varmas delårsrapport 1.1‒30.6 - tyel- ja yel-vakuutukset · 2018-08-17 · 17.8.2018 | varmas...

Varmas delårsrapport 1.1‒30.6.2018

17.8.2018 | Varmas delårsrapport 1.1–30.6.2018


Värdet på Varmas placeringar rekordhögt, avkastningen 1,7 % under årets första hälft

Avkastning på

placeringarnaSolvenskapital, € Placeringarnas

marknadsvärde, €

11,4 md 46,4 md 1,7 %


Värdet på placeringarna slog nytt rekord, 46,4 miljarder euro


Placeringsintäkterna återhämtade sig ordentligt under det andra

kvartalet

14,1

11,0

-2,1

7,7

9,0

7,1

4,24,7

7,8

1,7

-4

-2

0

2

4

6

8

10

12

14

16

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 6/2018

%

1-6/2018

Placeringarna gav en bra avkastning

under det andra kvartalet. I början

av året tyngdes avkastningen av

marknadsfluktuationer.

Den genomsnittliga nominella avkastningen på placeringarna för 10 år är circa 5,1 %, och den har beräknatsenligt den rekommendation som getts av Arbetspensionsförsäkrarna TELA. 1-6/2017 avkastningen var 4,7 %.


Avkastning på placeringarna enligt verkligt värde per kvartal


Avkastning på Varmas placeringar 1.1–30.6.2018


Den kumulativa avkastningen på Varmas placeringar efter finanskrisen är 86,7 %, dvs 22,2 md €

Viimeisin Q korostettu

90

100

110

120

130

140

150

160

170

180

190


Placeringarna grupperade enligt risk1-6/2018 1-6/2017 1-12/2017

Avkastn. Avkastn. Avkastn. 24 mån

MWR MWR MWR Vola-

mn € % mn € % mn € % mn € % % % % tilitet

14 348 31 10 563 23 13 481 30 12 579 28 -1,5 2,9 3,7

Lånefordringar 1 593 3 1 593 3 1 453 3 1 453 3 1,6 2,1 2,2

Obligationer 10 876 23 9 037 19 10 028 22 10 510 23 -2,2 3,7 5,4 2,3

Statsobligationer 4 228 9 2 483 5 4 153 9 4 285 9 -4,0 2,9 4,0

Företagsobligationer 6 648 14 6 554 14 5 874 13 6 224 14 -1,0 4,1 6,2

Övriga finansmarknadsinstrument och depositioner 1 879 4 -67 0 2 001 4 617 1 0,2 -1,1 -1,9

19 742 43 19 848 43 20 427 45 20 687 46 3,3 7,0 11,4

Noterade aktier 15 796 34 15 902 34 16 492 36 16 753 37 2,6 7,9 11,6 6,2

Kapitalplaceringar 3 409 7 3 409 7 2 767 6 2 767 6 7,8 3,6 7,9

Onoterade aktier 538 1 538 1 1 167 3 1 167 3 1,2 2,9 18,5

3 811 8 3 811 8 3 602 8 3 602 8 2,7 2,5 4,9

Direkta fastighetsplaceringar 2 804 6 2 804 6 2 797 6 2 797 6 1,9 1,9 2,9

Fastighetsplaceringsfonder och kollektiva investeringar 1 007 2 1 007 2 805 2 805 2 5,4 4,5 12,0

8 458 18 9 917 21 7 900 17 8 907 20 2,4 3,8 9,3

Hedgefonder 8 488 18 8 488 18 7 886 17 7 886 17 3,4 3,6 8,5 1,4

Råvaruplaceringar 9 0 168 0 11 0 179 0

Övriga placeringar -40 0 1 262 3 3 0 842 2

46 359 100 44 140 95 45 409 100 45 775 101 1,7 4,7 7,8 2,4

Effekt av derivat 2 219 5 -365 -1

46 359 100 46 359 100 45 409 100 45 409 100

Den modifierade durationen för alla obligationer är 2.2.

Den öppna valutapositionen är 24,5 % av placeringarnas marknadsvärde.

1) Inklusive upplupna räntor

Placeringar sammanlagt

Placeringar till verkligt värde sammanlagt

Övriga placeringar

Aktieplaceringar

Fastighetsplaceringar

Ränteplaceringar 1)

Basfördelning Riskfördelning Basfördelning Riskfördelning

Marknadsvärde Marknadsvärde

6/2018 12/2017


Placeringarnas geografiska spridning


Geografisk spridning av de noterade aktierna

26 % av placeringarna finns i Finland, dvs. 11,3 md €



Varmas placeringsintäkter jämfört med marknaderna

% Varma

Finländska

aktier

Europeiska

aktier US aktier

Euro

statslån

Euro

företagslån

6/2018 1,7 9,6 -0,3 2,6 0,5 -0,7

2017 7,8 11,5 10,6 21,8 0,1 2,4

2016 4,7 13,3 1,7 12,0 3,3 4,7

Genomsnittlig nominell avkastning

5 år 6,2 17,2 8,9 13,4 4,0 3,2

10 år 5,1 9,0 5,8 10,2 5,0 4,8

Sedan 1999 *

5,6 9,0 4,3 6,2 4,5 4,2

Genomsnittlig realavkastning

5 år 5,6 16,5 8,2 12,7 3,4 2,6

10 år 3,9 7,7 4,6 8,9 3,8 3,6

Sedan 1999 *

3,9 7,3 2,7 4,5 2,8 2,6

* Varma etablerades i sin nuvarande form under år 1998. Jämförelseuppgifter finns således att tillgå från år 1999.

Finländska aktier = OMX Helsinki Cap Index Euro statslån = IBOXX Eurozone EUR (Total Return)

Euro aktier = Stoxx 600 Total Return Index EUR Euro företagslån = IBOXX Corporate Overall Performance Index EUR (Total Return)

US aktier = S&P500 Total Return Index


Stark solvens

Omkostnadsresultatet håller en god nivå


Varma tryggar

pensionsskyddet på ett

effektivt sätt.

Ett starkt omkostnadsresultat

som följer av en effektiv

verksamhet och vår starka

solvens ger större

kundåterbäringar.


Totalresultatet per kvartal


Nyckeltal

6/2018 6/2017 2017

Premieinkomst, mn € 2 454 2 444 4 867

Utbetalda pensioner, mn € 1) 2 819 2 752 5 544

ArPL-försäkrade 513 830 500 030 501 320

FöPL-försäkringar 36 300 35 470 35 900

Pensionstagare 342 000 342 480 342 600

Placeringar, mn € 46 359 44 989 45 409

Placeringsintäkter, mn € 779 2 012 3 343

Avkastning på investerat kapital, % 1,7 4,7 7,8

Totalresultat, mn € -186 1 051 1 524

Omkostnadsresultat, mn € 24 16 45

Driftskostnader av omkostnadsinkomsten, % 66 75 67

Ansvarsskuld, mn € 37 087 35 601 36 696

Solvenskapital, mn € 11 348 11 234 11 534

Solvensgrad % 2) 132,4 133,3 133,5

Solvenskapital/solvensgräns 1,8 1,7 1,7

Medelantal anställda, moderbolaget 533 526 524

1)

2)Pensionsmedlen i förhållande till ansvarsskulden enligt 11 § 10 punkten i SHM:s förordning (614/2008). Alla år

presenteras i ny form.

Före avdrag av erhållna ansvarsfördelningsersättningar

Aktuellt för kunderna



Antalet försäkrade arbetstagare och

företagare

Pensionstagare Utbetalda pensioner

2,8 md €550 000 340 000

Aktuellt för kunderna

Redo för inkomstregistret

Varmas kundrekrytering har varit lyckad

under årets överföringsomgångar och

premieinkomst ökade med 20 miljoner euro

under det första halvåret efter överföringar

från andra pensionsbolag. Kundarbetet

fokuserar på arbetsmiljöledning, där vi

ständigt utvecklat nya verktyg.

Fler kunder


Finlands bästa kundservice

Varmas kundtjänst utsågs för andra året i rad

till landets bästa i kategorin stora

kundservicecenter i undersökningen Asiakkaan

ääni. Resultaten bygger på respons från

ungefär 19 000 kunder.

Inkomstregistret är en nationell databas för

uppgifter om individuella löner, pensioner och

förmåner som tas i användning 2019.

Arbetsgivarna anmäler samtliga utbetalda löner

till inkomstregistret. Varma har arrangerat

kundutbildningar och vidtagit förberedelser

inför systemförändringar.

Aktuellt inom pensionstjänsterna


De nya pensionsformerna är populära bland män: 70 procent av alla som får partiell ålderspension

och 4/5 av alla som får arbetslivspension är män.

• På grund av den höjda pensionsåldern gjordes 18 % färre ansökningar

om ålderspension än under motsvarande period förra året.

• Antalet ansökningar om partiell ålderspension har minskat: under

januari–juni beviljades pensionen till 1 024 personer (1 632 under

motsvarande period 2017).

• Fem sökande har hittills beviljats arbetslivspension.

• Antalet ansökningar om invalidpension ökade med 9 % jämfört med

samma period i fjol; ökningen beror delvis på aktiveringsmodellen.

• Rehabiliteringsansökningarna ökade med 18 % jämfört med fjolåret.

• Kontorsrobotar används för att underlätta pensionshandläggningen.

• Nya webbtjänster för rehabiliteringsdeltagare: stöd av likställda och

verktyg för bedömning av rehabiliteringspartner.

Intresset för partiell ålderspension har utjämnats


Beviljade partiella förtida ålderspensioner


Företagsansvar


Ansvarsfulla Varma

ÖPPEN OCH PROAKTIV KOMMUNIKATIONVi informerar öppet ochproaktivt om vår verksamhet.Användningen av pensionsmedlen är transparent.

KOSTNADSEFFEKTIVMEDELSANVÄNDNINGVi sköter våra kunders arbetspensionsskydd på ett effektivt sätt.

ETISK OCH TRANSPARENT AFFÄRSVERKSAMHETVi utvecklar ansvarsfulla arbetssätt bland annat i arbetet med kunderna och i leveranskedjorna.

BEKÄMPNING AV KLIMATFÖRÄNDRINGARNAVi minskar koldioxidavtrycket för våra placeringar och vår egenverksamhet.

ANSVAR FÖR DEANSTÄLLDAVi sörjer för de anställdas arbetshälsa och utvecklar en allt mer inspirerande och jämställd arbetskultur.

ANSVARSFULLPLACERINGSVERKSAMHETAnsvarstagande är en oskiljaktig del av placeringsbesluten och ägarstyrningen.

Vi tryggar pensionernaBättre arbetsförmåga och längre arbetsliv

Tjänsterna inom arbetsmiljöledning och rehabilitering förebygger och sänker kostnaderna för arbetsoförmåga.

Vi tryggarsolvensen

Vi placerar pensionsmedlen lönsamt och tryggt. En stark solvens tryggar pensionerna.

Högklassigapensionsskyddstjänster

Det är enkelt att sköta ärenden hos oss och kunderna får sina beslut utan dröjsmål.

Hållbarhetsnyheter


• Varma har fått utmärkelsen CSR Rating Gold av den internationella

organisationen EcoVadis som utvärderar olika företags

hållbarhetsrutiner. Varma platsade bland de bästa 5 procenten i en

oberoende utvärdering som omfattar 45 000 företag.

• Mer förnybar energi till våra fastigheter: solcellsanläggningar

installerades på Sundholmens idrottscenter och köpcentret Rajalla På

Gränsen i Torneå.

• Varmas hållbarhetsarbete fokuserar i år på uppdatering av

företagsansvarsprogrammet samt på utveckling av ansvarsfullt

kundarbete och ansvarsfulla placeringar inom samtliga tillgångsklasser.

Ekonominyheter


Hoten mot Finlands ekonomi kommer utifrån

• Finlands ekonomi har kommit ur en lång svacka. Vi bör dock

förbereda oss på att den starka globala tillväxten så

småningom avtar.

• För Finland är de största riskerna på kort sikt förknippade

med den internationella ekonomin. De största riskerna är

hotet om ett handelskrig och centralbankernas åtstramning

av penningpolitiken.

• Hittills har hotet om handelskrig märkts i enskilda länder och

företag, risken är att effekterna ökar.

• Centralbankernas stimulerande penningpolitik normaliseras –

men skillnaden mellan USA och Europa är uppenbar.


varmas delårsrapport 1.1‒30.6 - tyel- ja yel-vakuutukset · 2018-08-17 · 17.8.2018 | varmas...

Documents