financial asset which designated to bemeasured at fair value through profit and loss will be evaluatedfor the impairment on every consolidated statements of financialposition date. Financial assets are getting impaired when it hasobjective evidence that financial assets get impaired.
Aset keuangan diklasifikasikan dalam kelompokdiperdagangkan jika diperoleh atau dimiliki terutama untuktujuan dijual atau dibeli kembali didalam waktu dekat ataujika merupakan bagian dari portfolio instrumen keuangantertentu yang dikelola bersama dan terdapat bukti mengenaipola ambil untung dalam jangka pendek (short-term profittaking ) yang terkini. Derivatif juga dikategorikan dalam
Aset keuangan yang ditetapkan untuk diukur pada nilai wajarmelalui laporan laba rugi
Financial assets at fair value through profit and loss
Financial assets classified as fair value through profit andloss if it acquires or incurs principally for the purpose ofselling or repurchasing in the near term, or it is part of aportfolio of identified financial instruments that aremanaged together and for which there is evidence of arecent actual pattern of short term profit taking. Derivativealso categorized in fair value through profit and loss,
ii. ii. Held to maturity investments
taking ) yang terkini. Derivatif juga dikategorikan dalamkelompok diperdagangkan, kecuali derivatif yang ditetapkandan efektif sebagai instrumen lindung nilai.
Keuntungan atau kerugian yang timbul dari perubahan nilaiwajar dan penjualan instrumen keuangan diakui dalamlaporan laba rugi konsolidasian.
Gains or losses arising from changes in fair value and saleof financial instruments are recognized in the consolidatedstatements of profit or loss.
Setelah pengakuan awal, investasi yang dimiliki hingga jatuhtempo diukur pada biaya perolehan diamortisasi denganmenggunakan metode suku bunga efektif. Jika terdapat buktiobyektif bahwa kerugian penurunan nilai terjadi, jumlahkerugian tersebut diukur sebagai selisih antara nilai tercatataset dengan nilai kini estimasi arus kas masa datang (tidaktermasuk ekspektasi kerugian kredit masa datang yang belumterjadi). Setiap perubahan nilai tercatat dari investasi,termasuk kerugian penurunan nilai, diakui dalam laporan labarugi komprehensif konsolidasian.
After initial measurement, held to maturity investments aremeasured at amortized cost using the EIR (Effective InterestRate) method. If there are objective evidence that anyreduction of impairment occurred, the total loss measuredas differences between carrying value and present value ofestimated future cash flow (not including expectedunrealized future credit loss). Every changes of investmentscarrying value, include reduction of impairment, wererecognized in consolidated statements of comprehensiveincome.
Pada 31 Desember 2017 dan 2016, Grup memiliki asetkeuangan pada nilai wajar melalui laporan laba rugi dalamefek saham dan unit penyertaan reksa dana.
As of December 31, 2017 and 2016, The Group hasfinancial assets at fair value through profit and loss inshares and mutual funds.
also categorized in fair value through profit and loss,unless they are designated and effective as hedging.
Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo adalah asetkeuangan non-derivatif dengan pembayaran tetap atau telahditentukan dan jatuh temponya telah ditetapkan, serta Grupmempunyai intensi positif dan kemampuan untuk memilikihingga jatuh tempo.
Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo
Held to maturity investments are non-derivative financialassets with fixed or determinable payments and fixedmaturities, which the Group has positive intention andability to held to maturity.
18
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
f. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) f. Financial Assets and Liabilities (continued)
Aset Keuangan (lanjutan) Financial Assets (continued)
ii. ii. Held to maturity investments (continued)
iii. Pinjaman yang diberikan dan piutang iii. Loans and receivables
Grup tidak memiliki aset keuangan yang dimiliki hinggajatuh tempo per 31 Desember 2017 dan 2016.
The Company’s financial assets categorized as loans andreceivables are presented as time deposits, cash and cashequivalents, premium receivables, reinsurance receivables,claims advance, other receivables and related partyreceivables in the consolidated statements of financialposition.
Pinjaman yang diberikan dan piutang adalah aset keuangannon-derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukanyang tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif. Setelahpengakuan awal diukur pada biaya perolehan diamortisasi
Loan and receivables are non-derivative financial assetswith fixed or determinable payments that are not quoted inactive markets. After initial measurements, loans andreceivables are subsequently measured at amortized cost
Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo (lanjutan)
The Group has no financial assets held to maturity as ofDecember 31, 2017 and 2016.
Aset keuangan dikategorikan sebagai pinjaman yangdiberikan dan piutang terdiri dari deposito berjangka, kas dansetara kas, piutang premi, piutang reasuransi, uang mukaklaim, piutang lain-lain dan piutang pihak-pihak berelasi didalam laporan posisi keuangan konsolidasian.
iv. Aset keuangan tersedia untuk dijual iv. Available for sale financial assets
Pada saat pengakuan awalnya, aset keuangan tersedia untukdijual diakui pada nilai wajarnya ditambah biaya transaksidan selanjutnya diukur pada nilai wajarnya di manakeuntungan atau kerugian diakui pada laporan perubahanekuitas kecuali untuk kerugian penurunan nilai dan laba rugiselisih kurs, hingga aset keuangan dihentikan pengakuannya.Jika aset keuangan tersedia untuk dijual mengalamipenurunan nilai, akumulasi laba atau rugi yang sebelumnyadiakui di laporan perubahan ekuitas konsolidasian, diakuipada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainkonsolidasian.
Aset keuangan tersedia untuk dijual adalah aset keuangannon-derivatif yang ditetapkan sebagai tersedia untuk dijualatau yang tidak diklasifikasikan sebagai (a) pinjaman yangdiberikan atau piutang, (b) investasi yang diklasifikasikandalam kelompok hingga jatuh tempo, atau aset keuanganyang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi.
pengakuan awal diukur pada biaya perolehan diamortisasidengan menggunakan metode suku bunga efektif, setelahdikurangi penyisihan untuk penurunan nilai.
receivables are subsequently measured at amortized costusing the effective interest rate, less allowance forimpairment.
Available for sale financial assets are non-derivativefinancial assets that are designated as available for sale orare not classified as (a) loans and receivables, (b) held tomaturity investments or financial assets at fair valuethrough profit and loss.
Ketika terdapat bukti objektif bahwa aset mengalamipenurunan nilai, maka kerugian kumulatif yang sebelumnyadiakui secara langsung dalam ekuitas dikeluarkan dari ekuitasdan diakui pada laporan laba rugi dan penghasilankomprehensif lain konsolidasian.
When there are objective evidences that impairment assetsoccurred, thus cumulative losses which recognized in equitybefore and then recognized in the consolidated statementsof profit or loss and other comprehensive income.
Available for sale financial assets are initial recognized atfair value, plus transaction costs, and measuredsubsequently at fair value with gains and losses beingrecognized in the statement of changes in equity, except forimpairment losses and foreign exchange gain and losses,until the financial assets is derecognized. If an available-for-sale financial asset is determined to be impaired, thecumulative gain or loss previously recognized in theconsolidated statement of changes in equity is recognized inthe consolidated statements of profit or loss and othercomprehensive income.
19
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
f. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) f. Financial Assets and Liabilities (continued)
iv. Aset keuangan tersedia untuk dijual (lanjutan) iv. Available for sale financial assets (continued)
Penurunan Nilai Aset Keuangan Impairment of Financial Assets
Penurunan nilai aset keuangan dipelihara pada jumlah yangmenurut manajemen adalah memadai untuk menutup kemungkinantidak tertagihnya piutang. Pada setiap tanggal laporan posisikeuangan konsolidasian, Grup secara spesifik menelaah apakahtelah terdapat bukti objektif bahwa suatu aset keuangan telahmengalami penurunan nilai (tidak tertagih). Jumlah penurunan nilaiaset keuangan yang dibentuk adalah berdasarkan pengalamanpenagihan masa lalu dan faktor-faktor lainnya yang mungkinmempengaruhi kolektibilitas, antara lain kemungkinan kesulitanlikuiditas atau kesulitan keuangan yang signifikan yang dialamioleh debitur atau penundaan pembayaran yang signifikan.
Impairment of financial assets are maintained on the amountwhich management believes is adequate to cover possible losseson uncollectible accounts. At each consolidated statements offinancial position date, the Group has specifically examinewhether there is objective evidence that a financial assets areimpaired (not invoiced). Total financial assets impairment lossesis based on past billing experience and other factors that mayaffect collectability, among others, the possibility of liquidityproblems or significant financial difficulties experienced bydebtor or a significant delay in payment.
Grup memiliki investasi efek saham dan obligasi yangmempunyai harga kuotasi di pasar yang aktif dandiklasifikasikan dalam kategori ini.
The group has investments in shares and bonds which havequoted prices in active markets and classified in thiscategory.
Liabilitas Keuangan Financial Liabilities
i. i.
If there is objective evidence of impairment, then the time andmagnitude of the billable amount is estimated based on past lossexperience. Impairment of financial asset values established foraccounts specifically identified are impaired. Accounts receivableare written off based on management decisions that the financialasset is not recoverable or exercised even though all means andmeasures have been implemented. An evaluation of thereceivables, which aims to identify the amount of the allowancethat must be established, carried out periodically throughout theyear. Therefore, the time and magnitude of the allowance fordoubtful accounts recorded in each period may differ dependingon estimates and judgments used.
Financial liabilities measured at fair value through profitand loss
Financial liabilities are classified in this category if theobligation is the result of derivatives trading activities ortransactions that are not intended as a hedge, or if theGroup chooses to establish such financial obligations inthis category.
Jika terdapat bukti objektif penurunan nilai, maka saat dan besaranjumlah yang dapat ditagih diestimasi berdasarkan pengalamankerugian masa lalu. Penurunan nilai aset keuangan dibentuk atasakun-akun yang diidentifikasi secara spesifik telah mengalamipenurunan nilai. Akun piutang dihapusbukukan berdasarkankeputusan manajemen bahwa aset keuangan tersebut tidak dapatditagih atau direalisasi meskipun segala cara dan tindakan telahdilaksanakan. Suatu evaluasi atas piutang, yang bertujuan untukmengidentifikasi jumlah penyisihan yang harus dibentuk, dilakukansecara berkala sepanjang tahun. Oleh karena itu, saat dan besaranjumlah penyisihan piutang ragu-ragu yang tercatat pada setiapperiode dapat berbeda tergantung pada pertimbangan dan estimasiyang digunakan.
Liabilitas keuangan diklasifikasikan dalam kategori iniapabila Liabilitas tersebut merupakan hasil dari aktivitasperdagangan atau transaksi derivatif yang tidak dimaksudkansebagai lindung nilai, atau jika Grup memilih untukmenetapkan liabilitas keuangan tersebut dalam kategori ini.
Liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melaluilaporan laba rugi
20
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
f. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) f. Financial Assets and Liabilities (continued)
Liabilitas Keuangan (lanjutan) Financial Liabilities (continued)
i. i.
ii. Liabilitas keuangan lainnya ii. Other financial liabilities
Grup tidak memiliki liabilitas keuangan dimiliki untukdiperdagangkan atau ditetapkan pada nilai wajar melaluilaporan laba rugi.
The Group has no financial liabilities held for trading orset at fair value through profit or loss.
Kategori ini merupakan liabilitas keuangan yang tidakdimiliki untuk diperdagangkan atau pada saat pengakuanawal tidak ditetapkan untuk diukur pada nilai wajar melaluilaporan laba rugi.
Instrumen keuangan yang diterbitkan atau komponen dari Financial instruments are issued or components of
Liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melaluilaporan laba rugi (lanjutan)
Financial liabilities measured at fair value through profitand loss (continued)
Perubahan dalam nilai wajar langsung diakui dalam laporanlaba rugi.
Changes in fair value were recognized immediately throughprofit or loss.
This category is a financial obligation that is not held fortrading upon initial recognition or not set up to bemeasured at fair value through profit or loss.
Instrumen keuangan yang diterbitkan atau komponen dariinstrumen keuangan tersebut, yang tidak diklasifikasikansebagai liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajarmelalui laporan laba rugi, diklasifikasikan sebagai liabilitaskeuangan lain-lain, jika substansi perjanjian kontraktualmengharuskan Grup untuk menyerahkan kas atau asetkeuangan lainnya kepada pemegang instrumen keuangan,atau jika liabilitas tersebut diselesaikan melalui penukarankas atau aset keuangan lain atau saham sendiri yangjumlahnya tetap atau telah ditetapkan.
Financial instruments are issued or components offinancial instruments, which are not classified as financialliabilities measured at fair value through profit and loss,are classified as other financial liabilities, if the substanceof the contractual agreement required the Group to delivercash or another financial asset to the holder financialinstruments, or if the liability is settled through theexchange of cash or other financial assets or own shares ofthe amount fixed or determined.
Komponen instrumen keuangan yang diterbitkan yang terdiridari komponen liabilitas dan komponen ekuitas harusdipisahkan, dimana komponen ekuitas merupakan bagianresidual dari keseluruhan instrumen keuangan setelahdikurangi nilai wajar komponen liabilitas pada tanggalpenerbitan. Setelah pengakuan awal, komponen liabilitasdiukur pada biaya perolehan diamortisasi menggunakanmetode suku bunga efektif. Biaya perolehan diamortisasitersebut memperhitungkan premi atau diskonto yang timbulpada saat perolehan serta imbalan dan biaya yang merupakanbagian integral dari suku bunga efektif. Dampak penjabaranatas liabilitas keuangan dalam mata uang asing diakui dalamlaporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainkonsolidasian.
Components of financial instruments issued which consistsof components liability and equity components should beseparated, where the equity component is part of theoverall residuals net of financial instruments the fair valueof the liability component at the date of issuance. Afterinitial recognition, the liability component is measured atamortized cost using the effective interest rate method. Costis amortized into account the premium or discount arisingat acquisition and the benefits and costs that are anintegral part of the effective interest rate. The impact of thetranslation of financial liabilities denominated in foreigncurrencies are recognized in the consolidated statements ofprofit or loss and other comprehensive income.
21
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
f. Aset dan Liabilitas Keuangan (lanjutan) f. Financial Assets and Liabilities (continued)
Liabilitas Keuangan (lanjutan) Financial Liabilities (continued)
ii. Liabilitas keuangan lainnya (lanjutan) ii. Other financial liabilities (continued)
Nilai wajar instrumen keuangan Fair value of financial instrument
Liabilitas keuangan lain-lain pada pengakuan awal diukurpada nilai wajar dan sesudah pengakuan awal diukur padabiaya perolehan diamortisasi, dengan memperhitungkandampak amortisasi (atau akresi) berdasarkan suku bungaefektif atas premi, diskonto dan biaya transaksi yang dapatdiatribusikan secara langsung.
The Group classifies its claim payable, reinsurancepayables, commissions payable and other payables in thiscategory.
Nilai wajar adalah harga yang akan diterima untuk menjualsuatu aset atau harga yang akan dibayar untuk mengalihkansuatu liabilitas dalam transaksi teratur antara pelaku pasar padatanggal pengukuran tanpa memperhatikan apakah harga tersebut
Other financial liabilities at initial recognition measured atfair value and after initial recognition measured atamortized cost, taking into account the impact ofamortization (or accretion) on the basis of effective interestrate premium, discount and transaction costs that aredirectly attributable.
Grup mengklasifikasikan utang klaim, utang reasuransi, utangkomisi dan utang lain-lain dalam kategori ini.
Fair value is the price that would be received to sell an asset orpaid to transfer a liability in an orderly transaction betweenmarket participants at the measurement date, regardless ofwhether that price is directly observable or estimated using
g. Properti Investasi g. Investment Properties
Properti investasi adalah bangunan yang dikuasai oleh Grup untukmenghasilkan rental atau untuk kenaikan nilai atau kedua-duanya,dan tidak untuk digunakan dalam produksi atau penyediaan barangatau jasa atau untuk tujuan administratif atau dijual dalam kegiatanusaha sehari-hari. Properti investasi pada awalnya diukur sebesarbiaya perolehan. Biaya transaksi termasuk dalam pengukuran awaltersebut.
Investment property is a building owned by the Group to earnrentals or for capital appreciation or both, and not to be used inthe production or supply of goods or services or foradministrative purposes or sale in the daily business activities.Investment properties are initially measured at cost. Transactioncosts are included in the initial measurement.
tanggal pengukuran tanpa memperhatikan apakah harga tersebutdapat diobservasi secara langsung atau diestimasi menggunakanteknik penilaian lain. Dalam mengukur nilai wajar atas suatuaset atau liabilitas pada tanggal pengukuran, Grupmemperhitungkan karakteristik suatu aset atau liabilitas jikapelaku pasar akan memperhitungkan karakteristik tersebutketika menentukan harga aset atau liabilitas pada tanggalpengukuran.
Setelah pengakuan awal, Grup memilih menggunakan model nilaiwajar. Seluruh properti investasi diukur berdasarkan nilai wajar.Laba atau rugi yang timbul dari perubahan nilai wajar atas propertiinvestasi diakui dalam laporan laba rugi komprehensifkonsolidasian pada periode terjadinya. Nilai wajar propertiinvestasi mencerminkan kondisi pasar pada tanggal laporan posisikeuangan konsolidasian.
Grup melakukan pengukuran nilai wajar atas instrumenkeuangan yang dimiliki kedalam 3 (tiga) tingkatan (level) hirarkinilai wajar (lihat catatan 2aa).
The Group measures the fair value based on financialinstruments owned by the Group into 3 (three) level of fair valuehierarchy categories (see note 2aa).
After initial recognition, the Group chose to use the fair valuemodel. All investment properties are measured at fair value.Gains or losses arising from changes in fair value of investmentproperty are recognized in consolidated statements ofcomprehensive income in the period incurred. The fair value ofinvestment property reflect market conditions at the consolidatedstatements of financial position date.
whether that price is directly observable or estimated usinganother valuation technique. In estimating the fair value of anasset or a liability, the of Group takes into account thecharacteristics the asset or a liability if market participantswould take those characteristics into account when pricing the asset or liability at the measurement date.
22
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
g. Properti Investasi (lanjutan) g. Investment Properties (continued)
Untuk properti investasi yang dicatat pada nilai wajar dankemudian ditransfer menjadi properti yang digunakan sendiri,
For investment property stated as fair value and then transferredas property used by the parent of the Company or other
Laba atau rugi yang timbul dari penghentian atau pelepasanproperti investasi ditentukan dari selisih antara hasil neto daripelepasan dan jumlah tercatat aset, dan diakui dalam laporan labarugi komprehensif konsolidasian dalam periode terjadinyapenghentian atau pelepasan tersebut.
Gains or losses arising from the retirement or disposal ofinvestment property is determined from the difference between thenet results from disposal and the carrying amount of assets, andrecognized in the consolidated statement of comprehensiveincome in the period of retirement or disposal.
Entitas memiliki properti yang disewakan kepada, dan yangdigunakan oleh, entitas induknya atau entitas anak lain. Propertitersebut tidak diklasifikasikan sebagai properti investasi dalamlaporan keuangan konsolidasian, karena properti tersebut termasukproperti yang digunakan sendiri jika dilihat dari sudut pandangkelompok usaha. Namun, jika dilihat dari sudut pandang entitasyang memiliki properti, properti tersebut termasuk kategori propertiinvestasi. Dengan demikian, lessor memperlakukan kepemilikanproperti tersebut sebagai properti investasi dalam laporan keuanganindividualnya.
Entity has properties which are rented to, and used to, by theparent of the Company or other subsidiary. The property is notclassified as investment property in consolidated financialstatements because that properties included as properties used bythe parent of the Company or other subsidiary itself, it can beseen from business group's point of view. Otherwise, if it is seenfrom entity's point of view that owned the property, its included asinvestment property. Accordingly, lessor as the owner of theproperty recognized it as investment property on their ownfinancial statements.
h. Penyertaan Saham h. Direct Investments
akuntansi selanjutnya mengacu pada PSAK 16: Aset Tetap yangmana biaya perolehan bawaan (deemed cost ) sebagai nilai wajarpada tanggal perubahaan penggunaan.
Beban pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada laporan labarugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian pada saatterjadinya; pengeluaran yang memperpanjang masa manfaat ataumemberi manfaat ekonomis di masa yang akan datang,dikapitalisasi. Beban pemeliharaan dan perbaikan seluruhnyaditanggung oleh penyewa.
The cost of maintenance and repairs are charged to consolidatedstatements of profit or loss and other comprehensive income asincurred; expenditures which extend the useful life or economicbenefits in the future, are capitalized. The cost of maintenanceand repairs are borne by the tenant.
Penyertaan saham merupakan investasi dalam bentuk saham yangtidak melalui pasar modal untuk tujuan jangka panjang pada Grup.Grup memiliki pemilikan kurang dari 20% dari hak suara dandicatat berdasarkan biaya perolehan (metode biaya) dikurangipenyisihan kerugian penurunan nilai. Penghasilan dari dividendiakui pada saat surat pemberitahuan pembagian dividen diterima.
Direct investments is an investments in shares which were notacquired from the capital market, for a long term purposes for theGroup. The Group has ownership for less than 20% of votingrights and the investments are stated at cost (cost method), net ofallowance for impairment losses. Dividend income is recognizedwhen the dividend are declared.
subsidiary itself, the further accounting policy is SFAS No. 16:Fixed Asset which is the deemed cost is fair value at the date ofchange of use.
Entitas induk memiliki tanah dan bangunan yang digunakan olehentitas anak, sehingga bukan merupakan properti investasi dandireklasifikasi sebagai aset tetap dalam laporan keuangankonsolidasian.
The parent of entity has land and building used for its subsidiary,because of that, it is not investment property and reclassified asfixed assets in consolidated financial statements.
23
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
i. Aset Tetap i. Fixed Assets
Depreciation is recognized on a straight-line basis to write downthe depreciable amount of fixed assets, except land.
Subsequent expenditures such as replacement and majorinspection are added to the carrying amount of the asset when itis probable that future economic benefits will flow to the Groupand the cost of the item can be measured reliably. The carryingamount of those parts that are replaced or any remainingcarrying amounts of the cost of previous inspection isderecognized. The costs of day-to-day servicing of an asset arerecognized as an expense in the period in which they areincurred.
Penyusutan diakui dengan menggunakan metode garis lurus untukmenyusutkan nilai aset tetap, kecuali tanah.
Biaya-biaya setelah perolehan awal seperti penggantian komponendan inspeksi yang signifikan, diakui dalam jumlah tercatat asettetap jika besar kemungkinan manfaat ekonomis di masa depanakan mengalir ke Grup dan biaya tersebut dapat diukur secaraandal. Sisa jumlah tercatat biaya komponen yang diganti atau biayainspeksi terdahulu dihentikan pengakuannya. Biaya perawatansehari-hari aset tetap diakui sebagai beban pada saat terjadinya.
Awalnya suatu aset tetap diukur sebesar biaya perolehan, yangterdiri dari harga perolehannya dan biaya-biaya yang dapatdiatribusikan secara langsung untuk membawa aset ke lokasi dankondisi yang diinginkan agar aset siap digunakan sesuai dengankeinginan dan maksud manajemen, serta estimasi awal biayapembongkaran dan pemindahan aset tetap dan restorasi lokasi aset.
Initially, an item of fixed assets is measured at its cost, whichcomprises its purchase price and any cost directly attributable tobringing the assets to the location and condition necessary for itto be capable of operating in the manner intended bymanagement, and also include the initial estimate of the costs ofdismantling and removing the item and restoring the site onwhich it is located.
Estimasi masa manfaat aset tetap adalah sebagai berikut: The estimated useful lives of the fixed assets are as follows:
Bangunan BuildingsKendaraan bermotor VehiclesPeralatan kantor Office equipmentsPerlengkapan kantor Office suppliesPeralatan bengkel Workshop equipment5
Tahun/Years
Nilai residu, umur manfaat dan metode penyusutan di-review setiap akhir periode pelaporan untuk memastikan nilai residu, umurmanfaat dan metode depresiasi diterapkan secara konsisten sesuaidengan ekspektasi pola manfaat ekonomis dari aset tersebut.
the depreciable amount of fixed assets, except land.menyusutkan nilai aset tetap, kecuali tanah.
355
Ketika suatu aset dilepaskan atau tidak ada manfaat ekonomis masadepan yang diharapkan dari penggunaan atau pelepasannya, biayaperolehan dan akumulasi penyusutan dan akumulasi rugipenurunan nilai, jika ada, dikeluarkan dari akun tersebut. Laba ataurugi yang timbul dari penghentian pengakuan aset tetap akandimasukkan dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensiflain konsolidasian.
The residual values, useful lives and depreciation method arereviewed at the end of each reporting period to ensure that suchresidual values, useful lives and depreciation method areconsistent with the expected pattern of economic benefits fromthose assets.
The Group chooses to adopt cost model, accordingly, fixed assetsof the Group is recorded at acquisition cost less accumulateddepreciation and accumulated loss on impairment assets, if any.
When an asset is disposed of or when no future economic benefitsare expected from its use or disposal, the cost, accumulateddepreciation and accumulated impairment losses, if any, areremoved from the accounts. Any resulting gain or loss fromderecognition of an item of fixed assets is included in theconsolidated statement of profit or loss and other comprehensiveincome.
Grup memilih untuk menerapkan model biaya, sehingga aset tetapGrup dicatat sebesar biaya perolehan dikurangi akumulasipenyusutan dan akumulasi rugi penurunan nilai aset, jika ada.
20
24
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
j. Kontrak Asuransi j. Insurance Contract
a. a.
b. b.
Insurance contract is a contract of one party (insurer) acceptssignificant insurance risk from another party (the policyholder)by agreeing to compensate the policyholder if the uncertainspecified event in future (the insured event) adversely affects thepolicyholder.
Kontrak asuransi adalah kontrak yang mana satu pihak (asuradur)menerima risiko asuransi signifikan dari pihak lain (pemegangpolis) dengan menyetujui untuk mengompensasi pemegang polisjika kejadian masa depan tidak pasti tertentu (kejadian yangdiasuransikan) berdampak merugikan pemegang polis.
PSAK No. 62 tidak memperkenankan saling hapus antara:
aset reasuransi dengan liabilitas asuransi terkait; atau
Aset reasuransi terdiri dari aset reasuransi dari premi yang belummerupakan pendapatan dan estimasi klaim.
Reinsurance assets consist of reinsurance assets from unearnedpremium reserve and estimated claims.
Aset reasuransi ditelaah untuk mengetahui apakah telah terjadipenurunan pada setiap tanggal pelaporan atau lebih sering ketika
Reinsurance assets are reviewed for impairment at each reportingdate or more frequently when an indication of impairment arises
SFAS No. 62 does not allow offset between:
reinsurance assets and the related insurance liabilities; or
pendapatan atau beban dari kontrak reasuransi dan beban ataupendapatan dari kontrak asuransi terkait.
income or expense from reinsurance contract and expense orincome from the related insurance contract.
Aset reasuransi adalah nilai hak kontraktual neto cedant (pemegang polis atas kontrak reasuransi) dalam perjanjianreasuransi.
Reinsurance asset is a value of net contractual rights(policyholder of reinsurance contract) in reinsurance agreement.
Liabilitas Kontrak Asuransi
Liabilitas kontrak asuransi adalah nilai liabilitas asuradur dalamsuatu kontrak asuransi. Yang termasuk didalam liabilitas kontrakasuransi adalah:
Insurance contract liabilities are the contractual liabilities ofinsurer in an insurance contract. Insurance contact liabilitiesincluding:
Keuntungan atau kerugian dalam membeli reasuransi, jika ada,diakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainkonsolidasian.
Reinsurance asset and liabilities are derecognized when thecontractual rights are extinguished or expire or when the contractis transferred to another party.
Aset dan liabilitas reasuransi dihentikan pengakuannya ketika hakkontraktual hilang atau berakhir atau saat kontrak dialihkan kepadapihak lain.
Gain or loss on buying reinsurance, if any, are recognized inconsolidated statement of profit or loss and other comprehensiveincome.
penurunan pada setiap tanggal pelaporan atau lebih sering ketikaindikasi penurunan nilai muncul selama periode pelaporan.Penurunan nilai terjadi ketika terdapat bukti obyektif, sebagai hasilatas kejadian yang terjadi setelah pengakuan awal aset reasuransi,yang menyebabkan cedant tidak menerima seluruh jumlah yangsesuai dengan syarat-syarat kontrak dan kejadian tersebut memilikidampak yang dapat diukur secara andal dalam jumlah yang akanditerima cedant dari reinsurer . Kerugian penurunan nilai dicatatdalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainkonsolidasian.
date or more frequently when an indication of impairment arisesduring the reporting period. Impairment occurred when there isobjective evidence as result of an even that occurred after initialrecognition of the reinsurance assets that the Group may notreceive all outstanding amounts due under the term of thecontract and the even has reliably measurable impact on theamounts that the Group will receive from the reinsurer. Theimpairment loss is recorded in consolidated statement of profit orloss and other comprehensive income.
Insurance Contract Liabilities
25
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
j. Kontrak Asuransi (lanjutan) j. Insurance Contract (continued)
a. a.Estimasi Liabilitas Klaim
Cadangan atas klaim IBNR dibentuk dengan menggunakan datahistoris pengalaman klaim yang diproyeksikan untuk
Estimated Claim Liabilities
Estimasi pemulihan klaim dari reasuransi disajikan secaraterpisah dalam akun aset reasuransi.
Estimated reinsurance claim recoveries was presentedseparately as reinsurance assets account.
Reserve on IBNR is established using historical data of claimdevelopment which is projected to obtain estimated cost on
Estimasi liabilitas klaim merupakan estimasi jumlah liabilitasyang menjadi tanggungan sehubungan dengan klaim yang masihdalam proses penyelesaian dan klaim yang terjadi namun belumdilaporkan (IBNR). Perubahan jumlah estimasi liabilitas klaim,sebagai akibat proses penelaahan lebih lanjut dan perbedaanantara jumlah estimasi klaim dengan klaim yang dibayarkandiakui dalam laba rugi pada periode terjadinya perubahan. Gruptidak mengakui setiap provisi untuk kemungkinan klaim masadepan sebagai liabilitas jika klaim tersebut timbul berdasarkankontrak asuransi yang tidak ada pada akhir periode pelaporan(seperti provisi katastrofa dan provisi penyetaraan).
The estimated claims liabilities are an estimate of the amountof liabilities to be borne in connection with claims that are stillin the process of completion and claims incurred but not yetreported (IBNR). Changes in the estimated amount of claimsliabilities, as a result of further review process and thedifference between the estimated amounts of the claim with theclaims paid are recognized in profit or loss in the period ofchange. Group did not recognize any provisions for possiblefuture claims as a liability if the claims arising underinsurance contracts that do not exist at the end of the reportingperiod (such as catastrophe provisions and equalizationprovisions).
b. b.
a. a.
b. b.
Liabilitas Premi
historis pengalaman klaim yang diproyeksikan untukmemperoleh perkiraan biaya dari klaim yang sudah terjadi tetapibelum dilaporkan.
Premium Liabilities
SFAS No. 28 (Revised 2012), after referring to SFAS No.36 (Revised 2012), has governs insurance liabilities forinsurance contract with a term of more than one year ismeasured by using one of the following:
Liabilitas kontrak asuransi jangka panjang dihitung denganmengunakan nilai kini estimasi pembayaran seluruh manfaatyang diperjanjikan termasuk seluruh opsi yang disediakanditambah dengan nilai kini estimasi seluruh biaya yang akandikeluarkan dan juga mempertimbangkan penerimaan premi dimasa depan. Liabilitas ini disajikan dalam akun liabilitaskontrak asuransi jangka panjang dalam laporan posisi keuangankonsolidasian.
The insurances liabilities of long-term insurance contractswere calculated based on present value of estimated paymentof all benefit promised including all options available pluspresent value of all expenses incurred and considering thefuture receipt of premium. The liabilities are presented as long-term insurance contract liabilities in the consolidatedstatement of financial position.
development which is projected to obtain estimated cost onincurred claim but not yet reported.
PSAK 28 (Revisi 2012), setelah merujuk ke PSAK No. 36(Revisi 2012), mengatur liabilitas asuransi kontrak asuransiyang berjangka waktu lebih dari satu tahun diukur denganmenggunakan salah satu dari:
Previous accounting policy.Kebijakan akuntansi sebelumnya.
Konsep nilai kini estimasi pembayaran seluruh manfaatyang diperjanjikan termasuk seluruh opsi yangdisediakan ditambah dengan nilai kini estimasi seluruhbiaya yang akan dikeluarkan dan jugamempertimbangkan penerimaan premi di masa depan.
Present value of estimated payment of all benefitpromised including all options available plus presentvalue of all expenses incurred and considering thefuture receipt of premium.
26
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
j. Kontrak Asuransi (lanjutan) j. Insurance Contract (continued)
b. b.
Perubahan cadangan premi yang belum merupakan pendapatan,cadangan asuransi jangka panjang dan aset reasuransi dari premiyang belum merupakan pendapatan diakui dalam laporan labarugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian padatahun terjadinya perubahan.
Aset reasuransi atas premi yang belum merupakan pendapatandisajikan secara terpisah sebagai aset reasuransi.
Changes in unearned premium reserve, long term insurancereserves and reinsurance assets of unearned premium reserveare recognized in consolidated statement of profit or loss andother comprehensive income in the year when the changesoccur.
Cadangan premi yang belum merupakan pendapatan kontrakasuransi jangka pendek dihitung dengan menggunakan metodeindividual harian. Dengan metode ini, premi yang belummerupakan pendapatan dihitung secara proporsional sesuaidengan jumlah proteksi yang diberikan selama periode kontrakatau risiko untuk setiap kontrak. Metode ini dianggap lebihrelevan dan handal.
Liabilitas Premi (lanjutan) Premium Liabilities (continued)
The unearned premium reserve of short-term insurancecontracts was calculated based on the daily individual method.Under this method, the unearned premium reserve iscalculated proportionally in accordance with the amount ofprotection given during the period of contract or risk for eachindividual contract. This method is considered more relevantand reliable.
The reinsurance assets of unearned premium reserve areseparately presented as reinsurance assets.
k. Tes Kecukupan Liabilitas k. Liability Adequacy Test
l. Pengakuan Pendapatan Premi dan Piutang Premi l. Premium Income and Premium Receivable
At each end of reporting period, the Company evaluates whetherthe unearned premium reserve and estimated claims asrecognized in the consolidated statements of financial positionhave been adequately recognized by comparing the carryingamount with the estimated future cash outflows in accordancewith the insurance contracts.
Premium income is presented as gross premium in theconsolidated statement of profit or loss and other comprehensiveincome. Premium receivables are stated at gross amount.
Jika perbandingan tersebut menunjukkan bahwa nilai tercatat atasliabilitas asuransi (dikurangi dengan biaya akuisisi tangguhan danaset tak berwujud terkait) lebih rendah dibandingkan denganestimasi nilai kini atas arus kas masa depan, maka kekurangantersebut diakui dalam laba rugi.
If the valuation indicates that the carrying value of insuranceliabilities (net off deferred acquisition costs and relevantintangible assets) is lower compared to the estimated presentvalue of future cash outflows, then such deficiency is recognizedin the profit and loss.
Premiums on short-term insurance contracts are recognized asrevenue over the policy contract period in proportion to theinsurance coverage provided. Premium other than short terminsurance contracts are recognized as income when due frompolicyholders.
Premi dari kontrak asuransi jangka pendek diakui sebagaipendapatan sesuai periode polis (kontrak) berdasarkan proporsijumlah proteksi yang diberikan. Premi selain kontrak asuransijangka pendek diakui sebagai pendapatan pada saat jatuh tempo.
Pada setiap akhir periode pelaporan, Perusahaan menilai apakahpremi yang belum merupakan pendapatan dan estimasi klaim yangdiakui dalam laporan posisi keuangan konsolidasian telahmencukupi, dengan membandingkan jumlah tercatat tersebutdengan estimasi arus kas masa depan sesuai dengan kontrakasuransi.
Pendapatan premi disajikan sebagai premi bruto dalam laporan labarugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian. Piutangpremi dinyatakan sebesar jumlah bruto.
27
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
m. Reasuransi m. Reinsurance
n. Pengakuan Beban Klaim n. Claim Expenses Recognition
Claim expenses represent gross claims less claim recoveries fromreinsurers add increase or less decrease in estimated ownretention claim. Expenses for claim settlement and at otherrelated expenses are recognized at the time the obligation to settlethe claims arise. Subrogation right is a reduction from claimexpense upon realization.
Beban klaim merupakan klaim bruto dikurangi klaim reasuransiserta ditambah kenaikan atau dikurangi penurunan estimasi klaimretensi sendiri. Beban penyelesaian klaim diakui sebagai bebanklaim pada saat timbulnya liabilitas untuk memenuhi klaim. Haksubrogasi diakui sebagai pengurang beban klaim pada saat realisasi.
Untuk mengurangi resiko penutupan polis asuransi, Grupmereasuransikan sebagian risiko polis yang ditutupnya keperusahaan reasuradur dan tidak mengakui ganti rugi atas klaimasuransi yang menjadi tanggungan perusahaan reasuradur. Jikaperusahaan reasuradur tidak dapat memenuhi kewajibannyaberdasarkan perjanjian reasuransi, maka Grup memiliki liabilitaskontinjensi atas seluruh klaim tersebut. Perjanjian reasuransi yangdimiliki Grup meliputi perjanjian reasuransi treaty proporsional dan non proporsional (excess of loss) , maupun perjanjianreasuransi fakultatif.
To reduce its underwriting risk, the Group reinsures a part of itstotal risks to reinsurance companies, and treats expectedrecoveries on insurance claims from reinsurers which theCompany is not liable. To the extent that the reinsurancecompanies are unable to meet their obligations under thesereinsurance agreements, the Group has a contingent liability forall such insurance claims loss. The Group has proportional andnon proportional (excess of loss) reinsurance treaty agreements,and facultative reinsurance agreements.
o. Pengakuan Beban Underwriting Lainnya o. Other Underwriting Expense Recognition
p. Komisi Bersih p. Net Commission
q. Biaya Dibayar Di muka q. Prepaid Expenses
Biaya penerbitan polis, seperti insentif dan beban underwriting lainnya dibebankan pada laporan laba rugi konsolidasian tahunberjalan pada saat terjadinya.
Net commission represents the difference between the commissionpaid to obtain insurance business and commission received fromreinsurance companies. Commission expense is recognized inaccordance with premium income recognition. Commissionreceived from reinsurance transactions are recognized at the timeof occurrence and recorded as a deduction of commissionexpense.
Komisi tanggungan sendiri merupakan selisih komisi yangdikeluarkan untuk mendapatkan penutupan pertanggungan dengankomisi yang diterima dari reasuradur. Komisi diakui sesuai denganpengakuan pendapatan premi. Komisi yang diperoleh dari transaksireasuransi diakui pada saat terjadinya dan dicatat sebagaipengurang beban komisi.
Policy issuance costs, such as incentives and other underwritingexpenses are charged to current year consolidated statements ofprofit or loss as incurred.
Prepaid expenses are amortized over their beneficial periodsusing the straight-line method.
Biaya dibayar di muka dibebankan sesuai dengan masa manfaatmasing-masing biaya dengan menggunakan metode garis lurus.
28
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
r. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing r. Foreign Currencies Transactions and Balances
1 (satu) Poundsterling Inggris 1(one) Great Britain Poundsterling1 (satu) Euro 1(one) Euro1 (satu) Dolar AS 1(one) US Dollar1 (satu) Dolar Australia 1(one) Australian Dollar1 (satu) Dolar Singapura 1(one) Singapore Dollar
16,174
10,134
13,756
31 Desember 2017/
18,218
13,548
Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, pos aset danliabilitas dalam mata uang asing dilaporkan ke dalam mata uangRupiah dengan mempergunakan kurs tengah Bank Indonesia padatanggal tersebut, yaitu sebagai berikut (nilai penuh):
Pembukuan Grup diselenggarakan dalam mata uang Rupiah.Transaksi dalam mata uang asing dibukukan dengan menggunakankurs pada saat terjadinya transaksi. Laba atau rugi kurs yang timbulakibat penjabaran pos aset dan liabilitas moneter dalam mata uangasing dikreditkan atau dibebankan pada laporan laba rugi danpenghasilan komprehensif lain konsolidasian berjalan.
10,557
As of consolidated statements of financial position dates, assetsand liabilities in foreign currencies are translated into Rupiahusing Bank Indonesia middle rate on that date as follows (fullamount):
10,528 10,487
31 Maret 2018/
The Group’s books of accounts are maintained in Indonesianrupiah. Transactions in foreign currencies are recorded at theprevailing rate of exchange in effect on the date of transaction.The resulting exchange gain or loss in the translation of foreigncurrency monetary is of assets and liabilities recognized in thecurrent year consolidated statements of profit or loss and othercomprehensive income.
19,365 16,954
December 31, 2017March 31, 2018
1 (satu) Dolar Singapura 1(one) Singapore Dollar1 (satu) Ringgit Malaysia 1 (one) Malaysian Ringgit1 (satu) Dolar Hong Kong 1(one) Hong Kong Dollar1 (satu) Peso Filipina 1(one) Philippines Peso1 (satu) Yen Jepang 1(one) Japan Yen
s. Pajak Penghasilan s. Income Tax
263 129
10,134
Pajak tangguhan diukur dengan menggunakan tarif pajak yangberlaku atau yang telah secara substantif berlaku pada tanggallaporan posisi keuangan konsolidasian dan yang akan digunakanpada saat aset pajak tangguhan dipulihkan atau liabilitas pajaktangguhan dilunasi.
3,557 10,487
120
Beban pajak penghasilan terdiri dari pajak penghasilan kini danpajak penghasilan tangguhan. Pajak tersebut diakui dalam laporanlaba rugi konsolidasian, kecuali apabila pajak tersebut terkaitdengan transaksi atau kejadian yang langsung diakui ke ekuitas danlaba komprehensif lainnya.
Deferred income tax is determined using tax rates that have beenenacted or substantially enacted at the consolidated statements offinancial position date and are expected to be applied when therelated deferred income tax asset is realized or the deferredincome tax liability is settled.
1,753 1,733
Pajak penghasilan tangguhan diakui dengan menggunakan balance sheet liability method , untuk semua perbedaan temporer antaradasar pengenaan pajak atas aset dan liabilitas dengan nilaitercatatnya untuk masing-masing entitas.
3,335
Deferred income tax is recognized using the balance sheetliability method, for all temporary differences arising between thetax bases of assets and liabilities and their carrying values foreach entity separately.
The current income tax is calculated using tax rates that havebeen enacted at the financial position date.
271
The income tax expense comprises current and deferred incometax. Tax is recognized in the consolidated statements of profit orloss account, except to the extent that it relates to itemsrecognized directly to equity and other comprehensive income.
Pajak penghasilan kini dihitung dengan menggunakan tarif pajakyang berlaku pada tanggal posisi keuangan.
29
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
t. Laba Per Saham t. Earnings Per Share
u. Biaya Emisi Penerbitan Saham u. Shares Issuance Costs
v. Transaksi dengan Pihak Berelasi v. Related Parties Transaction
Laba per saham dilusian dihitung dengan membagi laba bersihdengan rata-rata tertimbang jumlah saham yang beredar ditambahdengan rata-rata tertimbang jumlah saham yang akan diterbitkanatas konversi efek yang berpotensi saham yang bersifat dilutif.
Diluted earnings per share is calculated by dividing net incomeby the weighted average number of shares outstanding plus theweighted average number of shares outstanding which would beissued on the conversion of the dilutive potential shares.
Laba bersih per saham dihitung dengan membagi masing-masinglaba bersih dengan rata-rata tertimbang saham yang beredar selamatahun yang bersangkutan.
Earnings per share is calculated by dividing net income by theweighted average number of shares outstanding during the year.
Biaya-biaya emisi efek yang terjadi sehubungan dengan penawaransaham kepada masyarakat (termasuk penerbitan hak memesan efekterlebih dahulu) dikurangkan langsung dari hasil emisi dandisajikan sebagai pengurang pada akun “Tambahan Modal Disetor -Bersih”, sebagai bagian dari Ekuitas pada laporan posisi keuangankonsolidasian.
Costs related to the public offering (including Rights Issue) arededucted from the proceeds and presented as a deduction of“Additional Paid-In-Capital - Net” account, under Equity in theconsolidated statements financial position.
v. Transaksi dengan Pihak Berelasi v. Related Parties Transaction
a. a.
i. i.
ii. ii.iii. iii.
b. b.
i. i.
ii. ii.
memiliki pengaruh signifikan atas Grup; atau
Entitas dan Grup adalah anggota kelompok usaha yangsama (artinya entitas induk, entitas anak, dan entitasanak berikutnya terkait dengan entitas lain).
Suatu pihak dianggap pihak berelasi dengan Grup jika:
is a member of the key management personnel of theGroup or of a parent of the Company.
Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasidengan Grup jika orang tersebut:
A person or a close member of the person’s family isrelated to the Group if that person:
personil manajemen kunci Grup atau entitas indukPerusahaan.
has control or joint control over the Group;
A party is considered as related party of the Group if:
has significant influence over the Group; or
Suatu entitas berelasi dengan Grup jika memenuhi salah satuhal berikut:
An entity is related to the Group if any of the followingconditions applies:
memiliki pengendalian atau pengendalian bersama atasGrup;
The entity and the Group are members of the samegroup (which means that each parent, subsidiary andfellow subsidiary is related to the others).
Suatu entitas adalah entitas asosiasi atau venturabersama dari entitas lain (atau entitas asosiasi atauentitas ventura bersama yang merupakan anggota suatukelompok usaha, yang mana entitas lain tersebut adalahanggotanya).
One entity is an associate or joint venture of the otherentity (or an associate or joint venture of a member ofa group of which the other entity is a member).
30
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
v. Transaksi dengan Pihak Berelasi (lanjutan) v. Related Parties Transaction (continued)
b. b.
iii. iii.
iv. iv.
v. v.
vi. vi.
vii. vii. A person identified in (a)(i) has significant influenceover the entity or is a member of the key managementpersonnel of the entity (or of a parent of the entity).
An entity is related to the Group if any of the followingconditions applies: (continued)
The entity is controlled or jointly controlled by aperson identified in (a).
The entity is a post-employment benefit plan for thebenefit of employees of either the Group or an entityrelated to the Group. If the reporting entity is itselfsuch a plan, the sponsoring employers are also relatedto the Group.
Suatu entitas berelasi dengan Grup jika memenuhi salah satuhal berikut: (lanjutan)
Both entities are joint ventures of the same third party.Kedua entitas tersebut adalah ventura bersama daripihak ketiga yang sama.
Entitas yang dikendalikan atau dikendalikan bersamaoleh orang yang diidentifikasi dalam huruf (a).
Suatu entitas adalah ventura bersama dari entitas ketigadan entitas yang lain adalah entitas asosiasi dari entitasketiga.
One entity is a joint venture of a third entity and theother entity is an associate of the third entity.
Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a) (i) memilikipengaruh signifikan atas entitas atau personilmanajemen kunci entitas (atau entitas induk darientitas).
Entitas tersebut adalah suatu program imbalan pascakerja untuk imbalan kerja dari salah satu Grup atauentitas yang terkait dengan Grup. Jika Grup adalahentitas yang menyelenggarakan program tersebut, makaentitas sponsor juga berelasi dengan Grup.
w. Imbalan Kerja w. Employee Benefits
Imbalan kerja jangka pendek Short-term employee benefits
Imbalan pascakerja Post-employment benefits
Seluruh transaksi yang dilakukan dengan pihak-pihak berelasi, baikdilakukan dengan kondisi dan persyaratan dengan pihak ketigamaupun tidak, diungkapkan pada laporan keuangan konsolidasian.
Grup menghilangkan mekanisme koridor dalam menghitungkeuntungan atau kerugian yang diakui sebagai pendapatan ataubeban dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainyang sebenarnya. Keuntungan atau kerugian aktuarial diakuilangsung melalui penghasilan komprehensif lain - lain.
All transactions with related parties, whether or not made atsimilar terms and conditions as those done with third parties, aredisclosed in the consolidated financial statements.
Short-term employee benefits are recognized when they accruedto the employees.
Imbalan kerja jangka pendek diakui pada saat terutang kepadakaryawan.
The Group removes the corridor mechanism in calculating actualgains or losses which recognized as income or expense in thestatements of profit or loss and other comprehensive income.Actuarial gains or losses are recognized directly throughother comprehensive income.
31
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
w. Imbalan Kerja (lanjutan) w. Employee Benefits (continued)
Imbalan pascakerja (lanjutan) Post-employment benefits (continued)
Imbalan pascakerja seperti pensiun, uang pisah dan uangpenghargaan masa kerja dihitung berdasarkan Undang-UndangKetenagakerjaan No. 13/2003 (“UU 13/2003”).
Post-employment benefits such as retirement, severance andservice payments are calculated based on Labour LawNo. 13/2003 (“Law 13/2003”).
The defined benefit obligation is calculated by an independentactuary using the Projected Unit Credit method. In calculating
Employees are entitled to benefits from the pension plan,comprising pension fund contributions and accumulated interest,on retirement, disability or death.
Liabilitas imbalan pasti dihitung oleh aktuaris independen denganmenggunakan metode Projected Unit Credit . Dalam menghitung
Sehubungan dengan imbalan pensiun, sejak bulan Oktober 2010Perusahaan mengikuti program pensiun iuran pasti yangdiselenggarakan oleh PT Asuransi Jiwa Manulife Indonesia.Besarnya iuran pensiun yang dibayarkan pada program pensiuniuran pasti ini, sepenuhnya ditanggung Perusahaan sebesar 5%.
In relation to pension benefits, in October 2010 the Companyentered into a defined contributions pension plan organized byPT Asuransi Jiwa Manulife Indonesia. The amount of pensioncontributions paid to defined contribution retirement benefit plan,is completely borne by the Company by 5%.
Karyawan berhak atas manfaat pensiun dari dana pensiun yangmeliputi kontribusi dana pensiun dan akumulasi bunganya, apabilakaryawan tersebut pensiun, cacat, atau meninggal dunia.
Grup menyelenggarakan program manfaat pesangon pemutusankontrak kerja sesuai perjanjian kerja bersama. Grup tidakmelakukan pendanaan sehubungan dengan program manfaatkaryawan tersebut.
Past-service costs are recognized immediately in profit or loss.
Group organizes the post retirement benefit program based oncollective labor agreement. No funding set aside by the Group inrelation to post retirement benefits of this.
Biaya jasa lalu diakui segera dalam laporan laba rugi.
post - employment benefits, the independent actuary hasconsidered the contribution made by the Company to PTAsuransi Jiwa Manulife Indonesia.
Group recognized gains or losses on the curtailment or settlementof a defined benefit plan when the curtailment or settlementoccurs. The gain or loss on a curtailment or settlement compriseschange in the present value of the defined obligation and anyrelated actuarial gains and losses. Actuarial gains and lossesarising from experience adjustments and changes in actuarialassumptions are charged or credited to equity in consolidatedstatement of other comprehensive income in the period in whichthey arise.
Grup mengakui keuntungan atau kerugian atas kurtailmen ataupenyelesaian suatu program imbalan pasti ketika kurtailmen ataupenyelesaian tersebut terjadi. Keuntungan atau kerugian ataskurtailmen atau penyelesaian terdiri dari perubahan yang terjadidalam nilai kini kewajiban imbalan pasti. Keuntungan dan kerugianaktuarial yang timbul dari penyesuaian pengalaman dan perubahanasumsi aktuarial dibebankan atau dikreditkan pada ekuitas dalamlaporan penghasilan komprehensif lain konsolidasian pada periodeterjadinya.
imbalan pascakerja, aktuaris independen telah memperhitungkanjuga kontribusi yang telah dilakukan oleh Perusahaan kepada PTAsuransi Jiwa Manulife Indonesia.
Nilai kini liabilitas imbalan pasti ditentukan denganmendiskontokan estimasi arus kas keluar masa depan denganmenggunakan tingkat bunga Obligasi Pemerintah (denganpertimbangan saat ini tidak ada pasar aktif untuk Obligasi korporasiberkualitas tinggi) dalam mata uang Rupiah, sama dengan matauang dimana imbalan tersebut akan dibayarkan, dan yang memilikijangka waktu yang mendekati jangka waktu liabilitas imbalanpensiun yang bersangkutan.
The present value of the defined benefit obligation is determinedby discounting the estimated future cash outflows using theinterest rates of Government Bonds (considering currently there is no deep market for high-quality corporate Bonds) that aredenominated in Rupiah, in which the benefits will be paid, andthat have terms to maturity approximating to the terms of therelated pension liability.
32
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
x. Penurunan Nilai Aset Non-Keuangan x. Impairment of Non-Financial Assets
y. Segmen Operasi y. Operating Segment
Grup mengakui rugi penurunan nilai aset apabila terdapat indikasibahwa taksiran yang dapat diperoleh kembali (recoverable amount ) dari suatu aset lebih rendah dari nilai tercatatnya.Taksiran yang dapat diperoleh kembali adalah nilai yang lebihtinggi antara nilai wajar dikurangi dengan biaya untuk menjual ataudengan nilai yang digunakan. Nilai wajar dikurangi biayapenjualan adalah nilai yang dapat diperoleh atas penjualan asetdalam transaksi wajar setelah dikurangi dengan biaya terkaittransaksi penjualan aset. Nilai yang digunakan adalah nilai tercatatatas estimasi arus kas masa datang yang dapat diperoleh daripenggunaan rutin atas aset dan dari penjualan aset pada nilai akhirmasa manfaat. Saat penurunan nilai tidak dapat diakui kembali,rugi penurunan nilai aset diakui pada tahun-tahun yang lampauharus dipulihkan. Akan tetapi, rugi penurunan nilai aset atasgoodwill tidak dapat dipulihkan.
An operating segment is a component of the Group:Segmen operasi adalah suatu komponen dari Grup:
The Group recognizes impairment loss when there is indicationthat the recoverable amount of an asset is less than its carryingamount. The recoverable amount is the higher of the fair valueless costs to sell and value in use. The fair value less costs to sellis the amount obtainable from the sale of the asset in an arm’slength transaction after deducting any direct incremental disposalcosts. The value in use is the present value of estimated futurecash flows to be derived from continuing use of the asset and fromits disposal at the end of its useful life. When the impairment nolonger exists, the impairment loss recognized in prior years shallbe recovered. But, loss on impairment of assets over goodwill isunrecoverable.
i. i.
ii. ii.
iii. iii.
z. Transaksi Asuransi Syariah z. Sharia Insurance Transaction
Reviewed by the Group's chief operating decision maker tomake decisions about resources to be allocated to thesegment and to assess its performance; and
Yang terlibat dalam aktivitas bisnis yang mana memperolehpendapatan dan menimbulkan beban (termasuk pendapatandan beban terkait dengan transaksi dengan komponen laindari entitas yang sama);
For which discrete financial information is available.
An operating segment is a component of the Group:
Grup menggunakan akad kontrak asuransi syariah wakalah bilujrah . Premi yang dibayarkan pada asuransi Syariah diakui sebagaidana tabarru’ dan tidak diakui sebagai pendapatan premi olehGrup. Fee atau ujrah dalam mengelola produk dari peserta diakuisebagai pendapatan oleh Grup selama periode kontrak asuransi.
That engages in business activities from which it may earnrevenues and incur expenses (including revenue andexpenses related to the transactions with differentcomponents within the same entity);
Segmen operasi adalah suatu komponen dari Grup:
Ketika dana tabarru’ tidak mencukupi untuk menutup klaim yangtelah terjadi, Grup akan memberikan qardh (pinjaman tidakberbunga) untuk menyelesaikannya. Pada saat dana tabarru’memiliki surplus underwriting, maka qardh akan dibayarkanterlebih dahulu sebelum Grup menyatakan pembagian surplus yangdapat didistribusikan.
The Group uses wakalah bil ujrah Sharia insurance contract.Premiums paid on Sharia insurance are recognized as tabarru’fund and not recognized as premium income by the Group. Feesor ujrah in managing the product is recognized as income by theGroup over the insurance contract period.
When the tabarru’ fund is insufficient to cover all claims incurred, the Group will settle under qardh (non-bearing interest loans).The qardh is to be repaid first when tabarru’ fund have anunderwriting surplus before the Group can declares thedistributable surplus.
Tersedia informasi keuangan yang dapat dipisahkan.
Hasil operasinya dikaji ulang secara reguler oleh pengambilkeputusan operasional untuk membuat keputusan tentangsumber daya yang dialokasikan pada segmen tersebut danmenilai kinerjanya; dan
33
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING (Lanjutan) 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES (Continued)
aa. Pengukuran Nilai Wajar aa. Fair Value Measurement
- -- -
Grup harus memiliki akses ke pasar utama atau pasar yang palingmenguntungkan pada tanggal pengukuran.
Pengukuran nilai wajar didasarkan pada asumsi bahwa transaksiuntuk menjual aset atau mengalihkan liabilitas akan terjadi:
Nilai wajar aset atau liabilitas diukur menggunakan asumsi yangakan digunakan pelaku pasar ketika menentukan harga aset atauliabilitas tersebut, dengan asumsi bahwa pelaku pasar bertindakdalam kepentingan ekonomi terbaiknya.
The fair value of an asset or a liability is measured using theassumptions that market participants would use when pricing theasset or liability, assuming that market participants act in theireconomic best interest.
Ketika Grup menggunakan teknik penilaian, maka Grupmemaksimalkan penggunaan input yang dapat diobservasi yangrelevan dan meminimalkan penggunaan input yang tidak dapatdiobservasi.
When the Group uses valuation techniques, it maximizes the useof relevant observable inputs and minimizing the use ofunobservable inputs.
The fair value measurement is based on the presumption that thetransaction to sell the asset or transfer the liability takes placeeither:
di pasar utama untuk aset atau liabilitas tersebut atau; in the principal market for the asset or liability orjika tidak terdapat pasar utama, di pasar yang palingmenguntungkan untuk aset atau liabilitas tersebut.
in the absence of a principal market, in the mostadvantageous market for the asset or liability.
The Group must have access to the principal or the mostadvantageous market at the measurement date.
- -
- -
- -
Level 2 fair value measurements are those derived frominputs other than quoted prices included within Level 1that are observable for the assets or liability, eitherdirectly (i.e. as prices) or indirectly (i.e. derived fromprices).
Level 1 fair value measurements are those derived fromquoted prices (unadjusted) in active markets foridentical assets or liabilities.
Seluruh aset dan liabilitas yang mana nilai wajar aset atau liabilitastersebut diukur atau diungkapkan, dikategorikan dalam hirarki nilaiwajar sebagai berikut:
All assets and liabilities for which fair value is measured ordisclosed in the financial statements are categorized within thefair value hierarchy as follows:
Tingkat 1 pengukuran nilai wajar adalah yang berasal dari harga kuotasian (tidak disesuaikan) dalam pasar aktif untukaset atau liabilitas yang identik.Tingkat 2 pengukuran nilai wajar adalah yang berasaldari input selain harga kuotasian yang termasuk dalamTingkat 1 yang dapat diobservasi untuk aset atau liabilitas,baik secara langsung (misalnya harga) atau secara tidaklangsung (misalnya deviasi dari harga).
Tingkat 3 pengukuran nilai wajar adalah yang berasaldari teknik penilaian yang mencakup input untuk aset atauliabilitas yang bukan berdasarkan data pasar yang dapatdiobservasi (input yang tidak dapat diobservasi).
Level 3 fair value measurements are those derived fromvaluation techniques that include inputs for the asset orliability that are not based on observable market data(unobservable inputs).
Untuk aset dan liabilitas yang diukur pada nilai wajar secaraberulang dalam laporan keuangan konsolidasian, maka Grupmenentukan apakah telah terjadi transfer di antara level hirarkidengan menilai kembali pengkategorian level nilai wajar padasetiap akhir periode pelaporan.
For assets and liabilities that are recognized in the consolidatedfinancial statements on a recurring basis, the Group determineswhether there are transfers between levels in the hierarchy by re-assessing categorization at the end of each reporting period.
34
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN YANG PENTING 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND JUDGEMENTS
(a) Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan (a) Classification of Financial Assets and FinancialLiabilities
(b) Pajak Penghasilan (b) Income Tax
Significant judgment is involved in determining the provisionfor Corporate income tax. There are certain transactions andcomputation for which the ultimate tax determination isuncertain during the ordinary course of business. The Grouprecognizes liabilities for expected Corporate income tax issuesbased on estimates of whether additional Corporate income
Grup menetapkan klasifikasi atas aset dan liabilitas tertentusebagai aset keuangan dan liabilitas keuangan denganmempertimbangkan bila definisi yang ditetapkan PSAKNo. 55 (revisi 2014) dipenuhi. Dengan demikian, aset keuangandan liabilitas keuangan diakui sesuai dengan kebijakanakuntansi Grup seperti diungkapkan pada Catatan 2f.
Estimasi dan pertimbangan dievaluasi secara berkelanjutan olehManajemen dan didasarkan pada pengalaman historis dan faktor-faktor lainnya, termasuk ekspektasi terhadap peristiwa dimasamendatang yang mempunyai kepastian yang memadai.
The Group determines the classifications of certain assets andliabilities as financial assets and financial liabilities byjudging if they meet the definition set forth in SFAS No. 55(revised 2014). Accordingly, the financial assets and financialliabilities are accounted for in accordance with the Group’saccounting policies disclosed in Note 2f.
Estimates and judgement are continually evaluated by theManagement and are based on historical experience and otherfactors, including expectations of future events that are believed to bereasonable.
Pertimbangan signifikan dilakukan dalam menentukan provisiatas pajak penghasilan badan. Terdapat transaksi danperhitungan tertentu yang penentuan pajak akhirnya adalahtidak pasti sepanjang kegiatan usaha normal. Grup mengakuiliabilitas atas pajak penghasilan badan berdasarkan estimasiapakah akan terdapat tambahan pajak penghasilan badan.
(c) (c)
Reserves for reported losses are based on estimates of futurepayments to settle reported claims. Reserve is establishedbased on the facts available at the time the reserves areestablished. Reserve on IBNR is established using historicaldata of claim development which is projected to obtainestimated cost on incurred claim but not yet reported.
Pertimbangan signifikan juga dilakukan dalam menentukanjumlah aset pajak tangguhan yang dapat diakui, berdasarkanwaktu dan tingkat keuntungan masa depan dan strategiperencanaan pajak.
based on estimates of whether additional Corporate incometax will be due.
Significant judgment is also involved to determine the amountof deferred tax assets that can be recognized, based upon thelikely timing and the level of future taxable profits togetherwith future tax planning strategies.
apakah akan terdapat tambahan pajak penghasilan badan.
Estimasi Liabilitas Klaim dan Liabilitas Premi Estimated Claim Liabilities and Premium Liabilities
Grup mencatat liabilitas kontrak asuransi jangka panjangdengan metode nilai kini estimasi pembayaran seluruh manfaatyang diperjanjikan termasuk seluruh opsi yang disediakanditambah dengan nilai kini estimasi seluruh biaya yang akandikeluarkan dan juga mempertimbangkan penerimaan premi dimasa depan. Asumsi utama yang mendasari metode tersebutadalah pengalaman klaim masa lalu dan tingkat diskonto.
The Group records long-term insurance contract liabilitiesusing method of present value of estimated payment of allbenefit promised including all options available plus presentvalue of all expenses incurred and considering the futurereceipt of premium. The main assumption underlying thismethod is the Group’s past claim experience and discountrate.
Cadangan atas klaim yang sudah dilaporkan berdasarkan padaestimasi pembayaran di masa mendatang untuk menyelesaikanklaim. Estimasi dibentuk berdasarkan fakta-fakta yang tersediapada saat cadangan ditetapkan. Cadangan atas klaim IBNRdibentuk dengan menggunakan data historis pengalaman klaimyang diproyeksikan untuk memperoleh perkiraan biaya dariklaim yang sudah terjadi tetapi belum dilaporkan.
35
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN YANG PENTING 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND JUDGEMENTS (Lanjutan) (Continued)
(c) (c)Estimasi Liabilitas Klaim dan Liabilitas Premi (lanjutan) Estimated Claim Liabilities and Premium Liabilities(continued)
Actual results that differ from the Company’s calculation’sresult will be charged to profit or loss for the year. While theCompany believes that its calculation results are reasonableand appropriate, significant differences in the actual resultsmay materially affect its estimated claim liabilities andpremium liabilities. The carrying amount of the Company’sestimated claim liabilities and premium liabilities as ofMarch 31, 2018 are Rp 218,225,951 and Rp 1,199,586,179respectively (December 31, 2017: Rp 221,226,551, and Rp1,246,221,289, respectively). Further details are discussed inNote 19.
Hasil aktual yang berbeda dari hasil perhitungan akandibebankan ke laba rugi tahun berjalan. Sementara Grupberkeyakinan bahwa hasil perhitungan tersebut adalah wajardan sesuai, perbedaan signifikan pada hasil aktual akandapat mempengaruhi secara material estimasi liabilitas klaimdan liabilitas premi. Nilai tercatat atas estimasi liabilitasklaim dan liabilitas premi Grup pada tanggal 31 Maret2018 masing-masing sebesar Rp 218,225,951 dan Rp1,199,586,179 (31 Desember 2017: masing-masing sebesar Rp221,226,551 dan Rp 1,246,221,289). Penjelasanlebih rinci diungkapkan dalam Catatan 19.
Perhitungan liabilitas asuransi Grup per tanggal 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017 dilakukan oleh aktuarisindependen, PT Padma Radya Aktuaria, dalam laporannyatertanggal 4 April 2018 dan 16 Januari 2018. Penjelasan lebihrinci diungkapkan dalam Catatan 19.
The computation of insurance liabilities as of March31, 2018 and December 31, 2017 is performed by anindependent actuary, PT Padma Radya Aktuaria, in theirreport dated April 4, 2018 and January 16, 2018. Furtherdetails are discussed in Notes 19.
(d) (d)
(e) Penentuan Nilai Wajar dari Aset Keuangan dan Liabilitas (e) Determination of Fair Values of Financial Assets and Keuangan Financial Liabilities
Test on adequacy of the Group’s insurance liabilities as ofMarch 31, 2018 and December 31, 2017 is performed by anindependent actuary, Padma Radya Aktuaria, in their reportdated April 4, 2018 and January 16, 2018.
As disclosed in Note 2k, the Group assesses the adequacy of itsinsurance liabilities by estimating present value of estimatedclaims to be paid in the future plus present value of estimatedexpenses incurred in the future.
When the fair value of financial assets and financial liabilitiesrecorded in the consolidated statements of financial positioncannot be derived from active markets, their fair value isdetermined using valuation techniques including thediscounted cash flow model. The inputs to these models aretaken from observable markets where possible, but where thisis not feasible, a degree of judgment is required in establishingfair values.
Liabilities Adequacy Test
Several assumptions must be used to determined the presentvalue amounts. Those assumptions are estimated discount rate, estimated future claims, best estimates and margin for adversedeviation.
Tes Kecukupan Liabilitas
Sebagaimana diungkapkan dalam Catatan 2k, Grup melakukantes kecukupan liabilitas asuransi dengan mengestimasi nilai kiniestimasi klaim yang akan dibayarkan di masa depan ditambahdengan nilai kini beban yang akan dikeluarkan di masa depan.
Ketika nilai wajar dari aset keuangan dan liabilitas keuangandicatat dalam laporan posisi keuangan konsolidasian tidak dapatdiambil dari pasar yang aktif, maka nilai wajarnya ditentukandengan menggunakan teknik penilaian termasuk modeldiscounted cash flow . Masukan untuk model tersebut dapatdiambil dari pasar yang dapat diobservasi, tetapi apabila hal initidak dimungkinkan, sebuah tingkat pertimbangan disyaratkandalam menetapkan nilai wajar.
Beberapa asumsi harus digunakan dalam menentukan nilai kinitersebut. Asumsi-asumsi tersebut antara lain estimasi tingkatdiskonto, estimasi klaim yang akan terjadi, estimasi terbaik danmarjin atas kesalahan pengukuran.
Tes atas kecukupan liabilitas asuransi Grup per31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 dilakukan oleh aktuarisindependen, Padma Radya Aktuaria, dalam laporannyatertanggal 4 April 2018 dan 16 Januari 2018.
36
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN YANG PENTING 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND JUDGEMENTS (Lanjutan) (Continued)
(e) Penentuan Nilai Wajar dari Aset Keuangan dan Liabilitas (e) Determination of Fair Values of Financial Assets and Keuangan (lanjutan) Financial Liabilities (continued)
(f) Properti Investasi (f) Investment Properties
An external independent valuation company, havingappropriate recognized professional qualifications and recentexperience in the location and category of property beingvalued. The fair values are based on market values, being the
Penilai independen eksternal yang memiliki kualifikasiprofesional serta berpengalaman dalam lokasi dan kategoriproperti yang dinilai. Nilai wajar diukur berdasarkan pada nilaipasar, dimana nilai tersebut diasumsikan dari jumlah nilai
Pertimbangan tersebut mencakup penggunaan masukan sepertirisiko likuiditas, risiko kredit dan volatilitas. Perubahan dalamasumsi mengenai faktor-faktor tersebut dapat mempengaruhinilai wajar dari instrumen keuangan yang dilaporkan.
The fair value of financial assets as of March 31, 2018 andDecember 31, 2017 amounted to Rp 2,641,800,296 andRp 2,622,078,421, respectively. While the fair value offinancial liabilities as of March 31, 2018 and December 31,2017 amounted to Rp 105,642,669 and Rp 74,300,491,respectively.
The judgments include considerations of inputs such asliquidity risk, credit risk and volatility. Changes inassumptions about these factors could affect the reported fairvalue of financial instruments.
Nilai wajar aset keuangan per 31 Maret 2018 dan 31 Desember2017 masing-masing sebesar Rp 2,641,800,296 danRp 2,622,078,421. Sebagian nilai wajar liabilitas keuangan per31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, masing-masing sebesarRp 105,642,669 dan Rp 74,300,491.
(g) Imbalan Pascakerja (g) Post-employment Benefits
valued. The fair values are based on market values, being theestimated amount for which a property could be exchanged onthe date of the valuation between a willing buyer and a willingseller in an arm’s length transaction after proper marketingwherein the parties had each acted knowledgeably. In theabsence of current prices in an active market, the valuationsare prepared by considering other valuation techniques.
pasar, dimana nilai tersebut diasumsikan dari jumlah nilaiproperti yang dapat dipertukarkan pada tanggal penilaian antarapihak pembeli dan penjual yang berkeinginan melalui transaksiyang wajar (arm’s length transaction ) setelah kegiatanpemasaran yang layak dimana kedua belah pihak tersebutmemiliki pengetahuan yang memadai. Apabila tidak tersediaharga terkini dalam pasar aktif, penilaian dibuat denganmempertimbangkan teknik penilaian lainnya.
Grup menentukan tingkat diskonto yang sesuai pada akhirperiode pelaporan, yakni tingkat suku bunga yang harusdigunakan untuk menentukan nilai kini arus kas keluar masadepan estimasian yang diharapkan untuk menyelesaikanliabilitas. Dalam menentukan tingkat suku bunga yang sesuai,Grup mempertimbangkan tingkat suku bunga obligasipemerintah yang didenominasikan dalam mata uang dimanaimbalan akan dibayar dan memiliki jangka waktu yang serupadengan jangka waktu liabilitas terkait.
Nilai tercatat atas properti investasi Grup adalah sebesarRp 186,945,631 dan Rp 186,865,600, masing-masing per 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017. Penjelasan lebih rincidiungkapkan dalam Catatan 8.
The carrying amount of the Company's investment propertiesamounted to Rp 186,945,631 and Rp 186,865,600, as ofMarch 31, 2018 and December 31, 2017, respectively. Furtherdetails are discussed in Note 8.
The Group determines the appropriate discount rate at the endof each reporting period. This is the interest rate that shouldbe used to determine the present value of estimated future cashoutflows expected to be required to settle the obligations. Indetermining the appropriate discount rate, the Groupconsiders the interest rates of government bonds that aredenominated in the currency in which the benefits will be paidand that have terms to maturity approximating the terms of therelated post-employment benefit obligation.
The present value of the post-employment benefits obligationsdepends on a number of factors that are determined on anactuarial basis using a number of assumptions. Theassumptions used in determining the net cost (income) forpensions include the discount rate. Any changes in theseassumptions will impact the carrying amount of post-employment benefits obligations.
Nilai kini liabilitas imbalan pascakerja tergantung padabeberapa faktor yang ditentukan dengan dasar aktuarialberdasarkan beberapa asumsi. Asumsi yang digunakan untukmenentukan biaya (penghasilan) pensiun neto mencakup tingkatdiskonto. Perubahan asumsi ini akan mempengaruhi nilaitercatat imbalan pascakerja.
37
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
3. ESTIMASI DAN PERTIMBANGAN YANG PENTING 3. CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES AND JUDGEMENTS (Lanjutan) (Continued)
(g) Imbalan Pascakerja (lanjutan) (g) Post-employment Benefits (continued)
(h) Penyusutan Aset Tetap (h) Depreciation of Fixed Assets
Other key assumptions for post-employment benefitobligations are based in part on current market conditions.
Biaya perolehan aset tetap disusutkan dengan menggunakanmetode garis lurus berdasarkan estimasi masa manfaatekonomisnya. Manajemen mengestimasi masa manfaatekonomis aset tetap antara 3 sampai dengan 20 tahun.Perubahan tingkat pemakaian dan perkembangan teknologidapat mempengaruhi masa manfaat ekonomis dan nilai sisa aset,dan karenanya biaya penyusutan masa depan mungkin direvisi.Nilai tercatat bersih atas aset tetap Grup pada tanggal 31 Maret2018 adalah Rp 99,136,608 (31 Desember
The carrying amount of the Group post-employment benefitsamounted to Rp 22,891,203, as of March 31, 2018 andDecember 31, 2017, respectively. Further details are discussedin Note 23.
Asumsi utama liabilitas imbalan pascakerja lainnya sebagianditentukan berdasarkan kondisi pasar saat ini.
Nilai tercatat atas imbalan pascakerja Grup adalah sebesarRp 22,891,203, masing - masing per 31 Maret 2018 dan31 Desember 2017. Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalamCatatan 23.
The costs of fixed assets are depreciated or amortized on astraight-line basis over their estimated useful lives.Management properly estimates the useful lives of these fixedassets to be within 3 to 20 years. Changes in the expected levelof usage and technological development could impact theeconomic useful lives and the residual values of these assets,and therefore future depreciation charges could be revised.The net carrying amount of the Company’s fixed assets asof March 31, 2018 is Rp 99,136,608 (December 31, 2017:
4. KAS DAN SETARA KAS 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS
Kas CashBank Banks
Pihak ketiga Third PartiesPT Bank Central Asia Tbk PT Bank Central Asia TbkPT Bank Mandiri (Persero) Tbk PT Bank Mandiri (Persero) TbkPT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Negara Indonesia (Persero) TbkPT Bank Permata Tbk PT Bank Permata TbkPT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) TbkPT Bank Syariah Mega Indonesia PT Bank Syariah Mega IndonesiaPT Bank Mega Tbk PT Bank Mega TbkPT Bank CIMB Niaga Tbk PT Bank CIMB Niaga TbkPT Bank QNB Indonesia PT Bank QNB IndonesiaPT Bank Maybank Indonesia Tbk PT Bank Maybank Indonesia TbkPT Bank OCBC NISP Tbk PT Bank OCBC NISP TbkPT Bank UOB Indonesia PT Bank UOB IndonesiaBPR Buana Mandiri BPR Buana MandiriPT Bank Agris PT Bank AgrisPT Bank China Construction Bank PT Bank China Construction Bank
Indonesia Tbk (d/h PT Bank Windu Indonesia Tbk (d/h PT Bank WinduLainnya (di bawah Rp 100 juta) Others (below Rp 100 million)
333,764
5,219,210
386,094
392,792 932,906
526,580 711,566
4,204,958
5,192,156
362,413
6,624,453
298,557
4,046,927
2018 adalah Rp 99,136,608 (31 Desember2017 Rp 93,794,209). Penjelasan lebih rinci diungkapkan dalamCatatan 15.
144,069
162,014
174,235
27,062
185,070
16,263,706
1,584,328
2,153,051
180,256 387,238
12,206,736 13,958,311
4,322,694
35,151,358
2,028,134
48,975,927
148,536
343,710 206,603
20172018
102,623
136,717
364,886
140,793
of March 31, 2018 is Rp 99,136,608 (December 31, 2017:Rp 93,794,209). Further details are disclosed in Note 15.
38
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
4. KAS DAN SETARA KAS (Lanjutan) 4. CASH AND CASH EQUIVALENTS (Continued)
Deposito berjangka Time DepositsPihak ketiga Third Parties
PT Bank Bukopin Tbk PT Bank Bukopin TbkPT Bank Panin Syariah PT Bank Panin SyariahPT Bank Mayapada Tbk PT Bank Mayapada TbkPT Bank Tabungan Pensiunan PT Bank Tabungan Pensiunan
Nasional Syariah Nasional SyariahPT Bank China Construction Bank PT Bank China Construction Bank
Indonesia Tbk Indonesia TbkPT Bank Mayora PT Bank MayoraPT Bank Sahabat Sampoerna PT Bank Sahabat SampoernaPT Bank KEB Hana Indonesia PT Bank KEB Hana IndonesiaPT Bank UOB Indonesia PT Bank UOB IndonesiaPT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) TbkPT Bank Agris PT Bank AgrisPT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia TbkPT Bank Tabungan Pensiunan PT Bank Tabungan Pensiunan
Nasional Tbk Nasional TbkPT Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Agroniaga TbkLainnya (di bawah Rp 1 milyar) Others (below Rp 1 billion)
23,000,000 28,000,000
- 1,000,000
288,209,600
11,000,000
2018
7,800,000
10,000,000
2017
25,000,000
5,200,000
73,000,000 9,000,000
299,751,200 20,500,000
1,354,800 182,500,000 100,000,000
1,000,000
2,100,000
-
11,000,000
-
11,000,000 11,000,000
2,100,000
10,000,000 10,000,000
40,000,000
10,500,000
7,800,000
Jumlah Kas dan Setara Kas Total Cash and Cash Equivalents
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah CurrencyDalam mata uang Dolar AS In US Dollar Currency
Tingkat bunga rata-rata dari deposito pada tanggal 31 Maret 2018 dan31 Desember 2017 sebesar per tahun 6.69% dan 7.22% per tahununtuk deposito dalam mata uang Rupiah dan sebesar 1.65% dan1.69% per tahun untuk deposito dalam mata uang Dolar AS.
780,767,920
4,440,249
2017
780,767,920
505,500,828
As of March 31, 2017 and December 31, 2017, cash and cashequivalents in Sharia Unit amounted to Rp 21,002,708 and Rp19,068,974 for management and Rp 1,025,612 and Rp 1,015,720 forparticipants, respectively.
Manajemen berpendapat bahwa kas dan setara kas pada tahun 2018dan 2017 tidak mengalami penurunan nilai, sehingga tidak dibentukpenyisihan.
Annual interest rates of time deposits as of March 31, 2018 andDecember 31, 2017 are 6.69% and 7.22% per annum, respectivelyfor time deposit in Rupiah currency, and between 1.65% and 1.69%per annum for time deposits in US Dollar currency.
Cash and cash equivalents by currency are as follows:
470,164,400
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, kas dan setarakas atas unit bisnis Syariah masing-masing sebesar Rp 21,002,708dan Rp 19,068,974 untuk pengelola serta Rp 1,025,612 dan Rp1,015,720 untuk peserta.
505,500,828
2,973,896
2018
Management believes that cash and cash equivalents in 2018 and2017 are not impaired, so that no provision has been made.
731,651,200
777,794,024
Kas dan setara kas berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
501,060,579
39
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
5. DEPOSITO BERJANGKA 5. TIME DEPOSITS
a. Deposito wajib: a. Compulsory time deposits:Pihak ketiga Third parties
PT Bank Bukopin Tbk PT Bank Bukopin TbkPT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia TbkPT Bank Bukopin Syariah PT Bank Bukopin Syariah
b. Deposito sukarela: b. Voluntary time deposits:Pihak ketiga Third parties
PT Bank Muamalat Indonesia Tbk PT Bank Muamalat Indonesia Tbk
Jumlah deposito sukarela Total voluntary time deposits
Jumlah deposito berjangka Total time deposits
Dalam mata uang Rupiah in Rupiah currency
28,800,000
Compulsory time deposit is a guarantee fund in the form of time
Time deposits stated by currency are as follows:
1,800,000
28,800,000
28,800,000
2017
22,000,000
85,300,000
58,300,000
Deposito wajib merupakan dana jaminan dalam bentuk deposito
85,300,000
Deposito berjangka berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
2017
1,800,000 58,300,000
27,000,000
22,000,000
2018
27,000,000
- -
2018
85,300,000
5,000,000 5,000,000
Compulsory time deposit is a guarantee fund in the form of timedeposits on behalf of the Company. This guarantee fund ismaintained by third party, as the custodian bank. Based onRegulation of Financial Services Authority No. 71/POJK.05/2016dated December 28, 2016 improvement of Regulation of the Ministerof Finance of the Republic Indonesia No. 53/PMK.010/2012 datedApril 3, 2012 in which the guarantee fund for casualty insurancecompanies is the greater amount between 20% of the minimum equityrequired and the sum of 1% of net premium by 0.25% of reinsurancepremiums and 2% of reserves of insurance products associated withinvestment. Management believes that the amount of the Company'scompulsory time deposits has complied with the regulations abovementioned.
Berdasarkan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 72/POJK.05/2016tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaan atas Peraturan MenteriKeuangan No.11/PMK.010/2011 tanggal 12 Januari 2011 tentangkesehatan keuangan usaha asuransi dan usaha reasuransi denganprinsip syariah, jumlah dana jaminan paling rendah 20% dari ekuitasminimum yang dipersyaratkan dan wajib disesuaikan denganperkembangan volume usaha unit syariah dengan ketentuan sebesar1% dari kontribusi neto ditambah 0,25% dari kontribusi tabarru'reasuransi ditambah 2% dari penyisihan PAYDI (Produk AsuransiYang Dikaitkan Dengan Investasi). Manajemen berpendapat bahwabesarnya deposito wajib unit bisnis syariah Perusahaan telahmemenuhi ketentuan di atas.
Deposito berjangka yang menjadi dana jaminan untuk unit bisnissyariah sebesar Rp 5.000.000 pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31Desember 2017.
Deposito wajib merupakan dana jaminan dalam bentuk depositoberjangka atas nama Perusahaan. Dana jaminan disimpan pada pihakketiga sebagai bank kustodian. Berdasarkan Peraturan Otoritas JasaKeuangan No. 71/POJK.05/2016 tanggal 28 Desember 2016penyempurnaan atas Peraturan Menteri Keuangan Republik IndonesiaNo. 53/PMK.010/2012 tanggal 3 April 2012 dimana dana jaminanbagi perusahaan asuransi kerugian adalah jumlah yang lebih besarantara 20% dari ekuitas minimum yang dipersyaratkan dan hasilpenjumlahan 1% dari premi neto ditambah 0,25% dari premireasuransi ditambah 2% dari cadangan atas PAYDI (Produk AsuransiYang Dikaitkan Dengan Investasi). Manajemen berpendapat bahwabesarnya deposito wajib Perusahaan telah memenuhi ketentuan di atas.
In accordance with Regulation of Financial Services Authority No.71/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvement ofMinister of Finance Regulation No. 11/PMK.010/2011 datedJanuary 12, 2011 regarding the financial wellbeing for insuranceand reinsurance with Sharia principles, the required total guaranteefund is minimum of 20% of the minimum equity required andadjusted with growth of Sharia unit business of the sum 1% of the netcontributions, 0.25% of reinsurance tabarru' contributions and 2% ofreserves of insurance products associated with investment.Management believes that the amount of the Company's Sharia unitcompulsory time deposits has complied with the regulations abovementioned.
Time deposits which are the required guarantee fund for Sharia Unitamounted to Rp 5,000,000 as of March 31, 2018 and December 31,2017.
40
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
5. DEPOSITO BERJANGKA (Lanjutan) 5. TIME DEPOSITS (Continued)
6. EFEK 6. MARKETABLE SECURITIES
Diperdagangkan Held for trading
Unit penyertaan reksa dana (a) (a) Mutual fundsPihak ketiga Third parties
Jumlah unit penyertaan reksadana untuk tujuan diperdagangkan Total mutual funds - held for trading
Tersedia untuk Dijual Available for Sale
Annual interest rates of compulsory and voluntary time deposits perannum in Rupiah currency are 6.98%% and 6.67% as of March 31,2018 and 7.78% and 7.2% as of December 31, 2017, respectively.
2018 2017
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, depositoberjangka pada unit bisnis syariah adalah masing - masingsebesar Nihil dan Rp 1.500.000.
30,849,761 31,470,898
Tingkat bunga rata-rata dari deposito wajib dan sukarela per tahundalam mata uang Rupiah masing-masing sebesar 6.98% dan 6.67%pada tanggal 31 Maret 2018 dan 7.78% dan 7.2% pada tanggal 31Desember 2017.
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, time deposits in unitSharia amounted to Nil and Rp 1,500,000 , respectively.
30,849,761 31,470,898
Obligasi (b) (b) BondsPihak ketiga Third parties
Jumlah obligasi untuk tujuantersedia untuk dijual Total bonds - available for sale
Saham (c) (c) SharesPihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pihak ketiga Third parties
Jumlah saham untuk tujuantersedia untuk dijual Total shares - available for sale
Unit penyertaan reksadana (d) (d) Mutual fundsPihak ketiga Third parties
Jumlah unit penyertaan reksadana tersedia untuk dijual Total mutual funds - available for sale
Jumlah efek Total marketable securities
a. a.
Unit penyertaan reksadana - Saham Mutual funds - EquityPihak ketiga Third partiesRupiah Rupiah
Reksadana Schroder Dana Prestasi Reksadana Schroder Dana PrestasiReksadana Schroder Dana Istimewa Reksadana Schroder Dana IstimewaReksadana Pratama Saham Reksadana Pratama SahamReksadana Sam Sharia Equity Fund Reksadana Sam Sharia Equity Fund
Jumlah unit penyertaan reksa dana untuk tujuan diperdagangkan Total mutual funds - held for trading
9,229,236
1,592,274,186
1,226,854,713
249,057,966
1,226,854,713
9,373,435
2017
53,238,138 282,273,039
53,238,138
Details for mutual funds classified as held for trading based ontheir type of mutual funds
241,862,777
32,273,608
12,643,557
281,331,574
3,920,529 5,484,408
1,198,300,683
1,198,300,683
33,222,832
1,753,907,397
12,249,505
208,639,945
282,273,039
Rincian unit penyertaan reksa dana yang diklasifikasikan sebagaidiperdagangkan berdasarkan jenis unit penyertaan reksadana
3,886,612
2018
5,533,377
30,849,761 31,470,898
41
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
a. a.
b. b.
Pihak ketiga Third partiesRupiah Rupiah
Kenaikan/(penurunan) nilai aset bersih unit penyertaan reksadanayang diakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensiflain konsolidasian tahun berjalan untuk tahun yang berakhir padatanggal 31 Maret 2018 dan 2017 masing-masing sebesar (Rp621,136) dan Rp 895,324 (catatan 31).
Carryingrate rating*) date cost
Details for bonds classified as available for sale
value
Rincian unit penyertaan reksa dana yang diklasifikasikan sebagaidiperdagangkan berdasarkan jenis unit penyertaan reksadana(lanjutan)
Details for mutual funds classified as held for trading based ontheir type of mutual funds (continued)
bunga/ obligasi/ tempo/ nominal/ perolehan/ tercatat/Interest Bonds Maturity Nominal Acquisition
The Increases/(decreases) in net assets value of mutual fundswhich are recognized in current year’s consolidatedstatements of profit or loss and other comprehensive incomefor the years ended March 31, 2018 and 2017 amounted to(Rp 621,136) and Rp 895,324, respectively (note 31).
Rincian obligasi yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual
Biaya Nilai
value
Tingkat Peringkat Jatuh Nilai31 Maret 2018/ March 31, 2018
Berkelanjutan I Berkelanjutan I Maybank Maybank Finance IV Finance IVSeri A Seri ATahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan II Berkelanjutan IIAdhi Karya I Adhi Karya ITahun 2017 Tahun 2017
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 076 FR 076
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 075 FR 075
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 074 FR 074
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIBFI Finance BFI Finance Indonesia III Indonesia IIISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan I Berkelanjutan IToyota Astra Toyota Astra Financial FinancialServices III Services IIISeri B Seri BTahun 2015 Tahun 2015
Total (carriedJumlah (dipindahkan) forward)
AA+ (idn)7.65% 15-Nov-20 236,000,000 236,000,000 235,646,000
9.25% IdA- 22-Jun-22 150,000,000 150,000,000 148,275,000
7.38% - 15-May-48 135,000,000 137,052,000 136,080,000
7.50% - 15-May-38 110,000,000 113,025,000 112,750,000
7.50% - 15-Aug-32 90,000,000 87,778,716 93,105,000
7.25% AA-(idn) 9-Nov-19 60,000,000 60,000,000 59,940,000
9.50% AAA(idn) 6-Nov-18 53,000,000 53,000,000 54,007,000
834,000,000 836,855,716 839,803,000
42
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
b. b.
Total (broughtJumlah (pindahan) forward)
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIBFI Finance BFI FinanceIndonesia I Indonesia ISeri C Seri CTahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan I Berkelanjutan IMaybank Maybank Finance III Finance IIISeri B Seri BTahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIAstra Sedaya Astra Sedaya
Rincian obligasi yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual Details for bonds classified as available for sale (continued)
31 Maret 2018/ March 31, 2018Tingkat Peringkat Jatuh Nilai Biaya Nilaibunga/ obligasi/ tempo/ nominal/ perolehan/ tercatat/Interest Bonds Maturity Nominal Acquisition Carrying
rate rating*) date value cost value
834,000,000 836,855,716 839,803,000
9.10% AA-(idn) 25-Oct-21 50,000,000 50,000,000 50,975,000
8.80% AA+(idn) 3-Nov-21 46,000,000 46,000,000 47,104,000
Astra Sedaya Astra Sedaya Finance III Finance IIISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIAstra Sedaya Astra Sedaya Finance II Finance IISeri B Seri BTahun 2016 Tahun 2016
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 061 FR 061
Berkelanjutan II Berkelanjutan IIBFI Finance BFI FinanceIndonesia II Indonesia IISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan I Berkelanjutan IBII Finance I BII Finance ISeri A Seri ATahun 2015 Tahun 2015
Berkelanjutan II Berkelanjutan IIAstra Sedaya Astra Sedaya Finance V Finance VSeri B Seri BTahun 2015 Tahun 2015
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIBFI Finance BFI FinanceIndonesia IV Indonesia IVSeri B Seri BTahun 2018 Tahun 2018
Total (carriedJumlah (dipindahkan) forward)
7.25% AA-(idn) 6-Mar-20 20,000,000 20,000,000 20,080,000
1,170,000,000 1,173,253,456 1,182,787,000
8.50% AAA(idn) 3-Mar-20 45,000,000 44,977,500 46,282,500
7.95% AAA(idn) 18-Oct-19 45,000,000 45,000,000 45,607,500
7.00% - 15-May-22 40,000,000 40,420,240 41,140,000
9.15% AA-(idn) 2-Mar-20 40,000,000 40,000,000 40,920,000
10.35% AA+(idn) 12-Nov-18 30,000,000 30,000,000 30,705,000
9.25% AAA(idn) 2-Jul-18 20,000,000 20,000,000 20,170,000
43
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
b. b.
Total (broughtJumlah (pindahan) forward)
Bank BTN XIV Bank BTN XIVTahun 2010 Tahun 2010
Intiland Intiland Development II Development IISeri A Seri ATahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIBFI Finance BFI FinanceIndonesia IV Indonesia IVSeri C Seri CTahun 2018 Tahun 2018
Obligasi Government Pemerintah Bonds
10.75% IdA- 29-Jun-19 10,000,000 9,985,000 10,265,000
10.25% IdAA+ 11-Jun-20 10,000,000 10,130,000 10,550,000
7.60% AA-(idn) 6-Mar-21 10,000,000 10,000,000 10,025,000
Rincian obligasi yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual Details for bonds classified as available for sale (continued)
31 Maret 2018/ March 31, 2018Tingkat Peringkat Jatuh Nilai Biaya Nilaibunga/ obligasi/ tempo/ nominal/ perolehan/ tercatat/Interest Bonds Maturity Nominal Acquisition Carrying
rate rating*) date value cost value
1,170,000,000 1,173,253,456 1,182,787,000
Pemerintah BondsFR 064 FR 064
Obligasi Government Pemerintah BondsPBS014 PBS014
Obligasi Government Pemerintah BondsPBS017 PBS009
Berkelanjutan I Berkelanjutan IMaybank Maybank Finance II Finance IISeri A Seri ATahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan I Berkelanjutan I Maybank Maybank Finance IV Finance IVSeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Jumlah Total
Pihak ketiga Third partiesRupiah RupiahBerkelanjutan I Berkelanjutan I
Maybank Maybank Finance IV Finance IVSeri A Seri ATahun 2017 Tahun 2017
Total (carriedJumlah (dipindahkan) forward)
Jatuhbunga/
Biayaobligasi/
AA+ (idn)
rate
236,000,000 237,180,000
tempo/Peringkat Nilai
valuerating*)
perolehan/ tercatat/
cost value
7.65%
Nilai
15-Nov-20 236,000,000
dateInterest Carrying
nominal/Tingkat
Bonds Maturity Nominal Acquisition
1,000,000 1,000,000 986,000
6.13% - 15-May-28 5,000,000 4,624,000 4,815,000
6.50% - 15-May-21 3,495,000 3,501,916 3,521,213
1,213,495,000 1,216,471,872 1,226,854,713
31 Desember 2017/ December 31, 2017
236,000,000 236,000,000 237,180,000
6.13% - 15-Oct-25 3,000,000 2,977,500 2,880,000
9.10% AA+(idn) 13-Apr-19 1,000,000 1,000,000 1,025,500
7.90% AA+(idn) 15-Nov-22
44
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
b. b.
Total (broughtJumlah (pindahan) forward)
Berkelanjutan II Berkelanjutan IIAdhi Karya I Adhi Karya ITahun 2017 Tahun 2017
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 076 FR 076
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 075 FR 075
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 074 FR 074
9.25%
135,000,000
110,000,000 15-May-38 113,025,000
87,778,716
7.50% -
IdA- 22-Jun-22
94,806,000
236,000,000 236,000,000 237,180,000
115,104,000
obligasi/ tempo/ nominal/ perolehan/
150,000,000 150,000,000 149,775,000
7.50%
137,052,000 138,631,500
90,000,000
7.38% - 15-May-48
Rincian obligasi yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual Details for bonds classified as available for sale (continued)
31 Desember 2017/ December 31, 2017Tingkat Peringkat Jatuh Nilai Biaya Nilai
tercatat/Interest Bonds Maturity Nominal Acquisition Carrying
rate rating*) date value cost value
bunga/
- 15-Aug-32FR 074 FR 074Berkelanjutan III Berkelanjutan III
BFI Finance BFI Finance Indonesia III Indonesia IIISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan I Berkelanjutan IToyota Astra Toyota Astra Financial FinancialServices III Services IIISeri B Seri BTahun 2015 Tahun 2015
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIBFI Finance BFI FinanceIndonesia I Indonesia ISeri C Seri CTahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan I Berkelanjutan IMaybank Maybank Finance III Finance IIISeri B Seri BTahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIAstra Sedaya Astra Sedaya Finance III Finance IIISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan III Berkelanjutan IIIAstra Sedaya Astra Sedaya Finance II Finance IISeri B Seri BTahun 2016 Tahun 2016
Total (carriedJumlah (dipindahkan) forward)1,022,833,216
53,000,000
60,000,000 60,000,000 59,550,000
50,000,000 25-Oct-21
47,426,000
54,404,500 AAA(idn) 6-Nov-18 53,000,000
87,778,716 94,806,000
9-Nov-19
45,675,000
8.80% AA+(idn)
9.10%
9.50%
51,550,000 AA-(idn)
7.50%
46,000,000
7.25% AA-(idn)
90,000,000
AAA(idn) 3-Mar-20 45,000,000 44,977,500 46,530,000
50,000,000
1,040,632,000
8.50%
7.95% AAA(idn) 18-Oct-19 45,000,000 45,000,000
3-Nov-21 46,000,000
1,020,000,000
- 15-Aug-32
45
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
b. b.
Total (broughtJumlah (pindahan) forward)
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 061 FR 061
Berkelanjutan II Berkelanjutan IIBFI Finance BFI FinanceIndonesia II Indonesia IISeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Berkelanjutan I Berkelanjutan IBII Finance I BII Finance ISeri A Seri ATahun 2015 Tahun 201530,900,000
2-Mar-20AA-(idn)
- 15-May-22 40,000,000 40,420,240
40,000,000 40,000,000 41,080,000
41,632,000
30,000,000
9.15%
7.00%
10.35% AA+(idn)
Rincian obligasi yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual
bunga/ obligasi/ tempo/
12-Nov-18
Details for bonds classified as available for sale (continued)
31 Desember 2017/ December 31, 2017Tingkat Peringkat Jatuh Nilai Biaya Nilai
30,000,000
nominal/ perolehan/ tercatat/Interest Bonds Maturity Nominal Acquisition Carrying
rate rating*) date value cost value
1,020,000,000 1,022,833,216 1,040,632,000
Tahun 2015 Tahun 2015Berkelanjutan II Berkelanjutan II
Astra Sedaya Astra Sedaya Finance V Finance VSeri B Seri BTahun 2015 Tahun 2015
Intiland Intiland Development II Development IISeri A Seri ATahun 2016 Tahun 2016
Obligasi Government Pemerintah BondsFR 064 FR 064
Obligasi Government Pemerintah BondsPBS014 PBS014
Obligasi Government Pemerintah BondsPBS009 PBS009
Berkelanjutan I Berkelanjutan IMaybank Maybank Finance II Finance IISeri A Seri ATahun 2016 Tahun 2016
Berkelanjutan I Berkelanjutan I Maybank Maybank Finance IV Finance IVSeri B Seri BTahun 2017 Tahun 2017
Jumlah Total
*) Didasarkan hasil pemeringkatan PT Pemeringkat Efek Indonesia *)
30,900,000
2-Jul-18 20,000,000 20,000,000 9.25%
29-Jun-19
30,000,000
20,320,000
10,295,000
10.35% AA+(idn)
10,000,000
12-Nov-18
9,985,000 IdA-10.75%
6.50% - 15-May-21 3,495,000 3,501,916 3,542,183
30,000,000
AAA(idn)
1,173,495,000 1,176,419,872 1,198,300,683
Based on the rating result of PT Pemeringkat Efek Indonesia Didasarkan hasil pemeringkatan PT Pemeringkat Efek Indonesia
6.13% - 15-May-28 5,000,000 4,624,000 4,871,500
7.75% - 25-Jan-18 3,000,000 3,055,500 3,006,000
9.10% AA+(idn) 13-Apr-19 1,000,000 1,000,000 1,026,000
7.90% AA+(idn) 15-Nov-22 1,000,000 1,000,000 996,000
46
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
c. c.
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note38)Rupiah RupiahPT Buana Finance Tbk PT Buana Finance Tbk
Pihak ketiga Third partiesRupiah RupiahPT Maskapai PT Maskapai
Reasuransi ReasuransiIndonesia Tbk Indonesia Tbk
PT Pioneerindo Gourmet PT Pioneerindo GourmetInternational Tbk International Tbk
PT Bayu Buana Tbk PT Bayu Buana TbkPT Eksploitasi Energi PT Eksploitasi Energi
60,783,639
63,281,585
Jumlah saham/Nilai pasar/
32,273,608
10,000,000 43,416,885 84,662,926
18,280,864
43,416,885
33,222,832
Market value
31 Maret 2018/
Total sharesTotal shares
Rincian saham yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk dijual
72,000,000 73,000,000
March 31, 2018
73,123,456
Details of the shares classified as available for sale
10,000,000
Nilai pasar/
31 Desember 2017/December 31, 2017
Market value
88,662,190
63,281,585
32,273,608 63,281,585 63,281,585
Jumlah saham/
33,222,832
18,280,864
PT Eksploitasi Energi PT Eksploitasi EnergiIndonesia Tbk Indonesia Tbk
Jumlah Total
d. d.
Unit penyertaan reksadana - Terproteksi Mutual funds - ProtectedPihak ketiga - Rupiah Third parties - Rupiah
Reksadana Premier Proteksi VIII Reksadana Premier Proteksi VIIIReksadana Proteksi Simas Andalan I Reksadana Proteksi Simas Andalan I
Jumlah unit penyertaan reksadana tersedia untuk dijual Total mutual funds - available for sale
281,331,574
53,238,138
282,273,039
126,354,749
54,657,000
170,181,199
189,636,334
2,732,850
53,238,138
112,091,840
2017
126,354,749
Pada tahun 2017, Grup memperoleh pendapatan dividen kas bersihuntuk laba tahun buku 2016 atas kepemilikan efek PTBuana Finance Tbk dan PT Maskapai Reasuransi Indonesia Tbkmasing-masing sebesar Rp 1,012,505 dan Rp 1,005,448. Padatahun 2016, Perusahaan memperoleh pendapatan dividen kas bersihuntuk laba tahun buku 2015 atas kepemilikan efek PT BuanaFinance Tbk, PT Maskapai Reasuransi Indonesia Tbk dan PTCiputra Development Tbk masing-masing sebesar Rp1,139,069, Rp 914,043 dan Rp 2,400. (catatan 31).
-
Rincian unit penyertaan reksadana yang diklasifikasikan sebagaitersedia untuk dijual berdasarkan jenis unit penyertaan reksadana
Details of the mutual funds classified as available for sale basedon their type of mutual funds
189,636,334
54,657,000
249,057,966 208,639,945
2,732,850
241,862,777
2018
In 2017, the Group received net cash dividend income for incomeyear 2016 over the ownership of securities in PT BuanaFinance Tbk and PT Maskapai Reasuransi Indonesia Tbkamounted to Rp 1,012,505 and Rp 1,005,448, respectively. In2016, the Company received net cash dividend income for incomeyear 2015 over the ownership of securities in PT Buana FinanceTbk, PT Maskapai Reasuransi Indonesia Tbk, and PT CiputraDevelopment Tbk amounted to Rp 1,139,069, Rp914,043 and Rp 2,400, respectively (note 31).
47
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
6. EFEK (Lanjutan) 6. MARKETABLE SECURITIES (Continued)
d. d.
In March 31, 2018 and 2017, the Group received distributedincome from investments in mutual fund Proteksi Simas Andalan Iand Premier Proteksi VIII for the income year 2018 and 2017amounted to Rp 1,487,693 and Rp 2,643,368, respectively (note31).
2018
Movements in unrealized gain (losses) on securities available for saleare as follows:
Pada 31 Maret 2018 dan 2017, Grup memperoleh pendapatan ataskepemilikan reksadana Proteksi Simas Andalan I dan PremierProteksi VIII untuk tahun buku 2018 dan 2017 masing-masingsebesar Rp 1,487,693 dan Rp 2,643,368 (catatan 31).
Rincian unit penyertaan reksadana yang diklasifikasikan sebagaitersedia untuk dijual berdasarkan jenis unit penyertaan reksadana(lanjutan)
Kenaikan nilai aset bersih unit penyertaan reksadana yangdiakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lainkonsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Maret2018 dan 2017 adalah masing-masing sebesar Rp 10,063,912dan Rp 24,754,173.
Details of the mutual funds classified as available for sale basedon their type of mutual funds (continued)
The increase in net asset value of mutual funds which arerecognized in consolidated statements of profit or loss andother comprehensive income for the years ended March31, 2018 and 2017 amounted to Rp 10,063,912 and Rp24,754,173, respectively.
Mutasi laba (rugi) yang belum direalisasi atas efek-efek dalamkelompok tersedia untuk dijual adalah sebagai berikut:
2017
Saldo awal Beginning balanceLaba/(rugi) yang belum direalisasi atas efek- Unrealized gain/(loss) on
efek dalam kelompok tersedia untuk dijual available for sale securities -- setelah pajak tangguhan net of deferred tax
Saldo akhir Ending balance
7. PENYERTAAN SAHAM 7. INVESTMENTS IN SHARES OF STOCKS
Metode biaya Cost method
PT Zurich Insurance PT Zurich InsuranceIndonesia Indonesia
PT Towers Watson PT Towers Watson Purbajaga Purbajaga
PT Reasuransi Maipark PT Reasuransi MaiparkIndonesia Indonesia
PT Towers Watson PT Towers WatsonIndonesia Indonesia
PT Menara Proteksi PT Menara ProteksiIndonesia Indonesia
Metode ekuitas Equity method
PT Mapfre ABDA PT Mapfre ABDA Assistance Assistance
20,000
19.00%
232,214,326
0.80% 6,605,036
2018
670,930
670,930
764,195
0.64%
19.43%
764,195
0.20%
2017
49.00%
37,917,186 9,161,752
0.64%
241,376,078
Persentase kepemilikan/
2018
20,000
295,100
1,425,000
194,297,140
2017
2018
232,214,326
19.00%
6,605,036
49.00%
0.20%
8,513,989
168,853
8,513,989
0.70%
Jumlah/
1,425,000
295,100
168,853
9,184,919
Total
19.43%
Percentage of ownership2017
9,278,184
48
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
7. PENYERTAAN SAHAM (Lanjutan) 7. INVESTMENTS IN SHARES OF STOCKS (Continued)
Saldo awal Beginning balanceBagian atas hasil bersih entitas asosiasi Share of profit/(loss) of an associate
(catatan 31) (note 31)Bagian penghasilan komprehensif lain atas Share of other comprehensive income of
entitas asosiasi associated entity
Nilai tercatat Carrying value
8. PROPERTI INVESTASI 8. INVESTMENT PROPERTIES
Pada tahun 2017, Grup memperoleh pendapatan dividen kas bersihatas penyertaan saham atas PT Reasuransi Maipark Indonesia untuktahun buku 2017 sebesar Rp 99,773
-
2018
Mutasi nilai tercatat atas investasi pada entitas asosiasi adalah sebagaiberikut:
Movements of carrying value investment in associates are as follows:
In 2017, the Group received net cash dividends from investments inshares in PT Reasuransi Maipark Indonesia for the income year2017, amounted to Rp 99,773.
-
2017
670,930
41,969
810,889
2017
670,930 670,930
(181,928)
2018
Harga perolehan CostLaba penilaian properti investasi Increase on revaluation of investment
pada nilai wajar property on fair value
Saldo awal Beginning balancePenambahan AdditionKeuntungan dari penyesuaian ke nilai wajar Gain on change in fair value
(catatan 31) (note 31)Reklasifikasi (catatan 15) Reclassification (note 15)
Saldo akhir Ending balance
40,995,068
(6,907,211)
Mutasi properti investasi adalah sebagai berikut:
186,865,600
186,865,600
- 2,251,600
Movements investment property are as follows:
(3,491,667)
2017
Properti investasi Grup berupa ruang kantor yang terletak di Jl. Jend.Sudirman Kav. 59 No. 77 Blok A, Jakarta Selatan, Lt. 28 (C-D) padatahun 2017 dan 2016. Saat ini properti investasi tersebut disewakankepada pihak ketiga (lihat Catatan 31). Properti investasi tersebutdinyatakan sebesar nilai wajarnya yang ditentukan berdasarkanLaporan Penilaian dari penilai independen KJPP Toto Suharto &Rekan sesuai dengan laporannya tanggal 15 Januari2018 No P.PP.18.00.0008 dan KJPP Felix Sutandar & Rekan sesuaidengan laporannya 24 Januari 2017 No. FSR/PV-FS/010031/2017masing-masing untuk tahun 2017 dan 2016.
186,865,600
186,865,600 189,280,211
186,945,631
2017
2018
3,571,698
145,870,532
Investment property owned by the Group are in the form of the officespace located at Jl. Jend. Sudirman Kav. 59 No. 77 Block A, SouthJakarta, Fl. 28 (C-D) in 2017 and 2016. Currently, investmentproperties are leased to third parties (see Note 31). Investmentproperties are stated at fair value determined based an independentappraiser on the Assessment Report of KJPP Toto Suharto &Rekan, in accordance with the report dated Januari 15, 2018No. P.PP.18.00.0008 and KJPP Felix Sutandar & Rekan, inaccordance with the report Januari 24, 2017 No. FSR/PV-FS/010031/2017, in 2017 and 2016 respectively.
2,241,000
-
186,865,600
2018
49
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
8. PROPERTI INVESTASI (Lanjutan) 8. INVESTMENT PROPERTIES (Continued)
The methods and major assumptions used are market data approachmethod of which the value of office space and land are determined onthe basis of comparison to the sale and purchase transaction whichjust happened over the similar office spaces around it.
Investment property owned by the Group are in the form of the officespace located at Kawasan District 8, Tower Treasury Lantai 50, Jl.Senopati Lot 28 SCBD, Jakarta Selatan in 2017 and 2016.Investment properties are stated at fair value determined based on anindependent appraiser on the Assessment Report of KJPP TotoSuharto & Rekan, in accordance with the report dated Januari15, 2018 No. P.PP.18.00.0008 and KJPP Felix Sutandar &Rekan, in accordance with the report January 24, 2017 No.FSR/PV-FS/010032/2017 in 2017 and 2016 respectively.
Properti investasi Grup berupa ruang kantor yang terletak di KawasanDistrict 8, Tower Treasury Lantai 50, Jl. Senopati Lot 28 SCBD,Jakarta Selatan pada tahun 2017 dan 2016. Properti investasi tersebutdinyatakan sebesar nilai wajarnya yang ditentukan berdasarkanLaporan Penilaian dari penilai independen KJPP Toto Suharto &Rekan sesuai dengan laporannya tanggal 15 Januari2018 No P.PP.18.00.0008 dan KJPP Felix Sutandar & Rekansesuai dengan laporannya tanggal 24 Januari 2017 No. FSR/PV-FS/010032/2017 masing-masing untuk tahun 2017 dan 2016.
Pada tahun 2016, Grup memperoleh tanah dan bangunan denganjumlah luas 2,729 meter persegi dan 150 meter persegi yang terletakdi Palembang, Sumatera Selatan. Manajemen berpendapat bahwa nilaiwajar atas tanah dan bangunan tersebut pada tanggal 31Desember 2017 dan 2016 adalah sebesar Rp 3,747,000.
Metode dan asumsi utama yang digunakan adalah metode pendekatandata pasar dimana nilai ruang kantor dan tanah ditentukan atas dasarperbandingan terhadap transaksi jual-beli yang baru saja terjadi atasruang-ruang kantor sejenis disekitarnya.
In 2016, group added their property investment land and buildingtotaling 2,729 square meters and 150 square meters located atPalembang, South Sumatera. Management believes that fair value ofthat land and building as of December 31, 2017 and 2016 amountedRp 3,747,000.
9. PIUTANG HASIL INVESTASI 9. INVESTMENT INCOME RECEIVABLES
Pihak ketiga Third partiesRupiah Rupiah
Piutang bunga deposito Time deposits interest receivablesPiutang bunga obligasi Bonds interest receivables
Dolar AS US DollarPiutang bunga deposito Time deposits interest receivablesPiutang bunga obligasi Bonds interest receivables
Jumlah piutang hasil investasi Total investment income receivables
14,052,142
- - 729
2017
In accordance with Regulation of Financial Services Authority No.71/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvementRegulation of the Minister of Finance of the Republic Indonesia No.53/PMK.010/2012 dated April 3, 2012, investment incomereceivables which stated as admitted assets in solvability calculationis investment income receivables less than 30 days. As of March31, 2018 and December 31, 2017, admitted investment incomereceivables are amounted to Rp 15,239,405 and Rp12,113,709, respectively.
12,300,234
Berdasarkan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 71/POJK.05/2016tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaan atas Peraturan MenteriKeuangan Republik Indonesia No. 53/PMK.010/2012 tanggal 3 April2012, piutang hasil investasi yang diakui sebagai aset yangdiperkenankan dalam menghitung solvabilitas adalah piutang hasilinvestasi yang berumur sampai dengan 30 hari. Pada tanggal 31 Maret2018 dan 31 Desember 2017, piutang hasil investasi yangdiperkenankan masing - masing sebesar Rp 15,239,405 dan Rp12,113,709.
1,363,047
Office space is rented out to third parties and the rental income ispresented as part of Investment Income account in the statements ofcomprehensive income (note 31).
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, piutang hasilinvestasi pada unit bisnis syariah adalah masing-masing sebesar Rp176,514 dan Rp 183,254.
11,097,947
2018
1,450
1,200,837
15,415,918
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, investment incomereceivables in unit Sharia amounted to Rp 176,514 and Rp 183,254,respectively.
Ruang kantor yang ada disewakan kepada pihak ketiga dan hasil darisewa kantor tersebut dilaporkan sebagai bagian dari akun HasilInvestasi pada laporan laba rugi komprehensif (catatan 31).
50
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
10.PIUTANG PREMI 10.PREMIUM RECEIVABLES
Pihak berelasi (catatan 38) Related party (note 38)PT Buana Finance Tbk PT Buana Finance Tbk
Pihak ketiga Third partiesPT Duta Inti Varia PT Duta Inti VariaPT Maybank Indonesia Finance PT Maybank Indonesia FinanceWillis Towers Watson Willis Towers WatsonAstra Credit Company Astra Credit CompanyPT Mandiri Utama Finance PT Mandiri Utama FinancePT BFI Finance Indonesia PT BFI Finance IndonesiaBp. Umar Dhani Mr Umar DhaniPT Duta Semesta Raya PT Duta Semesta RayaPT Wira Mentari Kencana PT Wira Mentari KencanaPT Mitra Iswara & Rorimpandey PT Mitra Iswara & RorimpandeyPT Oto Multiartha PT Oto MultiarthaBp. Ricko Sugiyanto Mr Ricko SugiyantoPT Smart Multi Finance PT Smart Multi FinancePT Mandiri Tunas Finance PT Mandiri Tunas FinancePT Hasjrat Multifinance PT Hasjrat MultifinancePT Krida Upaya Tunggal PT Krida Upaya Tunggal
15,246,161
4,941,635
16,303,002
5,387,769
4,014,198
4,941,635 2,637,473
26,436,213
8,027,656
2,637,473
-
4,388,139
2,200,462 2,063,564
2,871,431
23,924,716
-
25,976,921
2,810,220
1,297,101 725,535 1,133,969
2,648,560
10,247,980
2017
1,954,249
3,412,706
7,187,819
62,157,879
8,902,441 7,204,246
2018
16,126,300
13,188,122
-
1,676,383
1,699,488
1,514,020
PT Krida Upaya Tunggal PT Krida Upaya TunggalPT Radana Bhaskara Finance Tbk PT Radana Bhaskara Finance TbkPT Clipan Finance Indonesia Tbk PT Clipan Finance Indonesia TbkPT Kirana Pandu Solusi PT Kirana Pandu SolusiPT Caraka Mulia PT Caraka MuliaPT Andika Adhi Jaya PT Andika Adhi JayaPT Jumbo Power International PT Jumbo Power InternationalPT Sedana Pasifik Servicetama PT Sedana Pasifik ServicetamaLainnya (di bawah Rp 1 Milyar) Others (below Rp 1 Billion)
Jumlah piutang premi Total premium receivables
Piutang premi berdasarkan jenis asuransi: Premium receivables by classes of business:
Kecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKendaraan bermotor Motor vehiclesKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Piutang premi berdasarkan klasifikasi umur: Premium receivables classified by age:
Kurang dari 60 hari Less than 60 daysLewat jatuh waktu lebih dari 60 hari Overdue for more than 60 days
80,780,698 77,951,548
2018
192,904,620
21,465,777
460,248 351,887
7,470,058
1,235,819
1,099,581
192,904,620
631,589 350,700
700,055
2017
188,424,042
156,433,382
575,651
156,433,382
293,117
28,028,992
1,133,969
134,967,605
153,795,909
639,586
156,433,382
4,480,578
20,031,348
555,168
-
70,163,491
794,253 845,788 3,801,083
2017
-
187,962,985
2018
1,140,598
9,760,071
1,156,601
192,904,620
101,551,716
1,699,488
51
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
10.PIUTANG PREMI (Lanjutan) 10.PREMIUM RECEIVABLES ( Continued)
Piutang premi berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut: Premium receivables classified by currencies:
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah CurrencyDalam mata uang Dolar AS In US Dollar CurrencyDalam mata uang Euro In Euro CurrencyDalam mata uang Dolar Singapura In Singapore Dollar CurrencyDalam mata uang Yen Jepang In Japan Yen CurrencyDalam mata uang Dolar Australia In Australian Dollar Currency63 5,532
22,685 188,876
Berdasarkan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 71/POJK.05/2016tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaan atas Peraturan MenteriKeuangan Republik Indonesia No. 53/PMK.010/2012 tanggal 3 April2012, piutang premi yang diakui sebagai aset yang diperkenankandalam menghitung solvabilitas adalah piutang premi yang berumurkurang dari 2 bulan (60 hari). Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31Desember 2017, piutang premi yang diperkenankan masing-masing
156,433,382
155,207,252
15,058
1,185,863 191,059,015
2018
192,904,620
9,391
In accordance with Regulation of Financial Services Authority No.71/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvementRegulation of the Minister of Finance of the Republic Indonesia No.53/PMK.010/2012 dated April 3, 2012, premium receivables whichstated as admitted assets in solvability calculation is premiumreceivables less than 2 months (60 days). As of March 31, 2018 andDecember 31, 2017, admitted premium receivables are amounted to
8,127
1,627,833
Manajemen tidak melakukan penyisihan atas piutang premi yang tidakdapat ditagih dan atas piutang premi yang tidak dapat ditagih tersebutdibebankan pada tahun berjalan.
2017
8,306
Management does not make any allowance for doubtful premiumswhich are not recoverable and premium receivables which are notcollectible premium is charged in the current year.
11.PIUTANG REASURANSI 11.REINSURANCE RECEIVABLES
Pihak berelasi (catatan 38) Related party (note 38)Mapfre Re Singapore Mapfre Re Singapore
Pihak ketiga Third partiesPana Harrison Reinsurance Brokers Pana Harrison Reinsurance BrokersPT Maskapai Reasuransi Indonesia Tbk PT Maskapai Reasuransi Indonesia TbkPT Reasuransi Nasional Indonesia PT Reasuransi Nasional IndonesiaJLT Risk Solution Asia JLT Risk Solution AsiaLainnya (di bawah Rp 150 juta) Others (below Rp 150 million)
Jumlah piutang reasuransi Total reinsurance receivables
38,128 -
45,759
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, Premium receivablesin Sharia Unit amounted tonil, respectively.
Desember 2017, piutang premi yang diperkenankan masing-masingsebesar Rp 134,967,605 dan Rp188,424,042.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, piutang premiatas unit bisnis Syariah masing-masing sebesar nihil.
17,754
3,679,122
3,919,162
71,894
3,919,162
- 1,203
-
-
1,401,140
Piutang reasuransi merupakan tagihan kepada reasuradur sesudahmemperhitungkan komisi dan klaim reasuransi atas penyerahansebagian risiko berdasarkan perjanjian atau kesepakatan kedua belahpihak atau lebih.
1,402,343
1,337,627
December 31, 2017, admitted premium receivables are amounted toRp 134,967,605 and Rp 188,424,042, respectively.
2018
52,142
77,876
Reinsurance receivables represent billings to reinsures aftercalculating its reinsurance commissions and claims uponapportioned risks based on treaty reinsurance agreement.
2017
1,203
52
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
11.PIUTANG REASURANSI (Lanjutan) 11.REINSURANCE RECEIVABLES (Continued)
Piutang reasuransi berdasarkan klasifikasi umur:
Kurang dari 60 hari Less than 60 daysLewat jatuh waktu lebih dari 60 hari Overdue for more than 60 days
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah CurrencyDalam mata uang Dolar Singapura In Singapore Dollar CurrencyDalam mata uang Dolar AS In US Dollar Currency
1,402,343
20172018
757,946 644,397
Piutang reasuransi berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
-
1,332,842
-
Reinsurance receivables classified by currency:
2018
-
3,919,162
Reinsurance receivables classified by age:
3,919,162 1,402,343
2,586,320
Berdasarkan hasil penelaahan terhadap akun piutang reasuransi padaakhir tahun, manajemen berpendapat bahwa piutang tersebut dapattertagih sehingga tidak dibentuk penyisihan piutang ragu-ragu.
Based on the review result on reinsurance receivable account at theend of the year, management is of the opinion that the receivableswere collectible and therefore no allowance was made.
3,919,162
1,402,343 -
2017
12.PIUTANG LAIN-LAIN 12.OTHER RECEIVABLES
Piutang pegawai Employee receivablesLain-lain Others
Jumlah piutang lain-lain Total other receivables
20172018
Other receivables are consist of employee receivables, salvage klaimreceivables, aso receivables and marketing advance.
61,578,080
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, piutang lain-lainatas unit bisnis Syariah masing-masing sebesar nihil.
53,483,407
Piutang lain-lain merupakan piutang pegawai, piutang salvage klaim,piutang aso dan uang muka biaya pemasaran.
1,291,307
Berdasarkan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 71/POJK.05/2016tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaan atas Peraturan MenteriKeuangan Republik Indonesia No. 53/PMK.010/2012 tanggal 3 April2012, piutang reasuransi yang diakui sebagai aset yang diperkenankandalam menghitung solvabilitas adalah piutang reasuransi yangberumur sampai dengan 2 bulan (60 hari). Pada tanggal 31 Maret 2018dan 31 Desember 2017, piutang reasuransi yang diperkenankanmasing-masing sebesar Rp 1,328,261 dan Rp 754,983.
54,911,544
Management believes that other receivables in 2018 and 2017 can becollected, so that no allowance for doubtful accounts needed.
60,286,773 1,428,137
Manajemen berpendapat bahwa seluruh piutang lain-lain pada tahun2018 dan 2017 dapat tertagih, sehingga tidak dibentuk penyisihanpiutang ragu-ragu.
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, other receivables inSharia Unit amounted to nil.
In accordance with Regulation of Financial Services Authority No.71/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvementRegulation of the Minister of Finance of the Republic Indonesia No.53/PMK.010/2012 dated April 3, 2012 reinsurance receivables whichstated as admitted assets in solvability calculation is reinsurancereceivables less than 2 months (60 days). As of March 31, 2018and December 31, 2017, admitted reinsurance receivables areamounted to Rp 1,328,261and Rp 754,983, respectively.
53
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
13.ASET REASURANSI 13.REINSURANCE ASSETS
Reasuransi atas kontrak asuransi: Reinsurance of insurance contracts:Estimasi liabilitas klaim Estimated claim liabilitiesLiabilitas premi Premium liabilities
Jumlah aset reasuransi Total reinsurance assets
a. Estimasi liabilitas klaim a. Estimated claim liabilities
Kebakaran FireKendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthPengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
b. Liabilitas premi b. Premium liabilities
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKebakaran Fire
21,071,882 21,062,678
14,129,462 31,860,775 10,711,210
2017
9,033,857
4,023,480
702,564
2018
14,129,462
31,185,279
3,395,482
2018
19,314
45,314,741 42,571,985
71,000
2017
2,143,122 13,314
72,130
5,088,292
2017
9,311,974
9,820,216
2018
10,711,210
Kecelakaan & Kesehatan Accident & HealthPengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
14.BIAYA DIBAYAR DI MUKA 14.PREPAID EXPENSES
Sewa RentExcess of loss Excess of lossAsuransi InsuranceLain-lain Others
6,662,118
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, biaya dibayar dimuka atas unit bisnis Syariah masing -masing sebesar nihil.
2018
816,749 609,132
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, prepaid expenses inSharia Unit amounted to nil, respectively.
4,229,718
85,771
31,185,279
2017
31,860,775
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, manajemenberpendapat bahwa tidak terdapat penurunan nilai aset reasuransi.
As of March 31,2018 and December 31, 2017, reinsurance assets inSharia Unit amounted to Rp 266,754 and Rp 523,773, respectively.
3,818,933
177,020 240,384
- 375,209
7,425,696
1,317,309 1,303,203 1,115,091
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, aset reasuransiatas unit bisnis Syariah masing-masing sebesar Rp 266,754 danRp 523,773.
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, management believesthat there is no impairment in values of reinsurance assets.
1,928,351
128,365
54
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
15.ASET TETAP 15.FIXED ASSETS
Pemilikan Langsung Direct acquisitionsBiaya perolehan CostAkumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Nilai buku Net book value
Pemilikan langsung Direct acquisitions
Biaya Perolehan Cost
Tanah LandBangunan BuildingsKendaraan Motor vehiclesPeralatan kantor Office equipmentPerlengkapan kantor Office suppliesPeralatan bengkel Workshop equipment
Akumulasi penyusutan Accumulated depreciation
Bangunan Buildings
31 Maret 2018/ March 31, 2018
2017
76,906,767 3,790,488 - 80,697,255 15,233,163 2,274,764 1,043,635 16,464,292 26,810,674
8,994,677 97,008 - 343,659 949 27,153,384
2018
- -
The details of fixed assets are as follows:
-
Pengurangan/
33,947,674 1,095,679 - 35,043,353
-
- -
Rincian aset tetap adalah sebagai berikut:
Saldo akhir/Beginning balance Additions Deductions Ending balance
9,091,685 2,995,800 - - 2,995,800
164,888,755 7,601,598 1,044,584 171,445,769
26,980,853 1,008,716 - 27,989,569
Saldo awal/ Penambahan/
Bangunan BuildingsKendaraan Motor vehiclesPeralatan kantor Office equipmentPerlengkapan kantor Office suppliesPeralatan bengkel Workshop equipment
Nilai buku Net book value
Pemilikan langsung Direct acquisitions
Biaya perolehan: Cost:Tanah LandBangunan BuildingsKendaraan Motor vehiclesPeralatan kantor Office equipmentPerlengkapan kantor Office suppliesPeralatan bengkel Workshop equipment
Akumulasi penyusutan: Accumulated depreciation: Bangunan BuildingsKendaraan Motor vehiclesPeralatan kantor Office equipmentPerlengkapan kantor Office suppliesPeralatan bengkel Workshop equipment
Nilai buku Net book value*) Reklasifikasi atas properti investasi (lihat catatan 8) Reclassification of investment properties (see note 8) (*
21,806,115 8,621,415 91,187 -
31 Desember 2017/December 31, 2017
21,188,969 618,048 902
1,094,742
-
1,041,134 12,556,343 13,208,567 388,910
- 99,920 8,994,677 1,618,618
147,050 -
71,094,546 2,256,651 1,042,036 72,309,161
149,790 -
- - 26,980,853
15,000
26,980,853 1,008,716 - 27,989,569
2,241,000 - 76,906,767 15,101,113
1,244,532 8,712,602
- 4,666,211
93,794,209
- 1,644,574 26,810,674
63,684,414 9,138,184 - 1,728,052 71,094,546
93,148,671
Reclassifications*) Deductions Ending balance
11,312,342 1,909,225 - 13,000 13,208,567 20,187,084
33,947,674 74,590,767 75,000
8,244,670 463,813 - 87,068 8,621,415
161,864
2,907,953 6,907,211
729,324 365,418 - - 1,094,742
8,932,733
99,136,608 93,794,209
29,281,463
Saldo awal/ Penambahan/ Reklasifikasi/ Pengurangan/ Saldo akhir/Beginning balance Additions
15,233,163 27,308,391 1,146,857
1,377,182 - - 2,995,800
156,833,085
2,629,869 - 1,627,984 21,188,969
1,759,494 164,888,755
23,210,994 3,769,859
55
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
15.ASET TETAP (Lanjutan) 15.FIXED ASSETS (Continued)
Certain fixed assets under direct ownership, except land, are coveredby insurance against losses by fire and other risk under blanketpolicies. As of March 31, 2018 and December 31, 2017, insurancecoverage amounted to Rp xxx and Rp 100.521.912, respectively andthe management is of the opinion that the amount is adequate tocover the possible losses arising from such risks. The management isof the opinion that there is no event or change in circumstanceswhich may indicate impairment in the carrying value of fixed assets.
The details of the sales of fixed assets in March 31, 2018 and 2017are as follow:
Terdapat penjualan aset tetap selama tahun 31 Maret 2018 dan 2017dengan perincian sebagai berikut:
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, the gross carryingamount of all property and equipment that has been fullydepreciated and still in use amounted to Rp 32,482,414 and Rp30,181,537, respectively.
On March 31, 2018 and December 31, 2017, all land rights are inthe form of building rights (HGB). The remaining periods of the landrights range from 2 years until 28 years, renewable.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, seluruh hak atastanah merupakan hak guna bangunan (HGB). Sisa umur hak atas tanahtersebut berkisar antara 2 tahun sampai 28 tahun dan dapatdiperpanjang.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 jumlah tercatatbruto dari setiap aset tetap yang telah disusutkan penuh dan masihdigunakan masing-masing sebesar Rp 32,482,414 danRp 30,181,537.
Aset tetap pemilikan langsung tertentu, kecuali tanah, diasuransikanterhadap risiko kerugian karena kebakaran dan lainnya dengan nilaipertanggungan per 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 masing-masing sebesar Rp 101,072,443 dan Rp 100,521,912 dan menurutmanajemen memadai untuk menutupi kemungkinan kerugian atas asetyang dipertanggungkan. Manajemen berpendapat bahwa tidak terdapatperistiwa atau perubahan yang mengindikasikan adanya penurunannilai tercatat aset tetap.
Harga jual Sales proceedNilai buku Net book value
Keuntungan penjualan Net gain on the sale of aset tetap (catatan 32) fixed assets (note 32)
16.ASET LAIN-LAIN 16. OTHERS ASSETS
Uang jaminan Refundable depositsMaterai dan barang cetakan Stamp duty and printed materialsLain-lain Others
Jumlah aset lain-lain Total other assets
22,517
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, aset tetap atasunit bisnis Syariah masing-masing sebesar Rp 2,017 dan Rp 4,725.
Refundable deposits are the assets in the form of rental securitydeposits and club memberships.
As of March 31, 2018 December 31, 2017, other assets in ShariaUnit amounted toRp 8,578, respectively.
266,227
2018
273,764
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, fixed assets in ShariaUnit amounted to Rp 2,017 and Rp 4,725, respectively.
564,452
13,086,512
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, aset lain-lain atasunit bisnis Syariah adalah masing-masing sebesar Rp 8,578.
11,872,233
15,608
246,637
6,909
2,548
2018
323,278
Uang jaminan merupakan aset dalam bentuk uang jaminan sewa dankeanggotaan klub.
567,000
11,302,318 12,546,521
2017
2017
56
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
17.UTANG KLAIM 17. CLAIM PAYABLES
Pihak berelasi (catatan 38) Related party (note 38)PT Mapfre Abda Assistance PT Mapfre Abda AssistancePT Buana Finance Tbk PT Buana Finance Tbk
Pihak ketiga Third partiesPT Putra Jaya Motor PT Putra Jaya MotorPT Astra International PT Astra InternationalRumah Sakit Hermina Rumah Sakit HerminaPT Siloam International Hospitals Tbk PT Siloam International Hospitals TbkRumah Sakit Mitra Keluarga Rumah Sakit Mitra KeluargaNasmoco Grup Nasmoco GrupPT Oto Multiartha PT Oto MultiarthaPutra Perkasa Motor Putra Perkasa MotorBengkel Evo Bengkel EvoCahaya Auto Repair Cahaya Auto RepairNusantara Berlian Motor Nusantara Berlian MotorPT Astra Sedaya Finance PT Astra Sedaya Finance
600 600
992,909 867,662
585,470
245,753 146,110
531,215
499,376 678,250
449,134 348,673 410,729 412,124
349,229
Represents approved claims based on Definite Loss Advice with orwithout advice from adjuster. The details of claims payable are asfollows:
Merupakan utang atas klaim yang disetujui yaitu berdasarkan laporankerugian pasti baik dengan laporan dari pihak penilai maupun tidak.Rincian utang klaim adalah sebagai berikut:
467,833
394,674
554,201 67,850
151,184
2018
600
207,693
511,970
690,780
208,293
460,031
-
2017
389,042
405,972
641,669
PT Astra Sedaya Finance PT Astra Sedaya FinanceBengkel Mobil Sejahtera Bengkel Mobil SejahteraPT Maybank Indonesia Finance PT Maybank Indonesia FinancePT Auto Service Indonesia PT Auto Service IndonesiaPT BFI Finance Indonesia Tbk PT BFI Finance Indonesia TbkRumah Sakit Premier Rumah Sakit PremierPT Kerta Jaya Utama PT Kerta Jaya UtamaPT Mandiri Tunas Finance PT Mandiri Tunas FinanceLainnya (di bawah Rp 100 juta) Others (below Rp 100 million)
Jumlah utang klaim Total claim payables
Utang klaim berdasarkan jenis asuransi: Claim payables by classes of business:
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FireAneka MiscellaneousPengangkutan Marine Cargo
Utang klaim berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah Currency
3,154,851
29,116,027
29,116,027 24,471,229
4,595,131
29,116,027
205,110
117,826
24,470,629 28,907,734
3,669,357
20,472,828
4,838
21,245,517
340,436 277,127
24,471,229
94,324
2,197,177
17,616,855
2017
215,026
690,780
115,690 52,903
2017
2018
24,471,229
46,570
Claim payables classified by currency are as follows:
253,764
24,471,229
18,433,966
403,491 502,986
511,030
347,064
29,116,027
2018
196,468
380,789 389,042
262,655
57
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
18.UTANG REASURANSI 18. REINSURANCE PAYABLES
Pihak berelasi (catatan 38) Related party (note 38)Mapfre Re Singapore Mapfre Re SingaporeMapfre Asistencia Mapfre Asistencia
Pihak ketiga Third partiesPana Harrison Reinsurance Brokers Pana Harrison Reinsurance BrokersJLT Risk Solution Asia JLT Risk Solution AsiaPT Tugu Reasuransi Indonesia PT Tugu Reasuransi IndonesiaPT Reasuransi Indonesia Utama PT Reasuransi Indonesia UtamaLainnya (di bawah Rp 800 juta) Others (below Rp 800 million)
Jumlah utang reasuransi Total reinsurance payables
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah CurrencyDalam mata uang Dolar AS In US Dollar CurrencyDalam mata uang Yen Jepang In Japan Yen
111,404
2017
799,366
4,562,022
(149,900)
5,392,820
4,426,196
5,219,055
11,954
2018
62,117
62,712
Utang reasuransi berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
282,127
401,551
1,939,939 4,232,806
4,673,426
894,913
74,278 317,697
99,450 111,648
4,259,477
2017
173,765
377
Reinsurance payables by currency are as follows:
1,649,408
372,851
2018
262,505
Dalam mata uang Yen Jepang In Japan YenDalam mata uang Euro In Euro CurrencyDalam mata uang Dolar Singapura In Singapore Dollar Currency
Utang reasuransi berdasarkan klasifikasi umur:
Kurang dari 60 hari Less than 60 daysLewat jatuh waktu lebih dari 60 hari Overdue for more than 60 days
19.LIABILITAS KONTRAK ASURANSI 19. INSURANCE CONTRACTS LIABILITIES
Estimasi liabilitas klaim (a) Estimated claim liabilities (a)Liabilitas premi (b) Premium liabilities (b)
Jumlah liabilitas kontrak asuransi Total insurance contract liabilities
Estimasi liabilitas klaim (a) Estimated claim liabilities (a)Liabilitas premi (b) Premium liabilities (b)
Jumlah liabilitas kontrak asuransi Total insurance contract liabilities
4,673,426 5,392,820
(31,185,279)
Bruto/
1,199,586,179
-
(10,711,210)
1,467,447,840
7,682
Net
(14,129,462)
4,382,371
2018
1,168,400,900
62,712
Bersih/
Gross
1,317
(45,314,741)
Bersih/
4,673,426
2017
Bruto/
204,096,489
Reinsurance
1,214,360,514
Reasuransi/
2017
210,515,341
1,372,497,389
12,021
Reinsurance payables classified by age:
1,417,812,130
Gross
1,010,449
Reinsurance
2,248,414
1,246,221,289
2,425,012
Reasuransi/
221,226,551
Net
377
5,392,820
(42,571,985)
218,225,951
2018
1,424,875,855
(31,860,775)
58
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
19.LIABILITAS KONTRAK ASURANSI (Lanjutan) 19. INSURANCE CONTRACTS LIABILITIES (Continued)
a. Estimasi liabilitas klaim a. Estimated claim liabilities
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Perubahan estimasi liabilitas klaim Change in estimated claim liabilities
Saldo akhir Ending balance
Net change in estimated claim liabilities is calculated as follows:
2017
221,226,551 218,225,951
217,958,302
Dalam estimasi klaim termasuk estimasi atas klaim yangsudah terjadi namun belum dilaporkan (IBNR) adalah Rp39,022,324 dan Rp 39,766,324 masing-masing pada tanggal 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017.
This account includes Incurred But Not Reported (IBNR) claimsamounting to Rp 39,022,324 and Rp 39,766,324 as of March 31,2018 and December 31, 2017, respectively.
2018
220,644,383
2,717,249 389,001
16,557,091
2018
866,770
26,458,757
2017
179,606,164
387,001
Perubahan bersih estimasi liabilitas klaim dihitung dengan carasebagai berikut:
27,971,893 10,544,244
173,954,332
Saldo akhir Ending balanceSaldo awal Beginning balance
Estimasi penggantian reasuransi Recoverable from reinsurance ofatas liabilitas klaim estimated claim liabilitiesSaldo akhir Ending balanceSaldo awal Beginning balance
Perubahan bersih estimasi liabilitas klaim Net change in estimated claim liabilities
b. Liabilitas premi b. Premium liabilities
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
13,820,741
209,184,267
(2,686,081)
1,024,724,206
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, estimated claimliabilities in Sharia Unit amounted to Rp 267,649 and Rp582,168, respectively.
2018
217,958,302 220,644,383
1,296,248 975,341
12,669,482
(3,638,414)
220,644,383
39,069,347
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, estimasiliabilitas klaim atas unit bisnis syariah masing-masing sebesarRp 267,649 dan Rp 582,168.
(6,324,495)
2,360,625
10,308,857 10,308,857
2017
13,947,271
1,050,687,575
1,246,221,289
11,460,116
1,199,586,179
133,984,973 154,072,613
429,040 511,405 40,056,720
59
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
19.LIABILITAS KONTRAK ASURANSI (Lanjutan) 19. INSURANCE CONTRACTS LIABILITIES (Continued)
b. Liabilitas premi (lanjutan) b. Premium liabilities (continued)
Perubahan liabilitas premi Change in premium liabilities
Saldo akhir Ending balanceSaldo awal Beginning balance
Perubahan porsi reasuransi Change in recoverable from reinsuranceatas liabilitas premi of premium liabilities
Saldo akhir Ending balanceSaldo awal Beginning balance
Perubahan bersih liabilitas premi Net change in premium liabilities
31,126,376 31,100,716
(612,979)
31,739,355
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 liabilitas premiyang terdiri atas premi yang belum merupakan pendapatan danpendapatan ujroh yang ditangguhkan atas unit bisnis syariahmasing-masing sebesar Rp 120,810 dan Rp 19,632 serta Rp
1,199,445,738 1,246,018,470
20172018
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, premiumliabilities included unearned premium reserves and deferredujroh income in Sharia Unit amounted to Rp 120,810 and Rp19,632 and Rp 174,397and Rp28,422, respectively.
(46,572,732) 1,232,706,151
(45,934,093)
Perubahan bersih liabilitas premi dihitung dengan cara sebagaiberikut:
Net change in premium liabilities is calculated as follows:
12,699,340
31,739,355
638,639
13,312,319 1,246,018,470
Metode perhitungan liabilitas premi Calculation method premium liabilitiesa. Metode a. Method
Kontrak jangka pendek Short-term contractKontrak jangka panjang Present Value future cash flow (consistent with Risk Reserve method) Long-term contract
b. Tingkat diskonto b. Discount ratec. Estimasi beban penanganan klaim c. Indirect Claim Handling Expensed. Provisi atas pemburukan d. Provision for adverse deviatione. Tingkat keyakinan aktuaris atas
pemburukan e. Confidence level of actuary deviation
Metode perhitungan liabilitas klaim Calculation method claim liabilitiesa. Metode a. Method
Bornheutter-Ferguson or Expected Loss
Unearned premium reserve, 365th method
75%
Incurred Chain Ladder method for older years
masing-masing sebesar Rp 120,810 dan Rp 19,632 serta Rp174,397 dan Rp 28,422.
19,632 and Rp 174,397and Rp28,422, respectively.
Asumsi aktuaria yang digunakan untuk menghitung liabilitaskontrak asuransi adalah sebagai berikut:
The insurance contract liabilities are recorded based on theactuarial calculations and the reports thereon, prepared byPadma Radya Aktuaria, independent actuary for 2018 and 2017.
5%
Ratio for recent year observation.
7% - 17%
Test on adequacy of the Company’s insurance liabilities as ofMarch 31, 2018 and December 31, 2017is performed by anindependent actuary, Padma Radya Aktuaria, in their reportdated April 16, 2018 and January 16, 2018, respectively.
Tes atas kecukupan liabilitas asuransi Perusahaan per 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017 dilakukan oleh aktuarisindependen, Padma Radya Aktuaria, dalam laporannya masing-masing tertanggal 16 April 2018 dan 16 Januari 2018.
5,06% - 7,32% (2016: 6,88% - 8,52%)
Liabilitas kontrak asuransi dicatat berdasarkan perhitungan danlaporan aktuaria yang dibuat oleh Padma Radya Aktuaria, aktuariaindependen untuk tahun 2018 dan 2017.
Actuarial assumptions used to determine the insurance contractliabilities are as follows:
60
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
19.LIABILITAS KONTRAK ASURANSI (Lanjutan) 19. INSURANCE CONTRACTS LIABILITIES (Continued)
b. Liabilitas premi (lanjutan) b. Premium liabilities (continued)
20.UTANG KOMISI 20. COMMISSION PAYABLES
Pihak ketiga Third partiesPT Maybank Indonesia Finance PT Maybank Indonesia FinanceWillis Towers Watson Willis Towers Watson2,586,740 2,616,512
Merupakan utang atas komisi kepada broker dan agen asuransiPerusahaan. Rincian utang komisi adalah sebagai berikut:
Based on Regulation of Financial Services Authority No.72/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvementRegulation Minister of Finance Regulation No.11/PMK.010/2011, in sharia business unit, the unearnedcontributions are calculated using daily method due to the policywith period of up to 1 (one) year. Long term policy shouldconsider all of the cash flows using the central estimateassumption plus margin of risk.
2017
Sesuai dengan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No.72/POJK.05/2016 tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaan atasPeraturan Menteri Keuangan No. 11/PMK.010/2011, pada unitsyariah, kontribusi yang belum merupakan pendapatan dihitungdengan menggunakan metode proporsional harian untuk polisberjangka waktu sampai dengan 1 (satu) tahun. Polis jangkapanjang wajib memperhitungkan seluruh arus kas yang terjadidimasa datang dengan menggunakan asumsi estimasi sentralditambah marjin risiko.
6,486,736
Represents commissions payable to insurance brokers and agents ofthe Company with details as follows:
2018
5,988,465 Willis Towers Watson Willis Towers WatsonPT Mandiri Utama Finance PT Mandiri Utama FinancePT BFI Finance Indonesia Tbk PT BFI Finance Indonesia TbkProfesional Health Indonesia Profesional Health IndonesiaIbu Sri Sulastri Mrs. Sri SulastriPT Oto Multiartha PT Oto MultiarthaPT Mitra Iswara & Rorimpandey PT Mitra Iswara & RorimpandeyPT Duta Semesta Raya PT Duta Semesta RayaPT Mandiri Tunas Finance PT Mandiri Tunas FinancePT Duta Inti Varia PT Duta Inti VariaPT Wira Mentari Kencana PT Wira Mentari KencanaPT Clipan Finance Indonesia Tbk PT Clipan Finance Indonesia TbkPT Andika Mitra Sejati PT Andika Mitra SejatiLainnya (masing-masing Others (each below
dibawah Rp 200 Juta) Rp 200 million)
Jumlah utang komisi Total commission payables
Utang komisi berdasarkan jenis asuransi: Commission payables by classes of business:
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
21,787,184
2018
24,062,424
2,586,740 2,616,512
1,058,166 -
416,404 517,035
2,338,617 2,636,071
24,062,424
2017
201,598
412,427
4,257,246 4,452,273
1,170,141 967,120
462,751
1,868,919
104,073 60,689
21,787,184
302,090 297,935
643,152 362,894
229,809
180,015
1,321,712
15,933,303
1,083,539 1,329,081
76,267
1,034,622 180,626
13,114,401
2,088,563
19,525
7,421,575 6,696,693
548,810
232,621
61
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
20.UTANG KOMISI (Lanjutan) 20. COMMISSION PAYABLES (Continued)
Utang komisi berdasarkan mata uang adalah sebagai berikut:
Dalam mata uang Rupiah In Rupiah CurrencyDalam mata uang Dolar AS In US Dollar CurrencyDalam mata uang Euro In Euro CurrencyDalam mata uang Yen Jepang In Japan Yen CurrencyDalam mata uang Dolar Australia In Australian Dollar CurrencyDalam mata uang Dolar Singapura In Singapore Dollar Currency
21.PERPAJAKAN 21. TAXATION
a. Pajak dibayar dimuka a. Prepaid taxes
Perusahaan The CompanyPajak penghasilan pasal 25 Income tax article 25
Entitas anak SubsidiariesPajak penghasilan pasal 23 Income tax article 23Pajak penghasilan pasal 25 Income tax article 25
23,910,075 21,688,900
28,110 3,526
1,384
Commission payables by currency are as follows:
2017
2,028
2017
18,540 -
91,078
41
2,289
2018
21,787,184
2018
121,051
24,062,424
2,649,279 -
13,753 -
1,119 6
Pajak penghasilan pasal 25 Income tax article 25Pajak pertambahan nilai - masukan Value added tax - in
b. Utang pajak b. Taxes payable
Perusahaan The CompanyPajak penghasilan pasal 21 Income tax article 21Pajak penghasilan pasal 23/26 Income tax article 23/26Pajak penghasilan pasal 4 (2) Income tax article 4(2)Pajak penghasilan pasal 25 Income tax article 25Pajak penghasilan pasal 29 Corporate income tax article 29
Entitas anak SubsidiariesPajak penghasilan pasal 21 Income tax article 21Pajak penghasilan pasal 23/26 Income tax article 23/26Pajak penghasilan pasal 4 (2) Income tax article 4(2)Pajak penghasilan pasal 29 Corporate income tax article 29Pajak pertambahan nilai - keluaran Value added tax - out
- 2,680,361
50,069
2018
(1,211)
883,093 19,733,019
611,513
17,000 12,000
883,093
21,899,013
989 989
558,228
2017
18,540 -
69,132
2,610
8,013,172
16,740,958
18,623
-
1,059,900
11,692
30,800
-
41,910
26,839,777
62
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
21.PERPAJAKAN (Lanjutan) 21. TAXATION (Continued)
c. Pajak penghasilan badan c. Corporate income tax
Laba sebelum pajak penghasilan menurut Profit before income tax per consolidatedlaporan laba rugi dan penghasilan statements of profit or loss andkomprehensif lain konsolidasian other comprehensive income
Dikurangi laba/(rugi) entitas anak Less gain/(loss) before tax ofsebelum beban pajak - bersih subsidiary - net
Disesuaikan dengan jurnal Adjusted for consolidationeliminasi konsolidasi elimination journal
Laba Perusahaan sebelum beban pajak Income before tax of the Company
Penyesuaian fiskal terdiri dari: Fiscal adjustment consist of:Perbedaan tetap Permanent differences
Beban pajak dan lainnya Tax expense and other expenseLaba kenaikan nilai wajar investasi Gain on increasing fair value of investmentBeban asuransi Insurance expenseSumbangan Donation
47,178,928
-
2018
1,298,963
36,394
-
46,185,667
Rekonsiliasi antara perhitungan pajak kini dengan pajak menurutfiskal yang dihitung oleh Grup untuk tahun yang berakhir 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah sebagai berikut:
496,619
Reconciliation between profit before tax per statements of incomewith taxable income computed by the Group for the years endedMarch 31, 2018 and December 31, 2017 are as follows:
- -
1,127,931
47,178,928
(959,821)
46,185,667
2017
546,734 35,475
350,066
Sumbangan DonationPerbaikan dan pemeliharaan Repair and maintenanceJamuan dan representasi Entertainment and representationPendidikan dan latihan Training and educationPendapatan bunga Interest incomeLain-lain Others
Perbedaan waktu Timing differencesPenyusutan aset tetap Depreciation on fixed assetsPenyisihan uang jasa karyawan Provision for employment benefitsKlaim IBNR IBNR claimKenaikan/(penurunan) premi yang Increase/(decrease) of unearned
belum merupakan pendapatan premiumPendapatan premi Gross premiumBeban komisi Commission expensesLaba penjualan aset tetap Gain on sale of fixed assets
(Rugi pajak)/penghasilan kena pajak (Tax loss)/taxable income
Beban pajak kini: Current tax expense:Perusahaan The Company
Tahun 2018 : 20% x Rp 14,960,305 Year 2018 : 20% x Rp 14,960,305Tahun 2017 : 20% x Rp 22,449,867 Year 2017 : 20% x Rp 22,449,867
Entitas anak SubsidiaryTahun 2018 : 25% x Rp - Year 2018 : 25% x Rp -Tahun 2017 : 25% x Rp - Year 2017 : 25% x Rp -
(4,013,000)
14,960,305
(367,785)
4,489,973
-
(28,172,124)
4,489,973
1,934
-
-
4,436,324
-
-
2,992,061
(9,580,947) (160,068)
22,030,936 36,543,727 (2,200,167)
36,394
- -
(464,000)
10,810
2,992,061
(31,120,665)
(4,873,010)
(30,084,637) (329,535)
(11,438,587)
(27,345,613)
8,039
(27,686,990)
- (91,057)
22,449,867
55,208
-
- -
35,475
-
63
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
21.PERPAJAKAN (Lanjutan) 21. TAXATION (Continued)
c. Pajak penghasilan badan (lanjutan) c. Corporate income tax (continued)
Dikurangi: pajak penghasilan dibayar dimuka Less: prepaid income taxPerusahaan The Company
pasal 23 article 23 pasal 25 article 25
Entitas anak Subsidiary pasal 23 article 23 pasal 25 article 25
Utang pajak kini Current tax payablePerusahaan The CompanyEntitas anak Subsidiary
d. Peraturan perpajakan d. Tax regulation
-
- 7,684
342,782 - (27,858)
342,782
The reconciliation of taxable income was in accordance withIncome Tax Return (SPT).
20,174
445,643
-
2,649,279
-
417,785
2018
4,044,330
-
27,858
4,044,330
2017
Laba fiskal hasil rekonsiliasi telah sesuai dengan SuratPemberitahuan (SPT).
2,649,279
d. Peraturan perpajakan d. Tax regulation
Based on the Government Regulation No. 81 year 2007(“Gov. Reg. 81/2007”) on “Reduction of the Income Tax Rate onResident Corporate Taxpayers in the Form of Publicly-listedCompanies”, resident publicly-listed companies in Indonesia canobtain the reduced income tax rate at 5%, provided they meet theprescribed criteria, i.e., companies whose shares or other equityinstruments are listed in the Indonesia Stock Exchange, whoseshares owned by the public are 40% or more of the total paidshares, and such shares are owned by at least 300 parties, eachparty owning less than 5% of the total paid-up shares.
Berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 81 tahun 2007 (“PP81/2007”) tentang “Penurunan Tarif Pajak Penghasilan Bagi WajibPajak Badan Dalam Negeri yang Berbentuk Perseroan Terbuka”,perseroan terbuka dalam negeri di Indonesia dapat memperolehpenurunan tarif pajak penghasilan sebesar 5%, apabila memenuhikriteria yang ditentukan, yaitu perseroan yang saham atau efekbersifat ekuitas lainnya tercatat di Bursa Efek Indonesia yangjumlah kepemilikan saham publiknya 40% atau lebih darikeseluruhan saham yang disetor dan saham tersebut dimiliki palingsedikit oleh 300 pihak, masing-masing pihak hanya boleh memilikisaham kurang dari 5% dari keseluruhan saham yang disetor.
Berdasarkan Undang-Undang Pajak Penghasilan No. 36 tahun2008 pengganti UU pajak No.7/1983 yang berlaku efektifsejak 1 Januari 2009, yang menetapkan, antara lain, tarif pajakpenghasilan badan bersifat progresif sebesar 10% dan 15% atas Rp50 juta penghasilan kena pajak pertama dan kedua, dan berikutnya30% atas penghasilan kena pajak lebih dari Rp 100 juta. Sesuaidengan perubahan Undang-Undang Pajak Penghasilan, tarif pajakpenghasilan badan ditetapkan pada tarif tetap sebesar 28% dimulaisejak 1 Januari 2009 dan kemudian dikurangi menjadi 25% sejak 1Januari 2010. Perhitungan pajak penghasilan tangguhan telahmenggunakan tarif pajak baru tersebut.
Perusahaan telah memenuhi kriteria yang ditentukan dalamperaturan pemerintah ini pada tahun fiskal 2017. Oleh karena itu,efek atas penurunan tarif pajak tersebut telah tercakup dalamperhitungan jumlah pajak penghasilan Perusahaan pada tanggalposisi keuangan.
Under the Income Tax Act No. 36 year 2008, as a replacement ofTax Act No.7/1983 which was effective from January 1, 2009,which establishes, among others, Corporate tax rates areprogressive by 10% and 15% over Rp 50 million for the first andsecond layer taxable income, and 30% on taxable income forincomes more than Rp 100 million. In accordance with changesin the Income Tax Act, corporate income tax rate is set at a flatrate of 28% starting from January 1, 2009 and then reduced to25% since January 1, 2010. The calculation of deferred incometaxes have been using these new tax rates.
The Company has fulfilled the criteria prescribed in thisgovernment regulation in fiscal year 2017. Therefore, the effect ofthe reduced tax rate has been included in the calculation of theCompany's income tax amounts as of financial position date.
64
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
21.PERPAJAKAN (Lanjutan) 21. TAXATION (Continued)
e. Estimasi pajak penghasilan tangguhan e. Estimated deferred tax income
Perusahaan The Company
Aset pajak tangguhan Deferred tax AssetsKlaim IBNR IBNR claimsCadangan imbalan Provision for employee
kerja benefitsRugi yang belum direalisasi Unrealized loss on
atas efek - efek yang available for saletersedia untuk dijual securities
Penyusutan aset tetap Depreciation of fixed assetsPremi yang belum Unearned premium
merupakan pendapatan reserves
856,669
Dikreditkan/
ke laporan laba rugi/Credited/(charged)
March 31, 2018 to profit or loss equity
-
(1,039,471)
-
5,688,891
9,548,000
-
31 Maret 2018/
- -
31 Maret 2018/ March 31, 2018
(1,773,205)
December 31, 2017
919,450
(116,000)
647,889
(13,081,166)
ke ekuitas/
-
(1,218,252) 1,693,552
(3,466,757) 1,693,552 (62,781)
31 Desember 2017/
(dibebankan)
Charged to
9,432,000
Dibebankan
1,123,189
5,688,891
(12,041,695)
Entitas Anak Subsidiary
Aset pajak tangguhan Deferred tax assetsPenyusutan aset tetap Depreciation of fixed assetsCadangan imbalan Provision for employee
kerja benefits
Perusahaan The Company
Liabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilitiesKlaim IBNR IBNR claimsCadangan imbalan Provision for employee
kerja benefitsRugi yang belum direalisasi Unrealized loss on
atas efek-efek yang available for saletersedia untuk dijual securities
Penyusutan aset tetap Depreciation of fixed assetsPremi yang belum Unearned premium
merupakan pendapatan reserves
1,838,706
22,654,898 -
ke ekuitas/
(5,388,265) 647,889
-
Dikreditkan/
51,319
-
919,450
Dibebankan
9,548,000
December 31, 2017
(12,041,695)
135,566
-
to profit or loss
-
-
5,405,416
22,532,494
ke laporan laba rugi/
31 Desember 2017/
(540,000)
135,566
101,657
-
31 Desember 2017/ December 31, 2017
Charged to
33,909
5,688,891
(3,466,757)
(dibebankan)
December 31, 2016Credited/ (charged)
10,088,000
366,277
equity
(34,696,593)
868,131
(16,496,340)
(5,305,463)
31 Desember 2016/
(82,802)
101,657
-
- -
33,909
65
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
21.PERPAJAKAN (Lanjutan) 21. TAXATION (Continued)
e. Estimasi pajak penghasilan tangguhan (lanjutan) e. Estimated deferred tax income (continued)
Entitas Anak Subsidiary
Aset pajak tangguhan Deferred tax assetsPenyusutan aset tetap Depreciation of fixed assetsCadangan imbalan Provision for employee
kerja benefits
Laba sebelum pajak penghasilan menurut Profit before income tax per
Credited/ (charged)
87,703
A reconciliation between tax benefit, computed by applying theapplicable tax rate based on existing tax regulations are asfollows:
December 31, 2017
31 Desember 2017/ December 31, 2017
ke laporan laba rugi/ ke ekuitas/
13,579
33,822
31 Desember 2017/
Rekonsiliasi antara pajak penghasilan dan hasil perhitunganakuntansi sebelum pajak dengan tarif pajak yang berlaku adalahsebagai berikut:
462
67,835 101,657
33,909
47,401 135,566
19,868
-
2017
(dibebankan)Dikreditkan/
December 31, 2016
Dibebankan
2018
Charged to
462
31 Desember 2016/to profit or loss equity
laporan laba rugi komprehensif consolidated statement ofkonsolidasian comprehensive income
Dikurangi laba (rugi) entitas anak Less gain (loss) before tax ofsebelum beban pajak - bersih subsidiaries - net
Disesuaikan dengan jurnal Adjusted for consolidationeliminasi konsolidasi elimination journal
Beban pajak Perusahaan berdasarkan Tax expense of the Companytarif pajak yang berlaku: at effective rate:Tarif 25% Rate 25%
Pengaruh pajak atas beban yang tidak diperkenankan/penghasilan Tax difference from non deductibleyang pajaknya bersifat final: expenses and non taxable income:
Perusahaan The CompanyBeban pajak dan lainnya Tax expense and other expenseLaba kenaikan nilai wajar investasi Gain on increasing fair value of investmentBeban asuransi Insurance expenseSumbangan DonationPerbaikan dan pemeliharaan Repair and maintenanceJamuan dan representasi Entertainment and representationPendidikan dan latihan Training and educationPendapatan bunga Interest incomeLain-lain Others
Entitas anak Subsidiary
Ditambah: Addition :Penurunan tarif pajak penghasilan Decrease in income tax rate
(6,836,403)
(6,921,748)
-
11,794,732
46,185,667
-
(239,955)
3,380,892
-
(1,122,494)
-
-
(7,043,031)
136,683
4,210,314
281,983
11,546,417
46,185,667
8,869 2,010
324,741
47,178,928
2,703
(82,384) (91,947)
(748,015)
47,178,928
(7,521,159)
9,099
-
124,155
- - -
87,516
-
66
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
21.PERPAJAKAN (Lanjutan) 21. TAXATION (Continued)
f. Pendapatan/(beban) pajak f. Tax income/(expenses)
Perusahaan The CompanyPajak kini Current tax expensesPendapatan/(beban) pajak tangguhan Deferred tax income/(expenses)
Entitas anak SubsidiaryPajak kini Current tax expensesPendapatan/(beban) pajak tangguhan Deferred tax income/(expenses)
Jumlah beban pajak Total tax expenses
22.UTANG LAIN-LAIN 22. OTHER PAYABLES
Utang pihak berelasi (catatan 38) Related parties payable (note 38)Asuransi InsuranceLain-lain Others
2018
1,109,081 (1,218,252)
2017
118,125
2018
-
20,374,018
-
392,303 20,145,156
(3,380,892)
49,673,728
(4,489,973)
2017
(2,992,061)
- -
110,737 -
50,066,031
(4,210,313)
23.IMBALAN KERJA 23. EMPLOYEE BENEFITS
Perusahaan The Company
Biaya imbalan kerja dalam laba rugi Employee benefits expenses in profit or loss
Biaya jasa kini Current service costBiaya jasa lalu Past service costBunga neto atas liabilitas (aset) Net interest of liability (asset)
Jumlah biaya yang diakui dalam laporan laba rugi Total expenses recognized in profit or loss
Penghasilan komprehensif lain Other comprehensive income
Pengukuran kembali: Remeasurements:(Keuntungan) dan kerugian aktuarial Actuarial (gain) and loss
Perubahan asumsi aktuarial Changes in actuarial assumptionPenyesuaian atas pengalaman Experience adjustment
Jumlah biaya yang diakui dalam penghasilan Total expenses recognized in other komprehensif lain comprehensive income
1,783,788
(2,503,879) (2,503,879)
(1,877,187) (1,877,187)
2017
2,172,669 2,172,669
(331,210)
2,718,168
Grup membukukan imbalan pasca kerja imbalan pasti untuk karyawansesuai dengan Undang-Undang Ketenagakerjaan No. 13/2003.Jumlah karyawan Perusahaan yang berhak atas imbalan pasca kerjatersebut adalah 477 karyawan pada 31 Maret 2018 dan 31 Desember2017. Jumlah karyawan atas entitas anak yang berhak atas imbalanpasca kerja tersebut adalah 16 karyawan pada 31 Maret 2018 31Desember 2017. Perubahan liabilitas imbalan pasca-kerja dan bebanyang diakui dalam laporan laba rugi dan penghasilan komprehensiflain untuk periode yang berakhir tanggal 31 Maret 2018 dan 31Desember 2017:
2018
2,811,567
(331,210)
The Group has recorded post-employment benefits in accordancewith Man Power Law No. 13/2003. Total the Company's employeeswho are entitled rights to post-employment benefits are 477employees on March 31, 2018 and December 31, 2017. Totalsubsidiary's employees who are entitled rights to post-employmentbenefits are 16 employees on March 31, 2018 and December 31,2017. Movement in the obligation and expense recognized in thestatement of profit or loss and other comprehensive income for theperiod ended March 31, 2018 and December 31, 2017 :
2,811,567
1,783,788
2,718,168
67
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
23.IMBALAN KERJA (Lanjutan) 23. EMPLOYEE BENEFITS (Continued)
Entitas anak Subsidiary
Biaya imbalan kerja dalam laba rugi Employee benefits expenses in profit or loss
Biaya jasa kini Current service costBiaya jasa lalu Past service costBunga neto atas liabilitas (aset) Net interest of liability (asset)
Jumlah biaya yang diakui dalam laporan laba rugi Total expenses recognized in profit or loss
Penghasilan komprehensif lain Other comprehensive income
Pengukuran kembali: Remeasurements:(Keuntungan) dan kerugian aktuarial Actuarial (gain) and loss
Perubahan asumsi aktuarial Changes in actuarial assumptionPenyesuaian Adjustments
Jumlah biaya yang diakui dalam penghasilan Total expenses recognized in otherkomprehensif lain comprehensive income
2018
- 6,755
54,318
1,848
47,563 -
54,318
1,983
Movement in the present value of obligation for defined benefit for onMarch 31, 2018 and December 31, 2017 are as follows:
1,848
47,563
(135) (135) 1,983
2017
6,755
Mutasi atas nilai kini kewajiban imbalan pasti pada tanggal 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah sebagai berikut:
Perusahaan The Company
Nilai kini kewajiban imbalan pasti Present value of defined benefit obligationBiaya jasa kini Current service costBiaya jasa lalu Past service costPenghasilan atau beban bunga Interest income or expensesPembayaran manfaat Benefits paymentPengukuran kembali: Remeasurement:
(Keuntungan) dan kerugian dampak (Gain) and loss effects of changesdari perubahan asumsi keuangan in financial assumption
(Keuntungan) dan kerugian dampak (Gain) and loss effects of changesdari perubahan asumsi demografik in demographic assumption
Penyesuaian Adjustments
Entitas anak Subsidiary
Nilai kini kewajiban imbalan pasti Present value of defined benefit obligationBiaya jasa kini Current service costBiaya jasa lalu Past service costPenghasilan atau beban bunga Interest income or expensesPengukuran kembali: Remeasurement:
(Keuntungan) dan kerugian dampak (Gain) and loss effects of changesdari perubahan asumsi keuangan in financial assumption
(Keuntungan) dan kerugian dampak (Gain) and loss effects of changesdari perubahan asumsi demografik in demographic assumption
Penyesuaian Adjustments
Nilai kini liabilitas imbalan pasti akhir periode Consolidated present value forkonsolidasian defined benefit liability end of year
135,637
21,621,668
2,172,669
2,811,567
22,755,566
22,891,203 22,891,203
135,637
(1,253,060)
47,563
22,755,566
1,983
2018
79,471
(1,877,187) (1,877,187)
- -
2,172,669
(2,503,879)
(1,253,060)
1,983
47,563 -
2,811,567
6,755
-
-
(135) -
21,621,668
1,783,788
(135)
(2,503,879)
6,755
1,783,788
79,471
2017
68
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
23.IMBALAN KERJA (Lanjutan) 23. EMPLOYEE BENEFITS (Continued)
Nilai kini kewajiban Present value of definedimbalan pasti benefit obligation
Beban tahun berjalan Expenses in current yearPembayaran manfaat Benefits paymentPengakuan keuntungan Recognition of actuarial
dan kerugian aktuari (gain) or loss in dalam penghasilan other comprehensive komprehensif lain income
12,702,065
1,697,117
2014
21,701,140 22,910,544
The Company’s calculation of post-employment benefits in 2017and 2016 was calculated by actuary PT Padma RadyaAktuaria based on their report No. 1870/I/18/PRA-RM datedJanuary 3, 2018 and No. 319/I/17/PRA-RM dated January 17,2017, respectively. Significant assumptions which have used for thecalculation are as follows:
2,772,484 (1,253,060)
18,833,078
Liabilitas imbalan pasca kerja di laporan posisi keuangankonsolidasian adalah sebagai berikut:
2015
857,309 4,716,102 3,501,260 3,638,509
2016
7,900,995
(329,361)
18,833,078 21,701,140 22,910,544
(1,122,227)
(534,556)
Perhitungan imbalan pasca kerja untuk Perusahaan tahun 2017 dan2016 dihitung oleh aktuaris PT Padma Radya Aktuaria sesuailaporannya masing-masing No. 1870/I/18/PRA-RM pada tanggal3 Januari 2018 dan No. 319/I/17/PRA-RM pada tanggal17 Januari 2017. Asumsi utama yang digunakan dalam menentukanpenilaian sebagai berikut:
22,891,203
(980,565) (890,810)
2017 2013
341,929 3,520,563
12,702,065
Post employment benefits liabilities included in the consolidatedstatements of financial position are as follows:
(944,486)
Usia pensiun normal Normal retirement ageTingkat diskonto Discount rateTingkat kenaikan gaji Future wages increasesTingkat imbal hasil program DPLK The returns on pension planEstimasi rata-rata sisa masa kerja Estimated average remaining working
karyawan lives of employeesTabel mortalitas Mortality tableTingkat kecacatan Disability
Usia pensiun normal Normal retirement ageTingkat diskonto Discount rateTingkat kenaikan gaji Future wages increasesEstimasi rata-rata sisa masa kerja Estimated average remaining working
karyawan lives of employeesTabel mortalitas Mortality tableTingkat kecacatan Disability
Perhitungan imbalan pasca kerja untuk entitas anak tahun 2017 dan2016 dihitung oleh aktuaris PT Padma Radya Aktuaria sesuailaporannya masing-masing No. 1869/I/18/PRA-RM pada tanggal3 Januari 2018 dan No. 318/I/17/PRA-RM pada tanggal17 Januari 2017. Asumsi utama yang digunakan dalam menentukanpenilaian sebagai berikut:
56 tahun/years
7.99
2017
100% TMI III
Company includes its employee in Defined Contribution PensionProgram managed by PT Asuransi Jiwa Manulife Indonesia, whichbenefit payment for normal retirement, death, disability, andvoluntary resignation are compared whichever is higher betweenpension program and Labor Law 13/2003.
100% TMI III1.72
8%
The subsidiary’s calculation of post-employment benefits in 2017 and2016 was calculated by actuary PT Padma Radya Aktuaria based ontheir report No. 1869/I/18/PRA-RM dated January 3, 2018 and No.318/I/17/PRA-RM dated January 17, 2017, respectively. Significantassumptions which have used for the calculation are as follows:
100% TMI III
2016
2016
5% TMI III
56 tahun/years
8%
8%
7%
2.43
56 tahun/years
100% TMI III
8%8.25%
2017
5% TMI III
Perusahaan mengikutsertakan karyawannya pada Program PensiunIuran Pasti yang dikelola oleh PT Asuransi Jiwa Manulife Indonesia,dimana pembayaran manfaat untuk pensiun normal, meninggal dunia,cacat dan mengundurkan diri secara sukarela dibandingkan mana yanglebih tinggi dengan program pensiun dan UUK 13/2003.
56 tahun/years
5% TMI III
8.50%
8%
7.00%
8.27
5% TMI III
7.50%
69
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
23.IMBALAN KERJA (Lanjutan) 23. EMPLOYEE BENEFITS (Continued)
Perusahaan The CompanyTingkat diskonto Discount rateTingkat kenaikan gaji Salary growth rate
Entitas anak SubsidiaryTingkat diskonto Discount rateTingkat kenaikan gaji Salary growth rate
Perusahaan The CompanyKurang dari sama dengan 1 tahun Less than 1 yearAntara tahun ke-2 sampai tahun ke-5 Between year 2 - year 5
assumption
446,293 10,443,381
March 31, 2018 and December 31, 201731 Maret 2018 dan 31 December 2017
Impact on defined benefit obligation
The sensitivity of the defined benefit obligation to changes in theweighted principal assumptions as of December 31, 2017 is:
Perubahan asumsi/
Change inPenurunan asumsi/
assumption
Dampak terhadap liabilitas imbalan pasti/
Sensitivitas liabilitas imbalan pasti terhadap perubahan asumsi utamatertimbang pada tanggal 31 Desember 2017 adalah:
155,916
1%
117,442
20,937,202 24,930,950
24,835,570
1% 118,523 1%
Increase in
20,827,701
assumption
Jatuh tempo kewajiban manfaat pasti pada tanggal 31Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah sebagai berikut:
The maturity of defined benefits obligations as of March31, 2018 and December 31, 2017 is as follows:
Decrease in
156,881
Kenaikan asumsi/
1%
Antara tahun ke-2 sampai tahun ke-5 Between year 2 - year 5Antara tahun ke-5 sampai tahun ke-10 Between year 5 - year 10Setelah tahun ke 10 Over year 10
Entitas anak SubsidiaryKurang dari sama dengan 1 tahun Less than 1 yearAntara tahun ke-2 sampai tahun ke-5 Between year 2 - year 5Antara tahun ke-5 sampai tahun ke-10 Between year 5 - year 10Setelah tahun ke 10 Over year 10
24.MODAL SAHAM 24. SHARE CAPITAL
10,443,381 18,661,737
Berdasarkan Akta Rapat Umum Luar Biasa Pemegang SahamNo. 28 tanggal 3 Oktober 2001 dari Rachmat Santoso, S.H., notaris diJakarta, pemegang saham menyetujui peningkatan modal dasar dari Rp30.000.000 menjadi Rp 70.747.200 dan perubahan nilai nominal atassaham yang belum ditempatkan dan disetor penuh dari Rp 500 (nilaipenuh) per saham menjadi Rp 300 (nilai penuh) per saham. Perubahanini telah diberitahukan kepada Menteri Kehakiman dan Hak AsasiManusia Republik Indonesia melalui surat No. 5774/BA/RS/X/2001tertanggal 18 Oktober 2001 oleh Rachmat Santoso, S.H., notaris diJakarta. Selanjutnya berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan RapatNo. 80 tanggal 13 Nopember 2000 dari Rachmat Santoso, S.H, notarisdi Jakarta, merubah modal dasar dalam Anggaran Dasar Perusahaanmenjadi sebesar Rp 70.747.200 yang terdiri dari 35.373.600saham seri A dengan nilai nominal Rp 500 (nilai penuh) per sahamdan 176.868.000 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300 (nilaipenuh) per saham.
Based on Notarial Deed of the Shareholders Extraordinary GeneralMeeting No. 28 dated October 3, 2001 of Rachmat Santoso, S.H.,Notary in Jakarta, the shareholders agreed to increase the authorizedcapital from Rp 30,000,000 to Rp 70,747,200 and tochange the par value of shares that has not yet been issued and fullypaid from Rp 500 (full amount) per share to Rp 300 (full amount) pershare. This changes has been notified to Minister of Justice andHuman Rights of the Republic of Indonesia by the letter No.5774/BA/RS/X/2001 dated October 18, 2001 by RachmatSantoso, S.H., notary in Jakarta. Moreover, based on the meetingresolution as per notarial deed No. 80 dated November 13, 2000 ofRachmat Santoso, S.H., Notary in Jakarta, the Companyincreased its authorized capital to Rp 70,747,200, consisting of35,373,600 A series shares with par value of Rp 500 (full amount)per share and 176,868,000 B series shares with par value of Rp300 (full amount) per share.
105,391,636
1,082 9,729
31,669 3,319,478
70
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
24.MODAL SAHAM (Lanjutan) 24. SHARE CAPITAL (Continued)
Perubahan ini telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakimandan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan SuratKeputusan No. C-13803.HT.01.04.TH.2001 tanggal 21 Nopember2001 dengan Berita Negara No. 14 tertanggal 15 Februari 2002 danTambahan Berita Negara No. 1701/2002.
Based on Notarial Deed of the Shareholders Extraordinary GeneralMeeting No. 89 dated December 19, 2001 of Rachmat Santoso S.H.,Notary in Jakarta, the shareholders agreed to offer through LimitedOffering (Rights Issue) II a total of 70,747,200 B series shareswith par value Rp 300 (full amount) per share. This Limited Offering(Rights Issue) II became effective through BAPEPAM letter No.4029/PM/2001 dated December 13, 2001, and listed in the JakartaStock Exchange (now known Indonesia Stock Exchange) on January7, 2002 and Surabaya Stock Exchange (now knownIndonesia Stock Exchange) on January 15, 2002.
Furthermore, the Shareholders Annual General Meeting, which hasbeen stated at notarial deed no. 208, dated June 27, 2003, ofBuntario Tigris Darmawa NG, S.H., S.E., notary in Jakarta, resolved
Berdasarkan Akta Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Saham No.89 tanggal 19 Desember 2001 dari Rachmat Santoso, S.H., notaris diJakarta, pemegang saham menyetujui Penawaran Umum Terbatas IIdengan cara menerbitkan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulusebanyak 70.747.200 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300(nilai penuh) per saham. Penawaran Umum Terbatas II ini telahdinyatakan efektif oleh BAPEPAM berdasarkan surat No.4029/PM/2001 tanggal 13 Desember 2001 dan tercatat di Bursa EfekJakarta (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 7Januari 2002 dan Bursa Efek Surabaya (sekarang Bursa EfekIndonesia) pada tanggal 15 Januari 2002.
This amendment has been approved by the Minister of Justiceand Human Right of Republic of Indonesia on his DecreeNo. C-13803.HT.01.04.TH.2001 dated November 21, 2001 with StateGazette No. 14 dated February 15, 2002 and Supplement to StateGazette No. 1701/2002.
Selanjutnya berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Tahunanyang berita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 208 tanggal27 Juni 2003 yang dibuat dihadapan Buntario Tigris Darmawa NG,
Furthermore, based on the Shareholders Extraordinary Meeting ascovered by notarial deed No. 164 dated October 25, 2004 ofBuntario Tigris Darmawa NG, S.H., S.E., Notary in Jakarta, theshareholders agreed to offer through the limited offering (rightsIssue) III to the existing shareholders a total of 137,957,040 sharesseries B with par value of Rp 300 (full amount) per share with initialprice offering of Rp 350 (full amount) per share. As such, the numberof shares issued and fully paid consist of 35,373,600 shares series Awith par value of Rp 500 (full amount) per share and 240,540,480shares series B with par value of Rp 300 (full amount) per share. Thisrights issue III became effective based on BAPEPAM Letter No. S-3251/PM/2004 dated October 21, 2004 and listed in Jakarta StockExchange (now known Indonesia Stock Exchange) and SurabayaStock Exchange (now known Indonesia Stock Exchange) onNovember 8, 2004.
Pada tanggal 29 April 2011, dalam Rapat Umum Luar BiasaPemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB), Pemegang Saham telahmemutuskan antara lain untuk menyetujui peningkatan modalditempatkan dan disetor Perusahaan melalui Penawaran UmumTerbatas IV (PUT IV) dengan penerbitan HMETD sejumlah344.892.600 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300 (nilai penuh)per saham.
Kemudian, dalam Rapat Umum Luar Biasa Pemegang Saham yangberita acaranya telah diaktakan dalam akta No. 164 tanggal25 Oktober 2004 yang dibuat dihadapan Buntario Tigris DarmawaNG, S.H, SE, MH, notaris di Jakarta, disetujui Penawaran UmumTerbatas III kepada para pemegang saham dalam rangka penerbitanHak Memesan Efek Terlebih Dahulu sejumlah 137.957.040 saham seriB dengan nilai nominal Rp 300 (nilai penuh) per saham denganpelaksanaan sebesar Rp 350 (nilai penuh) per saham, sehingga jumlahsaham yang ditempatkan dan disetor penuh terdiri dari 35.373.600saham seri A dengan nilai nominal Rp 500 (nilai penuh) per sahamdan 240.540.480 saham seri B dengan nilai nominal Rp 300(nilai penuh) per saham. Penawaran umum terbatas III ini telahdinyatakan efektif oleh BAPEPAM berdasarkan No. S-3251/PM/2004 tanggal 21 Oktober 2004 dan telah dicatatkanpada Bursa Efek Jakarta (sekarang Bursa Efek Indonesia) danBursa Efek Surabaya (sekarang Bursa Efek Indonesia) padatanggal 8 Nopember 2004.
Buntario Tigris Darmawa NG, S.H., S.E., notary in Jakarta, resolvedto distribute bonus share with the ratio of 10:3, or a total of31,836,240 shares, with Rp 300 (full amount) par value, the source offund of bonus share is from the Revaluation Increment Fixed Assetsand Paid in Capital amounted to Rp 9,310,863 and Rp 240,009,respectively.
On April 29, 2011, at the Extraordinary General Shareholders'Meeting, the Shareholders decided among other matters to increasesubscribe and paid-up capital through limited public offering withpre-emptive right (Right Issue IV) to Shareholders for issuance of344,892,600 series B shares with a par value per share of Rp 300(full amount).
27 Juni 2003 yang dibuat dihadapan Buntario Tigris Darmawa NG,S.H., S.E., notaris di Jakarta, disetujui untuk membagikan sahambonus dengan rasio 10:3 atau sebanyak 31.836.240 saham dengannilai Rp 300 (nilai penuh) per saham, dana pembagian saham bonustersebut diambil dari akun Selisih Penilaian Kembali Aset Tetap danTambahan Modal Disetor masing-masing sebesar Rp 9.310.863 danRp 240.009.
71
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
24.MODAL SAHAM (Lanjutan) 24. SHARE CAPITAL (Continued)
Bank of Singapore Ltd Bank of Singapore Ltd Mapfre Internacional SA*) Mapfre Internacional SA*) Masyarakat Umum Publicly held
*) Lihat catatan 1e *) See note 1e
shares
kepemilikan/
233,878,187
Persentase
shares
386,928,493
Persentase
233,878,187
Jumlah lembar saham/ kepemilikan/
Number of
The capital issued and fully paid on March 31, 2018 and December31, 2017 are as follow:
2017
386,928,493 62.33%
Jumlah
Jumlah/
sharesshares
620,806,680
37.67%
Shares capital consists of:Modal saham tersebut di atas terdiri dari:
lembar saham/
Jumlah
62.33%37.67%
620,806,680
lembar saham/
100% 100%
2018
Percentage of
Modal yang ditempatkan dan disetor penuh pada tanggal31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 adalah sebagai berikut:
Percentage of
TotalsharesNumber of
Number of
Saham seri A A series sharesSaham seri B B series shares
25.TAMBAHAN MODAL DISETOR 25. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL
Capital paid in excess of par valueAgio saham bersih sebelum PUT II before PUT IIAgio saham hasil Capital paid in excess of par value from
Penawaran Umum Terbatas III Limited Public Offering IIIPenawaran Umum Terbatas IV Limited Public Offering IV
Biaya emisi penerbitan saham Stock issuance costsPenawaran Umum Terbatas II dan III Limited Public Offering II and IIIPenawaran Umum Terbatas IV Limited Public Offering IV
Represents the difference between the selling price at initial publicoffering and the par value of the Group’s shares.
8,109,426
175,629,924
2017
620,806,680
(2,898,436)
17,686,800
2018
1,649,200
(2,898,436)
3,448,927 3,448,927 6,897,851
Merupakan selisih harga jual pada saat penawaran perdana dengannilai nominal saham Grup.
(988,116)
8,109,426
(988,116)
1,649,200
6,897,851
35,373,600
193,316,724
585,433,080
72
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
26.CADANGAN UMUM 26. GENERAL RESERVES
27.DIVIDEN KAS 27. CASH DIVIDEND
In accordance with the Indonesian Corporate Law No. 1 year 1995which effectively applied on March 1996, which were furtheramended with Limited Liability Corporate Law No. 40 Year 2007,every year, the Group should provide a certain amount of net profitas statutory reserve, until the reserve reached 20% of the issuedcapital. Meanwhile, based on the resolution of the AnnualShareholders’ Meeting on June 13, 2017, the Group determined thestatutory reserve of Rp 250,000 from 2016 net income. Generalreserve balance as of March 31, 2018 and December 31, 2017 areamounted to Rp 6,000,000, respectively.
On June 13, 2017, the Group decided to distribute cash dividendsover net income in 2016 amounted to Rp 55,872,601 and wasinformed by Kumala Tjahjani Widodo, S.H., M.H., Mkn., Notary inJakarta, in her notarial deed of Annual General Meeting ofShareholders No. 52 dated June 13, 2017. Distribution of cashdividends have been reported to Financial Services Authority (OJK)based on Letter No. S061/CA/VI/2017 dated June 14, 2017.
Pada tanggal 13 Juni 2017, Grup memutuskan untuk membagikandividen kas atas laba bersih tahun 2016 sebesar Rp 55.872.601 dantelah diinformasikan oleh Kumala Tjahjani Widodo, S.H., M.H.,Mkn., notaris di Jakarta, dalam Akta Rapat Umum Pemegang SahamTahunan No. 52 tanggal 13 Juni 2017. Pembagian dividen kas telahdilaporkan kepada Otoritas Jasa Keuangan (OJK) berdasarkan SuratNo. S061/CA/VI/17 tanggal 14 Juni 2017.
Menurut Undang-Undang Republik Indonesia No. 1 tahun 1995tentang Perseroan Terbatas di Indonesia yang mulai berlaku padabulan Maret 1996, yang kemudian diubah dengan Undang-undangPerseroan Terbatas No. 40 Tahun 2007, setiap tahunnya Grupdiwajibkan menyisihkan jumlah tertentu dari laba bersih untukcadangan sampai dengan cadangan tersebut mencapai sekurang-kurangnya 20% dari modal yang ditempatkan. Sedangkan sesuaidengan hasil keputusan rapat umum pemegang saham tanggal13 Juni 2017, Grup telah menetapkan cadangan umum sebesarRp 250.000 dari laba tahun 2016. Saldo cadangan umum pada tanggal31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 masing-masing sebesar Rp6,000,000.
28.KEPENTINGAN NON PENGENDALI 28. NON-CONTROLLING INTERESTS
Modal saham Capital stocksSaldo laba Retained earningsPenghasilan komprehensif lain Other comprehensive income
Pada tanggal 30 Maret 2016, Grup memutuskan untuk membagikandividen kas atas laba bersih tahun 2015 sebesar Rp 80.704.868 dantelah diinformasikan oleh Kumala Tjahjani Widodo, S.H., M.H.,Mkn., notaris di Jakarta, dalam Akta Rapat Umum Pemegang SahamTahunan No. 24 tanggal 30 Maret 2016. Pembagian dividen kas telahdilaporkan kepada Otoritas Jasa Keuangan (OJK) berdasarkan SuratNo. S051/CA/V/2016 tanggal 1 April 2016.
53,468
(5)
55,737
3,473
On March 30, 2016, the Group decided to distribute cash dividendsover net income in 2015 amounted to Rp 80,704,868 and wasinformed by Kumala Tjahjani Widodo, S.H., M.H., Mkn., Notary inJakarta, in her notarial deed of Annual General Meeting ofShareholders No. 24 dated March 30, 2016. Distribution of cashdividends have been reported to Financial Services Authority (OJK)based on Letter No.S051/CA/V/2016 dated April 1, 2016.
based on Letter No. S061/CA/VI/2017 dated June 14, 2017.
(5)
2017
Merupakan bagian kepemilikan non pengendali atas aset bersih entitasanak, dengan rincian sebagai berikut:
No. S061/CA/VI/17 tanggal 14 Juni 2017.
2018
50,000 5,742
Represents the share of non-controlling stockholders on the net assetsof subsidiary, with details as follows:
50,000
73
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
29.PREMI BRUTO 29. GROSS PREMIUMS
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Premi bruto berdasarkan pihak-pihak yang bertransaksi: Gross premium written is classified as follow:
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pihak ketiga Third parties
30.PREMI REASURANSI 30. REINSURANCE PREMIUMS
Kebakaran FireKendaraan bermotor Motor vehicles
226,015,969 247,370,133
2017
243,930,735
23,308,151
1,542,093
17,914,766
20172018
2018 2017
35,551,486
243,930,735
7,755,564 6,076,009 3,998,762 860,590
2018
1,520,309 11,728,862
215,258,476
523,564 1,123,466
194,006,612
14,714,211
270,678,284
38,639,940
270,678,284
Kendaraan bermotor Motor vehiclesPengangkutan Marine cargoKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthAneka Miscellaneous
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pihak ketiga Third parties
31.HASIL INVESTASI 31. INVESTMENT INCOME
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)
Dividen DividendBagian atas hasil bersih entitas asosiasi Share of profit/(loss) of an associate
(catatan 7) (note 7)
-
Premi reasuransi berdasarkan pihak-pihak yang bertransaksi:
137,992
3,998,762
Reinsurance premium is classified as follow:
151,273 261,081
860,590
93,265
9,845,816
93,265
599,823 557,295
1,030,293
-
11,718,168
9,845,816
9,845,816
11,856,160
80,995
2018 2017
2017
80,995
411,286
2018
-
11,856,160
74
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
31.HASIL INVESTASI (Lanjutan) 31. INVESTMENT INCOME (Continued)
Pihak ketiga Third partiesBunga deposito Interest of time deposit Bunga obligasi Interest of bond Pendapatan reksadana (catatan 6) Mutual fund income (note 6)Laba kenaikan nilai aset bersih unit Gain on increase of net asset value of
penyertaan reksa dana (catatan 6) mutual funds (note 6)Dividen (catatan 6) Dividend (note 6)Pendapatan sewa Rent incomeLaba penilaian properti investasi Gain on valuation of investment property
pada nilai wajar (catatan 8) on fair value measurements (note 8)Laba (rugi) selisih kurs atas investasi Gain (loss) on foreign exchanges investmentsLaba/(rugi) penjualan efek Gain/(loss) on sale of marketable securities
Jumlah hasil investasi Total investment income
32.PENGHASILAN LAIN-LAIN - BERSIH 32. OTHER INCOME - NET
29,554,649
28,599,902
As of March 31, 2018 and 2017, investment income in Sharia Unitamounted to Rp 408,045 and Rp 411,690, respectively.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, hasil investasi atas unit bisnisSyariah masing-masing sebesar Rp 408,045 danRp 411,690.
-
19,899,564 1,487,693
895,324 -
28,100 (3,969,752)
231,660
-
231,660
28,693,167
-
2017
7,574,021
-
13,621,816
(137,010)
(621,136)
16,188,248
2,643,368
29,473,654
2018
32.PENGHASILAN LAIN-LAIN - BERSIH 32. OTHER INCOME - NET
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pendapatan sewa lain Other rent income
Pihak ketiga Third partiesJasa giro Interest from current accountLaba/(rugi) bersih selisih kurs Net gain/(loss) from foreign exchangesLaba penjualan aset tetap (catatan 15) Gain on sale of fixed assets (note 15)Pendapatan/(beban) lainnya-bersih Other income/(expenses)–net
33.KLAIM BRUTO 33. GROSS CLAIMS
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
2018
125,118,295
177,536,058
564,452 (1,564,515)
28,221
(3,495,382)
39,375
2,639,059 48,430,437
2017
As of March 31, 2018 and 2017, other income-net in Sharia Unitamounted to Rp 2,449 and Rp 493, respectively.
44,960,265 126,968,685
307,146 268,729
2018
(34,753)
2017
674,921 410,729
(692,939) (3,176,705)
(980)
39,375
6,909
45,307
175,288,237
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, penghasilan lain-lain-bersihatas unit bisnis Syariah masing-masing sebesar Rp 2,449 dan Rp 493.
3,548,376
75
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
33.KLAIM BRUTO (Lanjutan) 33. GROSS CLAIMS (Continued)
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pihak ketiga Third parties
34.KLAIM REASURANSI 34. REINSURANCE CLAIMS
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKebakaran FirePengangkutan Marine cargoKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthAneka Miscellaneous
2017
1,387,223
2017
4,636,676
2018
124,500
Klaim bruto berdasarkan pihak-pihak yang bertransaksi:
1,250,972
- 10,453
20,176
Klaim reasuransi berdasarkan pihak-pihak yang bertransaksi:
85,495
-
512,286
3,680
2017
177,536,058
20,127
2018
2,790,232
Gross claim is classified as follow:
175,288,237
2018
177,536,058 175,163,737
Reinsurance claim is classified as follow:
1,330,478
Pihak berelasi (catatan 38) Related parties (note 38)Pihak ketiga Third parties
35.BEBAN KOMISI-BERSIH 35. COMMISSION EXPENSES-NET
a. Komisi dibayar a. Commission paid
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
b. Komisi diterima b. Commission received
Kebakaran FireKendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthPengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Beban komisi – bersih Commission expenses – net
4,630,069
20172018
2,925,870
2018
107,336
2,444,191 2,466,839
4,636,676
31,945
150,196
17,626
290,398
39,047,828
976,239 1,571,019
41,435,389
9,310
1,898,520
1,062,572
47,784
10,863
6,607 -
73,681
37,561,995
165,745
1,387,223
31,891,797
1,387,223
2017
32,671,946
35,597,816
1,269,697
2,387,561
298,883
76
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
36.BEBAN UMUM DAN ADMINISTRASI 36. GENERAL AND ADMINISTRATIVE EXPENSES
Gaji dan upah Salaries and PayrollJasa manajemen Management feePemasaran MarketingPenyusutan aset tetap (catatan 15) Depreciation of fixed assets (note 15)Beban kantor Office suppliesBeban perkantoran Office expensesIuran pensiun Pension contributionKomunikasi CommunicationPendidikan dan latihan Training and educationAsuransi InsuranceTransportasi TransportationIuran keanggotaan Membership feePerijinan LicensesJasa profesi Professional feeAdministrasi efek Listed administrativeLain-lain Others
648,755
49,402,192
1,021,377
1,732,005
160,316
2,256,650
16,507,247
1,933,717
1,220,893
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, the Companyregistered the employees in defined contribution retirement benefitplan DPLK Manulife Indonesia in PT Asuransi Jiwa Manulife
341,000
16,960,362
1,074,844
2018
10,689,489
15,563,922
1,295,698
528,839
496,424
149,200 309,840
264,399 129,772 530,163
1,183,463
1,765,471
Per 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, Perusahaanmengikutsertakan karyawannya dalam program pensiun iuran pastiDPLK Manulife Indonesia pada PT Asuransi Jiwa Manulife Indonesia
1,811,248
676,660
61,213,167
2,011,076
15,712,899
405,400
593,374
2017
10,129,414
125,370
2,386,072
37.LABA BERSIH PER SAHAM 37. NET EARNINGS PER SHARE
Laba bersih untuk perhitungan Net income for calculating basiclaba per saham dasar earning per share
Jumlah rata-rata tertimbang saham Total weighted average commonbiasa untuk perhitungan laba per share for calculation basicsaham dasar earnings per share
Laba bersih per saham dasar Earnings per share(dalam Rupiah penuh) (fully amount in Rupiah)69
2018
Berikut ini adalah data yang digunakan untuk perhitungan laba persaham dasar:
plan DPLK Manulife Indonesia in PT Asuransi Jiwa ManulifeIndonesia and paid in cash starting the beginning of theirparticipation. The amount of pension contributions paid to definedcontribution retirement benefit plan, is completely borne by theCompany by 5%.
42,737,153 43,026,354
2017
DPLK Manulife Indonesia pada PT Asuransi Jiwa Manulife Indonesiadan membayar tunai mulai sejak awal keikutsertaannya. Besarnyaiuran pensiun yang dibayarkan pada program iuran pensiun manfaatpasti ini, sepenuhnya ditanggung Perusahaan sebesar 5%.
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017, beban umum danadministrasi atas unit bisnis Syariah masing-masing sebesarRp 38,783 dan Rp 35,248.
As of March 31, 2018 and December 31, 2017, general andadministrative expenses in Sharia Unit amounted to Rp 38,783 andRp 35,248, respectively.
69
620,806,680
Below are data used for basic earnings per share calculation:
620,806,680
77
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
38.SIFAT DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK BERELASI 38.NATURE OF RELATIONSHIP AND TRANSACTIONS WITH RELATED PARTIES
Associate entities from parent entity
Mapfre Asistencia
Sifat dari hubungan/
Beban umum dan administrasi/
Pemegang saham pengendali/
Related parties
Pendapatan lain-lain/ Other income
Hasil investasi/ Investment income
Controlling shareholder
Nature of transaction
Entity under common control
General and administrative expenses
Premi bruto/ Gross premium
Nature of relationship
Entitas sepengendali/
The relationships with the related parties mentioned in the foregoingare as follows:
Piutang Reasuransi/ Reinsurance ReceivablesUtang Reasuransi/ Reinsurance Payables
Efek/ Marketable securitiesPiutang premi/ Premium receivables
Utang klaim/ Claim payable
Klaim Reasuransi/ Reinsurance ClaimPremi Reasuransi/ Reinsurance Premium
Hubungan dengan pihak berelasi adalah sebagai berikut:
Entitas asosiasi dari perusahaan induk/
Klaim bruto/ Gross claim
Utang klaim/ Claim payables
Utang lain-lain/ Other payablePT Mapfre Abda Assistance
Pihak berelasi/
PT Buana Finance Tbk
Sifat dari transaksi/
Komisaris, direksi dankaryawan kunci/
Commissioners, directors, and key employees
Modal Saham/ Share Capital
Mapfre Re Philippine
Modal Saham/ Share Capital
Mapfre Re Spain Entitas sepengendali/
Mapfre Re Singapore Entitas sepengendali/
Piutang Reasuransi/ Reinsurance ReceivablesUtang Reasuransi/ Reinsurance Payables
Modal Saham/ Share Capital
Klaim Reasuransi/ Reinsurance Claim
Premi Reasuransi/ Reinsurance PremiumEntity under common control Klaim Reasuransi/ Reinsurance Claim
Entity under common control
Utang Reasuransi/ Reinsurance Payables
Premi Reasuransi/ Reinsurance Premium
Perusahaan melakukan transaksi dengan perusahaan yang berelasi,terutama menyangkut penjualan polis, transaksi asuransi, jual-beli efekbaik yang telah maupun yang belum terdaftar di pasar efek. Transaksitersebut adalah sebagai berikut:
Piutang Reasuransi/ Reinsurance Receivables
Entitas sepengendali/ Premi Reasuransi/ Reinsurance PremiumEntity under common control Klaim Reasuransi/ Reinsurance Claim
Piutang Reasuransi/ Reinsurance ReceivablesUtang Reasuransi/ Reinsurance Payables
Modal Saham/ Share Capital
The Company has performed transactions with related parties,mainly concerning policy selling, insurance transactions, marketablesecurities trading, both listed and non-listed in stock exchange. Thesetransactions are as follows:
Utang Reasuransi/ Reinsurance Payables
Imbalan/ CompensationPiutang lain-lain/ Other receivable
Iuran pensiun/ Pension contributionKepemilikan saham perusahaan/
The Company shareholders
Pengurus dan karyawan kunci/Management and key employees
78
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
38.SIFAT DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK BERELASI 38. NATURE OF RELATIONSHIP AND TRANSACTIONS (Lanjutan) WITH RELATED PARTIES (Continued)
Premi bruto (catatan 29) Gross premiums (note 29)PT Buana Finance Tbk PT Buana Finance Tbk
Persentase terhadap jumlah premi bruto Percentage to gross premiums
Premi reasuransi (catatan 30) Reinsurance premiums (note 30)Mapfre Asistencia Mapfre AsistenciaMapfre Re Spain Mapfre Re SpainMapfre Re Singapore Mapfre Re Singapore
Persentase terhadap jumlah premi reasuransi Percentage to reinsurance premiums
Klaim bruto (catatan 33) Gross claims (note 33)PT Buana Finance Tbk PT Buana Finance Tbk
Persentase terhadap jumlah klaim bruto Percentage to total gross claims
Klaim reasuransi (catatan 34) Reinsurance claim (note 34)Mapfre Asistencia Mapfre AsistenciaMapfre Re Spain Mapfre Re SpainMapfre Re Philippine Mapfre Re PhilippineMapfre Re Singapore Mapfre Re Singapore
Persentase terhadap jumlah klaim reasuransi Percentage to reinsurance claim
Hasil investasi (catatan 31) Investment income (note 31)
-
8.61
2018
17,914,766
- -
7.34
0.07
1.16 -
23,693 -
- -
23,308,151
-
114,299 -
124,500
-
-
2017
-
6,607 -
0.14
-
-
Hasil investasi (catatan 31) Investment income (note 31)PT Buana Finance Tbk PT Buana Finance TbkPT Mapfre Abda Assistance PT Mapfre Abda Assistance
Persentase terhadap jumlah hasil investasi Percentage to total investment income
Penghasilan lain-lain (catatan 32) Other income (note 32)PT Mapfre Abda Assistance PT Mapfre Abda Assistance
Persentase terhadap jumlah penghasilan lain-lain Percentage to total other income
Aset: Assets:Efek - bersih (catatan 6) Marketable securities - net (note 6)Penyertaan saham (catatan 7) Investment in shares of stocks (note 7)Piutang premi (catatan 10) Premium receivables (note 10)Piutang reasuransi (catatan 11) Reinsurance receivables (note 11)
Persentase terhadap jumlah aset Percentage to total assets
Liabilitas: Liabilities:Utang klaim (catatan 17) Claim payable (note 17)Utang reasuransi (catatan 18) Reinsurance payable (note 18)Utang lain-lain (catatan 22) Other payable (note 22)
Persentase terhadap jumlah liabilitas Percentage to total liabilities
Jumlah imbalan yang diberikan kepada Total compensations given to Board ofKomisaris dan Direksi Perusahaan Commissioners and Directors
Persentase terhadap jumlah beban Percentage to total salaries andgaji dan upah payroll expenses
208,293 600
(1.24) (5.68)
-
2,194,783 2,464,962
14.10
0.33
39,375
2,637,473
32,273,608
0.27
670,930
-
0.02
1.31 1.19
111,404 173,765
0.02
1,203
80,995 -
14.93
118,125
39,375
4,941,635
33,222,832 764,195
-
93,265
79
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
38.SIFAT DAN TRANSAKSI DENGAN PIHAK BERELASI 38. NATURE OF RELATIONSHIP AND TRANSACTIONS (Lanjutan) WITH RELATED PARTIES (Continued)
Jumlah iuran pensiun Total pension contribution foruntuk Dewan Direksi Board of Directors
Persentase terhadap jumlah beban Percentage to total pension contributioniuran pensiun expenses
Jumlah lembar saham yang dimiliki The number of shares owned byoleh Komisaris dan Direksi Perusahaan Board of Commissioners and Directors
Persentase kepemilikan saham Percentage of shares owned byKomisaris dan Direksi Perusahaan Board of Commissioners and Directors
39.ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM 39. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES IN MATA UANG ASING FOREIGN CURRENCIES
180,156
1,500
0.0002
1,500
Transaksi dengan pihak berelasi dilakukan dengan kebijakan hargadan syarat transaksi yang sama dengan pihak ketiga.
Related party transactions have policy and condition which are thesame as with third parties.
195,752
18.21
Pada 31 Desember 2017 dan 2016 aset dan liabilitas dalam mata uangasing adalah sebagai berikut:
2018 2017
0.0002
15.22
As of December 31, 2017 and 2016, assets and liabilities in foreigncurrencies are as follow:
Aset Assets
Kas dan setara kas Cash and cash equivalentsDolar AS US Dollar
Investasi InvestmentsDolar AS US Dollar
Piutang premi Premium receivablesDolar AS US DollarDolar Singapura Singapore DollarYen Jepang Japan YenEuro EuroDolar Australia Australian Dollar
Lain-lain Other receivablesDolar AS US Dollar
Jumlah aset Total assets
Liabilitas Liabilities
Utang klaim Claim payablesDolar AS US Dollar
Jumlah (dipindahkan) Total (carried forward)
188,876
4,440,249
Equivalent in Rupiah
72,768
63
107
15,058
216,189
775
6
Mata uang Asing/
9,391
524
Equivalent in Rupiah
729
Mata uang Asing/
86,207
8,306 69,092
7,786
11,678
6,288,130
826
Foreign Currency
8,127
Ekuivalen Rupiah/
1,450
5,532
358 4,925 - -
4,925 -
53
2017
61
1,185,863
2,973,896
Ekuivalen Rupiah/Foreign Currency
4,208,541
asing adalah sebagai berikut:
1,627,833 1,486
566
327,742
120,153
2018
22,685 1,338
currencies are as follow:
80
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
39.ASET DAN LIABILITAS MONETER DALAM 39. MONETARY ASSETS AND LIABILITIES IN MATA UANG ASING (Lanjutan) FOREIGN CURRENCIES (Continued)
Liabilitas Liabilities
Jumlah (dipindahkan) Total (brought forward)
Utang reasuransi Reinsurance payablesDolar AS US DollarDolar Singapura Singapore DollarYen Jepang Japan YenEuro Euro
Utang komisi Commission payablesDolar AS US DollarDolar Singapura Singapore DollarYen Jepang Japan YenDolar Australia Australian DollarEuro Euro
Utang pajak Tax payablesDolar AS US Dollar
Lain-lain Other payablesDolar AS US Dollar
4,925 -
2,028
1,317
121,051
2017
Foreign Currency
17,733
130 -
132
-
6,621
Equivalent in Rupiah
70,307 70,897 5,111
12,021
66,055
Ekuivalen Rupiah/Foreign Currency Equivalent in Rupiah
91,078
Mata uang Asing/ Ekuivalen Rupiah/2018
2,600 159
377
8,935 1,384
208
401,551
1,738
709
41
62,712 2,920 475
16,872
Mata uang Asing/
521,647
5,233
1,119 2,289
3,526
7,682
6 1 106
2,154 189
29,191
28,110
4
894,913
Jumlah liabilitas Total liabilities
Jumlah bersih Net total
40.PERIKATAN 40. COMMITMENTS
5,096,106
Total investment income from investment property for March31, 2018 and 2017, each amounting to Rp 231,660.
1,192,024 585,140
Jumlah pendapatan investasi dari properti investasi untuk 31 Maret2018 dan 2017, masing-masing sebesar Rp 231,660.
Pada tanggal 5 Mei 2010, dengan Akta No. 1 dari Notaris HerlinaSuyati Bachtiar, S.H, MBA, Perusahaan mengikat perjanjian sewaruang kantor dengan PT Kresna Reksa Finance untuk periode 24bulan mulai dari tanggal 1 Maret 2010 sampai dengan 28Februari 2012. Perjanjian ini telah diperbarui terakhir padatanggal 3 Februari 2017 berdasarkan perjanjian sewa menyewaNo. PKS NON INS/002/ABDA-KRESNA/II/2017 dengan periode 12bulan dimulai dari tanggal 1 Maret 2017 sampai dengan28 Februari 2018. Dasar penentuan kompensasi berdasarkan luaslantai.
Sebagai akibat berfluktuasinya nilai tukar Rupiah terhadap mata uangasing, Perusahaan memperoleh laba/(rugi) bersih dari selisih kurssebesar (Rp 980) dan (Rp 34,753) untuk 31 Maret 2018 dan 2017.
3,623,401
As a result of the rupiah’s exchange rate fluctuation against foreigncurrencies, the Company obtained net gain/(loss) on foreignexchange amounting to (Rp 980) and (Rp 34,753)in March 31, 2018and 2017.
On May 5, 2010, by Deed No. 1 of Notary Herlina Suyati Bachtiar,SH, MBA, binding the Company's office space lease agreement withPT Kresna Reksa Finance for a period of 24 months starting fromMarch 1, 2010 to February 28, 2012. This agreement was lastupdated on February 3, 2017, by rent agreement No. PKS NONINS/002/ABDA-KRESNA/II/2017 for a period of 12 months startingfrom March 1, 2017 until February 28, 2018. Basis for determiningcompensation were based on floor area.
81
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
40.PERIKATAN (Lanjutan) 40. COMMITMENTS (Continued)
41.SEGMEN OPERASI 41. OPERATING SEGMENT
a. Segmen Geografis a. Geographical Segment
2018 2018
Aset Assets
Cash and cash Kas dan setara kas equivalents Investasi Investments
(dalam jutaan Rupiah/ in millions Rupiah)
On September 28, 2015, by rent agreement No. PKS NONINS/015/ABDA-MAA/IX/2015, binding the Company's officespace lease agreement with PT Mapfre Abda Assistance for aperiod of 36 months starting from September 21, 2015 toSeptember 21, 2018.
-
Jawa
771,456 1,817,298
535 -
249
SulawesiJumlah/
Jumlah pendapatan sewa lain untuk 31 Maret 2018 dan 2017 sebesarRp 39,375.
Pada tanggal 28 September 2015, dengan Perjanjian sewa menyewaNo. PKS NON INS/015/ABDA-MAA/IX/2015, Perusahaan mengikatperjanjian sewa ruang kantor dengan PT Mapfre Abda Assistanceuntuk periode 36 bulan mulai dari tanggal 21 September2015 sampai dengan 21 September 2018.
dan Batam
-
Total other rent income for March 31, 2018 and 2017 amounting toRp 39,375.
JabodetabekSumatera
3,637 -
780,768 4,268
TotalKalimantan
-
Bali
623 1,817,298
Piutang premi Premium receivables Piutang reasuransi Reinsurance receivables Aset reasuransi Reinsurance assets Biaya dibayar dimuka Prepaid expenses Aset tetap-bersih Fixed assets-net Aset yang tidak dapat dialokasikan Unallocated assets
Jumlah aset Total assets
Liabilitas Liabilities
Utang klaim Claim payables Utang reasuransi Reinsurance payables Liabilitas kontrak Insurance contract
asuransi liabilities Utang komisi Commission payables Utang pajak Taxes payable Biaya yang masih
harus dibayar Accrued expenses Liabilitas yang tidak Unallocated dapat dialokasikan liabilities
Jumlah liabilitas Total liabilities
21,787
4,842
2,422
352,484
45,315 3
5,124
156,433
66,074
349
142
19,631 5,337 107,438
627,613
-
9,875
754
505
-
691
1,048
-
8,015
6,038 9,300
4,195
4,384
45,228
83
26
99,137
1,476 557
2,803,935
10,700
10,419
21,100
690
318,494 20,363
10
-
64
87
-
-
83,459
9,342
- -
341,678
46,845
29,116
-
51 5,562 68,806
-
391 216 3,059
1,417,812
- -
27,863
21,899
-
13,116
6,465
34,192
3,919
11,160
9,875
11,902
552 4,673
21,722
9,899
131
- -
5,471
1,568,245 688,957
3,867 413 757
63,083 - -
330,163
9
(2,161)
46,263
-
523
64,436
84 10
-
21,221
60
3,503
2,995,671
82
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
41.INFORMASI SEGMEN (Lanjutan) 41. SEGMENT INFORMATION (Continued)
a. Segmen Geografis (lanjutan) a. Geographical Segment (continued)
2018 2018
Pendapatan premi Premium income Premi bruto Gross premiums Premi reasuransi Reinsurance premium Perubahan bersih Net change in
liabilitas premi premium liabilities
Jumlah pendapatan Total premiums premi income
Beban underwriting Underwriting expenses Klaim bruto Gross claims Klaim reasuransi Reinsurance claims Perubahan bersih Net change in estimated estimasi liabilitas klaim claim liabilities
Jumlah beban klaim Total claim expenses
Beban komisi - bersih Commission expense-netBeban underwriting Other underwriting
Total
60,044
32,672
164,327
278,009
(1,234)
3,546
(0.83) 1,910
61,517 7,486
2,061
(76)
830
3,518
(4,637) 43,624
9,502
(6,324)
517
11,898
45,934
(3,624)
40,438
(1,062) (1,474) (182)
2,295
Jumlah/
2,535
56,895
31,340
1,348
4,546
3,715
Jawa
(dalam jutaan Rupiah/ in millions Rupiah)
Sulawesi Bali Jabodetabek
106,878
175,288
(934) 1,496
(94) (6) (106)
(256)
83,424
132,963
Sumatera
152
34,213 5,426
(8,128)
dan Batam
33,118
(1,684)
60,847
88,282
243,931
9,559 216 11,217
Kalimantan
6,720 (11,856)
10
948
(3,196)
244,202
3,808
(922)
lainnya expenses
Jumlah beban Total underwriting underwriting expenses
Hasil underwriting Underwriting income
2017 2017Aset Assets
Cash and cash Kas dan setara kas equivalents Investasi Investments Piutang premi Premium receivables Piutang reasuransi Reinsurance receivables Aset reasuransi Reinsurance assets Biaya dibayar dimuka Prepaid expenses Aset tetap-bersih Fixed assets-net Aset yang tidak dapat dialokasikan Unallocated assets
Jumlah aset Total assets
Liabilitas Liabilities
Utang klaim Claim payables Utang reasuransi Reinsurance payables Liabilitas kontrak Insurance contract
asuransi liabilities Utang komisi Commission payables Utang pajak Taxes payable Biaya yang masih
harus dibayar Accrued expenses Liabilitas yang tidak Unallocated dapat dialokasikan liabilities
Jumlah liabilitas Total liabilities
1,150 1,011 121 296 501,330 505,501
197,559 49,940
239,336
560 -
- - - 1,593
-
- -
- 2,035,258 2,035,258
80,450
95,201 4,376
20,618 1,438
139,335 192,905
4,866 2,277
21,144 3,259 4,435 1,473
10,907
- -
40,899
37,762 3,110
42,572
560
23,259
106 636 9 98 5,486 831 856
- - - - - - 87,748
- 789 1,402
7,426 10,011 4,689 5,428 2,510 4,900 66,256 93,794
6,004 - 534 - 79
8 6,569 530 28,865
40,973 33,639 10,538 8,099 7,207 2,778,402 2,966,606
6,511 5,551 170 460 410 11,369 24,471 903 1,121 75 136 315 2,843 5,393
318,105 347,142 46,575 65,260 22,652 667,714 1,467,448 4,891 4,396 652 810 325 12,988 24,062
332 273 61 78 49 26,047 26,840
- - - - - 455 455
- - - - - - 42,810
330,742 358,483 47,533 66,744 23,751 721,416 1,591,479
83
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
41.INFORMASI SEGMEN (Lanjutan) 41. SEGMENT INFORMATION (Continued)
a. Segmen Geografis (lanjutan) a. Geographical Segment (continued)
2017 2017
Pendapatan premi Premium income Premi bruto Gross premiums Premi reasuransi Reinsurance premium Perubahan bersih Net change in
liabilitas premi premium liabilities
Jumlah pendapatan Total premiums premi income
Beban underwriting Underwriting expenses Klaim bruto Gross claims Klaim reasuransi Reinsurance claims Perubahan bersih Net change in estimated estimasi liabilitas klaim claim liabilities
Jumlah beban klaim Total claim expenses
Beban komisi - bersih Commission expense-netBeban underwriting Other underwriting
33,931
Bali
58,726
Sulawesi
(dalam jutaan Rupiah/ in millions Rupiah)
2,867 3,824
Jumlah/dan Batam
35,227 3,098 98,589
2,186 133,683 270,678
2,085 8,023 (395) (2,652) 2,085 10,679 19,825
Sumatera
(384)
Jabodetabek
4,220
(215) (51)
TotalKalimantan
(6,828) 14,598 57,929 53,304 8,978
(9,846)
137,534 280,657
Jawa
(1,288) (1,080)
171,882
60,247 8,368 11,562
177,536
10,206 9,406 1,705 2,576 469 14,686 39,048
(2,618) 429 (334) 74 3,127 (4,267)
31,464 4,253 3,172 2,523 92,882 37,588
(4,945)
(766) 151 (0) - (10) (762) (1,387)
lainnya expenses
Jumlah beban Total underwriting underwriting expenses
Hasil underwriting Underwriting income
b. Segmen Usaha b. Business Segment
2018 2018
Pendapatan premi Premium income Premi bruto Gross premiums Premi reasuransi Reinsurance premium Perubahan bersih Net change in
liabilitas premi premium liabilities
Jumlah pendapatan premi Total premiums income
Beban underwriting Underwriting expenses Klaim bruto Gross claims Klaim reasuransi Reinsurance claimsPerubahan bersih Net change in estimated estimasi liabilitas klaim claim liabilities
Jumlah beban klaim Total claim expenses
Beban komisi – bersih Commission expense-netBeban underwriting lainnya Other underwriting expense
Jumlah beban underwriting Total underwriting expenses
Hasil underwriting Underwriting income
Kecelakaan &
172,388
43,446 164,327
2,435
243,931
(4)
- 45 175,288
(151) (1,030)
197,559
25,947 201
118
(248)
-
44,960
4,313
1,541 (116,964)
(6,076)
Vehicle
Pengangkutan/
55,424
Kendaraan
517 80,450
(125) (113) 45,934
1,520
(1,514)
0.02
11,729 194,007
(431,903)
(2,790)
Cargo
126,969
278,009
Health Miscellaneous Total
30,915
Fire
kesehatan/
1,789
0.14
Accident & Aneka/
35,551
(410)
(513)
1,124
32,672
3,098
675
117,994
(256)
(6,324)
108,088 211,515
(dalam jutaan Rupiah/ in millions Rupiah )
Jumlah/
20,024
(19)
(508)
(1,330)
(6,185)
(3,999) (600)
2,639
5,854 215,955 795
37
(536)
Kebakaran/ bermotor/ Marine
18 542 (288)
10,867 19,377 2,410 5,814 1,228 29,446 69,142
(4,637) (4)
65 - - - - 520 585
47,859 40,870 5,958 5,748 2,992
560
(11,856)
647,858 1,051
84
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
41.INFORMASI SEGMEN (Lanjutan) 41. SEGMENT INFORMATION (Continued)
b. Segmen Usaha (lanjutan) b. Business Segment (continued)
2017 2017
Pendapatan premi Premium income Premi bruto Gross premiums Premi reasuransi Reinsurance premium Perubahan bersih Net change in
liabilitas premi premium liabilities
Jumlah pendapatan premi Total premiums income
Beban underwriting Underwriting expenses Klaim bruto Gross claims Klaim reasuransi Reinsurance claimsPerubahan bersih Net change in estimated estimasi liabilitas klaim claim liabilities
Jumlah beban klaim Total claim expenses
(1,387) (20)
(411) (9,846)
TotalMarine
177,536
Aneka/ Jumlah/Accident &
53,758 6,449 219,372
(1,251) (10) (20)
42 (3,658)
443 46,933 31
411 48,431 28 (86)
Cargo
(dalam jutaan Rupiah/ in millions Rupiah )Kecelakaan &
Fire Healthbermotor/
kesehatan/
944
171,882
Pengangkutan/
524 270,678
(509) 4,975 (41) 15,379 21 19,825
14,714 215,258 1,542 38,640
804
3,548
(861) (557)
(1,478) 23 (4,267)
280,657 134
125,118
Kebakaran/Kendaraan
(7,756) (261)
MiscellaneousVehicle
4,266 120,209
Beban komisi – bersih Commission expense-netBeban underwriting lainnya Other underwriting expense
Jumlah beban underwriting Total underwriting expenses
Hasil underwriting Underwriting income
42.TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 42. RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIESKEUANGAN
69,142
49,331 (67) 211,515
201
52 27 36 470
Grup menghadapi berbagai risiko dalam kaitannya dengan instrumenkeuangan. Risiko-risiko utama yang timbul dari instrumen keuanganyang dimiliki Grup adalah Risiko asuransi, nilai tukar mata uangasing, tingkat suku bunga, kredit, dan risiko likuiditas terjadi seiringdengan berjalannya aktivitas normal Grup. Pengelolaan risiko usahaGrup didasarkan pada kerangka manajemen risiko sebagaimanaditentukan oleh kebijakan dan ketentuan atas prinsip umummanajemen risiko Grup. Melalui manajemen risiko keuangan ini,perencanaan usaha ditinjau kembali untuk memastikan kesesuaiandengan toleransi atas risiko stratejik, operasional dan keuangan.
The Group is exposed to various risks in relation to its financialinstruments. The main types of risks of Group's financial instrumentsare insurance risk, foreign exchange risk, interest rate risk, credit riskand liquidity risk which occur along with normal activity. Riskmanagement of the Group based on the risk management frameworkas defined by the policies and provisions on general principles of riskmanagement of the Group. Through this financial risk management,business planning reviewed to ensure compliance with the toleranceof strategic risk, operational and financial.
2,776 61,422 316 4,427
39,048 - 585
2,371 (98)
3,673 157,950 628
(629) 37,271 133
85
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42.TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 42. RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIESKEUANGAN (Lanjutan) (Continued)
a. Risiko likuiditas a. Liquidity risk
b. Risiko mata uang asing b. Foreign exchange rate risk
Liquidity risk is related to the availability of funds for payment ofclaims and payment of reinsurance premiums that matured. In theinsurance company, payment obligations in a timely manner isvery essential to maintain the level of trust. To maintain theGroup's liquidity investments and premium receivablesmanagement must be in place.
Risiko nilai tukar mata uang asing adalah risiko dimana nilai wajaratau arus kas masa datang dari suatu instrumen keuangan akanberfluktuasi akibat perubahan nilai tukar mata uang asing. Sebagianbesar transaksi Grup dalam mata uang Rupiah. Eksposur nilai tukarmata uang timbul dari pendapatan dan beban underwriting yangterutama dalam mata uang Dolar AS (USD). Grup juga mempunyaiinvestasi dalam deposito berjangka USD.
Foreign exchange risk is the risk that the fair value or future cashflows of a financial instrument will fluctuate due to changes inforeign currency exchange rates. Most of the Group'stransactions are denominated in Rupiah. Currency exchange rateexposures arising from underwriting income and expenses areprimarily denominated in US Dollars (USD). The Group alsoholds investments in time deposits in USD.
Risiko likuiditas berkaitan dengan tersedianya dana untukmelakukan pembayaran klaim dan pembayaran premi reasuransiyang jatuh tempo. Dalam perusahaan asuransi, pembayaranliabilitas dengan tepat waktu sangatlah penting untuk menjagatingkat kepercayaan. Untuk menjaga likuiditas maka Grup harusmemelihara pengelolaan investasi dan piutang premi.
c. Risiko suku bunga c. Interest rate risk
Grup menelaah eksposur atas risiko nilai tukar mata uang asingsecara berkesinambungan. Grup tidak melakukan lindung nilai atasrisiko nilai tukar mata uang asing.
Grup melakukan pengawasan terhadap eksposur tingkat sukubunga untuk meminimalisasi dampak negatif terhadap Grup. Untukmengukur risiko atas pergerakan suku bunga, Grup melakukananalisa pada pergerakan marjin suku bunga dan pada profil jatuhtempo aset dan liabilitas keuangan berdasarkan jadwal perubahansuku bunga.
Aset dan liabilitas dalam mata uang asing disajikan dalam catatan39.
Risiko suku bunga adalah risiko dimana nilai wajar atau arus kaskontraktual masa datang dari suatu instrumen keuangan akanterpengaruh akibat perubahan suku bunga pasar.
Assets and liabilities denominated in foreign currencies arepresented in note 39.
The Group considers that the exchange rate exposure will not besignificant, thus it does not hedge its foreign currencydenominated financial instruments.
The Group supervises the exposure of interest rate to minimize thenegative impact on the Group. To measure the risk of interest ratemovements, the Group perform an analysis on the movement ofinterest rates and margins on the maturity profile of financialassets and liabilities based on the schedule of interest ratechanges.
Interest rate risk is the risk that the fair value or futurecontractual cash flows of a financial instrument will be affecteddue to changes in market interest rates.
86
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan) 42.RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES (Continued)
c. c. Interest rate risk (Continued)
Lebih dari Lebih dari Lebih dari Lebih darisatu tahun dua tahun tiga tahun empat tahuntapi tidak tapi tidak tapi tidak tapi tidak lebih dari lebih dari lebih dari lebih dari Tidakdua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakan
Kurang dari More than More than More than More than Lebih dari Kurang dari Lebih dari bunga/
Risiko suku bunga (Lanjutan)
Tabel berikut ini menyajikan aset dan liabilitas keuangan Grup yang dipengaruhi olehsuku bunga:
The following table summarizes the Group's financial assets and liabilities whichare affected by interest rate:
31 Maret 2018 / March 31, 2018
Suku bunga tetap / Fixed rate Suku bunga mengambang/Floating rate
Kurang dari More than More than More than More than Lebih dari Kurang dari Lebih dari bunga/satu tahun/ one year two years three years four years lima tahun/ satu tahun/ satu tahun/ NonLess than but not more but not more but not more but not more More than Less than More than interest Jumlah/one year than two years than three years than four years than five years five years one year one year bearing Total
Aset Assets
Cash andKas dan setara kas 780,627,127 - - - - - - - 140,793 780,767,920 cash equivalentsInvestasi Investments
Deposito berjangka 28,800,000 - - - - - - - - 28,800,000 Time depositEfek Marketable securities
Saham - - - - - - - - 281,331,574 281,331,574 SharesObligasi 104,882,000 224,120,500 256,221,000 101,600,213 190,401,000 349,630,000 - - - 1,226,854,713 BondsReksa dana - - - - - - - - 84,087,899 84,087,899 Mutual funds
Penyertaan saham - - - - - - - - 9,278,184 9,278,184 Direct InvestmentPiutang hasil Investment income
investasi - - - - - - - - 15,415,918 15,415,918 receivablesPiutang premi - - - - - - - - 156,433,382 156,433,382 Premium receivablesPiutang reasuransi - - - - - - - - 3,919,162 3,919,162 Reinsurance receivablesPiutang lain-lain - - - - - - - - 54,911,544 54,911,544 Other receivables
Jumlah aset keuangan 914,309,127 224,120,500 256,221,000 101,600,213 190,401,000 349,630,000 - - 605,518,456 2,641,800,296 Total financial assets
87
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan) 42.RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES (Continued)
c. c. Interest rate risk (Continued)
Lebih dari Lebih dari Lebih dari Lebih darisatu tahun dua tahun tiga tahun empat tahuntapi tidak tapi tidak tapi tidak tapi tidak lebih dari lebih dari lebih dari lebih dari Tidakdua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakan
Risiko suku bunga (Lanjutan)
31 Maret 2018 / March 31, 2018
Suku bunga tetap / Fixed rate Suku bunga mengambang/Floating rate
Tabel berikut ini menyajikan aset dan liabilitas keuangan Grup yang dipengaruhi olehsuku bunga (lanjutan):
The following table summarizes the Group's financial assets and liabilities whichare affected by interest rate (continued):
dua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakanKurang dari More than More than More than More than Lebih dari Kurang dari Lebih dari bunga/satu tahun/ one year two years three years four years lima tahun/ satu tahun/ satu tahun/ NonLess than but not more but not more but not more but not more More than Less than More than interest Jumlah/one year than two years than three years than four years than five years five years one year one year bearing Total
Liabilitas Liabilities
Utang klaim - - - - - - - - 29,116,027 29,116,027 Claim payablesUtang reasuransi - - - - - - - - 4,673,426 4,673,426 Reinsurance payablesUtang komisi - - - - - - - - 21,787,184 21,787,184 Commision payablesUtang lain-lain - - - - - - - - 50,066,031 50,066,031 Other payables
Jumlah liabilitas Total financialkeuangan - - - - - - - - 105,642,668 105,642,668 liaibilities
Jumlah gap suku Total interest bunga 914,309,127 224,120,500 256,221,000 101,600,213 190,401,000 349,630,000 - - 499,875,788 2,536,157,628 rate gap
88
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan) 42.RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES (Continued)
c. c. Interest rate risk (Continued)
Lebih dari Lebih dari Lebih dari Lebih darisatu tahun dua tahun tiga tahun empat tahuntapi tidak tapi tidak tapi tidak tapi tidak lebih dari lebih dari lebih dari lebih dari Tidakdua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakan
Risiko suku bunga (Lanjutan)
31 Desember 2017 / December 31, 2017
Suku bunga tetap / Fixed rate Suku bunga mengambang/Floating rate
Tabel berikut ini menyajikan aset dan liabilitas keuangan Grup yang dipengaruhi olehsuku bunga (lanjutan):
The following table summarizes the Group's financial assets and liabilities whichare affected by interest rate (continued):
dua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakanKurang dari More than More than More than More than Lebih dari Kurang dari Lebih dari bunga/satu tahun/ one year two years three years four years lima tahun/ satu tahun/ satu tahun/ NonLess than but not more but not more but not more but not more More than Less than More than interest Jumlah/one year than two years than three years than four years than five years five years one year one year bearing Total
Aset Assets
Cash andKas dan setara kas 505,315,758 - - - - - - - 185,070 505,500,828 cash equivalentsInvestasi Investments
Deposito berjangka 85,300,000 - - - - - - - - 85,300,000 Time depositEfek Marketable securities
Saham - - - - - - - - 241,862,777 241,862,777 SharesObligasi 108,630,500 116,546,000 324,790,000 102,518,183 192,403,000 353,413,000 - - - 1,198,300,683 Bonds
- - - - - - - - 313,743,937 313,743,937 Penyertaan saham - - - - - - - - 9,184,919 9,184,919 Direct Investment
Piutang hasil Investment incomeinvestasi - - - - - - - - 12,300,234 12,300,234 receivables
Piutang premi - - - - - - - - 192,904,620 192,904,620 Premium receivablesPiutang reasuransi - - - - - - - - 1,402,343 1,402,343 Reinsurance receivablesPiutang lain-lain - - - - - - - - 61,578,080 61,578,080 Other receivables
Jumlah aset keuangan 699,246,258 116,546,000 324,790,000 102,518,183 192,403,000 353,413,000 - - 833,161,980 2,622,078,421 Total financial assets
Reksadana Mutual Funds
89
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42. TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN (Lanjutan) 42.RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIES (Continued)
c. c. Interest rate risk (Continued)
Lebih dari Lebih dari Lebih dari Lebih darisatu tahun dua tahun tiga tahun empat tahuntapi tidak tapi tidak tapi tidak tapi tidak lebih dari lebih dari lebih dari lebih dari Tidakdua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakan
Risiko suku bunga (Lanjutan)
Tabel berikut ini menyajikan aset dan liabilitas keuangan Grup yang dipengaruhi olehsuku bunga (lanjutan):
The following table summarizes the Group's financial assets and liabilities whichare affected by interest rate (continued):
31 Desember 2017 / December 31, 2017
Suku bunga tetap / Fixed rate Suku bunga mengambang/Floating rate
dua tahun/ tiga tahun/ empat tahun/ lima tahun/ dikenakanKurang dari More than More than More than More than Lebih dari Kurang dari Lebih dari bunga/satu tahun/ one year two years three years four years lima tahun/ satu tahun/ satu tahun/ NonLess than but not more but not more but not more but not more More than Less than More than interest Jumlah/one year than two years than three years than four years than five years five years one year one year bearing Total
Liabilitas Liabilities
Utang klaim - - - - - - - - 24,471,229 24,471,229 Claim payablesUtang reasuransi - - - - - - - - 5,392,820 5,392,820 Reinsurance payablesUtang komisi - - - - - - - - 24,062,424 24,062,424 Commision payablesUtang lain-lain - - - - - - - - 20,374,018 20,374,018 Other payables
Jumlah liabilitas Total financialkeuangan - - - - - - - - 74,300,491 74,300,491 liaibilities
Jumlah gap suku Total interest bunga 699,246,258 116,546,000 324,790,000 102,518,183 192,403,000 353,413,000 - - 758,861,489 2,547,777,930 rate gap
90
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
42.TUJUAN DAN KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO 42. RISK MANAGEMENT OBJECTIVES AND POLICIESKEUANGAN (Lanjutan) (Continued)
d. Risiko kredit d. Credit risk
Grup menetapkan pembatasan sebesar 20% dari jumlah investasiterhadap setiap bentuk investasinya. Seluruh investasi dalambentuk obligasi harus memiliki tingkat peringkat obligasi minimalA-, saham yang tercatat di bursa efek termasuk dalam LQ 45,kriteria counterparty khususnya bank, mempunyai minimum CAR(Capital Adequacy Ratio ) diatas 10%, sebagaimana ditetapkandalam Pedoman Pemilihan dan Persetujuan Investasi yang disahkanoleh Dewan Direksi.
Credit risk includes the potential loss incurred on the risk ofcounterparty to meet contractual obligations. The Group isexposed to credit risk from underwriting in the business ofinsurance and the Group applies the provisions of credit toreduce this risk. Exposure to credit risk is monitored on anongoing basis.
On the consolidated statements of financial position dates, there
The Group set a limit of 20% of the total investment against anyform of investment. All investments in bonds must have a level ofat least A- rated bonds, shares listed on stock exchanges includedin the LQ 45, criteria for counterparty, banks in particular, havea minimum CAR (Capital Adequacy Ratio) above 10%, asstipulated in the Guidelines for Selection and InvestmentAgreement adopted by the Board of Directors.
Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, tidak ada
Risiko kredit mencakup kerugian potensial yang terjadi atas risikodari counterparty untuk memenuhi liabilitas kontraktualnya. Grupterekspos terhadap risiko kredit dari underwriting dalamusaha/bisnis asuransi dan Grup menerapkan ketentuan kredit untukmengurangi risiko ini. Eksposur atas risiko kredit ini dimonitorsecara berkesinambungan.
e. Risiko Solvabilitas e. Solvability risk
(dalam jutaan Rupiah)
Total aset yang diperkenankan Total admitted assetsInvestasi InvestmentsNon-Investasi Non-investments
Total liabilitas yang diperkenankan Total admitted liabilities
Total tingkat solvabilitas Total solvency levelBatas tingkat solvabilitas minimum Minimum solvency level requiredRasio pencapaian solvabilitas Solvency achievement ratio
Pada tanggal 31 Maret 2018 dan 2017, rincian rasio pencapaiansolvabilitas Perusahaan adalah sebagai berikut:
(1,731,072)
Solvability risk is the risk of the Company's inability to meetsolvency (RBC) as required by the Government, in accordancewith Regulation of Financial Services Authority No.71/POJK.05/2016 dated December 28, 2016 improvement ofRegulation of the Minister of Finance of the Republic IndonesiaNo. 53/PMK.010/2012 dated April 3, 2012, whereby failure tocomply with the regulation may result in termination of businessoperations. To manage this risk, the Company must alwaysmaintain the quality of assets that can be regarded as assets thatare allowed. Thus, resulting solvency (RBC) calculation is inaccordance with the applicable regulation.
(in millions Rupiah)
351,720 2,555,183
Risiko solvabilitas yaitu risiko ketidakmampuan Perusahaanmemenuhi tingkat solvabilitas (RBC) seperti yang disyaratkanoleh pemerintah sesuai dengan Peraturan Otoritas Jasa KeuanganNo. 71/POJK.05/2016 tanggal 28 Desember 2016 penyempurnaanatas Peraturan Menteri Keuangan Republik Indonesia No.53/PMK.010/2012 tanggal 3 April 2012, dimana jika tidakmemenuhi ketentuan tersebut dapat berakibat dihentikannyakegiatan operasi Perusahaan. Untuk mengelola risiko ini,Perusahaan harus selalu menjaga agar kualitas aset dapatdiperhitungkan sebagai aset yang diperkenankan. Dengan demikianhasil perhitungan solvabilitas (RBC) telah memenuhi ketentuanyang berlaku.
2018
As of March 31, 2018 and 2017, the Company's solvencyachievement ratio are as follows:
On the consolidated statements of financial position dates, thereare no significant concentration of credit risk. No financial assetsof the Group are secured by collateral. The maximum exposure tocredit risk held by the Group is stated on carrying value of eachfinancial assets.
2017
Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, tidak adakonsentrasi signifikan pada risiko kredit. Tidak ada aset keuanganGrup dijamin dengan jaminan. Eksposur maksimum untuk risikokredit yang dimiliki Grup, tercermin dalam nilai tercatat dari setiapaset keuangan.
337,260 2,435,477
349%294,423
1,234,877
(1,672,026)
298,210 1,041,665
419%
91
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
43.MANAJEMEN RISIKO ASURANSI 43. INSURANCE RISK MANAGEMENT
Eksposur risiko dimitigasi dengan menyebarkan risiko kepadaperusahaan asuransi lain atau reasuransi dengan menggunakanprogram reasuransi. Keberagaman risiko juga dikelola denganpemilihan yang cermat serta pelaksanaan pedoman strategiunderwriting yang dirancang untuk memastikan bahwa risiko telahterdiversifikasi dalam hal jenis risiko dan tingkat manfaat yang
Perusahaan memiliki berbagai kebijakan asuransi umummengasuransikan berbagai risiko dari kelas bisnis kebakaran,kendaraan bermotor, kecelakaan, rekayasa dan pengangkutan. Risikodalam asuransi umum biasanya mencakup periode dua belas bulanatau kurang, kecuali untuk asuransi kebakaran, kendaraan bermotor,kecelakaan dan rekayasa.
For general insurance contracts, the most significant risks arise fromclimate changes, natural disasters and terrorist activities.
Untuk kontrak asuransi umum, risiko yang paling signifikan timbuldari perubahan iklim, bencana alam dan kegiatan teroris.
The key risks associated with general insurance are underwritingrisk, competitive risk and claims experience risk (including thevariable incidence of natural disasters). The Company may also beexposed to risk of dishonest actions by policyholders.
Risiko utama yang terkait dengan asuransi umum adalah risikounderwriting , risiko kompetitif dan risiko pengalaman klaim(termasuk variabel kejadian bencana alam). Perusahaan juga dapatterkena risiko tindakan tidak jujur oleh pemegang polis.
The risk exposure is mitigated by spreading the risk to anotherinsurance company or reinsurance using reinsurance program. Thevariability of risk is also improved by careful selection andimplementation of underwriting strategy guidelines, which aredesigned to ensure that risk are diversified in term of type of risk andlevel of insured benefits. Furthermore, a strict claim review policies
The Company has a range of general insurance policies insuring arange of risks from the major classes of business: fire, motor vehicles,accident, engineering and marine cargo. Risks under generalinsurance policies usually cover twelve months duration, except forfire, motor vehicle, accident and engineering.
terdiversifikasi dalam hal jenis risiko dan tingkat manfaat yangdiasuransikan. Selain itu, kebijakan yang ketat dalam menilai klaimbaik untuk klaim baru dan klaim dalam proses.
Perusahaan memiliki perjanjian reasuransi, namun Perusahaan tidakotomatis dibebaskan kewajibannya kepada pemegang polis dan dengandemikian terdapat eksposur kredit terhadap reasuransi yaitu dimanabila reasuradur tidak dapat memenuhi kewajibannya seperti yangtercantum dalam perjanjian reasuransi. Jumlah yang dapat dipulihkandari reasuradur diperkirakan konsisten dengan provisi klaim yang adadan sesuai dengan kontrak reasuransi. Perusahaan menempatkan dalamreasuransi juga terdiversifikasi sehingga tidak menimbulkanketergantungan pada reasuradur tertentu atau operasi Perusahaansecara substansial tergantung pada kontrak reasurandur tertentu.
The Company has reinsurance arrangements, it is not relieved of itsdirect obligations to its policyholders and thus a credit exposure exitswith respect to ceded insurance, to the extent that any reinsurer isunable to meet its obligation assumed under such reinsuranceagreements. Amounts recoverable from reinsurers are estimated in amanner consistent with the outstanding claims provisions and are inaccordance with the reinsurance contracts. The Company’splacement of reinsurance is diversified such that it is neitherdependent on a single reinsurer nor the operation of the Companysubstantially dependent upon any single reinsurance contract.
The Company reinsures a portion of underwriting risks as part of itsrisk mitigation programme. Reinsurance ceded is placed on both aproportional and nonproportional basis. The majority ofproportional reinsurance is surplus treaty reinsurance which is takenout to reduce the overall exposure of the Company to certain classesof business. Non-proportional reinsurance is primarily excess of lossreinsurance designed to mitigate the Company’s net exposure tocatastrophe losses. Retention limits for the excess of loss reinsurancevary by product line.
Perusahaan mereasuransikan sebagian risiko yang ditanggung sebagaibagian dari program mitigasi risiko. Reasuransi ditempatkan secaraproporsional dan non-proporsional. Mayoritas reasuransi proporsionaladalah surplus treaty yang digunakan untuk mengurangi eksposurkeseluruhan Perusahaan untuk kelas tertentu dari bisnis. Reasuransinon proporsional yang umumnya digunakan adalah excess of lossyang dirancang untuk meminimalisir eksposur neto Perusahaan apabilaterjadi kerugian akibat bencana. Batas retensi excess of loss bervariasiberdasarkan produk.
level of insured benefits. Furthermore, a strict claim review policiesto assess all new and ongoing claims.
92
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
43.MANAJEMEN RISIKO ASURANSI (Lanjutan) 43. INSURANCE RISK MANAGEMENT (Continued)
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Jumlah Total
Kendaraan bermotor Motor vehiclesKecelakaan & Kesehatan Accident & HealthKebakaran FirePengangkutan Marine cargo
50,600,964 (141,679)
37,280,607 (18,345,831)
Aset reasuransi/
1,230,293,739
795,321
2017
55,626,438
Liabilitas asuransi/
1,173,583,176
Tabel berikut ini menyajikan konsentrasi liabilitas kontrak asuransiPerusahaan berdasarkan jenis kontrak:
Net liabilities
(14,908,508)
Aset reasuransi/
(25,095,362)
(24,458,160)
Net liabilities
900,406
674,362
160,194,580
1,417,812,130
Reinsurance assets
(311,384)
(105,085)
Reinsurance assets
2018
1,205,835,579 182,044,506
35,692,456
Liabilitas neto/
(45,314,741)
181,733,122
816,041
1,372,497,389
1,198,678,538
Liabilitas asuransi/
2,163,018
160,443,730
Liabilitas neto/Insurance liabilities
(1,519,313) 643,705
(249,150)
Insurance liabilities
The following table presents the concentration of Company'sinsurance contract liabilities by type of contract:
Pengangkutan Marine cargoAneka Miscellaneous
Jumlah Total
Sensitivitas Sensitivities
The insurance contract liabilities consist of claim liabilities andpremium liabilities.
(141,679)
1,467,447,840
Liabilitas kontrak asuransi tersebut terdiri dari liabilitas klaim danliabilitas premi.
(2,752,254) 3,692,590
The assumption underlying the insurance contract liabilities areprovision for adverse deviation, loss ratio, and indirect claimhandling expense.
Tabel berikut menunjukkan analisa sensitivitas liabilitas kontrakasuransi yang diukur dengan metode unearned risk reserves (URR)untuk kontrak jangka panjang, Unearned premium reserve (UPR)untuk kontrak jangka pendek, dan triangle untuk liabilitas klaimterhadap kemungkinan perubahan asumsi-asumsi dasar yangmengikuti, dengan semua variabel lainnya tetap konstan, yangmenunjukkan pengaruh terhadap laba sebelum pajak dan ekuitas.
Asumsi yang mendasari liabilitas kontrak asuransi diantaranya adalahprovisi atas pemburukan, rasio kerugian dan estimasi bebanpenanganan klaim.
(42,571,985)
674,362
1,424,875,855
940,336
The following table demonstrates the sensitivity of insurance contractliabilities which measured with method unearned risk reserves (URR)for long-term contract, unearned premium reserve (UPR) for short-term contract, and triangle for claim liabilities to a reasonablypossible change in key assumptions that follow, with all othervariables held constant, showing the impact on income before taxand equity.
816,041
Additional qualitative judgements process are used to assess theextent to which past trends may not apply in the future, for example:one-off occurrence; changes in market factors such as public attitudeto claiming; economic condition; as well internal factors such asportfolio mix, policy condition and claim handling procedures.Judgement is further used to assess the extent to which externalfactors such as judicial decisions and government legislation affectthe estimates.
Proses penilaian kualitatif tambahan yang digunakan untuk menilaisejauh mana tren masa lalu mungkin tidak berlaku di masa depan,misalnya: kejadian tertentu yang tidak akan berulang, perubahan faktorpasar seperti tingkah laku masyarakat dalam klaim, kondisi ekonomidan juga faktor internal seperti bauran investasi dan prosedurpenanganan klaim. Penilaian juga digunakan untuk menilai sejauhmana faktor-faktor eksternal seperti keputusan pengadilan danperaturan pemerintah mempengaruhi estimasi.
93
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
43.MANAJEMEN RISIKO ASURANSI (Lanjutan) 43. INSURANCE RISK MANAGEMENT (Continued)
2017 2017(dalam jutaan rupiah) (in million Rupiah)
Margin atas Margin for adversepemburukan deviation
Rasio kerugian Loss ratioBeban penanganan Claim handling
klaim expenses
2016 2016(dalam jutaan rupiah) (in million Rupiah)
Margin atas Margin for adversepemburukan deviation
Rasio kerugian Loss ratioBeban penanganan Claim handling
klaim expenses
Impact on Dampak atas
1,400,560 5% 1,444,429
asumsi/ liabilitas kotor/
laba sebelum
5%
gross liabilities equity
1,468,531
assumption
Dampak atasPerubahan
1,510,926 1,428,109
pajak/liabilitas neto/
before tax
1,470,252
Impact on
1,428,109 1,428,109
Impact on ekuitas/
Change in
Dampak atas
5%
1,442,203 1,398,405
net liabilities
1,398,405
1,424,929 1,424,929 1,424,929
1,443,198 1,400,560
5%
1,443,198
5% 1,468,531
5% 1,466,977
1,398,405
1,443,198 1,487,346
1,468,531
1,400,560
Impact onincome
Dampak atas
klaim expenses
44.ASET DAN LIABILITAS KEUANGAN 44. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES
Direct investments were stated at cost.
The carrying value of investment such as time deposit, cash and cashequivalents, premium receivables, reinsurance receivables, claimsadvance, other receivables, employee receivables, claim payables,reinsurance payables, commission payables, and other payables aremore or equal to its fair value as its short term financial assets andliabilities.
Nilai tercatat investasi berupa deposito berjangka, kas dan setara kas,piutang premi, piutang reasuransi, uang muka klaim, piutang lain-lain,piutang pegawai, utang klaim, utang reasuransi, utang komisi, danutang lain-lain kurang lebih sama dengan besar nilai wajarnya karenaaset dan liabilitas keuangan tersebut berjangka pendek.
1,442,203 1,398,405 1,398,405
Nilai wajar efek didasarkan pada harga pasar. Apabila informasi tidaktersedia, nilai wajar telah diestimasi dengan menggunakan harga pasaryang berlaku untuk sekuritas yang serupa, jatuh tempo kredit dankarakteristik hasil (yield) .
Penyertaan saham dicatat berdasarkan biaya perolehan.
Fair value for available for sale securities and bonds establishedbased on market price or quotation price of broker/dealer andIndonesia Bond Pricing Agency (IBPA).
Nilai wajar untuk surat-surat berharga dan obligasi tersedia untukdijual ditetapkan berdasarkan harga pasar atau harga kuotasi perantara(broker) /pedagang efek (dealer) dan Penilai Harga Efek Indonesia(IBPA).
5%
The fair value of marketable securities is based on market prices.Where this information is not available, fair value has been estimatedusing quoted market prices for securities with similar credit, maturityand yield characteristics.
1,398,405
94
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
44.ASET DAN LIABILITAS KEUANGAN (Lanjutan) 44. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES (Continued)
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas Cash and cash equivalentsInvestasi Investments
Deposito berjangka Time depositsEfek Marketable securitiesPenyertaan saham Direct investments
Piutang hasil investasi Investment income receivablesPiutang premi Premium receivablesPiutang reasuransi Reinsurance receivablesPiutang lain-lain Other receivables
TotalAvailable for sale
- 30,849,761
Loans and
156,433,382
780,767,920
9,278,184
780,767,920
-
1,561,424,425
-
Tabel berikut menyajikan klarifikasi aset dan liabilitas keuangan Gruppada tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 :
and loss
31 Maret 2018/ March 31, 2018
- 3,919,162
untuk dijual/
Aset keuangan
3,919,162 -
financial assets
-
laba rugi/
9,278,184 15,415,918
Financial assets
-
yang tersedia
-
through profitpiutang/
-
Pinjaman yang
-
15,415,918 156,433,382
Jumlah/
1,592,274,186
-
melalui laporan
28,800,000
diberikan dan
- - -
receivables
28,800,000
54,911,544
Aset keuangan
-
54,911,544
The following table summarizes the Group's financial assets andliabilities dated March 31, 2018 and December 31, 2017 :
Jumlah aset keuangan Total financial assets
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Utang klaim Claim payablesUtang reasuransi Reinsurance payablesUtang komisi Commission payablesUtang lain-lain Other payables
Jumlah liabilitas keuangan Total financial liabilities
1,040,247,926
29,116,027 4,673,426 4,673,426
21,787,184
diamortisasi/Biaya Perolehan
31 Maret 2018/
105,642,668
Jumlah/Amortized cost
50,066,031
105,642,668
30,849,761 2,641,800,296
March 31, 2018
21,787,184
1,570,702,609
Total
29,116,027
50,066,031
95
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
44.ASET DAN LIABILITAS KEUANGAN (Lanjutan) 44. FINANCIAL ASSETS AND LIABILITIES (Continued)
Aset keuangan Financial assets
Kas dan setara kas Cash and cash equivalentsInvestasi Investments
Deposito berjangka Time depositEfek Marketable securitiesPenyertaan saham Direct investments
Piutang hasil investasi Investment income receivablesPiutang premi Premium receivablesPiutang reasuransi Reinsurance receivablesPiutang lain-lain Other receivables
Jumlah aset keuangan Total financial assets
- -
Jumlah/
2,622,078,421
-
-
- 192,904,620
-
diberikan dan
61,578,080
1,731,621,418
- -
31,470,898
1,402,343
858,986,105
-
-
laba rugi/
31 Desember 2017/ December 31, 2017
85,300,000 85,300,000
192,904,620
untuk dijual/
receivables
505,500,828
12,300,234
1,402,343
yang tersedia
through profitand loss
Available for sale
-
Pinjaman yang Aset keuangan
31 Desember 2017/December 31, 2017
Aset keuangan
-
Jumlah/
12,300,234
31,470,898
Biaya Perolehan
61,578,080
- 9,184,919
diamortisasi/
9,184,919
piutang/
-
1,722,436,499
505,500,828
Loans andTotal
melalui laporan
1,753,907,397 -
financial assets
Financial assets
Liabilitas keuangan Financial liabilities
Utang klaim Claim payablesUtang reasuransi Reinsurance payablesUtang komisi Commission payablesUtang lain-lain Other payables
Jumlah liabilitas keuangan Total financial liabilities
45.KLASIFIKASI DAN NILAI WAJAR ATAS ASET 45. CLASIFICATION AND FAIR VALUE OF ASSETSDAN LIABILITAS AND LIABILTIES
- -
Jumlah/
74,300,491
20,374,018
Teknik penilaian dan asumsi yang diterapkan untuk tujuanpengukuran nilai wajar
Valuation techniques and assumptions applied for the purposes ofmeasuring fair value
Total
5,392,820
The fair value of financial assets and financial liabilities aredetermined as follows:
Manajemen menganggap bahwa nilai tercatat bank, investasideposito berjangka, piutang premi, piutang reasuransi, aset lain-lain, utang klaim, utang reasuransi, utang komisi, biaya yangmasih harus dibayar dan utang lain-lain yang diakui dalamlaporan keuangan konsolidasian adalah sama atau mendekati nilaiwajarnya, karena jatuh tempo dalam jangka pendek.
Management considers that the carrying amount of cash inbanks, investments in time deposits, premium receivables,reinsurance receivables, other assets, claim payable,reinsurance payable, commission payable, accrued expensesand other payables recognized in the consolidated financialstatements are equal or approximate their fair values, because ofthere short term maturities.
Nilai wajar aset keuangan dan non keuangan ditentukan sebagaiberikut:
20,374,018
24,471,229
74,300,491
5,392,820 24,062,424
24,471,229
24,062,424
Amortized costdiamortisasi/
96
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
45.KLASIFIKASI DAN NILAI WAJAR ATAS ASET 45. CLASIFICATION AND FAIR VALUE OF ASSETSDAN LIABILITAS (Lanjutan) AND LIABILTIES (Continued)
- -
- -
- -
Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan lainnya(tidak termasuk yang dijelaskan di atas) ditentukan sesuaidengan model penentuan harga yang berlaku umumberdasarkan analisis discounted cash flow menggunakan hargadari transaksi pasar yang dapat diamati saat ini dan kutipandealer untuk instrumen sejenis.
Fair value of other financial assets and financial liabilities(excluding those describe above) are determined in accordancewith generally accepted pricing models on discounted cashflow analysis using prices from observable current markettransactions.
Nilai wajar tanah dan bangunan ditentukan antara lain denganmenggunakan pendekatan pasar yang mempertimbangkan hargayang baru terjadi di pasar dari transaksi aset yang identik atausebanding, pendekatan pendapatan yang mempertimbangkanpendapatan yang akan dihasilkan aset selama masa manfaatnyadan menghitung nilai melalui proses konversi pendapatanmenjadi sejumlah modal dengan menggunakan tingkat diskontoyang sesuai, serta pendekatan biaya yang berdasarkan prinsipharga yang akan dibayarkan pembeli di pasar untuk aset yangakan dinilai tidak lebih dari biaya untuk membeli ataumembangun aset yang setara, kecuali ada faktor waktu yang tidak
Fair value of the land and building was determined basedon market approach that consider current market value fromidentical or comparable assets transaction, income approachthat consider the value of income that generates by the assetsduring its useful life and calculating the value throughcoversion proses from revenue into equity throughappropriate discount rate, also cost approach that based oncost principal that will be paid by the buyer in the market forthe assets that valued less than its cost to buy or build thecomparable assets, except for unfair timing factor,inconvinience, risk or other factors.
Nilai wajar efek diperdagangkan dan efek tersedia untuk dijualdengan syarat dan kondisi standar dan diperdagangkan di pasarditentukan dengan mengacu pada kuotasi harga pasar.
Fair value of trading securities and available-for-sale securitieswith standard terms and conditions and traded on activemarkets are determined with reference to quoted marketprices.
- -
Aset yang diukur Assets measured atberdasarkan nilai wajar fair value
Aset keuangan Financial assetsTersedia untuk dijual Available-for-sale
Obligasi BondsSaham SharesUnit penyertaan
reksadana Mutual funds
Jumlah aset tersedia Total available foruntuk dijual sale assets
Jumlah/Tingkat 2/Level 2
-
334,569,712 1,226,854,713 -
53,238,138
wajar, ketidaknyamanan, risiko atau faktor lainnya.
1,561,424,425
Level 3
1,226,854,713
Tingkat 1/ Tingkat 3/Level 1
Tabel berikut ini memberikan analisis dari nilai wajar aset danliabilitas yang dikelompokkan ke Tingkat 1 sampai 3 didasarkanpada sejauh mana nilai wajar diamati.
The following table provides an analysis of fair value of assetsand liabilities, grouped into Levels 1 to 3 based on the degree towhich the fair value is observable.
- 53,238,138
281,331,574
31 Maret 2018 / March 31, 2018
Total
- - 281,331,574 1,226,854,713 - -
Investasi yang tidak memiliki kuotasi harga di pasar yang aktifberupa penyertaan saham pada PT Reasuransi Maipark Indonesia,PT Zurich Insurance Indonesia, PT Tower Watson Purbajaga, PTTower Watson Indonesia, PT Menara Proteksi Indonesia yang nilaiwajarnya tidak dapat ditentukan dengan andal, maka dicatat padaharga perolehan.
Unquoted investments in shares of stock of PT ReasuransiMaipark Indonesia, PT Zurich Insurance Indonesia, PT TowerWatson Purbajaga, PT Tower Watson Indonesia, PT MenaraProteksi Indonesia, wherein the fair values cannot be reliablymeasured are carried at cost.
97
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkDAN ENTITAS ANAK AND ITS SUBSIDIARYCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIALKONSOLIDASIAN (Lanjutan) STATEMENTS (Continued)Untuk periode yang berakhir For the period ended 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated)
45.KLASIFIKASI DAN NILAI WAJAR ATAS ASET 45. CLASIFICATION AND FAIR VALUE OF ASSETSDAN LIABILITAS (Lanjutan) AND LIABILTIES (Continued)
Aset yang diukur berdasarkan Assets measured atnilai wajar (lanjutan) fair value (continued)
Aset keuangan (lanjutan) Financial assets (continued)Diperdagangkan Trading
Unit penyertaan reksadana Mutual funds
Jumlah aset Total tradingdiperdagangkan assets
Jumlah aset keuangan Total financial assets
Aset yang nilai wajarnya Assets measured atdiungkapkan fair value
Aset non keuangan Non financial assets
Properti investasi Investment property
Jumlah aset diukurdan diungkapkan Total asset measured andberdasarkan nilai wajar disclosed at fair value1,779,219,817
365,419,473
-
1,226,854,713
365,419,473 - 1,413,800,344
- 186,945,631 - 186,945,631
30,849,761
Level 2 Level 3 Total
-
- 30,849,761
1,592,274,186
- 30,849,761 30,849,761
31 Maret 2018 / March 31, 2018
-
Tingkat 1/ Tingkat 2/ Tingkat 3/ Jumlah/Level 1
berdasarkan nilai wajar disclosed at fair value
Aset yang diukur Assets measured atberdasarkan nilai wajar fair value
Aset keuangan Financial assetsTersedia untuk dijual Available-for-sale
Obligasi BondsSaham SharesUnit penyertaan
reksadana Mutual funds
Jumlah aset tersedia Total available foruntuk dijual sale assets
Diperdagangkan Trading
Unit penyertaan reksadana Mutual funds
Jumlah aset Total tradingdiperdagangkan assets
Jumlah aset keuangan Total financial assets
Aset yang nilai wajarnya Assets measured atdiungkapkan fair value
Aset non keuangan Non financial assets
Properti investasi Investment property
Jumlah aset diukurdan diungkapkan Total asset measured andberdasarkan nilai wajar disclosed at fair value555,606,714 1,385,166,283 - 1,940,772,997
31,470,898 - - 31,470,898
31,470,898 - - 31,470,898
1,753,907,397
- 186,865,600 -
555,606,714 1,198,300,683 -
186,865,600
1,198,300,683 - 1,198,300,683 241,862,777 - - 241,862,777
282,273,039 - - 282,273,039
Total
1,779,219,817
31 Desember 2017 / December 31, 2017Tingkat 1/ Tingkat 2/ Tingkat 3/ Jumlah/
365,419,473 - 1,413,800,344
524,135,816 1,198,300,683 - 1,722,436,499
Level 1
-
Level 2 Level 3
98
LAMPIRAN I ATTACHMENT I
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN POSISI KEUANGAN STATEMENTS OF FINANCIAL POSITIONENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
ASET ASSETSKas dan setara kas Cash and cash equivalents
Pihak ketiga Third parties
Investasi InvestmentsDeposito berjangka Time deposits
Pihak ketiga Third partiesEfek Marketable securities
Diperdagangkan Held for tradingPihak ketiga Third parties
Tersedia untuk dijual Available for salePihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Penyertaan saham Direct investmentsEntitas anak SubsidiaryEntitas asosiasi AssociatesPerusahaan lain Other Company
Properti investasi Investment properties
Jumlah investasi Total investments
Piutang hasil investasi Investment income receivables
Piutang premi Premium receivables
15,415,919 9, 44 12,296,963
1,848,094,879 2,062,563,126
214,592,509 2g, 8 211,020,811
764,195 2d, 7, 44 670,929 8,513,989 2h, 7, 44 8,513,989
4,950,000 2c, 7, 44 4,950,000
1,529,150,817 2f, 6, 44 1,689,213,667 32,273,608 2f, 2v, 6, 44 33,222,832
30,849,761 2f, 6, 44 31,470,898
27,000,000 2f, 5, 44 83,500,000
502,457,827
2018 Catatan/ 2017Notes
776,958,066 2e, 2f, 4, 44
Piutang premi Premium receivablesPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Piutang reasuransi Reinsurance receivablesPihak berelasi Related PartiesPihak ketiga Third parties
Piutang lain-lain Other receivablesAset reasuransi Reinsurance assetsBiaya dibayar di muka Prepaid expensesAset tetap - setelah dikurangi Fixed assets-net
akumulasi penyusutan tahun of accumulated depreciation 2018 dan 2017 masing-masing of Rp 69,162,758 andsebesar Rp 69,162,758 dan of Rp 68,309,813 andRp 68,309,813 for 2018 and 2017, respectively
Aset pajak tangguhan Deferred tax assetsAset lain-lain Other assets
JUMLAH ASET TOTAL ASSETS
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
2,996,633,174 2,968,182,637
1,123,188 2s, 21e 647,889 11,548,955 16 12,820,285
70,159,294 2i, 15 68,088,151
45,314,741 2j, 13 42,571,985 9,289,045 2q, 14 7,387,886
58,376,543 2f, 12, 44 65,041,562
3,919,162 1,402,343
- 1,203
156,433,382 192,904,620
3,919,162 2m, 11, 44 1,401,140
153,795,909 2l, 10, 44 187,962,985 2,637,473 2l, 2v, 10, 44 4,941,635
LAMPIRAN I ATTACHMENT I
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN POSISI KEUANGAN (Lanjutan) STATEMENTS OF FINANCIAL POSITION (Continued)ENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Tanggal 31 Maret 2018 dan 31 Desember 2017 As of March 31, 2018 and December 31, 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
LIABILITAS DAN EKUITAS LIABILITIES AND EQUITY
LIABILITAS LIABILITIESUtang klaim Claim payables
Pihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Utang reasuransi Reinsurance payablesPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Liabilitas kontrak asuransi Insurance contract liabilitiesUtang komisi Commission payablesUtang pajak Taxes payableLiabilitas imbalan pasca kerja Post employment benefit liabilitiesLiabilitas pajak tangguhan Deferred tax liabilitiesUtang lain-lain Other payables
JUMLAH LIABILITAS TOTAL LIABILITIES
AKUMULASI DANA TABARRU' ACCUMULATED TABARRU' FUND
EKUITAS EQUITY
30,335,551 26,484,988
208,293 2n, 2v, 17, 44 600 30,127,258 2n, 17, 44 26,484,388
(115,028) (226,085)
1,568,494,558 1,592,285,445
49,314,048 22, 44 19,426,061
22,755,566 2w, 23 22,755,566 - 2s, 21e -
21,787,184 2p, 20, 44 24,062,424 21,816,653 2s, 21b 26,715,746
1,417,812,130 2j, 19 1,467,447,840
4,562,022 2m, 18, 44 5,219,055
4,673,426 5,392,820
111,404 173,765
2018 Catatan/ 2017Notes
EKUITAS EQUITY
Modal saham Share capitalSaham seri A dengan nilai A series shares with par valuenominal Rp 500 (nilai penuh) of Rp 500 (full amount)per saham dan saham seri B per share and B series sharesdengan nilai nominal with par value ofRp 300 (nilai penuh) per saham Rp 300 (full amount) per share
Modal dasar - Authorized capital –35.373.600 saham seri A dan 35,373,600 A series shares and1.068.282.720 saham seri B 1,068,282,720 B series shares asper 31 Desember 2017 dan 2016 of December 31, 2017 and 2016Modal ditempatkan dan Issued and fully paid -disetor penuh - 35.373.600 saham 35,373,600 A series shares andseri A dan 585.433.080 saham seri B 585,433,080 B series sharesper 31 Desember 2017 dan 2016 as of December 31, 2017 and 2016
Tambahan modal disetor Additional paid in capitalCadangan perubahan nilai Reserves for changes of fair
wajar aset keuangan tersedia value of available-for-saleuntuk dijual - setelah pajak financial assets - net tax
Saldo laba Retained earningsCadangan umum General reservesBelum ditentukan penggunaannya Unappropriated
JUMLAH EKUITAS TOTAL EQUITY
JUMLAH LIABILITAS DAN TOTAL LIABILITIES ANDEKUITAS EQUITY
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
2,996,633,174 2,968,182,637
979,451,416 936,482,802
1,428,253,644 1,376,123,277
6,000,000 26 6,000,000
241,376,078 2f, 6 232,214,325
8,109,426 2u, 25 8,109,426 193,316,724 24 193,316,724
LAMPIRAN II ATTACHMENT II
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN LABA RUGI DAN STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS ANDPENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN OTHER COMPREHENSIVE INCOMEENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
PENDAPATAN REVENUESPendapatan underwriting Underwriting revenue
Premi bruto Gross premiumsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Premi reasuransi Reinsurance premiumsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Perubahan bersih liabilitas premi Net change in premium liabilities
Jumlah pendapatan premi neto Total net premium income
Hasil investasi Investment incomePenghasilan lain-lain - bersih Other income - netJUMLAH PENDAPATAN TOTAL REVENUES306,053,970 307,078,499
278,008,668 280,657,011
28,789,917 2f, 31 29,613,149 (744,615) 32 (3,191,661)
(11,718,168) (9,845,816)
45,934,093 2j, 19 19,824,543
226,015,969 247,370,133
243,930,735 270,678,284
2m, 2v, 30- (137,992)
(11,856,160) (9,845,816)
2018 Catatan/ 2017Notes
2l, 2v, 2917,914,766 23,308,151
BEBAN EXPENSESKlaim-bruto Gross claims
Pihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Klaim reasuransi Reinsurance claimsPihak berelasi Related partiesPihak ketiga Third parties
Perubahan bersih estimasi Net change in estimatedliabilitas klaim claims liabilities
Beban komisi-bersih Commission expenses – netBeban underwriting lainnya Other underwriting expensesBeban umum dan administrasi General and administrative expenses
JUMLAH BEBAN TOTAL EXPENSES
LABA SEBELUM PAJAK PENGHASILAN INCOME BEFORE TAX
Beban pajak Tax expense
LABA TAHUN BERJALAN PROFIT FOR THE YEAR
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
47,178,928 46,185,667
(4,210,313) 2s, 21f (3,380,892)
42,968,615 42,804,775
59,805,446 36 48,363,363
258,875,042 260,892,832
32,671,946 2p, 35 39,047,828 560,050 2o 585,263
(4,630,069) (1,387,223)
(6,324,495) 2j, 19 (4,267,208)
176,674,271 178,550,809
176,798,771 178,550,809
2m, 2n, 34(6,607) -
(4,636,676) (1,387,223)
2n, 2v, 33124,500 -
LAMPIRAN II ATTACHMENT II
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN LABA RUGI DAN STATEMENTS OF PROFIT OR LOSS ANDPENGHASILAN KOMPREHENSIF LAIN (Lanjutan) OTHER COMPREHENSIVE INCOME (Continued)ENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
LABA TAHUN BERJALAN PROFIT FOR THE YEAR
LABA RUGI KOMPREHENSIF OTHER COMPREHENSIVELAIN INCOME
Pos yang tidak akan direklasifikasi Items that will not be reclassifiedke laba rugi to profit or loss
Pengukuran kembali liabilitas Remeasurements of postimbalan kerja employment benefit
Bagian penghasilan komprehensif Share of other comprehensivelain atas entitas asosiasi income of associated entity
Beban pajak terkait Related income tax
Pos yang akan direklasifikasi Items that will be reclassifiedke laba rugi to profit or loss
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available-for-sale financial assetsBeban pajak terkait Related income tax
9,161,752 23,162,904
7,468,200 2f, 6 26,523,083 1,693,552 2s, 21e (3,360,179)
- 2s, 21e -
- -
- 2w, 23 -
- 2d, 7 -
2018 Catatan/ 2017Notes
42,968,615 42,804,775
Jumlah penghasilan komprehensif Total other comprehensive incomelain tahun berjalan for the years
JUMLAH LABA KOMPREHENSIF TOTAL COMPREHENSIVE INCOMETAHUN BERJALAN FOR THE YEAR
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
9,161,752 23,162,904
52,130,367 65,967,679
LAMPIRAN III ATTACHMENT III
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN PERUBAHAN EKUITAS STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITYENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
Cadangan perubahan nilai
wajar asetModal keuangan tersedia Belum
Ditempatkan Tambahan untuk dijual/ Ditentukandan Disetor Modal Disetor/ Reserves for changes Cadangan Penggunaannya/
Penuh/ Additional of fair value of Umum/ UnappropriatedShare Paid - in available-for-sale General Retained Jumlah Ekuitas/
Capital Capital financial assets Reserves Earnings Total Equity
Saldo per 31 Desember 2016 193,316,724 8,109,426 194,297,140 5,750,000 831,345,379 1,232,818,669 Balance as of December 31, 2016
2f, 6 - - 26,523,083 - - 26,523,083 Efek pajak terkait 2s, 21e - - (3,360,179) - - (3,360,179) Related tax effect
Saldo laba/Retained Earnings
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available-for-sale financial assetsEfek pajak terkait 2s, 21e - - (3,360,179) - - (3,360,179) Related tax effectLaba bersih untuk tahun berjalan - - - - 42,804,775 42,804,775
Saldo per 31 Maret 2017 193,316,724 8,109,426 217,460,044 5,750,000 874,150,154 1,298,786,348 Balance as of March 31, 2017
2f, 6 - - 16,699,566 - - 16,699,566 Efek pajak terkait 2s, 21e - - (1,945,284) - - (1,945,284) Related tax effectPenilaian kembali imbalan kerja 2w, 23 - - - - 331,209 331,209 Remeasurement employee benefitsBagian penghasilan komprehensif lain atas Share of other comprehensive income of entitas asosiasi 2d, 7 - - - - 41,969 41,969 associated entity
Efek pajak terkait 2s, 21e - - - - (82,802) (82,802) Related tax effectDana cadangan umum 26 - - - 250,000 (250,000) - Appropriated for general reservesDividen kas 27 - - - - (55,872,601) (55,872,601) Laba bersih untuk tahun berjalan - - - - 118,164,872 118,164,872
Saldo per 31 Desember 2017 193,316,724 8,109,426 232,214,326 6,000,000 936,482,801 1,376,123,277 Balance as of December 31, 2017
2f, 6 - - 7,468,200 - - 7,468,200 Efek pajak terkait 2s, 21e - - 1,693,552 - - 1,693,552 Related tax effectLaba bersih untuk tahun berjalan - - - - 42,968,615 42,968,615
Saldo per 31 Desember 2017 193,316,724 8,109,426 241,376,078 6,000,000 979,451,416 1,428,253,644 Balance as of December 31, 2017
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
Current year net income
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available-for-sale financial assets
Cash dividendsCurrent year net income
Current year net income
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available-for-sale financial assets
LAMPIRAN IV ATTACHMENT IV
PT ASURANSI BINA DANA ARTA Tbk PT ASURANSI BINA DANA ARTA TbkLAPORAN ARUS KAS STATEMENTS OF CASH FLOWSENTITAS INDUK *) PARENT ENTITY *)Untuk periode yang berakhir pada tanggal For the period ended31 Maret 2018 dan 2017 March 31, 2018 and 2017(Dinyatakan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain) (Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated)
Arus kas dari aktivitas operasi Cash flows from operating activities
Penerimaan premi Premium income receivedPenerimaan klaim reasuransi Reinsurance claims receivedPenerimaan dividen Dividend income receivedPembayaran klaim Claims paidPembayaran komisi-bersih Commissions paid-netPembayaran beban umum dan General and administrative
administrasi expenses paidPembayaran premi reasuransi Reinsurance premiums paidPenerimaan (pembayaran) Other expenses
lain-lain - bersih received (paid)-netPembayaran pajak Taxes paidPembayaran beban
underwriting lainnya Other underwriting expenses paid
Kas bersih diperoleh Net cash provided bydari aktivitas operasi operating activities
Arus kas dari aktivitas investasi Cash flows from investing activities
Redemption/(placement) of
(560,051) (585,163)
30,453,991 43,810,494
40,566,239 (6,688,932) (15,228,779) (11,849,879)
(56,363,546) (54,391,213) (12,575,554) (11,163,019)
(172,954,753) (177,368,274) (34,955,977) (67,893,792)
2,124,439 3,141,958 - -
2018 Catatan/ 2017Notes
280,401,973 370,608,808
Redemption/(placement) ofPencairan/(penempatan) deposito time depositsPenerimaan hasil investasi Investment income receivedPerolehan efek Acquisition of marketable securitiesPerolehan aset tetap Acquisition of fixed assetsHasil penjualan aset tetap Proceed from sales of fixed assetsInvestasi pada gedung perkantoran Investment in office building
Kas bersih digunakan untuk Net cash used inaktivitas investasi investing activities
Arus kas dari aktivitas Cash flows from financingpendanaan activities
Pembayaran dividen Dividends paid
Kas bersih digunakan Net cash used inuntuk aktivitas pendanaan financing activities
Penurunan bersih kas Net decrease in cash and dan setara kas cash equivalents
Kas dan setara kas pada awal Cash and cash equivalents attahun the beginning of the year
Kas dan setara kas pada Cash and cash equivalents at akhir tahun at the end of the year
*) Menggunakan metode biaya Using cost method *)
776,958,066 1,104,354,470
274,500,240 245,073,544
502,457,826 859,280,926
- 27 -
- -
244,046,249 201,263,050
168,504,041 171,232,059 (3,968,673) 15 (271,144)
567,000 15 22,517 (3,571,698) -
26,015,579 30,279,618 56,500,000 -